文章核心观点 - 介绍安森美半导体公司2024年第三季度财报情况，包括营收、每股收益等指标与去年同期及市场预期对比，还提及关键指标表现和股价回报情况 [1][3][4] 公司财务表现 - 2024年第三季度营收17.6亿美元，同比下降19.2%，超Zacks共识预期0.70% [1] - 同期每股收益0.99美元，去年同期为1.39美元，超共识预期2.06% [1] 关键指标表现 市场营收 - 其他市场营收3.708亿美元，超七位分析师平均预期，同比下降8.9% [3] - 工业市场营收4.399亿美元，低于七位分析师平均预期，同比下降28.6% [3] - 汽车市场营收9.512亿美元，超七位分析师平均预期，同比下降17.8% [3] 产品营收 - 智能传感集团营收2.788亿美元，超两位分析师平均预期，同比下降15.2% [3] - 模拟与混合信号集团营收6.537亿美元，超两位分析师平均预期 [3] - 电源解决方案集团营收8.294亿美元，低于两位分析师平均预期，同比下降32.6% [3] 股价表现 - 过去一个月公司股价回报率为 -4.2%，同期Zacks标准普尔500综合指数变化为 +2% [4] - 股票目前Zacks排名为4（卖出），短期内可能跑输大盘 [4]

文章核心观点 - ON Semiconductor(Onsemi)第三季度盈利和收入超出预期,但销售额持续下降,公司给出了疲弱的指引 [1] - 公司三大业务部门销售额均有下降,其中Power Solutions Group(PSG)下降23%,Analog and Mixed-Signal Group(AMG)下降16%,Intelligent Sensing Group(ISG)下降15% [1] - 公司预计当前季度调整后每股收益在0.92美元到1.04美元之间,收入在17.1亿美元到18.1亿美元之间,分别低于分析师预期的1.00美元和17.8亿美元 [2] 公司概况 - ON Semiconductor是一家专注于电源和传感器解决方案的半导体公司 [1] - 公司主要业务包括Power Solutions Group(PSG)、Analog and Mixed-Signal Group(AMG)和Intelligent Sensing Group(ISG) [1] 财务表现 - 公司第三季度调整后每股收益0.99美元,超出分析师预期 [1] - 第三季度收入为17.6亿美元,同比下降近20%,略高于分析师预期 [1] - 与上一季度相比,AMG和ISG的销售额有所增加 [1] 管理层观点 - 首席执行官表示,随着电力需求在公司主要市场持续增长,以及对更高效率的需求变得至关重要,公司正在投资以在整个电力领域取得胜利 [2] - 公司正在通过执行和谨慎的财务管理来实现在当前环境下的持续业绩 [2] 股价表现 - 公司股价周一早盘上涨1.8%,但今年迄今已下跌约13% [2]

文章核心观点 - 安森美半导体公司第三季度财报超预期使股价扭转盘前跌势上涨，但第四季度展望不佳限制涨幅 [1] 股价表现 - 公司股价上涨2%，最新报72.64美元 [1] - 66美元自4月以来多次成为股价支撑位，200日移动均线正施压 [2] - 股价连续四个交易日上涨，结束三周连跌，但年初至今仍下跌13.7% [2] 期权交易 - 今日期权成交量达日内平均成交量10倍，已成交13000份看涨期权和19000份看跌期权 [3] - 最活跃合约是12月6日到期、行权价58美元的看跌期权 [3] 市场情绪 - 短期期权交易者极度看跌，Schaeffer看跌/看涨未平仓合约比率为2.45，处于过去12个月读数的第98百分位 [3] - 卖空股数达2385万股，占流通股的5.6% [3]

安森美半导体公司业绩情况 - 本季度每股收益0.99美元，击败Zacks共识预期的0.97美元，去年同期为1.39美元，本季度盈利惊喜为2.06% [1] - 上一季度预期每股收益0.92美元，实际为0.96美元，盈利惊喜为4.35% [1] - 过去四个季度，公司四次超越共识每股收益预期 [2] - 截至2024年9月季度营收17.6亿美元，超越Zacks共识预期0.70%，去年同期为21.8亿美元，过去四个季度公司四次超越共识营收预期 [2] 安森美半导体公司股价表现 - 自年初以来，公司股价下跌约14.7%，而标准普尔500指数上涨21.8% [3] 安森美半导体公司未来展望 - 股票近期价格走势和未来盈利预期的可持续性主要取决于管理层在财报电话会议上的评论 [3] - 公司今年迄今表现逊于市场，投资者关注其未来走向，可参考公司盈利前景，包括当前对未来季度的共识盈利预期及预期变化 [4] - 近期盈利预估修正趋势与短期股价走势有强相关性，投资者可自行跟踪或依靠Zacks Rank评级工具 [5] - 财报发布前，公司盈利预估修正趋势不利，当前Zacks Rank为4（卖出），预计短期内股价表现逊于市场 [6] - 未来几天，未来季度和本财年的盈利预估变化值得关注，当前未来季度共识每股收益预估为1.01美元，营收17.8亿美元，本财年共识每股收益预估为4.01美元，营收71.3亿美元 [7] 行业情况 - 半导体 - 模拟和混合行业的Zacks行业排名目前处于250多个Zacks行业的后39%，研究显示排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [8] 同行业公司情况 - 同行业的Monolithic Power尚未公布截至2024年9月季度的业绩，预计10月30日发布 [9] - 该芯片制造商即将发布的报告预计季度每股收益3.96美元，同比变化+28.6%，过去30天该季度共识每股收益预估上调0.1% [9] - 预计营收6.001亿美元，较去年同期增长26.4% [10]

业绩总结 - 第三季度2024年，非GAAP收入为17.6亿美元，同比下降19%[8] - 非GAAP毛利率为45.5%，同比下降180个基点[8] - 非GAAP运营利润率为28.2%，同比下降440个基点[8] - 每股稀释收益（EPS）为0.99美元，同比下降0.40美元[8] - 自由现金流环比增长41%，过去12个月内向股东返还75%的自由现金流[6] - 2023年实际收入为82.53亿美元，预计2027年将实现10-12%的年复合增长率（CAGR）[40] - 2023年毛利率为47.1%，预计2027年将达到53%[40] - 2023年运营费用占比为14.8%，预计2027年将降至13%[40] - 2023年自由现金流为4.9%，预计2027年将达到35%至40%[41] - 2023年每股收益为5.16美元，2024年第一季度每股收益为1.08美元[44] 收入指导与市场表现 - 第四季度2024年收入指导为GAAP 17.1亿至18.1亿美元，非GAAP 17.1亿至18.1亿美元[10] - 第四季度非GAAP毛利率指导为44.0%至46.0%[10] - 汽车市场收入为9.51亿美元，工业市场收入为4.4亿美元，其他市场收入为3.71亿美元[8] - 公司预计2023年硅碳化物（SiC）业务增长4倍，达到超过8亿美元[29] - 前20名客户占总收入的约40%，每位客户平均购买约600种产品[38] 资本支出与回购计划 - 公司计划通过股票回购向股东返还50%的自由现金流，股票回购授权为30亿美元[18] - 2023年资本支出为15.76亿美元，预计2027年将达到25%至30%[41] 可持续发展与环境目标 - 2023年范围1和2的温室气体排放减少11%，范围3的排放减少20%[39] - 2023年总水回收率为42%，同比增长13%[39] - 2023年温室气体(GHG)排放正在接受有限保证，预计将在2024年6月底发布的可持续性报告中公布[56] - 短期温室气体排放目标预计将在2024年12月前得到科学基础目标倡议的验证并公布[56] 市场前景与增长预测 - onsemi预计可持续生态系统的总可寻址市场(TAM)为430亿美元，预计在2022年至2027年期间以16%的年复合增长率增长[55] - 半导体TAM（不包括内存）预计将以约4%的年增长率增长[55] - Yole预测2022年至2027年硅碳化物(SiC)市场的年复合增长率为33%[55]

财务业绩 - 第三季度收入为17.619亿美元[1] - 毛利率为45.4%，非GAAP毛利率为45.5%[1] - 营业利润率为25.3%，非GAAP营业利润率为28.2%[1] - 每股GAAP收益为0.93美元，非GAAP每股收益为0.99美元[1] - 过去12个月内通过股票回购向股东返还了75%的自由现金流[1] - 第三季度净收入为4.027亿美元，同比增长19.0%[14] - 第三季度经营活动产生的现金流为4.658亿美元，同比增长29.1%[14] - 第三季度资本支出为1.722亿美元，同比增长11.4%[14] - 第三季度回购公司股票2亿美元[14] - 前三季度净收入为11.948亿美元，同比下降26.3%[14] - 前三季度经营活动产生的现金流为13.267亿美元，同比下降2.9%[14] - 前三季度资本支出为5.491亿美元，同比下降53.6%[14] - 前三季度回购公司股票4.5亿美元[14] - 截至第三季度末，现金及现金等价物余额为24.724亿美元[14] - 第三季度新增业务收购支付2.05亿美元[14] - 公司第三季度营业收入为799.4百万美元，同比下降22.5%[15] - 第三季度非GAAP毛利率为45.5%，同比下降1.7个百分点[15] - 第三季度非GAAP营业利润为496.5百万美元，同比下降30.1%[15] - 第三季度非GAAP营业利润率为28.2%，同比下降4.4个百分点[15] - 前三季度营业收入为2,437.0百万美元，同比下降17.2%[15] - 前三季度非GAAP毛利率为45.6%，同比下降1.6个百分点[15] - 前三季度非GAAP营业利润为1,514.5百万美元，同比下降25.3%[15] - 前三季度非GAAP营业利润率为28.3%，同比下降4.2个百分点[15] - 公司第三季度GAAP税前利润为454.6百万美元，同比下降34.8%[15,16] - 公司前三季度GAAP税前利润为1,394.9百万美元，同比下降27.6%[15,16] - 公司第三季度营业收入为17.62亿美元[17] - 公司第三季度非GAAP净利润为4.24亿美元[17] - 公司第三季度非GAAP每股收益为0.99美元[17] - 公司前三季度营业收入为57.58亿美元[17] - 公司前三季度非GAAP净利润为13.00亿美元[17] - 公司前三季度自由现金流为7.78亿美元[19] 业务表现 - 电源管理(PSG)业务收入为8.294亿美元，同比下降23%[3] - 汽车和工业(AMG)业务收入为6.537亿美元，同比下降16%[3] - 基础设施(ISG)业务收入为2.788亿美元，同比下降15%[3] - 2024年第三季度收入为17.619亿美元，同比下降19.2%[12] - 2024年前三季度收入为53.598亿美元，同比下降13.9%[12] - 2024年第三季度毛利率为45.4%，同比下降1.9个百分点[12] - 2024年前三季度毛利率为45.5%，同比下降1.7个百分点[12] - 2024年第三季度归属于ON Semiconductor公司股东的净利润为4.017亿美元，同比下降31.0%[12] 预测指引 - 预计第四季度收入在17.1亿至18.1亿美元之间，毛利率在43.9%至45.9%之间[4,5] 非GAAP指标使用 - 公司使用非GAAP收入指标来评估和比较不同报告期内的核心业务收入和趋势，并作为内部绩效考核和奖励的重要组成部分[21] - 公司使用非GAAP毛利和毛利率指标来评估和比较不同报告期内的核心业务毛利和毛利率，并作为内部绩效考核和奖励的重要组成部分[22] - 公司使用非GAAP营业收入和营业利润率指标来评估和比较不同报告期内的核心业务营业收入和营业利润率，并作为内部绩效考核和奖励的重要组成部分[23] - 公司使用非GAAP净利润和非GAAP每股收益指标来评估和比较不同报告期内的核心业务经营业绩，并作为内部绩效考核和奖励的重要组成部分[24] - 公司使用自由现金流指标来评估公司偿付债务的能力，并作为内部绩效考核和奖励的重要组成部分[26] - 公司使用非GAAP摊薄后股数指标来评估可转换债券对潜在摊薄的影响[27] 财务状况 - 2024年第三季度现金及现金等价物为24.702亿美元，较2023年末增加2.87亿美元[13] - 2024年第三季度存货为22.428亿美元，较2023年末增加1.31亿美元[13] - 2024年第三季度应收账款净额为10.706亿美元，较2023年末增加1.35亿美元[13] - 2024年第三季度长期债务为25.472亿美元，较2023年末增加4.6亿美元[13] - 2024年第三季度资产总额为139.236亿美元，较2023年末增加7.084亿美元[13]

文章核心观点 - 安森美半导体公司将公布第三季度财报，分析师对其盈利和营收有预期，同时介绍了近期分析师评级及目标价情况 [1][2][4] 财报信息 - 公司将于10月28日周一开盘前公布第三季度财报 [1] - 分析师预计公司本季度每股收益97美分，低于去年同期的1.39美元；预计本季度营收17.5亿美元，低于去年同期的21.8亿美元 [2] - 7月29日公司公布的第二季度财报好于预期 [2] 股价表现 - 周五公司股价上涨1.7%，收于71.25美元 [2] 分析师评级 - Keybanc分析师John Vinh于10月8日维持“增持”评级，将目标价从95美元降至90美元，准确率76% [4] - B of A Securities分析师Vivek Arya于7月30日维持“买入”评级，将目标价从80美元升至90美元，准确率82% [4] - Deutsche Bank分析师Ross Seymore于7月30日维持“买入”评级，将目标价从85美元升至90美元，准确率83% [4] - Rosenblatt分析师Kevin Cassidy于7月30日维持“中性”评级，将目标价从70美元升至75美元，准确率73% [4] - Truist Securities分析师William Stein于7月30日维持“买入”评级，将目标价从85美元升至97美元，准确率86% [4] 目标价情况 - 基于30位分析师评级，公司共识目标价为88.26美元，最高为BMO Capital于2023年8月1日给出的110美元，最低为Exane BNP Paribas于2024年4月19日给出的55美元 [5] - Keybanc、B of A Securities和Deutsche Bank最新平均目标价为90美元，暗示公司股价有25.87%的上涨空间 [5]

文章核心观点 - 安森美半导体（On Semiconductor）将于10月28日公布2024年第三季度财报，其业绩受多因素影响，同时给出其他有盈利超预期潜力的公司 [1][2][5] 安森美半导体Q3业绩预期 - 公司预计2024年第三季度营收在17亿至18亿美元之间，每股收益在0.91美元至1.03美元之间 [1] - Zacks共识预期第三季度每股收益为0.97美元，较去年同期下降30.22%；营收共识预期为17.5亿美元，较去年同期下降19.77% [1] - 公司过去四个季度的盈利均超Zacks共识预期，平均超预期幅度为3.62% [1] 影响安森美半导体Q3业绩的因素 积极因素 - 产品在汽车和工业终端市场的采用率增加，尤其在电动汽车、高级驾驶辅助系统和能源基础设施领域 [2] - 碳化硅和绝缘栅双极晶体管产品在工业、计算、消费和汽车终端市场有广泛优势 [2] - 在汽车领域凭借碳化硅优势和智能电源及传感解决方案赢得市场份额 [2] - 对捷克垂直整合碳化硅制造工厂的投资增强欧洲供应链韧性，支持碳化硅产品需求增长 [3] - 扩展电源和传感解决方案产品组合，新产品推动增长 [3] - 高级驾驶辅助系统向高分辨率图像传感器转变，800万像素图像传感器营收显著增长 [3] 消极因素 - 碳化硅产能提升和频繁收购影响资产负债表，近期待报告季度利润率或承压，可能影响营收增长 [4] Zacks模型分析及其他公司推荐 - 安森美半导体盈利ESP为+0.91%，Zacks排名为4（卖出），不符合盈利超预期条件 [5] - Reddit盈利ESP为+72.10%，Zacks排名为2，股价年初至今上涨54%，将于10月29日公布Q3财报 [5] - Garmin盈利ESP为+1.03%，Zacks排名为2，股价年初至今上涨25.7%，将于10月30日公布Q3财报 [5] - Cognizant Technology Solutions盈利ESP为+2.86%，Zacks排名为3，股价年初至今上涨0.7%，将于10月30日公布Q3财报 [6]

文章核心观点 - 华尔街分析师预计安森美半导体公司即将公布的季度财报中每股收益下降30.2%，营收下降19.8%，且盈利预测变化对投资者反应和股价有重要影响 [1] 盈利与营收预测 - 分析师预计公司即将公布的季度每股收益为0.97美元，同比下降30.2% [1] - 预计营收达17.5亿美元，同比下降19.8% [1] - 过去30天该季度的每股收益共识估计未变 [1] 细分市场营收预测 - 分析师预测“汽车市场营收”将达9.3105亿美元，同比变化-19.6% [2] - 预计“工业市场营收”将达4.6497亿美元，同比变化-24.5% [2] - 预计“其他市场营收”将达3.5493亿美元，同比变化-12.8% [2] 细分产品营收预测 - 分析师预计“智能传感集团产品营收”将达2.5945亿美元，同比变化-21% [3] - 预计“电源解决方案集团产品营收”将达8.4164亿美元，同比变化-31.6% [3] 股价表现与评级 - 过去一个月，公司股价回报率为-5.6%，而标准普尔500综合指数变化为+2.7% [3] - 目前公司的Zacks评级为4（卖出），暗示近期可能跑输整体市场 [3]

文章核心观点 文章围绕安森美半导体公司（ON Semiconductor Corp.）展开，介绍其股价表现、盈利预期、估值情况，同时提及所在行业的排名信息，为投资者提供参考 [1][2][3][4] 公司股价表现 - 公司上一交易日收盘价为66.54美元，较前一交易日下跌0.89%，表现逊于标准普尔500指数当日0.05%的跌幅，道指下跌0.02%，科技股为主的纳斯达克指数上涨0.18% [1] - 过去一个月公司股价下跌3.73%，落后于计算机和科技板块3.5%的涨幅以及标准普尔500指数2.76%的涨幅 [1] 公司盈利预期 - 公司将于2024年10月28日公布财报，分析师预计每股收益0.97美元，同比下降30.22%，季度营收17.5亿美元，同比下降19.77% [1] - 扎克斯共识预测公司整个财年每股收益4.01美元，营收71.3亿美元，分别较上一年变化-22.29%和-13.61% [2] 分析师评级与模型 - 扎克斯排名系统从1（强力买入）到5（强力卖出），1号股票自1988年以来年均回报率达25%，过去一个月扎克斯共识每股收益预期无变化，公司目前扎克斯排名为4（卖出） [3] - 扎克斯排名是整合分析师预估变化的专有模型，预估调整反映短期业务模式动态，积极调整表明分析师对公司业务和盈利能力乐观 [2] 公司估值情况 - 公司目前远期市盈率为16.75，行业平均远期市盈率为35.58，公司股价相对有折扣 [3] - 公司目前PEG比率为3.6，半导体 - 模拟和混合行业平均PEG比率为3.35 [3] 行业排名信息 - 半导体 - 模拟和混合行业属于计算机和科技板块，目前扎克斯行业排名为174，处于所有250多个行业的后31% [4] - 扎克斯行业排名通过计算行业内个股平均扎克斯排名评估行业活力，研究显示排名前50%的行业表现是后50%的两倍 [4]