证券代码：301313 证券简称：凡拓数创 公告编号：2025-049 广州凡拓数字创意科技股份有限公司 第四届董事会第十五次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、 完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 广州凡拓数字创意科技股份有限公司（以下简称"公司"）第四届董事会 第十五次会议于 2025 年 8 月 26 日在公司会议室以现场结合通讯的方式召开。 会议通知已于 2025 年 8 月 15 日通过邮件及书面的方式送达各位董事。本次会 议应出席董事 7 人，其中以现场出席并参与表决的董事共 6 人，以通讯出席并 参与表决的董事共 1 人，为李超红先生。 会议由公司董事长伍穗颖先生主持，公司监事、高级管理人员列席本次会 议。会议召开符合有关法律、法规、规章和《公司章程》的规定。经各位董事 认真审议，会议形成决议如下。 二、董事会会议审议情况 （一）审议通过《关于公司〈2025 年半年度报告〉及其摘要的议案》 公司董事会在全面审核和了解公司 2025 年半年度报告全文及其摘要后，认 为公司 2025 年半年度报告全文及其摘要真实、准确、完整地反映了公司的 ...

财务表现：收入与利润 - 营业收入3.20亿元人民币，同比增长53.79%[24] - 归属于上市公司股东的净亏损4686.02万元人民币，同比减亏33.07%[24] - 基本每股收益-0.45元/股，同比改善32.84%[24] - 加权平均净资产收益率为-5.93%，同比改善1.05个百分点[24] - 营业总收入同比增长53.8%，从2.078亿元增至3.196亿元[163][164] - 归属于母公司股东的净亏损收窄33.1%，从-7001万元改善至-4686万元[165] - 母公司营业收入同比增长43.1%，从1.676亿元增至2.399亿元[167] - 母公司净利润改善41.7%，从-4811万元收窄至-2804万元[168] - 营业收入同比增长53.79%至3.2亿元，主要因数字一体化综合服务收入增加[56] 财务表现：成本与费用 - 营业成本同比增长61.65%至2.34亿元，毛利率承压[56] - 营业成本同比增长61.6%，从1.451亿元增至2.345亿元[164] - 销售费用同比增长15.5%，从5078万元增至5866万元[164] - 研发费用同比下降3.0%，从1756万元降至1704万元[164] - 信用减值损失改善30.8%，从-2239万元收窄至-1549万元[164] - 直接人工成本飙升91.33%至5382万元，占营业成本比重升至23.02%[60] - 应收账款减值计提1549万元，占利润总额30.30%[61] 财务表现：现金流 - 经营活动产生的现金流量净额344.25万元人民币，同比增长103.19%[24] - 经营活动现金流量净额大幅改善至344万元，同比增长103.19%[56] - 销售商品提供劳务收到的现金同比增长52.2%至3.099亿元（2024年同期2.036亿元）[170] - 经营活动现金流量净额由负转正达344万元（2024年同期-1.079亿元）[170] - 母公司经营活动现金流净额1349万元（2024年同期-7877万元）[172] 业务线表现：数字创意服务 - 数字创意行业收入3.19亿元占比超99%，毛利率26.77%同比下降3.43个百分点[58] - 数字创意服务包括静态数字创意服务和动态数字创意服务[14][15] - 提供数字一体化综合服务以展示策划总体设计3D数字内容制作为核心[14][15] - 数字创意产品与解决方案服务建筑地产文化文博等领域[53] - 数字展馆业务占比较大，存在创新不足导致竞争力下降风险[89] 业务线表现：数字孪生及软件产品 - 数字孪生及信息化软件业务收入4578.59万元人民币，同比增长399.22%[34] - 数字孪生产品收入激增399.22%至4578万元，但毛利率下降4.10%[58] - AI 3D数字孪生一体化解决方案融合GISBIMCIM等技术服务于工业水利水务能源电力等行业[14][15] - 数字孪生平台覆盖水利水务智能制造能源电力等行业[39][47] - 自研AI三维重建平台提供端到端数字孪生构建能力[39] 技术与研发 - 公司业务涵盖3D可视化技术数字多媒体技术数字沙盘AI 3D数字孪生软件产品等[14][15] - 公司涉及技术包括云计算技术AIGC裸眼3DIOT等[14][15] - 研发投入增加以推进AI 3D发展战略，重点布局数字孪生和数智文化领域[34] - FUNBI软件工具提升易用性与效率值[39] - 公司积累20年3D数据资产包含图像文案创意3D模型等[51] 资产与负债状况 - 总资产14.77亿元人民币，较上年度末增长6.27%[24] - 归属于上市公司股东的净资产7.67亿元人民币，较上年度末下降5.26%[24] - 货币资金减少7.84个百分点至1.5亿元，占总资产比例降至10.16%[63] - 固定资产激增11.15个百分点至2.51亿元，主要系在建工程转固[64] - 商誉新增至8928万元，因企业合并增长2.34个百分点[64] - 短期借款从0.56亿元增至0.66亿元，增长17.9%[156] - 长期借款从561万元大幅增至4,521万元，增长706%[157] - 未分配利润从-832.5万元恶化至-5,518.6万元[157] 投资与收购活动 - 公司完成对浙江禹贡信息科技收购持有51%股权[44] - 收购浙江禹贡科技51%股权，投资金额75,650,800元，资金来源为自有资金[70][71] - 以1,633万元对浙江禹贡科技进行增资，完成后持股比例达51%[70][71] - 公司以5,932.08万元收购禹贡科技44.94%股权[133] - 公司以1,633.00万元对禹贡科技增资，其中136.0408万元计入注册资本[133] - 禹贡科技注册资本增至1,236.0408万元[133] - 公司合计投资7,565.08万元获得禹贡科技51%股权[133] - 报告期投资额76,650,800元，较上年同期80,200,000元减少4.43%[68] 募集资金使用 - 首次公开发行股票募集资金总额为64,598.09万元[75] - 扣除发行费用后实际募集资金净额为55,590.10万元[75] - 截至2025年6月30日累计使用募集资金53,928.15万元[75] - 其中投入承诺投资项目36,146.81万元[75] - 使用超募资金永久补充流动资金13,315.29万元[75] - 募集资金账户利息收入净额为1,389.31万元[75] - 截至2025年6月30日募集资金余额为2,350.05万元[75] - 2025年半年度使用募集资金4,601.13万元[75] 募投项目进展 - 数字创意制作基地项目承诺投资总额442万元 募集资金净额11,858.6万元 截至期末累计投入金额442万元 投资进度100%[77] - 数字创意研发中心升级项目承诺投资总额5,504.91万元 截至期末累计投入金额5,018.93万元 投资进度91.17% 预计可使用状态日期2025年03月29日[77] - 网络升级及数字展示中心建设项目承诺投资总额7,626.9万元 截至期末累计投入金额7,303.14万元 投资进度95.76% 预计可使用状态日期2025年06月30日[77] - 总部数字创意制作基地项目承诺投资总额18,701万元 截至期末累计投入金额17,723.44万元 投资进度94.76% 预计可使用状态日期2025年06月30日[77] - 补充流动资金项目承诺投资总额10,000万元 截至期末累计投入金额10,126.82万元 投资进度101.27% 预计可使用状态日期2025年06月30日[77] - 募集资金总体使用效率较高 承诺投资项目累计投入金额占调整后投资总额比例达96.1%[77] 公司治理与股权激励 - 2023年限制性股票激励计划向71名激励对象授予总量240万股 预留45万股 授予价格18.55元/股[99] - 激励对象中有8人放弃获授 首次授予对象从71人调整为63人 授予股票总数保持240万股不变[101] - 部分激励对象放弃认购 首次授予登记数量由240万股调整为236万股 登记人数变更为60人[101] - 因业绩考核不达标及人员离职 公司回购注销55名激励对象及5名离职人员共计124万股限制性股票[102] - 2025年7月29日完成124万股限制性股票回购注销[103] - 公司回购注销124万股限制性股票，回购价格为18.742元/股[132] - 公司总股本由104,693,400股减少至103,453,400股，减少1,240,000股[132] 风险管理与应对 - 公司面临毛利率波动风险，受产品结构及人力成本影响[92] - 公司通过业务外包和人才结构调整实现降本增效[92] - 应收账款金额较大且可能继续增加 鉴于客户资金流紧张和付款周期延长 公司面临较高坏账风险[93] - 公司对超过6个月账龄的应收账款进行集中跟进催收 对超过1年的项目进行具体评估并通过司法程序处理[93] 其他重要事项 - 公司2025年半年度报告发布日期为2025年8月28日[2] - 公司计划不派发现金红利不送红股不以公积金转增股本[5] - 报告期指2025年1月1日至2025年6月30日期末指2025年6月30日[14] - 公司股票简称为凡拓数创股票代码为301313在深圳证券交易所上市[17] - 公司法定代表人伍穗颖主管会计工作负责人叶丽卿会计机构负责人叶丽卿[4][17] - 财务总监变更 张昱于2025年4月23日解聘 叶丽卿同日聘任[97]

板块整体表现 - 数字媒体板块较上一交易日上涨2.31% [1] - 上证指数报收3883.56点，上涨1.51%；深证成指报收12441.07点，上涨2.26% [1] - 板块主力资金净流入8487.1万元，游资资金净流出6322.4万元，散户资金净流出2164.7万元 [2] 个股涨幅表现 - 值得买领涨，收盘价36.92元，涨幅6.31%，成交量26.56万手，成交额9.64亿元 [1] - 芒果超媒涨幅6.11%，收盘价27.09元，成交量58.35万手，成交额15.23亿元 [1] - 掌阅科技涨幅5.05%，收盘价22.46元，成交量30.75万手，成交额6.76亿元 [1] - 三六五网涨幅1.86%，收盘价15.31元，成交量14.35万手，成交额2.20亿元 [1] - 川网传媒涨幅1.83%，收盘价20.00元，成交量9.82万手，成交额1.95亿元 [1] 个股跌幅表现 - *ST返利跌幅3.19%，收盘价4.55元，成交量12.56万手，成交额5776.07万元 [2] - 生意宝跌幅2.19%，收盘价21.86元，成交量18.09万手，成交额3.96亿元 [2] - 卓创资讯跌幅0.21%，收盘价68.07元，成交量3.51万手，成交额2.38亿元 [2] 资金流向 - 芒果超媒主力净流入1.38亿元，主力净占比9.09%，游资净流出5756.57万元，散户净流出8088.21万元 [3] - 掌阅科技主力净流入5904.52万元，主力净占比8.73%，游资净流出724.19万元，散户净流出5180.32万元 [3] - 川网传媒主力净流入2092.93万元，主力净占比10.76%，游资净流入162.11万元，散户净流出2255.05万元 [3] - *ST返利主力净流出1051.45万元，主力净占比-18.20%，游资净流入116.97万元，散户净流入934.48万元 [3]

板块整体表现 - 数字媒体板块较上一交易日上涨0.83% [1] - 上证指数上涨1.45%至3825.76点 深证成指上涨2.07%至12166.06点 [1] 个股涨跌情况 - 卓创资讯领涨板块 收盘价68.21元 涨幅2.88% 成交量3.87万手 成交额2.62亿元 [1] - 视觉中国涨幅2.19% 收盘价21.92元 成交量45.06万手 成交额9.836亿元 [1] - *ST返利涨幅1.51% 收盘价4.70元 成交量10.91万手 成交额5146.17万元 [1] - 人民网涨幅1.24% 收盘价22.01元 成交量28.24万手 成交额6.19亿元 [1] - 新华网涨幅1.13% 收盘价20.53元 成交量14.19万手 成交额2.90亿元 [1] 资金流向 - 板块主力资金净流入5139.51万元 [1] - 游资资金净流出1.12亿元 [1] - 散户资金净流入6037.36万元 [1]

板块整体表现 - 数字媒体板块当日下跌0.06%，表现弱于上证指数（上涨0.13%）和深证成指（下跌0.06%）[1] - 板块内个股分化明显，川网传媒领跌（-1.22%），新华网领涨（1.05%）[1][2] - 板块主力资金净流出1.2亿元，游资资金净流入673万元，散户资金净流入1.13亿元[2] 个股价格表现 - 川网传媒（300987）跌幅最大，收盘价19.49元，下跌1.22%[2] - 芒果超媒（300413）收盘价25.54元，下跌1.16%[2] - 新华网（603888）表现最佳，收盘价20.30元，上涨1.05%[1] - 生意宝（002095）收盘价22.46元，上涨0.85%[1] - 人民网（603000）收盘价21.74元，上涨0.74%[1] 成交活跃度 - 视觉中国成交最活跃，成交额达6.12亿元，成交量28.40万手[1][2] - 芒果超媒成交额7.24亿元，成交量28.22万手[2] - 风语筑成交量25.88万手，成交额2.84亿元[1] - 掌阅科技成交量13.85万手，成交额2.95亿元[1][2] - *ST返利成交额最低，为2788.59万元[1] 资金流向特征 - 人民网主力资金净流入1966.20万元，主力净占比4.83%[3] - 新华网主力资金净流入1698.31万元，主力净占比6.35%[3] - 卓创资讯主力资金净流入628.90万元，主力净占比4.71%[3] - 值得买主力资金净流出1829.72万元，主力净占比-8.10%[3] - 生意宝主力资金净流出1978.18万元，主力净占比-3.79%[3] - 凡拓数创游资净流入527.17万元，游资净占比5.22%[3] - 三六五网散户净流入528.57万元，散户净占比5.16%[3]

板块整体表现 - 数字媒体板块当日上涨0.19%，跑赢上证指数（下跌0.02%）和深证成指（下跌0.12%）[1] - 新华网以1.31%涨幅领涨板块，视觉中国（1.13%）和三六五网（1.00%）涨幅居前[1] - 板块内10只个股上涨，10只个股下跌，呈现分化态势[1][2] 个股交易数据 - 芒果超媒成交额最高达19.95亿元，成交量76.02万手[1][2] - 视觉中国成交额12.62亿元居次，成交量58.32万手[1] - *ST返利成交额最低为4333.27万元，成交量9.65万手[2] - 卓创资讯股价最高报66.66元，风语筑股价最低报10.87元[1][2] 资金流向分析 - 板块主力资金净流出3.2亿元，游资资金净流入6375.07万元，散户资金净流入2.56亿元[2] - 视觉中国获主力资金净流入3935.26万元（净占比3.12%），为板块最高[3] - 生意宝遭主力资金净流出3133.02万元（净占比-11.35%），为板块最低[3] - 人民网获游资净流入2971.28万元（净占比4.37%），表现突出[3] - 凡拓数创散户资金净流入1569.90万元（净占比14.98%），占比最高[3]

板块整体表现 - 数字媒体板块当日上涨1.19% 领涨个股为风语筑（涨幅3.97%）[1] - 上证指数报3696.77点（涨0.83%） 深证成指报11634.67点（涨1.6%）[1] - 板块主力资金净流出430.61万元 游资净流出3496.3万元 散户净流入3926.91万元[2] 个股价格与成交表现 - 风语筑收盘价10.73元 成交量29.00万手 成交额3.08亿元[1] - 芒果超媒成交额达5.48亿元 为板块最高 视觉中国成交额4.92亿元紧随其后[1] - *ST返利涨幅0.87% 成交额9467.18万元 生意宝成为唯一下跌个股（-0.59%）[1][2] 资金流向分布 - 芒果超媒获主力净流入4771.86万元（占比8.71%） 但游资与散户均呈净流出状态[3] - 风语筑主力净流入3029.55万元（占比9.84%） 游资净流出1559.76万元[3] - 视觉中国遭遇主力净流出1018.19万元 但散户资金净流入3174.51万元（占比6.45%）[3]

数字媒体板块市场表现 - 数字媒体板块整体下跌1.28%，领跌个股为值得买（跌幅3.57%）[1] - 上证指数下跌0.46%至3666.44点，深证成指下跌0.87%至11451.43点[1] - 板块内唯一上涨个股为*ST返利（涨幅5%），其余9只个股均下跌[1][2] 个股涨跌及成交情况 - *ST返利成交量18.04万手，成交额8205.47万元，涨幅5%居板块首位[1] - 生意宝成交额6.88亿元，人民网成交额5.96亿元，芒果超媒成交额5.48亿元[1] - 值得买跌幅最大达3.57%，成交额3.49亿元[2] - 视觉中国成交量31.11万手为板块最高，成交额6.41亿元[1][2] 资金流向分析 - 板块主力资金净流出2.22亿元，游资净流入2107.4万元，散户净流入2.01亿元[2] - 人民网获主力资金净流入4025.85万元（占比6.75%），*ST返利主力净流入2314.48万元（占比28.21%）[3] - 三六五网主力净流出2007.13万元（占比19.55%），掌阅科技主力净流出1962.42万元（占比9.38%）[3] - 川网传媒游资净流入1366.7万元（占比8.08%），芒果超媒游资净流入857.74万元（占比1.57%）[3]

核心技术优势 - 公司在AI三维重建方向构建深厚技术积累和差异化优势 核心技术覆盖3DGS AR交互 自研3D引擎及行业级模型数据集 [2] - 自研FTE引擎结合深度学习与高斯泼溅算法 实现高精度环境感知与动态建模 [2] - 自研AI3D数字引擎具备多物理场仿真能力 可模拟复杂环境变量 [2] 技术应用场景 - 通过多视角图像/视频数据智能分析 三维重建生成可交互3D场景 [2] - 在工业机器人场景中提供AI算法辅助支持机械臂轨迹规划与避障训练 [2] - 虚拟环境支持千万次动作迭代 大幅缩短机器人训练周期 [2]

核心发展战略 - AI3D+水利水务是推动AI3D核心发展战略的主要应用场景之一和当前业务布局重点 [2] 业务布局与并购整合 - 通过并购广州中工水务信息科技有限公司强化排水行业信息化建设能力 提供排水管理全要素一张图 排水运行态势感知一张网 管网数据智能诊断 内涝应急调度系统等软件产品 [2] - 通过并购浙江禹贡信息科技有限公司深化智慧水利领域布局 专注于水利数字化 智能化 智慧化研发 提供智慧水网 数字孪生 人工智能应用等领域产品体系 [2] - 设立全资子公司广东凡拓智水科技有限公司统筹智慧水利水务新产品新技术研发 推动AI3D数字孪生技术在水利行业应用落地 [2] 技术融合与产品方向 - AI3D数字孪生技术将与中工水务信息化能力 禹贡水利信息化能力相结合 形成基于仿真和AI技术的更高维度产品 [2] - 为水利水务管理部门提供全方位智能化解决方案 助力抗洪防汛 城乡供排水管理工作的科技化与精细化 [2]