业绩总结 - 2024年度营业收入65,609.70万元，净利润7,208.07万元[128] - 2024年较2020年收入增长15.95%，净利润增长33.48%；较2023年收入增长14.15%，净利润增长76.28%[131] - 2025年1 - 9月扣非后净利润6176.06万元，占全年预测净利润的72.66%[118][121] - 2025年1 - 9月主营业务毛利率达20.27%，较全年预测毛利率提升0.69个百分点[121] - 2025年1 - 9月管理和销售费用率下降至3.21%，低于全年预测的4.17%[121] 产品收入与毛利率预测 - 预测2025 - 2029年电子制程精密功能膜材料收入分别为0.92亿元、2.24亿元、3.50亿元、4.27亿元和4.63亿元，增长率分别为144.08%、56.28%、21.81%和8.42%，毛利率分别为21.04%、21.98%、23.44%、24.34%和24.64%[5] - 预测2025 - 2029年电子屏幕光学保护膜材料收入分别为7.70亿元、7.74亿元、7.76亿元、7.78亿元和7.80亿元，2025年同比增长22.66%，毛利率分别为19.41%、18.94%、18.68%、18.73%和18.67%[5] 产品市场数据 - 2020年全球LCD产能为3.18亿平方米，预计2025年增至4.04亿平方米[23] - 2021年全球面板用偏光板市场规模达102亿美元，同比增长6%，预计2031年达864.2亿元，2025 - 2031年复合增长率3.8%[25] - 中国大陆地区偏光板出货面积预计从2021年的3.9亿平方米增长至2025年的5.4亿平方米[27] - 截至2024年底，中国大陆偏光板产能规模占全球份额约58.5%，预计到2027年提升至72%[27] - 2021年全球OLED面板出货量9.35亿片，较2020年同比增长超28%[29] - 全球OLED显示屏产量将从2023年1970万平方米增长至2028年3070万平方米[29] - 2023年韩国OLED面板占全球份额约54.9%[31] - 中国OLED面板产量将从2023年450万平方米增长至2028年2230万平方米，占全球份额约72.64%，年复合增长率40.6%[31] 产品业务进展 - 2025年初偏光板离型膜批量供货，偏光板保护膜向祥福兴小批量供货，OLED保护膜批量供货[14][17][20] - 2025年公司偏光板离型膜预计全年收入853.24万元，对维信诺OLED保护膜预计全年收入1364.79万元[65][64] - 2025年偏光板保护膜订单覆盖率达13.10%，OLED保护膜订单覆盖率达91.30%[78][79] - 2025年1 - 6月偏光板离型膜产能利用率14.21%，产销率59.67%；偏光板保护膜产能利用率0.60%，产销率73.70%；OLED保护膜产能利用率3.09%，产销率93.28%[82] 公司技术与研发 - 公司拥有国内领先的精密涂布等技术，建立专业研发中心和检测实验室[50] - 2023 - 2029年研发费用分别为2301.69万元、2218.19万元、2907.77万元、3331.00万元、3684.65万元、3929.79万元、4085.80万元[98] - 2023 - 2029年研发费用占营业收入比例分别为4.00%、3.38%、3.37%、3.34%、3.27%、3.26%、3.29%[98] 公司市场与合作 - 公司与恒美光电、杉金光电等头部企业及多数行业企业建立合作关系[57] - 公司电子屏幕光学保护膜材料在国内市场的市场占有率约60%[111] 公司财务与估值 - 截至评估基准日，标的资产股东全部权益价值为12.13亿元，收益法评估增值率为128.11%[5] - 2022年1月，标的资产注册资本由8311.8568万元增至8411.5992万元，增资价格为12.031元/股，增资后整体估值约10.12亿元；2024年1月，回购股份按整体6亿元估值计算[5]

财务与业绩 - 2024年上市公司营业收入较上年增长3.55%，2025年预计增长率为4%，2024年营收231,429.52万元，2025年预计为240,686.70万元[123] - 2025年1 - 6月，金张科技向深圳市永葆利光学有限公司销售收入5602.89万元，占比16.77%[47] - 2024年度，金张科技向信合创公司销售收入10003.78万元，占比15.25%[47] - 2023年度，金张科技向东莞市乐际电子科技有限公司销售收入8093.49万元，占比14.08%[48] - 2025年1 - 6月，金张科技向东丽国际贸易（中国）有限公司采购金额3592.68万元，占比15.51%[49] - 2023年向慈溪市上林电子科技有限公司采购金额10360.38万元，占采购总额比例25.21%[50] - 2023年向部分供应商采购合计金额27108.45万元，占采购总额比例65.97%[50] - 2023 - 2025年1 - 6月，金张科技关键管理人员报酬2023年度为815.10万元，2024年度为852.80万元，2025年1 - 6月为420.39万元[198] 股权与股东 - 东材科技注册资本为89,678.4623万元人民币[10] - 截至2025年9月30日，东材科技前十名股东合计持股35,523.43万股，持股比例34.9%[10] - 截至法律意见书出具日，上市公司股本总数为89,597.6271万股，交易完成后社会公众持股总数不低于公司股本总数的10%[22] - 上市公司拟收购金张科技46,263,796股股份[29] - 本次交易前产投集团持股比例为29.11%，假定按3.51亿元上限募集，产投集团按认购下限6000万和上限10000万元测算，募集后控股股东控制权比例在26.33% - 27.08%之间[112] 交易与融资 - 本次交易尚需取得深交所审核通过、中国证监会作出予以注册决定及其他必要批准或核准[17] - 上市公司拟向不超过35名特定对象发行人民币普通股募集配套资金，总额不超过本次拟以发行股份方式购买资产的交易价格的100%，发行股份数量不超过本次发行股份购买资产后上市公司总股本的30%[30] - 本次募集配套资金用于补充公司流动资金、偿还债务的金额未超过本次交易作价的25%[30] - 本次募集配套资金发行价格不低于发行期首日前20个交易日上市公司股票均价的80%[33] - 本次募集配套资金发行对象认购的股票自发行结束之日起6个月内不得转让，控股股东等认购的股票18个月内不得转让[34] - 本次交易拟募集配套资金总额不超过3.51亿元，产投集团拟认购不超过1亿元[109] 专利与技术 - 截至补充法律意见书出具日，金张科技及其控股子公司共有已授权专利32项，其中发明专利23项，实用新型专利9项[55] - 截至补充法律意见书出具之日，公司及其控股子公司共有62项正在申请的发明专利[59] 资产与设备 - 截至2025年6月30日，公司拥有账面价值为19889.47万元的机器设备、28.24万元的运输设备和380.37万元的其他设备[66] - 截至本补充法律意见书出具之日，公司主要在建工程为偏光板离型膜扩产项目（太湖金张科技股份有限公司103主厂房三），无需新办理有关审批、备案手续[65] 其他 - 2025年8月24日至2030年8月23日，A厂区获排污许可证；2025年10月10日至2030年10月9日，B厂区获排污许可证[44] - 金张科技有多笔房屋租赁业务，涉及不同面积和租赁期限[53] - 截至本补充法律意见书出具之日，公司持有的域名共3项[64][65] - 截至2025年9月末，国风新材及其子公司银行授信总额38.74亿元，已使用17.17亿元，未使用21.57亿元[119] - 上市公司现有主要资本性支出项目预计支出需求为4.93亿[122][125] - 截至2025年6月30日，上市公司货币资金余额28011.71万元，受限资金2648.24万元，前次募集资金账户余额1650.11万元，可自由支配资金余额23713.36万元[116][117][118] - 按照备考口径，上市公司截至2025年6月30日货币资金余额为35260.33万元，除相关项目外短期内无重大投资项目[118]

业绩总结 - 2024年标的资产主营业务收入6.54亿元，同比增长14.06%[7] - 2024年净利润7208.07万元，同比增长76.28%[7] - 2024年营业毛利12916.27万元，较2023年增长41.04%[119] 产品收入与占比 - 2024年电子屏幕光学保护膜材料收入62796.63万元，占比95.99%[56][87] - 2024年防静电膜销售收入31353.32万元，占比49.93%[56] - 2024年防窥膜销售收入13584.05万元，占比21.63%[56] 毛利率情况 - 2024年电子屏幕光学保护膜材料毛利率19.92%，较2023年上升3.79个百分点[88] - 2024年电子制程精密功能膜材料毛利率12.59%，较2023年上升3.84个百分点[88] - 同行业可比公司2024年平均毛利率22.76%，高于标的资产[7] 费用情况 - 2024年财务费用125.71万元，较2023年减少[7] - 2024年销售费用315.80万元，较2023年略有下降[7][117] 资产与负债 - 2024年末总资产88093.11万元，净资产53177.12万元[19] - 2024年末短长期借款合计11305.80万元[7] - 2024年末应收账款账面金额增长18.37%至1.27亿元[178] 产能与销售 - 电子屏幕光学保护膜材料产能约7500万㎡/年，2024年产能利用率70.96%[127][128] - 2024年电子屏幕光学保护膜材料产量、销量分别增长14.52%、10.46%[128] - 2024年向前五名客户销售收入合计占比48.75%[7] 市场与行业 - 2020 - 2024年全球智能手机出货量从12.94亿部降至12.23亿部，中国从3.08亿部升至3.14亿部[16][62] - 预计2024 - 2029年全球智能手机出货量复合年增长率为1.4%[62] 研发与技术 - 防窥膜和防静电膜分别于2022年和2021年取得一项发明专利，另有多项正在申请[28] - 防窥膜采用直涂工艺，防静电膜采用碳纳米管技术[33][35] 客户与供应商 - 报告期内前五大客户收入占比稳定，主要为手机钢化玻璃厂和模切厂[111][130] - 2025年1 - 6月、2024年、2023年标的公司前五大供应商采购占比分别为56.61%、62.83%、65.97%[144] 其他情况 - 2024年标的公司退货金额1225.39万元，占营业收入比例1.87%[163] - 2024年向四川东材销售离型膜因质量问题给予0.92万元销售折让[161]

业绩总结 - 2024年主营业务收入6.54亿元，同比增长14.06%[7] - 2024年电子屏幕光学保护膜材料收入6.28亿元，占比95.99%[7] - 2024年电子屏幕光学保护膜材料毛利率19.92%，电子制程精密功能膜材料毛利率12.59%[7] - 2024年净利润7208.07万元，同比增长76.28%[7] - 2024年末应收账款账面金额1.27亿元，增长18.37%，周转率5.60次/年[177] - 2024年末存货账面金额8708.99万元，增长11.63%[177] 用户数据 - 2020 - 2024年全球智能手机出货量从12.94亿部降至12.23亿部，中国从3.08亿部升至3.14亿部[16] - 2022 - 2024年全球智能手机出货量从12.04亿部增长至12.23亿部，中国从2.72亿部增长至3.14亿部[37] 未来展望 - 预计2024 - 2029年全球智能手机出货量复合年增长率为1.4%[60] 新产品和新技术研发 - 防窥膜研发投入1043.44万元，防静电膜研发投入939.41万元[28] - 防窥膜采用直涂工艺，防静电膜采用碳纳米管技术[33][35] 市场扩张和并购 - 无相关内容 其他新策略 - 无相关内容

审计相关 - 审计范围涵盖2023 - 2025年相关财务报表及附注[4] - 审计认为财务报表按准则编制，公允反映公司情况[4] - 审计报告日期为2025年11月25日[16] 财务数据 - 2023 - 2025年资产总计分别为69,341,439.12元等[17] - 2023 - 2025年营业总收入分别为574,786,022.86元等[18] - 2023 - 2025年净利润分别为40,889,490.09元等[18] 所有者权益 - 2023 - 2025年所有者权益合计分别为496,472,010.1等[1] - 2024年会计政策变更使所有者权益增加31,394,603元[32] - 2023年其他事项使所有者权益增加21,562,505.2元[33] 公司基本信息 - 公司前身金张科技成立时注册资本500万元[34] - 公司现注册资本为8411.5992万元[34] 会计政策 - 公司存货发出采用月末一次加权平均法计价[133] - 固定资产折旧年限和残值率有明确规定[177] - 开发阶段支出满足五项条件确认为无形资产[192]

募集资金情况 - 2020年12月24日募集资金到账总额707499965.32元，净额695263242.81元[14] - 截止2025年6月30日，募集资金总额69,526.32万元，累计使用72,106.48万元[36] - 截止2025年6月30日，募集资金专户余额16501077.97元[19][20] 资金使用情况 - 2020 - 2025年1 - 6月各年度使用募集资金分别为997.05万元、2,882.59万元等[36] - 补充流动资金项目承诺与实际投资均为3,880.00万元，差额12.75万元[36] - 电子级聚酰亚胺膜项目（变更后）承诺投资55,646.32万元，实际58,213.73万元[36] 项目相关情况 - 2022年2月10日对高性能微电子级聚酰亚胺膜材料项目建设进行调整[23] - 前次募集资金项目实际投资与承诺有差异，因项目未建完及利息收入[25] - 截止2025年6月30日，两项目未建设完成，无法单独核算效益[38] 制度与协议 - 公司制定并修订募集资金管理制度，实行专户存储[15] - 公司及保荐机构与银行签三方监管协议，子公司签四方监管协议[17] 其他情况 - 变更用途的募集资金总额55,646.32万元，占比80.04%[36] - 公司不存在募集资金投资项目对外转让或置换等情况[26][27]

交易基本信息 - 国元证券担任本次交易独立财务顾问[4] - 标的资产为太湖金张科技股份有限公司46,263,796股股份，占比58.33%[19] - 评估基准日为2024年12月31日[21] - 调整后交易价格69,993.56万元，配套融资总额不超交易价格100%，发行股份数不超购买资产后总股本30%[27] 财务数据 - 2025年6月30日，交易前总股本895,976,271股，交易后966,786,874股，产投集团交易前持股29.11%，交易后26.98%[37][38] - 2025年6月30日，交易前资产总额433,907.08万元，交易后572,651.95万元；2024年交易前433,770.00万元，交易后570,341.76万元[39] - 2025年1 - 6月，交易前营业收入102,506.44万元，交易后135,910.59万元；2024年度交易前231,429.52万元，交易后297,039.22万元[39] - 2024年12月31日，金张科技100%股权评估值121300.00万元，较账面净资产增值68122.88万元，增值率128.11%[66] - 报告期内，标的公司电子制程精密功能膜材料收入分别为2567.52万元、2621.23万元和2208.66万元，预测期有增长[67] - 2025年1 - 6月公司归母净利润为 - 2499.47万元，6月末净资产和总资产分别为379317.94万元和572657.22万元，预计形成商誉35617.05万元[76] 业绩承诺与奖励 - 业绩承诺期为2025 - 2027年度，若未在2025年12月31日前完成则顺延[57] - 若标的公司三年业绩承诺期净利润合计超承诺数100%，超额部分进行业绩奖励，金额不超交易总价20%即13998.7125万元[58][59] - 业绩奖励对象为施克炜、卢冠群[134] 交易进展与风险 - 本次交易已获多项批准，尚需深交所审核通过、中国证监会注册及其他必要批准[41][42] - 标的公司存在经营业绩波动、标的资产估值、业绩承诺无法实现等多种风险[65][66][69] 新产品与新技术研发 - 公司启动“年产10亿平米光学级聚酯基膜”项目，含新型显示用聚酯离保膜，预计2026年建成投产[98] 市场与行业情况 - 2024年我国新型显示产业产值规模达7400亿元，全球市场占有率超49%，面板和材料市场占有率分别达55%和43%，均居全球第一[103] - 2024年合肥新型显示产业产值1300亿元，同比增长21.5%[104] - 偏光板离型膜及保护膜国产化程度低，90%以上市场需求依赖进口[109] 交易影响与意义 - 公司收购标的公司控制权利于向新材料领域转型升级，推动业务协同发展[93][94] - 交易完成后公司归属于母公司股东的所有者权益将提升，优化资产结构实现国有资产保值增值[95][96] - 交易可助力上市公司PI薄膜产品市场开拓及光学聚酯基膜产业化[97,99]

业绩总结 - 2025年6月30日货币资金为448,974,267.27元，2024年12月31日为667,429,480.00元，2023年12月31日为对应金额[10] - 2025年1 - 6月、2024年度、2023年度营收分别为1359105925.97元、2970392196.93元、2809838692.95元[13] - 2025年1 - 6月、2024年度、2023年度净利润分别为 - 15524183.89元、 - 17403881.24元、 - 9681688.74元[13] 市场扩张和并购 - 公司拟购买金张科技46263796股股份，占其库存股注销后总股本比例为58.33%[17] - 以2024年12月31日为评估基准日，金张科技100%股权评估值为12.13亿元，58.33%股权交易价格为6.999356亿元[18] - 上市公司以发行股份方式支付交易总价款的52%，以现金方式支付48%[19] 财务数据 - 2025年6月30日应收账款为116,546,962.10元，2024年12月31日为137,621,117.00元，2023年12月31日为170,373,385.32元[10] - 2025年6月30日存货为353,423,216.29元，2024年为314,188,852.35元，2023年为302,206,894.98元[10] - 2025年6月30日流动负债合计为1,171,644,046.44元，2024年为1,293,910,818.17元，2023年为1,160,622,414.58元[10] 税收政策 - 增值税税率为13.00%、9.00%、6.00%，企业所得税税率为25.00%、20.00%、15.00%[174] - 城市维护建设税税率为7.00%、5%，教育费附加税率为3.00%，地方教育附加税率为2.00%[174] - 小型微利企业减按25%计算应纳税所得额，按20%税率缴纳企业所得税政策延续至2027年12月31日，部分子公司在相应期间享受优惠[181]

市场扩张和并购 - 公司拟购买金张科技46,263,796股股份，占比58.33%[1] 交易进展 - 2025年9月30日，深交所因财务资料过期中止审核本次交易[1] - 以2025年6月30日为基准日的加期审计更新补充工作完成[2] 报告修订 - 公司修订重组报告书（修订稿），多章节内容更新[3][4] 公告时间 - 公告发布于2025年11月27日[5]

业绩总结 - 2024年公司净利润为7208.07万元，较2023年增长76.28%[51] - 2024年公司电子屏幕光学保护膜材料收入为62796.63万元，较上年度增长14.62%[54] - 2024年电子屏幕光学保护膜材料毛利率为19.92%，电子制程精密功能膜材料毛利率为12.59%[6] 用户数据 - 2025年1 - 6月标的公司前五大客户销售金额15841.97万元，占比47.43%[110] - 2024年度标的公司前五大客户收入占比高于同行业可比公司平均值[111] - 报告期内标的公司前十大客户基本稳定[130] 未来展望 - 预计2024 - 2029年全球智能手机出货量复合年增长率为1.4%[59] 新产品和新技术研发 - 防窥膜和防静电膜开始研发时间均为2020年，首次量产时间分别为2022年和2021年[27] - 公司防窥膜采用直涂工艺，防静电膜采用碳纳米管技术[32][34] 市场扩张和并购 - 未提及相关内容 其他新策略 - 未提及相关内容