公司战略布局 - 公司控股三级子公司广州白水寨景区运营管理有限公司拟参与竞拍白水寨风景名胜区白水仙瀑景区经营权 并缴纳1000万元交易保证金 [1] - 竞拍事项经董事会审议通过 授权白水寨公司管理层办理相关事宜及签署合同文件 [1] - 本次竞拍符合公司战略规划 旨在拓展文旅新赛道 为延链补链提供新经济增长点 [1] 交易细节 - 竞拍事项不涉及关联交易 未达到重大资产重组标准 无需提交股东会审议 [1] - 若成交 资金来源为白水寨公司自有资金 对财务状况和经营成果无重大影响 [2] 执行进展 - 竞拍结果存在不确定性 公司将持续跟进进展并履行信息披露义务 [2]

市场扩张 - 公司控股三级子公司拟参与竞拍白水寨景区经营权[2] - 参与竞拍需缴纳1000万元保证金[2] 决策安排 - 授权白水寨公司管理层办理竞拍事宜并签合同[2] - 竞拍在董事会审批权限内，无需股东会审议[2] 资金与影响 - 若成交资金用白水寨公司自有资金[3] - 成交对公司财务和经营无重大影响[3] 不确定性 - 竞拍结果及交易能否达成有不确定性[4] - 公司将关注进展并及时披露信息[4]

会议安排 - 公司于2025年7月11日发会议通知及资料，7月17日14:00召开会议[2] 表决情况 - 应到7名董事，实到7名，均通讯表决[2] - 以7票同意通过《关于控股三级子公司拟参与竞拍的议案》[3] 公告信息 - 《关于控股三级子公司拟参与竞拍的公告》详见指定媒体[3]

业绩预告 - 预计2025年上半年净利润为负值 [1] - 业绩预告期间为2025年1月1日至2025年6月30日 [1] - 业绩预告未经会计师事务所审计 [1] 业绩变动原因 - 全球乐器制造业面临经济弱复苏、消费分级深化与技术变革加速的挑战 [2] - 乐器消费市场需求受教培政策监管收紧、人口出生率下降及美国对中国商品加征关税等因素影响 [2] - 行业复苏动能不足，需求持续减弱 [2] - 公司经营状况面临挑战，业绩同比出现较大幅度下滑 [2] 公司应对措施 - 聚焦主责主业，培育新质生产力 [2] - 持续优化品质管控与成本 [2] - 转变营销思路，拓展投标市场、深耕成人及老年市场、深化校企合作并强化线上营销引流 [2] - 加快战略转型，开拓灯光音响演艺、文化体育旅游等音乐文化延伸产业新赛道 [2] 其他说明 - 业绩预告为财务部门初步测算结果 [3] - 具体财务数据以公司正式披露的2025年半年度报告为准 [3]

财务数据关键指标变化 - 预计归属于上市公司股东的净利润亏损12000万元 - 15500万元，比上年同期下降63.78% - 111.56%[3] - 预计扣除非经常性损益后的净利润亏损12100万元 - 15700万元，比上年同期下降65.97% - 115.35%[3] - 预计基本每股收益亏损0.09元/股 - 0.11元/股，上年同期亏损0.05元/股[3] 其他没有覆盖的重要内容 - 业绩预告期间为2025年1月1日 - 2025年6月30日[3] - 本次业绩预告未经会计师事务所审计[4] - 本次业绩预告是初步测算结果，具体以2025年半年度报告为准[6] 管理层讨论和指引 - 2025年上半年全球乐器制造业艰难前行，公司经营受多重不利因素影响业绩下滑[5] - 公司将聚焦主责主业，在品质管控与成本优化方面发力[5] - 公司将转变营销思路，拓展投标市场、深耕成人及老年市场等[5] - 公司将加快战略转型，开拓音乐文化延伸产业新赛道[5]

董事会决议 - 公司第四届董事会第三十五次会议于2025年7月10日以通讯方式召开，应出席董事7名，实际出席7名，会议符合《公司法》及公司章程规定 [1] - 会议以7票同意通过《关于聘任公司内部审计部门负责人的议案》，原审计部经理朱建明因身体原因辞职 [1] 人事变动 - 董事会审计委员会提名彭月燕接任内部审计部门负责人，任期与第四届董事会一致 [1] - 彭月燕现任公司工会经审委主任及子公司广州珠江恺撒堡钢琴有限公司资财部经理，曾任财务科科员、物流部主管等职，具备会计师职称 [2] - 彭月燕未持有公司股票，与主要股东及高管无关联关系，无违法违规记录，符合任职资格 [2] 公司治理 - 本次人事变更程序符合深交所规定，备查文件包括董事会决议及审计委员会决议 [1][2]

会议情况 - 公司于2025年7月10日召开第四届董事会第三十五次会议[2] - 会议应到董事7名，实到7名[2] 人事变动 - 朱建明因身体原因辞去审计部经理职务[3] - 董事会同意聘任彭月燕为内部审计部门负责人[3] 新负责人信息 - 彭月燕1973年5月出生，本科，助理会计师[6] - 曾在公司及子公司担任多职，未持股，无关联关系[6]

公司限制性股票激励计划回购注销情况 - 公司本次回购注销限制性股票数量为1,488,000股，占回购注销前总股本1,359,808,323股的0.1094%，涉及激励对象155人 [2] - 回购注销完成后，公司总股本由1,359,808,323股减少至1,358,320,323股 [2] - 本次回购注销已在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办理完成手续 [2] 回购注销原因及数量 - 8名激励对象因个人情况变化（1名辞职、3名退休、4名解除劳动关系）不再符合资格，需回购注销73,500股 [11] - 因公司2024年营业收入同比下降61.35%至6.77亿元，扣非加权平均净资产收益率为-6.57%，未达第三个解除限售期业绩考核目标，需回购注销147名激励对象对应的1,414,500股 [13] - 合计回购注销1,488,000股，占总股本0.1094% [13] 回购价格及资金来源 - 回购价格调整为3.367元/股（原授予价3.397元/股扣除每股派息0.002元） [14] - 不同情形回购价格差异：退休/解聘对象按3.367元/股加银行利息，辞职对象按3.367元/股，业绩未达标对象按3.367元/股 [14][15][16] - 回购资金总额为5,021,250元，全部来自公司自有资金 [16] 回购注销程序履行情况 - 立信会计师事务所出具验资报告，确认已支付回购款5,021,250元并减少股本1,488,000元 [16] - 公司已履行股东大会审议、债权人通知等程序，未收到债权人清偿要求 [9] 股本结构及影响 - 回购注销后公司股本结构变化：总股本减少至1,358,320,323股 [18] - 本次回购不会导致控股股东变更或影响股权上市条件 [18] - 对公司财务状况、经营成果及管理团队稳定性无实质性影响 [18] 激励计划历史审批进程 - 2022年1月董事会通过激励计划草案，8月股东大会批准实施，11月完成509万股限制性股票授予（160人，3.397元/股） [4][5][8] - 2023年及2024年分别因第一个和第二个解除限售期业绩未达标，回购注销部分股票 [6][7][12]

限制性股票激励计划 - 2022年1月27日通过激励计划草案等议案[4] - 2022年7月27日收到国资委同意批复[5] - 2022年8月17日股东大会同意实施并授权[6] - 2022年8月25日向160人授予509万股[8] - 2022年11月8日限制性股票上市[8] - 2023年6月13日完成首次回购注销[9] - 2024年3月28日通过第二次回购注销议案[10] - 2025年3月27日通过第三次回购注销议案[11] 业绩数据 - 2024年营业收入6.77亿元，较2020年降61.35%[15] - 2024年扣非加权平均净资产收益率 - 6.57%[15] 业绩考核要求 - 2024年营收增长率不低于36.05%[14] - 2024年净资产收益率不低于5.03%[14] - 2024年现金分红比例不低于30%[14] - 2024年研发投入占营收比例不低于4.8%[14] 本次回购情况 - 拟回购注销148.8万股，占总股本0.1094%[15] - 回购资金总额502.125万元[17] - 回购后股本由13.598亿股减至13.583亿股[19] - 回购注销不影响财务和经营[21]

股价情况 - 珠江钢琴股票2025年6月16 - 17日收盘涨幅偏离值累计超20%，属异常波动[3] 信息披露 - 前期披露信息无需更正、补充[4] - 无应披露而未披露的重大事项[4][5] - 不存在违反信息公平披露情形[6] 经营情况 - 近期公司经营及内外部环境未发生重大变化[4] 股东行为 - 控股股东、实控人在异常波动期无买卖公司股票行为[4] 信息媒体 - 《中国证券报》等为指定信息披露媒体[7]