文章核心观点 - 施耐德国家公司（Schneider National）本季度财报有盈有亏，股价短期走势取决于管理层财报电话会议评论，其未来表现可参考盈利前景和行业前景；同一行业的PowerFleet公司即将发布财报，预期表现较好 [1][3][9] 施耐德国家公司（Schneider National）业绩情况 - 本季度每股收益0.21美元，击败Zacks共识预期的0.18美元，但低于去年同期的0.45美元，此次财报盈利惊喜为16.67% [1] - 上一季度预期每股收益0.13美元，实际为0.11美元，盈利惊喜为 - 15.38%；过去四个季度仅一次超过共识每股收益预期 [1][2] - 截至2024年6月季度营收13.2亿美元，未达Zacks共识预期3.90%，低于去年同期的13.5亿美元；过去四个季度仅一次超过共识营收预期 [2] 施耐德国家公司（Schneider National）股价及前景 - 自年初以来股价上涨约5.7%，而标准普尔500指数上涨15.8% [3] - 盈利发布前，盈利预估修正趋势不利，当前Zacks排名为5（强烈卖出），预计短期内股价表现逊于市场 [6] - 下一季度共识每股收益预估为0.23美元，营收14亿美元；本财年共识每股收益预估为0.86美元，营收55.6亿美元 [7] 行业情况 - 所属的Zacks运输 - 服务行业目前在250多个Zacks行业中排名后27%，研究显示排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [8] PowerFleet公司情况 - 预计8月8日发布截至2024年6月季度财报，预计本季度每股收益0.01美元，同比变化 + 110%，过去30天共识每股收益预估上调233.3% [9] - 预计营收6973万美元，较去年同期增长117.6% [10]

财务业绩 - 营业收入为13.167亿美元，较2023年同期下降2%[6] - 营业利润为5.10亿美元，较2023年同期下降51%[7] - 调整后每股摊薄收益为0.21美元，较2023年同期下降53%[6] - 全年调整后每股摊薄收益指引调整为0.80-0.90美元[17] - 全年资本支出指引调整为3.00-3.50亿美元[17] - 公司2024年上半年营业收入为26.357亿美元，较2023年同期下降5.0%[35] - 公司2024年上半年净利润为5380万美元，较2023年同期下降69.3%[26] 现金流和资产负债 - 截至2024年6月30日，公司现金及现金等价物为1.032亿美元[8] - 公司2024年6月30日现金及现金等价物为1.032亿美元，较2023年12月31日增加0.8百万美元[30] - 公司2024年6月30日总资产为45.479亿美元，较2023年12月31日下降0.2%[30] - 公司2024年6月30日股东权益为29.516亿美元，较2023年12月31日下降0.2%[31] - 公司2024年上半年经营活动产生的现金流量净额为2.802亿美元，较2023年同期下降7.6%[33] - 公司2024年上半年资本支出为1.816亿美元，较2023年同期下降39.1%[34] 股票回购和股息 - 截至2024年6月30日，公司已回购3.6百万B类股票，总金额为9,190万美元[10] - 公司宣布派发每股0.095美元的股息[10] 业务分部表现 - 卡车运输业务收入为5.403亿美元，较2023年同期增长1.4%[11] - 互联网运输业务收入为2.531亿美元，较2023年同期下降3%[13] - 公司2024年上半年卡车运输业务收入为10.784亿美元，较2023年同期增长0.8%[35] - 公司2024年上半年铁路联运业务收入为5.003亿美元，较2023年同期下降5.1%[35] - 公司2024年上半年物流业务收入为6.437亿美元，较2023年同期下降11.3%[35] 非GAAP指标 - 公司使用非GAAP指标帮助投资者了解公司业务,包括剔除不反映核心经营表现的项目、提供管理层内部使用的信息以及呈现可比的财务数据[51][52] - 收入(不含燃料附加费)指标有助于隔离与行业需求和公司运营直接相关的量价成本变化,与波动的燃料价格及其管理计划的影响区分开来[54] - 调整后营业收益指标剔除了不反映核心经营表现的重大项目[56][57][58] - 调整后营业比率指标剔除了不反映核心经营表现的重大项目[59][60][61][62][63] - 调整后净收益指标剔除了不反映核心经营表现的重大项目,并考虑了相关税务影响[64][65][66] - 调整后EBITDA指标剔除了不反映核心经营表现的重大项目[67][68] - 自由现金流反映了公司的整体流动性,但不代表可自由支配的剩余现金流,因为其中包含了一些强制性支出[69][70] - 调整后每股收益指标剔除了不反映核心经营表现的重大项目[71][72] 风险因素和战略 - 公司面临的主要风险包括通胀、疫情引发的运营挑战、行业内的竞争压力、驾驶员短缺、客户和供应商关系管理、投资波动、品牌声誉等[74] - 公司将继续执行增长、多元化和成本节约等战略[74] - 公司依赖于燃料价格、保险费用、监管环境等因素的变化[74] - 公司面临系统中断、网络安全事件、法律诉讼等风险[74] - 公司不会对前瞻性声明做出公开修订[75]

文章核心观点 - 施耐德国家(Schneider National)预计在2024年6月结束的季度中将出现同比盈利下降,但收入将有所增长 [1] - 公司实际业绩如何与预期相比将是影响其近期股价的关键因素 [2][3] - 管理层在财报电话会议上对业务状况的讨论将决定即时价格变动和未来盈利预期的可持续性 [3] 根据相关目录分别进行总结 预期业绩 - 施耐德国家预计将在即将发布的季度报告中录得每股0.18美元的盈利,同比下降60% [4] - 收入预计为13.7亿美元,同比增长1.8% [4] - 分析师对该季度的盈利预期在过去30天内下调了2.5% [5][6] 业绩预测 - 分析师对公司业绩的预测修正可能无法完全反映在总体变化中 [6] - 根据"扎克斯预期惊喜预测"(Zacks Earnings ESP),公司本季度的最新预测低于共识预测,预示着分析师最近对公司盈利前景持悲观态度,这导致了-2.93%的预期惊喜值 [12] - 公司目前的扎克斯排名为5,这种组合使得很难确切预测施耐德国家将超越共识每股收益预测 [13] 历史业绩 - 在上一个报告季度,施耐德国家的实际每股收益为0.11美元,低于预期的0.13美元,下降幅度为15.38% [15] - 在过去4个季度中,该公司仅有1次超越了共识每股收益预测 [15] 行业对比 - 另一家运输服务行业公司Hub Group预计将在2024年6月季度录得每股0.48美元的收益,同比下降33.3% [19] - Hub Group的共识每股收益预测在过去30天内上调了3.9%,但最新预测低于共识,导致-0.63%的预期惊喜值 [20] - 这种组合以及其扎克斯排名3(持有)使得很难确切预测Hub Group将超越共识每股收益预测 [21]

文章核心观点 - Schneider National, Inc. (SNDR)目前面临多重不利因素,使其成为一个不太吸引人的投资选择[1] - 公司的盈利预期下降,这给其前景蒙上阴影[2][6] - 公司的流动性状况引发了担忧,其现金无法满足债务偿还[8] 公司概况 - Schneider National是一家专注于运输和物流服务的公司[1] - 公司过去四个季度中有三个季度的盈利表现低于市场预期,平均错误率为21.07%[5] - 公司2024年的每股收益预期下降35.04%[6] - 公司2024年的每股收益指引下调至0.85-1.00美元,低于此前的1.15-1.30美元[7] 行业表现 - 公司股价在过去一年内下跌17.7%,低于同行业下跌9.9%[4] - 公司目前的股票评级为Zacks Rank 5(强烁售),价值评分为C,显示其不太具有吸引力[3] 同行比较 - 同行GATX Corporation (GATX)和Trinity Industries, Inc. (TRN)的股票评级为Zacks Rank 2(买入),业绩表现较好[9][10][11][12] - GATX 2024年的每股收益预期增长6.79%,股价在过去一年上涨18.4%[11] - Trinity 2024年的每股收益预期增长8.70%,并上调了全年业绩指引[12]

文章核心观点 分析师认为施耐德国家公司（Schneider National）期权隐含波动率高或预示交易机会，同时需结合公司基本面分析 [1][3] 分组1：隐含波动率相关 - 高隐含波动率期权常被期权交易者用于出售溢价以捕捉时间价值衰减，他们希望到期时标的股票波动小于预期 [1] - 隐含波动率反映市场对未来股价波动的预期，高隐含波动率意味着投资者预期股价大幅波动或即将有重大事件引发涨跌，但它只是期权交易策略的一部分 [2] - 2024年7月19日行权价17.50美元的施耐德国家公司看涨期权隐含波动率在所有股票期权中处于高位 [4] 分组2：公司基本面相关 - 施耐德国家公司在运输服务行业中，Zacks评级为5（强力买入），所在行业在Zacks行业排名中处于后38% [3] - 过去60天内，无分析师上调本季度盈利预期，3位分析师下调预期，Zacks本季度每股盈利共识预期从23美分降至19美分 [3]

文章核心观点 - 公司正面临行业性的运输衰退,但预计情况将逐步好转[7][8] - 公司2024年一季度业绩表现不佳,营收和利润均低于预期[4] - 公司下调了全年业绩指引,分析师也相应下调了盈利预测[9][10] - 公司股价在2024年有所下跌,但仍维持股票回购和派息政策[11][13][14][15] 公司概况 - 公司是一家多式联运的运输和物流服务提供商,拥有89年历史,业务范围广泛[2][3] 业务表现 - 卡车运输业务收入小幅增长[5] - 铁路联运业务收入下降7%[5] - 物流业务收入下降15%,主要受到疲弱的货运市场影响[6] 行业展望 - 公司认为行业衰退接近尾声,但复苏时间可能推迟[8] - 分析师预计2025年公司盈利将大幅反弹[10]

财务数据和关键指标变化 - 公司第一季度调整后营业利润下降74%,每股调整后收益从0.55美元下降至0.11美元,主要是由于设备销售收益减少和设备相关成本上升 [1][2][3] - 公司资产负债表保持稳健,第一季度经营现金流为9800万美元,净债务杠杆率为0.4倍 [3][4] 各条业务线数据和关键指标变化 - 卡车运输业务收入保持平稳,但利润下降,主要受网络业务价格和运量压力影响 [2][3] - 专用车队业务收入和效率保持稳定,是公司业务的支柱 [2][3] - 铁路运输业务收入下降7%,利润下降,主要受收费下降和空车调运成本上升影响 [2][3] - 物流业务收入下降15%,利润下降,主要受收费和运量下降影响,但自有车队业务表现相对较好 [2][3] 各个市场数据和关键指标变化 - 西部和墨西哥市场铁路运输业务保持增长,抵消了东部市场的下滑 [4][5] - 公司正在积极拓展墨西哥至德克萨斯州东南部的新铁路运输服务 [4] - 公司正在利用与主要铁路公司的良好关系,提升服务水平和运营效率 [4][5] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司继续专注于成本管控和资产效率提升,为市场复苏做好准备 [1][3][4] - 公司的多式联运平台优势有助于快速应对市场变化,灵活调配资源 [1][4] - 公司看好铁路运输业务的发展前景,预计未来将快于公路运输增长 [6][7] - 行业竞争仍然激烈,公司将保持定价纪律和商业谈判实力 [4][6] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司认为库存去库存基本完成,但客户仍谨慎,对通胀和利率上升存在担忧 [3] - 公司看到需求和运力逐步趋向平衡的积极迹象,但市场复苏时间可能晚于此前预期 [3][4] - 公司将继续执行成本管控和资产效率提升措施,为未来复苏做好准备 [3][4] 其他重要信息 - 公司表彰了5名安全驾驶里程达400万英里的资深司机 [1] - 公司更新了2024年全年调整后每股收益指引为0.85-1美元,资本支出指引为3.5-4亿美元 [3] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Brian Ossenbeck 提问** 询问铁路运输业务在西部和东部市场的表现情况 [4][5] **Jim Filter 回答** 公司在西部和墨西哥市场的铁路运输业务保持增长,抵消了东部市场的下滑,未来有望继续受益于服务水平提升 [4][5] 问题2 **Ravi Shanker 提问** 询问公司是否看到客户更倾向于选择资产型运营商的趋势 [6][7] **Mark Rourke 回答** 公司的多式联运平台和自有车队业务确实给客户带来了优势,体现在物流业务中自有车队业务的抗风险能力 [6][7] 问题3 **Tom Wadewitz 提问** 询问铁路运输业务的竞争格局及公司的应对措施 [4][5] **Mark Rourke 回答** 公司通过与主要铁路公司的战略合作,提升了服务水平和运营效率的差异化优势,为未来增长奠定基础 [4][5]

企业整体财务数据关键指标同比变化 - 2024年第一季度企业净收入较2023年同期减少7950万美元，约81%[93] - 2024年第一季度调整后净收入较2023年同期减少7850万美元，约80%[93] - 2024年第一季度企业运营收入较2023年同期减少1.097亿美元，约8%[94] - 2024年第一季度企业收入（不含燃油附加费）较2023年同期减少8640万美元，约7%[95] - 2024年第一季度企业运营利润较2023年同期减少8590万美元，约75%[96] - 2024年第一季度调整后运营利润较2023年同期减少8460万美元，约74%[97] - 2024年第一季度总其他收入较2023年同期减少1870万美元，主要因股权投资税前净亏损0.1百万美元，而2023年同期为税前净收益1760万美元[106] - 2024年第一季度所得税费用较2023年同期减少2510万美元，降幅80%，有效所得税率从24.2%升至25.0%[107] - 2024年第一季度运营收入为13.19亿美元，较2023年同期的14.287亿美元有所下降；运营业务收入为2870万美元，较2023年同期的1.146亿美元大幅减少[108] - 2024年第一季度经营活动净现金流入较2023年同期减少8550万美元，降幅约47%；投资活动净现金流出减少5440万美元，降幅约35%；融资活动净现金流出增加810万美元，增幅约36%[125][126][128] - 2024年第一季度净资本支出为1.119亿美元，较2023年同期减少900万美元[127] 企业成本费用环比变化 - 采购运输费用较上一季度减少5440万美元，或10%[99] - 薪资、工资和福利较上一季度增加1730万美元，或5%[100] - 公司卡车的燃料和燃料税较上一季度减少530万美元，或5%[101] - 折旧和摊销较上一季度增加1100万美元，或12%[102] 各业务线数据关键指标变化 - 2024年第一季度整车运输业务收入（不含燃油附加费）增加110万美元，运营收入减少4770万美元，降幅约76%[111][112] - 2024年第一季度多式联运业务收入（不含燃油附加费）减少1890万美元，降幅约7%，运营收入减少2300万美元，降幅约77%[114][115] - 2024年第一季度物流业务收入（不含燃油附加费）减少5730万美元，降幅约15%，运营收入减少1310万美元，降幅约71%[117][118] 公司资金额度情况 - 截至2024年3月31日，公司有2.5亿美元的循环信贷额度和1.5亿美元的应收账款购买协议，可用额度为2.156亿美元[120] 公司评估与政策相关情况 - 公司将于2024年10月31日进行年度商誉减值评估，预计第四季度完成[130] - 截至2024年3月31日，公司无对合并财务状况、经营成果、流动性、资本支出或资本资源有当前或未来重大影响的资产负债表外安排[131] - 截至2023年12月31日的合同义务情况见2023年年报，2024年第一季度合同义务无重大变化[132] - 公司关键会计政策披露仍以2023年年报为准，无重大变化[133] - 公司市场风险与2023财年年报披露情况相比无显著变化[134]

财务数据关键指标变化 - 2024年第一季度运营收入13.19亿美元，2023年同期为14.287亿美元，同比下降8%[1][2] - 2024年第一季度运营收入为2870万美元，2023年同期为1.146亿美元，同比下降75%[1][2][3] - 2024年第一季度摊薄后每股收益为0.10美元，2023年同期为0.55美元，同比下降82%[2][3] - 2024年全年调整后摊薄每股收益指引更新为0.85 - 1.00美元，此前为1.15 - 1.30美元[1][13][14] - 2024年全年净资本支出指引更新为3.5 - 4.0亿美元，此前为4.0 - 4.5亿美元[1][13][14] - 截至2024年3月31日，公司总债务和融资租赁义务为3.06亿美元，2023年12月31日为3.021亿美元[4] - 截至2024年3月31日，公司现金及现金等价物为6730万美元，2023年12月31日为1.024亿美元[4] - 截至2024年3月31日，公司总资产为45.788亿美元，较2023年12月31日的45.572亿美元略有增长[23] - 2024年第一季度，公司经营活动产生的净现金为9.76亿美元，较2023年同期的18.31亿美元有所下降[23] - 2024年第一季度，公司运营收入为13.19亿美元，较2023年同期的14.287亿美元有所下降[24] - 2024年第一季度，公司运营利润为2870万美元，较2023年同期的1.146亿美元大幅下降[24] - 2024年第一季度，排除燃油附加费后的收入为11.631亿美元，较2023年同期的12.495亿美元有所下降[34] - 2024年第一季度，调整后运营利润为3000万美元，较2023年同期的1.146亿美元有所下降[35] - 2024年第一季度，自由现金流为 - 1430万美元，较2023年同期的6220万美元大幅下降[38] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年第一季度整车运输业务（不含燃油附加费）收入为5.381亿美元，较2023年同期增加110万美元[7] - 2024年第一季度多式联运业务（不含燃油附加费）收入为2.472亿美元，较2023年同期减少1890万美元，同比下降7%[9] - 2024年第一季度物流业务（不含燃油附加费）收入为3.249亿美元，较2023年同期减少5730万美元，同比下降15%[11] - 2024年第一季度，整车运输业务收入为5.381亿美元，与2023年同期的5.37亿美元基本持平，运营比率从88.3%升至97.2%[24][27] - 2024年第一季度，多式联运业务收入为2.472亿美元，较2023年同期的2.661亿美元有所下降，运营比率从88.7%升至97.2%[24][28] - 2024年第一季度，物流业务收入为3.249亿美元，较2023年同期的3.822亿美元有所下降，运营比率从95.2%升至98.3%[24][29] 前瞻性陈述相关 - 财报包含符合1995年美国《私人证券诉讼改革法案》安全港条款的前瞻性陈述，这些陈述反映公司对未来事件、财务表现等的当前预期[40] - 新闻稿中的陈述基于公司管理层对风险和不确定性的当前预期、预测和假设，实际结果可能与陈述中的预测有重大差异[41] - 可能导致实际结果与前瞻性陈述有重大差异的风险和不确定性包括美国和全球的通货膨胀等多种因素[41] - 公司没有义务公开修订前瞻性陈述以反映财报发布日期之后的事件或情况[42]

宏观经济与市场环境影响 - 公司经营受经济和市场条件影响，通胀压力预计近期在美国下降或稳定[70] - 美国能源部报告显示，美国柴油平均价格从2022财年的每加仑4.96美元降至2023财年的每加仑4.23美元[258] 行业竞争与客户依赖风险 - 公司所处行业竞争激烈，价格竞争可能影响经营业绩[72] - 公司大量营收来自主要客户，失去一个或多个主要客户会对业务产生重大不利影响[73] 人力资源相关风险 - 卡车运输业难吸引和留住合格司机，可能影响公司盈利能力和车队规模[74] - 公司面临员工工会化风险，可能导致运营中断、成本增加[77] - 部分员工远程工作增加公司网络安全风险[79] - 2024年1月9日，美国劳工部发布最终规则，将于3月11日生效，采用“综合情况”分析确定工人是雇员还是承包商，增加了将独立承包商认定为雇员的可能性[114] 系统与技术风险 - 2023年5月开始实施新ERP系统，12月完成，系统问题可能影响业务和运营[76] - 2022年公司因第三方设备固件缺陷运营中断两天，虽未造成重大影响，但重大中断或影响业务[132] 品牌与声誉风险 - 公司依赖施耐德品牌，负面宣传会影响品牌形象和业务[80] 燃料价格风险 - 柴油价格大幅涨跌会对公司经营业绩产生不利影响，截至2023年12月31日无衍生品降低燃料价格波动风险[81][84] 业务合作风险 - 公司联运业务依赖铁路和港口，铁路合作伙伴表现不佳或服务中断会影响业务[85] - 公司依赖第三方运力提供商，其绩效、可用性或定价问题可能增加运营成本，影响业务[93] 战略投资风险 - 公司战略投资存在风险，可能无法获得预期收益，市场估值可能大幅波动，影响公司财务状况和经营业绩[89][90][91] 利率与债务风险 - 公司可变利率债务面临利率风险，利率上升会增加偿债义务，减少净收入和现金流[92] - 截至2023年12月31日，公司可变利率债务工具加权平均利率为6.36%，利率提高1个百分点年利息费用将增加110万美元[260] 天气与自然灾害风险 - 恶劣天气等事件可能扰乱货运、影响区域经济，损害公司经营业绩或使其更不稳定[94] 税务风险 - 经合组织同意实施支柱二，引入15%的全球最低有效税率，最早于2024年在部分国家生效，公司持续评估其对有效税率的影响[97] - 公司有效税率可能波动，税务审计结果不确定，可能影响未来财务结果[97] 保险与理赔风险 - 公司保险和理赔费用可能增加，若索赔超过保险限额，将对经营业绩和财务状况产生重大不利影响[98][99][100] 股权结构与公司治理 - 施耐德家族集体实益拥有公司100%的A类流通股和约40%的B类流通股，代表约94%的总投票权和约68%的总流通股[101] - 公司章程、细则和威斯康星州法律规定，禁止公司与持有至少10%有表决权股票的利益相关股东进行业务合并，期限为该股东成为利益相关股东后的三年[109] - 某些交易需获得公司60%有表决权股票的批准，包括施耐德家族持有公司有表决权股票低于40%、出售大部分资产和解散等交易[112] - 修改公司章程和细则的某些条款，需获得75%的全体董事和持有至少80%有表决权股票的股东批准[112] 股价表现 - 2023年，公司B类普通股收盘价每股最低为21.48美元，最高为31.47美元[106] 法规政策影响 - 2023年，加州空气资源委员会通过ACF法规，计划到2045年将该州运输系统过渡到零排放车辆，这将增加公司在加州的运营成本[121] - 2022年，美国证券交易委员会提出气候披露规则，若通过，公司需扩大披露范围，加速报告时间，否则将面临罚款和纪律处分[123] - 加州空气资源委员会新规或影响传统柴油牵引车成本和供应，公司及相关方购买零排放车辆合规情况不确定[125] - 未来五年北美长途电动、天然气或氢动力卡车运输难大规模商业化，特定地区本地或区域服务可能可行[126] - 2023年加州通过三项气候报告法，公司监测法律挑战，合规成本增加或影响经营和财务状况[127] - 2023年加州颁布自愿碳市场透明度法案，违规最高罚款50万美元，公司购买碳信用或面临处罚[128] 财务报表审计意见 - 独立注册会计师事务所认为公司财务报表在所有重大方面公允反映财务状况、经营成果和现金流量[262] - 独立注册会计师事务所对公司截至2023年12月31日的财务报告内部控制发表无保留意见[263] 市场风险管理 - 公司面临商品价格、通胀和利率市场风险，已建立管理政策和流程[257] 财务数据关键指标变化 - 2023年和2022年12月31日，公司预估索赔应计额（扣除再保险应收款后）分别为1.784亿美元和1.649亿美元[267] - 2023年、2022年和2021年公司的营业收入分别为54.989亿美元、66.044亿美元和56.087亿美元[281] - 2023年、2022年和2021年公司的总运营费用分别为52.025亿美元、60.040亿美元和50.750亿美元[281] - 2023年、2022年和2021年公司的运营收入分别为2.964亿美元、6.004亿美元和5.337亿美元[281] - 2023年、2022年和2021年公司的净利润分别为2.385亿美元、4.578亿美元和4.054亿美元[281] - 2023年、2022年和2021年公司的综合收益分别为2.401亿美元、4.528亿美元和4.046亿美元[281] - 2023年、2022年和2021年公司的基本每股收益分别为1.35美元、2.57美元和2.28美元[281] - 2023年、2022年和2021年公司普通股每股股息分别为0.36美元、0.32美元和0.28美元[281] - 2023年末总资产为45.572亿美元，较2022年末的43.182亿美元增长5.53%[282] - 2023年净收入为23.85亿美元，较2022年的45.78亿美元下降47.90%[283] - 2023年经营活动提供的净现金为68亿美元，较2022年的85.64亿美元下降20.59%[283] - 2023年投资活动使用的净现金为90.76亿美元，较2022年的59.88亿美元增长51.57%[283] - 2023年融资活动使用的净现金为5.57亿美元，较2022年的11.67亿美元下降52.27%[283] - 2023年末现金及现金等价物为10.24亿美元，较2022年末的38.57亿美元下降73.45%[283] - 2023年运输设备采购支出为66.01亿美元，较2022年的53.51亿美元增长23.36%[283] - 2023年支付的利息为1.02亿美元，较2022年的0.93亿美元增长9.68%[284] - 2023年支付的所得税净额为6.76亿美元，较2022年的5.28亿美元增长27.99%[284] - 2023年宣布但尚未支付的股息为1.69亿美元，较2022年的1.62亿美元增长4.32%[284] - 2020 - 2023年股东权益总额分别为20.555亿美元、24.238亿美元、28.372亿美元和29.568亿美元[286] - 2023年和2022年存货总额分别为11.79亿美元和5.3亿美元，其中2023年拖拉机和挂车设备为9.9亿美元，2022年为3.58亿美元[295] - 2023年、2022年和2021年出售财产和设备的净收益分别为2.87亿美元、8.57亿美元和6.39亿美元[303] - 2023年和2022年待售资产总额分别为2.88亿美元和2.18亿美元，其中2023年卡车运输业务为2.21亿美元，2022年为2.1亿美元[306] - 2023年、2022年和2021年内部使用软件摊销费用分别为2.52亿美元、2.45亿美元和2.02亿美元[307] - 2023年、2022年和2021年CCA实施成本摊销费用分别为4700万美元、1300万美元和1000万美元[308] - 2023年、2022年和2021年净利润分别为2.385亿美元、4.578亿美元和4.054亿美元[286] - 2023年、2022年和2021年其他综合损失/收益分别为1600万美元、 - 5000万美元和 - 800万美元[286] - 2023年、2022年和2021年基于股份的薪酬费用分别为1700万美元、1720万美元和1460万美元[286] - 2023年、2022年和2021年A类和B类普通股股息分别为6440万美元、5780万美元和5010万美元[286] - 2023年12月31日和2022年12月31日，净内部使用软件分别为8330万美元和9180万美元，净CCA实施成本分别为2890万美元和2490万美元[311] - 2023年和2022年12月31日，估计索赔应计额（扣除再保险应收款后）分别为1.784亿美元和1.649亿美元，预付保险资产分别为960万美元和920万美元[322] - 2023年，因政府补助，综合收益表中折旧和摊销费用减少130万美元；截至2023年12月31日，综合资产负债表中补助应收款为210万美元，其他流动负债和其他非流动负债中的递延补助收入分别为240万美元和1350万美元[324] 收购与合并相关 - 2022年11月30日，公司出售中国物流业务，确认损失500万美元，支付410万美元[325] - 2023年8月1日，公司以2.438亿美元收购M&M Transport Services, LLC，收购相关成本为90万美元[328][331] - M&M初步购买价格分配中，2023年8月1日总收购资产为2.61亿美元，调整后为2.604亿美元；总承担负债为1790万美元，调整后为1660万美元；净收购资产调整后为2.438亿美元[333] - 假设M&M收购于2021年1月1日生效，2021 - 2023年公司与M&M合并的未经审计备考营业收入分别约为5.7205亿美元、6.7296亿美元和5.5696亿美元[334] - 2022年，公司以约3460万美元收购deBoer Transportation, Inc.，收购产生商誉770万美元，调整后商誉余额为610万美元[336] - 2022年12月31日止期间，收购相关成本为0.3百万美元，计入综合收益合并报表其他一般费用[337] - 2021年12月31日，公司签订协议收购Midwest Logistics Systems, Ltd. 100%股权，收购总价约268.8百万美元，包括5.7百万美元净营运资金等调整项及3.2百万美元递延付款[339][340] - 2021年12月31日止期间，收购相关成本为1.9百万美元，计入综合收益合并报表其他一般费用[343] - 2021年公司与MLS合并未经审计的预计营业收入约为5,816.0百万美元[346] 业务线数据关键指标变化 - 2023、2022、2021年公司总营业收入分别为5,498.9百万美元、6,604.4百万美元、5,608.7百万美元，其中运输业务收入分别为5,102.0百万美元、6,119.9百万美元、5,166.7百万美元[348] - 2022和2021年，公司因货运换取非货币服务确认的营业收入分别为16.0百万美元和6.3百万美元，2023年无此类收入[351] - 截至2023年12月31日，固定性质且合同期限超一年的剩余履约义务预计确认收入总计95.8百万美元，其中一年内确认运输业务27.2百万美元、物流管理业务17.3百万美元，一年后确认运输业务36.6百万美元、物流管理业务14.7百万美元[363] 金融资产与投资相关 - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司金融资产中对TuSimple股权投资公允价值分别为0.3百万美元和0.6百万美元，有价证券公允价值分别为57.2百万美元和45.9百万美元[368] - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，公司无担保债务公允价值分别为183.2百万美元和199.1百万美元，账面价值分别为185.0百万美元和205.0百万美元[370] - 2023年12月31日，公司非金融资产中待售资产公允价值为6.4百万美元[373] - 截至2023年12月31日，可销售证券摊余成本为6.04亿美元，公允价值为5.72亿美元；2022年摊余成本为5.03亿美元，公允价值为4.59亿美元[376] - 截至2023年和2022年12月31日，无公允价值的战略股权投资组合价值分别为1.218亿美元和8600万美元[377] - 2023年末，公司持有MLSI的应收票据为1000万美元，该票据于2023年第一季度提供资金，2030年3月到期[377] - 2023年和2022年，对无公允价值的股权投资投入分别为1580万美元和2400万美元[379] - 2023年和2022年，无公允价值的股权投资向上调整分别为2000万美元和2580万美元，累计向上调整为7200万美元[379] - 2023年和2022年，对有公允价值的TuSimple投资分别确认