案件概述 - 核心事件为“麦多多”平台通过“低价销售真黄金”的骗局实施诈骗 最终在收取200多名买家共计3000多万元货款后停止发货并跑路[1][7] - 平台运营模式为在社交平台发布信息 以每克低于市场价20元至30元的价格销售黄金 并采用每日两个时段限时抢购的方式吸引投资者[1][5] - 诈骗关键环节在于设置7个工作日的发货周期 利用后续买家的货款支付前期订单 形成资金池 并在最后阶段突然放开抢购限制 集中“收割”大额资金后跑路[5][23][29] 诈骗手法与运营模式 - **获客与建立信任**：诈骗团伙在社交平台或微信群发布成功购买黄金的帖子和详细抢购教程 并分享收到真黄金的图片 通过前期真实发货迅速建立口碑并降低投资者警惕性[14][18][20] - **“小额试单”与“真实履约”**：初期平台限制每个账户下单次数并控制放货量 投资者小额试单后能在7个工作日后收到真黄金 从而相信是“稳赚不赔”的机会[5][20][22] - **资金盘模式**：设置7天发货周期是诈骗关键 仅需用第一拨买家7天的货款去覆盖第一批黄金的采购成本 后续可利用不断涌入的新货款维持发货假象 实现“空手套白狼”[23][25][27] - **最终收割**：在运营约两个月后 平台于2024年10月底突然放开抢购限制 大量上架50克、100克、200克等大克重金条 在一周左右时间内集中收取了3300余万元货款后停止发货并失联[6][29][31] 涉案主体与资金规模 - **涉案平台**：“麦多多”网络购物平台 - **受害规模**：超过200名买家 涉及货款总额超过3000万元人民币[7] - **资金流水**：从2024年7月底至案发 平台实际发货的黄金价值约4000多万元[23] - **涉案人员**：抓获公司法定代表人陈某及贷款中介刘某 但幕后主使“猫咪”使用虚假身份指挥 目前尚未落网[7][9][10] - **人员背景**：法定代表人陈某在担任职务前无固定工作且无存款 系被上家“猫咪”包装成“大老板”并注册公司 每月领取1.5万元生活费 其对平台低价售金的异常行为知情[9][10][12] 案件进展 - **报案时间**：警方自2024年11月7日起陆续接到全国大量报案[7] - **抓捕行动**：2024年11月12日 警方在山西大同将法定代表人陈某及犯罪嫌疑人刘某抓获[7] - **批捕与公诉**：2024年12月 陈某、刘某被依法逮捕 2025年11月 上海市闵行区人民检察院以诈骗罪对二人提起公诉[10][32][34] - **资金转移**：买家货款一旦打入绑定的公司账户 便立即被转出 资金被层层转移[32] - **法律定性**：检察机关指控陈某、刘某与他人结伙 以非法占有为目的骗取他人钱款 数额特别巨大 其行为已触犯诈骗罪 二人在共同犯罪中系从犯[34]

文章核心观点 - 深圳金融监管部门发布风险提示，指出黄金经营领域存在假借实物黄金交易之名进行非法金融活动的现象 [1] - 不法分子和不良企业通过“黄金委托”、“黄金租赁”、“黄金投资”等业务模式，涉嫌非法集资、诈骗等违法行为 [1] - 相关活动扰乱经济金融秩序，严重危害社会公众财产安全 [1] 非法活动操作模式 - 模式一：黄金珠宝经销商A以“黄金委托”为噱头，诱导消费者签订购销合同但不提取实物，转而与关联方B签订委托投资合同并承诺固定收益 [1] - 模式二：黄金珠宝经销商C以“黄金租赁”为噱头，诱导消费者购买黄金后不提取实物，与关联方D签订租赁合同承诺固定“租金”回报 [1] - 模式三：黄金珠宝经销商D非法设立黄金交易App，宣传“1万定1公斤”等假象，投资者缴纳1万元保证金可锁定交易1000克黄金（价值85万元），杠杆率达80倍，金价下跌1.2%即被强制平仓 [2] 行业资质与风险警示 - 各类黄金珠宝经销商、门店均非金融机构，也未经国家金融管理部门依法许可 [2] - 相关企业不具备从事黄金资产管理业务、期货及衍生品交易的资质，更无从事金融业务或公开吸收公众存款的资质 [2] - 提醒公众警惕“保本保收益”、“黄金租赁享高息”、“内部消息、稳赚不赔”、“低门槛、低投入、高回报”等营销话术 [2]

诈骗模式 - 诈骗分子通过伪装成“投资专家”鼓吹“稳赚不赔”或使用“刷单返利”“公益回馈”等话术诱导受害人 [1] - 受害人被诱导以现金购买黄金后通过快递或网约车将黄金寄往诈骗分子指定的地址 [1] - 诈骗分子承诺收到黄金后会翻倍充值到受害人账户但一旦黄金寄达便会立即失联 [3] 具体案例 - 江西省一男子在引诱下计划购买价值4万余元黄金并寄往指定地点最终因金店员工发现异样报警 [1] - 山东省警方在一个邮寄虾酱的快递中发现暗藏的价值3万多元黄金收件人为诈骗方 [1] 诈骗手法特征 - 此类诈骗利用黄金的财富象征和保值属性以“稳赚不赔”话术吸引风险意识薄弱群体并借助金价波动增强迷惑性 [3] - 购买黄金的行为在受害人心中具有更强的实体感和信任感相较于电子转账更能让人产生“真实投资”的错觉 [4] - 诈骗手段隐蔽性强受害者难以追回损失反映出犯罪手法正结合社会心理与技术平台持续升级 [3] 关联风险 - 黄金投资骗局往往夹杂着洗钱风险诈骗分子通过诱导购买黄金更隐蔽地转移资金增加追查难度 [4] - 犯罪嫌疑人在收到黄金后立即变卖变现再通过购买虚拟货币将资金转移至境外完成洗钱闭环 [4] 背景与趋势 - 此类“邮寄黄金+投资理财”诈骗在2024年末已冒头2025年以来随着国际金价持续走高和黄金投资成为热门话题骗局更为活跃 [3]

行业现象 - 黄金投资市场近期热度高涨，激发了广泛的投资热情 [1] - 与黄金投资相关的诈骗案件在多地接连出现，已进入高发期 [1] - 北京、江西、湖南等多地政府已密集发布相关风险提示 [1] 市场风险 - 市场上最为猖獗的黄金投资骗局主要可梳理为三种类型 [1]

黄金投资骗局典型手法 - 存金生息骗局以黄金珠宝店为平台，诱导消费者购买黄金但不提取实物，承诺每月支付0.5%至1%的高额利息或到期返还黄金并赠送金饰，青岛金某金行贵金属有限公司通过此方式非法吸收公众资金4亿元，造成2亿余元损失 [2] - 租赁返利骗局通过关联公司签订虚假黄金租赁合同，定期支付租金回报，本质为资金链依赖借新还旧的庞氏骗局，高安市指出合同约定的黄金租赁通常为虚构 [3] - 虚拟投资骗局通过伪造黄金交易平台宣称高回报稳赚不赔，后台操控数据制造盈利假象后卷款跑路，江苏省公安厅通报受害者通过短视频平台下载虚假黄金投资APP后无法提现 [4] 黄金投资骗局主要特征 - 承诺保本高息稳赚不赔，回报率一般远超银行理财收益率 [5] - 虚构黄金托管等合规项目，夸大经营实力营造专业机构假象，资金未专户管理且流向不明，常被用于购买房产证券等个人用途 [6] - 骗局依赖后续资金支付前期利息，采用借新还旧模式，资金链断裂即崩盘 [7] 合法黄金投资渠道与资质核查 - 国内合法黄金投资方式包括在正规金店或银行购买实物黄金、购买黄金积存产品、购买黄金ETF、通过期货公司购买黄金期货合约，黄金珠宝公司不具备黄金资产管理资质 [8] - 需通过国家企业信用信息公示系统或中国人民银行官网核查机构金融业务许可，实物黄金需托管于金融机构或国家批准的黄金交易所，黄金珠宝公司不具备托管资质 [9] - 应抵制高息诱惑，对保本保息等话术保持警惕，不轻信内部消息或下载不明来源APP，保护个人信息避免随意透露身份证银行卡等敏感信息 [9][10]

黄金价格表现 - 国际金价延续涨势，伦敦现货黄金价格于10月17日午后突破4350美元/盎司，年初至今涨幅已超过66% [1] 黄金投资骗局类型 - 黄金托管骗局：黄金珠宝店以“存金生息”、“保本炒金”为噱头，诱导消费者购买黄金后不提取实物，承诺支付高额利息或到期返还黄金及赠品，但往往不具备托管资质或本质为借新还旧的骗局 [6] - 租赁返利骗局：黄金珠宝公司诱导消费者购买黄金后不提取实物，转而与关联的租赁公司签订租赁合同，承诺固定租金回报，但并无真实黄金交易，属于典型的“庞氏骗局” [6] - 虚拟投资骗局：不法分子设立虚假黄金交易平台或伪造投资产品，以“高回报、稳赚不赔”为话术，通过后台操控数据制造盈利假象，骗取资金后卷款跑路 [7] 典型诈骗案例 - 山东青岛金某金行贵金属有限公司实际控制人刘某香及其女儿李某，在无金融业务资质情况下，以经营“黄金延期交付”为名，承诺每月0.5%至1%的高额利息，非法吸收公众资金累计超过4亿元，造成集资参与人实际损失逾2亿元 [9] - 该案经法院审理，刘某香被判处无期徒刑并处没收个人全部财产，李某被判处有期徒刑十六年并处罚金人民币330万元 [9] 合法投资渠道与风险防范 - 根据中国人民银行规定，黄金资产管理业务仅限银行、证券、期货等持牌金融机构开展，且不得承诺“保本保收益”，黄金珠宝店等无权开展此类业务 [7] - 国内合法黄金投资渠道包括：在正规金店或银行购买实物黄金、在银行购买黄金积存产品、在证券账户或银行购买黄金ETF、通过期货公司等正规渠道购买黄金期货合约 [11] - 投资者应核实机构资质，理性看待收益，警惕“保本高息”、“稳赚不赔”等承诺，并对“黄金延期交付”、“托管生息”等创新模式保持高度警惕 [11]

黄金市场行情与风险背景 - 国际金价延续涨势，伦敦现货黄金价格突破4350美元/盎司，年初至今涨幅超过66% [1] - 金价上涨受美联储降息预期升温及全球贸易紧张局势推升避险需求等因素支撑 [1] - 金价持续攀升背景下，借黄金投资名义进行的诈骗案件同步攀升 [2] 典型黄金投资骗局模式 - 黄金托管骗局：以“存金生息”、“保本炒金”为噱头，诱导消费者购买黄金后不提取实物，由金店提供托管服务并承诺高额利息或赠品，但金店往往不具备托管资质，本质是借新还旧的骗局 [6] - 租赁返利骗局：诱导消费者购买黄金后不提取实物，转而与关联租赁公司签订租赁合同，承诺定期支付固定租金回报，实际上并无真实黄金交易，属于“庞氏骗局” [6] - 虚拟投资骗局：通过设立虚假黄金交易平台、伪造黄金投资产品，利用“高回报、稳赚不赔”话术吸引投资者，后台操控数据制造盈利假象，骗取资金后卷款跑路 [7] 重大案例判决结果 - 山东青岛金某金行贵金属有限公司实际控制人刘某香及其女儿李某，在无金融业务资质情况下，以经营“黄金延期交付”为名，承诺每月0.5%至1%的高额利息，非法吸收公众资金累计超过4亿元 [10] - 所募资金大部分用于支付前期投资者本息以维持骗局，集资参与人实际损失逾2亿元 [10] - 刘某香被判处无期徒刑，剥夺政治权利终身，并处没收个人全部财产；李某被判处有期徒刑十六年，并处罚金人民币330万元 [10] 合法投资渠道与资质核实 - 核实机构资质需通过国家企业信用信息公示系统、中国人民银行官网查询金融业务许可，警惕金店自行宣传的“托管服务” [12] - 国内合法黄金投资渠道仅限四类：在正规金店或银行购买实物黄金、在银行购买黄金积存产品、在证券账户或银行购买黄金ETF、通过期货公司等正规渠道购买黄金期货合约 [12] - 黄金资产管理业务仅限银行、证券、期货等持牌金融机构开展，且不得承诺“保本保收益” [7]

金价市场表现 - 国际金价延续涨势，伦敦现货黄金价格突破4350美元/盎司，年初至今涨幅超过66% [2] - 金价上涨受美联储降息预期升温及全球贸易紧张局势推升避险需求等因素支撑 [2] 黄金投资骗局类型 - 黄金托管骗局：黄金珠宝店以“存金生息”、“保本炒金”为噱头诱导消费者不提取实物黄金，承诺每月给付高额利息或到期返还黄金及赠品，但往往不具备托管资质或本质是借新还旧的骗局 [4] - 租赁返利骗局：诱导消费者购买黄金后不提取实物，与关联租赁公司签订合同约定固定租金回报，但无真实黄金交易，属于通过借新还旧维持资金链的庞氏骗局 [4] - 虚拟投资骗局：不法分子设立虚假黄金交易平台或伪造投资产品，利用“高回报、稳赚不赔”话术吸引投资者，通过后台操控数据制造盈利假象，最终卷款跑路 [5] 典型骗局案例 - 山东青岛金某金行贵金属有限公司实际控制人刘某香及其女儿李某，在无金融业务资质下以经营“黄金延期交付”为名，承诺每月0.5%至1%的高额利息非法吸收公众资金 [6] - 该公司非法吸收资金累计超过4亿元，大部分用于支付前期投资者本息以维持骗局，集资参与人实际损失逾2亿元，主犯被判无期徒刑并处没收个人全部财产 [6] 合法投资渠道与风险提示 - 合法黄金投资渠道包括在正规金店或银行购买实物黄金、在银行购买黄金积存产品、在证券账户或银行购买黄金ETF、以及通过期货公司购买黄金期货合约 [7] - 根据中国人民银行规定，黄金资产管理业务仅限银行、证券、期货等持牌金融机构开展，且不得承诺“保本保收益”，黄金珠宝店等无权开展此类业务 [5] - 投资者应通过国家企业信用信息公示系统、中国人民银行官网核实机构资质，理性看待收益，警惕“保本高息”、“稳赚不赔”等承诺 [7]

黄金市场投资热潮 - 国内投资者前三个月购买124吨金条和金币，同比增长12%，远超其他国家 [1] - 散户投资者推动金价屡创新高，国内"黄金热"远超其他经济体 [2][6] - 房地产和股市低迷促使投资者转向黄金，成为近乎唯一稳定投资渠道 [7][8] 永坤黄金事件分析 - 永坤黄金突然冻结账户、关闭门店，总部人去楼空，涉及数千名投资者 [3][5] - 公司提供虚假黄金存放凭证，承诺原价回购和9%年化收益率，实际未在银行存放黄金 [12][14] - 投资者案例：李女士投入40万元（含信用卡追加15万），山东家庭投入140万元积蓄 [5][15] 行业模式与风险 - 线上平台结合实体金店模式吸引投资者，曾与工行合作销售黄金支撑产品 [11] - 公司承诺"稳赚不赔"的条款本质违规，利用人性贪婪设计骗局 [14][17] - 黄金投资需警惕过高回报承诺，实物持有才是保值前提 [16][17] 市场格局变化 - 国内投资者改变全球金条市场格局，黄金基金和零售行业蓬勃发展 [9][10] - 地缘政治（俄乌冲突、关税政策）和经济动荡进一步推高黄金需求 [6]

永坤黄金业务模式 - 公司推出黄金托管业务，客户购买黄金后不提取实物，由公司托管并承诺年化利率6.5%-10%，到期可回收[7][9] - 线上业务通过"永坤商城"小程序提供黄金预定服务，支持价格波动保本退款及积分兑换[13][15][16] - "超级金店"业务允许1克起投的攒金计划，提供一年保价和原价回购服务[21] - 采用多级分销模式，客户缴纳1万元可成为"掌柜"并获得佣金，推荐他人购买可获额外返利[23][25] 爆雷事件概况 - 2025年5月20日起公司23家门店突然关闭，所有提现、兑换业务中止，涉及金额估计超40亿元[4][28][30][32] - 客户发现托管黄金从未实物交割，合同条款规定提前取金需支付5%保管费[11][30] - 公司提供的财产保险仅覆盖火灾、地震等意外损失，不涉及欺诈行为[32][33] 投资者特征 - 主要客户群体为浙江本地投资者，部分投入家庭全部积蓄[2][36] - 高息承诺吸引客户持续追加投资，多数人未实际获得收益[28][36] 监管与舆论反应 - 事件已被警方立案调查，央视等权威媒体进行专题报道[34][35] - 保险核查显示公司声称黄金库存价值41亿元，但实际保管情况存疑[33]