公司基本情况 - 公司以特色抗菌原料药及其中间体的研发、生产和销售为主业，产品包括舒巴坦系列、他唑巴坦系列的β - 内酰胺酶抑制剂原料药及中间体、碳青霉烯类抗菌原料药及中间体、洛韦类抗病毒药物中间体产品等三大系列 [1] - 在全球供销体系中占据重要位置，是β - 内酰胺酶抑制剂领域主流供应商之一，国内为数不多的碳青霉烯类培南系列产品全产业链生产商，全球市场主要的洛韦类中间体供应商之一 [2] 业绩情况 - 一季度营业收入3.67亿元，同比增长24%；归母净利润8381万元，同比增长57%；扣非净利润同比增长95%；经营性现金流净额超8300万，增长迅速；四月份延续良好经营态势 [2] 未来发展规划 - 继续聚焦主业，以抗生素、抗病毒类药物为核心，探索产业链延伸，保持业绩持续健康增长 [2] 交流内容 集采影响 - 国家对原料药行业安全环保要求提高、审批趋严，公司注重安全环保投入，在国际规范市场与下游制剂厂商关联注册，质量控制和生产效率优势明显，集采会带来积极影响 [2] 培南产品价格走势影响 - 全球制剂市场快速增长，培南中间体产量无法满足需求，供货紧张，预计未来五到十年有很大增长；公司全产业链布局，新供应商可能需购买相关原料和中间体，对培南产品未来价格走向保持乐观 [3] 非公开发行募投项目及建设期 - “富祥生物医药项目”中的“高效培南类抗生素建设项目”，投资总额10.54亿元，预计使用非公开募集资金9.5亿元，建设期24个月 [3] - “年产616吨那韦中间体、900吨巴坦中间体项目”中的“年产616吨那韦中间体项目”，投资总额1.5亿元，预计使用非公开募集资金1.14亿元，建设期12个月 [3] 核心竞争力 - 多个产品在业内领先，有机结合生产要素提高产品收率和质量，达成良性经济效益；行业新进入者面临技术、质量、成本关考验，还需取得认证，进入门槛较高 [4] 未来3 - 5年业绩增长点 - 从中间体和4 - AA开始延展，3 - 5年内做出美罗培南无菌粉及其他培南原料药并销售，培南产品是利润增长点 [4] - 基于酶制剂做无菌粉，复方无菌粉带动抗生素销售 [4] - 抗病毒业务从中间体角度可能快于预期，形成新的利润增长点 [4]

公司基本情况 - 公司创建于2002年，是从事化学药物研发、生产、销售和服务的制药企业 [1] - 下设3家全资子公司和2家控股公司 [1][2] - 2015年12月22日在深圳证券交易所创业板挂牌上市 [2] - 拥有核心技术，是重要的β - 内酰胺酶抑制剂原料药生产基地和碳青霉烯类药物主要供应商之一 [2] 公司未来发展规划 - 向现有产品产业链的横向和纵向延伸 [2] - 适应市场新动态，调整产品结构 [2] 业绩情况及原因 - 2011 - 2014年增长较慢，因之前行业安全环保要求低，进入门槛低、成本低，小企业多，市场竞争激烈，毛利率不高 [2][3] - 2015 - 2016年增速较大，因行业内部自然整合、环保监管趋严淘汰不合格企业，且国内外市场对复方抗生素需求升级 [2][3] - 2017年增速放缓，因2016年增速快对比基数大，公司在保持现有地位同时扩大市场布局 [2][3] 其他问题及答复 - 控股股东目前没有减持打算 [3] - 公司一直高度重视环保工作且投入较高，今后会继续保持高标准投入 [3] - 部分产品价格上涨，其他产品价格随市场行情波动 [3] - 部分在研产品具备试生产条件，公司密切关注市场寻找进入机会，研发分新产品生产工艺打通和现有产品工艺提升两部分，会持续增加研发投入 [4]

调研行为承诺 - 不故意打探公司未公开重大信息，未经许可不与指定人员以外人员沟通问询 [1][2] - 不泄漏无意中获取的公司未公开重大信息，不利用其买卖证券或建议他人买卖 [1][2] 文件使用承诺 - 投资价值分析报告、新闻稿等文件不使用未公开重大信息，除非公司同时披露 [1][2] - 涉及盈利预测和股价预测注明资料来源，不使用缺乏事实根据的资料 [1][2] - 相关文件或涉及基础性信息部分内容对外发布或使用前知会公司 [1][2] 责任与有效期承诺 - 违反承诺承担一切法律责任 [1][2] - 承诺书仅限于本次调研活动，有明确有效期 [1][2] 授权人员规定 - 经书面授权的个人在有效期内现场调研视同公司行为（适用于公司或研究机构名义签署的承诺书） [1][2]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 参与单位众多，包括宝意控股、北京博星、财通证券等 [1][2] - 活动时间为 2020 年 9 月 25 日，地点在公司本部 [2] - 上市公司接待人员有董事长包建华、总经理乔晓光等 [2] 公司情况介绍 基本情况 - 成立后加强研发优化工艺，是业内重要原料药生产基地，全产业链布局碳青霉烯类培南系列产品，是全球主要抗病毒类洛韦系列中间体供应商之一，产品销往全球二十多个国家和地区 [3] - 在江西、山东、辽宁等地有六家生产基地，浙江有两家研发机构和一家进出口公司 [3] - 是国家高新技术企业、优秀非公有制企业，设有省级企业技术中心，子公司江西如益获国家高新技术企业认证 [3] - 成功发行 4.2 亿元可转债，拟向特定对象发行股票 [3] 业绩情况 - 自成立以来持续盈利且递增，近年来营业收入增长近[此处原文未明确增长幅度]，2020 年上半年主要产品市场需求稳定增长，规范市场订单增加，扣非后净利润同比增长[此处原文未明确增长幅度] [3] 未来规划 - 继续聚焦主业，以抗生素、抗病毒类药物为核心，探索产业链延伸，保持业绩持续健康增长 [3] 投资者互动问答 行业地位 - 舒巴坦系列产品中，舒巴坦酸是规范市场唯一供应商，托西酸舒他西林为国内原料药独家产品且长期销往国际市场 [4] - 他唑巴坦系列产品中，公司是国内他唑巴坦原料药主要生产厂家之一，已通过美国 FDA 和日本 PMDA 认证 [4] - 碳青霉烯类培南系列产品，公司是国内为数不多全产业链布局生产商，部分中间体为市场唯一供应商 [4] 业务布局 - 2016 年并购潍坊奥通跨入抗病毒领域，募投项目将在潍坊奥通建设生产那韦类药物中间体 [4] - 2017 年并购富祥大连试水制剂领域，在售品种有盐酸多西环素分散片，2020 年 7 月富祥大连拿到阿加曲班注射液药品生产注册批件，该产品销售额近三年每年保持 17%以上增长幅度 [4][5] 产品情况 - 重视质量体系建设，质量管理体系通过国内外药品监管部门认证，加大研发投入，部分在研产品具备试生产条件，关注市场寻找进入机会 [5] 客户管理 - 国外审核程序严格，公司依托优质产品和质量控制体系拥有稳定优质客户，国内外均有合作企业，将保持并加大合作领域 [5] - 通过产品原研厂商、出口数据和国内生产批文确定潜在客户，通过医药展会、网络推广等方式合作 [6] 原材料价格应对 - 国内 6APA 供应商产能供大于求，价格不会持续高位，公司发掘技术潜力降耗增效，关注市场不排除调整销售价格 [6] 营收季度差异原因 - 2019 年上半年营收低于下半年，因 2018 年底和 2019 年 1 月为迎接审计升级生产线，5 月排查安全生产隐患，损工时间长影响营收 [6] 募投项目考虑 - 看好培南产品前景，全球已有十种培南类药品上市，中国批准五种，不少于五种进入临床试验阶段，拟通过募投项目扩大产能、拓宽产品线、延展产业链 [7] 限抗政策看法 - 限抗是限制滥用，各国鼓励研发抗生素新品，公司 β - 内酰胺酶抑制剂产品用于复方抗生素生产，有助于减缓细菌抗药性问题，碳青霉烯类产品受影响小，有替代用药前景 [7] 安全生产管控 - 将安全生产作为第一要务和企业发展第一生命线，加大投入提高自动化，从源头工艺管控环保安全 [8] 定增进展 - 向不超过 35 名特定对象发行股票，竞价发行，发行价格不低于定价基准日前二十个交易日股票均价的 80%，募集不超过 100,415 万元用于建设项目，已收到深交所审核问询并于 9 月 11 日回复，后续将披露进展 [8]

投资者关系活动概况 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 参与单位众多，包括常州市新发展实业股份有限公司、广东天创私募证券投资基金管理有限公司等 [1] - 活动时间为2020年11月17日，地点在公司本部 [2] - 上市公司接待人员有董事长包建华、总经理乔晓光等 [2] 公司参观情况 - 公司董事会秘书黄晓东等领导带领投资者参观公司生产车间、研发中心等，以及子公司祥太生命的冻干车间、研发中心和子公司景德镇富祥生产基地 [2] 公司基本情况 公司概况 - 成立于2002年，是业内重要的β - 内酰胺酶抑制剂原料药生产基地，全产业链布局碳青霉烯类培南系列产品，是全球主要的抗病毒类洛韦系列中间体供应商之一，产品销往全球二十多个国家和地区 [2][3] - 在江西、山东、辽宁等地拥有六家生产基地，在浙江拥有两家研发机构和一家进出口公司 [3] - 是国家高新技术企业、优秀非公有制企业，设有省级企业技术中心，子公司江西如益获国家高新技术企业认证 [3] - 2015年登陆资本市场，2019年成功发行4.2亿元可转债，目前拟向特定对象发行股票 [3] 业绩情况 - 自成立以来持续盈利、持续递增，近10年来，营业收入增长近5倍，净利润增长近10倍 [3] - 2020年上半年扣非后净利润同比增长95.77%，2020年1 - 9月扣非后归属于上市公司股东净利润为2.64亿，同比增长26.39% [3] - 今年前三季度净利润同比增长35.89% [5] 未来发展规划 - 继续聚焦主业，以抗生素、抗病毒类药物为核心，探索产业链延伸，保持业绩持续健康增长 [3] 投资者互动问答 向特定对象发行股票相关 - 向不超过35名特定对象发行股票，竞价发行，发行价格不低于定价基准日前二十个交易日股票均价的百分之八十，募集不超过100,415万元用于建设富祥生物医药项目和年产616吨那韦中间体、900吨巴坦中间体项目 [4] - 10月14日收到深交所审核中心意见告知函，深交所已报中国证监会履行相关注册程序，后续将及时披露进展 [4] 业绩相关 - 三季度业绩下降原因是生产线年度检修和疫情影响部分产品需求，目前产品市场需求在恢复，长期业绩有望稳定增长 [4][5] - 未来利润增长点靠现有产能挖掘和项目建成后产能释放，如江西祥太的他唑巴坦等项目及募投的高效培南和那韦中间体项目 [5] 募投项目逻辑 - 培南类药物广谱、强效、细菌耐药发生率低，是抗菌谱最广的一类抗生素和研究重点，全球有十种上市，中国批准五种且不少于五种进入临床试验阶段，公司拟扩大产能、拓宽产品线、延展产业链 [5][6] 安全生产与环保 - 将安全生产作为第一要务，加大改造投入，提高自动化，设置专员岗位；环保从源头工艺管控 [6] 汇率与贸易战影响 - 通过及时结汇、远期结售汇等降低人民币升值对利润的影响，产品主要出口欧洲、印度、日本等，对美出口收入占比小，中美贸易战影响小 [6]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和现场参观 [1] - 参与单位众多，包括津涌投资、安信证券、华安证券等多家机构 [1] - 活动时间为2021年9月2日，地点在上海 [2] - 上市公司接待人员有富祥药业董事长包建华、董事程荣武等 [2] 公司情况介绍 - 富祥药业于2015年12月在深交所挂牌上市，上市后保持快速稳定发展，体现在经营数据、主营业务规模、产业链延伸和组织结构等方面 [2] - 公司未来将关注市场、政策和行业动态，优化发展战略以保证稳健持续发展 [2] 凌富药物研究院情况 投入使用与业务进展 - 凌富药物研究院于2021年3月成立，8月底正式投入使用，自成立至今与多家新药公司签约多个新药分子砌块项目，力争尽早实现销售收入 [3] 研发品种与规模 - 多卡巴胺原料药已实现公斤级出货，制剂在开发中，属二类新药，预计近半年内总订单超100公斤 [3] - LK020245项目为国内一类创新药项目，客户总订单量1吨，8月底开始部分交货 [3] - LF - C - 21001项目为新材料项目，小试产品合格，通过使用测试，正进行中试和放大，每月预计量5吨以上 [3] - LF - C - 21002项目为新材料项目，小试正在进行中，每月预计量5吨以上 [3] 客户与合作模式 - 现有客户包括美国公司、台湾某电子公司等国内外多家创新药公司，目标客户是相关领域终端客户 [3] - 由凌富进行项目技术开发和工艺革新，成熟后将工艺流程移交到指定合作工厂 [3] 团队构成 - 院长由上海凌凯医药科技有限公司董事长兼任，下设CMO/CDMO、CRO、新材料、氟化学、酶催化五大事业部，各事业部设有技术总监等岗位 [4] 核心优势 - 控股股东上海凌凯医药科技有限公司是中国领先的化学定制研发生产企业之一，有15年以上全球行业CDMO经验，旗下全球数字化平台服务众多终端客户 [4] - 凌凯医药董事长表示有信心在未来3 - 5年引领凌富研究院在创新药CDMO领域走向行业前端 [4] 产业协同与公司发展战略 产业协同 - 凌富药物研究院在景德镇设立全资生产基地，富祥药业在不涉及客户知识产权前提下，为项目起始物料、关键中间体等提供中间配套 [4] 发展战略及实施举措 - 公司坚持“医药中间体—原料药—制剂”垂直一体化发展战略，以创新发展驱动 [5] - 2017年收购富祥（大连）制药有限公司试水制剂领域，在售产品有多西环素片和阿加曲班注射液 [5] - 2019年和2021年分别成功发行可转债、向特定对象发行股票，募集资金用于建设产业链延伸项目 [5] - 2020年与景德镇市政府签署战略合作协议，建设1000亩地的富祥生物医药项目 [5] - 2021年与上海凌凯医药科技有限公司合资设立上海凌富药物研究有限公司，布局CDMO业务积累经验 [5]

公司基本情况 - 公司成立于2002年，以特色抗菌原料药及其中间体研发、生产和销售为主业，有舒巴坦、他唑巴坦系列等三大系列产品 [1] - 是业内重要的β - 内酰胺酶抑制剂原料药生产基地，国内少数全产业链布局碳青霉烯类培南系列产品生产商，全球主要的抗病毒类洛韦系列中间体供应商之一，产品销往全球二十多个国家和地区 [1] - 在江西、山东、辽宁等地有六家生产基地，在浙江有两家研发机构和一家进出口公司 [1] 新业务布局 - 锂电池电解液添加剂项目：子公司潍坊奥通年产VC 5,000t、FEC 1,000t；子公司富祥科技年产VC 10,000t、FEC 2,000t [2] - 特种有机硅项目：子公司江西如益年产11,260吨特种有机硅项目 [2] 投资者互动问答 项目投资考虑 - 加码投资新能源锂电池添加剂项目，因新能源电动汽车是全球汽车产业主要方向，VC市场需求旺盛且供应有缺口，公司有相关能力和技术，还与上游厂家达成战略合作保证原料供应 [2] 项目投产情况 - 子公司潍坊奥通VC产品已投产，后续将逐步释放产能 [3] - “年产616吨那韦中间体项目”于2021年8月竣工，已开始生产和销售 [3] 新冠药物相关 - 向客户供应莫匹拉韦和瑞德西韦德核心中间体用于治疗新冠肺炎，因保密协议不便公开客户信息，相关中间体产品目前收入占比较小，未对业绩产生重大影响 [3] - 自2016年收购潍坊奥通后，抗病毒领域成重要业务领域之一，子公司有生产经验和商业化生产能力，正加强研发并与研究院合作，具备新冠治疗药物中间体研发生产能力，期望进入辉瑞等公司供应链体系 [4] 其他问题 - 公司生产的特种有机硅单体装备要求高、工程化难度大，引进国际顶尖技术消化吸收再创新形成独特装备和工艺，该项目属石化化工行业鼓励类产业 [4] - 公司供应培南类中间体，在制剂生产成本中占比小，美罗培南进入集采对相关产品销售价格无重大影响 [4]

营业收入情况 - 本报告期营业收入4.01亿元，同比增长38.23%；年初至报告期末营业收入12.32亿元，同比增长15.59%[5] - 2022年前三季度，公司营业总收入12.32亿元，较上期10.66亿元增长15.59%[22] 净利润情况 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润58.79万元，同比下降93.25%；年初至报告期末为4590.12万元，同比下降71.50%[5] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 - 260.02万元，同比下降154.23%；年初至报告期末为3615.60万元，同比下降74.45%[5] - 2022年1 - 9月归属于母公司所有者的净利润45,901,162.55元，较2021年同期的161,074,494.65元下降71.50%[10] - 净利润为27591333.08元，去年同期为156795317.53元[23] 经营活动现金流量净额情况 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额390.19万元，同比下降96.37%[5] - 2022年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额3,901,885.10元，较2021年同期的107,448,534.77元下降96.37%[10] - 经营活动产生的现金流量净额为3901885.10元，去年同期为107448534.77元[26] 资产与所有者权益情况 - 本报告期末总资产50.96亿元，较上年度末增长8.93%；归属于上市公司股东的所有者权益28.64亿元，较上年度末下降0.55%[5] - 截至2022年9月30日，公司资产总计50.96亿元，较年初46.78亿元增长8.93%[19] - 2022年9月30日，公司流动资产合计22.97亿元，较年初23.12亿元下降0.64%[19] - 2022年9月30日，公司非流动资产合计27.99亿元，较年初23.67亿元增长18.25%[19] - 2022年9月30日，公司流动负债合计11.56亿元，较年初13.60亿元下降15.02%[19] - 2022年9月30日，公司非流动负债合计10.63亿元，较年初4.07亿元增长161.03%[19] - 2022年9月30日，公司所有者权益合计28.77亿元，较年初29.11亿元下降1.17%[20] 部分资产项目变化情况 - 交易性金融资产从2021年12月31日的1.51亿元降至2022年9月30日的5000万元，降幅66.83%，因理财产品到期赎回[9] - 存货从2021年12月31日的4.16亿元增至2022年9月30日的5.50亿元，增幅32.24%，因原材料采购成本上涨及新产品投产购买原材料增加[9] - 其他权益工具投资从2021年12月31日的2321.06万元增至2022年9月30日的1.40亿元，增幅504.08%，因公司向上海凌凯医药科技有限公司增资[9] - 长期借款从2021年12月31日的3.53亿元增至2022年9月30日的9.99亿元，增幅182.97%，因报告期内长期借款增加[9] - 库存股从2021年12月31日的1.05亿元增至2022年9月30日的1.75亿元，增幅66.35%，因报告期内回购股份[9] 成本与费用情况 - 2022年1 - 9月营业成本999,139,110.11元，较2021年同期的726,088,446.13元增长37.61%[10] - 2022年1 - 9月财务费用 - 9,825,215.98元，较2021年同期的3,587,599.96元下降373.87%[10] - 2022年前三季度，公司营业总成本11.94亿元，较上期9.04亿元增长32.00%[22] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为29,695名，表决权恢复的优先股股东总数为0[12] - 包建华持股比例20.88%，持股数量114,815,808股，质押28,160,000股[12] - 王远淞持股比例3.89%，持股数量21,391,800股[12] - 喻文军持股比例3.20%，持股数量17,621,846股，质押3,120,000股[12] - 公司回购专用证券账户持有公司股份11,355,900股，占公司总股本的2.06%[13] 高管锁定股情况 - 公司高管包建华、喻文军等多人持有的高管锁定股每年按上年末持有股份总数25%解锁[15] - 许春霞持有的19.54万股高管锁定股在离任且任期届满六个月后解除限售[16] 其他财务指标情况 - 2022年1 - 9月利润总额43,823,031.50元，较2021年同期的179,452,494.13元下降75.58%[10] - 公允价值变动收益为-1046189.30元，去年同期为1678169.35元[23] - 信用减值损失为-3567757.51元，去年同期为-494449.01元[23] - 营业利润为44797754.09元，去年同期为180622798.01元[23] - 基本每股收益为0.08元，去年同期为0.30元[24] - 销售商品、提供劳务收到的现金为759051391.95元，去年同期为772265793.53元[25] - 投资活动产生的现金流量净额为-440605240.03元，去年同期为-466084407.56元[27] - 筹资活动产生的现金流量净额为313213851.09元，去年同期为298656448.93元[27] - 现金及现金等价物净增加额为-114530977.73元，去年同期为-57900344.47元[27]

财务数据关键指标变化 - 营业收入为8.311亿元人民币，同比增长7.13%[32] - 归属于上市公司股东的净利润为4531.33万元人民币，同比下降70.26%[32] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为3875.63万元人民币，同比下降71.65%[32] - 经营活动产生的现金流量净额为-1040.62万元人民币，同比下降111.52%[32] - 总资产为50.308亿元人民币，同比增长7.53%[32] - 归属于上市公司股东的净资产为28.611亿元人民币，同比下降0.66%[32] - 营业成本同比大幅上升32.00%至6.63亿元，主要因原材料采购成本上涨[79] - 归属于上市公司股东的净利润同比暴跌70.26%至4531万元[80] - 经营活动现金流量净额由正转负，同比下降111.52%至-1041万元[79][80] - 筹资活动现金流量净额同比增长67.98%至3.13亿元，主要因借款增加[80] - 存货同比增长21.45%至5.05亿元，占总资产比例上升1.15个百分点[84] - 投资活动现金流出2.61亿元，但同比改善20.44%[80] - 长期借款大幅增加至10.01亿元，占总资产比例上升12.35个百分点[85] 成本和费用变化 - 公司主营业务成本中原材料成本占比较大，存在价格波动风险[10] - 营业成本同比大幅上升32.00%至6.63亿元，主要因原材料采购成本上涨[79] - 原材料成本占主营业务成本较大比例，价格波动对生产经营有直接影响[117] 各业务线表现 - 原料药业务收入同比下降29.47%，毛利率下降8.33个百分点至33.78%[82] - 中间体业务收入微增2.76%，但毛利率下降6.75个百分点至22.31%[82] - 公司主要产品为抗感染药物子行业，包括化学合成酶抑制剂、碳青霉烯系列和洛韦类抗病毒药物中间体[6] - 公司主要产品包括舒巴坦系列和他唑巴坦系列原料药及中间体[22] - 舒巴坦系列产品包含舒巴坦酸、舒巴坦匹酯、碘甲基舒巴坦等[22] - 他唑巴坦系列产品包含他唑巴坦酸、他唑巴坦二苯甲酯等[22] - 公司产品组合包括化学合成酶抑制剂、碳青霉烯系列和洛韦类抗病毒药物中间体，并逐步发展无菌原料药和制剂技术[112] - 公司系舒巴坦、他唑巴坦主要供应商，并完成培南类产品完整生产链布局[72] - 公司是国内舒巴坦领域唯一通过国际市场认证的供应商[47] - 公司是他唑巴坦全球主要供应商之一，近两年扩大产能并新增巴坦中间体产能[47] - 公司拥有年产600吨4-AA及200吨美罗培南的募投产能项目[48] - 公司年产616吨那韦中间体项目已建成投产，产品包括氯酮、氯醇、2R-环氧化物[49] - 公司子公司通过CDMO试点企业专家评审[50] - 公司投资建设年产6000吨锂电池添加剂项目（奥通药业）[51] - 公司投资建设年产10000吨VC和2000吨FEC项目（富祥科技）[51] - 项目建成后公司将形成年产15000吨VC和3000吨FEC产品的产能[51] - 公司产品销售采用直销为主模式[53] - 公司生产采用以销定产原则，每年12月制定下年度生产计划[54] - 公司认购凌凯医药新增注册资本11,700万元，增资后持有其3.9%股权[63] - CDMO业务签署合同总金额37,382.3万元，其中帕罗维德中间体合同金额20,900万元（占比55.9%），瑞德西韦中间体合同金额3,467.3万元（占比9.3%）[63] - CDMO业务合同已执行金额11,848.15万元，执行率31.7%，其中帕罗维德中间体执行6,681万元（执行率32.0%）[63] - 子公司富祥科技获准建设年产10,000吨VC锂电池电解液添加剂项目[65] - 公司VC项目已达到预期经济技术指标，奥通药业和富祥科技均有生产线进入试生产阶段[65] - 公司自主研发产品西他沙星完成CDE发补研究，盐酸帕罗西汀完成现场核查，他唑巴坦新工艺已提交CDE受理[67] - 公司持有凌凯医药3.9%股权并通过合作开展CDMO业务[63] - 祥太科学成为全省第一家CDMO试点企业通过专家评审[64] - 公司持续推进中间体—原料药—制剂一体化发展战略[62] - 研发团队规模为338人，占员工总数14.96%，其中博士3人、硕士12人、本科及以下323人[77] - 公司共获得国家专利78项，其中发明专利45项，23个产品被认定为省级重点新产品[73] - 2022年上半年完成3个新品种申报，1个产品注册审评发补研发，启动2个新产品注册工作[68] - 西他沙星、盐酸帕罗西汀、他唑巴坦均处于CDE注册审评阶段[68][74] - 他唑巴坦原料药以"零缺陷"结论通过FDA认证现场检查[74] - 舒巴坦产品和舒巴坦钠产品通过日本PMDA的GMP符合性调查[74] - 哌拉西林产品取得欧洲CEP证书[74] - 产品直销欧洲、日本、美国、韩国等市场，客户包括费卡、阿拉宾度等国际厂商[76] - 国内客户涵盖珠海联邦、齐鲁制药和海南通用三洋等知名企业[76] - 公司客户包括意大利费卡、印度阿拉宾度、珠海联邦制药等国际知名药企[23] - 医药制造业营业收入同比下降0.6%，利润总额同比下降27.6%[42] - 中国医药CDMO市场规模预计2025年达到1235亿元人民币[43] - 2022年上半年新能源汽车产销同比均增长1.2倍，市场占有率达21.6%[44] - 2021年全球锂离子电池电解液出货量61.2万吨，同比增长83.2%[44] 各地区表现 - 公司国外销售营业额占比稳定，外销主要以美元标价，存在汇率风险[9] - 公司外销营业额占比稳定，汇率风险主要来自人民币升值对美元标价业务的不利影响[114] - 新冠疫情导致国际物流成本增加，海外销售业务受影响[9] - 新冠疫情导致国际物流成本增加，海外销售业务受影响[116] - 国内医院就诊人数未恢复疫前水平，中低端抗生素用量显著下降[9] - 国内医院就诊人数未恢复疫前水平，中低端抗生素用量显著下降且回升乏力[116] 管理层讨论和指引 - 公司以募集资金及自有资金投资的项目存在市场环境变化等风险[12] - 公司推行降本增效策略以提高管理和生产水平，保障产品市场竞争力[112] - 公司面临市场竞争风险，需通过完善产品产业链来避免系统风险[112] - 公司2022年上半年无现金分红、红股或公积金转增股本计划[12] - 公司半年度不进行现金分红、红股或公积金转增股本[125] - 2021年度利润分配预案为不派发现金红利且不送红股[53] - 公司2022年上半年报告期为1月1日至6月30日[21] - 公司属于药品生物制品业，需遵守特殊行业披露要求[6] - 公司存在环保风险，医药制造业产生化学污染物较多[7] - 药品研发周期长、回报周期长，存在研发达不到预期效益的风险[9] - 公司拟通过加强募集资金管理保证募集资金有效使用[149] - 公司将开立募集资金专户并与银行 保荐机构签署三方监管协议[149] - 公司内部审计部门将对募集资金使用情况进行日常监督[149] - 公司将优化产品和业务结构提升盈利能力[149] - 公司承诺若招股说明书虚假将依法回购全部新股并赔偿投资者损失[151] - 公司控股股东包建华承诺若招股说明书虚假致投资者损失将依法赔偿[150] - 若招股书存在虚假记载 公司将在证监会认定后3个交易日内启动回购全部新股[149] - 回购价格按照回购时的公司股票市场价格和发行价格孰低确定[149] - 若因招股书问题致投资者遭受损失 公司将依法赔偿投资者损失[149] - 公司控股股东包建华承诺对因社保公积金补缴发生的支出或所受损失进行足额补偿[149] - 本次发行后公司股本增加 每股收益和净资产收益率等指标有可能在短期内出现下降[149] - 公司资产规模将大幅增加 资产结构更加稳健 资产负债率将有效降低[149] - 公司建立健全内控制度体系形成科学有效的职责分工和制衡机制[139] - 公司不断完善绩效考核体系充分调动员工工作积极性[140] - 公司高度重视信息披露工作真实准确完整及时公平地披露信息[141] - 公司通过电话电子邮件投资者互动平台网上业绩说明会机构调研等方式与投资者保持沟通[141] - 公司持续关注新冠肺炎疫情制定防疫管控措施保障正常生产[144] - 公司环保投入包括启动总投资500多万元的废气RTO焚烧系统建设并投入使用[131] - 公司建设日处理能力2000m³/d的废水深度治理升级改造项目已完成并试运行[132] - 公司建设600m³/d多效蒸发项目已建成并试运行[132] - 公司配备环保人员84人，其中10名具备检测资质，实验室面积约250平方米[135] - 公司COD排放浓度65.30mg/L，远低于120mg/L的国家标准，排放总量8.333吨[130] - 公司氨氮排放浓度3.99mg/L，远低于25mg/L国家标准，排放总量0.618吨[130] - 公司二氧化硫排放浓度24.1mg/m³，远低于300mg/m³国家标准，排放总量1.438吨[130] - 公司氮氧化物排放浓度92.44mg/m³，远低于300mg/m³国家标准，排放总量6.844吨[130] - 子公司奥通药业VOCs排放浓度8.06mg/m³，低于60mg/m³国家标准，排放总量0.242吨[130] - 公司严格遵守国家劳动法及劳动合同法为员工缴纳各项社会保险和住房公积金[140] - 公司持续开展我为群众办实事实践活动以党委书记接待日为平台细化员工关怀[138] - 公司致力于志愿服务工作每年组织参加爱心救助慰问帮扶环境保护助学等公益活动[143] - 公司承诺若因违反同业竞争及关联交易承诺导致投资者遭受损失将依法赔偿投资者损失[148] - 公司主要股东包建华承诺长期履行避免同业竞争及规范关联交易的义务自2013年4月9日起生效[148] - 公司股东景德镇市富祥投资有限公司承诺长期规范并逐步减少关联交易遵循市场独立第三方定价原则[148] - 公司股东喻文军承诺长期履行关联交易审批程序若违反承诺造成损失将赔偿相应损失[148] - 公司承诺自2015年12月22日起实施连续稳定的利润分配政策包括现金或股票股利分配[148] - 公司承诺若违反利润分配承诺将及时公告违反事实及原因并向投资者说明[148] - 公司控股股东承诺若因不可抗力导致同业竞争将在公司提出异议后及时终止相关业务[148] - 公司享有同业竞争业务在同等条件下的优先受让权[148] - 公司关联交易活动需遵循商业原则价格不偏离市场独立第三方标准[148] - 公司股东在审议关联交易时严格遵守董事会及股东大会回避程序[148] - 股东包建华喻文军承诺股份减持需提前3个交易日公告并履行信息披露义务[147] - 股东景德镇市富祥投资有限公司承诺股份减持价格根据二级市场价格确定[147] - 2022年第一次临时股东大会投资者参与比例为24.26%[123] - 2022年第二次临时股东大会投资者参与比例为26.13%[123] - 2021年年度股东大会投资者参与比例为24.14%[123] - 2022年4月13日董事会聘任杨光为财务总监[124] - 2022年4月13日董事会聘任彭云为副总经理兼董事会秘书[124] - 员工持股计划覆盖340名关键员工，持有公司股票5,798,844股，占公司总股本1.05%[127] - 第一期员工持股计划第一个解锁期业绩考核指标未达成[178] - 公司股票代码为300497，在深圳证券交易所上市[26] - 公司注册地址位于景德镇市昌江区鱼丽工业区2号[27] - 公司联系电话0798-2699929，传真0798-2699928[27] - 公司电子信箱为stock@fushine.cn[27] - 公司注册地址及联系方式在报告期内未发生变更[28] - 实际控制人包建华与柯丹为夫妻关系，共同控制景德镇市富祥投资有限公司[191][192] - 公司控股股东及实际控制人在报告期内未发生变更[194] 投资和募投项目 - 公司对上海凌富药物研究有限公司新设投资金额为920万元人民币，持股比例为39.20%[92] - 公司对上海凌凯医药科技有限公司增资投资金额为9360万元人民币，持股比例为3.90%[92] - 报告期内公司对上海凌富药物研究有限公司投资亏损701.95万元人民币[92] - 公司累计投入募集资金总额为8081.46万元人民币[95] - 报告期内公司变更用途的募集资金总额为2922.75万元人民币，占募集资金总额的20.83%[95] - 公司公开发行可转换公司债券募集资金净额为4.12亿元人民币[95] - 截至2022年6月30日，公司已累计投入可转债募集资金3.22亿元人民币，其中新型酶抑制剂项目使用进度79.36%，环保设施项目使用进度63.06%[96] - 公司向特定对象发行股票募集资金净额为9.91亿元人民币[96] - 截至2022年6月30日，公司已累计投入定向增发募集资金4.86亿元人民币，其中富祥生物医药项目使用进度56.93%，那韦/巴坦中间体项目使用进度98.27%，VC/FEC项目使用进度19.09%[97] - 截至2022年6月30日，公司尚未使用的募集资金余额合计为6.06亿元人民币（含利息收入）[96][97] - 新型酶抑制剂扩产及产业链延伸项目投资进度79.36%，累计投入金额2.78亿元[98] - 环保设施升级改造项目投资进度63.06%，累计投入金额4,414.32万元[98] - 富祥生物医药项目投资进度56.93%，累计投入金额3.71亿元[98] - 年产616吨那韦中间体、900吨巴坦中间体项目投资进度98.27%，累计投入金额5,987.75万元[98] - 年产10,000吨VC和2,000吨FEC项目投资进度19.09%，累计投入金额5,580.52万元[98] - 承诺投资项目总承诺投资额14.24亿元，累计实际投入金额8.08亿元[98] - 年产616吨那韦中间体项目未达预计效益，报告期实现效益-99.42万元[98] - 环保设施升级改造项目实际投资额4,957.67万元，节余募集资金2,370.13万元[100] - 公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金4,334.43万元[100] - 富祥生物医药项目以自筹资金预先投入1,976.77万元[100] - 年产616吨那韦中间体项目实际投资额6237.21万元，节余募集资金5321.78万元（含利息收入）[101] - 变更募集资金用途合计29227.5万元（含原项目节余资金5321.78万元）用于新建年产10000吨VC和2000吨FEC项目[101][104] - 截至2022年6月30日可转债募集资金专户余额8173.73万元（含现金管理收益及利息收入）[101] - 截至2022年6月30日定向增发募集资金专户余额52407.64万元（含现金管理收益及利息收入）[101] - 新建VC/FEC项目报告期实际投入5580.52万元，累计投资进度19.09%[103] - 新建VC/FEC项目预计2023年1月24日达到预定可使用状态[103] - 变更募集资金用途用于建设年产10,000吨VC和2,000吨FEC项目[4] - 公司以自有资金11,700万元投资凌凯医药，获3.9%股权[176] - 批准使用不超过5亿元闲置募集资金进行现金管理[176] - 批准使用不超过3亿元闲置自有资金进行现金管理[176] - 子公司年产10,000吨VC项目获环评批复[175] - 子公司祥太科学计划投资建设年产1,000吨抗新冠药帕罗维德及其中间体项目[47] - 控股子公司奥通药业获批年产6,000吨锂电池添加剂及400吨医药中间体项目环评[179] - 全资子公司富祥科技获批年产10,000吨VC项目环评[179] - 全资子公司祥太科学新增原料药莫诺拉韦生产许可[179] - 祥太科学计划投资建设年产1,000吨抗新冠药帕罗维德及其中间体项目[179] - 子公司取得年产6,000吨锂电池添加剂及400吨医药中间体项目环评批复[9] - 公司确认投资景德镇富祥物明医疗健康产业合伙企业相关损失[59] 公司治理与股东信息 - 报告期不存在控股股东及其他关联方非经营性资金占用情况[152] - 报告期无违规对外担保情况[153] - 半年度财务报告未经审计[154] - 报告期未发生破产重整事项[155] - 报告期无重大诉讼仲裁事项[156] -

整体财务关键指标变化 - 本报告期营业收入402,333,468.40元，比上年同期增长1.82%[7] - 归属于上市公司股东的净利润27,950,530.66元，比上年同期减少62.39%[7] - 经营活动产生的现金流量净额 -48,959,708.08元，比上年同期减少235.79%[7] - 总资产4,953,639,415.57元，比上年度末增长5.88%[7] - 归属于上市公司股东的所有者权益2,841,345,588.24元，比上年度末减少1.35%[7] - 2022年第一季度，公司营业收入40,233.35万元，同比增长1.82%[38] - 2022年第一季度，公司归属于上市公司股东的净利润2,795.05万元，同比下降62.39%[38] - 资产总计从46.78亿元增长至49.54亿元，涨幅约5.87%[53] - 流动负债合计从13.60亿元增长至14.49亿元，涨幅约6.40%[54] - 非流动负债合计从4.07亿元增长至6.37亿元，涨幅约56.54%[54] - 负债合计从17.67亿元增长至20.86亿元，涨幅约18.05%[54] - 营业总收入从3.95亿元增长至4.02亿元，涨幅约1.82%[55] - 营业总成本从3.10亿元增长至3.73亿元，涨幅约20.18%[55] - 营业利润从8880万元降至2858万元，降幅约67.82%[57] - 净利润从7416万元降至2328万元，降幅约68.61%[57] - 归属于母公司所有者的净利润从7431万元降至2795万元，降幅约62.39%[57] - 基本每股收益从0.14元降至0.05元，降幅约64.29%[58] - 经营活动现金流入小计2.85亿元，较上期2.35亿元增长21.12%[61] - 经营活动现金流出小计3.34亿元，较上期1.99亿元增长67.65%[61] - 经营活动产生的现金流量净额为 -4895.97万元，上期为3605.53万元[61] - 投资活动现金流入小计1222.23万元，上期为23.4万元[62] - 投资活动现金流出小计2.22亿元，较上期2.30亿元减少3.39%[62] - 投资活动产生的现金流量净额为 -2.09亿元，上期为 -2.00亿元[62] - 筹资活动流入流入小计6.07亿元，较上期3.47亿元增长74.00%[62] - 筹资活动流出流出小计3.15亿元，较上期2.04亿元增长54.46%[62] - 筹资活动产生的现金流量净额为2.92亿元，较上期1.43亿元增长104.99%[62] - 现金及现金等价物净增加额为3463.00万元，上期为 -5145.59万元[62] 资产项目关键指标变化 - 应收票据较期初减少40.34%，因报告期内使用承兑汇票付款增加[13] - 应收账款较期初增加30.64%，因报告期内信用期内应收账款增加[14] - 预付款项较期初增加152.29%，因报告期内购买原料预付货款增加[15] - 2022年3月31日货币资金期末余额为1299432737.56元，年初余额为1272459175.85元[52] - 2022年3月31日交易性金融资产期末余额为150004689.79元，年初余额为150758192.30元[52] - 2022年3月31日应收票据期末余额为32536971.49元，年初余额为54537629.49元[52] - 2022年3月31日应收账款期末余额为304932487.06元，年初余额为233421796.89元[52] - 2022年3月31日预付款项期末余额为37845898.92元，年初余额为15001093.28元[52] - 2022年3月31日存货期末余额为448291324.34元，年初余额为416148491.14元[52] - 2022年3月31日流动资产合计期末余额为2430284128.10元，年初余额为2311555893.19元[52] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数为47,680，表决权恢复的优先股股东总数为0[33] - 前10名股东中，包建华持股比例20.88%，持股数量114,815,808股；王远淞持股比例3.22%，持股数量17,730,620股；喻文军持股比例3.20%，持股数量17,621,846股[33] - 包建华期初限售股数90,015,808股，本期解除限售股数3,903,952股，期末限售股数86,111,856股[36] - 喻文军期初限售股数13,216,384股，期末限售股数13,216,384股[37] - 柯丹期初限售股数945,750股，本期增加限售股数1,696,500股，期末限售股数2,642,250股[37] - 2022年第一季度限售股份合计期初105,435,652股，本期解除3,976,702股，本期增加1,729,050股，期末103,188,000股[37] - 包建华与柯丹为夫妻关系，分别持有景德镇市富祥投资有限公司57.85%和2.86%的股权[34] 关联交易与投资 - 2022年预计与凌富药物研究院发生关联交易金额为6000万元[41] - 2022年以11700万元认购凌凯医药新增注册资本，增资后持股比例为3.9%[41] - 2022年第一季度与凌凯医药、凌富药物研究院在CDMO业务签署合同金额合计35110万元[43] 财务费用变化 - 财务费用较上年同期增加4744.50%，因报告期内借款增加以及上年同期汇兑收益较大[23] 股份回购情况 - 截止2022年3月31日，公司累计回购股份11,355,900股，占总股本比例2.06%，最高成交价17.99元/股，最低成交价12.12元/股，支付总金额174,830,966元[34]