财务业绩 - 9M'23运营利润49亿英镑，剔除重大项目后收入109亿英镑，同比增加16亿英镑，成本收入比49.9%，有形股本回报率17.1% [39] - Q3'23净利息收入26.85亿英镑，非利息收入8.29亿英镑，总收入34.88亿英镑，运营利润13.32亿英镑 [12][51] 业务指标 - 客户存款435.9亿英镑，较去年12月减少94亿英镑，客户贷款377.3亿英镑，较去年12月增加80亿英镑，存贷比提升4% [12][39] - 预计2023财年实现有形股本回报率14 - 16%，总收入约143亿英镑，银行净息差大于3%，减值损失率低于20 - 30个基点 [10] 资本状况 - 9M'23核心一级资本比率（CET1）为13.5%，较去年12月的14.2%有所下降，资本生成118个基点 [39] - 已支付和应计股东分配29亿英镑，占9M'23可归属利润32亿英镑的超90% [39] 资产质量 - 信用卡欠款恢复到疫情前正常水平，流入量保持低位，抵押贷款和商业房地产欠款水平总体稳定 [1][66][67][119] 市场环境与展望 - 经济前景和客户行为仍不确定，公司将根据市场情况调整内部预测 [10] - 中期目标是实现可持续的有形股本回报率14 - 16%，到2025年成本收入比低于50% [10]

财务数据和关键指标变化 - 总收入保持稳定在39亿英镑,剔除特殊项目后收入下降6.7%至36亿英镑 [15] - 净利息收入下降2.7%至28亿英镑,非利息收入下降19.5%至7.39亿英镑 [15] - 营业费用下降3.1%至19亿英镑,拨备计提增加至1.53亿英镑或贷款的16个基点 [16] - 税前营业利润为18亿英镑,归属普通股东利润为10亿英镑,权益回报率为16.4% [16] 各条业务线数据和关键指标变化 - 零售银行和私人银行的贷款余额增加19亿英镑或1%,新发放贷款80亿英镑,市场份额从12.3%增加至12.6% [17] - 无担保贷款余额增加6亿英镑至150亿英镑 [18] - 商业和机构业务贷款余额下降23亿英镑,中大型企业需求有所增加,小型企业需求仍然疲软 [19] 各个市场数据和关键指标变化 - 客户存款总额保持稳定在4210亿英镑,零售银行和私人银行存款流出有所放缓,商业和机构业务存款增加10亿英镑 [21] - 贷存比为83%,允许公司管理存款价值,支持客户并增加目标领域的市场份额 [21] - 无息存款占比从40%下降至37%,定期存款占比从6%上升至11% [22][23] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司保持专注于负责任的有针对性增长、持续的成本和投资纪律以及有效的资本配置,提高股东回报 [43] - 公司通过提升客户终身价值、帮助客户过渡到净零碳经济以及数字化转型来实现有机增长 [44][45][46] - 公司正在投资约35亿英镑用于未来3年的数字化和技术转型,以提高效率、改善客户体验并实现未来增长 [50][51] - 公司正在通过收购Cushon和与Vodeno Group的战略合作来拓展新的收入来源 [53] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 英国经济强于预期,但通胀仍然较高,利率持续上升,导致持续的经济不确定性 [11] - 客户正在合理调整支出习惯,一些客户使用存款偿还更昂贵的债务 [12] - 公司采取谨慎的拨备政策,将拨备增加至2.1亿英镑,以应对经济环境的不确定性 [13] - 公司有强大的资产负债表,流动性充足,存款基础优质,贷款组合多元化,能够继续支持客户和英国经济 [13] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Aman Rakkar提问** 询问公司对存款结构变化的预测和对净息差指引的影响 [64][65] **Katie Murray回答** 公司对存款结构变化有一定预测,但很难确定具体水平,会继续密切关注。净息差指引考虑了存款结构变化的影响 [67][68] 问题2 **Alvaro Serrano提问** 询问公司存款定价策略及对未来存款结构变化的预期 [73][74] **Katie Murray回答** 公司存款定价策略会根据市场竞争情况和监管要求进行调整,对未来存款结构变化保持谨慎态度,难以准确预测 [75][76][77] 问题3 **Jonathan Pierce提问** 询问公司对未来净息差走势的预期,特别是2024年 [90][91] **Katie Murray回答** 公司对2024年净息差走势持谨慎乐观态度,受多方因素影响,但有信心实现14%-16%的中期目标回报率 [92][93][94][95]

公司管理层变动 - 2023年7月25日，Alison Rose辞去公司首席执行官和董事职务[20] - Paul Thwaite被任命为公司首席执行官和董事，初始任期12个月，待监管批准[20] 集团整体财务数据关键指标变化 - 2023年上半年归属利润为22.99亿英镑，股本回报率为12.6%，有形股本回报率为18.2%[21] - 2023年上半年总收入为77.27亿英镑，较2022年上半年增加15.08亿英镑，增幅24.2%[21] - 剔除显著项目后，2023年上半年总收入较2022年上半年增加14.85亿英镑，增幅25.2%，主要反映贷款增长和收益率曲线变动的影响[21] - 2023年上半年净息差（NIM）为2.20%，2022年上半年为1.60%；2023年第二季度银行NIM为3.13%，较第一季度低14个基点[22] - 2023年上半年运营费用为39.15亿英镑，较2022年上半年增加2.62亿英镑，增幅7.2%；成本收入比为50.7%，2022年上半年为58.7%[23] - 2023年上半年净减值费用为2.23亿英镑，占客户贷款总额的12个基点[24] - 2023年上半年客户净贷款增加76亿英镑至3739亿英镑；剔除中央项目后增加60亿英镑至3527亿英镑，主要源于零售银行59亿英镑的抵押贷款增长[25] - 2023年上半年剔除中央项目后客户存款减少118亿英镑至4211亿英镑[27] - 流动性覆盖率（LCR）为141%，较2023年第一季度增加2个百分点，高于100%最低要求453亿英镑[29] - 公司宣布中期股息为每股5.5便士，并计划在2023年下半年开展最高5亿英镑的市场回购计划，2023年上半年资本扣除的总分配额为25亿英镑[30] - 核心一级资本（CET1）比率为13.5%，较2022年12月31日低70个基点；风险加权资产（RWAs）在上半年增加14亿英镑至1775亿英镑[31] - 预计2023年全年银行NIM低于3.20%，目前预计约为3.15%[32] - 上半年总收益达77亿英镑，同比增长24.2%；剔除重大项目后为74亿英镑，同比增长25.2%[54][57] - 上半年净息差为2.20%，高于去年同期的1.60%，但较Q1下降5个基点；银行净息差为3.20%，高于去年同期的2.58%[58] - 上半年运营费用为39.15亿英镑，较去年同期增加2.62亿英镑，增幅7.2%；其他运营费用增加3.23亿英镑，增幅9.3%[60] - 上半年净减值费用为2.23亿英镑，ECL准备金增至36亿英镑，覆盖率从0.89%升至0.92%[61] - 上半年归属利润为22.99亿英镑，每股收益24.3便士，股本回报率12.6%，有形股本回报率18.2%[62] - 客户净贷款增至3739亿英镑，增加7600万英镑；剔除核心项目后增加60亿英镑[63] - 截至6月30日，已提供486亿英镑气候和可持续融资，目标是2021年7月1日至2025年底提供1000亿英镑[64] - CET1比率为13.5%，较Q4 2022下降70个基点；RWAs增至1775亿英镑，增加14亿英镑[68][71] - LCR升至141%，较上季度增加2个百分点，高于100%最低要求453亿英镑；总批发融资增至812亿英镑，增加18亿英镑[72] - 2023年上半年总收益比2022年上半年高2500万英镑，受一次性项目影响[111] - 2023年上半年客户存款减少60亿英镑，主要因公司持续退出爱尔兰共和国业务[112] - 2023年上半年客户净贷款增加16亿英镑，主要因财政部逆回购活动[112] - 2023年Q2客户存款增加27亿英镑，主要因财政部回购活动，部分被退出爱尔兰共和国业务抵消[113] - 截至2023年6月30日半年报，集团总收益77.27亿英镑，营业利润35.89亿英镑[115] - 截至2023年6月30日，集团净资产收益率（ROE）为18.2%，成本收入比为49.3%[115] - 截至2023年6月30日，集团客户存款4325亿英镑，风险加权资产1775亿英镑[115] - 截至2023年3月31日季度，集团净利息收入29.02亿英镑，总收入38.76亿英镑，运营利润18.18亿英镑[124] - 截至2023年3月31日，集团有形股本回报率19.8%，股本回报率部分业务为30.0%、28.5%、19.5% [124] - 截至2023年3月31日，集团成本收入比（不包括诉讼和行为成本）为49.8% [124] - 截至2023年3月31日，集团总资产6956亿英镑，客户存款4305亿英镑[124] - 截至2022年6月30日季度，集团净利息收入23.07亿英镑，总收入32.11亿英镑，运营利润13.96亿英镑[127] - 截至2022年6月30日，集团有形股本回报率15.2%，股本回报率部分业务为29.5%、23.5%、14.0% [127] - 截至2022年6月30日，集团成本收入比（不包括诉讼和行为成本）为55.0% [127] - 截至2022年6月30日，集团总资产8065亿英镑，客户存款4921亿英镑[127] 零售银行业务线数据关键指标变化 - 零售银行上半年实现股本回报率29.1%，运营利润15.6亿英镑，提供22亿英镑气候和可持续融资[75] - 2023年上半年运营费用为13.67亿英镑，较2022年上半年增加1.25亿英镑，增幅10.1%[78] - 2023年上半年客户净贷款增加68亿英镑，增幅3.4%，其中新增抵押贷款171亿英镑，占比约16%[80] - 2023年上半年客户存款减少53亿英镑，降幅2.8%，个人活期账户余额减少55亿英镑，个人储蓄增加2亿英镑[81] - 截至2023年6月30日，零售银行阶段1贷款（含摊余成本和FVOCI）为1802.93亿英镑，阶段2为226.86亿英镑，阶段3为28.26亿英镑[200] - 2023年各阶段ECL拨备覆盖率：阶段1为0.20%，阶段2为2.28%，阶段3为34.95%[200] - 2023年ECL（释放）/费用总计2.22亿英镑，其中持续经营业务为2.23亿英镑，已终止经营业务为 - 0.01亿英镑[200] 私人银行业务线数据关键指标变化 - 2023年上半年私人银行实现24.7%的净资产收益率和2.34亿英镑的营业利润，AUMAs增加45亿英镑，增幅13.5%[92][96] 商业与机构业务线数据关键指标变化 - 2023年上半年商业与机构业务实现16.9%的净资产收益率和17.41亿英镑的营业利润，提供138亿英镑的气候和可持续融资[100] - 2023年上半年商业与机构业务总收入为37.48亿英镑，较2022年上半年增加8.11亿英镑，增幅27.6%[101] - 2023年上半年商业与机构业务净贷款减少0.7亿英镑，降幅0.5%，客户存款减少1.8亿英镑，降幅0.9%[103][104] - 2023年第二季度商业与机构业务总收入为17.95亿英镑，较第一季度减少1.58亿英镑，降幅8.1%，净息差较第一季度下降11个基点[107] - 2023年第二季度商业与机构业务运营费用为9.84亿英镑，较第一季度减少1900万英镑，降幅1.9%[107] 季度数据关键指标变化 - 2023年第二季度总收入为8800万英镑，较第一季度减少5.5%，净息差较第一季度下降21个基点[84][85] - 2023年Q2客户净贷款减少23亿英镑，降幅1.7%，主要因资金活动减少和英国政府计划还款7亿英镑[109] - 2023年Q2客户存款增加10亿英镑，增幅0.5%，主要因企业与机构业务增长[109] - 2023年Q2风险加权资产（RWAs）减少12亿英镑，降幅1.1%，主要反映外汇收益和贷款余额下降[109] 经济情景与预测数据 - 2023年6月30日，经济情景包括上行、基本、下行和极端下行四种，反映通胀和利率风险[131] - 基本情景下，2023年经济增长低迷但避免衰退，通胀中期降至2% [134] - 2023年6月30日情景概率权重：上行情景19.5%，基本情景45.0%，下行情景21.5%，极端下行情景14.0%[144] - 2023 - 2028年GDP年均增长加权平均值分别为0.3%、0.3%、1.1%、1.2%、1.3%、1.3%[153] - 2023 - 2028年失业率年均加权平均值分别为4.0%、4.7%、4.8%、4.7%、4.6%、4.4%[153] - 2023 - 2028年房价指数四季度变化加权平均值分别为 - 6.2%、 - 3.1%、0.9%、4.4%、4.7%、4.0%[153] - 2023 - 2028年商业房地产价格四季度变化加权平均值分别为 - 5.6%、 - 6.1%、3.0%、3.4%、2.3%、1.8%[153] - 2023 - 2028年消费者价格指数四季度变化加权平均值分别为4.0%、3.2%、2.3%、2.2%、2.3%、2.2%[153] - 2023 - 2028年英国央行基准利率年均加权平均值分别为4.7%、4.9%、4.2%、3.8%、3.4%、3.2%[154] - 2023 - 2028年英国股票价格指数四季度变化加权平均值分别为0.9%、1.4%、6.2%、4.9%、4.3%、3.9%[154] 预期信用损失（ECL）相关数据 - 2023年因气候过渡规划调整，预期信用损失（ECL）增加400万英镑[146] - 预计到2028年，隐含碳价格将适度增加10.5英镑/吨二氧化碳当量[148] - 2023年6月30日，集团ECL模型后调整总额为5.40亿英镑，其中递延模型校准2300万英镑、经济不确定性4.62亿英镑、其他调整5500万英镑；2022年12月31日总额为4.11亿英镑，其中经济不确定性3.52亿英镑、其他调整5900万英镑[166] - 零售银行经济不确定性模型后调整从2022年12月31日的1.53亿英镑增至2023年6月30日的1.59亿英镑，生活成本模型后调整从1.27亿英镑增至1.34亿英镑[168] - 商业与机构业务经济不确定性模型后调整从2022年12月31日的1.91亿英镑增至2023年6月30日的2.89亿英镑，行业层面降级影响的模型后调整从8300万英镑增至2.10亿英镑[170] - 其他业务中央项目及其他的模型后调整从2022年12月31日的1700万英镑增至2023年6月30日的3800万英镑[173] - 2023年6月30日，批发业务BBLS贷款总额为46.27亿英镑，关联债务总额为43.13亿英镑；2022年12月31日，BBLS贷款总额为54.44亿英镑，关联债务总额为44.89亿英镑[175] - 个人贷款采用离散情景方法，通过特定产品经济响应模型计算违约概率、违约风险敞口、违约损失率和预期信用损失[155] - 批发贷款情景方法基于信用周期指数概念，将单个经济情景转化为信用周期指数的前瞻性预测[156] - 集团考虑了经济不确定性对客户群的影响，高通胀、利率上升和供应链中断带来的风险预计无法被前瞻性信用建模完全捕捉[160] - 集团对IFRS 9的违约概率、违约风险敞口和违约损失率模型进行定期监测和重新验证，并根据需要进行模型后调整[162] - 预期信用损失拨备对模型输入和经济假设敏感，集团模拟了基本情景、上行情景、下行情景和极端下行情景的影响[176] - 2023年6月30日，Stage 1和Stage 2的实际总ECL为16.52亿英镑，极端下行情景下模拟增至32.1亿英镑，增加约16亿英镑（约94%）[183][186] - 2023年上半年末，判断性ECL模型后调整占总ECL的15%，2022年12月31日为12%[185] - 2023年上半年，整体模型ECL保持稳定，经济更新使ECL在6月30日减少，判断性ECL模型后调整增加[185] - 批发业务组合在中度和极端下行情景下ECL显著增加，物业ECL增加因商业地产价格和股票指数恶化，非物业因GDP收缩和股票指数恶化[187] - 2023年6月30日IFRS 9 MES框架经济情景变化使模型ECL减少，公司采用定量和定性措施支持ECL覆盖水平[188] - 2023年1月1日ECL准备金为34.34亿英镑，6月30日增至35.57亿英镑，主要因Stage 3 ECL增加[191] - 2023年上半年经济情景更新使模型ECL减少9800万英镑，高通胀和利率上升增加模型后调整需求[192] - 2023年6月30日，Stage 1和Stage 2的模型贷款总额为358.568亿英镑，各情景下

财务数据和关键指标变化 - 第一季度营业收入为18亿英镑,同比增长49% [6] - 归属于普通股股东的利润为13亿英镑,同比增长52% [6] - 有形资产回报率从11.3%提高到19.8% [6] - 收入增长37%,达到38亿英镑 [6] - 成本增加2.14亿英镑,其中包括1月份为帮助员工应对生活成本上涨而支付的一次性款项 [6] - 普通股一级资本比率为14.4%,包括全年普通股息的5亿英镑应计额 [6] - 已完成2月份宣布的8亿英镑股票回购计划的一半以上 [7] - 政府持股比例降至略高于41% [7] - 流动性覆盖率为139%,远高于最低要求,并有43亿英镑的缓冲 [8] - 贷款与存款比率为83%,显示出增长能力 [23] - 流动性覆盖率从151%降至139%,主要是由于存款余额减少和贷款增长强劲 [24] - 普通股一级资本比率从14.2%提高到14.4% [30] - 风险加权资产减少8亿英镑至46亿英镑 [30] 各条业务线数据和关键指标变化 - 零售银行业务存款减少44亿英镑,主要受税收支付和客户支出增加的影响 [18] - 私人银行业务存款减少28亿英镑,主要受税收影响 [18] - 商业和机构银行业务存款减少28亿英镑,主要反映系统流动性的减少 [18] - 零售和私人银行业务抵押贷款余额增长39亿英镑或2% [22] - 商业和机构银行业务客户贷款增加15亿英镑 [22] - 零售银行业务新增抵押贷款100亿英镑,市场份额约为17% [22] - 私人银行业务净新增资金6亿英镑,是去年第四季度的两倍 [11] - 零售银行业务青年账户数量增加19%,市场份额达到18.1% [11] - 商业和机构银行业务贷款增长57亿英镑至3560亿英镑 [21] - 抵押贷款业务流量份额从15%增加到17% [9] - 商业和机构银行业务向大型企业贷款增长24亿英镑至561亿英镑 [9] - 商业和机构银行业务贷款增长15亿英镑 [22] - 零售银行业务无担保贷款余额增加2亿英镑至144亿英镑,主要受新发信用卡和市场份额增长推动 [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 客户存款总额为4220亿英镑,下降2.6%或110亿英镑 [17] - 客户税收支付增加约80亿英镑,比第四季度高出约80亿英镑 [7] - 客户继续偿还债务,包括政府贷款 [7] - 存款总额为4220亿英镑,下降2.6%或110亿英镑 [17] - 零售银行业务存款减少44亿英镑 [18] - 私人银行业务存款减少28亿英镑 [18] - 商业和机构银行业务存款减少28亿英镑 [18] - 中央和其他业务存款进一步减少87亿英镑 [18] - 零售银行业务存款减少44亿英镑 [18] - 私人银行业务存款减少28亿英镑 [18] - 商业和机构银行业务存款减少28亿英镑 [18] - 中央和其他业务存款进一步减少87亿英镑 [18] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略继续在增加市场波动性的背景下取得进展 [5] - 在不确定的环境中,公司基于强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [5] - 公司计划在未来三年内增加对客户的参与,支持客户向净零经济转型,并将服务进一步嵌入客户的数字生活中 [9] - 公司将继续专注于创建一个更简单、成本效率更高的组织,有效部署资本以产生最佳回报,并促进创新和数字化转型以更好地服务客户 [10] - 公司通过针对客户生命周期各个阶段的定制产品,继续深化客户参与 [10] - 公司通过收购Rooster Money,扩展了针对年轻人的产品,并在第一季度开设了19%的青年账户 [11] - 公司通过资产管理和为集团内更多客户提供服务,在私人银行业务中利用其专业知识 [11] - 公司作为可持续融资的领先提供商,在帮助客户向净零经济转型方面发挥着重要作用 [12] - 公司已提供超过400亿英镑的气候和可持续融资,以实现其1000亿英镑的目标 [12] - 公司计划在未来三年内投资约35亿英镑,继续进行数字化转型,包括改进客户旅程、数据分析、机器学习和机器人技术 [13] - 公司将继续有效分配资本,推进从爱尔兰Ulster银行的阶段性退出 [13] - 公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [14] - 公司计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [14] - 公司预计2023年收入约为148亿英镑,净息差约为3.2%,集团运营成本(不包括诉讼和行为)约为76亿英镑,成本收入比低于52% [32] - 公司预计2023年贷款损失率在20至30个基点之间 [32] - 公司预计2023年有形资产回报率将在14%至16%范围的上限 [32] - 公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [34] - 公司计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [34] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为,公司基于强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [5] - 管理层认为,公司在不确定的环境中处于有利地位,既可以利用强劲的客户基础推动有针对性的增长,也可以由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [34] - 管理层预计2023年将向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [34] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [34] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [8] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理能力强,能够在这些不确定时期继续支持客户和经济发展 [35] - 管理层认为,公司通过强劲的客户基础推动有针对性的增长,并由于强大的资产负债表和流动性、高质量的存款基础和严格的风险管理,为任何下行风险做好准备 [35] - 管理层认为,公司计划在2023年向股东返还大量资本,并打算维持40%的派息率 [35] - 管理层计划在中期运营时,普通股一级资本比率为13%至14%,并实现14%至16%的可持续有形资产回报率 [35] - 管理层认为,公司资产负债表质量高,风险管理

财务业绩 - 2023年第一季度税前营业利润18亿英镑，归属利润13亿英镑，有形股本回报率19.8%，较2022年第一季度的12亿英镑、8亿英镑和11.3%显著提升[3] - 除显著项目外的总收入38亿英镑，较2022年第一季度增长37.2%；其他营业费用19.32亿英镑，较2022年第一季度增长12.5%；成本收入比49.8%，低于2022年第一季度的57.1%[3][23] 业务表现 - 贷款与存款方面，贷款存款比率83%，有53亿英镑过剩存款；客户存款约4220亿英镑，较2022年第四季度减少110亿英镑；流动性覆盖率139%，有43亿英镑缓冲[5] - 贷款组合优质且多元化，前十大客户占批发贷款约5%，商业房地产占客户贷款低于5%，个人贷款抵押率93%；第一季度贷款减值率7个基点，第三阶段减值率2个基点，预期信用损失覆盖率0.89%[5] 战略目标与进展 - 目标到2025年提供1000亿英镑气候与可持续融资，截至目前已交付402亿英镑[8][20] - 2023年目标集团除显著项目外收入约148亿英镑、成本收入比低于52%或其他营业成本约76亿英镑、CET1比率维持在13 - 14%、实现可持续有形股本回报率14 - 16%，第一季度进展均符合预期[20] 资本与分配 - CET1比率较2022年第四季度上升20个基点至14.4%；已完成8亿英镑市场回购中的4.58亿英镑，占比57%；应计0.5亿英镑普通股股息，承诺派息率40%[3][20] 风险与展望 - 经济前景不确定，将监控市场状况并调整内部预测；预计2023年实现有形股本回报率14 - 16%、除显著项目外收入约148亿英镑、成本收入比低于52%、减值损失符合20 - 30个基点的周期指引[132] - 预计2023年向股东返还大量资本，支付40%归属利润的普通股股息，维持参与定向回购的能力，考虑进一步市场回购和无机机会；计划发行30 - 50亿英镑符合MREL的高级工具和最多10亿英镑二级资本工具[132]

集团整体财务数据关键指标变化 - 2023年第一季度归属利润为12.79亿英镑，有形股本回报率为19.8%[5] - 2023年第一季度归属利润为12.79亿英镑，每股收益13.2便士，有形股本回报率为19.8%[28] - 剔除显著项目后，总收益较2022年第一季度增加10.36亿英镑，增幅37.2%[6] - 银行净息差为3.27%，较2022年第四季度高7个基点[6] - 其他运营费用较2022年第一季度增加2.14亿英镑，增幅12.5%，成本收入比为49.8%[7] - 净减值费用为7000万英镑，占客户贷款总额的7个基点[8] - 剔除中央项目后，客户净贷款增加57亿英镑至3524亿英镑，增幅1.6%[9] - 剔除中央项目后，客户存款减少111亿英镑，降幅2.6%[10] - 贷款存款比率为83%，客户存款比客户净贷款多约550亿英镑[11] - 流动性覆盖率为139%，较2022年第四季度下降6个百分点[12] - 一级普通股资本比率为14.4%，较2022年第四季度高20个基点[13] - 2023年第一季度客户净贷款增加79亿英镑，零售银行新发放抵押贷款总额为95亿英镑[29] - 2023年第一季度客户存款减少198亿英镑，68%的个人存款和39%的客户总存款在季度末获得保险[32] - 核心一级资本充足率为14.4%，或排除IFRS 9过渡性减免后为14.3%，季度内提高20个基点[33] - 公司已完成8亿英镑股票回购计划中的4.58亿英镑（截至2023年4月26日）[34] - 2023年第一季度持续经营业务总收入为2300万英镑，较2022年第一季度的2亿英镑减少1.77亿英镑[63][64] - 2023年第一季度其他运营费用为1.28亿英镑，较2022年第一季度的1.09亿英镑增加1900万英镑，增幅17.4%[63][65] - 2023年第一季度客户存款为87亿英镑，较2022年第一季度的350亿英镑减少87亿英镑，降幅50.0%[63][66] - 2023年第一季度净客户贷款为218亿英镑，较2022年第四季度的196亿英镑增加22亿英镑[63][66] - 2023年第一季度集团总营业收入为38.76亿英镑，营业利润为18.18亿英镑[68] - 2023年第一季度集团有形股本回报率为19.8%，股本回报率因业务板块而异，零售银行为30.0%，私人银行为28.5%，商业及机构银行为19.5%[68] - 2023年第一季度集团成本收入比（不包括诉讼和行为成本）为49.8%，各业务板块有所不同[68] - 2023年第一季度集团风险加权资产（RWAs）为1781亿英镑[68] - 2023年第一季度集团贷款减值率为7个基点[68] - 2023年第一季度总ECL覆盖率从2022年第四季度的0.91%降至0.89%[76] - 2022年12月31日贷款摊销成本和FVOCI总计378.655亿英镑，2023年3月31日为386.986亿英镑[74] - 2022年12月31日ECL准备金总计34.87亿英镑，2023年3月31日为34.96亿英镑[74] - 截至2023年3月31日，CET1比率增加20个基点至14.4%，主要因CET1资本增加7亿英镑，部分被风险加权资产（RWAs）增加20亿英镑抵消[95] - 总RWAs增加20亿英镑至1781亿英镑，主要包括信用风险RWAs增加17亿英镑、操作风险RWAs增加11亿英镑、市场风险RWAs减少8亿英镑[97] - 英国杠杆率维持在5.4%，一级资本增加7亿英镑，被杠杆风险敞口增加89亿英镑抵消，杠杆风险敞口增加主要因其他金融资产增加[99] - 流动性组合减少156亿英镑至2099亿英镑，一级流动性减少129亿英镑至1487亿英镑，一级流动性减少因存款减少、股票回购和贷款增加，二级流动性减少因英格兰银行预定位抵押品减少[100] - CET1资本增加主要由普通股股东应占利润13亿英镑推动，部分被预计普通股股息应计5亿英镑、IFRS 9过渡调整减少1亿英镑及其他储备和监管调整变动抵消[96] - 最低资本要求方面，CET1为6.2%，总一级资本为8.3%，总资本为11.0%[103] - 截至2023年3月31日，资本比率分别为CET1 14.4%、总一级资本16.6%、总资本19.6%，与最低要求相比，CET1有4.9%的空间，总一级资本有5.0%的空间，总资本有5.3%的空间[104] - 杠杆比率方面，CET1最低比率为2.44%，总一级资本为3.25%，加上反周期杠杆比率缓冲后，CET1为2.74%，总一级资本为3.55%[107] - 2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，CET1资本分别为256.5亿英镑、249.92亿英镑和268.89亿英镑[108] - 2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，总监管资本分别为350.02亿英镑、339.2亿英镑和360.44亿英镑[109] - 2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，风险加权资产（RWAs）分别为1781.35亿英镑、1761.01亿英镑和1768.18亿英镑[109] - 2023年第一季度，CET1资本增加主要归因于13亿英镑的应占利润，被5亿英镑的可预见普通股股息、1亿英镑的IFRS 9过渡调整减少及其他储备和监管调整变动所抵消[113] - 2023年2月发行7亿欧元5.763%固定至固定重置二级资本票据2034，3月注销2亿英镑未偿还5.125%次级二级资本票据2024，二级资本盈余拨备增加1亿英镑[114] - 期间RWAs增加20亿英镑至1781亿英镑，主要是业务变动增加32亿英镑、风险参数减少3亿英镑、模型更新减少3亿英镑、处置减少2亿英镑所致[115][117][118] - 2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，英国杠杆率分别为5.4%、5.4%和5.5%[111] - 截至2023年3月31日，集团总流动性价值为20.989亿英镑，较2022年12月31日的22.5511亿英镑和2022年3月31日的27.451亿英镑有所下降[119] - 2023年第一季度，集团总收益为38.76亿英镑，较2022年第四季度的37.08亿英镑和2022年第一季度的30.08亿英镑有所增加[121] - 2023年第一季度，集团期内利润为13.41亿英镑，较2022年第四季度的13.24亿英镑和2022年第一季度的9.01亿英镑有所增加[121] - 2023年第一季度，集团每股基本收益为13.2便士，较2022年第四季度的13.1便士和2022年第一季度的8.1便士有所增加[121] - 截至2023年3月31日，集团总资产为695.624亿英镑，较2022年12月31日的720.053亿英镑有所下降[124] - 截至2023年3月31日，集团总负债为657.908亿英镑，较2022年12月31日的683.557亿英镑有所下降[124] - 2023年第一季度，集团回购并注销了1.14亿股股票，总代价为3.067亿英镑[125] - 2023年第一季度持续经营业务总收入为38.76亿英镑，2022年12月31日止季度为37.08亿英镑，2022年3月31日止季度为30.08亿英镑[155] - 2023年第一季度持续经营业务扣除显著项目的收入计算中，显著项目总计5600万英镑，2022年12月31日止季度为5800万英镑，2022年3月31日止季度为2.24亿英镑[155] - 2023年3月31日季度持续经营业务法定运营费用为19.88亿英镑，2022年12月31日为21.38亿英镑，2022年3月31日为18.2亿英镑[156] - 2023年3月31日季度集团成本收入比为51.3%，排除诉讼和行为成本后为49.8%；2022年12月31日分别为57.7%和55.2%；2022年3月31日分别为60.5%和57.1%[158] - 2023年3月31日季度集团有形股本回报率为19.8%，2022年12月31日为20.6%，2022年3月31日为11.3%[159] - 2023年3月31日季度集团银行净息差为3.27%，2022年12月31日为3.20%，2022年3月31日为2.45%[162] - 2023年3月31日每股有形净资产价值为278便士，2022年12月31日为264便士，2022年3月31日为269便士[164] - 截至2023年3月31日客户存款为4305亿英镑，排除中央项目及其他后为4218亿英镑；2022年12月31日分别为4503亿英镑和4329亿英镑；2022年3月31日分别为4829亿英镑和4479亿英镑[166] - 2023年3月31日季度集团净利润为12.79亿英镑，2022年12月31日为12.62亿英镑，2022年3月31日为8.41亿英镑[159] - 2023年3月31日季度集团净利息收入为29.02亿英镑，2022年12月31日为28.68亿英镑，2022年3月31日为20.27亿英镑[161] - 截至2023年3月31日，客户净贷款（摊余成本）为3742亿英镑，剔除中央项目及其他后为3524亿英镑[167] - 截至2023年3月31日，贷款存款比率为87%，剔除回购和逆回购后为83%[169] - 2023年第一季度贷款减值费用为7000万英镑，年化后为2.8亿英镑，贷款减值率为7个基点[170] - 截至2023年3月31日，融资资产为6162.04亿英镑，计算方式为总资产减去衍生资产[170] - 截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，客户贷款（摊余成本）分别为3742.14亿英镑、3663.4亿英镑和3653.4亿英镑[168] - 截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，客户存款分别为4305.37亿英镑、4503.18亿英镑和4828.87亿英镑[168] - 2022年3月31日、2022年12月31日和2023年3月31日，总贷款存款比率分别为76%、81%和87%，剔除回购和逆回购后的比率分别为73%、79%和83%[169] - 2022年3月、2022年12月和2023年3月，年化贷款减值费用/释放分别为 - 1.44亿英镑、5.76亿英镑和2.8亿英镑[170] - 2022年3月31日、2022年12月31日和2023年3月31日，总资产分别为7853.98亿英镑、7200.53亿英镑和6956.24亿英镑[170] - 2022年3月31日、2022年12月31日和2023年3月31日，衍生资产分别为1000.13亿英镑、995.45亿英镑和794.2亿英镑[170] 各业务线数据关键指标变化 - 零售银行2023年第一季度实现运营利润7.94亿英镑，净资产收益率为30.0%[38] - 私人银行2023年第一季度运营利润为1.33亿英镑，净资产收益率为28.5%[47] - 商业与机构业务2023年第一季度运营利润为9.94亿英镑，净资产收益率为19.5%[55] - 2023年第一季度零售银行无担保余额增加3亿英镑，总ECL覆盖率从0.81%增至0.84%[78] - 2023年第一季度商业与机构业务资产负债表增长，总ECL覆盖率降低[79][80] - 2023年3月31日零售银行经济不确定性的模型后调整总计1.49亿英镑，2022年12月31日为1.53亿英镑[85] - 2023年3月31日商业与机构业务经济不确定性的模型后调整总计1.73亿英镑，2022年12月31日为1.91亿英镑[86] - 2023年3月31日个人贷款组合中，第一阶段为19.2382亿英镑，第二阶段为2.5953亿英镑，第三阶段为0.291亿英镑[87] - 2023年3月31日批发贷款组合中，第一阶段为

年报内容页码分布 - 风险因素相关内容在年报的4 - 5、127 - 148页，对应展示部分为64 - 68页[4] - 公司经营结果相关内容在年报的1 - 18页，对应展示部分为1 - 40、54 - 68、250 - 261页[4] - 公司流动性和资本资源相关内容在年报的7、18、27、30 - 31、75 - 81、87 - 88页，对应展示部分为11、230 - 249页[4] - 公司董事和高级管理人员薪酬相关内容在年报的43 - 54、103页，对应展示部分为124 - 153页[4] - 公司主要股东相关内容在年报的149、152 - 154页，对应展示部分为157 - 160页[4] - 公司合并报表和其他财务信息相关内容在年报的19 - 105页[4] - 公司重大变化相关内容在年报的3、105页[4] - 公司控制和程序相关内容在年报的24页及附件12.1和12.2，对应展示部分为64 - 67、94 - 102、154 - 156页[5] - 公司审计委员会财务专家相关内容对应展示部分在95页[5] - 公司首席会计师费用和服务相关内容在年报的55页，对应展示部分在101页[5] 整体财务数据关键指标变化 - 2022年可归属利润为33.4亿英镑，每股收益33.8便士，有形股本回报率为12.3%，其中包括从爱尔兰共和国撤资造成的10亿英镑可归属损失[33] - 总收入同比增长26.1%至131.56亿英镑，剔除重大项目后，收入比2021年增加28.77亿英镑，增幅28.3%，前瞻性收入达131亿英镑，成本降低约3% [34] - 净利息收益率为1.81%，较2021年提高36个基点，银行净利息收益率为2.85%，较2021年提高55个基点[34] - 运营费用比2021年减少7100万英镑，前瞻性集团其他运营费用比2021年减少2.01亿英镑，降幅2.9% [35] - 净减值费用为3.37亿英镑，预期信用损失准备金较2021年减少4亿英镑至34亿英镑，预期信用损失覆盖率从2021年的1.03%降至0.91% [36] - 净贷款在2022年增加73亿英镑，增幅2.0%，零售银行新发放抵押贷款414亿英镑，高于2021年的360亿英镑[38] - 客户存款减少295亿英镑至4503亿英镑，主要是商业与机构业务减少142亿英镑，从爱尔兰共和国撤资减少122亿英镑[39] - 每股有形资产净值减少8便士至264便士[40] - 核心一级资本充足率为14.2%，剔除IFRS 9过渡性减免后为14.0%，较1月1日降低170个基点，风险加权资产减少2亿英镑[41] - 与养老金受托人达成协议，不再于2023年支付4.71亿英镑，将设立信托结构持有相关资产[42] - 2022年持续经营业务总收入为131.56亿英镑，较2021年的104.29亿英镑增长26.1%，剔除重大项目后收入为130.61亿英镑，较2021年增长28.3%[44][60][61] - 2022年净息差为1.81%，较2021年提高36个基点，银行净息差为2.85%，较2021年提高55个基点[44][61] - 2022年银行平均生息资产为3450亿英镑，较2021年的3270亿英镑增长5.5%[44] - 2022年成本收入比为58.4%，较2021年的74.4%下降16.0%，剔除诉讼和行为成本后为55.5%，较2021年下降14.4%[44] - 2022年归属于普通股股东的利润为33.4亿英镑，较2021年的29.5亿英镑增长13.2%[44] - 2022年客户贷款摊余成本为3663亿英镑，较2021年的3590亿英镑增长2.0%，客户存款为4503亿英镑，较2021年的4798亿英镑下降6.1%[44] - 2022年普通股一级资本充足率为14.2%，较2021年的18.2%下降400个基点，风险加权资产为1761亿英镑，较2021年增加191亿英镑[44] - 2022年流动性覆盖率为145%，较2021年的172%下降27%[44] - 2022年经营费用为76.87亿英镑，较2021年的77.58亿英镑下降0.9%，前进集团经营费用为66.48亿英镑，较2021年下降2.9%[44][61][63] - 2022年贷款减值准备覆盖率为0.91%，较2021年的1.03%下降0.12个百分点，减值损失为3.37亿英镑，较2021年的减值释放11.73亿英镑增加15.1亿英镑[64] - 2022年净减值费用为3.37亿英镑，ECL准备金降至34亿英镑，ECL覆盖率降至0.91%[65] - 2022年税收支出为12.75亿英镑，高于基于19%公司税率的预期9.75亿英镑[66] - 截至2022年12月31日，总资产为7201亿英镑，较2021年减少619亿英镑，降幅8%[68] - 客户贷款总额增至3663亿英镑，主要因零售银行抵押贷款业务增长144亿英镑和商业与机构业务增加57亿英镑[68] - 客户存款减少295亿英镑，主要因商业与机构业务减少142亿英镑和退出爱尔兰共和国导致减少122亿英镑[68] - 2022年集团持续经营业务总收益为131.56亿英镑，较2021年的104.29亿英镑有所增加[71][72] - 2022年集团持续经营业务营业利润为51.32亿英镑，较2021年的38.44亿英镑有所增加[71][72] - 2022年集团有形股本回报率为12.3%，股本回报率为8.7%，均高于2021年[71][72] - 2022年集团成本收入比为58.4%，低于2021年的74.4%[71][72] - 2022年集团净利息收益率为2.85%，高于2021年的2.30%[71][72] - 2022年持续经营业务总收入4100万英镑，较2021年的3.3亿英镑减少2.89亿英镑，降幅87.6%[91] - 2022年净贷款客户额（摊余成本）196亿英镑，较2021年的342亿英镑减少146亿英镑，降幅42.7%[91] - 2022年客户存款174亿英镑，较2021年的341亿英镑减少167亿英镑，降幅49.0%[91] - 2022年净利息收入98.42亿英镑，2021年为75.35亿英镑，2020年为73.89亿英镑[95] - 2022年总营业收入131.56亿英镑，2021年为104.29亿英镑，2020年为104.03亿英镑[95] - 2022年经营费用76.87亿英镑，2021年为77.58亿英镑，2020年为78.58亿英镑[95] - 2022年持续经营业务利润38.57亿英镑，2021年为28.48亿英镑，2020年亏损6.27亿英镑[95] - 2022年集团报告总贷款额3771亿英镑，相关预期信贷损失34亿英镑[103] - 2022年经营亏损6.75亿英镑，较2021年的7.15亿英镑减少4000万英镑，降幅5.6%[91] - 截至2022年12月31日，集团报告商誉55亿英镑[113] - 截至2022年12月31日，集团报告负债和费用准备金11亿英镑，其中客户赔偿、诉讼和其他监管事项准备金7亿英镑[119] - 截至2022年12月31日，集团持有高风险特征金融工具，包括价值23亿英镑的3级资产和10亿英镑的3级负债[124] - 2022年利息应收款126.37亿英镑，利息应付款27.95亿英镑，净利息收入98.42亿英镑[141] - 2022年费用和佣金应收款29.15亿英镑，费用和佣金应付款6.23亿英镑，交易收入11.33亿英镑，其他营业收入 -1.11亿英镑，非利息收入33.14亿英镑[141] - 2022年总营业收入131.56亿英镑，员工成本37.16亿英镑，场地和设备费用11.12亿英镑，其他行政费用20.26亿英镑，折旧和摊销8.33亿英镑，营业费用76.87亿英镑[141] - 2022年减值损失前利润54.69亿英镑，减值损失3.37亿英镑，税前营业利润51.32亿英镑，税收12.75亿英镑，持续经营业务利润38.57亿英镑，终止经营业务利润3.38亿英镑，年度利润35.95亿英镑[141] - 2022年归属于普通股股东的基本每股收益33.8便士，摊薄后每股收益33.6便士[141] - 2022年年度利润35.95亿英镑，其他综合损失29.7亿英镑，年度综合收益6.25亿英镑[144] - 截至2022年12月31日，公司总资产为7200.53亿英镑，较2021年的7819.92亿英镑下降约7.92%[148] - 2022年公司总负债为6835.57亿英镑，较2021年的7401.89亿英镑下降约7.65%[148] - 2022年所有者权益为364.88亿英镑，较2021年的417.96亿英镑下降约12.69%[148] - 2022年已催缴股本为105.39亿英镑，较2021年的114.68亿英镑下降约8.10%[150] - 2022年留存收益为100.19亿英镑，较2021年的129.66亿英镑下降约22.73%[150] - 2022年公司从英国政府投资有限公司购买5.499亿股普通股，总价12.2亿英镑，2021年购买5.91亿股，总价11.3亿英镑[152] - 2022年公司回购并注销3.793亿股，总价8.293亿英镑，2021年回购并注销3.108亿股，总价6.762亿英镑[153] - 2022年公司向主要养老金计划出资5亿英镑，税后使总股本减少3.65亿英镑[153] - 2022年持续经营业务税前营业利润为51.32亿英镑，2021年为38.44亿英镑，2020年为 - 5.53亿英镑[157] - 2022年经营活动产生的净现金流为 - 435.97亿英镑，2021年为536.84亿英镑，2020年为290.95亿英镑[157] - 2022年投资活动产生的净现金流为1.9059亿英镑，2021年为3065万英镑，2020年为7547万英镑[159] - 2022年融资活动产生的净现金流为 - 1.0652亿英镑，2021年为 - 2601万英镑，2020年为90万英镑[159] - 2022年现金及现金等价物净减少3.2257亿英镑，2021年净增加5.1507亿英镑，2020年净增加3.8611亿英镑[159] - 2022年12月31日现金及现金等价物为15.8449亿英镑，2021年为19.0706亿英镑，2020年为13.9199亿英镑[159] - 2022年利息收入为126.38亿英镑，2021年为96.96亿英镑，2020年为100.07亿英镑；2022年利息支出为23.57亿英镑，2021年为16.68亿英镑，2020年为24.14亿英镑[159] - 2022年租赁现金总流出为1.7亿英镑，2021年为1.95亿英镑，2020年为2.2亿英镑[159] 各条业务线数据关键指标变化 - 零售银行2022年实现28.6%的净资产收益率和28.24亿英镑的营业利润，净利息收入52.24亿英镑，同比增长28.2%[79] - 零售银行2022年提供了40亿英镑的气候和可持续资金及融资，客户贷款净额增加154亿英镑，增幅8.5%[79][81] - 私人银行2022年净资产收益率为24.5%，营业利润4.36亿英镑，总收入10.56亿英镑，同比增长29.4%[85][86] - 私人银行2022年提供了0.2亿英镑的气候和可持续资金及融资，年末65亿英镑的资产管理规模投资于净零排放基金，年平均脱碳率7%[86] - 商业与机构业务2022年净资产收益率为12.2%，营业利润25.47亿英镑，总收入64.13亿英镑，同比增长32.6%[89] - 商业与机构业务2022年提供了203亿英镑的气候和可持续资金及融资，客户贷款净额增加57亿英镑，增幅4.6%[89] - 零售银行2022年运营费用为25.93亿英镑，较2021年增加8000万英镑，增幅3.2%[79] - 私人银行2022年运营费用为6.22亿英镑，较2021年增加1

普通股基本信息 - 普通股名义价值为每股1.0769英镑[1] 股票回购交易情况 - 2月24日公司从瑞银伦敦分行购买普通股，LSE交易743,250股，最高285.80GBp，最低280.00GBp，均价282.3525GBp；CHIX交易364,289股，最高285.90GBp，最低280.00GBp，均价282.3516GBp；BATE交易572,017股，最高285.80GBp，最低279.90GBp，均价282.3588GBp[2] - 此次购买是公司现有股票回购计划的一部分，公司打算注销回购的普通股[3] 公司股份数量情况 - 交易结算后，公司库存股为110,998,647股，已发行股份（不包括库存股）为9,664,896,264股[4] 2月24日交易记录（含时间、价格、数量） - 2月24日有多笔交易，如08:04:37 BST在BATE以285.70GBp交易1412股等[5] - 2023年2月24日09:25:14，交易价格为283.60[7] - 2023年2月24日09:31:23，出现283.20的交易价格[7] - 2023年2月24日09:41:34，交易价格降至283.00[7] - 2023年2月24日10:00:30，出现282.60的交易价格[7] - 2023年2月24日10:00:30，出现多次价格为282.70的交易[15] - 2023年2月24日10:08:46，交易价格降至282.40[7] - 2023年2月24日10:20:32 BST，LSE交易中价格为282.50[20] - 2023年2月24日10:20:32，交易数量为183，交易价格为282.50 [21] - 2023年2月24日10:24:57，交易价格降至282.20[7][8][15] - 2023年2月24日10:24:57，交易数量为3848，交易价格为282.20 [21] - 2023年2月24日10:42:17，出现282.60的交易价格[8] - 2023年2月24日10:56:47，交易价格升至282.80[8] - 2023年2月24日11:00:02，交易数量为212，交易价格为282.80 [21] - 2023年2月24日11:21:02，交易价格降至282.30[8] - 2023年2月24日11:21:02，出现价格为282.30和282.40的交易[16] - 2023年2月24日11:41:45，交易价格降至282.00[8] - 2月24日11:45:20，交易价格为282.20，交易数量分别为1256、313、267[9] - 2月24日11:47:36，交易价格为282.30，交易数量分别为920、91、385、84[9] - 2月24日11:54:37，交易价格为282.50，交易数量分别为1371、1223、1970、1925[9] - 2023年2月24日12:05:56，交易价格为282.10，交易数量分别为946、1780[9] - 2023年2月24日12:05:56，出现多次价格为282.10的交易[16] - 2023年2月24日12:11:00，交易数量为711，交易价格为282.00 [21] - 2023年2月24日12:13:34，交易数量为3837，交易价格为281.90 [21] - 2月24日12:14:11，交易价格为281.80，交易数量为1461[9] - 2月24日12:36:02，交易价格为281.20，交易数量为1208[9] - 2023年2月24日12:36:02，交易数量为3414，交易价格为281.20 [22] - 2023年2月24日12:40:02，交易价格为281.00[16] - 2023年2月24日13:04:34，交易价格为281.00，交易数量分别为691、576、1326、1293[10] - 2023年2月24日13:04:34，出现多次价格为281.00的交易[16] - 2023年2月24日13:07:06，交易数量为4082，交易价格为280.90 [22] - 2023年2月24日13:22:19，交易价格为281.10，交易数量分别为610、750、44、1、12、661、855[10] - 2023年2月24日13:23:11，交易价格为281.00[16][17] - 2023年2月24日13:32:23，交易价格为280.40，交易数量为1452[10] - 2023年2月24日13:36:41，交易数量为3837，交易价格为280.20 [22] - 2023年2月24日13:41:34，交易数量为4348，交易价格为280.00 [22] - 2月24日13:49:02，交易价格为280.70，交易数量分别为1568、1819、1238[10] - 2023年2月24日13:58:02，出现价格281.80和281.90[17] - 2023年2月24日14:07:38，交易数量为1287，交易价格为281.90[11] - 2023年2月24日14:28:28，交易数量为2575，交易价格为282.00[11] - 2023年2月24日14:30:27，交易数量为4310，交易价格为282.10 [22] - 2月24日14:31:03，交易数量分别为2394和1120，交易价格均为281.90[23] - 2023年2月24日14:40:52，交易数量为1335，交易价格为282.40[11] - 2023年2月24日14:42:03，交易数量为3580，交易价格为282.50[23] - 2023年2月24日14:43:21，价格达到282.40[17] - 2023年2月24日14:57:38，交易数量为2890，交易价格为282.30[12] - 2023年2月24日15:03:39，交易数量为1009，交易价格为282.60[12] - 2023年2月24日15:04:17，价格涨至282.70[18] - 2023年2月24日15:07:40，交易数量为4179，交易价格为282.80[12][18][24] - 2023年2月24日15:19:15，多次出现交易数量不等但交易价格为282.70的情况[12] - 2023年2月24日15:22:11，交易数量为1089，交易价格为282.40[12] - 2023年2月24日15:28:15，交易数量为1411，交易价格为281.90[12] - 2023年2月24日15:28:44，交易数量为1910，交易价格为281.80[12] - 2月24日15:31:26 BST，BATE股票有4笔交易，价格均为281.60[13][18] - 2月24日15:32:58，价格降至281.50[18] - 2月24日15:35:39，交易数量为5582，交易价格为281.70[24] - 2月24日15:38:25，价格为281.40[18] - 2月24日15:39:01，价格降至281.20[18] - 2月24日15:40:55，交易数量为4365，交易价格为281.10[18][24] - 2023年2月24日15:45:15 BST，CHIX交易中价格为281.40[19] - 2月24日16:02:02，交易数量为3534，交易价格为281.20[24] - 2月24日16:04:45 BST，BATE股票交易价格为281.00[14] - 2月24日16:15:01 BST，CHIX交易中出现价格为281.00的交易[19] - 2月24日16:15:01，交易数量为3608，交易价格为281.00[25] - 2月24日16:17:05，交易数量为3718，交易价格为281.00[25] - 2月24日16:18:59，交易数量分别为2143和1805，交易价格均为281.10[25] - 2月24日16:20:59，交易数量分别为1220和3370，交易价格均为281.10[25] 2月24日不同交易所部分交易价格情况 - 2023年2月24日08:05:15 BST，CHIX股票有3笔交易，价格分别为285.70、285.80、285.90[14] - 2023年2月24日08:05:15 BST，LSE交易中出现价格为285.70和285.80的交易[19] - 2023年2月24日08:07:02 BST，CHIX股票交易价格为285.10[14] - 2023年2月24日08:07:07 BST，LSE交易中价格达到285.00[19] - 2023年2月24日08:10:43 BST，CHIX股票交易价格为284.90[14] - 2023年2月24日08:11:05 BST，CHIX股票交易价格为284.80[14] - 2023年2月24日08:11:50 BST，CHIX股票交易价格为284.70[14] - 2023年2月24日08:14:12 BST，CHIX股票交易价格为284.60[14] - 2023年2月24日08:15:21 BST，CHIX股票交易价格为284.40[14] - 2023年2月24日08:19:06 BST，CHIX股票交易价格为284.10[14] - 2023年2月24日08:41:20 BST，LSE有多笔价格为284.40的交易[20] - 2023年2月24日09:03:22 BST，LSE交易中价格为283.50[20] - 2023年2月24日09:05:35，交易价格为283.40[15] - 2023年2月24日09:23:24，出现多次价格为283.70的交易[15] - 2023年2月24日09:34:16，出现价格为282.90和283.10的交易[15] - 2023年2月24日09:38:52 BST，LSE交易中出现多笔价格为283.10的交易[20] - 2023年2月24日09:59:42 BST，LSE交易中价格降至282.70[20] - 2023年2月24日10:10:53 BST，LSE交易中价格低至282.30[20]

这

财务数据和关键指标变化 - 全年经营利润51亿英镑，同比增长34%，归属利润33亿英镑；有形股本回报率从2021年的9.4%升至12.3%；报告收入131亿英镑，费用降低2.9%，成本收入比从2021年的70%降至55.5% [5] - 第四季度总收入增长14.8%至37亿英镑，剔除所有重大项目后收入为38亿英镑，增长10.9%；净利息收入增长10.2%至29亿英镑，非利息收入增长13.2%至8.57亿英镑 [20] - 全年净息差285个基点，符合超280个基点的指引；若2023年英国基准利率维持4%，预计全年净息差平均约320个基点 [23] - 全年新增抵押贷款450亿英镑创纪录，市场份额从2021年末的11.8%增至12.3% [24] - 集团客户存款年末为4500亿英镑，季度下降4.8%；三个业务部门存款4330亿英镑，贷存比80% [25] - 非利息收入剔除重大项目后为8.57亿英镑，较第三季度增加1亿英镑 [28] - 经营费用增至21亿英镑，增长12.8%；减值费用降至1.44亿英镑；税前经营利润14亿英镑，归属普通股股东利润13亿英镑，有形股本回报率20.6% [50] - 2022年剔除重大项目后收入131亿英镑，同比增长30亿英镑或30%；预计2023年集团剔除重大项目后收入增长约13%至148亿英镑，净息差约320个基点 [72] - 2022年其他经营费用66亿英镑，同比下降2.9%；预计2023年增至76亿英镑，成本收入比降至52%以下 [73][75] - 第四季度末普通股一级资本充足率为14.2%，较第三季度下降10个基点；预计2022年末至2025年风险加权资产增加5% - 10% [78][79] 各条业务线数据和关键指标变化 - 零售银行业务有1700万客户，净推荐值高，抵押贷款和信用卡市场份额增长；2022年新零售账户72%通过直通处理开立，88%零售客户需求通过数字方式满足，超60%零售客户为纯数字客户 [37][41] - 私人银行2022年新客户流入5%，五分之一来自集团其他部门推荐；资产管理规模自2019年增至334亿英镑，新增资金65亿英镑，数字新增资金增长60% [15][44] - 商业和机构银行业务合并为新业务板块，资本密集度降低；是英国初创企业排名第一的高街银行，市场份额16.4%，2022年新开9.9万个初创企业账户，近40%通过Mettle开立 [45] 各个市场数据和关键指标变化 - 英国通胀10月见顶，目前仍处高位约10%；预计2024年年中通胀降至英国央行2%目标，利率从第二季度开始下降，年底降至3.25% [21] - 五年期掉期利率预计从3.6%稳步下降，2023年平均3.3% [51] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 未来三年投资向增长倾斜，通过加强与客户个性化互动、利用可再生融资优势支持客户向净零经济转型、将服务嵌入客户数字生活加速发展 [12] - 收购金融科技公司Cushion多数股权，进入职场储蓄和养老金市场；与Vodeno Group建立战略伙伴关系，打造领先的英国银行即服务业务 [16][39] - 零售银行通过推动更高参与度和提升客户方案进一步增长；私人银行扩大财富管理业务，帮助客户可持续投资；商业和机构银行继续扩大在初创企业和高增长企业市场份额，推出新贸易融资平台 [41][44][45] - 目标2023年成本收入比降至52%以下，2025年可持续降至50%以下 [46] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 宏观经济环境自第三季度以来企稳，英国央行本月前景改善，但低经济增长和高通胀仍给客户带来挑战 [22] - 尽管面临全球疫情、俄乌冲突和经济不确定性，公司仍专注支持客户，实现战略目标，目前组织更简单、资本更高效，受益于数字化转型和客户业务增长 [106] - 公司有多元化、大部分有担保的资产负债表，能应对宏观经济下行风险，未来有增长机会，将维持费用和投资纪律，有效管理和配置资本，为股东带来可持续回报和有吸引力的资本分配 [219] 其他重要信息 - 政府持股自金融危机后首次降至50%以下，目前低于44% [31] - 2022年向股东分配或应计总额51亿英镑，包括普通股股息、特别股息和股票回购 [34] - 养老金基金资金状况良好，2023年无需支付5亿英镑现金，预留以防未来需求 [64] 问答环节所有提问和回答 问题: 净利息收入和净息差假设中存款传导和中期净利息收入走向 - 利率演变存在不确定性，但结构性对冲有收益；五年期掉期利率目前略高，会带来一定收益；2023 - 2024年抵押贷款情况会有变化 [86] 问题: 存款中定期存款比例、抵押贷款产品利润率调整及1月早期趋势 - 鼓励关注零售净息差，为274个基点，季度上升47个基点 [89] 问题: 抵押贷款利润率相关问题及2023年抵押贷款流转情况 - 抵押贷款以固定利率为主，会提前联系即将到期客户，积极管理贷款组合，平衡业务量和价值 [93] 问题: 存款传导假设及未来季度存款传导率上升预期 - 目前平均传导率约35%，预计最高达50%，会根据竞争、资金和流动性需求积极管理 [96] 问题: 净利息收入和手续费收入组合演变及能否通过内部投资或并购实现稳定手续费收入贡献 - 非利息收入今年增长19%，对NatWest市场表现满意，但预计明年不会以同样速度增长；未明确中期和长期两者相对组合，预计今年收入148亿英镑，可持续回报率14% - 16% [122] 问题: 存款流出风险、存款组合和结构对收益影响及320个基点净息差假设考虑因素 - 存款较无流入时仍增加约800亿英镑，有强大资金和流动性优势；会从多方面看待存款，管理存款注重长期价值，包括关系利润率和流动性价值 [145] 问题: 可持续有形股本回报率最低利率假设及23年全额指导中3亿间接成本未来变化 - 对14% - 16%可持续回报率指导有信心，假设今年利率4%，之后逐渐降低；直接成本预计年底降至3亿英镑，2024年有大幅减少 [149][150] 问题: 存款迁移假设及累计传导率是否达50% - 会综合考虑流动性、资金和竞争情况管理存款传导；目前传导率35%，未说会达50%，但认为是合适增量水平；NIBs和NIBs比例稳定，客户利用固定定期存款产品，是新客户净获得者 [154] 问题: 14% - 16%有形股本回报率是否为中期可接受最大回报及TNAV会计变动问题 - 提供可持续有形股本回报率清晰观点，考虑多种经济情景和不确定性，有信心维持14% - 16%回报率；养老金扣除对TNAV无影响，现金流套期保值会随时间波动 [158][162] 问题: 新贷款中标准可变利率占比及净息差下降速度和年底退出利润率情况 - 标准可变利率占比小，约4%，多数客户短期使用；预计2023年净息差约320个基点，之后增长将更平缓，不提供2月时年底净息差具体退出率 [185][168] 问题: 零售客户数量、80%存款少于5000英镑客户占总存款余额比例 - 零售有7000万客户；不提供具体比例，但表示有强大资金和资本、有竞争力的存款业务及良好客户获取记录 [194][197] 问题: 2023年成本基础增长及2024年经营杠杆是否为正、巴塞尔协议3指导下2004年风险加权资产退出率、企业和家庭客户存款行为差异 - 有良好成本管理记录，会继续关注经营杠杆和纪律；预计2024年底巴塞尔协议要求实施，风险加权资产有5% - 10%提升；企业和家庭客户存款行为有差异，会积极管理 [204][201] 问题: 消费者存款行为变化速度及是否集中在2023年 - 消费者存款方面尚处早期，资金和流动性强，NIBs和NIBs稳定，客户更积极参与存款，有竞争力利率；后疫情时期有超额存款，消费会增加，存款有季节性，1月税收月有活动，之后趋于稳定 [178] 问题: 幻灯片中已订立对冲含义及再投资是否包含在远期收入指导中 - 已订立对冲指已有的对冲会持续滚动；再投资收益包含在148亿英镑年收入和14% - 16%可持续回报率指导中 [207][182] 问题: 抵押贷款客户平均在标准可变利率停留时间、假设是否有变化及结构对冲中商业和零售存款占比、2023年底存款下降驱动因素 - 标准可变利率占比小，约4%，多数客户短期使用；结构对冲相关问题由Katie解答 [185] 问题: 2023年指导中资产负债表规模及平均生息资产考虑因素 - 对320个基点净息差有信心；今年贷款增长6.7%，预计在选定领域和产品上与市场持平或高于市场增长，业务量取决于商业和消费者信心，建模和指导不依赖大幅业务量增长 [191] 问题: 成本效率措施是否完成及成本基础增长与通胀关系 - 有纪律的方法和有竞争力的产品，未失去客户关系，客户行为尚处早期；关于净息差已说明相关内容 [212][213]