证券代码：002968 证券简称：新大正 公告编号：2023-030 新大正物业集团股份有限公司 关于举行 2022 年度网上业绩说明会的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 新大正物业集团股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 3 月 28 日披 露了《2022 年年度报告》全文及其摘要，为便于广大投资者进一步了解公司 2022 年度经营情况，公司定于 2023 年 4 月 20 日（星期四）15:30-16:30 在全景网举 办 2022 年度网上业绩说明会。投资者可于 2023 年 4 月 19 日（星期三）17:00 前，将相关问题以电子邮件的形式发送至公司邮箱：ndz@dzwy.com；或者通过扫 描以下本次业绩说明会问题征集二维码提交问题。公司将在业绩说明会上对投资 者普遍关注的问题进行回答。本次业绩说明会将采用网络远程的方式举行，投资 者可登录"全景•路演天下"（http://rs.p5w.net）参与本次业绩说明会。 届时，公司董事长李茂顺先生、总裁刘文波先生、财务负责人杨谭先生、董 事会秘书翁家林女士等将参与本次活动 ...

证券代码：002968 证券简称：新大正 新大正物业集团股份有限公司投资者关系活动记录表 编号：2023-002 | | √特定对象调研 □分析师会议 | | --- | --- | | 投资者关系活动 | □媒体采访 √业绩说明会 | | 类别 | □新闻发布会 □路演活动 | | | □现场参观 | | | □其他 （请文字说明其他活动内容） | | | 中信证券、申万宏源证券、中信建投证券、华泰证券、长江证券、东吴 | | 参与单位名称及 | 证券、中泰证券、招商基金、天风证券、湖北荣巽基金、海富通基金、 | | 人员姓名 | 国金证券、国海富兰克林基金、博道基金、万联证券、长信基金、广发 | | | 证券、国盛证券、长江保荐、华泰自营、海通证券 | | 时间 | 2023 年 4 月 6 日 | | 地点 | 现场交流 | | | 董事长李茂顺 | | 上市公司接待人 | 董事、总裁刘文波 | | 员姓名 | 副总裁兼财务负责人杨谭 | | | 助理总裁兼董事会秘书翁家林 | | | 第一部分 总裁刘文波先生介绍公司 2022 年度经营情况 | | | 一、战略概述 | | | 坚定"1+2+3+4+ ...

公司基本信息 - 公司股票简称新大正，代码002968，上市于深圳证券交易所[7] - 公司法定代表人是李茂顺，注册地址和办公地址均为重庆市渝中区虎踞路78号1 - 1，邮编400042[7] - 公司网址为https://www.dzwy.com ，电子信箱为ndz@dzwy.com [7] - 董事会秘书是翁家林，证券事务代表是王骁[7] - 公司披露年度报告的证券交易所网站是深圳证券交易所，媒体有《证券时报》《上海证券报》和巨潮资讯网[7] 财务审计与保荐 - 公司聘请的会计师事务所是天健会计师事务所（特殊普通合伙），签字会计师为陈应爵、李小燕[8] - 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构是长江证券承销保荐有限公司，持续督导至募集资金使用完毕[8] 主营业务与战略 - 公司上市以来主营业务无变更，历次控股股东无变更[8] - 2022年公司将业务板块更新为基础物业、城市服务和创新服务三大业务版图[14] - 公司业务包括基础物业、城市服务和创新服务，基础物业含航空、学校等五大业态[15] - 公司采购以集团集中采购为主、外地分子公司自主采购为辅，销售以市场公开招投标为主、招标邀请为辅[16] - 公司成立初期确立差异化市场战略定位，深耕公建物业20余年，有先发优势[17] - 公司90%以上项目以招投标方式取得，在公建市场项目拓展有竞争优势[18] 财务数据 - 2022年营业收入25.98亿元，较2021年增长24.41%[9] - 2022年归属于上市公司股东的净利润1.86亿元，较2021年增长11.80%[9] - 2022年末总资产16.70亿元，较2021年末减少14.87%[9] - 2022年末归属于上市公司股东的净资产11.17亿元，较2021年末减少14.64%[9] - 2022年分季度中第四季度营业收入最高，为6.84亿元[11] - 2022年非经常性损益合计2304.18万元，较2021年增长42.30%[11] - 2022年上市物企营收均值约18.5亿元，同比增长约17%，净利均值2.3亿元，同比增长约6%[13] - 2022年13家上市国资物企营收均值22.4亿元，同比增长约26%，净利润均值2.63亿元，同比增长约31%[13] - 2022年集团整体销管费用率为8.68%，较上年同期降低0.81个百分点[23] - 2022年主营业务收入25.97亿元，较上年同期增长24.40%[26][27] - 重庆以外区域收入同比增长约41.56%，重庆区域收入同比增长约5.23%[26][27] - 办公业态收入同比增长38.09%，航空业态收入同比增长15.30%，公共业态收入同比增长31.33%，学校业态收入同比增长12.67%，商住业态收入同比增长1.81%[26] - 基础物业收入同比增长24.30%，创新服务收入同比降6.68%，城市服务收入同比增长99.89%[26] - 2022年主营业务收入259,682.01万元，毛利41,901.53万元，毛利率16.14%；成熟项目收入222,859.78万元，占比85.82%，毛利38,163.94万元，毛利率17.12%；新进项目收入36,822.23万元，占比14.18%，毛利3,737.59万元，毛利率10.15%[29] - 重庆区域收入103,779.77万元，占比39.96%，毛利20,458.67万元，毛利率19.71%；重庆以外区域收入155,902.24万元，占比60.04%，毛利21,442.87万元，毛利率13.75%[29] - 2022年归属于上市公司股东的净利润1.86亿元，同比增长11.80%[29] - 物业管理服务收入25.97亿元，占比99.95%，同比增长24.40%[31] - 前五名客户合计销售金额2.70亿元，占年度销售总额比例10.38%[33] - 前五名供应商合计采购金额1.54亿元，占年度采购总额比例26.79%[34] - 管理费用1.91亿元，同比增长16.79%[34] - 经营活动现金流量净额8967.80万元，同比增长24.74%[35] - 投资活动现金流量净额 -8149.02万元，同比减少68.76%[35] - 筹资活动现金流量净额 -7816.96万元，同比减少133.34%[35] - 基础物业收入24.05亿元，占比92.56%，同比增长24.30%[31] - 城市服务收入9245.42万元，同比增长99.89%[31] - 2022年末货币资金600,045,745.41元，占总资产比例35.93%，较年初比重减少10.19%[36] - 2022年末应收账款481,078,631.79元，占总资产比例28.81%，较年初比重增加6.71%[36] - 报告期投资额165,215,668元，上年同期投资额66,881,000元，变动幅度147.03%[38] 募集资金使用 - 2019年首次公开发行股票募集资金净额43,467.3万元，报告期使用3,335.18万元，累计使用24,848.58万元[41][42] - 企业信息化建设项目承诺投资9,271.04万元，截至期末累计投入4,637.09万元，投资进度50.02%[42] - 物业业务拓展项目承诺投资5,940万元，截至期末累计投入4,801.07万元，投资进度80.83%，本报告期实现效益1,424.35万元[42] - 人力资源及企业文化建设项目承诺投资3,643.29万元，截至期末累计投入2,353.32万元，投资进度64.59%[42] - 市政环卫业务拓展项目承诺投资10,364万元，截至期末累计投入260.53万元，投资进度2.51%，本报告期实现效益46.32万元[42] - 停车场改造及投资建设项目承诺投资11,248.97万元，调整后投资总额1,548.97万元，截至期末累计投入96.57万元，投资进度6.23%[42] - 收购四川民兴物业管理有限公司100%股权承诺投资9,700万元，截至期末累计投入9,700万元，投资进度100.00%，本报告期实现效益1,526.09万元[42] - 2022年实现慧链云业务数字化平台研发及上线运行，管理数字化三统一工作全面启动，拟将项目预计可使状态日期延期至2024年12月31日[44] - 物业业务拓展项目实施进度80.83%，已进入28个省（直辖市）116座城市，拟将项目预计可使状态日期延期至2023年12月31日[45] - 人力资源及企业文化建设项目实施进度64.59%，受外部不利因素影响进度拖延，拟将项目预计可使状态日期延期至2024年12月31日[46] - 2022年10月公司完成对四川和翔环保科技有限公司100%股权的收购，以10364.00万元募集资金增资，推进市政环卫业务拓展项目[47] - 停车场改造及投资建设项目中在管停车场改造升级正在实施，资金使用进度缓慢，将在城市运营管理业务中统筹实施[48] - 2021年企业信息化建设项目实施主体变更为新大正公司和深圳慧链云科技有限公司，实施地点变更为重庆和深圳[49] - 2023年市政环卫业务拓展项目实施主体变更为四川和翔环保科技有限公司，实施地点变更为其所在地[51] - 2020年1月7日完成以募集资金置换预先投入募投项目和支付发行费用的自筹资金3870.85万元[52] - 截至2022年12月31日，公司尚未使用的募集资金20479.95万元存放于募集资金专户中[53] 子公司情况 - 列出主要子公司相关数据，如大世界保洁注册资本1000万元，总资产3876.25万元等[56] - 2022年部分子公司业绩：大正辉尚营收625.63万元，大疆商业营收203万元，南阳新大正营收1690.3万元，贵博城市营收766.29万元，四川和翔营收1.82亿元，益客精橱营收61.9万元[57] 股权交易与投资并购 - 2022年公司进行多项股权交易：收购重庆山清停车场管理有限公司100%股权、四川和翔环保科技有限公司100%股权、重庆保税港区港佳综合服务有限公司40%股权；新设立新大正企业服务（安庆）有限公司持股51%、江西中泽新大正物业股份有限公司合计持股48%[57] - 2022年12月30日公司拟收购沧恒投资80%股权，涉及重大资产重组，相关工作未完成，不影响2022年度经营业绩[57] - 2022年开展多项投资并购业务，推进资产运营等合作工作[24] - 7月收购重庆保税港区港佳综合服务有限公司40%股权，打造智慧园区综合一体化服务模式[24] - 7月与江西赣铁物业有限公司合作成立江西中泽新大正股份有限公司，致力于物业城市综合服务[24] - 12月与云南沧恒投资有限公司达成收购意向，欲进驻能源物业市场[25] - 与重庆市璧山区璧城街道签署战略合作协议，启动城市更新前期筹备工作[25] - 重组大疆商业专业公司，完成首个优质社区停车场资产收购[25] - 收购四川和翔环保科技有限公司，2022年获取石林、普者黑城市运营服务项目[25] 公司治理 - 报告期内公司严格按法规完善法人治理结构，规范公司运作[61] - 公司股东大会召集、召开等程序符合规定，选举董事、监事采用累积投票制[61] - 公司在业务、人员等方面独立于控股股东，控股股东行为规范[61] - 公司董事会由8名董事组成，其中独立董事3人，报告期内召开6次会议[61] - 公司董事会下设四个专门委员会，发挥重要作用[61] - 监事会由3名监事组成，其中职工监事1人[62] - 公司在业务、资产、人员、财务、机构方面均独立于控股股东[63] - 公司严格按规定在指定媒体和网络披露信息，指定4家报纸及巨潮资讯网为信息披露渠道[62] - 公司指定董事会秘书为投资者关系管理负责人，通过多种方式加强与投资者沟通[62] - 公司建立内部审计制度，设置内部审计部门并配置专职人员[62] - 公司治理实际状况与相关规定不存在重大差异[62] - 公司不存在同业竞争情况[64] - 不存在表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会的情况[66] 人员任职与变动 - 2022年3月公司聘任古希印为副总裁，聘任杨谭为副总裁兼任财务负责人[69] - 2022年4月18日独立董事徐丽霞因个人原因离任，张璐经股东大会选举成为新任独立董事[69] - 2016年8月至今，廖才勇先后兼任新大正商住物业事业部总经理等多个职位[71] - 2016年8月至今，王荣担任新大正董事[71] - 2016年8月至今，张乐担任新大正董事[72] - 2017年9月至今，刘星担任新大正独立董事[73] - 2022年4月至今，张璐担任公司独立董事[73] - 2017年9月至今，张洋担任新大正独立董事[73] - 2016年8月至今，彭波先后担任新大正监事、监事会主席[73] - 2020年4月至今，许翔担任新大正监事[73] - 2020年4月至今，杭建鹏担任新大正职工代表监事等职[73] - 2022年5月至今，杭建鹏担任重庆市人大代表[73] - 王萍现任新大正副总裁、公共物业事业部总经理[74] - 吴云现任公司副总裁[74] - 柯贤阳现任公司副总裁、办公物业事业部总经理[74] - 何小梅现任公司副总裁、航空物业事业部总经理[74] - 高文田现任公司副总裁[74] - 王江江现任公司副总裁[75] - 徐杏东现任公司副总裁[75] - 陈传宇现任公司副总裁[75] - 杨谭现任公司副总裁兼分管财务负责人[75] - 古希印现任公司副总裁[75] - 罗东秋现任公司审计内控中心总经理，2019年1月进入新大正[76] - 熊淑英现任公司财务管理中心副总经理，2020年4月至今担任该职位[76] 董监高持股与报酬 - 公司董事、监事和高级管理人员期初持股数为19367250股，本期增持1008000股，本期减持990150股，其他增减变动7746900股，期末持股数为27132000股[68] - 董事长李茂顺期初持股11250000股，期末持股15750000股，因公积金转增增加[67] - 董事、总裁刘文波期初持股450000股，本期增持350000股，期末持股980000股，原因是公积金转增和授予限制性股票[67] - 董事、副总裁廖才勇期初持股2700000股，期末持股3780000股，因公积金转增增加[67] - 副总裁王萍期初持股1415800股，本期减持349320股，期末持股1632800股，原因是公积金转增和部分减持[67] - 副总裁柯贤阳期初持股1520850股，本期减持291490股，期末持股1837700股，原因是公积金转增和部分减持[67] - 副总裁何小梅期初持股1115600股，本期减持349340股，期末持股1212500股，原因是公积金转增和部分减持[67] - 副总裁陈传宇期末持股112000股，因授予限制性股票增加[68] - 董事、监事、高级管理人员报酬方案由薪酬委员会提出，报董事会或股东大会审议批准[81] - 报告期内董事、监事、高级管理人员共26人，已全部支付报酬[82] - 4名独立董事共领取报酬18万元，22名其他董监高在公司领取报酬总额为1331.08万元[83] - 公司董监高报酬合计1349.08

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和分析师会议 [1] - 参与单位包括天风证券、中信建投证券等多家机构 [1] - 活动时间为2023年1月3日、4日，地点为电话会议 [1] - 上市公司接待人员有助理总裁兼董事会秘书翁家林等 [1] 水电站物业细分领域市场空间 - 截至2021年底，我国电力总装机近25亿千瓦，含水电3.9亿千瓦、风电3.3亿千瓦等 [1] - 预计2030年末，我国电力总装机容量38亿千瓦，风、光等新能源占比50%以上 [1] - 电力行业发展将带动物业后勤服务体量增长，水电行业后勤服务市场化程度逐步提高 [1][2] 收购标的业绩对赌及增长驱动因素 - 并购目标为拓展产业市场和区域市场，依托现有基础拓展能源产业后勤服务和云南公建物业市场 [2] 并购公司净利率较高原因 - 并购标的是综合设施管理公司，业务含机组检修等后勤一体化综合服务，整体效益好 [2] 公司与并购标的协同效应 - 标的业务规模支撑新大正五五战略目标，助力布局云南市场，开拓新细分业态增长点 [2][3] - 新大正激发标的内生动力和发展机制，实现可持续发展 [3] 公司融资及资金筹集方式 - 本次交易为现金收购，拟采用自有资金、银行借款、非公开发行股票募集等方式筹集资金 [3] 澜沧江实业业务开展情况 - 物业项目通过公开招投标获取，已实现市场化运作，业务以电站后勤综合服务和公建物业类项目为主 [3] 交易对方业绩承诺目标 - 考虑其近年成长状况，近三年内生增长基本保持10%的增长率，双方合作后有更高发展目标 [3] 云南区域市场发展规划 - 未来云南市场以本次收购标的为主 [3] 大客户续约问题 - 续约关键在于服务满足客户需求、创造独特价值，标的公司有全链条后勤保障服务能力 [4] - 双方将互相赋能，拓展战略性大客户，形成新战略增长点 [4] 合同纠纷案影响 - 公司及中介机构已预估案件影响，预留款项，由原有股东承担责任 [4] 股权激励制度 - 股权激励依据公司战略实施不断优化，不会因当期目标实现情况临时调整 [4] 业绩达成及市场拓展情况 - 2022年前三季度较好实现市场及经营内生增长目标，年度经营目标决算中 [4] - 2023年年度经营计划依据五五战略分解 [4] 未来业绩预期 - 本次并购是公司发展战略重要部分，对未来充满信心 [5]

活动基本信息 - 活动名称：重庆辖区 2022 年投资者网上集体接待日活动 [2] - 举办方：重庆上市公司协会联合上证所信息网络有限公司、深圳市全景网络有限公司 [2] 公司参与情况 - 参与公司：新大正物业集团股份有限公司 [2] - 参与人员：公司有关高级管理人员 [2] 活动时间及参与方式 - 活动时间：2022 年 12 月 23 日（星期五）15:00 - 17:00 [2] - 参与方式：投资者登陆全景路演（http://rs.p5w.net）进入本公司互动平台参与交流 [2]

公司发展与营收增长 - 中国物业管理行业处于成长期，市场空间大，公司专注城市公共建筑与设施管理，连续十年保持20 - 30%的增长 [1] - 公司已完成全国化布点，将聚焦中心城市和优势业态，扩大业务规模和城市业务密度以实现增长目标 [1] 公建物业壁垒与公司优势 - 公建物业壁垒表现为对公共安全保障高要求、应急处置能力、服务对象人员复杂、甲方及公众零容忍、专业设施设备及项目经验等 [1] - 公司2001年进入公建物业，建立企业标准化研究院，形成五大公建业态标准化管理方案及流程，有市场竞争力 [1] 行业趋势与业务拓展 - 以公建类项目为代表的物业服务陆续对社会开放，是物业服务市场化表现，未来市场规模将扩大，公司将重点拓展相关业务 [2] 特定市场空间与公司优势 - 全国机场两百余座、高校近三千所，后勤管理社会化程度不高，市场前景广阔 [2] - 航空方面，公司是最先批次进入国内机场物业服务的企业，搭建信息化平台、形成标准化服务流程，服务项目获多项荣誉，承接十二座国内机场物业服务项目，有市场影响力 [2] - 学校方面，公司主要服务高校物业，提供后勤一体化服务，服务项目获多项荣誉，参与制定高校物业管理服务地方及全国标准 [2] 疫情影响与项目拓展 - 航空业态中国际航线受疫情影响大，但公司仅少量机场国际航站楼提供服务，整体影响不大 [2] - 公司今年以来已中标多个机场服务项目，市场拓展顺利 [2] 员工稳定性保障 - 物业管理行业是劳动密集型行业，公司重视企业文化建设，以人为本，为员工提供工作及生活双重保障，让员工共享发展成果 [2] - 公司自2001年起通过员工持股增加员工凝聚力与向心力，激发骨干成员积极性，近二十年来骨干成员稳定状态保持较高水准 [2] - 公司管理团队在物业行业深耕多年，有丰富业务水平及管理能力，拥有完整的梯队化管理团队 [3]

公司基本信息 - 证券代码 002968，证券简称新大正 [1] - 公司名称为重庆新大正物业集团股份有限公司 [2] 投资者关系活动信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位包括天风证券、华宝基金、摩根斯坦利等多家机构 [2] - 活动时间为 2020 年 2 月 4 日 20:00、15:30 及 2 月 5 日 15:30 [2] - 活动地点为电话会议 [2] - 上市公司接待人员为总经理助理、董事会秘书翁家林 [2] 公司经营情况 - 目前经营状况正常，根据物业项目受疫情影响程度实施不同管控措施，针对各业态客户现实情况提供服务 [2][3] - 交通、医院和事业单位项目正常办公，学校、办公楼和园区等业态项目客户延长休假或待复工，但物业服务需求未调整 [3] 公司应对疫情措施 - 成立应急防疫小组，与客户联防联控，科学防范有效部署 [3] - 发布防控工作手册，各事业部及分子公司根据自身项目实际情况制定应对方案 [3] - 建立信息报告、披露制度，各地区、各专业板块每日简报 [3] - 建立专项疫情防控应急预案，各业务板块出台专项预案，做好返工、返校人员相关应急指导 [3] - 增强消杀、检查，增加日常环境、垃圾消杀力度和频次，做好人员、车辆进出安全排查与风险管控 [3] - 加强防疫宣传，线上线下多平台联动，提高管理区域人员疫情防控意识 [3] 投资者提问及公司回应 员工返工问题 - 春节期间员工在岗率约 70%，后续员工将根据项目复工情况逐步返岗，人数不会突然增加，影响不大 [3] 物业管理外拓问题 - 招投标事项受疫情影响延后但不会停止，专业性物业公司未来项目拓展有优势 [3] - 公司已拓展到全国 14 个省市的 30 个城市，主要在现有项目的一线城市和核心城市深耕拓展 [4] 客户服务及补贴问题 - 目前未涉及额外服务需求，暂无政府补贴，部分客户提供防疫物资 [4] 返工潮管控及管理费问题 - 目前公建物业管理难度暂时延缓，返工潮到来管理服务难度将上升，公司已做好相关应急指导，提高清洁消毒频率等 [4] 物业服务及增值服务问题 - 疫情未对服务内容产生实质性影响，公司加强了常规服务 [4] - 未来将与客户探讨增值服务方向，客户会更关注公共卫生防疫和品牌物业公司价值 [4][5] 公共物业费问题 - 物业服务费按合同约定等方式调整，受疫情影响新增服务或人员是否调整需与甲方商谈 [5] 重点物业项目规划问题 - 学校和机场是公司重点发展方向，全国化拓展主要集中在学校、公共、航空三个方向 [5] 利润率影响问题 - 主要成本人力成本总体未发生重大变化，物资成本占比小，如疫情持续且口罩成本不回归以往价格，物资成本影响可能增大 [5] 湖北地区项目问题 - 湖北地区项目主要是高校物业项目，学校封闭管理，开学时间未定 [5]

参与单位与活动信息 - 参与单位及人员包括东方证券/房诚琦等多家机构和个人 [1] - 投资者关系活动类别为特定对象调研，时间是2019年12月13日10:00 - 15:00，地点在公司会议室，接待人员有总经理助理等 [2][3] 物业行业市场竞争情况 - 行业内95%以上物业公司布局住宅物业，以增量住宅及物业竞争为主；公司专注城市公建类物业，以新进入市场招投标物业竞争为主，近两年存量市场也有竞争 [4] 公司项目情况 - 业务拓展包括公开招投标和商务谈判，90%以上已签约项目通过公开招投标获取；新签率平均每年20%以上，撤场率平均每年9%左右 [4] - 撤场项目集中在单价低、盈利能力弱的专项物业项目，综合物业项目撤场率低；近年单个项目规模提升，新签项目年合同收入总额上升 [4][5] 收入确认与收费方式 - 项目大多进场提供服务后确认收入，符合权责发生制原则；收费以月度或季度付款为主 [5] 承接北京大兴国际机场项目原因 - 通过公开招投标中标，基于专家评委会专业判断；公司有20余年行业经验，总结出“机场物业规范服务标准” [6] - 2016年底中标重庆江北机场后形成航空物业标准化服务流程，所服务机场项目获多项荣誉，有良好业界口碑，承接前已服务七个国内机场项目 [6] 业务与员工收入增长情况 - 报告期公司营业收入复合增长率约20%，呈逐年上升趋势；员工收入每年上调，预算中有员工涨薪比例考核要求 [6][7]

公司概况 - 证券代码 002968，证券简称新大正，为重庆新大正物业集团股份有限公司 [1] - 2020 年 4 月 22 日 15:30 - 17:30 进行特定对象调研（线上会议），参与单位包括华宝证券、华泰证券等多家机构，上市公司接待人员有董事长李茂顺等 [2] 管理层与战略规划 - 第二届董事会换届，引进总裁刘文波等，充实管理层以提升治理水平、增强竞争力和推进全国化进程 [4] - 立志成为全国性、综合业态的智能生活服务提供商，跻身全国物业管理企业第一梯队；立足公建物业，发力城市运营综合服务；构建外地市场多个亿级以上中心城市 [4] 组织变革 - 集团总部增设创新孵化中心，负责新业务战略及政策制定等职能 [4] - 设运营型和垂直型事业部，构建中台能力，实现跨区域运营 [5] - 取消区域公司设中心城市公司，外地区域从产销协同进入产销一体化 [5] 2020 年展望 - 聚焦中心城市和优势业务，实现外地市场规模和效益双增长突破 [5] - 调整组织管控，优化绩效机制，从区域到中心城市，从当地支撑转变为多平台赋能，从聚焦重庆到全国化运营，从依赖单元到组织能力支撑 [5] - 打造中台能力，支撑业务跨区域快速复制，强化产品研究及体系化、标准化建设，向赋能型组织转变 [5] - 加大信息化建设，推动管理数字化与创新业务孵化 [5] - 借助资本力量，推进募投项目建设和实施，从单一内升增长模式演变为内升增长 + 外延合作同步发展 [5] 市场拓展规划 - 重点开拓北京、广州等中心城市 [5] - 重点开拓学校、航空及公共物业业态 [5] 投资者问答要点 管理层引入 - 邀请刘文波加入是因公司进入快速成长阶段，需要综合型高级管理人才，且双方经营文化理念等高度趋同 [6] 市场化能力与组织架构 - 刘文波佩服新大正市场化能力，公司在标志性项目和聚焦业态上竞争力强 [6] - 公司邀请德勤梳理组织架构，调整后事业部负责全国同类项目运营，城市公司侧重市场拓展 [7] 重点业态市场规模 - 机场板块全国 200 多座机场，市场开发处于初级阶段，空间大 [7] - 学校业态全国高校近 2800 所，完全市场社会化板块不到 30%，提升空间大 [7] - 公共场所板块近两三年高度开放释放，开放空间大 [7] 募投项目 - 停车场经营有改造整合、建立平台和基建建设改造等模式，已上线运营集控平台，今年有具体计划，不排除并购扩展 [8] - 市政业务有规划，关注市政 PPP 项目标杆，公司需积累竞争力进入该市场 [8] 招投标与收入 - 公司 90% 以上物业项目通过公开招投标获取，内部形成规范化、制度化流程，有市场拓展优势 [9] - 受疫情影响，一季度收入增长主要来自去年新进项目，3 月后招投标启动，新签项目后续体现 [9] 财务预算与并购 - 2020 年财务预算报告预计营业收入增长 20% - 30%，指公司自我发展部分，过去十年内生增长保持该速度，未来速度看自身发展 [9][10] - 并购采取慎重策略，需有战略协同，聚焦优势业态和中心城市，看重协同效应，选择 2 - 5 亿中等体量及突出企业 [10] 公建物业行业理解 - 长期看好公建物业行业，其是更理性消费市场，市场化比例低，发展空间大，未来可能向智慧城市等方向变化 [10] - 未来格局可能出现智慧城市运营服务、资产运营管理、2B 楼栋商务等商业模式 [11] 市场格局与科技影响 - 公建物业市场处于早期，成熟阶段集中度会提升，也会有中小企业立足细分领域，百花齐放是良性发展体现 [11] - 科技会减少行业对人的依赖，提高作业效率，积累的数据会带来商业模式创新和新盈利点 [11] 利润率相关 - 一季度利润率下降因疫情对部分商业项目收入减免和防疫物资支出，总体影响不大 [12] - 新大正净利率 10% 左右，得益于成本控制和规模优势；中航物业净利率 5% 左右，因承担国企责任且业务高端；公司将通过提高人效等提高盈利水平 [13] 人才激励 - 公司从 2001 年开始实施股权激励，配套德勤梳理组织架构时优化人才激励体制，拟定不同层级激励计划 [12] 人工成本与科技应用 - 未来十年人工成本比例难预测，公司会通过数字化平台等减少用工数量和人力比例，同时提升人员效率 [14] 航空业态 - 公司进入 12 个一线机场，未来随支线机场修建会逐步进入，机场物业全面开放有必然性和优势，市场规模会扩大，公司将拓展相关业务 [14] - 机场业务目前基础服务为主，后勤外包碎片化，未来相关打包业务等有开放空间，公司以市场占有率为目标，后期纵深扩展 [15] - 去年机场毛利率不高因承接大兴机场前期成本拉高，成熟期将通过增值服务、机械化作业、信息化提高毛利率 [15] 人员管理与装备替代 - 人员增长和管理半径扩大时，通过业务标准化、管理标准化和完善激励机制进行管理，打造中台能力为员工赋能 [16] - 人机替代趋势已出现，学校、航空和市政业态可大量替代，公司希望机械化作业和信息化同步 [16]

半年度业绩情况 - 上半年收入增长 15.80%，利润增长 13.16%，受疫情影响，下半年争取更好成绩 [1] - 新签约合同总额 3.7 亿，较上年增加 10%，航空占拓展的 40%以上，主要开拓集中在二季度 [2] - 上半年社保综合减免约 1000 余万元 [7] 业务发展亮点 - 项目规模化、大型化推进明显，重点城市品牌扩展加快 [2] - 与青岛融源成立合资公司，研究和发力城市运营服务 [2] - 加大人才引进，组建创新业务孵化、城市运营拓展团队，加大新产品投入和开发 [2] 投资者提问及回复 业绩目标与预算 - 全年业绩收入增长目标为 20%-30%，既定目标未调整 [2] 业务展望 - 作为独立第三方物业服务企业，服务产品类型随市场增加，与青岛融源合资开发李沧区服务业务市场 [2][3] 新签合同情况 - 一季度受疫情影响，新签合同大部分集中在二季度，主要集中在航空、公共、学校、办公等业态 [3] - 下半年积极拓展市场，争取更好表现 [4] 学校项目调整 - 上半年减少体量小、收益小的学校项目，战略性撤场，后期集中开拓战略性、标志性学校 [3] 增值服务 - 上半年增值服务收入因疫情下降，未来积极开拓创新增值服务点 [4] 市场份额 - 公建物业行业市场份额逐步释放，公司在重庆地区公建类物业前列，期望全国公共物业第一梯队 [4] 航空业态竞争力 - 项目经验丰富，最早一批进入航空业态，参与起草《机场航站楼物业服务规范》团体标准 [4] - 服务口碑好，机场服务数量和合同金额属第一梯队，未来深入挖掘与多项拓展 [4] 应收账款与信用减值 - 应收账款增加因经营规模扩大及疫情部分项目收款延缓 [5] - 信用减值损失因经营规模扩大、应收账款增加及疫情项目收费率下降 [6] 收并购情况 - 收并购是中长期规划重要板块，积极拓展，看重战略协同，偏向公共与学校业态 [5] 股权激励 - 自 2001 年实施股权激励，后续根据内部运营情况执行，暂无具体步骤和时间安排 [5] 撤场项目 - 撤场有严格要求和程序，综合多方面考虑，上半年撤场多为单项保洁类和外地单项小合同项目 [6] - 撤场是项目替换，集中资源做更好项目 [6] 毛利率与业态表现 - 毛利率受疫情多因素影响保持稳定 [6] - 航空业态上半年受疫情影响仍新签合同较去年小幅度增加 [6] 其他业务布局 - 关注市政 PPP 项目，市场空间大 [7] - 停车场经营有改造整合建平台和城市中心基建或改造两种模式，运营集控平台已上线 [7] 新签合同收入 - 新签约合同 1 - 5 年内实现收入，当年具体金额受签约和进场时间影响 [7]