公司股权变动 - 2024年12月8日 公司股东将股票由盈立证券转入中国银河(香港) 转仓市值为769.96万港元 占公司股份比例为5.05% [1] 公司业务与市场地位 - 公司在中国专营煤系高岭土业务 拥有从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链整合能力 [1] - 按2024年中国煤系煅烧高岭土公司的收入计算 公司以5.4%的市场份额排名第五 [1] - 按2024年的收入计算 公司是中国最大的精铸用莫来石材料生产商 市场份额为19.1% [1]

公司股权变动 - 金岩高岭新材股东于12月8日将股票由盈立证券转入中国银河(香港) [1] - 此次转仓涉及市值769.96万港元 [1] - 转仓股份占公司总股本的5.05% [1] 公司业务与市场地位 - 公司在中国专营煤系高岭土业务 [1] - 公司业务覆盖从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链 [1] - 按2024年中国煤系煅烧高岭土公司收入计算，公司以5.4%的市场份额排名第五 [1] - 按2024年收入计算，公司是中国最大的精铸用莫来石材料生产商，市场份额为19.1% [1]

公司股权变动 - 2024年12月5日 公司股东将股票由兴业银行转入中国银行(香港) 转仓市值为2056.51万港元 占公司股份比例为12.18% [1] 公司业务与市场地位 - 公司在中国专营煤系高岭土业务 拥有从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链整合能力 [1] - 按2024年中国煤系煅烧高岭土公司的收入计算 公司市场份额为5.4% 排名第五 [1] - 按2024年的收入计算 公司是中国最大的精铸用莫来石材料生产商 市场份额为19.1% [1]

公司股权变动 - 2024年12月5日，金岩高岭新材股东将股票由兴业银行转入中国银行(香港)，转仓市值为2056.51万港元，占公司股份比例为12.18% [1] 公司业务与市场地位 - 公司在中国专营煤系高岭土，业务覆盖从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链 [1] - 按2024年中国煤系煅烧高岭土公司的收入计算，公司市场份额为5.4%，排名第五 [1] - 按2024年收入计算，公司是中国最大的精铸用莫来石材料生产商，市场份额为19.1% [1]

公司上市概况 - 安徽金岩高岭土新材料股份有限公司于2025年12月3日在香港联交所主板成功上市，股票代码为2693 HK [1] - 本次发行24,300,000股，发行价格定为每股7.30港元，总发行规模约为1.77亿港元（绿鞋前）[1] - 工银国际作为联席账簿管理人及联席牵头经办人，协助公司完成了投资人甄选和非交易路演等市场推介工作 [1] 公司业务与市场地位 - 公司在中国专营煤系高岭土，业务覆盖从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链 [2] - 按2024年中国煤系煅烧高岭土公司的收入计算，公司以5.4%的市场份额排名第五 [2] - 主要产品包括精铸用莫来石材料和耐火用莫来石材料，这些是精铸型壳和耐火材料的重要材料，公司也销售生焦生粉 [2] - 公司的业务以丰富且优质的煤系高岭土矿产资源为依托 [2] 承销商背景 - 工银国际是中国工商银行股份有限公司在香港的全资子公司 [3] - 工银国际提供企业融资、投资业务、销售交易和资产管理等服务，并提供市场研究 [3]

上市概况 - 安徽金岩高岭土新材料股份有限公司于12月3日在香港联合交易所主板挂牌上市[1] - 全球发行2430万股H股，占发行后总股本的25%，发行价格为每股7.3港元，总发行规模约1.77亿港元[1] - 香港公开发售部分实现6876倍的超额认购，位列港股主板IPO认购史上第五位[1] 发行与投资者 - 本次发行引入4家基石投资者，包括平煤神马和创力集团，认购金额合计约7621.93万港元，占发行规模约42.97%[1] - 国元国际及国元证券相关实体在本次发行中担任牵头保荐人、整体协调人、全球协调人、账簿管理人及牵头经办人[1] 公司业务与行业地位 - 公司成立于2012年，具备从采矿到销售全产业链能力的煤系高岭土公司[2] - 按2024年收入计，公司在中国煤系煅烧高岭土公司中排名第五，同时是中国最大的精铸用莫来石材料生产商，市场份额达19.1%[2] - 公司是安徽省首家实现“新三板+H”布局的企业[2] 战略意义 - 本次上市是继淮北矿业重组上市、华塑股份首发上市后，国元证券陪伴淮北矿业集团旗下企业登陆资本市场的又一里程碑[2] - 上市案例体现了国元证券发挥境内外业务协同优势，是支持皖企出海的重要举措[2][3] - 国元国际通过境内外团队深度协作，确保公司顺利通过境内外监管审批，并高效落地基石投资者[2]

公司上市里程碑 - 安徽金岩高岭土新材料股份有限公司于12月3日在香港联合交易所主板成功挂牌上市，股票代码02693 HK [1] - 此次上市是公司深化国有企业改革、提升治理效能的重要里程碑，标志着其在高质量发展征程中迈出关键一步 [1] - 控股股东淮北矿业集团至此拥有3家上市子公司，金岩高岭新材成为集团旗下首家于港交所挂牌的企业 [1] 公司业务与产能 - 公司成立于2012年，成功实现由煤炭资源枯竭型矿井向高岭土深加工规模化转型 [1] - 公司依托优质煤系高岭土资源，专注于精铸用莫来石材料与耐火用莫来石材料的研发与生产 [1] - 公司年综合开采能力达50万吨，截至2025年5月底，年综合生产加工能力已达34万吨 [2] - "精铸用莫来石材料"市场占有率2024年位居全国第一 [2] 产品技术与应用 - 公司自主研发出精铸用莫来石砂晶相转化技术，实现颗粒料棱角钝化，物料受热均匀充分，莫来石相发育完善 [1] - 产品以高纯度、耐高温与超强稳定性著称，下游客户为精密铸件和耐火材料公司 [1] - 产品广泛应用于航空工业、精密铸造等高端领域，为产业链的稳定与自主可控提供保障 [1] 企业资质与荣誉 - 公司是国家高新技术企业、国家级专精特新"小巨人"企业、国企改革"科改示范企业"及安徽省制造业单项冠军培育企业 [2] - 公司先后荣获"安徽工业精品""安徽省商标品牌示范企业""安徽省工业和信息化领域标准化示范企业""皖美品牌示范企业"等多项荣誉 [2] 未来发展战略 - 公司将严格遵循港交所上市公司规范，借助资本市场平台优势，拓宽融资渠道，增强资本实力 [2] - 公司将进一步加大研发投入，持续培育新质生产力，加快新技术、新工艺和新产品的开发与成果转化 [2] - 公司致力于打造绿色新材料示范企业，积极融入长三角一体化发展格局 [2] 控股股东战略布局 - 淮北矿业集团聚焦"安全高效、科技创新、产业升级"三大核心，通过"四链协同"构建"3+2"产业格局 [3] - 集团以资本运作为重要抓手，积极推动优质资产证券化，金岩高岭新材的成功上市提升了集团资产证券化率 [3] - 集团将以此次上市为契机，持续推进科技创新与产业创新深度融合，延伸产业链条，增强可持续发展能力 [3]

上市概况 - 安徽金岩高岭土新材料股份有限公司于12月3日在港交所上市，股票代码02693 HK，收盘价7.46港元，较发行价上涨2.19% [1] - 公司全球发售24,300,000股H股，其中香港发售2,430,000股，国际发售21,870,000股 [1][2] - 上市时已发行股份总数为97,194,316股 [2] 发行定价与募资 - 最终发售价为每股7.30港元，所得款项总额177.39百万港元，扣除上市开支53.09百万港元后，所得款项净额为124.30百万港元 [5][6] - 募资净额计划用于莫来石基铝硅系材料深加工项目、建立硅铝新材料工程技术研究中心、偿还银行贷款以及营运资金和一般企业用途 [6] 财务表现 - 收入从2022年的人民币190.4百万元增长至2024年的人民币267.1百万元，截至2025年5月31日止五个月收入为人民币104.9百万元 [7][8] - 净利润从2022年的人民币24.4百万元增长至2024年的人民币52.6百万元，截至2025年5月31日止五个月净利润为人民币18.0百万元 [7][8] - 经营活动现金流量净额在2022年、2023年、2024年及2025年前五个月分别为人民币45.6百万元、人民币12.0百万元、人民币36.7百万元和人民币27.5百万元 [8] 业务与产品 - 公司专营煤系高岭土，拥有从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链整合能力，是中国煅烧高岭土产品的主要生产商 [6] - 主要产品包括精铸用莫来石材料和耐火用莫来石材料，同时也销售生焦生粉 [6] 市场与销售 - 精铸用莫来石材料的平均售价从2022年的1554元/吨持续下滑至2025年前五个月的1307元/吨，累计降幅达15.9% [9] - 2023年精铸用莫来石材料销售量下滑8.02%至10.9万吨，出现量价齐跌的情况 [9] 承销团队与投资者 - 联席保荐人为国元融资（香港）有限公司和民银资本有限公司，整体协调人及联席全球协调人包括国元证券经纪（香港）有限公司、民银证券有限公司等多家机构 [2][3] - 基石投资者包括平煤神马（香港）国际投资有限公司、香港创力赢泰投资有限公司等四家机构，合计认购10,441,000股，占发售股份的42.97% [4][5]

上市概况与募资 - 安徽金岩高岭土新材料股份有限公司于2025年12月3日在香港联交所主板上市，股票代码2693.HK [1] - 公司开盘价为9.300港元，盘中最高达9.800港元，上午收盘报7.430港元，较发行价上涨1.78%，总市值超过7亿港元 [1] - 公司全球发售定价为每股7.30港元，共发行2430万股H股，其中香港公开发售243万股，国际发售2187万股，并设有149.15万股的超额配股权 [3] - 本次上市募资总额为1.77亿港元，扣除开支后净额约1.24亿港元 [3] - 募集资金将主要用于莫来石基铝矽系材料深加工项目、硅铝新材料工程技术研究中心建设、偿还银行贷款及利息、营运资金和一般企业用途 [3] 资源禀赋 - 公司全资拥有位于安徽淮北的朔里高岭土矿，地处华东四省交界，毗邻长三角，物流网络高效，便于辐射全国主要市场 [4] - 根据独立技术报告，截至2025年5月31日，该矿矿产资源总量约18649千吨，矿石储量6062千吨 [4] - 按年产能40万吨估算，矿山剩余开采年限可达16年 [4] - 该矿为稀缺的煤系高岭土，无需复杂提纯即可加工，其Al₂O₃含量超过40%，耐火度、硬度和化学稳定度均优于行业平均水平 [4] 技术与研发 - 公司构建了从高岭土矿石采选、晶相转化、除杂除粉、砂粉制备到尾矿和废气综合利用的一体化生产流程 [5] - 公司拥有通过回转窑煅烧生产精铸用莫来石材料的专有技术，以及用于提高煅烧控制和效率的智能化煅烧技术 [5] - 截至最后实际可行日期，公司累计拥有50项专利，另有18项专利正在申请中，并牵头制定了多项行业标准 [5] - 公司获评为国家级专精特新“小巨人”企业及高新技术企业，研发实力获国家认可 [5] 市场地位与财务表现 - 按2024年营收计算，公司是中国最大的精铸用莫来石材料生产商，市场份额达到19.1% [6] - 公司产品广泛应用于汽车、航空、冶金、建材等关键领域，服务于国内众多精密铸造及耐火材料企业 [6] - 2024年公司实现营业收入2.67亿元，净利润5260万元，近三年营收与净利润持续增长，盈利能力稳健 [6] 发展前景与战略 - 公司是深耕煤系高岭土领域的龙头企业，拥有从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链整合能力 [3] - 公司核心优势集中在资源、技术、市场三大维度，为上市后的成长奠定坚实基础 [3] - 上市后，公司将借助香港资本市场的国际化平台，进一步拓展全球市场 [7] - 凭借稀缺资源、领先技术和稳固市场地位，公司有望在国产替代与行业增长的双重红利下持续领跑煤系高岭土深加工赛道 [7]

港股新股市场近期表现 - 近期港股市场多只新股上市，首日表现出现分化，例如量化派（02685 HK）和创新实业（02788 HK）上市大涨，而海伟股份（09609 HK）和中伟新材（02579 HK）首日下跌 [2] - 12月3日登陆港股市场的金岩高岭新材（02693 HK）和乐摩科技（02539 HK）截至发稿时间均实现上涨 [2] 金岩高岭新材上市表现 - 金岩高岭新材上市首日出现高开下挫走势，截至发稿时间涨幅仍超过11% [3] - 香港公开发售获6876.17倍认购，公开发售股份最终数目为243万股，占发售股份总数的约10% [3] - 国际配售获2.01倍认购，国际发售股份最终数目为2336.15万股，相当于发售股份总数的90% [3] 金岩高岭新材业务概况 - 公司在中国专营煤系高岭土，拥有从采矿、研发、加工到生产、销售的全价值链整合能力 [3] - 作为中国煅烧高岭土产品的主要生产商，业务以丰富且优质的煤系高岭土矿产资源为依托 [3] - 主要产品包括精铸用莫来石材料和耐火用莫来石材料，同时销售生焦生粉供客户进一步加工 [3] - 精铸用莫来石材料主要用于汽车、航空、医疗及通用器械等行业铸造高精度零部件 [3] - 耐火用莫来石材料主要用于生产耐火材料，服务于冶金及建材等行业 [3] 金岩高岭新材市场地位 - 按2024年中国煤系煅烧高岭土公司的收入计算，公司以5.4%的市场份额排名第五 [4] - 按2024年收入计算，公司是中国最大的精铸用莫来石材料生产商，市场份额为19.1% [4] 金岩高岭新材财务业绩 - 2022年至2024年收入分别为1.90亿元、2.05亿元、2.67亿元人民币，2025年前5个月收入为1.05亿元人民币 [4] - 2022年至2024年期间溢利及全面收益总额分别为2442.3万元、4361.7万元、5260.2万元人民币，2025年前5个月为1803.2万元人民币 [4] - 公司收入及溢利呈现较好增势 [4]