投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研、现场参观和券商策略会 [1] - 参与单位包括民生证券、万和证券等多家机构 [1] - 活动时间为2022年6月21日10:00 - 12:00和6月28日14:00 - 15:00，地点在深圳市南山区西丽街道百旺信高科技工业园1区3栋五楼会议室 [1] - 公司接待人员有董事长、总经理熊伟，董事会秘书熊莹莹，监事姚群 [2] 业务相关问题回复 产品应用 - 乘用车上平均每辆车使用5 - 6台交换机，车载协议业务最早与长城汽车合作，需安全性、可靠性支撑，成本高且需行业认证 [2] - 产品to B应用较多，目前暂无突破to C领域的计划和想法 [2] 业务纠纷 - 公司与客户、供应商不存在相关纠纷情形，个别客户久欠账款时会采取法律诉讼维护权益 [2] 募投项目 - 上海工业互联网设备扩产项目受疫情影响预计延迟2 - 3个月交付 [2] 客户采购 - 行业特性和技术问题决定客户采购频率，新老技术交替时，大型厂商上量落地应用需考量成本造价及风险系数，创新型企业落地运用较快 [2] 芯片性价比 - 国产芯片价格定位不取决于是否比国外品牌便宜，核心是具备技术优势，价格由市场决策 [2] 海外业务 - 公司发展初期瞄准东南亚市场，后转至欧洲市场，目前处于精耕细作阶段，大部分采取代理商合作模式 [3] 产品占比 - 定制化产品占比约40%，一类是接口转换器已基本实现模块化，另一类针对对可靠性、稳定性要求极高的特种行业 [3] 智慧能源板块 - 能源板块划分为传统能源、新能源、储能行业三个子板块，规划在传统电网业务基础上，增加新能源行业业务布局，重点布局储能行业 [3] - 营销策略是依据客户所属行业需求，采用灵活开放销售政策，直线营销产品并提供一站式整体解决方案，共建产业生态 [3] 客户订单 - 公司所处工业互联网通信行业细分领域多，订单数量多、金额分散 [3] 业绩展望 - 伴随工业互联网行业发展，下游行业景气度提升，公司积极开拓市场、引进优质客户，管理层对未来业绩增长充满信心 [3] 物料短缺 - 芯片等关键物料紧缺问题在积极解决中，预期三季度能得到较好缓解 [4] 新技术产品 - TSN技术以交换为中心向下游行业扩展，已在轨道交通行业有实践案例，与紫金山等实验室开展合作 [4] - Hass平台以硬件形式统一承载数字化业务，解决设备互联等痛点，采用统一网络设计，IT与OT网络融合并行，实现一体化运维服务，打造集成系统平台 [4] 产品毛利 - TSN技术产品技术成熟后相较于传统产品有20%左右的溢价空间 [4]

分组1：公告基本信息 - 证券代码为688618，证券简称为三旺通信，公告编号为2022 - 039 [1] - 公告主体为深圳市三旺通信股份有限公司，关于参加深圳辖区上市公司2022年投资者网上集体接待日活动 [2] 分组2：活动目的 - 加强与投资者的互动交流 [2] 分组3：活动举办信息 - 由深圳证监局指导、深圳上市公司协会与深圳市全景网络有限公司联合举办 [2] - 采取网络远程方式举行 [2] 分组4：参与方式 - 投资者可登录“全景路演”网站（http://rs.p5w.net），或关注微信公众号“全景财经”，或下载全景路演APP参与 [2] 分组5：活动时间 - 2022年11月9日（周三）16:30 - 17:30 [2] 分组6：沟通形式 - 公司管理层通过网络文字交流形式与投资者沟通 [2]

营业收入相关 - 本报告期营业收入88,839,283.11元，同比增长33.68%；年初至报告期末营业收入219,609,714.74元，同比增长27.74%[5] - 2022年前三季度营业总收入219,609,714.74元，较2021年前三季度的171,918,551.02元增长约27.74%[21] - 2022年前三季度营业收入198,116,748.20元，2021年同期为171,026,993.07元，同比增长约15.84%[33] 净利润相关 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润31,756,459.03元，同比增长88.87%；年初至报告期末为61,703,522.65元，同比增长46.84%[5] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润24,625,533.97元，同比增长77.45%；年初至报告期末为46,890,903.53元，同比增长43.18%[6] - 2022年前三季度净利润61,216,537.71元，较2021年前三季度的42,020,837.33元增长约45.68%[22] - 2022年前三季度净利润48,330,328.40元，2021年同期为41,635,205.54元，同比增长约16.08%[33] 每股收益相关 - 本报告期基本每股收益和稀释每股收益均为0.63元/股，同比增长90.91%；年初至报告期末均为1.22元/股，同比增长46.99%[6] - 2022年前三季度基本每股收益和稀释每股收益均为1.22元/股，2021年前三季度为0.83元/股[23] - 2022年基本每股收益0.96元/股，2021年为0.82元/股，同比增长约17.07%[34] 净资产收益率相关 - 本报告期加权平均净资产收益率4.34%，同比增加1.89个百分点；年初至报告期末为8.43%，同比增加2.29个百分点[6] 研发投入相关 - 本报告期研发投入13,885,962.53元，同比增长2.5%；年初至报告期末为41,576,076.89元，同比增长10.23%[6] - 本报告期研发投入占营业收入的比例为15.63%，同比下降4.76个百分点；年初至报告期末为18.93%，同比下降3.01个百分点[6] 资产相关 - 本报告期末总资产957,058,211.16元，较上年度末增长10.16%；归属于上市公司股东的所有者权益756,473,956.10元，较上年度末增长6.10%[6] - 2022年9月30日，公司货币资金为62,157,188.55元，2021年12月31日为249,940,745.59元[17] - 2022年9月30日，公司交易性金融资产为408,334,506.62元，2021年12月31日为243,372,971.40元[17] - 2022年9月30日，公司应收票据为37,397,425.25元，2021年12月31日为35,802,006.84元[17] - 2022年9月30日，公司应收账款为103,202,318.80元，2021年12月31日为99,001,458.24元[17] - 2022年第三季度流动资产合计772,530,320.41元，较之前的725,354,971.43元增长约6.50%[18] - 2022年第三季度非流动资产合计184,527,890.75元，较之前的143,415,665.02元增长约28.67%[18] - 2022年第三季度存货为119,941,883.31元，较之前的78,909,911.87元增长约51.99%[18] - 2022年第三季度在建工程为137,377,898.74元，较之前的103,278,496.48元增长约33.02%[18] - 2022年9月30日流动资产合计为842491504.98元，2021年12月31日为765215888.15元[30] - 2022年9月30日非流动资产合计为62612198.81元，2021年12月31日为58210525.36元[30] - 2022年9月30日资产总计为905103703.79元，2021年12月31日为823426413.51元[30] 负债相关 - 2022年第三季度流动负债合计199,731,186.38元，较之前的151,420,383.09元增长约31.90%[19] - 2022年第三季度非流动负债合计1,403,871.57元，较之前的4,453,739.66元减少约68.48%[19] - 2022年9月30日流动负债合计为165615352.39元，2021年12月31日为111600351.26元[30] - 2022年第三季度末负债合计171,125,466.60元，2021年同期为119,588,606.52元，同比增长约43.09%[31] 所有者权益相关 - 2022年第三季度所有者权益合计755,923,153.21元，较之前的712,896,513.70元增长约6.04%[20] - 2022年第三季度末所有者权益合计733,978,237.19元，2021年同期为703,837,806.99元，同比增长约4.28%[31] 非经常性损益相关 - 本报告期非经常性损益合计7,130,925.06元，年初至报告期末为14,812,619.12元[10] 股东相关 - 报告期末普通股股东总数为2,560，表决权恢复的优先股股东总数为0[13] - 前10名股东中，深圳市七零年代控股有限公司持股20,000,000股，持股比例39.58%；熊伟持股6,500,000股，持股比例12.86%；上海钜有管理咨询合伙企业（有限合伙）持股5,000,000股，持股比例9.90%[13] - 熊伟和陶陶夫妇合计控制公司3,247.22万股股份，占公司总股本的64.27%，为公司实际控制人[14] - 中信建投投资有限公司参与首次公开发行战略配售获得限售股份631,600股，截止报告期末借出98,100股[14] 对外投资相关 - 2022年1月28日，公司拟以不超过2,390万元对外投资参与增资乾讯信息，其中390万元受让4%股权，2000万元用于增资，完成后将持有20.34%股权[15] - 2022年10月11日，公司与启东晟云签署《产权交易合同》，已成功受让乾讯信息3.995%股权，变更手续正在办理中[15] 现金流量相关 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额2,444,305.94元，同比减少81.13%[6] - 2022年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为192530557.33元，2021年前三季度为149218117.77元[26] - 2022年前三季度经营活动产生的现金流量净额为2444305.94元，2021年前三季度为12954451.69元[26] - 2022年前三季度投资活动产生的现金流量净额为 - 216778852.33元，2021年前三季度为 - 313975788.38元[27] - 2022年前三季度筹资活动产生的现金流量净额为25533096.76元，2021年前三季度为 - 19640307.68元[27] - 2022年前三季度经营活动产生的现金流量净额5,443,652.12元，2021年同期为 - 158,397,884.01元[37] - 2022年前三季度投资活动产生的现金流量净额 - 110,397,564.00元，2021年同期为 - 167,045,953.03元[37] - 2022年前三季度筹资活动产生的现金流量净额25,533,096.76元，2021年同期为 - 19,640,307.68元[37] - 2022年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金170,359,552.02元，2021年同期为148,640,981.09元，同比增长约14.61%[36] - 2022年前三季度取得借款收到的现金70,000,000.00元，2021年同期为30,000,000.00元，同比增长约133.33%[37] 综合收益总额相关 - 2022年前三季度综合收益总额为61216537.71元，2021年前三季度为42020837.33元[23] 营业总成本相关 - 2022年前三季度营业总成本179,992,873.20元，较2021年前三季度的142,938,154.85元增长约25.92%[21]

财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入为130,770,431.63元，上年同期为105,464,345.40元，同比增长23.99%[19] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润为29,947,063.62元，上年同期为25,206,883.04元，同比增长18.81%[19] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为22,265,369.56元，上年同期为18,871,901.35元，同比增长17.98%[19] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额为934,826.72元，上年同期为8,272,924.09元，同比减少88.70%[19] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产为724,717,497.07元，上年度末为712,960,331.65元，同比增长1.65%[19] - 本报告期末总资产为876,854,498.14元，上年度末为868,770,636.45元，同比增长0.93%[19] - 本报告期基本每股收益为0.59元/股，上年同期为0.50元/股，同比增长18.00%[20] - 本报告期稀释每股收益为0.59元/股，上年同期为0.50元/股，同比增长18.00%[20] - 本报告期扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.44元/股，上年同期为0.37元/股，同比增长18.92%[20] - 加权平均净资产收益率为4.13%，较上年同期增加0.43个百分点；扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为3.07%，较上年同期增加0.30个百分点[21] - 研发投入占营业收入的比例为21.17%，较上年同期下降1.75个百分点[21] - 报告期内，公司实现营业收入13,077.04万元，较上年同期增长23.99%[21] - 报告期内，公司实现归属于上市公司股东的净利润2,994.71万元，较上年同期增长18.81%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润2,226.54万元，较上年同期增长17.98%[21] - 报告期内，经营活动产生的现金流量净额为93.48万元，较上年同期下降88.70%[22] - 费用化研发投入本期数为27,690,114.36元，上年同期数为24,169,951.13元，变化幅度为14.56%；研发投入合计本期数为27,690,114.36元，上年同期数为24,169,951.13元，变化幅度为14.56%[62] - 研发投入总额占营业收入比例本期为21.17%，上年同期为22.92%，变化幅度为 -1.75%；研发投入资本化的比重本期和上年同期均为0%[62] - 报告期内公司研发费用较上年同期增长14.56%，主要因加强高质量研发队伍建设，研发人员平均职工薪酬增加[63] - 2022年上半年营业收入13,077.04万元，较上年同期增长23.99%；营业利润2,992.39万元，较上年同期增长4.84%；归属于上市公司股东的净利润2,994.71万元，较上年同期增长18.81%[80] - 报告期内，公司共投入研发费用2,769.01万元，研发投入占营业收入比例为21.17%[83] - 营业收入较上年同期增加23.99%[100] - 营业成本较上年同期增加34.45%[100] - 销售费用较上年同期增加26.65%[100] - 管理费用较上年同期增加49.22%[100] - 财务费用较上年同期增加32.30%[100] - 研发费用较上年同期增加14.56%[100] - 经营活动产生的现金流量净额较上年同期减少88.70%，投资活动产生的现金流量净额较上年同期增加49.68%，筹资活动产生的现金流量净额较上年同期减少10.37%[101] - 营业收入为130,770,431.63元，较上年同期增长23.99%[102] - 经营活动产生的现金流量净额为934,826.72元，较上年同期下降88.70%[102] - 货币资金期末数为112,544,416.07元，占总资产比例12.84%，较上年期末下降54.97%[104] - 存货期末数为109,072,248.97元，占总资产比例12.44%，较上年期末增长38.22%[104] - 交易性金融资产期末数为315,394,881.62元，占总资产比例35.97%，较上年期末增长29.59%[104] - 报告期末公司存货账面价值为10907.22万元、存货跌价准备余额为537.78万元，占期末存货余额的比例分别为95.30%、4.70%[94] - 报告期内公司研发费用金额为2769.01万元，占营业收入的比例为21.17%[97] - 2022年6月30日货币资金期末余额为112544416.07元，期初余额为249940745.59元[198] - 2022年6月30日交易性金融资产期末余额为315394881.62元，期初余额为243372971.40元[198] - 2022年6月30日应收账款期末余额为87400438.34元，期初余额为99001458.24元[198] - 2022年6月30日存货期末余额为109072248.97元，期初余额为78909911.87元[198] - 公司2022年上半年在建工程为120,758,931.04元，较上期103,278,496.48元有所增长[199] - 公司2022年上半年使用权资产为5,505,548.46元，较上期7,340,731.32元有所下降[199] - 公司2022年上半年非流动资产合计为167,656,967.68元，较上期143,415,665.02元有所增长[199] - 公司2022年上半年资产总计为876,854,498.14元，较上期868,770,636.45元有所增长[199] - 公司2022年上半年应付账款为63,259,608.01元，较上期49,873,026.53元有所增长[199] - 公司2022年上半年流动负债合计为149,998,734.32元，较上期151,420,383.09元有所下降[199] - 公司2022年上半年非流动负债合计为2,429,605.65元，较上期4,453,739.66元有所下降[200] - 公司2022年上半年负债合计为152,428,339.97元，较上期155,874,122.75元有所下降[200] - 公司2022年上半年归属于母公司所有者权益合计为724,717,497.07元，较上期712,960,331.65元有所增长[200] - 公司2022年上半年所有者权益合计为724,426,158.17元，较上期712,896,513.70元有所增长[200] 各条业务线数据关键指标变化 - 截止2022年上半年，智慧能源、工业互联网、其他行业板块分别实现销售收入6,175.33万元、1,356.39万元、2,008.23万元，同比增长90.03%、21.67%、19.76%[81] - 公司工业交换、工业网关、工业无线产品分别实现同比增长14.42%、3.28%、124.61%[81] 公司上市相关信息 - 公司A股在上海证券交易所科创板上市，股票简称三旺通信，代码688618[18] 非经常性损益情况 - 非流动资产处置损益为 - 1,637.20元；计入当期损益的政府补助为3,405,934.10元；持有交易性金融资产等产生的公允价值变动损益及投资收益为5,403,199.00元；其他营业外收入和支出为40,597.83元；所得税影响额为1,166,377.03元；少数股东权益影响额（税后）为22.64元；非经常性损益合计7,681,694.06元[24][25] 公司运营模式 - 公司在国内深圳、北京、上海等大中城市共设21个办事处及服务网点[29] - 公司采取以直销为主、经销为辅的销售模式[29] - 公司依托以“自主研发为主、委托研发与合作研发为辅”的模式开展研发工作[29] - 公司采取“自主生产+外协加工”的生产模式[31] 行业市场规模及发展趋势 - 2016 - 2019年和2020 - 2025年全球工业互联网硬件与网络产品市场规模逐年上升，预计2025年达5985亿美元左右[36] - 工业互联网通信在工业互联网整体产业中占比约23%，2021年中国工业互联网网络市场规模约1639.84亿元，年复合增速约10%[36] - 我国工业互联网应用于45个国民经济大类，产业规模超万亿，服务企业12万家，涵盖34个重点行业，工业互联网平台超150家，市场年复合增速超12%[37] - 企业IT网络覆盖率80%，远超工业互联网网络的20%[37] - 到2025年，工业互联网平台应用普及率应达到45%[38] - 2021年我国具有一定行业和区域影响力的重点工业互联网平台超过100个[39] - 2020年工业互联网市场规模达9101亿元，同比上升13.21%，年均复合增长率为10.62%，预计2022年达12419亿元[43] - 工业互联网产业年均增速约20%[43] - 到2025年，工业无线、时间敏感网络（TSN）、IPv6等工业互联网网络技术将在规模以上工业企业广泛部署，面向工业互联网接入的5G网络、低功耗广域网基本实现普遍覆盖[44] - 预计2022年风电和光伏新增规模约为50GW和90GW[47] - 2020年中国智能制造业产值规模达2.51万亿元，同比增长18.96%，预计2022年将增长至3.31万亿元[50] - 全国已建设16个智能网联汽车测试示范区，发放700余张测试牌照，道路测试总里程超700万公里[52] - 2016 - 2020年我国智能网联汽车产业规模连续上涨，2020年增长到2556亿元，同比增长54.3%，预计2022年将超3500亿元[52] 公司业务布局及应用场景 - 公司在智慧城市、智慧矿山、轨道交通、电力及新能源、智能制造等领域布局业务并拓展多场景应用[44] - 公司在煤矿通信系统可提供万兆通信、安全监测等多种系统服务[46] - 到2035年，各类煤矿要基本实现智能化[46] - 工业互联网通信产品在电力生产全过程有广泛应用场景[47] - 智慧地铁催生AFC人脸识别刷卡等新系统[48] - 未来智慧城轨对大容量、低时延、高可靠通信网络的需求将带动工业互联网通信产品需求快速增长[48] 公司技术优势 - 模块化产品技术软件与硬件高度集成、低功耗、高可靠性等，可灵活定制[55] - SWOS工业交换机操作系统支持IPv6动态路由协议等，应用于多领域工业通信[55] - NOS工业交换机操作系统代码量小、执行效率高，可1 - 2秒完成启动[55] - 环境适应性技术使产品电磁兼容性达国标4级B类，防水防尘最高达IP67，工作温度-40~70摄氏度[55] - 以太网连接可靠性诊断技术可为传统设备增加数据诊断和故障告警功能[55] - 无线并行冗余技术采用双通道设计，可实现双频无缝漫游零丢包[55] - PTP技术同步精度优于±15ns，支持多平台适配[55] 公司荣誉及资质 - 公司于2020年度被中华人民共和国工业和信息化部认定为国家级专精特新“小巨人”企业[59] - 公司拥有IS09001质量管理体系认证证书、IS014001环境管理体系认证证书等较完善的资质，还取得UL、CE、FCC等国际认证资质[79] - 公司取得ISO20001环境管理体系及ISO9001质量管理体系认证[125] - 报告期内公司荣登“广东工业互联网创新指数榜单TOP20”[86] 公司研发项目情况 - 工业物联网智能网关项目预计总投资规模为500.00万元，本期投入金额和累计投入金额均为473.16万元，项目结项并达到目标预期[65] - 工业互联网时间敏感网络交换机项目预计总投资规模为350.00万元，本期投入金额和累计投入金额均为333.75万元，项目结项并达到目标预期[65] - 室内双频WIFI6项目预计总投资规模为500.00万元，本期投入金额和累计投入金额均为468.97万元，处于样机/试产阶段[65] - 公司多个项目有投入，预计总投资3300万元，本期投入2714万元，累计投入2833万元[68] - 工业双频IPv6管理交换机预计总投资500万元，本期投入438.64万元，累计投入438.64万元，处于样机/试产阶段[67] - 桌面式无线CAN服务器开发项目预计总投资350万元，本期投入298.77万元，累计投入298.77万元，初版样机已完成，处于稳定开发优化阶段[67] - 高端机架万兆核心交换机预计总投资600万元，本期投入497.27万元，累计投入497.27万元，处于研发阶段[67] - 边缘计算网关项目（2021年开始）预计总投资300万元，本期投入116.69万元，累计投入235.61万元，项目结项，

整体财务关键指标变化 - 本报告期营业收入为54,530,853.66元，较上年同期增长40.48%[5] - 归属于上市公司股东的净利润为8,548,177.59元，较上年同期增长48.09%[5] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为6,035,011.69元，较上年同期增长41.43%[5] - 经营活动产生的现金流量净额为 - 5,525,825.86元，较上年同期减少166.54%[6] - 基本每股收益和稀释每股收益均为0.17元/股，较上年同期增长54.55%[6] - 加权平均净资产收益率为1.19%，较上年同期增加0.34个百分点[6] - 研发投入合计12,936,359.97元，较上年同期增长13.97%，研发投入占营业收入的比例为23.72%，较上年同期减少5.52个百分点[6] - 本报告期末总资产为867,319,859.15元，较上年度末减少0.17%[6] - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益为721,508,509.24元，较上年度末增长1.20%[6] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数为3,320，表决权恢复的优先股股东总数为0[11] - 熊伟和陶陶夫妇合计控制公司3247.22万股股份，占公司总股本的64.27%，为公司实际控制人[12] - 中信建投投资有限公司在报告期内出借公司股票25900股[12] 公司重大事项 - 公司于2022年3月底完成经营范围变更登记及章程备案工作[13] - 公司于2022年2月28日完成董事会、监事会换届选举[14] 资金运用计划 - 公司可使用不超过1.8亿元暂时闲置募集资金进行现金管理，不超过3亿元闲置自有资金购买理财产品[15] - 公司拟以不超过2390万元自有资金对外投资乾讯信息，完成后持股20.34%[17] - 公司已向乾讯信息支付700万元诚意金，若未完成过户需支付10%赔偿金[17] 特定时间点资产数据对比 - 2022年3月31日货币资金为58618056.06元，2021年12月31日为249940745.59元[19] - 2022年3月31日交易性金融资产为403372971.40元，2021年12月31日为243372971.40元[19] 2022年第一季度财务关键指标变化 - 2022年第一季度营业总收入为54530853.66元，较2021年第一季度的38816423.51元增长40.48%[24] - 2022年第一季度营业总成本为50548057.84元，较2021年第一季度的37330703.73元增长35.41%[24] - 2022年第一季度净利润为8400893.58元，较2021年第一季度的5772229.92元增长45.54%[25] - 2022年第一季度流动资产合计716314148.99元，较上期的725354971.43元下降1.25%[20] - 2022年第一季度非流动资产合计151005710.16元，较上期的143415665.02元增长5.29%[20] - 2022年第一季度流动负债合计142572416.90元，较上期的151420383.09元下降5.83%[21] - 2022年第一季度非流动负债合计3450034.97元，较上期的4453739.66元下降22.53%[21] - 2022年第一季度应收账款为85558633.78元，较上期的99001458.24元下降13.58%[20] - 2022年第一季度存货为86981582.39元，较上期的78909911.87元增长10.23%[20] - 2022年第一季度在建工程为112770682.49元，较上期的103278496.48元增长9.19%[20] - 2022年第一季度少数股东损益为-147,284.01元[26] - 2022年第一季度综合收益总额为8,400,893.58元，2021年第一季度为5,772,229.92元[26] - 2022年第一季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.17元/股，2021年第一季度均为0.11元/股[26] 2022年第一季度现金流量指标变化 - 2022年第一季度销售商品、提供劳务收到的现金为53,118,310.01元，2021年第一季度为47,781,598.29元[28] - 2022年第一季度经营活动产生的现金流量净额为-5,525,825.86元，2021年第一季度为8,304,576.94元[28] - 2022年第一季度收回投资收到的现金为304,861,612.15元，2021年第一季度为120,799,454.12元[28] - 2022年第一季度投资活动产生的现金流量净额为-185,205,128.55元，2021年第一季度为-311,844,612.09元[29] - 2022年第一季度筹资活动产生的现金流量净额为-840,703.60元，2021年第一季度为-18,135,000.32元[29] - 2022年第一季度汇率变动对现金及现金等价物的影响为-147,531.52元，2021年第一季度为20,211.27元[29] - 2022年第一季度现金及现金等价物净增加额为-191,719,189.53元，2021年第一季度为-321,654,824.20元[29]

财务表现：收入和利润（同比环比） - 营业收入253,851,727.43元，同比增长21.35%[23][25] - 公司2021年总营业收入253.85百万元同比增长21.35%[37] - 归属于上市公司股东的净利润60,422,374.02元，同比下降6.22%[23][25] - 归属于上市公司股东净利润60.42百万元同比下降6.22%[37] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润44,969,112.53元，同比下降24.97%[23][25] - 主营业务收入增长21.44%，主营业务成本增长37.42%，毛利率下降4.59%[159] - 工业互联网业务营业收入2.48亿元，同比增长21.44%，但毛利率同比下降4.59个百分点至60.59%[161] 财务表现：成本和费用（同比环比） - 营业成本100,621,779.90元，同比增长36.84%[155] - 销售费用同比增长38.44%[26] - 研发费用同比增长45.69%[26] - 销售费用为42.9942百万元，同比增长38.44%[176] - 管理费用为12.0701百万元，同比增长60.29%[176] - 研发费用为53.5794百万元，同比增长45.69%[177] - 财务费用为0.281百万元，同比减少62.48%[177] - 直接材料成本占总成本82.09%，同比增长39.72%，主要受大宗商品价格上涨影响[164][166] - 工业无线产品直接材料成本增长104.64%，直接人工成本增长184.55%，制造费用增长143.21%[165] 现金流和资产状况 - 经营活动产生的现金流量净额23,330,967.73元，同比下降35.25%[23][26] - 经营活动现金流量净额23.330967百万元，同比下降35.25%[178] - 投资活动现金流量净额-217.277637百万元，同比下降73.97%[178] - 筹资活动现金流量净额-2.535746百万元，同比下降100.62%[179] - 货币资金249.940745百万元，同比下降44.13%[180] - 交易性金融资产243.372971百万元，同比增长143.37%[180] - 交易性金融资产期末余额243.37百万元当期增值1.43亿元[33] - 总资产868,770,636.45元，同比增长14.52%[23][27] 业务线表现：产品收入 - 工业以太网交换机产品营业收入同比增加26,007,800元，增长16.85%[25] - 设备联网产品营业收入同比增加8,544,700元，增长37.51%[25] - 工业无线产品营业收入803万元，同比增长68.22%，但营业成本激增113.00%，毛利率大幅下降11.71个百分点至44.27%[161] 业务线表现：下游市场收入 - 智能制造业务收入33.30百万元同比增长77.06%[37] - 智慧矿山业务收入46.41百万元同比增长19.86%[37] - 电力及新能源业务收入45.35百万元同比增长18.32%[37] - 智慧城市业务收入46.50百万元同比增长21.36%[37] 销售与客户 - 外销业务营业收入3116万元，同比增长68.79%，营业成本增长107.32%，毛利率下降9.04个百分点至51.35%[161] - 经销模式营业收入1381万元，同比增长138.28%，营业成本增长151.83%，毛利率下降2.37个百分点至55.97%[161] - 前五名客户销售额2931万元，占年度销售总额11.55%，其中客户3和客户4为新进入前五大客户[167][171] 研发投入与成果 - 研发投入占营业收入的比例21.11%，同比增加3.53个百分点[24] - 研发投入53.58百万元同比增长45.69%[39] - 研发投入总额为5358万元，同比增长45.69%[118] - 研发投入占营业收入比例为21.11%，较上年增加3.53个百分点[118] - 研发费用金额为5357.95万元，占营业收入比例为21.11%[151] - 本年新增发明专利获得数为8个，累计发明专利获得数为13个[117] - 本年新增软件著作权获得数为47个，累计软件著作权获得数为127个[117] - 公司新增实用新型专利获得数为4个，累计实用新型专利获得数为57个[117] - 公司新增外观设计专利获得数为2个，累计外观设计专利获得数为8个[117] 研发项目与进展 - 5G边缘计算网关项目预计总投资规模为300万元，本期投入225.53万元，累计投入425.45万元[122] - AIBox产品开发项目预计总投资规模为200万元，本期投入224.1万元，累计投入224.1万元[122] - IES6300系列交换机项目预计总投资规模为400万元，本期投入25.22万元，累计投入374.78万元[122] - Linux平台Modbus网关项目预计总投资规模为500万元，本期投入20.38万元，累计投入364.04万元[122] - RCU6000产品开发项目预计总投资规模为400万元，本期投入373.67万元，累计投入373.67万元[122] - TBW系列产品开发项目预计总投资规模为300万元，本期投入292.34万元，累计投入292.34万元[122] - TCU2000产品开发项目预计总投资规模为300万元，本期投入315.31万元，累计投入315.31万元[122] - TNS M12交换机项目预计总投资规模为400万元，本期投入16.56万元，累计投入341.6万元[122] - IES6300系列交换机精密同步时钟传输精度达到20ns以内[122] - 5G边缘计算网关项目基础版产品已试产通过发布走向市场[122] - 大功率UWB及补盲基站开发项目无障碍物传输距离超过300米[125] - 工业互联网系统开发项目预算400万元，累计投入265.46万元，完成度66.37%[125] - 工业自动化Profinet2.4交换机开发项目预算400万元，累计投入348.11万元，完成度87.03%[125] - 光开关旁路交换机开发项目预算400万元，累计投入184.05万元，完成度46.01%[125] - 轨道交通常规交换机开发项目预算300万元，累计投入181.53万元，完成度60.51%[126] - 交换机安全认证项目预算400万元，累计投入223.23万元，完成度55.81%[126] - 矿用板新产品开发项目预算500万元，累计投入552.49万元，超预算10.50%[126] - 双5G客户端产品开发项目预算700万元，累计投入636.43万元，完成度90.92%[126] - 无线交换机产品开发项目预算400万元，累计投入245.34万元，完成度61.34%[126] - 串口服务器开发项目投入资金320.63万元[127] - 软件开发项目投入资金81.1万元[127] - 协议软件开发项目投入资金68.92万元[127] - SWOS-A7平台软件产品投入资金62.51万元[127] - 边缘计算AI网关项目投入资金118.92万元[127] - 轨交三层交换机系列开发项目投入资金572.64万元[128] - 煤矿12口全千兆矿用板项目投入资金512.55万元[128] - 全千兆工业级以太网交换机投入资金524.7万元[128] - 双频无线客户端AP开发项目投入资金393.08万元[128] - 研发项目总投入资金合计8,302.32万元[128] 研发团队与能力 - 研发人员172人同比增加6人[39] - 公司研发人员数量为172人，较上期的166人增加6人[131] - 研发人员薪酬总额为4369.52万元，同比增长48.6%[131] - 研发人员平均薪酬为25.40万元，较上期的17.72万元增长43.3%[131] - 研发人员中本科及以上学历占比76.7%（本科124人、硕士7人、博士1人）[131] - 30岁以下研发人员占比39.5%（68人），30-40岁研发人员占比48.8%（84人）[131] - 公司组建多个测试实验室包括网络一致性实验室和射频测试实验室等[133] - 研发投入占营业收入比例为40.33%[131] 产品与技术 - 公司主要产品包括工业以太网交换机、嵌入式工业以太网模块、设备联网产品和工业无线产品等四大产品线[44] - 公司自主研发了电磁兼容、环境适应、环网冗余、精密时钟同步等核心技术[44] - 公司SW-Ring环网冗余算法自愈恢复时间小于2ms[89] - 公司Bypass直通技术切换时间可小于10ms[89] - 公司完成IES6300-4GP-360W POE产品系列研发，PoE单口最大功率支持90W，总功率支持360W[94] - 公司开发MAS6400本安万兆交换机系列，为国内首款符合本质安全设计规范的万兆三层交换机[98] - 公司完成TCU200边缘网关研发，支持边缘侧AI图像处理算法部署与运行[95] - 公司完成MAS205/MAS208等多款本安型交换机更新换代，符合最新煤安标准AQ6201-2019[99] - 公司工业级无线AP产品采用IEEE 802.11w和802.11r技术，实现理论无缝漫游[93] - 公司防爆型无线AP产品符合GB3836.1/GB3836.2标准，防爆标志Ex d IIB T4 Gb[100] - 公司TSN技术实现5毫秒低延迟传输，支持802.1as/qbv/qbu/qci/802.1CB等多协议[90] - 公司边缘计算物联网关支持多种接口（以太网/RS-485/RS-232/CAN/DI/DO）[96] - 公司新型本安万兆骨干环网方案已获3项发明专利及10余项实用新型/外观专利[98] - 公司实现了工业级室外5G CPE产品的量产，支持-40~75℃宽温工作及IP68防护等级[108] - 公司实现了工业室外WiFi6 AP的量产，支持双频段及-40~75℃宽温工作[113] - 公司实现了本安WiFi6 AP的量产，满足煤矿等本质安全要求[113] - 公司量产了车载基础网关产品，并开始芯片国产化工作[105] - 公司产品通过EN50155、UL、CE等国际认证资质[139] 生产与供应链 - 工业以太网交换机生产量23.04万台，同比增长9.67%，销售量23.29万台，同比增长20.05%[162] - 设备联网产品生产量15.52万台，同比增长46.37%，销售量15.32万台，同比增长50.17%[162] - 公司采取“自主生产+外协加工”的生产模式，并根据订单情况进行战略性备货[48] - 公司采购主要原材料包括芯片类、光器件、接插件、阻容器件、壳体、线路板等[48] - 芯片为主要原材料且主要依赖境外供应商采购占比重大[145] - 前五名供应商采购额4005万元，占年度采购总额34.66%[172] - 前五大供应商采购总额为40.0474百万元，占年度采购总额比例34.66%[174] - 存货账面价值为7890.99万元，存货跌价准备余额为535.60万元，占期末存货余额比例为6.36%[147] 行业与市场环境 - 全球工业互联网发展可分为四个阶段，2010年至今为雏形形成和发展阶段[51] - 2019年全球工业互联网市场规模达8494.3亿美元，同比增长5.4%[53] - 2019年中国工业互联网市场规模达6109.1亿元，同比增长14.0%[53] - 2020年中国工业互联网增加值规模3.57万亿元，同比增长11.6%[61] - 2020年中国工业互联网核心产业增加值6520亿元，预计未来五年CAGR为20%[62] - 2021年全球以太网交换机市场收入307亿美元，同比增长9.7%[56] - 2021年中国以太网交换机市场同比增长17.5%[56] - 全球工业互联网平台市场规模预计2023年达138.2亿美元，2018-2023年CAGR为33.4%[55] - 全球工业通信设备市场预计从2018年26.5亿美元增至2023年55.3亿美元，CAGR为15.8%[57] - 2020年中国工业互联网带动第二产业增加值1.817万亿元，同比增长9.97%[65] - 2021年全球企业及服务提供商路由器市场收入159亿美元，同比增长6.5%[57] - 全球工业互联网市场规模预计2022年首次突破1万亿美元，2025年达1.2万亿美元，2020-2025年复合年增长率6%[69] - 中国工业互联网市场规模2018年达5318亿元，2019年突破6110亿元，预计2025年突破1.2万亿元，2020-2025年复合年增长率约13%[69] - 工业互联网通信产品需求因数字化、网络化、智能化改造提速而持续增长，涉及智慧城市、智慧矿山、轨道交通、电力及新能源等多个下游领域[69] - 工业互联网通信技术向大速率、高带宽、智能化发展，软硬件技术趋向更高可靠性、稳定性和实时性[74] - 工业无线通信产品需求增加，无线网络进一步与有线网络融合，大规模部署成为行业趋势[73] - 新兴TSN技术、5G技术、WiFi6技术等支持IPv6、TCP协议，适应数据流量快速增长和新业务场景的数据传输需求[74] - 国产替代进程加速，国家政策支持工业互联网通信自主可控发展，有助于国内品牌提高市场份额[75] - 边缘计算、大数据、人工智能等新兴技术在工业互联网中叠加，建设高效的通信运维体系[74] - 2020年中国智慧城市投资市场支出规模达266亿美元[79] - 中国智慧城市试点数量超过600个[79] - 2021年全国铁路固定资产投资完成7489亿元[83] - 2021年国家铁路完成固定资产投资6616亿元[83] - 2021年全国铁路投产新线4208公里[83] - 2021年高铁投产新线2168公里[83] - 全国铁路营业里程突破15万公里[83] - 高铁营业里程超过4万公里[83] - 2021年国家铁路旅客发送量25.3亿人次同比增长16.8%[83] - 2020年全社会用电量7.5万亿千瓦时[84] - 预计2030年新增电能替代电量分别达到1.5万亿千瓦时和0.53万亿千瓦时[85] - 2020年煤炭发电占比达61%[85] - 预计2020-2030年风电和光伏累计装机容量CAGR分别为9%和15%[85] - 预计2020-2050年风电和光伏累计装机容量CAGR分别为6%和9%[85] - 预计2025年我国储能投资市场空间达0.45万亿元，2030年增长至1.30万亿元[85] - 2019年中国自动化市场规模1865亿元，较2018年增长1.8%[87] - 预计2022年中国自动化市场规模达2085亿元[87] - 2020年全球智能制造市场规模2147亿美元，预计2025年达3848亿美元，CAGR约12.38%[88] - 工业互联网标识注册量超千亿，日解析量超过9000万次，二级节点数达180个，覆盖27个省（区、市）及34个行业，接入企业节点超过9万家[193] - 中国累计建成并开通5G基站142.5万个，5G用户数达3.55亿，5G行业应用创新案例超过1万个，"5G+工业互联网"在建项目超过2000个[193] - 大型企业工业互联网融合应用率为86.10%，中型企业为68.70%，小型企业为51.80%[196] - 工业互联网安全产业规模从2017年13.40亿元人民币增长至2019年27.20亿元人民币，年复合增长率（CAGR）达42.30%[197] - 政策目标到2025年工业互联网平台普及率达到45%[198] 公司战略与发展 - 公司发展战略从单一通信子系统向硬件平台方向调整，打造端到端一站式整体解决方案，布局工业互联互通和安全技术解决方案[70] - 公司产品应用覆盖电力及新能源、智能制造、智慧矿山、轨道交通、智慧城市等领域[44] - 公司产品应用于智慧城市、智慧矿山、轨道交通、电力及新能源、智能制造等领域，客户包括中国中车、中国煤科、国家电网等大型企业[70] - 公司采取直销为主、少量经销的销售模式，并布局全国性营销服务网络[48] - 公司建立IPD项目管理体系，研发流程包括市场反馈、立项、设计、试制、试产和量产等阶段[47] - 公司使用募集资金2000万元人民币向全资子公司上海三旺奇通信息科技有限公司增资以实施募投项目[188] 公司治理与基本信息 - 公司2021年度现金分红总额为18,189,898.20元，占合并报表归属上市公司股东净利润的30.10%[6] - 公司总股本为50,527,495股，每10股派发现金红利3.6元（含税）[6] - 公司注册地址及办公地址均为深圳市南山区西丽街道百旺信高科技工业园1区3栋[17] - 公司股票代码688618，简称三旺通信，于上海证券交易所科创板上市[20] - 公司2021年年度报告经天职国际会计师事务所出具标准无保留意见审计报告[5] - 公司控股股东为深圳市七零年代控股有限公司[15] - 公司子公司包括上海三旺奇通信息科技有限公司、上海三旺志连通信科技有限公司等[

活动基本信息 - 活动名称：“沟通传递价值，交流创造良好生态”——2021 深圳辖区上市公司投资者网上集体接待日活动 [1] - 举办方：深圳上市公司协会、深圳市全景网络有限公司 [1] - 活动平台：深圳市全景网络有限公司提供的网上平台，可登录“全景•路演天下”网站（http://rs.p5w.net/）或关注微信公众号“全景财经”参与 [1] - 活动时间：2021 年 11 月 30 日 14:00 至 17:00，公司与投资者互动时间为 15:30 至 17:00 [1] 参与公司及人员 - 参与公司：深圳市三旺通信股份有限公司 [1] - 参与人员：董事会秘书熊莹莹女士、财务总监袁玲女士 [1] 沟通内容 - 沟通形式：网络文字交流 [1] - 沟通内容：公司治理、发展战略、经营状况和可持续发展等投资者关注的问题 [1]

营业收入情况 - 本报告期营业收入66,454,205.62元，同比增长13.82%；年初至报告期末营业收入171,918,551.02元，同比增长19.67%[5] - 2021年前三季度营业总收入171,918,551.02元，较2020年的143,660,466.28元增长约19.67%[22] 净利润情况 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润16,813,954.29元，同比减少12.86%；年初至报告期末为42,020,837.33元，同比减少13.05%[5] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润13,877,704.79元，同比减少26.63%；年初至报告期末为32,749,606.14元，同比减少26.79%[5] - 2021年前三季度净利润42,020,837.33元，较2020年的48,327,157.44元下降约13.05%[23] 每股收益情况 - 本报告期基本每股收益和稀释每股收益均为0.33元/股，同比减少35.29%；年初至报告期末均为0.83元/股，同比减少35.16%，主要系2020年12月末首次公开发行导致股本增加、报告期净利润与扣除非经常性损益后的净利润较上期减少所致[6][8] - 2021年基本每股收益和稀释每股收益均为0.83元/股，2020年为1.28元/股[24] 净资产收益率情况 - 本报告期加权平均净资产收益率为2.45%，较上年减少4.90个百分点；年初至报告期末为6.14%，较上年减少13.34个百分点[6] 研发投入情况 - 本报告期研发投入合计13,547,546.43元，同比增长37.18%；年初至报告期末为37,717,497.56元，同比增长58.08%，主要系工业互联网行业处于快速成长期，公司加大研发投入[6][8] - 2021年前三季度研发费用37,717,497.56元，较2020年的23,859,810.15元增长约58.08%[22] 资产情况 - 本报告期末总资产829,937,836.15元，较上年度末增长9.40%；归属于上市公司股东的所有者权益694,558,794.96元，较上年度末增长3.24%[6] - 2021年9月30日货币资金126,685,358.68元，较2020年末447,380,787.14元减少[17] - 2021年9月30日交易性金融资产365,000,000.00元，较2020年末100,000,000.00元增加[17] - 2021年9月30日流动资产合计714,125,544.97元，较2020年末731,955,755.09元减少[17] - 2021年9月30日存货79,122,055.51元，较2020年末55,106,436.24元增加[17] - 2021年第三季度末资产总计829,937,836.15元，较之前的758,609,184.17元增长约9.4%[18] - 2021年第三季度末固定资产4,383,296.69元，较之前的3,673,262.50元增长约19.33%[18] - 2021年第三季度末在建工程76,129,958.92元，较之前的1,839,793.67元增长约4037.07%[18] 负债情况 - 2021年第三季度末负债合计135,379,041.19元，较之前的85,860,228.54元增长约57.67%[19] - 2021年第三季度非流动负债合计为11,011,097.03元[31] - 2021年第三季度负债合计从85,860,228.54元变为96,871,325.57元，增加11,011,097.03元[31] 所有者权益情况 - 2021年第三季度末所有者权益合计694,558,794.96元，较之前的672,748,955.63元增长约3.24%[19] - 实收资本（或股本）为50,527,495.00元[31] - 资本公积为489,748,360.66元[31] - 盈余公积为17,432,332.25元[31] - 未分配利润为115,040,767.72元[31] - 归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计为672,748,955.63元[31] - 2021年第三季度所有者权益（或股东权益）合计为672,748,955.63元[31] - 2021年第三季度负债和所有者权益（或股东权益）总计从758,609,184.17元变为769,620,281.20元，增加11,011,097.03元[31] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为4,019，表决权恢复的优先股股东总数为0[11] - 前十大股东中，深圳市七零年代控股有限公司持股20,000,000股，占比39.58%；熊伟持股6,500,000股，占比12.86%；上海钜有管理咨询合伙企业（有限合伙）持股5,000,000股，占比9.90%等[11] - 上海名鑫管理咨询合伙企业（有限合伙）持股972,222股，占比1.92%[12] - 中信建投证券相关资管计划持股759,115股，占比1.50%[12] - 中信建投投资有限公司持股450,600股，占比0.89%，报告期出借181,000股[12][13] - 庄连美持股435,719股，占比0.86%，通过信用账户持有[12][13] - 熊伟和陶陶夫妇合计控制公司3,247.22万股股份，占总股本64.27%[13] 子公司持股情况 - 三旺奇智注册资本500万元，公司认缴150万元，持股30%[15] 经营活动现金流量情况 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额12,954,451.69元，同比减少30.92%，主要系报告期内支付给职工及为职工支付的现金较上年同期增长45%所致[6][8] - 2021年前三季度销售商品、提供劳务收到现金149,218,117.77元，2020年同期为111,965,191.07元[26] - 2021年前三季度经营活动现金流入小计163,874,439.77元，2020年同期为123,910,155.95元[26] - 2021年前三季度经营活动现金流出小计150,919,988.08元，2020年同期为105,158,075.96元[26] - 2021年前三季度经营活动产生的现金流量净额12,954,451.69元，2020年同期为18,752,079.99元[26] 投资活动现金流量情况 - 2021年前三季度投资活动现金流入小计758,699,846.15元，2020年同期为206,565,506.85元[27] - 2021年前三季度投资活动现金流出小计1,072,675,634.53元，2020年同期为325,387,518.06元[27] - 2021年前三季度投资活动产生的现金流量净额 -313,975,788.38元，2020年同期为 -118,822,011.21元[27] 筹资活动现金流量情况 - 2021年前三季度筹资活动现金流入小计30,000,000.00元，2020年同期为16,000,000.00元[27] - 2021年前三季度筹资活动现金流出小计49,640,307.68元，2020年同期为4,519,022.26元[27] - 2021年前三季度筹资活动产生的现金流量净额 -19,640,307.68元，2020年同期为11,480,977.74元[27] 营业总成本情况 - 2021年前三季度营业总成本142,938,154.85元，较2020年的99,211,494.84元增长约44.07%[22]

收入和利润（同比环比） - 公司2021年上半年营业收入为1.18亿元[16] - 公司2021年上半年归属于上市公司股东的净利润为2,888.6万元[16] - 公司2021年上半年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为2,500.3万元[16] - 公司2021年上半年基本每股收益为0.54元[16] - 营业收入为105,464,345.40元，同比增长23.67%[18][19] - 归属于上市公司股东的净利润为25,206,883.04元，同比下降13.17%[18][19] - 扣除非经常性损益的净利润为18,871,901.35元，同比下降26.91%[18][19] - 基本每股收益为0.50元/股，同比下降35.06%[18] - 加权平均净资产收益率为3.70%，同比下降8.48个百分点[18] - 营业收入10,546.43万元，同比增长23.67%[88] - 营业利润2,854.36万元，同比下降8.60%[88] - 归属于母公司所有者的净利润2,520.69万元，同比下降13.17%[88] - 扣除非经常性损益的净利润1,887.19万元，同比下降26.91%[88] - 营业收入同比增长23.67%至105,464,345.40元[109] 成本和费用（同比环比） - 公司2021年上半年研发投入为1,800.5万元，占营业收入比例为15.3%[16] - 研发投入占营业收入的比例为22.92%，同比增加6.52个百分点[18] - 研发费用同比增长72.84%[18] - 销售费用同比增长45.09%[18] - 研发费用2,417.00万元，同比增长72.84%，占收入比重22.92%[90] - 销售费用同比增长45.09%[88] - 营业成本同比增长42.56%至40,618,164.43元[109] - 研发费用同比增长72.84%至24,169,951.13元[109] - 销售费用同比增长45.09%至18,181,189.70元[109] - 管理费用同比增长66.04%至5,094,007.45元[109] 各条业务线表现 - 工业以太网交换机营收7,672.31万元，占主营收入74.02%，同比增长21.72%[88] - 嵌入式工业以太网模块营收1,132.67万元，占主营收入10.93%，同比增长19.95%[88] - 设备联网产品营收1,247.85万元，占主营收入12.04%，同比增长44.35%[88] 各地区表现 - 公司销售模式以直销为主少量经销，布局全国性营销服务网络以应对客户分散需求[30] 管理层讨论和指引 - 公司采购原材料包括芯片类、光器件、接插件、阻容器件、壳体、线路板等，采用根据市场需求、历史数据及库存的定期采购和战略性备货模式[30] - 公司生产模式为自主生产加外协加工，并根据生产计划、客户交期、技术要求等进行成品或模块化半成品备货[30] - 在矿山领域拓展井上井下一体化通信网络 在电力领域扩大高压变电站等高端应用[40] - 公司产品应用于智慧城市、矿山、轨道交通、电力及新能源、智能制造及其他多个领域[40][45][46] - 工业互联网通信产品需支持防爆等高规格特性 适用于综合管廊等特殊环境[47] - 新技术发展围绕传输（TSN/5G/WiFi6）、安全（态势感知/环网冗余）和运维（边缘计算/AI）三大方向[43] - 国产替代进程加速 政策支持工业互联网通信自主可控发展[44] - 公司荣获2021年第九届中国智能交通建设推荐品牌及广东省级工业设计中心奖项[40] - 公司掌握核心技术17项，涵盖系统架构、可靠性、实时性、安全性和行业应用五大类别[58][59] - 自主研发的SW-Ring环网冗余算法自愈恢复时间小于2毫秒，支持多种组网方式[58] - Bypass直通技术可在网络故障时实现通信切换，切换时间小于10毫秒[59] - PTP技术时间同步精度达到优于±15纳秒，与行业水平接近[59] - 网络电口快速连接技术将端口连通耗时从数十毫秒降低至5毫秒[59] - 大功率PoE技术可提供最高95W输出功率，支持大功率设备接入[59] - 工业5G CPE技术提供高速低延迟无线数据传输，支持多通信接口[59] - WiFi6技术实现更高带宽、更低延迟和更高抗干扰能力[59] - 边缘分布式AI分析系统实现多项智慧城市AI视频分析算法[58] - 电磁兼容技术(EMC)提升产品电磁兼容性并保障小型化设计[58] - 实现工业级室外5G CPE产品量产，支持-40~75℃宽温工作[63] - 新增TSN交换机产品，支持IEEE1588 PTPV2等时间敏感网络协议[62] - 研发人员数量175人占公司总人数比例38.98%[80] - 研发人员薪酬合计1951.41万元同比增长76.1%[80] - 研发人员平均薪酬11.15万元同比增长17.7%[80] - 研发人员中30岁以下占比48.57%本科及以上学历占比77.14%[80] - 研发投入总额为2417万元，同比增长72.84%[67] - 研发投入占营业收入比例为22.92%，同比上升6.52个百分点[67] - 费用化研发投入为2417万元，资本化研发投入为0元[67] - 新增软件著作权20项，累计软件著作权达100项[66] - 新增发明专利3项，累计发明专利85项[66] - 研发项目总投入7350万元[77] - 研发项目累计投入5365.97万元[77] - 研发项目本期投入2417万元[77] - 工业交换机软件平台项目投入50万元本期投入19.15万元[76] - Modbus网关协议项目投入50万元本期投入21万元[76] - 边缘计算AI网关项目投入300万元本期投入23.28万元[76] - 5G边缘计算网关项目累计投入315万元，预计总投资300万元[71] - AIBox产品开发项目投入212万元，预计总投资200万元[71] - IES6300系列交换机项目累计投入364万元，预计总投资400万元[71] - Modbus网关项目投资500万元，已完成投资363.44万元，占预算的72.7%[72] - RCU6000产品开发项目投资400万元，已完成投资32.16万元，占预算的8.0%[72] - TBW系列产品开发项目投资300万元，已完成投资287.85万元，占预算的96.0%[72] - TCU2000产品开发项目投资300万元，已完成投资38.51万元，占预算的12.8%[72] - TNS M12交换机项目投资400万元，已完成投资340.62万元，占预算的85.2%[73] - 大功率UWB及补盲基站开发项目投资300万元，已完成投资268.76万元，占预算的89.6%[73] - 工业互联网系统开发项目投资400万元，已完成投资260.13万元，占预算的65.0%[73] - 工业自动化Profinet2.4交换机产品开发项目投资400万元，已完成投资345.32万元，占预算的86.3%[73] - UWB补盲基站无障碍物传输距离已超过300米[73] - Profinet交换机支持网络冗余重组态时间小于200ms[73] - 光开关旁路交换机开发项目预算400万元，已投入248.9万元，完成率62.2%[74] - 轨道交通常规交换机开发项目预算300万元，已投入170.76万元，完成率56.9%[74] - 交换机安全认证项目预算400万元，已投入285.22万元，完成率71.3%[74] - 矿用板新产品开发项目预算500万元，已投入543.72万元，超预算8.7%[75] - 双5G客户端产品开发项目预算700万元，已投入635.83万元，完成率90.8%[75] - 无线交换机产品开发项目预算400万元，已投入242.36万元，完成率60.6%[75] - 桌面及导轨串口服务器开发项目预算300万元，已投入323.99万元，超预算8.0%[75] - 串口服务器软件开发项目预算50万元，已投入24万元，完成率48.0%[75] - 矿用板新产品已获得煤炭安全资格认证，并在三家煤炭企业测试试用[75] - 光开关旁路交换机支持IP67防水等级和EMC 4B标准，适用于工业场景[74] - 主要子公司上海三旺奇通信息科技有限公司净利润为44.07万元[124] 市场趋势和行业前景 - 中国工业互联网2019年市场规模达6110亿元，预计2020-2025年复合增长率约13%[35] - 预计2025年中国工业互联网市场规模将突破1.2万亿元[35] - 工业通信网络设备全球市场2019年容量30.82亿美元，同比增长16.3%[35] - 预计工业通信网络设备市场2018-2023年复合增长率15.9%，2023年达55.30亿美元[35] - 工业互联网在2025年前每年将产生高达11.1万亿美元收入（麦肯锡）[35] - 到2030年工业互联网可为全球带来14.2万亿美元经济增长（埃森哲）[35] - 2030年5G、工业互联网和人工智能共将创造超30万亿美元经济增长[35] - 全球工业互联网通信设备行业收入2018年26.5亿美元 2019年30.82亿美元同比增长16.3% 预计2023年将增长至55.3亿美元[41] - 工业以太网交换机在工业互联网通信设备中占比约为54.53%[41] - 2020年中国智慧城市投资市场支出规模达266亿美元 为全球第二大支出国家[48] - 中国智慧城市试点超过600个 形成四大智慧城市群[48] - 2020年末全国铁路营业里程14.6万公里，同比增长5.3%，其中高铁营业里程3.8万公里[53] - 2009-2018年全社会用电量从3.64万亿千瓦时增至6.84万亿千瓦时，复合增长率达7.26%[55] - 2019年全社会用电量达72,255亿千瓦时，提前实现《电力发展"十三五"规划》2020年预期目标[55] - 2018年中国自动化市场规模达1,830亿元，同比增长10.5%[57] - 国家提出煤矿智能化三阶段目标：2021年建成示范煤矿，2025年大型煤矿基本实现智能化，2035年各类煤矿基本实现智能化[50] - 智慧城轨发展纲要提出"1-8-1-1"布局结构，将推动大容量、低时延通信网络需求增长[53] - 电力行业对通信网络实时性、可靠性要求极高，国际品牌仍占据较大市场份额[55] - 智能制造要求工业互联网通信网络满足数据可靠、实时的交互传输需求[57] - 未来智能电网和泛在电力物联网建设将带来大量设备联网和数据传输需求[55] - 轨道交通发展处于集中投资、快速发展阶段，对通信产品技术要求不断提高[52] 现金流和资产负债 - 公司2021年上半年经营活动产生的现金流量净额为-2,100.1万元[16] - 经营活动产生的现金流量净额为8,272,924.09元，同比下降20.99%[19][20] - 经营活动现金流量净额同比下降20.99%至8,272,924.09元[109] - 投资活动现金流量净额同比下降66,163.51%至-235,448,311.10元[111] - 公司总资产为10.2亿元，较上年度末增长3.8%[16] - 公司归属于上市公司股东的净资产为9.5亿元，较上年度末增长2.9%[16] - 存货账面价值为74,032,902.75元，占总资产比例9.48%[102] - 芯片主要依赖境外供应商，国产芯片占比较低[101] - 高新技术企业资格即将到期，若未能续期所得税率将从15%升至25%[103] - 货币资金减少54.96%至2.015亿元，主要系暂时闲置资金用于购买银行理财产品所致[114][1] - 交易性金融资产增加185%至2.85亿元，主要系利用暂时闲置资金购买银行理财产品金额增加所致[114][8] - 在建工程大幅增加2,335.14%至4,480万元，主要系上海子公司工业互联网设备扩产工程项目建设增加所致[114][3] - 存货增加34.35%至7,403万元，主要系生产经营规模扩大所致[114][2] - 短期借款增加148.53%至3,004万元，主要系银行借款增加所致[114][5] - 合同负债增加76.45%至429万元，主要系客户提前支付货款以锁定货源所致[114][6] - 长期待摊费用增加228.17%至117万元，主要系对经营租入厂房进行翻修所致[114][9] - 使用权资产新增918万元，主要系2021年首次执行新租赁准则所致[114][4] - 租赁负债新增935万元，主要系2021年首次执行新租赁准则所致[114][7] 股东结构和限售承诺 - 公司控股股东七零年代控股股份限售承诺期限为自上市之日起36个月[135] - 公司实际控制人熊伟股份限售承诺期限为自上市之日起36个月[135] - 公司实际控制人陶陶股份限售承诺期限为自上市之日起36个月[135] - 股东巨有投资、名兴投资股份限售承诺期限为自上市之日起36个月[136] - 股东领慧投资、深圳战兴基金股份限售承诺期限为自上市之日起12个月[136] - 董事吴健股份限售承诺期限为自上市之日起12个月[136] - 董事袁自军股份限售承诺期限为自上市之日起36个月[136] - 监事会主席刘茂明股份限售承诺期限为自上市之日起12个月[136] - 高级管理人员熊莹莹股份限售承诺期限为自上市之日起36个月[137] - 核心技术人员严朝廷等股份限售承诺期限为自上市之日起12个月[137] - 公司及控股股东七零年代控股、实际控制人熊伟、陶陶等承诺自2020年5月10日起长期履行股份回购及赔偿措施[138][139][140] - 公司承诺自2020年5月10日起长期履行填补摊薄即期回报的措施[138][139] - 控股股东七零年代控股及实际控制人熊伟、陶陶承诺自2020年5月10日起长期履行填补摊薄即期回报的措施[139] - 公司全体董事、监事及高级管理人员承诺自2020年5月10日起长期履行填补摊薄即期回报的措施[139] - 公司承诺自2020年5月10日起长期执行利润分配政策[139] - 公司及控股股东等承诺自2020年5月10日起长期依法承担赔偿责任[139] - 控股股东七零年代控股及实际控制人熊伟、陶陶承诺自2020年5月10日起长期减少和规范关联交易[139] - 控股股东七零年代控股及实际控制人熊伟、陶陶承诺自2020年5月10日起长期避免同业竞争[139][140] - 公司及股东、董事、监事等承诺自2020年5月10日起长期履行未能兑现承诺时的约束措施[140] - 实际控制人熊伟和陶陶夫妇承诺自2020年4月20日起长期履行相关承诺[140] - 控股股东七零年代控股承诺首次公开发行后36个月内不转让或委托管理上市前直接或间接持有股份[142] - 若上市后6个月内股价连续20交易日低于发行价则锁定期自动延长6个月[142][143][145] - 控股股东锁定期满后24个月内减持价格不低于首次公开发行价格[142] - 实际控制人熊伟作为核心技术人员限售期满后4年内每年转让首发前股份不超过上市时持有总数的25%[143] - 实际控制人熊伟在任期间每年转让股份不超过直接或间接持有公司股份总数的25%[143] - 实际控制人熊伟若离职后半年内不转让或委托管理持有股份[143] - 所有承诺方在公司触及重大违法退市标准时承诺不减持股份直至股票终止上市[142][143][145] - 承诺方均同意若法律法规要求变更则自动适用新规[142][143][145] - 减持行为需提前3个交易日公告明确数量区间和执行期限[142][143][145] - 违规减持收益归公司所有[142][143][145] - 巨有投资和名兴投资承诺自上市之日起36个月内不转让或委托他人管理发行前持有的股份[146] - 巨有投资和名兴投资承诺若上市后6个月内股价连续20个交易日低于发行价则锁定期自动延长6个月[146] - 巨有投资和名兴投资承诺锁定期满后24个月内减持价格不低于首次公开发行价格[147] - 领慧投资和深圳战兴基金承诺自上市之日起12个月内不转让或委托他人管理发行前持有的股份[148] - 担任董事或高级管理人员的股东吴健承诺自上市之日起12个月内不转让或委托他人管理发行前持有的股份[149] - 吴健承诺若上市后6个月内股价连续20个交易日低于发行价则锁定期自动延长6个月[149] - 吴健承诺担任公司董事或高级管理人员期间每年转让股份不超过持有总数的25%[149] - 吴健承诺锁定期满后24个月内减持价格不低于首次公开发行价格[150] - 所有股东均承诺若存在重大违法触及退市标准则自处罚决定起至终止上市前不减持股份[146][

财务数据关键指标变化 - 资产负债相关 - 本报告期末总资产766,042,009.29元，较上年度末增长0.98%；归属于上市公司股东的净资产678,521,185.55元，较上年度末增长0.86%[7] - 2021年3月31日货币资金12572.60万元，较2020年12月31日减少71.90%，系募资金购买理财产品所致[18] - 2021年3月31日交易性金融资产39000.00万元，较2020年12月31日增长290.00%，系闲置资金理财所致[18] - 2021年3月31日公司货币资金为125,725,962.94元，较2020年12月31日的447,380,787.14元减少[43] - 2021年3月31日交易性金融资产为390,000,000.00元，较2020年12月31日的100,000,000.00元增加[43] - 2021年3月31日流动资产合计708,344,833.53元，较2020年12月31日的731,955,755.09元减少[43] - 2021年3月31日非流动资产合计57,697,175.76元，较2020年12月31日的26,653,429.08元增加[44] - 2021年3月31日资产总计766,042,009.29元，较2020年12月31日的758,609,184.17元增加[44] - 2021年3月31日流动负债合计77,332,977.70元，较2020年12月31日的85,860,228.54元减少[44] - 2021年3月31日非流动负债合计10,187,846.04元，2020年12月31日无此项数据[45] - 2021年3月31日负债合计87,520,823.74元，较2020年12月31日的85,860,228.54元增加[45] - 2021年3月31日所有者权益合计678,521,185.55元，较2020年12月31日的672,748,955.63元增加[45] - 2021年流动负债合计77,108,366.07元，2020年为85,827,120.04元[49] - 2021年非流动负债合计10,187,846.04元，2020年无相关数据[49] - 2021年负债合计87,296,212.11元，2020年为85,827,120.04元[49] - 2021年所有者权益合计679,573,856.66元，2020年为673,306,971.37元[49] - 2021年第一季度流动资产合计731,955,755.09元，非流动资产合计26,653,429.08元，资产总计758,609,184.17元[64] - 2021年第一季度流动负债合计85,860,228.54元，非流动负债合计11,011,097.03元，负债合计96,871,325.57元[65] - 2021年第一季度归属于母公司所有者权益合计672,748,955.63元，负债和所有者权益总计769,620,281.20元[66] - 2020年12月31日母公司流动资产合计741,675,740.01元，非流动资产中长期股权投资为10,000,000.00元[67] - 2021年第一季度非流动资产合计为17,458,351.40美元，较另一数据28,469,448.43美元减少11,011,097.03美元[68] - 2021年第一季度资产总计为759,134,091.41美元，较另一数据770,145,188.44美元减少11,011,097.03美元[68] - 2021年第一季度流动负债合计为85,827,120.04美元[68] - 2021年第一季度非流动负债合计为11,011,097.03美元[68] - 2021年第一季度负债合计为85,827,120.04美元，较另一数据96,838,217.07美元减少11,011,097.03美元[68] - 2021年第一季度实收资本（或股本）为50,527,495.00美元[68] - 2021年第一季度资本公积为489,748,360.66美元[69] - 2021年第一季度盈余公积为17,432,332.25美元[69] - 2021年第一季度未分配利润为115,598,783.46美元[69] - 2021年第一季度所有者权益（或股东权益）合计为673,306,971.37美元[69] 财务数据关键指标变化 - 经营业绩相关 - 年初至报告期末营业收入38,816,423.51元，较上年同期增长39.62%；归属于上市公司股东的净利润5,772,229.92元，较上年同期减少21.59%[7] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润4,267,100.17元，较上年同期减少38.62%[7] - 加权平均净资产收益率为0.85%，较上年减少2.38个百分点；基本每股收益和稀释每股收益均为0.11元/股，较上年减少42.11%[7] - 2021年第一季度营业总收入3881.64万元，较2020年第一季度增长39.62%，因产品销量增加[27] - 2021年第一季度营业成本1512.04万元，较2020年第一季度增长75.61%，因产品销量增加[27] - 2021年第一季度研发费用1135.02万元，较2020年第一季度增长88.44%，系加大研发投入[27] - 2021年第一季度净利润577.22万元，较2020年第一季度减少21.59%，因研发和销售费用增加[27] - 2021年第一季度营业总收入38,816,423.51元，2020年第一季度为27,800,758.48元[50] - 2021年第一季度营业总成本37,330,703.73元，2020年第一季度为21,399,018.95元[50] - 2021年第一季度营业利润5,823,047.42元，2020年第一季度为7,697,008.91元[51] - 2021年第一季度净利润5,772,229.92元，2020年第一季度为7,361,485.16元[51] - 2021年第一季度基本每股收益0.11元/股，2020年第一季度为0.19元/股[52] - 2021年第一季度稀释每股收益0.11元/股，2020年第一季度为0.19元/股[52] - 2021年第一季度营业利润为6317570.92元，2020年同期为7726984.56元[55] - 2021年第一季度净利润为6266885.29元，2020年同期为7391460.81元[55] 财务数据关键指标变化 - 现金流量相关 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额8,304,576.94元，较上年同期增长357.07%[7] - 2021年第一季度经营活动现金流量净额830.46万元，较2020年第一季度增长357.08%，系收到货款增加[37] - 2021年第一季度投资活动现金流量净额 -31184.46万元，较2020年第一季度减少211.22%[37] - 2021年第一季度筹资活动现金流量净额 -1813.50万元，较2020年第一季度减少521.74%[37] - 公司投资活动现金流量净额减少因利用闲置资金理财，筹资活动现金流量净额减少因上市筹资费用支付完毕[38] - 2021年第一季度销售商品、提供劳务收到的现金为47781598.29元，2020年同期为27935550.74元[57] - 2021年第一季度经营活动现金流入小计为52216796.40元，2020年同期为30891858.16元[57] - 2021年第一季度经营活动现金流出小计为43912219.46元，2020年同期为29074930.63元[57] - 2021年第一季度经营活动产生的现金流量净额为8304576.94元，2020年同期为1816927.53元[58] - 2021年第一季度投资活动现金流入小计为120799454.12元，2020年同期无数据[58] - 2021年第一季度投资活动现金流出小计为432644066.21元，2020年同期为100201403.24元[58] - 2021年第一季度筹资活动现金流出小计为18135000.32元，2020年同期为200000.00元[58] - 2021年第一季度现金及现金等价物净增加额为 - 321654824.20元，2020年同期为 - 93971709.81元[59] - 2021年第一季度投资活动现金流出小计286,049,102.11元，产生的现金流量净额为 -165,249,647.99元[63] - 2021年第一季度筹资活动现金流入小计4,500,000.00元，流出小计18,135,000.32元，产生的现金流量净额为 -18,135,000.32元[63] - 2021年第一季度现金及现金等价物净增加额为 -348,011,577.61元，期末余额为95,465,822.39元[63] 财务数据关键指标变化 - 其他 - 研发投入占营业收入的比例为29.24%，较上年增加7.57个百分点[8] - 非经常性损益合计1,505,129.75元，其中计入当期损益的政府补助868,450.39元，持有交易性金融资产等产生的公允价值变动损益799,454.12元[10][11] 股东相关信息 - 截止报告期末股东总数为5,361户[14] - 前十名股东中，深圳市七零年代控股有限公司持股20,000,000股，占比39.58%；熊伟持股6,500,000股，占比12.86%[14] - 熊伟和陶陶夫妇合计控制公司3247.22万股股份，占总股本64.27%，为实际控制人[16] 报告审计情况 - 本公司第一季度报告未经审计[5]