公司基本信息 - 公司注册资本为12,065.22万元人民币（截至2024年6月30日）[14] - 有限公司成立于2012年3月22日，股份公司成立于2017年11月20日，股票于2020年3月6日上市[14] - 公司股票简称瑞玛精密，代码为002976.SZ，上市地点为深圳证券交易所[14] - 公司法定代表人为陈晓敏，统一社会信用代码为91320505592546102W[14] 主营业务 - 公司主营精密金属零部件、汽车电子、通讯设备及模具的研发、生产、销售，应用于汽车、通讯等行业[15] - 汽车领域产品包括精密零部件和座椅舒适系统部件[17][19] - 通信领域产品包括4G/5G滤波器、基站天线等通讯设备及相关精密金属结构件[21] 财务数据 - 2024年6月30日资产总计222,520.84万元，负债总计129,746.62万元，所有者权益总计92,774.22万元[25] - 2024年1 - 6月营业收入75,919.00万元，营业成本59,915.57万元，营业利润 - 496.21万元[27] - 2024年1 - 6月归属于母公司所有者的净利润695.60万元[28] - 2024年6月30日流动比率1.23倍，速动比率0.82倍，资产负债率（合并）58.31%[30] - 2024年1 - 6月应收账款周转率2.56次，存货周转率2.92次[30] - 2024年1 - 6月经营活动产生的现金流量净额 - 8,052.77万元，投资活动产生的现金流量净额 - 5,240.43万元，筹资活动产生的现金流量净额6,087.93万元[31] - 2023年度归母净利润较上年同期下降22.92%[32] - 2024年1 - 6月通讯行业收入7,065.80万元，同比下降68.74%，外销收入21,937.13万元，同比下降28.10%[32] - 2024年1 - 6月公司营业收入较上年同期下降4.82%，归母净利润较上年同期下降86.51%[32] - 报告期各期末应收账款账面价值分别为23,922.22万元、51,863.29万元、53,041.21万元和58,928.08万元，占流动资产比例分别为31.64%、41.35%、41.81%和46.29%[41] - 报告期各期末存货账面价值分别为17,093.62万元、28,075.23万元、32,980.36万元和41,924.23万元，占流动资产比例分别为22.61%、22.38%、26.00%和32.93%[42] - 报告期内毛利率分别为23.86%、24.81%、23.12%和21.08%，呈下降趋势且2024年1 - 6月下降幅度加大[43] - 报告期内经营活动现金流量净额分别为4,651.44万元、4,282.85万元、9,656.46万元和 - 8,052.77万元，2024年1 - 6月为负[44] - 截至2024年6月30日，商誉账面价值为8,554.86万元，其中收购信征零件形成商誉8,457.69万元[45] - 截至2024年6月30日，短期借款余额为22,332.14万元，较2023年末增加7,924.39万元；未受限货币资金等合计9,186.91万元，流动比率1.23、速动比率0.82[46] - 2023年度、2024年1 - 6月对乾瑞科技采购额分别为64.27万元、1,629.20万元[47] - 募投项目达产年新增折旧摊销占预计营业收入比例为1.84%，占预计净利润比重为29.11%[51] 募投项目 - 募投项目全部实施后将形成年产空气弹簧总成160万支、空气供给单元40万支等及座椅集成系统及部件445万件的生产能力[52] - 普莱德（苏州）收到国内两家车企空气悬架系统相关产品定点通知，但从试样到量产周期长[55] 股票发行 - 本次向特定对象发行股票拟募集资金总额不超过68,000.00万元，用于汽车空气悬架系统及部件生产建设项目（拟投入35,914.00万元）、座椅系统集成及部件生产建设项目（拟投入23,053.00万元）和补充流动资金（拟投入9,033.00万元）[72] - 本次发行股票数量不超过公司向特定对象发行前总股本的30%（含本数）[68] - 本次向特定对象发行股票的定价基准日为发行期首日，发行价格不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价的80%[65] - 本次向特定对象发行股票的发行对象为不超过35名（含35名）的特定投资者，均以现金方式认购[64] - 本次向特定对象发行股票发行完成后，发行对象所认购的股票自发行结束之日起六个月内不得转让[70] - 本次向特定对象发行股票的种类为境内上市人民币普通股（A股），每股面值为人民币1.00元[62] - 本次发行决议的有效期为公司股东大会审议通过之日起十二个月[75] - 本次向特定对象发行股票前公司滚存的未分配利润，由发行完成后的新老股东共同享有[74] - 本次向特定对象发行股票尚需经深圳证券交易所审核、取得中国证监会的同意注册批复，存在审批不确定性[58] - 本次向特定对象发行若未来公司业绩不能相应增长，每股收益等指标短期内存在被摊薄的风险[57] 其他 - 2024年7月瑞玛精密聘请国金证券为其股权激励计划独立财务顾问[83] - 2024年8月瑞玛精密聘请国金证券为本次发行股票保荐机构及主承销商[85] - 公司向特定对象发行股票方案经第三届董事会第四次会议、2024年第二次临时股东大会审议通过[90] - 截至2024年6月30日，发行人其他货币资金金额为1,235.84万元，主要为银行承兑汇票保证金[107] - 截至2024年6月30日，发行人交易性金融资产金额为2,569.85万元，含中信银行单位大额存单1,552.73万元（利率3.20%）、苏州银行单位大额存单1,008.12万元（利率3.11%）等[109] - 截至2024年6月30日，发行人其他应收款账面价值为444.72万元，含押金、保证金355.50万元等[112] - 截至2024年6月30日，发行人其他流动资产金额为3,435.35万元[113] - 截至2024年6月30日，长期股权投资金额为36.30万元，持有乾瑞科技40.00%股权[115] - 截至2024年6月30日，其他权益工具投资金额为3998.00万元，是购买普拉尼德19.99%股权的交易对价[116] - 截至2024年6月30日，投资性房地产金额为2680.06万元，为对外出租的闲置房屋及建筑物[119] - 截至2024年6月30日，其他非流动资产金额为1209.04万元，主要是预付设备款、工程款等[120] - 保荐机构对发行人证券上市后在本次发行股票上市当年剩余时间及其后1个完整会计年度内进行持续督导[121] - 保荐机构认为瑞玛精密本次向特定对象发行股票符合相关法律法规和规范性文件要求[124] - 保荐机构同意推荐瑞玛精密本次发行的证券在深交所主板上市并承担保荐责任[124]

公司当日交易情况 - 瑞玛精密今日涨停全天换手率21.48%成交额3.56亿元振幅17.03% [1] - 机构净买入2224.90万元营业部席位合计净买入1318.25万元 [1] - 当日该股因日振幅值达17.03%上榜机构专用席位净买入2224.90万元 [2] - 上榜的前五大买卖营业部合计成交7715.46万元买入成交额为5629.30万元卖出成交额为2086.15万元合计净买入3543.15万元 [2] - 共有3家机构专用席位现身即买二买三买四卖二合计买入金额2807.86万元卖出金额582.96万元合计净买入2224.90万元 [2] 公司资金流向情况 - 今日该股主力资金净流入4114.42万元其中特大单净流入3451.20万元大单资金净流入663.22万元 [2] - 近5日主力资金净流入1.09亿元 [2]

业绩总结 - 2023年度归母净利润较上年同期下降22.92%，2024年1 - 6月营业收入同比下降4.82%，归母净利润下降86.51%[18] - 2024年1 - 6月营业毛利16003.44万元，同比下降18.71%，综合毛利率21.08%，较上年同期下降3.60个百分点[127] - 2024年1 - 6月期间费用14827.81万元，同比增加31.32%，营业利润 - 496.21万元，同比下降107.64%[127] - 2024年1 - 6月净利润469.15万元，同比下降92.18%，扣非后归母净利润336.96万元，同比下降93.31%[127] 财务数据 - 报告期各期末应收账款账面价值分别为23922.22万元、51863.29万元、53041.21万元和58928.08万元[20][21] - 报告期各期末存货账面价值分别为17093.62万元、28075.23万元、32980.36万元和41924.23万元[22] - 报告期内毛利率分别为23.86%、24.81%、23.12%和21.08%，呈下降趋势[23] - 报告期内经营活动现金流量净额分别为4651.44万元、4282.85万元、9656.46万元和 - 8052.77万元[24] - 截至2024年6月30日，公司商誉账面价值为8554.86万元[25] 股权结构 - 截至2024年6月30日，公司总股本为120652200股，陈晓敏持股67998096股占56.36%，翁荣荣持股6449904股占5.35%[45] - 陈晓敏夫妇通过直接和间接合计持有公司64.54%股权[47] 未来展望 - 汽车及新能源汽车领域开发轻量化精密结构件，整合资源提高座椅产品单车价值量，推进空气悬架系统项目[110] - 移动通讯领域开发新集团客户，研究现有客户5G布局，提高通讯设备产品产销量[111] - 坚持全球化战略，规划新建海外生产基地、设立办事处，完善北美、欧洲市场营运体系，开拓东南亚市场[111][112] 新产品和新技术研发 - 围绕整车舒适系统需求，以“智能座舱”“智能底盘”为核心研发布局产品[109] - 围绕空气悬架系统业务参股普拉尼德并与它共同投资设立普莱德（苏州）[146] 市场扩张和并购 - 普莱德（苏州）成为国内某高端品牌车企新平台项目空气悬架系统前后空气弹簧总成产品定点供应商[146] 其他新策略 - 拟向特定对象发行股票募集资金不超过68000万元，用于汽车空气悬架等项目及补充流动资金[12] - 践行人才战略与管理机制，完善人才梯队和储备，优化激励机制[77] - 研发以客户需求及市场趋势为导向，实现合作设计与产品升级及前瞻性研发统一[84][85] - 采购采用直接采购，持续开发潜在供应商并严格把控流程[86] - 生产实行“以销定产”，部分采用委外加工模式[87] - 销售采取直销和“点对点”策略，与客户建立长期合作[88]

融资进展 - 公司向特定对象发行股票申请获深交所受理[1] - 发行需通过深交所审核并获中国证监会同意注册方可实施[1] 时间信息 - 公告发布时间为2024年10月31日[3]

财务数据关键指标变化 - 本报告期营业收入442,040,963.64元，同比增长11.64%；年初至报告期末营业收入1,201,231,001.11元，同比增长0.64%[2] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润-12,592,260.44元，同比下降290.96%；年初至报告期末为-5,636,309.25元，同比下降109.69%[2] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-15,322,468.08元，同比下降388.79%；年初至报告期末为-11,952,911.30元，同比下降121.46%[2] - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额-92,455,937.23元，同比下降321.84%[2] - 本报告期基本每股收益和稀释每股收益均为-0.11元/股，同比下降320.00%；年初至报告期末均为-0.05元/股，同比下降110.42%[2] - 本报告期末加权平均净资产收益率-1.24%，较上年同期下降2.15个百分点；年初至报告期末为-0.30%，较上年同期下降7.06个百分点[2] - 本报告期末总资产2,288,243,374.17元，较上年度末增长8.19%；归属于上市公司股东的所有者权益807,553,416.46元，较上年度末下降1.85%[2] - 本报告期非经常性损益合计2,730,207.64元，年初至报告期期末合计6,316,602.05元[3] - 2024年9月30日货币资金期末余额72993460.27元，较期初154167941.63元减少[15] - 2024年9月30日交易性金融资产期末余额26010474.32元，较期初66837631.59元减少[15] - 2024年9月30日应收票据期末余额25192134.20元，较期初74167192.99元减少[15] - 2024年9月30日应收账款期末余额622969784.09元，较期初530412057.18元增加[15] - 2024年9月30日应收款项融资期末余额76474036.08元，较期初28638813.78元增加[15] - 公司2024年第三季度资产总计22.88亿元，较年初的21.15亿元增长8.19%[17] - 2024年第三季度负债合计13.54亿元，较年初的11.88亿元增长13.93%[19] - 2024年第三季度所有者权益合计9.34亿元，较年初的9.28亿元增长0.71%[20] - 2024年年初到报告期末营业总收入12.01亿元，较上期的11.94亿元增长0.64%[21] - 2024年年初到报告期末营业总成本11.99亿元，较上期的11.01亿元增长8.93%[21] - 2024年第三季度存货4.56亿元，较年初的3.30亿元增长38.19%[17] - 2024年第三季度固定资产5.31亿元，较年初的4.83亿元增长9.81%[17] - 2024年第三季度短期借款1.67亿元，较年初的1.44亿元增长16.04%[17] - 2024年第三季度应付账款5.92亿元，较年初的5.37亿元增长10.29%[19] - 2024年年初到报告期末研发费用7897.86万元，较上期的6504.39万元增长21.42%[21] - 公司2024年第三季度净利润为-720.25万美元，上年同期为6556.45万美元[23] - 基本每股收益为-0.05美元，上年同期为0.48美元[24] - 经营活动产生的现金流量净额为-9245.59万美元，上年同期为4167.77万美元[25] - 投资活动产生的现金流量净额为-8478.54万美元，上年同期为-1.196291亿美元[26] - 筹资活动产生的现金流量净额为9471.73万美元，上年同期为2983.21万美元[26] - 销售商品、提供劳务收到的现金为11.299661亿美元，上年同期为11.536825亿美元[25] - 购买商品、接受劳务支付的现金为8.793629亿美元，上年同期为8.106499亿美元[25] - 支付给职工及为职工支付的现金为2.612878亿美元，上年同期为2.022699亿美元[25] - 取得借款收到的现金为3.977亿美元，上年同期为2.862376亿美元[26] - 偿还债务支付的现金为2.981102亿美元，上年同期为2.459285亿美元[26] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数19,407名，前10名股东中陈晓敏持股比例56.18%，持股数量67,998,096股[7] 主要会计数据和财务指标变动原因 - 主要会计数据和财务指标变动原因包括合并范围增加子公司、汇率波动、研发投入增加、计提减值损失等[5][6] 公司重大事项 - 2024年7月19日公司向108名激励对象授予385.2万份股票期权[9] - 2024年8月6日公司持续督导机构由华林证券变更为国金证券[10] - 2024年8月12日控股子公司普莱德汽车科技获黄亨桔增资1000万元，公司持股比例由85%降至82.2581%[11] - 2024年8月26日全资子公司以58.20万美元收购墨西哥瑞玛20%股权，使其成为全资孙公司[13] - 2024年7 - 9月众全信投资和麻国林合计减持公司股份3619566股，减持计划实施完毕[14]

公司概况 - 公司成立于2012年3月22日，2017年11月20日变更为股份公司，2020年3月6日在深交所上市，代码002976.SZ[12] - 截至2024年6月30日，公司注册资本为12,065.22万元人民币[12] - 公司主营业务为精密金属零部件、汽车电子、通讯设备及模具的研发、生产、销售，应用于汽车、通讯等行业[13] 业绩总结 - 2024年6月30日资产总计222,520.84万元，负债总计129,746.62万元，所有者权益总计92,774.22万元[22] - 2024年1 - 6月营业收入75,919.00万元，营业成本59,915.57万元，营业利润 - 496.21万元[23] - 2024年1 - 6月经营活动产生的现金流量净额 - 8,052.77万元，投资活动产生的现金流量净额 - 5,240.43万元，筹资活动产生的现金流量净额6,087.93万元[26] - 2024年6月30日流动比率1.23倍，速动比率0.82倍，资产负债率（合并）58.31%[27] - 2024年1 - 6月应收账款周转率2.56次，存货周转率2.92次，研发费用占营业收入的比重6.29%[27] - 2023年度归母净利润较上年同期下降22.92%，2024年1 - 6月营业收入较上年同期下降4.82%，归母净利润较上年同期下降86.51%[29] - 报告期内公司毛利率分别为23.86%、24.81%、23.12%和21.08%，呈下降趋势且2024年1 - 6月下降幅度加大[36] - 报告期内公司经营活动现金流量净额分别为4,651.44万元、4,282.85万元、9,656.46万元和 - 8,052.77万元，2024年1 - 6月为负[38] 财务状况 - 报告期各期末应收账款账面价值分别为23,922.22万元、51,863.29万元、53,041.21万元和58,928.08万元，占流动资产比例逐年上升[34] - 报告期各期末存货账面价值分别为17,093.62万元、28,075.23万元、32,980.36万元和41,924.23万元，占流动资产比例逐年增长[35] - 截至2024年6月30日，公司商誉账面价值为8,554.86万元[39] - 截至2024年6月30日，发行人其他货币资金金额为1235.84万元[91][93] - 截至2024年6月30日，发行人交易性金融资产金额为2569.85万元[91][94] - 截至2024年6月30日，发行人其他应收款账面价值为444.72万元[91][95] - 截至2024年6月30日，发行人其他流动资产金额为3435.35万元[91][96] - 截至2024年6月30日，发行人长期股权投资金额为36.30万元，持有乾瑞科技40.00%股权[91][97] - 截至2024年6月30日，发行人其他权益工具投资金额为3998.00万元，购买普拉尼德19.99%的股权[91][98] 发行股票 - 本次向特定对象发行股票的种类为境内上市人民币普通股（A股），每股面值为人民币1.00元[51] - 发行对象为不超过35名（含35名）的特定投资者，证券投资基金管理公司等以其管理的2只以上产品认购的，视为一个发行对象，信托公司作为发行对象，只能以自有资金认购，所有发行对象均以现金方式认购[53] - 定价基准日为发行期首日，发行价格不低于定价基准日前二十个交易日公司股票交易均价的百分之八十[54] - 发行股票数量将按照募集资金总额除以发行价格确定，且不超过公司本次向特定对象发行前总股本的30%（含本数）[56] - 特定对象认购股票限售期为发行结束之日起六个月[57] - 拟募集资金总额不超过68,000.00万元，用于汽车空气悬架系统及部件生产建设项目、座椅系统集成及部件生产建设项目、补充流动资金项目[59] - 发行决议有效期为股东大会审议通过之日起十二个月[61] - 向特定对象发行股票方案经第三届董事会第四次会议、2024年第二次临时股东大会审议通过[76] - 本次向特定对象发行股票尚需经深交所审核通过和中国证监会作出同意注册的决定后方可实施[77] 募投项目 - 汽车空气悬架系统及部件生产建设项目总投资43,914.00万元，拟投入募集资金35,914.00万元，建成达产后，将形成年产空气弹簧总成160万支、空气供给单元40万支的生产能力[59][85] - 座椅系统集成及部件生产建设项目总投资23,053.00万元，拟投入募集资金23,053.00万元，建成达产后，将形成年产座椅集成系统及部件共445万件的生产能力[59][85] - 本次募投项目均属于汽车制造业中的汽车零部件及配件制造行业，属鼓励类产业[83] 保荐相关 - 保荐代表人朱国民有13年投资银行从业经历，魏娜有11年，项目协办人朱文鹏有6年投资银行从业经历[64][65] - 保荐机构将督导发行人执行并完善关联交易、内控制度等多项制度，履行信息披露义务，按规定管理和使用募集资金，关注项目实施，关注发行人对外担保等事项并发表意见，关注发行人经营、股权、财务等多方面状况，必要时对发行人进行现场检查[102] - 保荐机构认为瑞玛精密本次发行上市符合相关要求，同意推荐瑞玛精密本次发行的证券在深交所主板上市[105]

财务数据 - 2023年度公司营业收入为157.71亿元，2022年度为120.62亿元[29] - 2023年度营业总成本为150.02亿元，2022年度为108.20亿元[29] - 2023年度净利润为7349.25万元，2022年度为5938.47万元[29] - 2023年度基本每股收益为0.56元/股，2022年度为0.43元/股[29] - 2023年末流动资产合计12.69亿元，2022年末为12.54亿元，同比增长1.14%[27] - 2023年末流动负债合计8.79亿元，2022年末为7.33亿元，同比增长19.99%[27] - 2023年末非流动资产合计8.46亿元，2022年末为6.57亿元，同比增长28.73%[27] - 2023年末非流动负债合计3.09亿元，2022年末为3.28亿元，同比下降5.74%[27] - 2023年末负债合计11.88亿元，2022年末为10.61亿元，同比增长11.94%[27] - 2023年末所有者权益合计9.28亿元，2022年末为8.50亿元，同比增长9.10%[27] - 2023年末资产总计21.15亿元，2022年末为19.11亿元，同比增长10.68%[27] - 2023年末应收账款为5.30亿元，2022年末为5.19亿元，同比增长2.27%[27] - 2023年末存货为3.30亿元，2022年末为2.81亿元，同比增长17.47%[27] - 2023年末固定资产为6.93亿元，2022年末为3.26亿元，同比增长112.01%[27] 审计相关 - 审计认为财务报表在重大方面按企业会计准则编制，公允反映公司财务状况、经营成果和现金流量[5] - 收入确认因可能被管理层操纵确认时点，被识别为关键审计事项[9] - 应收账款预期信用损失计量因金额大、涉及重大会计估计和判断，被确定为关键审计事项[12] 股本变动 - 2017年8月31日瑞玛有限净资产168,139,050.60元，按1:0.419296比例折合股本7,050万元[44] - 2017年12月公司增加注册资本450万元，徐声波等4人出资[44] - 2020年3月公司首次公开发行2,500万股，发行后股本为10,000.00万元[45] - 2021年5月公司以资本公积金转增股本20,000,000股，总股本增至120,000,000股[46] - 2023年6月12日39名激励对象可行权478,200份股票期权，总股本增至120,478,200股[46] - 2023年12月15日6名激励对象可行权174,000.00份股票期权，总股本增至120,652,200.00股[47] 会计政策 - 合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，包括子公司和结构化主体[1] - 公司将金融资产分为以摊余成本计量、以公允价值计量且其变动计入当期损益、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益三类[110] - 公司将金融负债分为以公允价值计量且其变动计入当期损益、低于市场利率贷款的贷款承诺及财务担保合同负债、以摊余成本计量三类[115] - 公司存货发出采用加权平均法计价，采用永续盘存制，每年至少盘点一次[157][158] - 资产负债表日存货按成本与可变现净值孰低计量，计提存货跌价准备[159] - 公司根据履行履约义务与客户付款关系列示合同资产或合同负债[163] - 公司直接或间接拥有被投资单位20%（含20%）以上但低于50%的表决权股份时，一般认为对被投资单位具有重大影响[172] - 投资性房地产中房屋及建筑物折旧年限20 - 30年，残值率3 - 5%，年折旧/摊销率3.17 - 4.85%；土地使用权折旧年限50年，年折旧/摊销率2.00%[190] - 固定资产中房屋及建筑物折旧年限20 - 30年，残值率3 - 5%，年折旧率3.17 - 4.85%；房屋装修改造折旧年限5年，年折旧率20%；机械设备折旧年限5 - 10年，残值率3 - 5%，年折旧率9.50 - 19.40%；运输设备折旧年限4年，残值率3 - 5%，年折旧率23.75 - 24.25%；电子及其他设备折旧年限3 - 5年，残值率3 - 5%，年折旧率19.00 - 32.33%[194] 其他 - 重要的单项计提坏账准备等应收账款重要性标准为200万元[57] - 重要的在建工程重要性标准为500万元[57] - 收到和支付的重要的投资活动有关的现金重要性标准为500万元[60] - 财务报表于2024年4月10日经董事会决议批准报出[48]

减值损失 - 2024年1 - 9月拟计提减值损失3282.04万元，占2023年净利润63.51%[2] - 存货减值计提2418.86万元，占比46.81%[2] - 应收账款减值计提1058.27万元，占比20.48%[2] 资产余额 - 应收账款期末余额66440.49万元，本期计提坏账1058.27万元[8] - 其他应收款期末余额490.52万元，本期计提坏账 - 216.82万元[8] - 存货跌价准备期末余额4510.43万元，本期计提2418.86万元[10] 商誉情况 - 苏州全信通讯科技商誉期末余额57.76万元，本期增加6.09万元[11] - 广州市信征汽车零件商誉期末余额92.65万元，本期增加15.64万元[11]

北京金诚同达律师事务所 关于 苏州瑞玛精密工业集团股份有限公司 向特定对象发行股票的 法律意见书 金证法意 2024 字 0808 第 0426 号 北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦A座十层 100004 电话：010-5706 8585 传真：010-8515 0267 | 释 义 2 | | --- | | 一、本次发行的批准和授权 6 | | 二、发行人本次发行的主体资格 6 | | 三、发行人本次发行的实质条件 8 | | 四、发行人的设立 11 | | 五、发行人的独立性 11 | | 六、发行人的主要股东及实际控制人 12 | | 七、发行人的股本及其演变 13 | | 八、发行人的业务 13 | | 九、关联交易及同业竞争 15 | | 十、发行人的主要财产 15 | | 十一、发行人的重大债权债务 18 | | 十二、发行人重大资产变化及收购兼并 18 | | 十三、发行人章程的制定与修改 19 | | 十四、发行人股东大会、董事会、监事会议事规则及规范运作 20 | | 十五、发行人董事、监事和高级管理人员及其变化 21 | | 十六、发行人的税务 21 | | 十七、发行人的环境保护和 ...