会议基本信息 - 投资者关系活动类别为特定对象调研，时间为2016年9月8日下午14：30 - 15:30，地点在美林控股集团有限公司会议室 [2][3] - 参与单位包括西南证券、建信养老基金、东兴证券等多家机构，公司接待人员有嘉林药业董事长张湧、总裁刘伟等 [2][3] 政策影响及应对 一致性评价 - 国务院办公厅颁布相关意见，国家药监局发布通知，2012年版国家基本药物目录中2007年10月1日前批准上市的化学药品仿制药口服固体制剂，原则上应在2018年底前完成一致性评价；其他仿制药自首家通过后，其他企业相同品种原则上应在3年内完成 [3] - 公司支持一致性评价，有利于规范市场，公司“阿乐”是国内首仿药，在国内国产降脂药市场销量第一，公司持续提升产品质量，针对“阿乐”原料药提高质量标准，制剂完成四次生物等效性试验，目前正积极准备一致性评价，费用投入按国家标准 [3][4][5] 两票制 - “两票制”能减少流通环节、提高效率、保证用药安全、利于监管、打击非正规药厂，虽需调整商业结构和选择经销企业，但长远看对公司有利 [5] 公司研发与发展战略 - 公司有自身研究所和2014年收购的红惠新医药两个药物研究机构，在心脑血管领域申报了“复方阿乐” [6] - 公司未来不排除收购符合战略目标的标的 [6] 经销商选择 - 2013年11月公司调整销售模式，选择海南康宁作为重点合作经销商，签署为期十年的经销协议，由其负责终端推广 [6] - 选择海南康宁的原因：有长期稳定合作关系，了解公司产品，能快速推进销售模式转变；产品报价有价格优势，当地有税收优惠政策；资质、信用记录良好，经营稳定，无处罚记录，有销售渠道和推广能力 [7] 公司经营相关问题 应收款 - 公司回款正常，应收款按信用政策实施，客户在信用账期内及时回款，应收款金额大与公司规模和信用政策有关 [8] 经营重点 - “复方阿乐”在申请生产批件审评中，公司目前重点是发展“阿乐”，提高其市场份额 [8] 重组交割 - 上市公司已完成置入资产嘉林药业公司的股权过户工作，置出资产交割工作正在推进，会及时披露信息 [8] 业绩承诺 - 心脑血管药物市场规模大且增长快，阿托伐他汀市场份额高，公司“阿乐”有优势，对未来发展有信心 [9] 经营情况 - 公司目前生产经营正常，经营业绩以上市公司公告为准 [9] 海南康宁情况 - 海南康宁截止目前只经销代理嘉林药业的药品，销售人员数量大几百人 [9] 销售集中度 - 销售集中度高是2013年销售模式转换导致，此前销售客户较分散 [9][10]

主打产品“阿乐”情况 - “阿乐”是国产阿托伐他汀，1999年9月29日获新药证书和生产批件，在国内降血脂市场国产药中首屈一指 [3] - 2016年阿托伐他汀医院市场占据整个降脂药份额49.2%，“阿乐”积累大量临床处方医生和应用患者，用药人群规模庞大且忠诚度高 [3] - “阿乐”覆盖全国除西藏以外的所有地区，现阶段中标价格趋于稳定，很多省份已实现价格联动 [5] - “阿乐”近年一直维持在9%左右的市场份额，在国产降血脂药物领域处于领先地位 [9] 阿托伐他汀一致性评价 - 公司生产的阿托伐他汀钙片与原研药品质量和疗效一致，待国家总局调整正式生效，即可申报一致性评价申请 [5] 在研和储备产品 - 储备氨氯地平/阿托伐他汀钙片、盐酸依福地平片、安立生坦片、盐酸吡西卡尼胶囊等多个心脑血管领域品种，还有盐酸吲地司琼片、酒石酸阿福特罗吸入溶液等其他治疗领域品种在开展临床试验 [6][7] - 氨氯地平/阿托伐他汀钙片部分规格已完成临床试验，因国家审评政策调整，正在整理资料近期申报审批，5/20mg规格拟按新要求完善后申报；盐酸依福地平片预计2018年完成报产；安立生坦片正在启动生物等效性试验；盐酸吡西卡尼胶囊正在开展三期临床试验 [6][7] - 公司积极与科研院校合作，与清华大学合作开发抗肿瘤药物，与中国医学科学研究院药物研究所合作进行芒果苷新适应症开发 [7] “两票制”应对措施 - “两票制”利于规范市场，长期对公司有利，目前未执行区域由海南康宁供货开票，已执行区域由嘉林药业供货开票，海南康宁负责终端推广工作，随着执行区域扩大，其终端渠道销售数量将减少，销售价格由各省份集中采购招标决定 [7][8] 市场竞争应对 - “阿乐”是“立普妥”在国内的首仿药，与国外品牌基本同质，品牌稳居降血脂药物前三名 [9] - 公司是阿托伐他汀药物质量标准起草单位，2009年修订质量标准获审批通过，2017年初研究项目获国家科技进步二等奖，多个产品技术达国内先进水平，保障了核心竞争力 [9][10] 业绩情况 - 2017年1 - 6月归属于上市公司股东的净利润盈利为37800万元 – 46200万元，具体数据将在2017年半年报中披露 [10] 未来战略规划 - 继续夯实现有实体企业发展基础，在药物研发平台、新产品研发、扩大产能、营销体系优化等方面全面升级，培育新兴增长业务 [10] - 到2020年，预计实现5 - 8个新产品上市销售，预计并购1 - 2家生产型企业，成为心脑血管及肿瘤治疗领域的企业领导者 [10] - 打造大健康产业运作平台，争取在心脑血管、抗癌药、医疗器械、医疗服务、养老等大健康产业有所建树 [10]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [1] - 参与单位包括中欧基金、兴业证券、国投瑞银等多家机构 [1] - 时间为2017年11月7日14点30分至17点15分 [1] - 地点在公司会议室 [1] - 公司接待人员有董事/总经理刘伟、董事会秘书杜业松等 [1] 公司销售相关情况 - 2017年上半年销售费用率下降，第三季度已回到正常比率并稳定 [2] - 主打产品“阿乐”有稳定庞大用药人群和较高忠诚度，“两票制”长期有利，销售在预定计划内 [2] - 2014年以后，“阿乐”销售覆盖约7000家医院，其中国内三甲医院约700家 [2][3] - 山东、河北、四川为公司产品销售较好的省份 [3] 产品分布情况 - 2012年之前“阿乐”主要分布于心内科及心外科，后增加老干科、神经内科、神经外科等科室 [3] 财务相关情况 - 应收账款账期为半年，且都在账期之内 [3] 公司发展规划 - 近期夯实现有实体企业发展基础，在药物研发平台、新产品研发等方面全面升级 [4] - 中期整合资本力量，到2020年实现5 - 8个新产品上市销售，并购1 - 2家生产型企业，成为心脑血管及肿瘤治疗领域领导者 [4] - 远期把德展健康打造成大健康产业运作平台，在大健康领域发展 [4]

公司基本情况 - 证券代码 000813，证券简称德展健康 [1] - 投资者关系活动于 2018 年 6 月 27 日 15 点 30 分至 17 点 05 分在公司会议室举行，参与单位众多 [1] 生产经营与产品情况 - 生产经营、销售状况正常，产品阿乐已通过一致性评价，利好未来发展 [2] - 阿乐骨干市场集中在二、三线城市，覆盖部分一线城市高端三甲医院，销售网络覆盖全国除新疆、西藏外省份 [4] - 阿乐原料药由公司自行生产 [4] 股东减持情况 - 上海岳野减持计划于 2017 年 12 月 5 日披露，6 月 26 日实施时间期满，暂无新计划 [2] - 西藏锦桐减持计划于 2018 年 3 月 30 日披露，5 月 29 日后无减持行为 [2] 并购计划情况 - 积极推进并购，优先考虑心脑血管和创新抗癌领域，也会考虑大健康相关其他合适机会 [2][3] - 基本面健康，现金储备充足，被评为中国上市公司高质量发展民营企业 30 强，并购谋求推动业绩和长远发展 [3] - 与东方高圣终止一次海外并购合作，未来对外合作持开放态度 [4][5] 政策与研发情况 - 各地对通过一致性评价药品扶持措施出台进度不一，利好将体现在业绩增长上 [3] - 研发采用自主研发与对外合作结合，下属药研所及红惠新医药负责，与清华大学、奥克兰大学合作 [5] - 未来考虑整合研发力量，引进高级人才，建立高水平研究机构，打造有影响力研发团队 [5] 股票回购情况 - 回购股票用于股权激励，与股东减持无关，利于吸引人才和长远稳定发展 [4]

产品销售情况 - 阿乐主要销售渠道为临床，院外市场约占20% [2] - 今年1 - 9月，阿乐20mg增速约40%，10mg增速基本持平 [2] - 阿乐院内和院外产品规格及包装相同 [2] 产能建设情况 - 天津武清原料药厂2018年7月完成GMP认证 [2] - 通州西集制剂工厂完成GMP现场检查，预期很快取得证书 [2] - 西集工厂设计产能100亿片，已完成两条生产线（50亿片）建设，预留两条生产线空间 [2] 公司战略规划 - 未来几年夯实原有业务，通过“产业 + 资本”双轮驱动，推进并购，拓宽产业布局 [3] - 打造国内外运营平台，成立高水平研究院，丰富产品管线，涉足创新原研药领域 [3] 带量采购情况 - 阿乐已预中标4 + 7带量采购，具体情况待正式通知后公告 [3] - 公司支持带量采购，认为以价换量可行，降价或带来倍数增量市场空间 [3][4] 市场增长来源 - 替代原研药，国内降脂药市场原研药份额超70%，阿乐现有份额17% [4] - 市场规模快速增长，2017年全国公立医院降血脂市场增速16%，高于化药平均增速8个百分点 [4] - 激活基层医疗市场，阿托伐他汀钙片进入基药目录后，平价政策可降低药价制约 [4] 研发相关情况 - 未来加大研发投入，前期仿创结合，后期加大创新药研发 [5] - 盐酸胺碘酮片、秋水仙碱片、硫唑嘌呤片等正在进行一致性评价 [5] - 氨氯地平阿托伐他汀钙片已完成临床，报产并在国家药品评审中心评审 [5]

营收与利润情况 - 本报告期营业收入1.13亿元，同比降6.96%；年初至报告期末4.17亿元，同比降18.77%[7] - 本报告期归属上市公司股东净利润61.20万元，同比降97.20%；年初至报告期末6612.41万元，同比降46.88%[7] - 营业总收入为4.17亿元，较上期5.13亿元有所下降[25] - 营业总成本为3.79亿元，较上期4.14亿元有所下降[25] - 公司2022年前三季度营业成本为1.712亿，税金及附加为739.52万，销售费用为1.0003亿，管理费用为1.1246亿，研发费用为3389.65万，财务费用为 - 4590.60万[28] - 公司2022年前三季度营业利润为6694.76万，利润总额为6528.54万，净利润为4149.85万，归属于母公司股东的净利润为6612.41万[28] - 少数股东损益2022年前三季度为 - 2462.56万，上年同期为 - 1961.87万[30] - 公司2022年前三季度基本每股收益和稀释每股收益均为0.0296，上年同期均为0.0556[30] 资产与负债情况 - 本报告期末总资产57.03亿元，较上年度末降1.30%；归属上市公司股东所有者权益54.12亿元，较上年度末升0.75%[7] - 货币资金较上年末增56.30%，主要因信托本金、收益及大额存单收回[12] - 应收账款较上年末降32.34%，主要系应收账款收回[12] - 在建工程较上年末降59.72%，主要系子公司在建工程转固[12] - 2022年9月30日货币资金为2,303,363,501.74元，2022年1月1日为1,473,720,797.44元[19] - 流动资产合计为39.48亿元，较上期35.63亿元有所增长[22] - 非流动资产合计为17.54亿元，较上期22.15亿元有所下降[22] - 资产总计为57.03亿元，较上期57.78亿元略有下降[22] - 流动负债合计为1.82亿元，较上期2.50亿元有所下降[25] - 非流动负债合计为0.35亿元，较上期0.58亿元有所下降[25] - 负债合计为2.17亿元，较上期3.08亿元有所下降[25] - 归属于母公司所有者权益合计为54.12亿元，较上期53.72亿元有所增长[25] - 少数股东权益为0.73亿元，较上期0.98亿元有所下降[25] 费用与收益变动情况 - 研发费用2022年1 - 9月较2021年同期降34.73%，主要因本期研发项目投入减少[12] - 其他收益2022年1 - 9月较2021年同期降71.79%，主要因本期收到政府补助减少[12] 现金流量情况 - 投资活动产生的现金流量净额2022年1 - 9月较2021年同期增405.81%，主要因本期购买大额存单及理财减少[12] - 筹资活动产生的现金流量净额2022年1 - 9月较2021年同期增93.76%，主要因上期派发现金股利[12] - 公司2022年前三季度经营活动现金流入小计为6.5062亿，现金流出小计为5.3750亿，产生的现金流量净额为1.1312亿[34] - 公司2022年前三季度投资活动现金流入小计为8.5626亿，现金流出小计为1.2446亿，产生的现金流量净额为7.3179亿[34] - 公司2022年前三季度筹资活动现金流入小计为0，现金流出小计为2952.14万，产生的现金流量净额为 - 2952.14万[34] - 公司2022年前三季度汇率变动对现金及现金等价物的影响为699.38元，上年同期为22523.75元[34] - 公司2022年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为4.9784亿，上年同期为6.6853亿[31] - 公司2022年前三季度收到的税费返还为1075.21万，上年同期为6.67万[34] - 现金及现金等价物净增加额为815,392,038.50元，上年同期为 - 586,647,367.44元[37] - 期初现金及现金等价物余额为1,461,247,948.13元，上年同期为1,810,986,010.08元[37] - 期末现金及现金等价物余额为2,276,639,986.63元，上年同期为1,224,338,642.64元[37] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为45,982 [15] - 美林控股集团有限公司持股比例19.60%，持股数量437,527,456股，质押3,580,000股，冻结433,947,452股[15] 公司重大事项 - 2022年6月30日，公司对可能发生减值的相关资产计提信用及资产减值1,275.97万元[18] - 2022年9月6日，公司首次回购股份4,100,301股，占总股本0.18%，成交总金额13,625,626.32元[18] - 2022年9月30日，公司同意回购注销2020年第一期股权激励计划中6,393,668股限制性股票[18] - 2022年9月30日，公司同意与戴彦榛签署《和解协议》进行诉讼和解[18] 报告审计情况 - 公司第三季度报告未经审计[38]

利润分配 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[6] - 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[97] 财务数据 - 本报告期营业收入3.04亿元，上年同期3.92亿元，同比减少22.41%[25] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润6551.21万元，上年同期1.03亿元，同比减少36.14%[25] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润3176.20万元，上年同期9132.28万元，同比减少65.22%[25] - 本报告期经营活动产生的现金流量净额9530.08万元，上年同期1.57亿元，同比减少39.27%[25] - 本报告期基本每股收益0.0293元/股，上年同期0.0458元/股，同比减少36.03%[25] - 本报告期加权平均净资产收益率1.21%，上年同期1.75%，同比减少0.54%[25] - 本报告期末总资产57.07亿元，上年度末57.78亿元，同比减少1.24%[25] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产54.38亿元，上年度末53.72亿元，同比增加1.22%[25] - 2022年上半年公司营业收入30399.84万元，同比下滑22.41%；净利润6551.21万元，同比下滑36.14%[49] - 公司总资产570657.52万元，同比下滑1.24%；所有者权益543786.14万元，同比上涨1.22%；资产负债率3.43%[49] - 本报告期营业收入3.04亿元，同比减少22.41%，营业成本1.16亿元，同比减少5.83%[61] - 研发投入2232.05万元，同比减少34.18%，主要系受疫情影响研发项目投入减少所致[61] - 医药行业收入2.90亿元，占比95.31%，同比减少23.27%；工业大麻收入213.49万元，占比0.70%，同比减少79.53%；多肽收入1200.68万元，占比3.95%，同比增长217.05%[61] - 药品销售收入2.74亿元，占比90.20%，同比减少23.23%；研发销售收入2535.07万元，占比8.34%，同比增长60.03%[61] - 国内销售收入3.04亿元，占比99.95%，同比减少22.46%；国外销售收入16.18万元，占比0.05%，同比增长100.00%[61] - 医药行业毛利率61.14%，同比减少7.50%；药品销售毛利率61.74%，同比减少7.89%；国内销售毛利率61.79%，同比减少6.74%[64] - 经营活动产生的现金流量净额9530.08万元，同比减少39.27%，主要系销售商品、提供劳务收到的现金减少所致[61] - 投资活动产生的现金流量净额4.18亿元，同比增长250.09%，主要系本期购买理财减少所致[61] - 筹资活动产生的现金流量净额 -256.78万元，同比增长99.46%，主要系上期派发现金股利所致[61] - 本报告期末货币资金为19.9351376716亿元，占总资产比例34.93%，较上年末比重增加9.42%，主要系信托本金及收益收回所致[65] - 本报告期末应收账款为2.2743759604亿元，占总资产比例3.99%，较上年末比重减少1.53%[65] - 本报告期末存货为2.7449412970亿元，占总资产比例4.81%，较上年末比重减少0.38%[65] - 本报告期末固定资产为6.3660137458亿元，占总资产比例11.16%，较上年末比重增加2.27%[65] - 交易性金融资产期初数为4.1841228689亿元，本期购买金额8000万元，本期出售金额4.9841228689亿元，期末数为0[68] - 其他权益工具投资期末数为1.025亿元[68] - 截至报告期末，其他流动资产中有10亿元为不能提前支取的大额存单受限，期末货币资金中包商银行738.650656万元存款受限且已全额计提减值准备[69] 非经常性损益 - 非经常性损益合计33,750,058.57元，其中非流动资产处置损益-615,271.66元，计入当期损益的政府补助1,405,007.55元，持有交易性金融资产等产生的公允价值变动损益及投资收益33,128,513.35元，其他营业外收支-126,541.79元，所得税影响额49,995.74元，少数股东权益影响额（税后）-8,346.86元[28][30] 公司业务 - 公司主营业务为药品研发、生产和销售，核心产品为“阿乐”，2021年6月获2种规格氨氯地平阿托伐他汀钙片药品注册证书，近年布局生物多肽、食品饮料、化妆品等领域，成为台湾国光流感疫苗大陆唯一代理[34] - 公司主营药品业务实行经销商+推广商营销模式和“以销定产”生产模式，新布局业务各有不同营销和生产模式[36] - 公司代理的流感疫苗是国内唯一进口流感疫苗，生产线通过美国FDA认证和欧盟PICs认证，受疫情影响推广活动延期，推进集中接种和补种[39] - 公司完成河北省新一轮2年带量采购接续，保持续签价格不变[50] - 氨氯地平阿托伐他汀钙片（尼乐）预计2022年三季度上市，已完成小复方15个省份挂网申报，11个省份待审核[50] - 首惠医药代理的台湾国光四价流感病毒裂解疫苗取得药品注册证，完成10余省份招标增补工作[51] - 2022年上半年公司整合红惠新医药和德义制药两家研发机构的研发力量[51] - 2022年上半年公司所有药品批次产品出厂合格率和抽检合格率均为100%[52] - 公司主打产品“阿乐”是立普妥国内首仿药，2018年通过阿托伐他汀钙一致性评价，入选《国家基药目录》[55] - 2021年公司实现氨氯地平阿托伐汀钙国内首仿[55] - 子公司嘉林药业建立了优质推广商团队，拥有良好营销渠道[55] - 公司拥有4个专业医药研发机构，超100名高学历专职研发人员[56] 行业情况 - 2002 - 2015年中国成人血脂异常总体患病率大幅上升，截至2012年，≥18岁人群患病率达40.4%，推算患病人数超4亿，2012 - 2015年≥35岁成人对血脂异常知晓率16.1%、治疗率7.8%、控制率4.0%[38] - 2021年国内重点省市公立医院终端调血脂药品市场规模超25亿元，下滑幅度较上一年明显缩小，与2018年顶点相比已腰斩[42] - 2021年中国公立医疗机构终端竞争格局中，Top10产品里阿托伐他汀钙片、瑞舒伐他汀钙片长期居前列，依折麦布片从2018年第十名升至2021年第二名[42] 政策影响 - 国家“十四五规划”支持健康中国事业，公司借助政策推进大健康领域业务布局[39] - 受带量采购政策影响，主营药品业务推进OTC市场及部分医疗机构推广工作[39] 募集资金 - 2016年7月定向增发募集资金总额15.059534亿元，本期已使用1207.06万元，累计变更用途的募集资金总额9.161108亿元，比例60.83%，尚未使用2036.37万元[75] - 嘉林有限制剂生产基地建设项目截至期末投资进度97.74%，天津嘉林原料药生产基地及研发中心建设项目截至期末投资进度97.89%，心血管及肿瘤等领域治疗药物的研发截至期末投资进度100%[79] - 支付中介机构费用和永久补充流动资金截至期末投资进度均为100%[79] - 公司先期自筹资金预先投入募投项目金额为40,609.62万元，其中自有资金投入21,474.23万元，以募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金19,135.39万元[83] - 截至2022年6月30日，募集资金余额2,036.37万元，其中专用账户余额1,297.72万元、理财产品及收益账户余额738.65万元（已全额计提减值准备）[83] 子公司情况 - 主要子公司北京嘉林药业股份有限公司注册资本30,500,000.00元，总资产4,362,924,991.45元，净资产3,538,415,940.32元，营业收入289,831,780.20元，营业利润76,096,435.29元，净利润55,183,837.20元[88] 股东大会与董事变动 - 2021年度股东大会投资者参与比例62.69%，于2022年05月18日召开；2022年第一次临时股东大会投资者参与比例62.74%，于2022年05月26日召开[97] - 董事富鹏于2022年4月21日因工作原因申请辞职，韩峰于2022年05月18日被选举增补为董事[97] 风险与应对 - 公司面临市场及政策、药品招标、科研创新、质量控制、生产成本上涨等风险[89][92][93] - 公司针对各类风险采取关注政策变化、加大研发投入、提升研发水平、严格质量管控、控制生产成本等应对措施[92][93] 环保情况 - 北京嘉林药业股份有限公司有组织排放的颗粒物年排放总量为0.018t/a，二氧化硫＜0.047t/a，氮氧化物为0.0003t/a，挥发性有机物为0.371t/a[107] - 北京嘉林药业股份有限公司间接排放的氨氮年排放总量为0.002t/a，化学需氧量为0.286t/a，COD年许可排放量为0.594033t/a，氨氮年许可排放量为0.053463t/a[109] - 嘉林药业有限公司COD排放限值为500mg/L，对应数值为88.812；氨氮排放限值为45mg/L，对应数值为7.99308[109] - 天津嘉林COD间歇排放至市政管网，年排放总量为0.272t/a，许可排放量为9.31t/a；氨氮年排放总量为0.000324t/a，许可排放量为0.7t/a；总氮年排放总量为0.01809t/a，许可排放量为4.48t/a[109] - 天津嘉林甲醇有组织排放生产车间废气排放口浓度<190mg/m³，氯化氢<30mg/m³，TRVOC<40mg/m³，氮氧化物<80mg/m³，二氧化硫<20mg/m³，颗粒物<10mg/m³，烟气黑度≤1[112] - 嘉林药业设有1套RCO催化氧化设施、2套复合式油烟净化系统，研发车间设4套废气处理设施，锅炉有2套低氮燃烧器，所有设施运行正常[112] - 嘉林有限2021年9月30日完成水污染物排放自动监测设备安装联网，污水处理及检测符合北京标准，废水排入市政管网[112] - 天津嘉林废水经自建污水处理站处理后水质合格排入天津市武清区市政污水管网，污水站在线监测设备与市环保局联网并验收完成[112] - 天津嘉林危险废物由第三方公司负责外运处置，处置程序符合国家要求，贮存、管理及转移符合相关行政单位要求[116] - 嘉林药业取得环境影响评价审批文件，文号为京环保开审字[1999]549号、朝环保审字[2012]0474号[117] - 嘉林有限2021年11月26日重新申请排污许可，新许可有效期为2021年12月03日 - 2026年12月02日[117] - 天津嘉林有完整环评批复、报告、验收及意见，有污水排入市政管网许可证和排污许可证[117] - 嘉林药业编制了突发环境事件应急预案，新预案正在编制，嘉林有限应急预案在通州区环保局备案[118] - 天津嘉林拥有全厂突发环境事件应急预案，2022年6月进行一次泄漏应急演练，有有效应急响应机制[118] 理财与诉讼 - 公司购买渤海信托产品委托理财金额为4.2亿元，购买中融信托产品委托理财金额为4亿元，截至2022年4月23日，两产品相关补偿承诺已消除[127] - 长江脉原股东戴彦榛应返还股权转让价款4.3亿元及违约金4300万元，美林控股承诺补偿，截至目前美林控股未履行，公司将敦促其落实[129] - 戴彦榛未按期返还42800万元股权收购款及违约金4978.24万元，公司已起诉，案件未开庭审理[133] - 重大诉讼涉案金额47778.24万元，截至目前已完成诉讼费缴纳，尚未开庭[138] - 公司起诉自然人戴彦榛追讨42800万元股权收购款及4978.24万元违约金，案件已受理[142] - 公司起诉北京广茂合丰生态农业科技股份有限公司，涉案金额893.71万元，一审第二次开庭[142] - 公司银行理财产品募集资金委托理财发生额为0，未到期余额为0，逾期未收回金额738.65万元[160] - 截至2022年4月2日，公司已累计收回渤海信托本金22858.77万元和投资收益2630.12万元，尚余本金19141.23万元未收回[165] - 2022年3月31日，公司收到美林控股针对渤海信托的信托补偿款1500万元[165] - 美林地产持有的云峰湖公司26.5%股权及相关应收账款债权质押给公司作为增信担保[165] - 中联九州将美林谷文旅100%股权、美林谷文旅将美林体育100%股权质押给公司提供担保[165] - 2022年4月22日，公司收到渤海信托兑付的现金宝产品剩余信托本金19,141.23万元和投资收益661.73万元，合计19,802.96万元，至此该产品本金42,000万元和投资收益3,291.85万元已全部收回[167] - 2022年4月22日，公司收到华创国信支付的第三笔20,000万份信托单位对应的信托利益21,300万元，中融信托受益权转让价款42,600万元已全部收回[167] - 2022年3月31日

活动基本信息 - 活动名称：2022年新疆辖区上市公司投资者网上集体接待日活动 [1] - 活动组织方：新疆上市公司协会、深圳市全景网络有限公司 [1] - 活动时间：2022年6月24日下午（星期五） [1] - 活动方式：网络远程，在深圳市全景网络有限公司提供的网上平台举行 [1] - 参与途径：登录全景网“投资者关系互动平台”网站（http://ir.p5w.net/）或关注微信公众号“全景财经”（微信号：p5w2012） [1] 公司相关信息 - 公司名称：德展大健康股份有限公司 [1] - 出席人员：联席董事长兼总经理刘伟、副总经理兼财务总监张婧红、董事会秘书周建林 [1]

财务整体规模与变动 - 本季度营业收入1.93亿元，较上年同期减少8.87%[5] - 总资产58.55亿元，较上年度末增加1.33%[5] - 营业总收入本期为192,816,625.91元，上期为211,589,350.75元，同比下降8.87%[27] - 营业总成本本期为151,623,326.99元，上期为143,237,042.21元，同比上升5.85%[27] - 负债合计本期为361,822,032.91元，上期为308,053,292.52元，同比上升17.45%[23] - 所有者权益合计本期为5,492,957,591.77元，上期为5,469,990,054.53元，同比上升0.42%[26] - 负债和所有者权益总计本期为5,854,779,624.68元，上期为5,778,043,347.05元，同比上升1.33%[26] 利润情况 - 归属于上市公司股东的净利润3044.51万元，较上年同期减少52.56%[5] - 净利润较上年同期减少60.46%，主要系本期收入下降及计提存货跌价准备所致[11] - 净利润本期为22,929,114.75元，上期为57,996,391.95元，同比下降60.46%[30] - 归属于母公司所有者的净利润本期为30,445,095.31元，上期为64,181,873.34元，同比下降52.56%[30] - 基本每股收益本期为0.0136元，上期为0.0287元，同比下降52.61%[33] 现金流量情况 - 经营活动产生的现金流量净额1.30亿元，较上年同期减少15.33%[5] - 投资活动产生的现金流量净额较上年同期变化，主要系本期购买大额存单及理财减少所致[11] - 经营活动现金流入小计本期为299,649,594.13元，上期为423,978,066.95元[34] - 经营活动现金流出小计本期为169,214,031.17元，上期为269,926,138.62元[37] - 经营活动产生的现金流量净额本期为130,435,562.96元，上期为154,051,928.33元[37] - 投资活动现金流入小计本期为80,551,396.03元，上期为196,122,174.13元[37] - 投资活动现金流出小计本期为95,996,474.32元，上期为382,497,842.32元[37] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 15,445,078.29元，上期为 - 186,375,668.19元[37] - 筹资活动现金流入小计上期为1,800,000.00元，筹资活动现金流出小计上期为1,200,000.00元，筹资活动产生的现金流量净额上期为600,000.00元[37] - 汇率变动对现金及现金等价物的影响本期为 - 22.00元，上期为45,084.50元[37] - 现金及现金等价物净增加额本期为114,990,462.67元，上期为 - 31,678,655.36元[37] - 期末现金及现金等价物余额本期为1,576,332,276.81元，上期为1,779,307,354.72元[40] 资产项目变动 - 应收票据较上年末增加31.54%，主要系部分客户以银行承兑汇票结算所致[8] - 其他流动资产较上年末增加62.07%，主要系一年内到期的大额存单转入所致[8] - 在建工程较上年末减少49.63%，主要系子公司在建工程转固所致[8] - 第一季度末货币资金期末余额为1,592,533,545.20元，年初余额为1,473,720,797.44元[17] - 第一季度末应收票据期末余额为67,132,515.38元，年初余额为51,034,742.19元[20] - 第一季度末应收账款期末余额为312,328,042.11元，年初余额为318,815,344.57元[20] - 第一季度末存货期末余额为270,122,398.21元，年初余额为300,017,175.21元[20] - 第一季度末流动资产合计期末余额为4,056,672,615.21元，年初余额为3,562,755,881.68元[20] - 第一季度末资产总计期末余额为5,854,779,624.68元，年初余额为5,778,043,347.05元[20] 费用情况 - 研发费用较上年同期减少43.00%，主要系受疫情影响，本期研发投入减少所致[8] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为50,534名，前10大股东中，美林控股集团有限公司持股比例20.08%，持股数量448,263,156股[12] - 新疆金投与其全资子公司凯迪投资和全资孙公司凯迪矿业为一致行动人[15] 股份回购注销情况 - 2022年1月20日完成2020年第一期股权激励计划部分限制性股票回购注销6,693,668股，占回购注销前总股本0.30%，回购价格1.64元/股，支付金额10,984,309.19元，总股本变更为2,234,788,132股[16] - 2022年2月14日完成部分回购股份注销2,000,000股，占注销前总股本0.09%，总股本变更为2,232,788,132股[16] 负债情况 - 流动负债合计本期为305,839,673.91元，上期为250,120,276.70元，同比上升22.28%[23] - 非流动负债合计本期为55,982,359.00元，上期为57,933,015.82元，同比下降3.37%[23]

公司基本信息 - 公司股票简称德展健康，代码000813，上市于深圳证券交易所[24] - 公司法定代表人是章红，注册地址在新疆乌鲁木齐市天山区金银路53号金融大厦1611室[24] - 公司办公地址为北京市朝阳区工体东路乙2号美林大厦10层，邮编100027[24] - 公司网址是www.dezhanhealthcare.com，电子信箱为dzjkzqb@163.com[24] - 董事会秘书是周建林，联系电话010 - 65852237，电子信箱zhoujianlin@dezhanhealthcare.com[25] - 证券事务代表是蒋欣，联系电话0991 - 4336069，电子信箱jiangxin@dezhanhealthcare.com[25] - 公司披露年度报告的证券交易所网站是深圳证券交易所http://www.szse.cn/[26] - 公司披露年度报告的媒体网址是巨潮资讯网http://www.cninfo.com.cn[26] 利润分配计划 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[7] 董事会会议情况 - 所有董事均已出席审议本报告的董事会会议[6] 财务数据 - 2021年营业收入7.34亿元，较2020年减少23.72%[33] - 2021年归属于上市公司股东的净利润为 - 5758.19万元，较2020年减少120.24%[33] - 2021年经营活动产生的现金流量净额为4240.99万元，较2020年减少94.88%[33] - 2021年末总资产57.78亿元，较2020年末减少9.71%[33] - 2021年末归属于上市公司股东的净资产53.72亿元，较2020年末减少8.91%[33] - 2021年第一至四季度营业收入分别为2.12亿元、1.80亿元、1.21亿元、2.22亿元[38] - 2021年第一至四季度归属于上市公司股东的净利润分别为6418.19万元、3840.95万元、2188.70万元、 - 1.82亿元[38] - 2021年非经常性损益合计4274.04万元[39] - 公司2021年实现营业收入73447.99万元，较去年同期下降23.72%；归属于上市公司股东的净利润为 - 5758.19万元[59] - 2021年公司营业收入7.34亿元，较去年同期下降23.72%；总资产57.78亿元，较去年同期减少9.71%；归属于上市公司股东的所有者权益53.72亿元，较去年同期减少8.91%；资产负债率为5.33%[61][68] - 医药行业收入7.03亿元，占比95.74%，同比下降26.66%；工业大麻收入2418.97万元，占比3.29%，同比增长711.12%；多肽收入709.09万元，占比0.97%，同比增长575.64%[68] - 国内销售7.33亿元，占比99.86%，同比下降23.78%；国外销售102.64万元，占比0.14%，同比增长81.20%[68] - 直销收入9866.44万元，占比13.43%，同比增长98.00%；经销收入6.36亿元，占比86.57%，同比下降30.36%[68] - 2021年公司研发投入6700余万元，同比增长约19.64%，拥有专职研发人员200余人，近30个其他类新药及多项1类新药在研，全年申报发明专利32项，获授权8项，共计拥有已授权发明专利26项[62] - 药品销售金额为696,650,327.19元，同比减少26.70%[72] - 国内销售金额为733,453,452.83元，同比减少23.78%[72] - 2021年销售量为75,257,439盒，同比减少39.82%；生产量为62,411,427盒，同比减少50.58%；库存量为17,219,556盒，同比减少42.73%[73] - 前五名客户合计销售金额为281,330,688.52元，占年度销售总额比例为38.30%[79] - 前五名供应商合计采购金额为95,637,783.61元，占年度采购总额比例为71.65%[81] - 2021年销售费用为189,940,887.74元，同比减少7.77%[82] - 2021年管理费用为155,270,007.27元，同比增加0.05%[82] - 2021年财务费用为 - 47,022,351.13元，主要系本期利息收入增加所致[82] - 2021年研发费用为67,056,529.28元，同比增加19.64%，主要系本期研发项目投入增加所致[82] - 2021年研发人员201人，较2020年减少8.64%，占比18.73%，较2020年降低0.70%[94] - 2021年研发投入67056529.28元，较2020年增加19.64%，占营业收入比例9.13%，较2020年提高3.31%[94] - 2021年经营活动现金流入910680545.31元，同比减少46.86%，主要因销售商品、提供劳务收到现金减少[98] - 2021年投资活动现金流量净额96465122.39元，同比增长117.71%，流入减少因理财到期收回减少，流出减少因购买理财减少[98] - 2021年筹资活动现金流量净额 -488388709.47元，同比降低1003.86%，流入减少因上期收到限制性股票认股款，流出增加因派发现金股利[98] - 2021年末货币资金1473720797.44元，占总资产25.51%，较年初降低12.20%，主要系购买大额存单及派发现金股利所致[100] - 2021年末交易性金融资产418412286.89元，占总资产7.24%，较年初降低9.96%，主要系信托及理财收回所致[104] - 2021年末其他流动资产650139295.52元，占总资产11.25%，较年初提高10.14%，主要系一年内到期大额存单转入所致[104] - 2021年末其他非流动资产411792596.00元，占总资产7.13%，较年初提高6.94%，主要系本期购买大额存单所致[104] - 报告期投资额为241000000元，上年同期为1026000000元，变动幅度为-76.51%[110] - 证券投资中，境内外股票国城矿业最初投资成本9990932.78元，本期出售金额12451437.55元，报告期损益2460504.77元[113] - 2016年7月定向增发募集资金总额150595.34万元，本期已使用23364.02万元，累计使用151936.38万元[115] - 累计变更用途的募集资金总额为91611.08万元，占比60.83%[115] - 尚未使用募集资金总额3241万元，其中专用账户余额2502.35万元，理财产品及收益账户余额738.65万元[115] 公司发展历程与股权变更 - 2016年公司转型进入医药行业，成为医药类上市公司[28] - 2021年5月公司控股股东由美林控股变更为凯迪投资，实际控制人由张湧变更为新疆国资委[28] 行业市场情况 - 2020年中国公立医疗机构终端血脂调节剂销售额160余亿元，同比下滑38.52%；2021年上半年销售额70余亿元，同比下滑12.43%[46] - 中国城市实体药店（OTC）市场血脂调节剂2020年销售额约49.4亿元，同比增长7.10%；2021年预计为51亿元，同比增长3.3%[46] - 2021年我国流感总计批签发442批[47] - 国内软饮料行业销售金额由2014年的4652.16亿元增长至2019年的5785.60亿元，年均复合增长率为4.46%；2020年市场规模为6075亿元，同比增长5%[48] - 国内无糖饮料市场规模从2014年16.6亿元增长至2020年117.8亿元，年增长率38.69%[48] 公司产品与业务模式 - 公司核心药物“阿乐”是国内第一个通过阿托伐他汀钙一致性评价产品[49] - 2021年6月公司获得2种规格氨氯地平阿托伐他汀钙片药品注册证书[49] - 公司主营药品业务实行经销商+推广商营销模式和“以销定产”生产模式[52] - 公司药品业务研发按“对内支持为主、对外转让为辅”定位和“仿中有创，仿创结合”策略开展[52] - 公司新布局的生物多肽业务采用经销商代理和自营结合营销模式，自主和委托结合生产模式[52] - 公司拥有4个专业医药研发机构，超100名经验丰富的高学历专职研发人员负责技术改进和新药研发[57] - 公司九个主要产品生产技术达国内先进水平，嘉林药业作为主要完成单位之一获国家科技进步奖二等奖[57] - 公司主打产品“阿乐”是立普妥国内首仿药，2018年率先通过阿托伐他汀钙一致性评价并入选《国家基药目录》[55] - 嘉林药业建立了优质推广商团队，拥有良好营销渠道[57] - 2种规格氨氯地平阿托伐他汀钙片获批，10/10规格为国内独家，公司成该药品国内首仿[59] - 流感疫苗业务规模及合作CDC迅速放大，为拓展核心产品管线迈出坚实一步[59] - 公司在深挖原有医药业务基础上，推进多肽化妆品、食品饮料、流感疫苗等新业务发展[53] - 子公司嘉林药业荣获“2021中国化学制药行业创新型优秀企业品牌奖”等称号[53] - 公司产品“小懒”获“营养盒子嘉选”新饮料爆品奖[54] - 氨氯地平阿托伐他汀片2种规格注册批件获批，10mg/10mg规格为国内独家[61] - 流感疫苗业务规模及合作疾控中心覆盖面迅速放大[61] - 公司已立项在研项目涵盖多个品类十余个品种，均取得不同程度进展，与清华大学合作的抗癌新药项目处在动物模型药效探索阶段[63] - 红惠新医药缺血性脑卒中化学创新药物WYY项目预计1.5 - 2年左右能达到申报临床要求，抗血栓ZT项目开展先导化合物靶点筛选等工作，β - 烟酰胺单核苷酸(NMN)及其制剂项目完成实验室开发工作[63] - 公司推广区域覆盖全国30个省市，通过促销活动促进销售，拓展连锁合作范围[63] - 公司多个新产品处于报产研究阶段，如5/20mg氨氯地平/阿托伐他汀钙片、2.5/10mg氨氯地平阿托伐他汀钙片等，目标是取得生产批件以增加产品规格或品种[85] - 仿制药FZ051项目已完成95%的研究工作，产品质量可靠，目标是掌握产品处方等并获得可靠产品，为NMN产品开发提供技术储备[88] - 博士后MGC项目围绕人源烟酰胺核糖激酶开发NMN酶制备方法，构建的6个突变体中有3个活性和稳定性提高[88] - 特利加压素及注射剂计划2023年底拿到药品生产许可证，利那洛肽及胶囊剂计划2024年12月拿到，齐考诺肽及鞘内注射剂计划2024年6月拿到临床试验生产许可证，以提升肽类药物研发实力[88] - 新型靶向抗肿瘤药物完成药物构建，拟进行动物模型试验，目标是筛选活性分子开发一类新药[91] - 利拉鲁肽及利拉鲁肽注射液计划2025年12月申请临床试验批件，索玛鲁肽及索玛鲁肽注射液计划2026年12月申请，以提高生物制药研发能力和丰富产品线[91] - 重组肠激酶处于实验室小试阶段，目标是满足利拉鲁肽与索玛鲁肽的生产需要[91] - 胶原蛋白、聚谷氨酸、透明质酸（及小分子透明质酸）待转化生产，目标是进行原料生产及相关产品开发，作为轻医美和医美线主要原料[91] - 抗衰饮料待转化生产，目标是进行大规模售卖以增加产品品种[91] - 大豆血红蛋白处于实验室小试阶段，目标是完成工艺开发待国家批准以增加产品品种[91] - 公司两款解酒产品，奶冻完成实验室阶段样品制备，饮料完成中试放大生产待包装设计后上市[94] 募集资金项目情况 - 嘉林有限制剂生产基地建设项目调整后投资总额34103.66万元，截至期末累计投入33266.28万元，投资进度97.54%[119] - 天津嘉林原料药生产基地及研发中心建设项目调整后投资总额25082.71万元，截至期末累计投入23413万元，投资进度93.34%[119] - 心脑血管及肿瘤等领域治疗药物的研发项目调整后投资646.02万元，截至期末累计投入646.02万元，投资进度100%[119] - 支付中介机构费用项目投资3000万元，截至期末累计投入3000万元，投资进度100%[119] - 永久补充流动资金项目调整后投资91611.08万元，截至期末累计投入91611.08万元，投资进度100%[119] - 公司将18861.91万元募集资金结余补充流动资金，涉及三个项目且投资进度均达100%[128][129] 子公司情况 - 北京嘉林药业股份有限公司为子公司，注册资本3050万元，2021年营业收入7.11亿元，净利润1.88亿元[135] 2022年公司规划 - 预计2022年医药行业宏观环境无根本性改变，血脂调节剂行业公立医疗市场规模萎缩、OTC市场增速放缓[136] - 2022年公司将推进OTC市场渠道建设，挖掘阿乐市场潜力，争取更多份额[137] - 公司将多渠道营销推进新品尼乐上市，以阿乐带动尼乐树立品牌形象[137][138] - 2022年公司会梳理业务结构，推进生物多肽、工业大麻等新业务发展[137] - 公司将围绕“产业 + 资本”双轮驱动战略，寻求协同标的，探索新利润增长点[137] - 2022年公司持续