业绩说明会信息 - 2025年半年度业绩说明会于2025年09月24日11:00 - 12:00举行[1][2][4] - 召开地点为上证路演中心，方式为网络互动[1][4] - 参加人员有董事长杨东伟、董事兼总经理乔发栋等[5] 投资者参与 - 可在说明会时在线参与，09月17 - 23日16:00前可提问[1][5] - 说明会后可通过上证路演中心查看情况及内容[6] 联系信息 - 联系人是证券事务部，电话021 - 51796818，邮箱600517@sgcc.com.cn[6]

证券代码：600517 证券简称：国网英大 公告编号：临2025-028 号 国网英大股份有限公司 2025年第一次临时股东会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 436 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 4,539,566,946 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股份总数的比例（%） | 79.3848 | (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，股东会主持情况等。 本次会议由公司董事会召集，采取现场和网络投票相结合的方式召开，由董 事长杨东伟先生主持。现场会议采取记名投票表决的方式。本次会议的召集、召 开及表决方式均符合《公司法》及《公司章程》的有关规定。 公司部分董事、高级管理人员以通讯方式参加了本次会议。 二、 议案审议情况 (一) 股东会召开的时间：2025 年 9 月 15 日 (二) 股东会 ...

股东会信息 - 2025年8月28日发布召开2025年第一次临时股东会通知[6] - 现场会议于2025年9月15日14点30分召开，网络投票时间为当日[7] - 截至2025年9月8日收市后登记在册股东或其委托代理人均有权出席[10] 参会情况 - 出席现场会议股东7名，持股4,498,410,528股，占比78.6651%[11] - 网络投票股东429名，持股41,156,418股，占比0.7197%[11] - 参加表决股东436名，持股4,539,566,946股，占比79.3848%[11] 表决情况 - 采取现场与网络投票结合表决，全部议案均有效通过[14][15] - 《关于增加公司2025年度日常关联交易额度的议案》关联股东回避表决[15] - 两议案对中小投资者单独计票[15]

多元金融板块整体表现 - 9月12日多元金融板块整体下跌0.27% 跑输上证指数(上涨0.22%)和深证成指(上涨0.13%) [1] - 板块内个股表现分化 10只个股上涨 10只个股下跌 [1][2] - 板块主力资金净流出4.9亿元 游资资金净流入1.35亿元 散户资金净流入3.55亿元 [2] 领涨个股表现 - 电投产融涨幅最大达2.66% 收盘价6.94元 成交量74.58万手 成交额5.17亿元 [1] - 南华期货上涨2.46% 收盘价22.07元 成交量16.04万手 成交额3.57亿元 [1] - 海德股份上涨1.85% 收盘价6.59元 成交量19.07万手 成交额1.25亿元 [1] 领跌个股表现 - 国网英大跌幅最大达1.33% 收盘价5.95元 成交量21.16万手 成交额1.26亿元 [2] - 江苏金租下跌1.08% 收盘价5.52元 成交量28.95万手 成交额1.61亿元 [2] - 业联友展下跌1.05% 收盘价5.68元 成交量11.29万手 成交额6399.03万元 [2] 资金流向特征 - 电投产融主力资金净流入4178.88万元 主力净占比6.86% 但游资和散户资金均呈净流出状态 [3] - 南华期货主力资金净流入1408.67万元 主力净占比3.32% 游资净流入1021.53万元 [3] - 多数个股呈现主力资金净流出与散户资金净流入的分化格局 反映机构与散户操作方向背离 [3]

股价与交易数据 - 9月10日公司股价下跌1.85% 成交额达1.42亿元 [1] - 当日融资买入1806.30万元 融资偿还1322.38万元 实现融资净买入483.92万元 [1] - 融资融券余额合计6.16亿元 其中融资余额6.09亿元占流通市值1.83% 处于近一年90%分位高位水平 [1] - 融券余量118.71万股 融券余额690.87万元 同样处于近一年90%分位高位水平 [1] 公司基本情况 - 公司成立于1997年11月14日 2003年10月10日上市 注册地位于上海自贸区 [2] - 主营业务涵盖电气及新材料设备(84.25%) 电力运维业务(11.30%) 低碳节能与工程服务(3.64%) 碳资产业务(0.43%) [2] - 截至7月31日股东户数6.18万户 较上期减少1.11% 人均流通股92487股 较上期增加1.13% [2] 财务业绩表现 - 2025年上半年实现营业收入53.06亿元 同比增长6.35% [2] - 归母净利润11.47亿元 同比增长25.18% [2] - A股上市后累计派现35.37亿元 近三年累计派现12.12亿元 [3] 机构持股情况 - 香港中央结算有限公司为第七大流通股东 持股4420.35万股 较上期减少47.51万股 [3] - 南方中证500ETF(510500)为第八大流通股东 持股2540.60万股 较上期增加351.16万股 [3]

会议基本信息 - 国网英大股份有限公司将于2025年9月15日14:30在北京市东城区建国门内大街乙18号英大国际大厦会议室召开2025年第一次临时股东会 [1] - 会议议程包括审议关于增加公司2025年度日常关联交易额度的议案、关于补选公司董事的议案以及关于修订公司《募集资金管理办法》的议案 [1] 关联交易额度调整 - 公司拟增加2025年度向国家电网及所属公司的日常关联交易额度 其中采购商品、接受劳务额度从24,000万元增加1,000万元至25,000万元 经营租赁收入额度从1,000万元增加500万元至1,500万元 手续费及佣金收入额度从450,000万元增加130,000万元至580,000万元 认购关联方金融产品额度从80,000万元增加20,000万元至100,000万元 [5] - 调整原因为根据公司实际经营情况的合理估计 [5] - 公司预计2026年1-5月关联交易额度 包括向国家电网及所属公司销售采购10,000万元 在广发银行存款日均余额不超过100,000万元 从广发银行获得综合授信100,000万元 从华夏银行获得综合授信90,000万元 经营租赁收入600万元 经营租赁支出9,000万元 利息收入1,200万元 利息支出300万元 手续费与佣金收入265,000万元 手续费与佣金支出100万元 认购关联方金融产品145,000万元 [8] - 主要关联方包括国家电网及所属公司、中国电力财务有限公司、广发银行股份有限公司、华夏银行股份有限公司和国泰基金管理有限公司 [6] 关联方介绍 - 国家电网有限公司法定代表人张智刚 注册资本130,452,014.4291万元人民币 企业类型为国有独资有限责任公司 [8] - 中国电力财务有限公司法定代表人谭永香 注册资本2,800,000万元人民币 企业类型为国有控股有限责任公司 [9] - 广发银行股份有限公司法定代表人王凯 注册资本2,178,986.0711万元人民币 企业类型为非上市国有控股股份有限公司 [9] - 华夏银行股份有限公司法定代表人杨书剑 注册资本1,591,492.8468万元人民币 企业类型为上市股份有限公司 [9] - 国泰基金管理有限公司法定代表人周向勇 注册资本11,000万元人民币 企业类型为外商投资非独资有限责任公司 [9] 关联交易定价原则 - 销售采购类关联交易主要通过公开招标或竞争性谈判方式定价 [11] - 存贷款业务利率参照中国人民银行基准利率协商确定 [11] - 经营租赁根据周边市场租金水平协商定价 [11] - 资金融通利率参照贷款基准利率和市场利率协商确定 [11] - 手续费及佣金收入通过商务谈判参考市场收费惯例确定 [11] 董事变更 - 董事俞华军因工作原因辞去第九届董事会董事、审计与内控合规管理委员会委员和战略与ESG委员会委员职务 [13] - 董事段光明因工作原因辞去第九届董事会董事、战略与ESG委员会委员职务 [13] - 董事会提名委员会推荐马晓燕女士为第九届董事会非独立董事候选人 [13] - 马晓燕女士1969年出生 大学学历 正高级会计师 现任英大证券有限责任公司党委书记 [14] 制度修订 - 公司拟修订《募集资金管理办法》以符合2025年5月15日实施的《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作》和2025年6月15日实施的《上市公司募集资金监管规则》的最新监管要求 [14]

业绩数据 - 2025年销售采购预计调整后为25000万元[10] - 2025年经营租赁预计调整后为15000万元[10] - 2025年金融业务手续费及佣金收入预计调整后为580000万元[10] - 2025年金融业务认购关联方金融产品预计调整后为100000万元[10] - 预计2026年1 - 5月销售产品提供劳务金额为400000万元[11] - 预计2026年1 - 5月采购产品接受劳务金额为10000万元[11] - 预计2026年1 - 5月广发银行综合授信额度为100000万元[12] - 预计2026年1 - 5月华夏银行综合授信额度为90000万元[12] - 预计2026年1 - 5月与中国电财存款日均余额不超160000万元[12] - 预计2026年1 - 5月与中国电财每日最高余额不超300000万元[12] 股权结构 - 英大集团持有公司65.53%的股权，是控股股东[15] - 国家电网持有英大集团100%的股权，是最终控股股东[15] - 国家电网持有中国电财51%股权，英大集团持有49%股权[16] 公司治理 - 董事俞华军、段光明因工作原因辞职[24] - 董事会提名马晓燕为第九届董事会非独立董事候选人[24] - 马晓燕未持有公司股票且与公司相关人员无关联关系[25] 法规与制度 - 《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1号——规范运作》于2025年5月15日起实施[27] - 《上市公司募集资金监管规则》于2025年6月15日起实施[27] - 公司拟修订《国网英大募集资金管理办法》[27] - 《国网英大募集资金管理办法（2025年修订）》于2025年8月28日披露[27] 关联交易 - 公司与关联方的销售采购、存贷等关联交易定价按不同原则确定[18][19][20] - 公司与关联方的关联交易持续必要，不影响独立性且能带来收益[21] 注册资本 - 国家电网注册资本130452014.4291万元人民币[13] - 中国电力财务有限公司注册资本2800000万元人民币[14] - 广发银行注册资本2178986.0711万元人民币[14] - 华夏银行注册资本1591492.8468万元人民币[14] - 国泰基金管理有限公司注册资本11000万元人民币[15]

板块整体表现 - 多元金融板块在9月1日较上一交易日上涨0.35% [1] - 当日上证指数上涨0.46%至3875.53点，深证成指上涨1.05%至12828.95点 [1] 个股涨跌情况 - *ST熊猫领涨板块，收盘价8.80元，涨幅5.01%，成交量5.37万手，成交额4627.68万元 [1] - 亚联发展涨幅4.63%至6.10元，成交量37.13万手，成交额2.27亿元 [1] - 中油资本涨幅3.08%至13.07元，成交量474.89万手，成交额62.51亿元 [1] - 拉卡拉涨幅2.79%至29.09元，成交量64.59万手，成交额18.61亿元 [1] - 华金资本涨幅2.48%至16.14元，成交量16.62万手，成交额2.68亿元 [1] - 新力金融涨幅2.19%至11.18元，成交量69.48万手，成交额7.73亿元 [1] - 电流开通涨幅1.61%至10.75元，成交量14.82万手，成交额1.60亿元 [1] - 爱建集团涨幅1.00%至6.06元，成交量22.75万手，成交额1.37亿元 [1] - 国网英大涨幅0.68%至5.92元，成交量41.49万手，成交额2.44亿元 [1] - 海南华铁涨幅0.66%至10.68元，成交量141.11万手，成交额15.21亿元 [1] 资金流向 - 板块主力资金净流出3.97亿元 [1] - 游资资金净流出127.36万元 [1] - 散户资金净流入3.98亿元 [1]

核心观点 - 公司成功落地首单煤炭代理销售业务 标志着在资金类代理销售领域的突破性实践 并致力于通过专业风险管理能力深化电力能源产业链服务 打造能源服务领域新标杆 [1][2][3][4] 业务进展 - 公司严格遵循中国期货业协会规范指引 成功落地首单煤炭代理销售业务 为央企电厂完成一万吨煤炭供应 并于6月顺利履约交付 [2] - 业务全链条无缝衔接 涵盖需求对接 流程管控到最终交付 为能源保供提供坚实支撑 [2] - 此次业务成为产业链各方协同共赢的生动注脚 为产业链合作树立可复制 可推广的新范本 [3] 运营策略 - 公司以合规经营为底线 严格对标行业规范 确保流程和操作经得起检验 [3] - 依托成熟风险管控体系 精准预判供应链潜在风险并提前制定应对方案 [3] - 深度整合上游代理销售客户的供应链资源与央企电厂的能源需求 实现需求端与供给端的精准咬合 [3] 战略定位 - 公司始终以服务实体经济为根本遵循 坚定推进业务转型 深耕电力能源产业链 [1] - 坚守服务电网主责主业 赋能产业链协同发展的初心使命 持续深耕能源及关联产业领域 [4] - 以专业风险管理能力为纽带 进一步打通上下游资源壁垒 优化供应链资金流转与物流调度效率 [4] 发展愿景 - 公司致力于构建安全稳定 高效协同的现代产业生态 与各方携手书写绿色发展与产业升级的崭新篇章 [4] - 目标是为更多产业链伙伴提供更可靠 更优质的服务 奋力打造能源服务领域的新标杆 [4]

公司分红方案 - 公司发布2025半年度分配预案，拟每10股派发现金0.42元（含税），预计派现金额合计2.40亿元，派现额占净利润比例为20.94%，为上市以来累计第22次派现 [1] - 公司上市以来持续实施现金分红，历史派现方案包括2003年至2025年期间的22次分配，其中2023年末派现额度最高达4.12亿元（10派0.72元），2025年半年度派现额度处于历史中位水平 [3] 财务表现 - 2025年上半年公司实现营业收入53.06亿元，同比增长6.35%，净利润11.47亿元，同比增长25.18%，基本每股收益0.201元，加权平均净资产收益率5.21% [2] - 公司盈利能力显著提升，净利润增速（25.18%）远超营收增速（6.35%），反映经营效率优化或成本控制能力增强 [2] 资金流向与融资情况 - 主力资金近期呈净流入态势，8月27日单日净流入5935.80万元，近5日累计净流入9637.52万元，显示短期资金关注度提升 [2] - 融资余额达6.35亿元，近5日增加1.61亿元，增幅34.06%，反映市场杠杆资金参与度显著上升 [4] 行业分红对比 - 非银金融行业共13家公司披露2025半年度分红方案，公司派现金额2.40亿元位列行业第七，低于中国平安（172.02亿元）、中国人寿（67.27亿元）等头部机构 [4][5] - 公司派现占净利润比例（20.94%）处于行业中游水平，低于东吴证券（35.50%）、瑞达期货（35.16%）等机构，但高于中国人保（12.50%）及行业末位五矿资本（5.14%） [5] - 行业股息率对比显示公司股息率0.83%，低于中国平安（1.83%）、中国人保（1.00%）等同业，但高于中国人寿（0.61%）及部分券商机构 [5]