"当前我国储能产业发展处于全球领先地位，从上游锂盐、关键材料到下游电芯、逆变器制造，全球超过80%的产能集中 在中国。"万联证券投资顾问屈放在接受《证券日报》记者采访时表示，这为我国企业进入AIDC储能市场奠定了坚实基础， AIDC储能市场的快速增长将在未来相当长的一段时间内，为相关企业带来发展机遇。 政策与市场共振 阿里巴巴集团控股有限公司（以下简称"阿里巴巴"）CEO吴泳铭此前在2025云栖大会上表示："到2032年，阿里云全球数 据中心的能耗规模将提升10倍。"这折射出AI算力快速扩张带来的电力供应挑战。 国际能源署数据显示，2024年全球数据中心耗电量已达415TWh，占全球总电力消耗的1.5%。预计到2030年，全球数据中 心的电力需求将增加一倍以上，达到约945TWh。预计2035年，全球数据中心电力消耗将攀升至约1200TWh。 "AIDC目前正朝着超大规模集群化发展，其负载波动大，对电力稳定性要求非常高，储能配套的必要性进一步凸显。"王 铁山分析称，储能通过提供后备电力，参与负荷调节等，不仅可以增强AIDC的供电稳定性，还可提升其运行经济性。 市场对AIDC储能市场的快速增长持乐观预期。集邦咨 ...

反内卷政策与成效 - 反内卷政策旨在遏制行业内无序价格战和同质化竞争，推动行业从规模扩张转向质量升级 [1] - 具体措施包括收紧能耗标准、限制新增产能及鼓励行业自律，在光伏板块已取得明显成效 [1] - 光伏产业链价格显著回升，多晶硅价格从2025年6月的不足4万元/吨回升至今年11月的5.3万元/吨，组件中标均价突破0.72元/瓦，较前期低点回升约15% [1] - 企业策略转向保利润和重质量，龙头企业通过主动减产和优化产品结构应对市场变化 [1] - 当前新能源领域的反内卷主要针对光伏板块，锂电和储能领域因需求旺盛、供需偏紧已无需进行 [1] 光伏硅料产能整合 - 光伏硅料收储传言涉及通过成立平台公司整合优质产能、淘汰落后产能的创新方案 [2] - 该模式计划收购约100万吨产能，覆盖一线企业过剩产能和二三线企业老旧产能 [2] - 退出企业可获得合理补偿，收购方则有望通过价格回升实现收益 [2] - 龙头企业表态希望年底成立多晶硅整合联合体，行业会议已讨论产能整合方案，预计近期将取得阶段性进展 [2] “十五五”规划对新能源产业的指引 - “十五五”规划将新能源产业定位从高速发展转向高质量发展，是战略性转变 [3] - 规划明确到“十五五”末，新增用电需求绝大部分由新增清洁能源发电满足 [3] - 重点任务包括加快建设新型能源体系、构建新型电力系统、建设能源强国，以及坚持风光水核等多能共举 [3] - 强调统筹就地消纳与外送，并将大力发展新型储能提到前所未有的战略高度 [3] - 规划侧重点转向高质量发展，内卷式竞争被反复强调，光伏、深远海风电、氢能、核聚变等领域有望获得政策支持或成为新增长点 [3] 新能源产业发展空间与海外机遇 - 未来五年中国新能源产业在装机规模和技术创新上均有巨大发展空间，年均新增装机规模有望超过“十四五”水平 [4] - 海外市场是重要增长引擎，全球能源转型加速及地缘政治格局演变带来机遇与挑战 [4] - 中美在新能源领域存在产业互补性，中国在制造领域占主导，美国在市场应用有优势，贸易关系缓和为合作创造有利条件 [4] - 北美AI数据中心用电需求大且对稳定性要求高，新能源配储形式因兼具产能优势与经济性，或将成为其主要备电系统 [4][5] - 中美关系缓和将对储能行业发展产生积极影响，但海外贸易政策不确定性及本土化制造浪潮（如美国《大而美法案》、欧盟《净零工业法案》）仍是中国企业面临的长期挑战 [5]

AIDC储能市场前景 - 行业权威预测AIDC储能将是一条超过300GWh的超级赛道[2] AIDC储能需求分类 - 应急备用电源采用高倍率铅酸或锂离子电池，与UPS或HVDC配合解决供电中断问题[2] - BBU电池作为机柜内置短时供电单元，主要应对电压波动等瞬时问题，目前以海外应用为主[2] - 配置储能系统能满足数据中心整体用电需求，已成为储能企业竞相布局的核心方向[2] 当前主导模式：数据中心配储及微电网 - 数据中心配储和微电网模式占据主导地位，精准匹配了当期行业"规模小、分布散"的特点[3] - 当前AIDC多为单体负载5MW以下的中小型设施，如政务数据中心、企业私有云等[3] - 该模式可使AIDC绿电使用率大幅提升，在不显著增加成本前提下实现碳减排[3] 标杆案例：中国联通三江源绿电智算融合示范园 - 项目采用"风光储充+算力中心"协同调度管理模式，年均为算力中心提供约1000万度零碳绿电[4] - 实现100%绿电消纳，预计到2025年底达成2万架机架、20000P算力规模[4] - 整体电费成本降低20%，相当于减少7090吨二氧化碳排放[4] 未来爆发模式：算力+独立储能 - 随着AIDC规模化，大型算力枢纽、超算中心成为主流，"算力+独立储能"模式有望成为核心解决方案[6] - 韶关曲江马坝独立储能电站（208MW/416MWh）成功投运，为行业提供规模化验证案例[6] - 甘肃庆阳等算力枢纽也已规划独立储能项目，推动试点范围持续扩大[8] 创新项目案例 - 内蒙古乌兰察布数据中心低碳算力基地源网荷储一体化项目正式投运，包含200MW风电、100MW光伏及45MW/180MWh储能系统[9] - 项目年风光新能源发电量可达8.48亿千瓦时，相当于减排二氧化碳约48万吨[9] 模式经济性与政策支持 - 在电力现货交易成熟省份，独立储能+算力模式可通过峰谷价差套利和参与辅助服务获取多元收益[10] - 国家政策明确"枢纽类数据中心绿电使用率不低于80%"[10] - 工信部等八部门明确提出"支持储能与智算中心深度融合"、"推动智算中心优先使用绿电"[11] 行业发展趋势 - AI算力需求每3-6个月翻一番，未来AIDC将以单体负载10MW以上大型算力枢纽为主[10] - 字节跳动、腾讯、阿里等头部企业均在规划超大规模储能项目，与源网荷储深度配合构建一体化绿电网络[11]