土地市场整体表现 - 2025年第46周土地供应建筑面积为1433万平方米，连续两周维持在1400万平方米以上的年内高位，环比微降1% [1] - 同期土地成交建筑面积为683万平方米，环比大幅上升70%，成交金额为294亿元，环比上升30% [1][3] - 本周平均溢价率为0.9%，创下半年以来新低，土拍热度出现回落 [1][3] 重点城市土地供应分析 - 广州本周供应9宗含宅用地，合计出让底价90.9亿元，建筑面积74万平方米，一线城市中北京、广州、深圳均有宅地挂牌 [1] - 广州黄埔区供应一宗低密宅地，起拍价28.4亿元，容积率1.01为广州近7年最低，起拍楼板价1.8万元/平方米，地块规模达20万平方米 [2] - 广州天河区金融城板块供应一宗商住地块，出让底价22.12亿元，起拍楼板价4.08万元/平方米，容积率从首次挂牌的6.95大幅下调至3.65，出让总价从37亿元下调至22.12亿元 [3] 重点地块成交特征 - 广州白云区两宗安置房用地高溢价成交，总规划建面15.6万平方米，起拍价7.2亿元，由中建国际以9.6亿元竞得，70号地块溢价率37.8%，71号地块溢价率28.86% [4] - 此类回购类地块因盈利空间和开发周期明确，土拍热度持续居于高位，反映出行业对投资确定性的青睐 [4] - 全国重点成交地块中，北京朝阳区地块成交总价22亿元，义乌市地块成交总价17亿元，常州、苏州、成都等地均有超10亿元地块成交 [9] 新房市场趋势 - 30个重点城市新房成交在第14周环比下降38%，4月累计成交同比持平 [12] - 第15周成交环比下降2%，4月累计同比下降5% [12] - 第16周成交环比持平，4月累计同比下降4% [12] 行业动态与代建市场 - 近期土地市场呈现供求规模大幅回升、成交规模环比上行后高位回落的态势 [13] - 代建市场活跃，远洋建管、新城建管、旭辉建管、绿城管理、建发更新建设、中建东孚等公司均有新项目拓展或热销表现 [13]

土地市场整体表现 - 重点城市监测供应建筑面积608万平方米，环比上升26%，连续两周大幅增长 [1] - 成交建筑面积556万平方米，环比回落11%，但仍为年内均值的1.5倍以上 [1] - 平均溢价率降至3.3%，为年内低位，优质地块出让频次降低是主因 [1] 土地供应详情 - 重点城市供应含宅用地76幅，平均容积率1.99，南京、南通、合肥、天津宅地容积率均≤2.0 [2] - 深圳龙华区挂牌宅地出让底价19.06亿元，容积率3.1，起拍楼板价2.8万元/平方米，周边卓越项目成交价达7万元/平方米 [2] - 南京挂牌16宗宅地总建面70.9万平方米，起拍总价72.5亿元，鼓楼河西北地块起拍楼板价3万元/平方米，同板块新房售价6.5万元/平方米 [3] 土地成交亮点 - 成都金牛区宅地溢价率24%，中能建以17.48亿元竞得，成交楼板价2万元/平方米，周边新房售价3.3万元/平方米 [4] - 武汉江岸区宅地溢价率54%，绿城以6.6亿元竞得，楼板价2.8万元/平方米创武汉第二高，周边二手房售价超5万元/平方米 [4] - 成交金额TOP5地块中，福州园开安筑以24亿元竞得格宗地2025-12号地块，楼板价20900元/平方米 [7] 区域市场动态 - 南京江北新区小鱼嘴地块起拍底价17.1亿元，容积率1.01，一线临江，周边新房售价4万元/平方米 [3] - 广州荔湾区小梅大街地块楼板价3万元/平方米，为当周最高，由广州力迅零溢价竞得 [7] - 天津河西双地块由中国海外以11%溢价率竞得，楼板价21002元/平方米 [7] 历史数据对比 - 武汉江岸区宅地楼板价仅次于2020年华润二七滨江地块的3.06万元/平方米 [4] - 深圳龙华民治板块0619号地块6月成交溢价率46.55%，楼板价4.5万元/平方米，由联发集团竞得 [2]

土地市场概况 - 2025年第24周重点城市土地供应建筑面积379万平方米，环比下降40%，回落至年内低位 [1][2] - 成交建筑面积325万平方米，环比上升120% [1][2] - 周度平均溢价率0.8%，创年内新低，优质宅地成交占比延续低位 [1][2] - 成交金额140亿元，环比下降43%，主要因一线城市高单价地块成交占比下降 [2] 重点城市土地供应 - 深圳南山区挂牌一宗宅地，出让底价11.58亿元，容积率3.09，起拍楼板价4.52万元/平方米 [2] - 苏州吴江区挂牌一宗低密宅地，容积率1.3，出让底价15.8亿元，起拍楼板价1.73万元/平方米 [2] - 重点城市供应含宅用地38幅，平均容积率2.1，长沙、苏州、湖州宅地平均容积率均不高于2.0 [2] 重点地块成交 - 成都锦江区三圣乡商住用地由珠海华发和锦江统建联合体以16.17亿元竞得，溢价率14%，成交楼板价2.2万元/平方米 [3] - 西安国际港务区奥体板块商住用地由绿城以9亿元竞得，溢价率21.54%，楼板价1.2万元/平方米创区域新高 [4] - 北京西城区新兴盛危改项目地块由北京华融以21亿元竞得，楼板价45634元/平方米 [6][8] 土地成交排名 - 成交总价前五地块分别位于北京(21亿元)、成都(16.17亿元)、西安(9亿元)、广州(8亿元)、天津(未披露金额) [6] - 楼板价前五地块分别位于北京(45634元/平方米)、成都(22000元/平方米)、天津(17203元/平方米)、广州(13000元/平方米)、昆明(12144元/平方米) [8] 市场动态 - 少数稀缺高品质宅地仍能维持较高热度，如成都三圣乡、西安浐灞国际奥体中心2幅地块均刷新板块地价新高 [1] - 珠海华发和锦江统建联合体在三圣乡板块持续深耕，2025年3月曾以2.51万元/平方米楼板价刷新板块纪录 [3] - 绿城在西安奥体板块连续拿地，5月曾以1万元/平方米楼板价竞得该板块地块 [4]