新策略 - 2025年限制性股票激励计划首次授予，对象含董事、高管等[2] - 胡诗益等4人分别获授35万、35 万、30万、20万股[2] - 92名中层和骨干共获授312万股[2] - 首次授予合计432万股[2] - 激励对象获授股票不超草案公告时股本1%[4] - 全部激励计划标的股票累计不超20%[4] - 首次授予对象不包括独董等[4] - 中层陈德聪为中国香港籍[4]

股东大会情况 - 2025年第二次临时股东大会于9月17日召开，142人投票代表165,100,365股，占比46.1266％[3] - 现场投票2人代表164,221,263股，占比45.8810％；网络投票140人代表879,102股，占比0.2456％[3][4] - 中小股东140人投票代表879,102股，占比0.2456％[4] 议案表决情况 - 《2025年限制性股票激励计划（草案）》等议案同意股数占出席有效表决权股份总数超99％[5][6][7][8][9][10][11] - 《关于修订<关联交易管理制度>》总表决同意164,880,990股，占比99.8671％；中小股东同意659,727股，占比75.0456％[12] - 《关于修订<对外投资管理办法>》总表决同意164,882,290股，占比99.8679％；中小股东同意661,027股，占比75.1934％[15] - 《关于修订<对外担保管理办法>》总表决同意164,815,890股，占比99.8277％；中小股东同意594,627股，占比67.6403％[16] - 《关于修订<累积投票制实施细则>》总表决同意164,871,390股，占比99.8613％；中小股东同意650,127股，占比73.9535％[17] - 《关于修订<募集资金使用管理办法>》总表决同意164,864,090股，占比99.8569％；中小股东同意642,827股，占比73.1231％[19][20]

可转债基本信息 - 2020年12月15日发行673.00万张可转换公司债券，总额67,300.00万元[3] - 2021年1月5日“明电转债”在深交所挂牌上市[4] - 转股期限自2021年6月21日至2026年12月14日[5] 转股价格调整 - 初始转股价24.23元/股，2021年2月22日调为16.62元/股[6] - 2021年5月24日调至16.32元/股[7] - 2024年5月8日调至12.09元/股[10] - 2024年7月12日调至11.91元/股[12] - 2025年5月30日调至11.78元/股[13] 赎回相关情况 - 2025年7 - 30日触发有条件赎回条款[16] - 赎回价格101.83元/张，票面利率2.50%，计息267天[17] - 赎回对象为截至2025年9月5日在册持有人[18] - 2025年9月3日停止交易，8日停止转股和赎回[20] - 9月11日发行人资金到账，15日赎回款到账[20] - 截至9月5日尚有9108张未转股，赎回9108张[21] - 支付赎回款927,467.64元[21] - 2025年9月17日“明电转债”在深交所摘牌[22] 分红情况 - 2020年度以279,220,000股为基数，每10股派3.00元[7] - 2024年度以343,963,739股为基数，每10股派1.30元[13]

可转债发行与上市 - 公司于2020年12月15日发行673.00万张可转换公司债券，发行总额67,300.00万元[3] - “明电转债”于2021年1月5日起在深交所挂牌上市交易[4] 转股期限与价格调整 - “明电转债”转股期限自2021年6月21日至2026年12月14日止[4] - 初始转股价为24.23元/股，2021年2月22日调整为16.62元/股[5][6] - 2021年5月24日调整为16.32元/股[6] - 2024年5月8日向下修正为12.09元/股[9] - 2024年5月30日因2023年度权益分派调整为11.89元/股[10] - 2024年7月12日调整为11.91元/股[11][12] - 2025年5月30日因2024年度权益分派调整为11.78元/股[12] 赎回情况 - 2025年7 - 30日触发“明电转债”有条件赎回条款[15] - 赎回价格为101.83元/张（含税），票面利率2.50%，计息天数267天[16] - 2025年9月3日起停止交易，9月8日起停止转股，9月8日为赎回日[17] - 2025年9月11日发行人资金到账，9月15日赎回款到达持有人资金账户[18] - 截至2025年9月5日尚有9,108张未转股，支付赎回款927,467.64元（不含手续费）[19] - 赎回款对财务状况无较大影响，不影响募投项目运营[20] 股本变化 - 截至2025年9月5日总股本因转股累计增加50,818,385股，短期内摊薄每股收益[20] - 截至2025年9月5日总股本为357,925,996股，较2021年6月18日增加78,705,996股[23] - 2025年9月17日“明电转债”将在深交所摘牌[21]

公司决策 - 2025年8月26日召开第四届董事会第七次会议，通过2025年限制性股票激励计划议案[2] 自查情况 - 自查期为2025年2月27日至8月27日[2] - 张佩珂自查期受让控股股东部分股份并完成过户[4] - 自查期其他核查对象无交易公司股票行为[4] - 未发现核查对象利用或泄露内幕信息情形[5] 公告发布 - 2025年9月11日发布此公告[8]

资金获批与投入 - 公司获批使用最高5亿元闲置自有资金和最高5亿元闲置募集资金进行现金管理，期限12个月[2] - 本次自有资金现金管理合计投入8000万元[3][4] - 本次募集资金现金管理合计投入6100万元[4] 具体投资项目 - 九江明阳和深圳明阳购买兴业银行结构性存款各2000万元，预期年化收益率1.00%或1.64%[3] - 深圳明阳购买宁波银行理财产品4000万元，按市场情况计算收益[4] - 珠海明阳、深圳明阳和九江明阳购买广发银行结构性存款分别为800万元、800万元和4500万元，预期年化收益率分别为1.00% - 1.91%、0.50% - 1.90%、0.50% - 1.90%[4] 后续投资动态 - 深圳明阳2025年3月19日买民生证券2000万元集合资产管理计划，期限至9月17日[13] - 深圳明阳2025年4月1日买兴业银行1000万元结构性存款，期限至4月21日，预期年化收益率1.30%或2.30%[13] - 九江明阳2025年4月1日买兴业银行1000万元结构性存款，期限至4月30日，预期年化收益率1.30%或2.45%[13] 风险与措施 - 现金管理主要风险有市场波动、收益不可预期、操作和监控风险[6][7] - 公司采取选产品、跟踪净值、内审、监督披露等风险控制措施[8] 其他信息 - 现金管理议案经董事会、监事会和股东大会审议通过，无需另行审议[5] - 现金管理不影响公司日常运营和主营业务，利于提高资金效率和创造收益[9] - 公告由深圳明阳电路科技股份有限公司董事会于2025年9月11日发布[24]

监管情况 - 未及时审阅公司信息披露文件次数为0次[3] - 现场检查次数为1次[3] - 发表独立意见次数为4次[4] - 向本所报告次数为0次[4] - 培训次数为0次[4] 项目进展 - 截至2025年6月30日，“明电转02”部分募投项目资金使用比例低、进度慢[4][6] - 2025年7月4日公司通过部分募集资金投资项目延期议案[4][6] 行业动态 - 2025年3月14日国泰海通证券完成合并交割[8] - 2025年5月23日国泰海通因项目问题被深交所通报批评[8] 承诺履行 - 公司首次公开发行及2020、2023年发行可转债承诺均已履行[7]

激励计划进程 - 2025年8月26日审议通过2025年限制性股票激励计划相关议案[3] - 8月28日在巨潮资讯网披露激励计划草案等公告[3] - 9月2日内部公示激励对象名单及职务，公示期10天[3] 激励对象情况 - 公示期满无异议，激励对象主体资格合法有效[4][8] - 激励对象不包括监事、独立董事、外籍员工等[8]

公司战略与投资 - 公司通过全资子公司明阳电路（香港）有限公司以自有资金向马来西亚子公司Sunshine Circuits (M) Sdn Bhd增资530万美元以增强境外生产制造能力并推动全球化战略布局落地 [1] - 增资完成后马来西亚明阳注册资本由250万林吉特增加至2491.11万林吉特 [1] - 香港明阳仍持有马来西亚明阳100%股权且公司已完成国内备案登记并取得深圳市发改委《境外投资项目备案通知书》及深圳市商务厅《企业境外投资证书》 [1] 业务构成 - 2024年1至12月份公司营业收入94.08%来自印制线路板业务 [1] - 其他业务收入占比5.92% [1] 市场表现 - 公司当前市值61亿元 [2]

市场扩张和并购 - 公司拟通过香港明阳向马来西亚明阳增资530万美元[3] - 增资后马来西亚明阳注册资本由250万林吉特增至2491.105万林吉特[3] - 增资用于马来西亚明阳生产发展，推动海外市场拓展[7] 业绩总结 - 2025年6月30日马来西亚明阳资产总额较2024年12月31日下降约6.41%[6] - 2025年6月30日马来西亚明阳负债总额较2024年12月31日增长约10.08%[6] - 2025年6月30日马来西亚明阳净资产较2024年12月31日下降约226.30%[6] - 2025年6月30日马来西亚明阳营业收入较2024年12月31日下降约33.00%[6] - 2025年6月30日马来西亚明阳净利润较2024年12月31日增长约78.34%[6] 其他新策略 - 增资资金源于自有资金，不影响持续经营能力，不损害股东利益[7] - 因马来西亚与国内差异，可能存在经营与管理风险[7]