募集资金基本情况 - 公司非公开发行新股不超过177,147,918股 募集资金总额为3,999,999,988.44元人民币 扣除发行费用后募集资金净额为3,994,750,464.69元人民币 [1] 募集资金投资项目 - 募集资金扣除发行费用后投资于生猪养殖项目及补充流动资金 [2] - 截至2025年6月30日 募集资金累计使用金额为388,655.59万元 拟投入募集资金总额为399,475.05万元 [2] - 具体投资项目包括汝州全生农牧科技有限公司年存栏13500头种猪繁育养殖厂建设项目、莱州市程郭镇南相村年存栏13500头楼房式母猪场种养一体化项目、定州新好农牧有限公司新建年出栏30万头商品猪养殖一期种猪场项目、定州新好农牧有限公司新建年出栏30万头商品猪养殖二期保育育肥猪场项目、清丰新六农牧科技有限公司年存栏13500头种猪饲养项目、五河新希望六和牧业有限公司小溪镇霍家村13500头母猪场项目、广西来宾石陵镇陈流村年出栏18万头生猪（种养循环）项目、菏泽新好农牧有限公司梁堂年出栏10万头商品猪项目及补充流动资金80,000.00万元 [2] 前次闲置募集资金使用情况 - 公司曾使用不超过11,000.00万元闲置募集资金临时补充流动资金 使用期限不超过12个月 [4] - 实际使用11,000.00万元临时补充流动资金 目前已全部归还至募集资金专户 [4] - 截至2025年9月2日 公司募集资金专户余额为11,814.36万元（含利息和手续费） [4] 本次闲置募集资金使用计划 - 公司拟使用不超过11,000.00万元闲置募集资金临时补充流动资金 使用期限自董事会审议通过之日起不超过12个月 [4] - 资金仅用于与主营业务相关的生产经营使用 不得用于新股配售、申购或股票及其衍生品种、可转换公司债券等交易 [5] - 预计可节约财务费用约165.00万元 [6] - 公司承诺在使用闲置募集资金暂时补充流动资金期间不进行高风险投资 [7] 审议程序及监管合规性 - 公司第十届董事会第六次会议及第十届监事会第六次会议于2025年9月4日审议通过该议案 [1][5] - 监事会及保荐机构招商证券股份有限公司均发表明确同意意见 [7][8] - 该事项符合《上市公司募集资金监管规则》、《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号——主板上市公司规范运作》及公司《募集资金使用管理办法》相关规定 [5][7]

持续督导工作概述 - 保荐机构对公司的信息披露文件进行及时审阅 确保信息披露义务履行 [1] - 保荐机构督导公司建立健全并有效执行《公司章程》《信息披露管理制度》《关联交易管理制度》《募集资金管理制度》等公司治理及内部控制制度 [2] - 保荐机构定期查阅公司募集资金使用台账 银行账户对账单及相关信息披露文件 并开展现场核查募投项目进度 [2] - 保荐机构于2025年7月对则成电子开展募集资金现场核查 [2] 问题及措施情况 - 持续督导期内未发现存在问题 采取措施栏位显示不适用 [2] 承诺履行情况 - 上市公司及股东承诺履行情况良好 不存在违反或不履行承诺等情况 [2] 风险提示事项 - 公司面临11类主要风险包括市场竞争加剧 单一客户重大依赖 原材料价格波动 专业人才流失 汇率波动 税收优惠取消 存货减值 毛利率下滑 原材料供应 境外子公司经营及关税政策风险 [2] 股份质押冻结情况 - 控股股东 实际控制人 董事 高管股份质押冻结情况在报告中提及 [3] 其他披露事项 - 交易所或保荐机构认为应当发表意见的其他事项在报告中列示 [4]

募集资金基本情况 - 公司非公开发行新股177,147,918股 募集资金总额为3,999,999,988.44元人民币 扣除发行费用后净额为3,994,750,464.69元人民币 [1] 募集资金使用情况 - 截至2025年6月30日 募集资金累计使用388,655.59万元 原计划投入399,475.05万元 [2] - 资金用途包括生猪养殖项目及补充流动资金 其中补充流动资金部分为80,000万元 [2] 前次临时补充流动资金情况 - 公司曾使用11,000万元闲置募集资金临时补充流动资金 使用期限不超过12个月 [2] - 截至2025年9月2日 已全部归还至募集资金专户 专户余额为11,814.36万元（含利息和手续费） [3][4] 本次临时补充流动资金计划 - 拟再次使用不超过11,000万元闲置募集资金临时补充流动资金 使用期限自董事会审议通过日起不超过12个月 [4] - 资金仅用于主营业务相关生产经营 不得用于证券投资或变相改变募集资金用途 [5] 决策程序与合规性 - 公司于2025年9月4日召开董事会及监事会会议 审议通过本次资金使用计划 [5] - 该事项符合《上市公司募集资金监管规则》及深交所自律监管指引要求 [5][6] 资金使用效益分析 - 预计通过补充流动资金可节约财务费用约165万元 原因为减少银行借款 [6] - 公司承诺补充流动资金期间不进行高风险投资 且前12个月内无此类行为 [6] 保荐机构意见 - 招商证券对本次使用11,000万元闲置募集资金临时补充流动资金事项无异议 [7]

前次募集资金基本情况 - 公司于2020年通过非公开发行股票方式向特定对象发行41,390,728股普通股，发行价格为6.04元/股，募集资金总额为人民币250,000,000元，扣除发行费用后实际募集资金净额为243,456,114.36元 [1] - 保荐及承销费用为5,500,000元，扣除后剩余款项244,499,997.12元划转至募集资金专项存储账户 [1] - 募集资金于2021年5月31日到账，存放于中国工商银行北京阜外支行活期账户（账号0200049219200106571），金额244,499,997.12元 [1] 募集资金使用与账户管理 - 公司于2021年6月9日通过董事会决议，使用募集资金置换自筹资金先行偿还的银行借款及已支付的发行费用，置换总额252,980,700元（其中偿还银行借款251,544,200元，支付发行费用1,436,515元） [1][2] - 截至2021年8月16日，募集资金账户余额为54,765.13元，账户随后注销，募集资金已全部使用完毕 [1] - 公司未变更募集资金投资项目，且截至2025年6月30日不存在闲置募集资金或其他未使用情形 [1][2] 募集资金效益与运行情况 - 募集资金全部用于偿还债务及支付发行费用，无法单独核算直接经济效益，但可优化财务结构、降低财务费用并提高偿债能力 [2] - 前次募集资金项目未承诺收益，因此无法比较实际收益与承诺收益差异 [2] - 不存在以资产认购股份的情况，所有募集资金均以现金形式到位 [2]

募集资金基本情况 - 公司通过首次公开发行股票募集资金总额125,106.72万元，发行价格每股25.98元，发行数量4,814万股[1] - 扣除承销费及其他发行费用后，募集资金净额为113,222.81万元[1] - 截至2025年6月30日，募集资金专户余额2,321.13万元，银行理财产品及存款余额14,800万元[1] 募集资金使用进度 - 累计使用募集资金78,927.92万元，尚未使用金额34,294.89万元，占募集资金净额比例30.29%[1][3] - 募集资金投资项目"特种聚合材料助剂及电子专用材料制造项目"承诺投资总额85,000万元，实际投资金额30,094.89万元[3][4] - 超募资金总额28,222.81万元，已永久补充流动资金24,222.81万元[1][3] 募集资金存放与管理 - 募集资金存放于中国银行、光大银行和交通银行的专项账户[1] - 使用闲置募集资金进行现金管理金额14,800万元，主要投资结构性存款和定期存款产品[1][2] - 累计获得募集资金利息收入及现金管理收益2,291.27万元[1] 募投项目调整情况 - 2024年8月16日公司调整募投项目实施内容，减少二异丙烯基苯装置（预计减少投入4,000万元），增加总控制室等设施（预计增加投入1,500万元），减少维修车间（预计减少投入500万元）[2] - 调整后预计减少募集资金投入约3,000万元，占募集资金投资金额的3.53%[2] - 调整不涉及项目名称、实施主体、实施地点等重大变更[2] 募投项目效益情况 - "特种聚合材料助剂及电子专用材料制造项目"于2025年6月末投产[3] - 项目目前处于建设及试生产期，尚未产生经济效益[2] - 公司拟将募投项目结余备品备件106.73万元转为一般用途，将以自有资金补足[3] 预先投入与资金置换 - 募集资金到账前公司以自筹资金预先投入募投项目6,200.86万元，支付发行费用731.99万元[1] - 2023年4月28日公司审议通过使用募集资金置换预先投入自筹资金的议案，于2023年5月4日完成置换[1]

公司治理与内部控制 - 公司章程和治理制度完备合规且有效执行 董事和高管按规定履行职责 内部控制制度健全有效 [1][2] 信息披露 - 公司真实准确完整履行信息披露义务 无虚假记载 误导性陈述或重大遗漏 符合上市公司信息披露规定 [2] 独立性与关联方资金往来 - 公司在资产 人员 财务 机构和业务方面保持独立性 无关联方违规占用资金情形 [2] 募集资金使用 - 募集资金存放和使用符合监管规定 实行专户存储和专项使用 及时履行信息披露义务 使用情况与披露一致 无违规改变用途或损害股东利益的情形 [3][4] 关联交易与对外投资 - 关联交易 对外担保和重大对外投资无违法违规情形 [4] 经营业绩表现 - 2025年上半年营业收入71,281万元 同比下降27% 归母净利润-21,743万元 亏损扩大 [5] - 产品销售价格承压 行业竞争加剧导致正极材料议价能力减弱 售价持续低位运行 [5] - 原材料碳酸锂价格低位波动 成本加成定价模式导致价格传导滞后 影响阶段性盈利能力 [5] - 下游需求结构性变化 磷酸铁锂电池主导中低端车型市场 对三元材料形成替代 传统中镍5系材料需求收缩 新一代6系高电压材料未形成批量订单 [5] - 产能利用率不足导致单位产品固定成本较高 闲置产能停工损失计入成本 对利润造成压力 [5] 应对措施 - 公司采取强化技术创新与产品迭代 优化市场与客户结构 深化降本增效与精益管理等措施应对经营不利影响 [6]

前次募集资金基本情况 - 首次公开发行股票募集资金净额为人民币2.286亿元[2] - 向特定对象发行股票募集资金净额为人民币1.936亿元[3] - 向特定对象发行股票数量为1769.91万股，发行价格为11.30元/股[3] 募集资金使用进度 - 首次公开发行股票以前年度已使用金额1.6259亿元[4] - 向特定对象发行股票以前年度已使用金额1.4249亿元[4] - 2025年半年度使用闲置募集资金购买大额存单5000万元[4] - 2025年半年度闲置募集资金大额存单到期赎回5000万元[5] - 截至2025年6月30日向特定对象发行股票专户余额5156.26万元[5] 募集资金存放管理 - 公司开立专项账户对募集资金实行专户管理[2][3] - 与保荐机构及商业银行签订三方监管协议和四方监管协议[3][9] - 2024年新增5家子公司作为募投项目实施主体[10] - 截至2025年6月30日向特定对象发行股票专户余额5156.27万元[11] 募投项目变更情况 - 将"年产21000吨真姬菇项目"变更为"年产53000吨金针菇项目"[5][12] - 变更原因系金针菇瓶子规格从1200mL增大至1550ml可降低生产成本[12] - 真姬菇项目变更为金针菇项目可提升市场竞争力且投资收益比更高[13] - 2023年将"日产60吨真姬菇项目"募集资金投入金额从1.286亿元缩减至8060.29万元[14] 项目效益情况 - 年产53000吨金针菇项目累计产生效益-5139.06万元[16] - 2025年1-6月该项目收益为-1316.11万元[16] - 效益不佳主要受行业竞争及下游消费市场需求变化影响[14][16] - 食用菌业务出现亏损导致新增产能难以消化[14] 资金补充与置换 - 终止真姬菇项目后剩余募集资金7022.46万元永久补充流动资金[14] - 2024年以募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金5881.13万元[15] - 2025年股东大会同意使用不超过5000万元闲置募集资金进行现金管理[15]

前次募集资金总体情况 - 公司通过两次融资共募集资金净额94,652.62万元 其中2021年IPO募集53,063.13万元[4] 2023年可转债募集41,589.49万元[6] - 截至2025年6月30日 累计使用募集资金81,632.52万元 其中IPO项目使用50,406.72万元[5] 可转债项目使用31,225.80万元[9] - 募集资金余额为6,874.96万元 包括银行账户存款1,873.96万元[5][9]和未到期结构性存款5,000万元[9][25] 募集资金存放情况 - IPO募集资金初始存放56,290万元[4] 截至2025年6月30日银行账户余额126.49万元[5] - 可转债募集资金初始存放41,951.8万元[6] 截至2025年6月30日银行账户余额1,747.47万元[9] - 募集资金专户存放金额包含未划转发行费用 其中IPO发行费用3,226.87万元[5] 可转债发行费用362.31万元[9] 募集资金使用进度 - IPO项目实际投资50,406.72万元 较承诺投资金额少2,656.41万元[14] - 可转债项目实际投资31,225.80万元 较承诺投资金额少10,363.69万元[15] - 烟台新型材料项目投资14,924.74万元 较承诺投资20,000万元少5,075.26万元[14] 募集资金变更情况 - 2023年变更IPO募投项目 将功能性涂布复合材料项目部分资金调整用途[11] - 2025年变更烟台项目实施主体 由分公司划转至全资子公司烟台福莱公司[12] - 2024年可转债项目新增实施地点并延期至2026年1月31日[13] 募集资金收益情况 - 累计获得理财收益1,348.08万元 其中IPO项目理财收益1,283.59万元[20][21][22][23] 可转债项目理财收益85.49万元[24][25] - 累计获得利息收入2,470.08万元[5] 其中IPO项目利息收入未单独披露 可转债项目利息收入1,383.78万元[9] 闲置资金管理 - 多次使用闲置募集资金补充流动资金 当前IPO项目补充流动资金5,000万元[20] 可转债项目补充流动资金5,000万元[23] - 理财投资规模逐年调整 2021-2024年累计购买理财产品108,500万元[20][21][22][23][24][25] - 当前持有未到期结构性存款5,000万元 年化收益率未披露[9][25] 募集资金置换情况 - IPO项目置换预先投入资金3,433.60万元 于2021年完成置换[15] - 可转债项目置换预先投入资金535.94万元 于2023年完成置换[17] 项目效益实现情况 - IPO募投项目效益未达预期 因建设进度延迟和市场竞争激烈[17] - 可转债募投项目效益情况详见附件4 具体数据未披露[18] - 补充流动资金项目无法单独核算效益[17][18]

前次募集资金基本情况 - 2021年首次公开发行股票募集资金总额61,290万元 扣除承销保荐费用后净额53,063.13万元[1] - 2023年公开发行可转换公司债券募集资金总额42,901.80万元 扣除承销保荐费用后净额41,589.49万元[1] - 截至2025年6月30日 首次公开发行募集资金余额126.49万元存放银行账户[1] 可转债募集资金余额6,747.47万元（含5,000万元未到期结构性存款）[3] 募集资金存放情况 - 首次公开发行募集资金初始存放金额56,290万元 分布于建设银行、工商银行及嘉兴银行专户[1] - 可转债募集资金初始存放金额41,951.80万元 分布于中信银行及嘉善农商行专户[3] - 可转债募集资金购买的中信银行结构性存款金额5,000万元 预计年化收益率1.00%-1.82% 2025年7月24日到期[3] 募集资金使用进度 - 首次公开发行募集资金累计使用50,406.72万元 较承诺投资金额差额2,656.41万元[5] - 可转债募集资金累计使用31,225.80万元 较承诺投资金额差额10,363.69万元[5] - 差异原因包括理财收益投入项目、部分款项未支付及项目仍处于投资建设期[5] 募集资金项目变更 - 2023年变更首次公开发行募投项目20,000万元 占募集资金总额37.69% 从总部大楼项目转投烟台新型材料项目[3] - 2025年将烟台分公司资产划转至全资子公司 相应变更募投项目实施主体[3] - 可转债募投项目新增嘉善县姚庄镇实施地点 达到预定可使用状态日期延长至2026年6月[3] 闲置资金管理 - 2021-2024年累计使用闲置募集资金暂时补充流动资金5次 单次额度不超过1亿元[7][9] - 2021-2024年累计购买理财产品金额53,500万元 取得理财收益1,064.91万元[8] - 2025年1-6月购买结构性存款14,000万元 实现收益40.29万元[11] 项目效益实现情况 - 首次公开发行募投项目累计实现效益242.73万元 低于承诺效益[12] - 效益未达预期原因包括建设进度晚于计划及市场竞争激烈[12] - 可转债募投项目新型环保预涂功能材料建设项目截至2025年6月30日工程进度53.55%[13] 募集资金结余情况 - 首次公开发行募集资金结余5,126.49万元 占净额比例9.66%[12] - 可转债募集资金结余11,747.47万元 占净额比例28.25%[12] - 结余资金包含未使用募投资金及理财收益净额 将继续投入原募投项目[12]

募集资金基本情况 - 公司于2023年8月30日首次公开发行人民币普通股（A股）40,010,000股 [1] - 发行价格为人民币23.10元/股，募集资金总额为人民币92,423.10万元 [1] - 扣除发行费用人民币11,860.40万元后，募集资金净额为人民币80,562.70万元 [1] - 募集资金已于2023年9月5日全部到账，并存放于募集资金专户管理 [2] 募集资金投资项目 - 募集资金投资项目总投资额为89,268.60万元，募集资金拟投入金额为75,973.32万元 [2] - 主要项目包括年产4,000万件电热元件生产线扩建项目和杭州热威汽车零部件有限公司年产500万只电加热器项目 [2] 本次使用闲置募集资金补充流动资金计划 - 公司计划使用不超过人民币2亿元闲置募集资金暂时补充流动资金 [3] - 资金使用期限自董事会审议通过之日起不超过12个月 [3] - 资金将仅限于与主营业务相关的生产经营使用，不会用于证券投资 [3] - 公司将根据募投项目进展及需求及时归还资金至募集资金专用账户 [3] 相关审议程序与意见 - 公司于2025年9月2日召开第二届董事会第二十六次会议，审议通过该议案 [4] - 公司于同日召开第二届监事会第二十二次会议，审议通过该议案 [4] - 监事会认为该事项有助于提高募集资金使用效率，降低财务费用 [4] - 保荐人国泰海通证券经核查后对该事项无异议 [5]