上市保荐书 华泰联合证券有限责任公司关于 南京波长光电科技股份有限公司股票上市保荐书 深圳证券交易所： 作为南京波长光电科技股份有限公司（以下简称"发行人"、"公司"、"波长 光电"）首次公开发行股票并在创业板上市的保荐人，华泰联合证券有限责任公 司及其保荐代表人已根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》 等法律法规和中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）及深圳证券 交易所的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规则和行业 自律规范出具上市保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。 现将有关情况报告如下： 发行人名称：南京波长光电科技股份有限公司 注册地址：南京市江宁区湖熟工业集中区 有限公司设立日期：2008 年 12 月 24 日 股份公司设立日期：2014 年 5 月 15 日 注册资本：8,678.80 万元人民币 法定代表人：吴玉堂 联系方式：025-52657118 经营范围：光机电产品和激光产品及配件的研发、生产、组装、销售；计算 机软件销售；自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家限定公司经营或禁 止进出口的商品和技术除外）；一类医疗器械、仪器仪表的研发、 ...

上市信息 - 公司股票2023年8月23日在深交所创业板上市[1] - 首次公开发行后总股本为115,718,000股[2] - 首次公开发行股票增加股份28,930,000股[2] 发行价格与市盈率 - 发行价格为29.38元/股[4] - 截至2023年8月8日，仪器仪表制造业近一月静态平均市盈率39.05倍[4] - 可比公司2022年扣非后平均静态市盈率51.36倍[5][6] - 发行价对应2022年扣非后摊薄市盈率60.67倍，高于可比公司18.13%，高于行业平均55.37%[6] 可比公司市盈率 - 福光股份2022年扣非前市盈率113.37倍，扣非后552.96倍[5] - 福晶科技2022年扣非前市盈率49.51倍，扣非后52.15倍[5] 行业信息 - 公司所属行业为仪器仪表制造业，细分行业为光学仪器制造[4] - 创业板市场有业绩不稳定、经营和退市风险大等特点[3]

发行信息 - 本次发行数量2893.00万股，占发行完成后总股本比例25.00%，全部为新股发行[7] - 每股面值1.00元，发行价格29.38元/股[7] - 发行日期为2023年8月14日，拟上市板块为深交所创业板[7] - 发行后总股本11571.80万股[7] - 保荐人（主承销商）为华泰联合证券有限责任公司[7] 业绩数据 - 报告期内境外主营业务收入分别为4990.69万元、8353.47万元及8302.78万元，占比分别为18.99%、27.39%及24.62%[25] - 报告期各期末存货账面价值分别为6969.53万元、9816.76万元及11783.89万元，占流动资产比重分别为29.55%、38.16%及37.52%[29] - 报告期内扣非后加权平均净资产收益率分别为16.53%、16.51%及14.86%，扣非后基本每股收益分别为0.47元、0.61元及0.64元[30] - 2022年营业收入34191.50万元，归属于母公司所有者的净利润6150.73万元，扣非后净利润5603.51万元[59] - 2023年6月30日资产总额59485.25万元，较上年末上升4.01%；负债合计18636.95万元，较上年末下降6.57%；所有者权益40848.30万元，较上年末增长9.68%[62] - 2023年1 - 6月营业收入18272.43万元，同比增长12.72%；归属于母公司股东的净利润3455.93万元，同比增长19.58%；扣非后净利润3300.19万元，同比增长20.32%[62] - 预计2023年1 - 9月营业收入28500 - 31000万元，同比增长13.77% - 23.75%；归属于母公司所有者的净利润5700 - 6000万元，同比增长20.72% - 27.07%；扣非后净利润5400 - 5700万元，同比增长21.42% - 28.17%[63][64] 股权结构 - 朱敏直接持有公司50.37%股份，间接控制公司3.93%表决权，与黄胜弟合计控制公司54.30%表决权[26] - 吴玉堂直接持有公司24.97%股份，黄玉梅直接持有公司0.08%股份[26] 新产品与技术 - 2022年公司推出光刻机平行光源系统及AR近眼检镜头等产品[47] - 公司开发光学镜片表面缺陷自动检测上下料一体化设备[53] 研发情况 - 截至2022年末研发团队中直接从事科研开发的技术人员有73人，约占公司员工总数的13.83%[43] - 截至2023年3月31日，公司已获95项专利授权，其中26项发明专利，拥有软件著作权10项[43] - 最近三年研发投入分别为2020年1448.13万元、2021年1684.99万元、2022年2001.32万元，合计5134.44万元，复合增长率17.56%[57] 募集资金项目 - 本次募集资金投资项目包括激光光学产品生产项目（投资总额12988.78万元）、红外热成像光学产品生产项目（投资总额11393.41万元）、波长光学研究院建设项目（投资总额7474.09万元），合计31856.28万元[67] 风险提示 - 公司存在新产品开发不确定性风险，开发成功后还存在不能及时产业化、规模化经营的风险[22] - 公司可能面临技术升级迭代以及产品被替代、淘汰的风险，对持续经营和盈利能力产生不利影响[23] - 公司存在研发失败风险，可能失去技术优势与竞争力，影响持续发展[23] - 公司下游应用未来同行业竞争对手可能扩大[24] - 公司面临市场竞争、贸易摩擦、实际控制人不当控制等多种风险[24,25,26]

南京波长光电科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市 发行结果公告 保荐人（主承销商）：华泰联合证券有限责任公司 特别提示 南京波长光电科技股份有限公司（以下简称"波长光电"、"发行人"）首次 公开发行 2,893.00 万股人民币普通股（A 股）（以下简称"本次发行"）并在创业 板上市的申请已经深圳证券交易所创业板上市委员会审议通过，并已经中国证券 监督管理委员会（以下简称"证监会"）同意注册（证监许可〔2023〕1252 号）。 本次发行的保荐人（主承销商）为华泰联合证券有限责任公司（以下简称"保荐 人（主承销商）"或"华泰联合证券"）。发行人股票简称为"波长光电"，股票代 码为"301421"。 发行人和保荐人（主承销商）协商确定本次发行价格为 29.38 元/股。发行数 量为 2,893.00 万股，全部为新股发行，无老股转让。本次发行的发行价格不超过 剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后通 过公开募集方式设立的证券投资基金（以下简称"公募基金"）、全国社会保障基 金（以下简称"社保基金"）、基本养老保险基金（以下简称"养老金"）、企业年 金基金和职业年金基金（以 ...

发行情况 - 波长光电首次公开发行2,893.00万股人民币普通股（A股）[2] - 初始战略配售与最终战略配售差额144.65万股回拨至网下发行[2] - 战略配售回拨后、网上网下回拨机制启动前，网下初始发行数量为2,068.50万股，占比71.50%；网上初始发行数量为824.50万股，占比28.50%[3] - 网上初步有效申购倍数为6,788.12765倍，将本次发行数量的20.00%（578.60万股）由网下回拨至网上[5] - 回拨机制启动后，网下最终发行数量为1,489.90万股，占比51.50%；网上最终发行数量为1,403.10万股，占比48.50%[5] - 回拨后本次网上发行的最终中签率为0.0250696323%，有效申购倍数为3,988.88978倍[5] 投资者情况 - 224家网下投资者管理的6,003个有效报价配售对象参与网下申购，有效申购数量为5,064,970万股[11] - A类投资者有效申购股数3,074,350万股，占比60.70%，配售数量10,507,874股，占网下发行总量的70.53%；B类投资者有效申购股数1,990,620万股，占比39.30%，配售数量4,391,126股，占网下发行总量的29.47%[12] 部分机构获配情况 - 安信证券旗下多产品有不同申购量和获配金额[20] - 宝盈基金旗下多产品有不同申购量和获配金额[20] - 博时基金旗下多产品及年金计划多以970万股申购，获配金额多为97,394.70元[22][23][24] - 富国基金旗下多产品及计划多以970万股申购，获配股数多为3,315股，获配金额多为97,394.70元[31][32][33] - 工银瑞信旗下多基金及年金计划多以970万股申购，获配金额多为97,394.70元[37][38][39] 其他安排 - 网下投资者应于2023年8月16日（T + 2日）16:00前缴纳新股认购资金[5] - 网下发行部分采用比例限售方式，10%的股份限售6个月，90%的股份无锁定期[6]

依据本次发行价格，保荐人相关子公司不参与战略配售。最终，本次发行 不向参与战略配售的投资者定向配售。初始战略配售与最终战略配售的差额 144.65 万股回拨至网下发行。 本次发行最终采用网下向符合条件的投资者询价配售（以下简称"网下发 行"）和网上向持有深圳市场非限售 A 股股份和非限售存托凭证市值的社会公众 投资者定价发行（以下简称"网上发行"）相结合的方式进行。 南京波长光电科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市 网上摇号中签结果公告 保荐人（主承销商）：华泰联合证券有限责任公司 特别提示 南京波长光电科技股份有限公司（以下简称"波长光电"、"发行人"）首次 公开发行 2,893.00 万股人民币普通股（A 股）（以下简称"本次发行"）并在创业 板上市的申请已经深圳证券交易所（以下简称"深交所"）创业板上市委员会审 议通过，并已经中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）同意注册 （证监许可〔2023〕1252 号）。 发行人和保荐人（主承销商）华泰联合证券有限责任公司（以下简称"华泰 联合证券"、"保荐人（主承销商）"或"主承销商"）协商确定本次发行价格为 29.38 元/股。 本次发行 ...

南京波长光电科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市 网上申购情况及中签率公告 保荐人（主承销商）：华泰联合证券有限责任公司 南京波长光电科技股份有限公司（以下简称"波长光电"、"发行人"或"公 司"）首次公开发行 2,893.00 万股人民币普通股（A 股）（以下简称"本次发行"） 并在创业板上市的申请已经深圳证券交易所（以下简称"深交所"）创业板上市 委员会审议通过，并已经中国证券监督管理委员会（以下简称"证监会"）同意 注册（证监许可〔2023〕1252 号）。 发行人和保荐人（主承销商）华泰联合证券有限责任公司（以下简称"华泰 联合证券"、"保荐人（主承销商）"或"主承销商"）协商确定本次发行价格为 29.38 元/股。 本次发行价格未超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均 数，剔除最高报价后通过公开募集方式设立的证券投资基金、全国社会保障基金、 基本养老保险基金、企业年金基金和职业年金基金、符合《保险资金运用管理办 法》等规定的保险资金和合格境外投资者资金报价中位数和加权平均数的孰低值。 依据本次发行价格，保荐人相关子公司不参与战略配售。最终，本次发行不 向参与战略配售的投资者定 ...

发行相关数据 - 本次发行价格为29.38元/股，对应不同计算方式市盈率分别为45.50倍、41.46倍、60.67倍、55.27倍[17][40][64][73][74] - 截至2023年8月8日，“C40仪器仪表制造业”最近一个月平均静态市盈率为39.05倍[2][17][68] - 本次发行价对应的发行人2022年扣非前后孰低的归母净利润摊薄后市盈率为60.67倍，高于可比上市公司静态市盈率18.13%，高于行业最近一个月平均静态市盈率55.37%[2][17][69] - 本次公开发行新股2893.00万股，发行后总股本为11571.80万股，发行股份占发行后公司股份总数的比例为25.00%[35][38][72] - 预计募集资金总额84996.34万元，扣除发行费用9122.05万元后，预计募集资金净额约75874.29万元[34][35][75] 申购与配售 - 2023年8月14日（T日）进行网上和网下申购，网下申购时间为9:30 - 15:00，网上申购时间为9:15 - 11:30、13:00 - 15:00[6][7][42][45][52][88][89][103][115][117] - 网下发行提交有效报价的投资者数量为224家，管理的配售对象个数为6003个，有效拟申购数量总和为5064970万股[33][66][67][87] - 初始战略配售数量为144.65万股，占发行数量的5.00%，最终不向战略配售投资者定向配售，差额144.65万股回拨至网下发行[8][39][72][86] - 战略配售回拨后、网上网下回拨机制启动前，网下初始发行数量为2068.50万股，占发行数量的71.50%；网上初始发行数量为824.50万股，占发行数量的28.50%[39][72] - 网上发行的股票无流通限制及限售期安排，网下发行部分采用比例限售方式，网下投资者获配股票数量的10%（向上取整计算）限售期限为6个月[8][80] 研发与技术 - 截至2023年3月31日，公司已获95项专利授权，其中26项发明专利，拥有软件著作权10项[21] - 截至2022年末研发团队中直接从事科研开发的技术人员有73人，约占公司员工总数的13.83%[22] 产品与市场 - 公司2022年推出光刻机平行光源系统及AR近眼检镜头等产品，进入半导体及AR/VR领域[26] - 公司引进十余台高精度单点金刚石车床以及激光辅助加工设备，镜片抛光精度误差优于行业平均水平[30] - 公司拥有近20台先进的镀膜设备及专业镀膜团队，能实现多种膜系[30] - 公司品牌“RONAR - SMITH”获评江苏省著名商标[30] - 公司与主要客户定期交流，赢得了华工科技等企业优秀供应商荣誉[32] - 公司与亚洲、欧洲、美国、拉美多个国家和地区客户建立业务往来[33]

南京波长光电科技股份有限公司 投资风险特别公告 保荐人（主承销商）：华泰联合证券有限责任公司 根据《国民经济行业分类》（GB/T 4754-2017），南京波长光电科技股份有限 公司（以下简称"波长光电"、"发行人"或"公司"）所属行业为"仪器仪表制 造业（C40）"，细分行业为"光学仪器制造（C4040）"。截至 2023 年 8 月 8 日 （T-4 日），中证指数有限公司发布的"C40 仪器仪表制造业"最近一个月平均 静态市盈率为 39.05 倍。本次发行价格 29.38 元/股对应的发行人 2022 年扣除非 经常性损益前后孰低的摊薄后市盈率为 60.67 倍，高于可比公司 2022 年扣非后 平均静态市盈率，超出幅度为 18.13%；高于中证指数有限公司发布的行业最近 一个月平均静态市盈率，超出幅度为 55.37%，可能存在未来发行人股价下跌给 投资者带来损失的风险。发行人和保荐人（主承销商）提请投资者关注投资风险， 审慎研判发行定价的合理性，理性作出投资。 波长光电首次公开发行2,893.00万股人民币普通股（A股）（以下简称"本次 发行"）的申请已经深圳证券交易所创业板上市委员会审议通过，并已经 ...

发行情况 - 公司首次公开发行2893.00万股A股，占发行后总股本25.00%[1][2] - 本次公开发行后总股本为11571.80万股[3] - 初始战略配售发行数量为144.65万股，占发行数量5.00%[3] - 回拨前网下初始发行1923.85万股，占扣除战略配售后总量70.00%[3] - 回拨前网上初始发行824.50万股，占扣除战略配售后总量30.00%[3] 其他信息 - 网上路演时间为2023年8月11日14:00 - 16:00[4] - 网上路演网址为全景网和全景路演[4] - 发行申请获深交所创业板审议通过，获证监会同意注册[1] - 发行人和保荐人通过询价确定发行价格，网下不累计投标询价[1] - 最终发行数量及战略配售情况8月16日公告明确[3]