公司项目进展 - 公司控股孙公司正在防城港投资建设年产240万吨氧化铝项目 [2] - 该项目目前处于正常建设阶段 [2] - 项目预计于2026年上半年投入试生产运行 [2]

项目进度与投产计划 - 公司控股孙公司在防城港投资建设的“年产240万吨氧化铝项目”目前正在正常建设中 [2] - 该项目预计将于2026年上半年投入试生产运行 [2]

董事会决议与公司治理 - 公司第十届董事会于2025年12月12日以通讯表决方式召开2025年第十一次临时会议，应参会董事10名，实际收到有效表决票10份，会议程序合法有效 [2] - 董事会审议通过补选陈奇军先生为公司第十届董事会非独立董事候选人，陈奇军现任控股股东特变电工股份有限公司监事会主席、首席风控合规官，未持有公司股票，与公司其他董监高及主要股东无关联关系 [3][12] - 董事会全票（同意10票，反对0票，弃权0票，同意票占有效表决权100%）通过了关于2026年度开展套期保值及远期外汇业务的议案及相关可行性分析报告，以及关于召开2025年第七次临时股东会的议案 [5][6][7][8][9][10] 募集资金管理 - 公司于2023年向不特定对象发行可转换公司债券，共计发行1,375万张，每张面值100元，募集资金总额为人民币13.75亿元，扣除发行费用后募集资金净额为13.59亿元 [14] - 公司于2025年11月修订了《公司募集资金使用管理办法》，以规范募集资金的管理和使用 [15][16] - 公司已办理完毕在交通银行广西壮族自治区分行营业部开设的一个募集资金专项账户的销户手续，该账户余额为0元且不再使用，相应的三方监管协议终止 [19] 2025年第七次临时股东会安排 - 公司定于2025年12月29日11点00分在乌鲁木齐市喀什东路18号公司文化馆二楼会议室召开2025年第七次临时股东会，会议采用现场投票与网络投票相结合的方式 [23] - 网络投票通过上海证券交易所系统进行，投票时间为股东会召开当日的9:15-15:00 [22][23] - 本次股东会将审议补选非独立董事及2026年度开展套期保值及远期外汇业务两项议案，两项议案均需对中小投资者单独计票 [24] 2026年度套期保值业务规划 - 公司开展套期保值业务旨在锁定原材料采购成本和产品销售价格，以降低氧化铝、铝价格波动风险，服务于主业经营，不以投机为目的 [39][40] - 2026年套期保值业务涉及氧化铝和铝，预计买入氧化铝套期保值数量不超过36万吨，买入铝不超过10万吨，预计卖出氧化铝不超过240万吨，卖出铝不超过18万吨 [41] - 公司预计2026年度任一交易日保证金占用最高额度不超过18.05亿元，任一交易日持有的最高合约价值不超过150.42亿元，资金来源于自有资金或银行授信 [42][43] - 业务工具包括期货、期权及其组合，交易场所为境内上海期货交易所、郑州商品交易所及境外伦敦金属交易所等合法运营的场所 [44][45][46] - 业务期限自相关股东会决议通过之日起不超过12个月 [47] 2026年度远期外汇业务规划 - 公司开展远期外汇业务旨在降低国际业务中的汇率波动风险，涉及外汇即/远期结售汇、外汇掉期、外汇期权、利率互换等 [54] - 2026年度公司新增进出口合同收付汇规模、外币融资新增敞口预计不超过70,000万美元、2000万欧元或其他等值外币，未来12个月内任一交易日持有的最高合约价值亦不超过此额度 [57] - 业务资金为自有资金，交易对手仅限于具有相关业务资格的金融机构，业务期限自相关股东会决议通过之日起不超过12个月 [58][59]

董事会会议 - 2025年12月9日发会议通知，12日通讯表决召开[3] - 应参会董事10名，收有效表决票10份[3] 董事补选 - 董事会拟推荐陈奇军为非独立董事候选人[4] - 补选董事议案全票通过，需股东会审议[5][8] 业务决策 - 2026年开展套期保值及远期外汇业务议案全票通过[5] - 可行性分析报告全票通过，需股东会审议[5][8] 股东会议 - 召开2025年第七次临时股东会议案全票通过[6]

公司近期动态 - 公司于2025年12月12日以通讯表决方式召开了第十届2025年第十一次董事会临时会议 [1] - 会议审议了《公司关于召开2025年第七次临时股东会的议案》等文件 [1] 公司业务构成 - 2025年1至6月份，公司营业收入构成为：电子材料占比41.99%，合金产品占比39.49%，其他业务占比9.46%，铝制品占比9.05% [1] 公司市值信息 - 截至发稿时，公司市值为109亿元 [1]

业绩总结 - 公司发行1375万张可转债，募资13.75亿元，净额13.5925589623亿元[3] 其他新策略 - 2025年5月26日7个募集资金专项账户已注销[7]

交易额度 - 预计动用的交易保证金和权利金上限为18.05亿元[3] - 任一交易日持有的最高合约价值为150.42亿元[3] - 2026年度任一交易日保证金占用最高额度不超过18.05亿元[11] - 公司任一交易日持有的最高合约价值不超过150.42亿元[11] - 2026年度新增进出口合同收付汇规模、外币融资新增敞口预计不超过70000万美元、2000万欧元或其他等值外币[24] - 开展远期外汇交易业务，预计未来12个月内任一交易日持有的最高合约价值不超过70000万美元、2000万欧元或其他等值外币[24] 项目投产 - 2026年公司控股公司年产240万吨氧化铝项目预计上半年投产并销售[7] 套期保值 - 2026年预计买入氧化铝套期保值数量不超过36万吨，买入铝套期保值数量不超过10万吨，卖出氧化铝套期保值数量不超过240万吨，卖出铝套期保值数量不超过18万吨[9] - 套期保值业务期限自议案经公司2025年第七次临时股东会审议通过之日起至审议下一年度套期保值业务的股东会召开之日止，且不超过12个月[16] - 套期保值业务符合《企业会计准则第24号——套期会计》适用条件，拟采取套期会计进行确认和计量[35] 业务审批 - 2025年12月12日，公司第十届董事会2025年第十一次临时会议审议通过相关议案，尚需提交股东会审议[4][34] 业务目的 - 开展套期保值和远期外汇业务均不以投机为目的[8][23] - 开展外汇业务及金融衍生品业务，以规避防范外汇汇率波动风险为前提，减少汇兑损失实现外汇资产安全为目的[30] 业务期限 - 远期外汇业务有效期自2025年第七次临时股东会审议通过之日起至公司审议下一年度远期外汇业务的股东会召开之日止，且不超过12个月[25] 资金来源 - 远期外汇交易业务资金来源为自有资金[26] 交易对手 - 开展远期外汇交易业务，交易对手须为经国家外汇管理局和中国人民银行批准、具有外汇业务经营资格的金融机构[27] 业务制度 - 办理远期外汇交易实行逐级审批制度，业务人员按权限操作，不得越权或未经授权操作[30] - 财务部门结合风险评估制定交易控制措施，明确交易和风险敞口限额，严格执行审批制度[31] - 公司内部审计部门及法律部门审查远期外汇交易相关业务记录和风险控制制度执行情况[32] - 远期外汇业务只允许与合法经营资格金融机构交易，不得与非正规机构交易[33]

未来展望 - 2026年公司控股公司年产240万吨氧化铝项目预计投产并销售[1] 套期保值计划 - 2026年预计买入氧化铝套期保值数量不超36万吨，买入铝不超10万吨，卖出氧化铝不超240万吨，卖出铝不超18万吨[3] - 2026年度套期保值任一交易日保证金占用最高额度不超18.05亿元，持有的最高合约价值不超150.42亿元[5] - 套期保值业务期限自2025年第七次临时股东会审议通过之日起至审议下一年度业务的股东会召开之日止，不超12个月[6] 外汇业务计划 - 2026年度公司新增进出口合同收付汇规模、外币融资新增敞口预计不超70000万美元、2000万欧元或其他等值外币[18] - 开展远期外汇交易业务预计未来12个月内任一交易日持有的最高合约价值不超70000万美元、2000万欧元或其他等值外币[18] 业务目的 - 开展套期保值业务目的是规避价格波动风险，锁定预期利润，控制运营风险[1][7] - 开展远期外汇业务目的是减少汇率波动对经营利润的影响，规避汇率波动风险[16][23] 业务风险 - 套期保值可能面临价格波动、资金、流动性、内部控制和技术风险[8][9][10] 业务制度 - 开展即/远期外汇业务需合理确定风险限额和交易参数并提交有权部门审议[22] - 办理远期外汇交易实行逐级审批制度，业务人员不得越权或未经授权操作[22] - 财务部门需结合风险评估制定交易控制措施，严格管理交易账户并执行审批制度[22] - 内部审计和法律部门负责审查远期外汇交易业务记录和风险控制制度[22] - 远期外汇业务只允许与合法金融机构交易[22] 业务评估 - 公司开展套期保值和远期外汇业务均具有必要性和可行性[15][19][24] - 公司完善了相关制度及内控流程，风险控制措施可行[23] - 开展远期外汇交易业务可增强公司应对外汇市场风险的能力，降低外汇汇率变动对公司经营的不利影响[23]

股东会信息 - 2025年第七次临时股东会12月29日11点在乌鲁木齐公司文化馆二楼会议室召开[4] - 网络投票2025年12月29日进行，交易系统和互联网投票有不同时段[6][7] 议案信息 - 本次股东会审议补选非独立董事和开展套期保值及远期外汇业务议案[9] 时间信息 - 股权登记日为2025年12月22日[15] - 会议登记时间为2025年12月25 - 26日特定时段[16] 登记信息 - 会议登记地点为新疆乌鲁木齐公司证券部[16] 其他信息 - 公告2025年12月13日发布，现场会期半天，费用自理[19][20]

会议信息 - 2025年12月9日发第十届董事会第十一次临时会议通知，12日通讯表决召开[3] - 应参会董事10名，实际收到有效表决票10份[3] 人员补选 - 公司董事会需补选1名非独立董事，拟推荐陈奇军[4] - 陈奇军54岁，现任特变电工监事会主席等职，未持股且无关联[10] 议案表决 - 多项议案表决同意票10票，占有效表决权100%[5][6] - 两项议案尚需提交2025年第七次临时股东会审议[8]