公司动态 - 莱茵生物在互动平台回应投资者关于高管减持计划实施进展的询问 [2] - 公司表示将持续关注高管减持计划的实施进展 [2] - 公司将在高管减持计划实施完毕或减持时间届满后依法履行信息披露义务 [2]

限售股解禁总体情况 - 9月5日共有2家上市公司限售股解禁 解禁总市值约20.7亿元[1] 莱茵生物(002166)解禁详情 - 限售股类型为增发A股原股东配售上市 解禁股数达1.65亿股[1] 豪鹏科技(001283)解禁详情 - 限售股类型为发行前股份限售流通 解禁股数为2274.89万股[1]

解禁规模 - 9月5日5家公司限售股解禁 合计解禁量1.73亿股 解禁市值15.23亿元[1] - 莱茵生物解禁量1.65亿股居首 占当日总解禁量的95.4%[1] - 豪鹏科技解禁量255.89万股 钱江生化解禁量200.0万股[1] 解禁市值分布 - 莱茵生物解禁市值12.92亿元位列第一 占当日总解禁市值的84.8%[1] - 豪鹏科技解禁市值1.86亿元 万泽股份解禁市值2670.66万元[1] 解禁股本占比 - 莱茵生物解禁股数占总股本比例达22.31%[1] - 豪鹏科技解禁比例2.6% 蓝丰生化解禁比例0.36%[1]

解除限售股份基本情况 - 解除限售股份数量为165,470,085股，占公司总股本22.31% [2] - 解除限售股东为1名，系控股股东及实际控制人秦本军 [2][4] - 股份来源为2021年非公开发行股票，发行价格5.85元/股，于2022年9月5日上市 [4] 解除限售安排 - 上市流通日期确定为2025年9月5日 [3][6] - 解除限售股份占公司当前总股本741,609,425股的22.31% [6] - 本次解除限售不涉及股份数量调整事项 [4] 股东承诺履行情况 - 股东秦本军严格履行非公开发行时所作承诺 [5] - 不存在非经营性资金占用及违规担保情况 [5] 保荐机构核查意见 - 保荐机构光大证券确认解除限售符合深交所相关规则要求 [7] - 对限售股份解除限售上市流通事项无异议 [7]

限售股解禁 - 解除限售股份数量为1.65亿股 [1] - 占公司总股本比例为22.31% [1] - 解除限售股东数量为1名 [1] - 可上市流通日期为2025年9月5日 [1]

限售股份解禁 - 解除限售股份数量1.65亿股 [1] - 占公司总股本比例22.31% [1] - 涉及股东数量1名 [1] - 可上市流通日期为2025年9月5日 [1]

非公开发行股份解除限售基本情况 - 公司向控股股东秦本军非公开发行人民币普通股165,470,085股，发行价格为5.85元/股，新增股份于2022年9月5日在深交所上市 [2] - 本次解除限售股份数量为165,470,085股，占公司无限售条件股份的28.98%，占公司总股本的22.31% [5][8] - 本次解除限售后，公司总股本保持不变，仍为741,609,425股，其中无限售条件流通股比例增加至99.31% [8] 股东承诺履行情况 - 控股股东秦本军严格履行了关于避免同业竞争、资金占用及股份锁定的承诺，未发生违反承诺的情形 [3][4][5] - 秦本军承诺自非公开发行股票上市之日起36个月内不转让股份，锁定期至2025年9月4日届满 [4] - 股东不存在非经营性占用公司资金或公司违规担保的情况 [5] 股本结构变动情况 - 解除限售后，有限售条件流通股中"首发后限售股"从165,470,085股减少至0股，比例从22.31%降至0% [8] - 高管锁定股和股权激励限售股数量保持不变，分别为1,764,000股和3,354,000股 [8] - 无限售条件流通股比例相应提升，公司股份流动性显著增强 [8] 监管审核意见 - 保荐机构确认本次解除限售符合深交所上市规则及自律监管指引要求 [8] - 本次限售股份解禁相关的信息披露被认定为真实、准确、完整 [8] - 保荐机构对非公开发行限售股份解除限售上市流通事项无异议 [9]

限售股份 - 本次解除限售股份165,470,085股，占总股本22.31%，股东1名[2] - 可上市流通日期为2025年9月5日[2] 股东情况 - 秦本军持股271,389,592股，本次解限165,470,085股，质押76,688,800股[7] 股本变动 - 变动前限售股占比23.00%，后为0.69%；非限售股占比77.00%，后为99.31%[7][10] - 总股本741,609,425股，变动前后不变[10] 其他 - 保荐机构对本次解限上市流通无异议[11]

发行与限售 - 公司向秦本军非公开发行165,470,085股，发行价5.85元/股，2022年9月5日上市[1] - 秦本军承诺锁定期36个月，期满后任职转让有规定[3] 解禁情况 - 2025年9月5日165,470,085股解除限售，占总股本22.31%[5] - 秦本军持股271,389,592股，本次解禁占无限售股28.98%，质押76,688,800股[6] 股份结构变动 - 变动前有限售股占比23.00%，变动后为0.69%[7] - 变动前无限售股占比77.00%，变动后为99.31%[7] 合规情况 - 秦本军履行承诺，无违规情况[4] - 光大证券认为股东履行承诺，符合法规要求[8] - 保荐机构对本次解禁无异议[8]

经营与业绩情况 - 2025年上半年销售收入增速达15%以上但利润承压 主要受行业竞争、折旧增加、关税等因素影响 [1] 原料价格与产品趋势 - 罗汉果原料收购价格预计2025年维持相对稳定 甜叶菊原料价格预计与去年相近 [2] - 甜叶菊部分规格产品价格因行业竞争略有下滑 但原料成本支撑价格底线 [2] - 罗汉果提取物价格预计随原料价格进一步回升 [2] 核心技术优势 - 公司独家拥有可实现产业化落地的甜菊糖苷RM2技术 具备口感佳、复配性好、成本相对可控优势 [2] - 竞争对手涉足RM2需技术突破及通过安全性审查 认证申请周期较长 [2] RM2业务进展 - RM2国内新食添认证获批时间依政府审批节奏而定 国外已通过美国FDA GRAS认证 [2] - 正与客户推进合作洽谈 国内销售待获批后正式推进 [2] - 未来2-3年内合成生物车间产能预计能满足市场需求 [2] 工业大麻业务 - 美国大麻政策调整未引发市场明显复苏 印州工厂已改造为综合提取物工厂 [2] - 若工业大麻市场需求恢复 公司将积极跟进 [2] 天然甜味剂竞争策略 - 通过技术创新提升竞争力 在合成生物技术等方面前瞻布局 RM2等产品研发进展顺利 [2] - 拓展应用场景 在宠物营养等新兴市场积极开拓 [2] 产能利用情况 - 甜叶菊专业提取工厂上半年因原材料采购规模不大导致开工率不高 [2] - 预计9月新原料上市后产能接近满负荷运转 全年整体产能利用率有望达40-50% [2] 海外工厂优势 - 美国印州工厂能应对复杂贸易环境 核心产品在豁免清单但仍受关税政策影响 [2] - 工厂结合海外资源与市场需求 聚焦天然甜味剂生产 采用当地原料采购 在供应链安全性等方面具综合竞争优势 [2] 全年业绩展望 - 下半年随着贸易政策不确定性担忧转弱及新一季产品上市 公司预计第三、四季度经营情况可能发生积极转变 [2]