证券代码：300872 证券简称：天阳科技 公告编号：2025-086 天阳宏业科技股份有限公司 第三届董事会第三十二次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 天阳宏业科技股份有限公司（以下简称"公司"）第三届董事会第三十二次 会议于 2025 年 8 月 22 日在公司会议室以现场结合通讯的方式召开。为保证公司 董事会顺利召开，会议通知已于 2025 年 8 月 12 日以通讯或书面方式送达各位董 事。公司部分监事和有关高级管理人员列席会议。会议应到董事 7 人，实到董事 7 人。会议由欧阳建平先生主持。会议召集和召开的程序符合《公司法》和《公 司章程》的有关规定。 二、董事会会议审议情况 （一）审议通过《关于<2025 年半年度报告>及其摘要的议案》 公司《2025 年半年度报告》及其摘要的编制和审核程序符合相关法律法规， 报告内容真实、准确、完整地反映了公司 2025 年半年度经营的实际情况，不存 在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 该议案中的财务报告部分已经公司第三届董事会审计委员会审议通过。 2025 年 ...

根据您的要求，我对提供的财报关键点进行了分析和归类。以下是按单一主题分组的要点列表： 收入和利润表现 - 营业收入为9.97亿元人民币，同比增长7.33%[21] - 归属于上市公司股东的净利润为5104.14万元人民币，同比下降44.01%[21] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1514.48万元人民币，同比下降33.59%[21] - 基本每股收益为0.11元/股，同比下降52.17%[21] - 加权平均净资产收益率为1.52%，同比下降1.98个百分点[21] - 营业收入为9.97亿元，同比增长7.33%[66] - 营业总收入为9.97亿元人民币，同比增长7.3%[199] - 净利润为4919.8万元，同比下降45.8%[200] - 营业利润为4863.0万元，同比下降48.5%[200] - 归属于母公司股东的净利润为5104.1万元，同比下降44.0%[200] - 利润总额为4802.4万元，同比下降49.2%[200] - 公司扣除非经常性损益后净利润为1,330.18万元，较上年同期2,280.59万元下降41.67%[189] 成本和费用 - 营业成本为7.48亿元，同比增长9.19%[66] - 研发投入为1.98亿元，同比增长14.48%[67] - 主营业务成本中直接人工成本为7.09亿元，占营业成本比重95.04%，同比增长14.89%[72] - 研发费用为1.16亿元人民币，同比增长69.3%[199] - 财务费用为271万元人民币，同比下降88.9%[199] 现金流状况 - 经营活动产生的现金流量净额为-2.86亿元人民币，同比下降19.48%[21] - 经营活动产生的现金流量净额为-2.86亿元，同比减少19.48%[67] - 投资活动产生的现金流量净额为0.64亿元，同比大幅增长111.93%，主要因出售股票取得收益[67] - 筹资活动产生的现金流量净额为-3.28亿元，同比大幅减少239.89%，主要因偿还银行借款及回购库存股[67] 资产和负债变动 - 总资产为41.26亿元人民币，较上年度末下降1.71%[21] - 归属于上市公司股东的净资产为34.76亿元人民币，较上年度末增长7.90%[21] - 货币资金减少至7.8275亿元，占总资产比例下降13.22个百分点至18.97%，主要由于支付日常成本及偿还银行借款[76] - 应收账款增加至14.9017亿元，占总资产比例上升9.00个百分点至36.12%，主要因销售收入增长但回款减少[76] - 短期借款减少至6000万元，占总资产比例下降4.51个百分点至1.45%，系偿还银行借款所致[76] - 长期借款已全部偿还，导致其占总资产比例下降0.48个百分点[76] - 交易性金融资产新增5800万元，占总资产比例为1.41%，主要系结构性理财产品未到期[76] - 其他权益工具投资减少至1.3367亿元，占总资产比例下降3.10个百分点至3.24%，主要因出售首都在线股票[76] - 无形资产增加至1.9056亿元，占总资产比例上升2.24个百分点至4.62%，主要因购买软件永久授权许可[76] - 开发支出增加至2.8952亿元，占总资产比例上升2.07个百分点至7.02%，系开发项目持续投入[76] - 应付债券减少至1.5647亿元，占总资产比例下降3.36个百分点至3.79%，主要因可转换公司债券转股[77] - 归属于母公司所有者权益合计为34.76亿元人民币，较期初增长7.9%[195] - 货币资金为7.55亿元人民币，较期初下降42.8%[196] - 应收账款为14.21亿元人民币，较期初增长30.9%[196] - 负债合计为6.48亿元人民币，较期初下降33.7%[195] - 应付债券为1.56亿元人民币，较期初下降47.9%[195] - 未分配利润为8.49亿元人民币，较期初增长23.5%[195] - 短期借款期末余额为0元，较期初2.4亿元全部偿还[197] - 公司货币资金从13.51亿元减少至7.83亿元[193] - 公司应收账款从11.39亿元增加至14.90亿元[193] - 公司短期借款从2.50亿元减少至6,000万元[194] - 公司开发支出从2.08亿元增加至2.90亿元[194] 财务比率和信用 - 公司流动比率从4.93提升至6.32，增长28.19%[189] - 公司资产负债率从23.28%降至15.70%，下降7.58个百分点[189] - 公司速动比率从4.23提升至5.32，增长25.77%[189] - 公司利息保障倍数为5.14，较上年同期7.83下降34.36%[189] - 公司主体及“天阳转债”信用评级为AA-，展望稳定[187] 非经常性损益 - 非经常性损益总额为35,896,658.07元，其中政府补助为38,122,695.78元[25] - 计入当期损益的政府补助金额为38,122,695.78元[25] - 金融资产和金融负债产生的公允价值变动损益为2,585,421.98元[25] - 其他符合非经常性损益定义的损益项目（个税返还）为723,356.52元[25] - 信用减值损失为-404.9万元，同比扩大86.8%[200] - 资产减值损失为287.4万元，去年同期为-43.8万元[200] - 其他综合收益的税后净额为1.33亿元，去年同期为-986.7万元[200] - 所得税费用为-117.5万元，去年同期为360.4万元[200] 业务线表现 - 公司信贷业务板块中标2个大型项目，金额超6,000万元人民币，在“新一贷”领域中标率高达60%以上[38] - 公司“专业化、产品化”战略的营收占比已超过三分之二[35] - 公司信用卡解决方案CreditX Issuing可将新客户业务上线时间从传统的6个月以上缩短一半[36] - 公司在数据业务领域中标多个项目，应用“大模型+粒度模型+业务指标体系”及流批一体加工技术[40] - 公司在市场风险解决方案市场中占有率排名第一[41] - 智能测试案例设计系统实现案例综合采纳率达70%，设计效率提升2-5倍[48][49][50] - 智能接口生成系统使接口测试效能提升15%-20%[50] - 全国中小微企业资金流信用信息共享平台产品获得20+家金融客户[44] - 公司财资类项目已中标十余家银行机构[45] - 专业测试领域拓展6省农商联社大型项目群测试服务，客户留存率100%[48] - 公司被指定为SS&C Algo除市场风险和FRTB产品外其他解决方案在亚太地区的实施服务优先合作伙伴[41] - 公司新一代财资产品正在推动在多家全国性股份制银行、省级农信联社、省级城商行和香港澳门地区银行落地[45] - 咨询业务先后中标某股份制银行新一代核心PMO项目、某省联社新一代信息系统PMO等多个项目[47] - 公司信用卡产品市场占有率连续六年排名第一[58][61] - 公司在大信贷、营销、测试、风险等四类主题场景研发了超过20个金融智能体[59] - 根据赛迪顾问报告，天阳科技在2024年中国银行业IT解决方案市场综合排名第四[61] - 公司已完成CreditX数字零售产品、OmniAcq全链路支付中台、CreditXSaaS化方案等三大核心产品技术体系升级[58] - 公司市场风险、财资管理解决方案位于行业第一[61] - 公司测试服务和咨询服务业务处于行业领先地位[61] - 技术开发业务收入为6.92亿元，同比增长16.92%[69] - 技术服务业务收入为2.85亿元，同比下降10.76%[69] - 系统集成业务收入为473万元，同比大幅增长1,367.62%[69] 行业背景与市场趋势 - 2024年度中国银行业整体IT投资规模为2,757.48亿元，同比增长1.86%[35] - 在住房金融领域，2025-2028年是行业性的信创国产化及新数据标准贯标的时间窗口[46] - 2025年上半年中国GDP达66.05万亿元，同比增长5.3%[52] - 2024年度中国银行业整体IT投资规模为2,757.48亿元，较2023年增长1.86%[54] 投资与募集资金 - 报告期投资额为0元，较上年同期的2.1225亿元下降100%[81] - 自有资金投资期末金额为1.92亿元，其中股票投资公允价值变动收益为1.62亿元[83] - 募集资金投资期末金额为3000万元，累计投资收益为12.89亿元[83] - 报告期内公司总投资购入金额为18.81亿元，售出金额为20.85亿元[83] - 2020年首次公开发行股票募集资金净额11.29亿元，累计使用比例达94.30%[84] - 2020年IPO募集资金尚未使用金额为7380.65万元，存放于募集资金专户[84] - 2023年发行可转换公司债券募集资金净额9.63亿元，累计使用比例为67.41%[84] - 2023年可转债募集资金尚未使用金额为3.46亿元，其中2.7亿元存入定期存款[84] - 截至2025年6月30日，公司使用闲置募集资金暂时补充流动资金金额为0.3亿元[84] - 募集资金合计总额为21.74亿元，累计使用总额为17.13亿元，使用比例达81.92%[85] - 募集资金总体尚未使用金额为4.20亿元，存放于公司开立的募集资金专户[85] - 首次公开发行股票募集资金净额为112,917.57万元，发行费用为7,013.23万元[86] - 截至2025年6月30日，首次公开发行股票募集资金项目累计投入106,484.55万元，募集资金余额为7,380.65万元[86] - 可转换公司债券发行总额为97,500.00万元，募集资金净额为96,301.58万元[87] - 截至2025年6月30日，可转换公司债券募集资金项目累计投入64,914.38万元，募集资金余额为31,622.94万元[87] - 新一代银行IT解决方案项目承诺投资20,976.53万元，实际投资21,488.06万元，投资进度102.44%[90] - 产业链金融综合服务平台升级项目承诺投资6,161.02万元，实际投资5,549.88万元，投资进度90.08%[90] - 研发中心升级项目承诺投资1,930.87万元，实际投资1,502.3万元，投资进度77.80%[90] - 补充流动资金及偿还银行贷款项目承诺投资33,000万元，实际投资33,000万元，投资进度100.00%[90] - 金融业云服务解决方案升级项目承诺投资39,506.34万元，实际投资21,517.14万元，投资进度54.46%[90] - 数字金融应用研发项目承诺投资39,500.26万元，实际投资26,102.36万元，投资进度66.08%[90] - 承诺投资项目累计投入金额为158,370千元，投资进度为94.98%[91] - 超募资金投向累计投入金额为50,815千元，其中44,931千元已永久补充流动资金[91] - 募集资金累计投入总额为209,215千元，累计产生利息收入14,681.1千元[91] - 金融业云服务解决方案升级项目未达预期效益，因行业客户对数据安全要求高且应用集中于非核心场景[91] - 公司使用超募资金永久补充流动资金总额为42,944.31千元[91] - 公司使用超募资金偿还银行贷款总额为2,000千元[91] - 截至报告期末，承诺投资项目本年度实现效益为4,976.72千元，累计实现效益为29,924.75千元[91] - 可转换公司债券募集资金补充流动资金投入金额为17,200千元，投资进度为100%[91] - 公司使用不超过4亿元人民币闲置募集资金暂时补充流动资金，报告期内已使用3000万元[92] - 公司使用不超过4.85亿元人民币闲置募集资金进行现金管理[92] - 可转换公司债券募集资金中，27000万元存入定期存款，3000万元购买银行理财产品[92] - 报告期内委托理财发生额总计9.2亿元，其中自有资金4.16亿元，募集资金5.04亿元[96] - 报告期末未到期委托理财余额为4.08亿元，其中自有资金1.08亿元，募集资金3亿元[96] 子公司表现 - 子公司北京银恒通电子科技有限公司报告期内净利润为137.11万元[100] - 子公司北京鼎信天威科技有限公司报告期内净利润为331.41万元[100] - 子公司北京卡洛其咨询有限公司报告期内净利润为-174.33万元[100] 公司治理与股东信息 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[6] - 公司商誉账面价值为9485.73万元，占净资产和总资产比例分别为2.73%和2.30%[104] - 公司人力成本持续上升，若增幅超过营业收入增幅将影响经营业绩[106] - 公司通过“北京+长沙”双总部策略吸引人才以降低人力成本[106] - 公司2023年限制性股票激励计划向139名激励对象首次授予675.03万股，授予价格7.76元/股[116] - 公司2023年限制性股票激励计划向8名激励对象授予预留部分124.97万股，授予价格7.76元/股[117] - 公司计划半年度不进行现金分红、送股或资本公积金转增股本[114] - 公司董事、监事和高级管理人员在报告期内未发生变动[113] - 公司未制定市值管理制度及估值提升计划[111] - 公司未披露“质量回报双提升”行动方案[111] - 公司通过加强应收账款催收力度以降低坏账风险[108] - 2023年限制性股票激励计划授予价格由7.76元/股调整为7.71元/股[118] - 2023年限制性股票激励计划首次授予部分第一个归属期归属股票于2024年7月26日上市流通[118] - 2023年限制性股票激励计划预留授予部分第一个归属期归属股票于2025年3月18日上市流通[119] - 截至报告期末，公司2023年限制性股票激励计划已授予但尚未归属的限制性股票已全部作废[119] - 公司报告期内未发生控股股东及其他关联方非经营性占用资金情况[123] - 公司报告期内无违规对外担保情况[124] - 公司半年度报告未经审计[125] - 公司报告期内未发生破产重整相关事项[126] - 公司报告期内未达到重大诉讼披露标准的案件总涉案金额为1,942.81万元[128] - 公司报告期内不存在处罚及整改情况[129] - 公司实际控制人及管理层提供担保总额为4.49亿元人民币，所有担保均已完成履行[137] - 报告期末普通股股东总数65,135户[167] - 股东欧阳建平持股比例为18.60%，持股数量88,105,854股，其中质押59,310,000股[167] - 股东连云港皓宏智业创业投资合伙企业持股比例为8.39%，持股数量39,750,117股，其中质押7,000,000股[167] - 股东中泰证券资管－中泰资管7721号FOF单一资产管理计划持股比例为3.63%，持股数量17,200,000股[167] - 公司实际控制人欧阳建平持股18.60%[168] - 股东连云港皓宏智业创业投资合伙企业持股8.39%，为欧阳建平控制的企业[168][169] - 股东李青持股2.68%，共计12,706,224股[168][169] - 股东杨梅持股1.85%，共计8,775,973股[168][169] - 股东北京时间投资合伙企业持股0.99%，共计4,682,429股[168][169] - 华宝中证金融科技主题ETF持股0.68%，共计3,199,676股[168][169] - 股东宣礼凤持股0.44%，共计2,074,429股[168][169] - 股东刘自林持股0.28%，共计1,320,300股[168][169] - 上海国赞私募基金持股0.24%，共计1,144,237股[168][169] - 公司回购专用证券账户持股数为4,346,480股，占总股本的0.92%[168] 股份与可转债变动 - 公司完成股份回购300.02万股，占总股本（注销前）的0.65%，回购金额不低于5000万元人民币[146] - 公司2024年度利润分配方案为每10股派发现金股利0.50元人民币，总股本基数为4.56亿股[147] - 公司因股票价格触发条件，提前赎回全部“天阳转债”，赎回日为2025年7月11日[149] - 有限售条件股份变动后数量为66,079,390股，占总股本比例从14.29%降至13.95%[153] - 无限售条件股份因可转债转股及股权激励归属增加11

公司战略与收购进展 - 公司收购通联金服工作正在有序推进中 [1] - 与通联金服合作可巩固及提升公司在信用卡及消费金融系统服务领域的竞争优势 [1] 业务领域与竞争优势 - 公司专注于信用卡及消费金融系统服务领域 [1] - 通过收购整合强化行业竞争地位 [1]

公司业务发展 - 天阳科技成功中标某境外银行在华子公司市场风险管理系统建设项目 [1] - 项目金额达到千万级别 [1] - 中标成为公司国际化战略加速落地的重要里程碑 [1]

股价表现 - 2025年8月22日收盘价26.63元 较前一交易日下跌0.08元 跌幅0.30% [1] - 当日开盘价25.96元 最高价27.27元 最低价25.96元 振幅5.05% [1] - 成交量689159手 成交额18.32亿元 [1] 资金流向 - 当日主力资金净流出783.73万元 [2] - 近五日主力资金累计净流出3.47亿元 [2] 业务布局 - 主营业务为金融科技IT系统建设及运营服务 属于互联网服务板块 [1] - 核心产品包括信用卡核心系统与数字贷款解决方案 [1] - 正探索SaaS云服务部署模式 [1] 技术应用 - 信用卡核心产品支持现代化支付系统 [1] - 产品覆盖发卡、收单及互联网贷款三大应用场景 [1] 战略投资 - 通过参股企业参与ESG相关标准制定工作 [1] - 投资的海南绿色数字信用有限公司正参与ESG评级监管制度研究 [1]

指数及ETF表现 - 中证金融科技主题指数强势上涨2.38%，成分股新晨科技上涨19.98%、四方精创上涨11.99%、天阳科技上涨8.16% [3] - 金融科技ETF上涨2.26%报1.68元，近1周累计上涨9.71%，近1年净值上涨161.34% [3][5] - ETF近5日有3日资金净流入合计1.02亿元，本月融资净买额164.53万元，融资余额1.09亿元 [5] 产品特征 - ETF规模18.14亿元，近1月份额增长1.72亿份，新增份额位居可比基金前1/3 [5] - 管理费率0.50%托管费率0.10%为可比基金最低，近1年跟踪误差0.044%为可比基金最高 [7] - 跟踪中证金融科技主题指数，前十大权重股合计占比51.26% [7] 行业动态 - 中国银行与华为签署战略协议，聚焦ICT基础设施、云计算、人工智能等领域合作 [3] - 腾讯研究院指出金融业大模型应用转向"体系化深耕"，智能体重构投研人机协作模式 [4] - 全球零售跨境支付市场规模2024年达39.9万亿美元，预计2032年增至64.5万亿美元 [4] 市场机遇 - 人民币为全球第四大活跃货币，跨境清算系统升级与离岸市场扩容助推支付份额提升 [4] - 第三方支付机构深度嵌入人民币跨境清算、多币种结算等支付全链路服务生态 [4] - 金融科技ETF覆盖57只成分股，前十大权重股包括同花顺(9.8%)、东方财富(9.5%)等 [4]

公司战略聚焦 - 公司聚焦战略大客户 同时聚焦产品化 专业化和海外市场 [1] - 公司不仅是金融科技IT系统建设者 还积极发展金融科技运营业务 [1] 核心产品与服务 - 信用卡核心产品为现代化支付系统 支持SaaS云服务部署 [1] - 在发卡 收单和互联网贷款领域解决客户从0到1的业务场景 [1] - 数字贷款领域可直接提供产品及风险运营服务 [1]

公司ESG相关业务进展 - 公司投资的海南绿色数字信用有限公司及其股东积极参与ESG标准制定工作 [1] - 参与财政部企业可持续披露标准制定的咨询与征求意见工作 [1] - 与信用评级主管部门共同开展ESG评级业务监管制度设计研究 [1]

公司业务布局 - 公司通过投资的海南绿色数字信用有限公司及其股东参与ESG相关标准制定 [1] - 公司参与财政部企业可持续披露标准制定的咨询与征求意见工作 [1] - 公司与信用评级主管部门共同开展ESG评级业务监管制度设计研究 [1] 政策背景 - 《海南自由贸易港跨境资产管理试点业务实施细则》于8月21日正式施行 [1]

板块整体表现 - IT服务板块整体下跌0.49%，跑输上证指数（上涨0.13%）和深证成指（下跌0.06%）[1] - 板块内个股分化显著，涨幅最高达15.70%（路桥信息），跌幅最大达-7.98%（海天瑞声）[1][2] - 板块资金呈现主力净流出36.45亿元，游资与散户分别净流入3.91亿元和32.54亿元[2] 领涨个股表现 - 路桥信息（837748）涨幅15.70%居首，成交额达5.55亿元，成交量7.18万手[1] - 飞利信（300287）上涨5.88%，成交额15.34亿元，主力资金净流入7695.34万元（净占比5.02%）[1][3] - 天亿马（301178）上涨5.23%，成交额3.52亿元，成交量6.67万手[1] 领跌个股表现 - 海天瑞声（688787）下跌7.98%领跌，成交额5.37亿元，成交量4.14万手[2] - 达实智能（002421）下跌4.40%，成交额7.97亿元，成交量213.85万手[2] - 华胜天成（600410）下跌3.32%，成交额72.57亿元为板块最高，成交量352.94万手[2] 资金流向特征 - 中国软件（600536）获主力资金净流入1.89亿元（净占比4.51%），但游资与散户均净流出[3] - 易华录（300212）主力净流入1.22亿元（净占比11.30%），为净占比最高个股[3] - 千方科技（002373）主力净流入1.07亿元（净占比12.66%），但散户资金净流出8302.02万元[3]