业绩总结 - 公司2023年全年实现营收16.28亿元，同比增加20.50%[1] - 公司2023年卫材热熔胶销量同比增加19.32%，综合单吨毛利为0.22万元/吨，同比减少3.22%[2] - 公司海外市场营收占比55.1%，海外市场综合毛利率为17.52%，远高于国内市场的11.95%[3] 未来展望 - 公司预计2024-2026年EPS分别为1.72、2.23、2.88，对应PE分别为17.7、13.7、10.6[5] - 2026年预计公司营业收入将达到3692百万元，较2022年增长了173.2%[8] - 公司的ROE在2026年预计将达到11.1%，较2022年增长了81.9%[8] 其他新策略 - 公司具备证券投资咨询业务资格[14] - 公司不保证信息的准确性和完整性，投资需谨慎[14] - 公司可能持有或交易报告中提到的上市公司发行的证券[14]

利润分配 - 公司2023年度利润分配预案以79,264,200股为基数（最终以实施时股权登记日总股本扣除库存股后的股数为准），每10股派发现金红利6.5元（含税），送红股0股，资本公积金每10股转增0股[5][6] 风险提示 - 公司提醒投资者注意市场竞争加剧、原材料价格波动等风险，详细内容见报告“第三节 管理层讨论与分析”之“十一、公司未来发展的展望”[4] - 公司面临市场竞争加剧、成长性放缓的风险，因国内市场萎缩，海外市场份额低[141] - 公司面临原材料价格波动风险，价格大幅下跌或上涨都会影响公司经营[143] - 报告期内公司应收账款期末余额约99.84%账龄在1年以内，未发生坏账损失，但存在不能按期或无法收回风险[145] - “年产12万吨卫生用品高分子新材料制造及研发总部项目”预计2024年第二季度竣工投产，可能面临未能如期产生效益风险[146][147] - 公司海外市场占有率低，将加大拓展力度，面临海外经营管理等挑战及适应性风险[148] - 核心技术人员流失可能对公司研发项目、创新能力及经营造成不利影响[149] - 公司海外销售及部分原料采购以美元、欧元结算，人民币汇率波动影响经营成果[150] 财务数据 - 2023年营业收入16.2766033122亿元，较2022年增长20.50%[23] - 2023年归属于上市公司股东的净利润1.0809910954亿元，较2022年增长23.84%[23] - 2023年经营活动产生的现金流量净额 - 3997.526221万元，较2022年增长45.16%[23] - 2023年末资产总额18.0210030109亿元，较2022年末增长7.31%[23] - 2023年末归属于上市公司股东的净资产15.3712929974亿元，较2022年末增长8.73%[23] - 2023年第一至四季度营业收入分别为3.850361343亿元、3.6098307073亿元、4.1802777618亿元、4.6361335001亿元[25] - 2023年第一至四季度归属于上市公司股东的净利润分别为1522.881851万元、2727.787507万元、3692.250802万元、2866.990794万元[25] - 2023年第一至四季度经营活动产生的现金流量净额分别为 - 4398.758372万元、 - 2704.616884万元、4156.133553万元、 - 1050.284518万元[25] - 2023年加权平均净资产收益率7.34%，较2022年下降4.71%[23] - 2023年基本每股收益1.3512元/股，较2022年增长3.19%[23] - 2023年非流动性资产处置损益为 -8,858.24元[29] - 2023年计入当期损益的政府补助为5,302,389.40元，2022年为6,600,994.43元，2021年为3,042,125.54元[29] - 2023年委托他人投资或管理资产的损益为12,921,324.52元，2022年为4,168,033.98元，2021年为475,189.06元[30] - 2023年除各项之外的其他营业外收入和支出为 -226,812.73元，2022年为 -46,151.98元，2021年为 -651,209.84元[30] - 2023年非经常性损益合计为15,310,486.00元，2022年为9,523,505.54元，2021年为2,506,075.75元[30] - 2022年度归属于母公司所有者的非经常性损益净额按原规定为9,523,505.54元，按2023年修订规定为9,394,767.68元，差异为 -128,737.86元[31] - 2023年公司实现营业收入16.28亿元，同比增长20.50%；净利润1.08亿元，同比增长23.84%[64] - 2023年海外收入8.97亿元，同比增长37.77%，占当期营业收入55.10%[69] - 2023年研发费用4179.17万元，较上年同期减少23.08%，占当期营业收入2.57%[70] - 2023年公司营业收入16.28亿元，同比增长20.50%，卫材热熔胶业务占比100%[75] - 结构胶、橡筋胶、特种胶收入分别同比增长21.74%、20.32%、58.06%，背胶和其他业务收入分别同比下降6.65%、7.41%[75] - 国内收入7.31亿元，同比增长4.44%；国外收入8.97亿元，同比增长37.77%[75] - 直销收入14.74亿元，同比增长17.26%；贸易收入1.51亿元，同比增长66.18%[75] - 卫材热熔胶毛利率15.02%，同比下降0.65%，国内毛利率11.95%，同比下降3.09%，国外毛利率17.52%，同比增长1.17%[77] - 卫材热熔胶销售量11.19万吨，同比增长19.32%；生产量11.37万吨，同比增长17.49%；库存量0.80万吨，同比增长11.09%[80] - 营业成本中直接材料、直接人工、制造费用、运费占比分别为89.38%、1.66%、5.25%、3.71%，同比分别变动25.15%、45.62%、90.74%、 - 47.28%[81] - 新设墨西哥公司，注册资本260万墨西哥比索，持股99.99%，报告期营收18.19万元，营业利润 - 186.69万元[86] - 2023年销售费用3810.27万元，同比增长21.53%[90] - 2023年管理费用3972.82万元，同比增长15.55%[90] - 2023年财务费用150.15万元，同比增长110.87%[90] - 2023年研发费用4179.17万元，同比减少23.08%[90] - 2023年经营活动现金流入1553207525.97元，同比增加28.25%，现金流出1593182788.18元，同比增加24.08% [96][97] - 2023年投资活动现金流入1729236511.56元，同比增加89.80%，现金流出1736887588.86元，同比增加2.43% [97] - 2023年筹资活动现金流入21688101.85元，同比减少97.82%，现金流出45781445.64元，同比减少48.54% [97] - 2023年投资收益10318501.63元，占利润总额比例7.94%，资产减值189574.51元，占比0.15% [100] - 2023年末应收账款410941194.41元，占总资产比例22.80%，较年初比重增加5.02% [103] - 2023年末在建工程102470126.21元，占总资产比例5.69%，较年初比重增加3.97%，主要系广州建设新工厂所致 [103] - 以公允价值计量的金融资产期初数702132385.70元，本期购买金额1727973748.92元，出售金额1867267733.20元，期末数562838401.42元 [106] - 截至报告期末，公司受限资产共计92885034.09元，包括未到期定期存款85905023.04元和带追索权应收账款6980011.05元 [107] - 2023年报告期投资额1736887588.86元，较上年同期增加2.43% [108] - 对FOCUS HOTMELT MEXICO, S.A. DE C.V投资260万墨西哥比索，持股比例99.99%，本期投资盈利为-1,866,933.35 [110] - 年产12万吨卫生用品高分子新材料制造及研发总部项目本报告期投入70,272,136.05元，截至报告期末累计实际投入98,444,034.17元，项目进度33.80% [113] - 卫材热熔胶产品波兰生产基地建设项目本报告期投入4,990,600.41元，截至报告期末累计实际投入169,931,008.15元，项目进度100.17% [113] - 美元、港币掉期及港币定期存款组合业务初始投资金额为0，本期公允价值变动损益95.57万元，报告期内购入金额3,475.54万元，期末金额3,571.11万元，期末投资金额占公司报告期末净资产比例0.00% [116] - 2023年1月13日公司将500万美元兑换为3,905.50万港币办理半年期港币定期存款业务，年利率5.354520%，7月13日到期赎回获13.75万美元收益 [117] - 2023年公司开展1笔500万美元、港币掉期加港币定期存款的组合理财业务，已于7月13日到期赎回[118] - 2022年公司公开发行股票募集资金总额105,380万元，净额96,220.43万元[122] - 截至2023年12月31日，累计使用募集资金56,561.45万元，尚未使用40,981.67万元[122][123] - 累计变更用途的募集资金总额4,881.75万元，占比4.63%[122] - 年产12万吨卫生用品高分子新材料制造及研发总部项目，截至期末累计投入13,606.74万元，投资进度55.67%，预计2024年6月30日达到预定可使用状态[125] - 卫材热熔胶产品波兰项目，截至期末累计投入21,549.461万元，投资进度100.17%，2022年9月达到预定可使用状态，本报告期实现效益1,204.69万元[125] - 公司首次公开发行股票实际募集资金净额为96,220.43万元，扣除需求后超募资金48,150.16万元[126] - 补充营运资金项目承诺投资7,000万元，截至期末累计投入7,005.25万元，投入进度100.08%[126] - 公司使用7,800万元超募资金偿还银行贷款，6,600万元用于永久补充流动资金，4,881.75万元对波兰生产基地建设项目增加投资[126][127] - 公司使用15,562万元募集资金置换前期投入自筹资金，其中15,279.62万元用于募投项目，282.38万元用于发行费用[127] - 截至2023年12月31日，公司尚未使用的募集资金总额为40,981.67万元，其中专户余额4,981.67万元，现金管理余额36,000万元[127] - 调整后投资总额合计应为96,220.43万元，本年度投入21,088.10万元，截至期末累计投入56,561.45万元[128] - 聚胶欧洲2023年营业收入37881.61万元，同比增长117.93%，已实现盈利[132] - 墨西哥公司2023年营业收入18.19万元，营业利润为 - 186.69万元[132][134] 行业与公司概况 - 公司主要从事卫材热熔胶的研发、生产和销售，所属行业为化学原料和化学制品制造业，广义属于新材料产业[34] - 卫材热熔胶行业呈现功能化、个性化、特殊应用等发展趋势，如柔味胶、尿显胶等细分胶种不断涌现[36] - 卫材热熔胶行业需提升绿色、低碳、安全、环保特性以实现可持续发展[37] - 卫材热熔胶行业往中高端发展，全球市场持续扩容且呈多元化发展趋势[38][39][41] - 公司是国内规模最大的卫材热熔胶生产企业之一，已成为行业内四大主要的卫材热熔胶提供商之一[43] - 公司卫材热熔胶产品分为结构胶、橡筋胶、背胶和特种胶四大类，应用于多领域[45] - 公司自成立以来获多项荣誉，如2023年被评为广东先锋企业百强榜[44] - 公司已进入全球前十大卫生用品厂商合格供应商体系，主要客户包括金佰利、恒安等[53][54] - 海外卫材热熔胶市场主要由三家供应商主导，市占率约70%，公司海外市场可开拓空间大[55] - 公司产品市场已扩张到俄罗斯、德国、英国等多个国家[55] - 国内化工行业建立了完整的热熔胶供应链，主要原材料供应占全球60%以上，公司赢得原料供应和新产品研发优势[58] 采购与生产 - 石油树脂、高聚物、矿物油采购额占采购总额的比例分别为53.76%、22.61%、18.16%[48] - 高聚物下半年平均价格从13.06元降至11.51元，因经济恢复慢、需求疲软、供大于求[48] - 能源采购价格占生产总成本30%以上，主要能源类型未变[49] - 主要产品共有专利技术22项，其中发明专利3项，实用新型专利19项[49] - 结构胶等产品设计产能为广州现租赁工厂年产10.3万吨、波兰工厂年产6.1万吨、广州新工厂年产12万吨，产能利用率69.32%[50] - 广州新工厂于2022年10月动工，预计2024年第二季度试生产[50] - 广州智慧新工厂预计2024

会议召开情况 - 2023年公司召开7次董事会和3次股东大会[5] 独立董事履职情况 - 独立董事应出席董事会7次，亲自出席6次，委托出席1次，缺席0次[5] - 独立董事应列席股东大会3次，列席2次[5] - 提名委员会本年度应出席2次，独立董事亲自出席2次[7] - 审计委员会本年度应出席7次，独立董事亲自出席7次[7] - 薪酬与考核委员会本年度应出席4次，独立董事亲自出席3次，委托出席1次[7] - 2023年度独立董事对相关事项共发表事前认可和独立意见合计25次[11] 会议审议事项 - 2023年4月21日审议通过与关联方共同出资设立控股子公司暨关联交易事项[16] - 2023年12月4日审议通过预计公司2024年度日常性关联交易事项[16] - 2023年4月21日审议通过续聘会计师事务所事项[19] - 2023年4月21日审议通过制定公司董事、高级管理人员2023年薪酬方案事项[21] - 2023年4月21日审议通过会计政策变更事项[22] - 2023年12月4日审议通过2023年限制性股票激励计划（草案）等相关事项[24] - 2023年12月20日审议通过向激励对象首次授予限制性股票事项[24] 报告披露情况 - 公司按时编制并披露《2022年年度报告》等多份报告[18] 其他情况 - 报告期内公司完成董事会换届选举[20] - 报告期内公司未更换会计师事务所[19] - 同意委托罗晓光就2023年第二次临时股东大会相关议案征集表决权[25] - 2023年参加深圳证券交易所独立董事培训班并取得结业证书[26] - 报告期内无提议召开董事会等多种情况[27] - 报告期内公司为独立董事提供必要工作条件并积极配合支持[28] 未来展望 - 2024年度将继续学习培训履行职责维护公司和股东权益[29]

业绩总结 - 2023年公司营业收入162,766.03万元，同比上升20.50%[2] - 2023年归属于母公司股东的净利润10,809.91万元，同比上升23.84%[2] - 2023年扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润9,278.86万元，同比增长19.31%[2] 财务数据 - 2023年经营活动产生的现金流量净额 -3,997.53万元，同比增长45.16%[2] - 2023年应收账款41,094.12万元，较年初增长37.63%[4] - 2023年在建工程10,247.01万元，较年初增长254.93%[4] - 2023年其他非流动资产1,128.33万元，较年初增长37636.79%[4] - 2023年投资收益1,031.85万元，较2022年增长402.44%[5] - 2023年研发费用4,179.17万元，较2022年下降23.08%[5] - 2023年所得税费用2,180.61万元，较2022年增长67.46%[5] 现金流量 - 2023年销售商品、提供劳务收到的现金为149,022.19，较2022年增长31.53%[6] - 2023年收到的税费返还为5,165.67，较2022年减少26.92%[6] - 2023年支付给职工以及为职工支付的现金为11,633.54，较2022年增长68.98%[6] - 2023年支付的各项税费为2,521.62，较2022年增长67.36%[6] - 2023年取得投资收益收到的现金为1,292.13，较2022年增长606.46%[6] - 2023年处置固定资产等长期资产收回的现金净额为20.69，较2022年增长1215.94%[6] - 2023年购建固定资产等长期资产支付的现金为10,848.68，较2022年减少28.46%[6] - 2023年投资支付的现金为140,232.83，较2022年减少7.08%[6] - 2023年分配股利等支付的现金为4,016.31，较2022年增长1434.76%[6] - 2023年汇率变动对现金及现金等价物的影响为5,200.13，较2022年增长129.39%[6]

公司治理 - 董事会由9名董事组成，其中独立董事3名[4] - 对外担保需全体董事过半数通过，还需出席董事会的2/3以上董事同意或经股东大会批准，截至基准日未发生对外担保事项[17][18] 制度建设 - 制定《金融衍生品交易管理制度》规定决策和审批机构及交易范围[20] - 制定《关联交易管理制度》明确关联交易相关内容[19] - 制定《对外投资管理制度》规定对外投资审批权限和决策管理[16] - 制定《研发与开发制度》规范研究开发流程[15] - 制定《固定资产管理程序》规范资产出入库、保管等流程[14] 内控评价 - 财务报告内部控制缺陷评价有定量标准[23] - 报告期内不存在财务报告和非财务报告相关的内部控制重大、重要缺陷[28][29] - 基准日公司在重大方面保持有效财务报告内部控制，未发现非财务报告内部控制重大缺陷[30][31] - 基准日至发出日未发生影响内部控制有效性评价结论的因素[31] 综合情况 - 截至2023年12月31日，公司法人治理结构健全，内部控制符合法规要求[33] - 公司在重大方面保持与企业业务经营及管理有关的有效内部控制[33] - 董事会出具的内控自我评价报告如实反映情况[33] - 无其他内部控制相关重大事项说明[32]

会议与决策 - 2023年召开7次董事会和3次股东大会[5] - 2023年4月21日一届十二次董事会通过多项事项[13][16][18][19] - 2023年12月4日二届四次董事会通过多项事项[13][21] - 2023年12月20日二届五次董事会通过授予限制性股票事项[21] 报告披露 - 2023年按时编制并披露多份报告[14][15] 独立董事履职 - 2023年独立董事出席各委员会会议且发表意见25次[5][7][8] - 2023年参加独立董事培训班并结业[24] - 2024年将继续履职维护中小股东权益[27] 其他事项 - 报告期未更换会计师事务所完成董事会换届[13][16][17] - 拟召开2023年第二次临时股东大会审议激励计划议案[22]

募集资金情况 - 公司首次公开发行2000万股，每股发行价52.69元，募集资金总额105380.00万元，净额96220.43万元[2] - 截至2023年12月31日，累计直接投入项目募集资金56561.45万元，含使用超募资金归还银行贷款7800万元[4] - 截至2023年12月31日，尚未使用的募集资金总额40981.67万元，专户余额4981.67万元，现金管理余额36000.00万元[4] - 公司首次公开发行股票实际募集资金净额为96220.43万元，累计变更用途的募集资金总额为4881.75万元，比例为5.07%[18] 项目投资情况 - 年产12万吨卫生用品高分子新材料制造及研发总部项目承诺投资24439.83万元，本年度投入8592.41万元，累计投入13606.74万元，投资进度55.67%[18] - 卫材热熔胶产品波兰生产基地建设项目原承诺投资16630.44万元，调整后为21512.19万元，本年度投入5895.69万元，累计投入21549.46万元，投资进度100.17%，本年度实现效益1204.69万元[18] - 补充营运资金项目承诺投资7000.00万元，累计投入7005.25万元，投资进度100.08%[18] 资金使用与管理 - 2022年公司使用15562.00万元募集资金置换前期投入的自筹资金，其中15279.62万元用于置换预先投入募投项目的自筹资金，282.38万元用于置换预先支付发行费用的自筹资金[20] - 2022年公司同意使用不超过30000.00万元的闲置自有资金和不超过75000.00万元的闲置募集资金进行现金管理，有效期12个月[21] - 2023年公司同意使用不超过40000万元的闲置自有资金和不超过60000万元的闲置募集资金进行现金管理，有效期12个月[22] - 2023年公司同意使用不超过35000万元的闲置自有资金和不超过40000万元的闲置募集资金进行现金管理，有效期12个月[23] - 公司购买安全性高、流动性好、投资期限不超过12个月的现金管理产品，不得用于风险投资，闲置募集资金购买产品专用结算账户有使用限制[23] 其他事项 - 2023年12月20日，公司召开2023年第二次临时股东大会审议通过《募集资金管理制度》修订[6] - 2022年8 - 9月，公司与开户银行、保荐机构签署《募集资金三方监管协议》[6] - 2022年9月26日，公司在国泰君安证券开立募集资金理财产品专用结算账户[9] - 2023年3月8日，公司在中信证券开立募集资金理财产品专用结算账户[9] - 2023年11月1日，公司办理完毕补充营运资金项目募集资金专用账户销户手续[9] - 报告期内，公司募集资金投资项目未出现异常，未变更投资项目，无存放、使用、管理及披露违规情形[11][12][13]

会计估计变更 - 自2024年5月1日起执行，采用未来适用法[3] - 房屋及建筑物折旧年限调为20 - 40年，残值率5%不变[6] 财务影响 - 预计减少2024年固定资产折旧约152.90万元，增净利润约129.97万元[3] - 对近一年净利润、近一期所有者权益影响比例均不超50%[8] 审批情况 - 2024年4月11日审计委员会、董事会、监事会审议通过[9][10][11]

合规情况 - 未及时审阅公司信息披露文件次数为0次[3] - 现场检查次数为1次[3] - 发表专项意见次数为13次[3] - 向本所报告次数为0次[4] 资金运作 - 2023年1月5日公司将6600万元超募资金永久补充流动资金[4] - 2023年1月13日公司办理自有外币资金衍生品交易定期存款业务，7月13日款项及利息原路划转[4] 其他事项 - 2023年7月26日培训次数为1次[4] - 公司13项承诺已履行，超募资金相关承诺未履行[7] - 报告期内监管对保荐人或其保荐公司无监管措施事项[9]

业绩总结 - 2023年公司实现营业收入16.28亿元，同比增长20.50%[4] - 2023年公司实现归属于上市公司股东的净利润1.08亿元，同比增长23.84%[4] - 2023年海外收入占年度收入比重55.10%[4] 未来展望 - 2024年董事会将推动公司生产经营工作稳步发展[21] - 2024年董事会将完善公司制度体系和治理结构，提升信息披露质量[22] - 2024年董事会将加强投资者关系管理，保护中小投资者权益[23] - 2024年全体董事将加强学习培训，规范自身行为[24] 公司治理 - 2023年公司召开7次董事会会议，董事对各项无需回避的议案均投赞成票[5][9] - 2023年公司召开3次股东大会，全部由董事会召集，程序合规[10] - 2023年公司修订多项治理制度，涉及股东大会议事规则等[8][12] 会议情况 - 2023年4月21日召开第一届董事会第十二次会议[6] - 2023年7月18日召开第一届董事会第十三次会议[7] - 2023年8月4日召开第二届董事会第一次会议[7] - 2023年8月18日召开第二届董事会第二次会议[7] - 2023年10月26日召开第二届董事会第三次会议[7] - 2023年12月4日召开第二届董事会第四次会议[7] - 2023年12月20日第二届董事会第五次会议审议向激励对象首次授予限制性股票等议案[8] - 2023年5月16日2022年年度股东大会审议多项2022年度报告及2023年预算、薪酬等议案[11] - 2023年8月4日2023年第一次临时股东大会审议章程修订、董事会监事会换届等议案[11] - 2023年12月20日2023年第二次临时股东大会审议限制性股票激励计划、关联交易等议案[12] 委员会会议 - 2023年审计委员会召开7次会议，审议定期报告等事项[15] - 2023年薪酬与考核委员会召开4次会议，审议董事及高管薪酬方案等事项[15] - 2023年战略委员会召开1次会议，审议公司经营发展目标等事项[16] - 2023年提名委员会召开2次会议，审议提名董事等事项[17] 其他事项 - 2023年公司部分募投项目延期[8] - 2023年公司预计2024年度有日常性关联交易[12] - 2023年公司独立董事按规定履职，为公司发展提建议[14] - 2023年公司按时完成定期报告披露，发布临时公告[18] - 2023年公司通过多种渠道加强与投资者联系沟通，现场与网络投票结合开股东大会[19]