财务数据关键指标变化：收入和利润（同比环比） - 2020年营业收入为7.976亿元人民币，同比增长3.08%[22] - 归属于上市公司股东的净利润为1.264亿元人民币，同比增长1.50%[22] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为8110万元人民币，同比下降28.31%[22] - 基本每股收益为1.52元/股，同比下降22.05%[23] - 加权平均净资产收益率为12.15%，同比下降12.98个百分点[23] - 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为7.79%，同比下降15.04个百分点[23] - 2020年第一季度营业收入为6802.6万元人民币，第二季度为18429.5万元人民币，第三季度为27055.6万元人民币，第四季度为27473.0万元人民币[26] - 2020年第一季度归属于上市公司股东的净利润为856.9万元人民币，第二季度为4825.5万元人民币，第三季度为4903.2万元人民币，第四季度为2053.7万元人民币[26] - 2020年第一季度扣除非经常性损益后的净利润为44.1万元人民币，第二季度为2175.0万元人民币，第三季度为3991.2万元人民币，第四季度为1899.9万元人民币[26] - 2020年营业总收入79760.74万元同比增长3.08%[93] - 归属于母公司净利润12639.28万元同比增长1.50%[93] - 公司2020年营业总收入为7.976亿元人民币，同比增长3.08%[105][106][109] - 归属于母公司股东净利润为1.264亿元人民币，同比增长1.50%[105] 财务数据关键指标变化：成本和费用（同比环比） - 营业成本为5.416亿元人民币，同比增长4.80%[106][109] - 销售费用为2,954万元人民币，同比增长19.61%[106] - 管理费用为6,561万元人民币，同比增长33.07%[106] - 研发费用为3,221万元人民币，同比增长4.99%[106] - 财务费用为340万元人民币，同比下降50.73%[106] - 分包成本同比大幅增长120.46%，主要因工业废水项目特点及执行阶段所致[115][117] - 管理费用6,561万元人民币，同比增长33.07%[123] - 财务费用340万元人民币，同比下降50.73%[123] - 管理费用同比增长33.07%[124] - 财务费用同比减少50.73%[124] 各条业务线表现 - 公司主营业务聚焦有机垃圾业务板块和工业废水业务板块[35] - 公司工业废水业务聚焦煤炭行业生产废水及工业园区废水处理[39] - 环保行业营业收入7.96亿元人民币，同比增长3.45%，毛利率32.11%，同比下降1.01个百分点[111] - 环境整体解决方案收入6.72亿元人民币，同比微增0.02%，毛利率30.05%，同比下降1.90个百分点[111][112] - 有机垃圾业务收入4.10亿元人民币，同比增长60.05%，毛利率30.00%，同比上升2.42个百分点[111][112] - 工业废水业务收入1.86亿元人民币，同比下降34.36%，毛利率28.01%，同比上升1.74个百分点[111][112] - 委托运营业务收入1.24亿元人民币，同比增长27.09%，毛利率43.25%，同比上升2.07个百分点[111][112] - 新中标订单总额149002.06万元[93] - 有机垃圾板块新中标订单68150.93万元[93] - 工业废水板块新中标订单65791.29万元[93] 各地区表现 - 华东地区收入4.50亿元人民币，同比增长49.82%，占主营业务收入56.60%[111][113] 管理层讨论和指引 - 公司已在本报告中详细阐述经营过程中可能面临的各种风险及应对措施[4] - 应收账款金额较大，占营业收入比重较高[100] - 公司2021年将加强资本运作，合理配置股权融资和债务融资比例[141] - 2021年公司全面推进预算制度改革以控制经营成本[138] - 公司通过产业并购及投资拓展有机垃圾处置业务[140] - 公司计划收购标的公司81.45%股权[146] 研发与技术创新 - 研发投入占营业收入比例为4.04%，同比增加0.07个百分点[23] - 公司掌握高效高抗冲击生物强化废水处理及分盐资源化等9项核心技术[41] - 公司通过技术平移将核心技术应用于工业废水及餐厨垃圾处置等业务[41] - 2020年新获得授权专利26件，其中发明专利2件占比7.7%，实用新型专利24件占比92.3%[60] - 2020年新获得软件著作权7件[60] - 截至报告期末公司累计拥有专利87件，其中发明专利8件占比9.2%，实用新型专利79件占比90.8%[60][61] - 累计软件著作权数量达8件[61] - 核心技术包含高效抗污堵MBR系统+纳滤+反渗透技术等10项环保处理技术[59] - 专利覆盖领域包含微生物载体污水处理/垃圾渗滤液处理/地下水修复等环保技术[62][63] - 软件著作权包含单井多层地下水监测系统V1.0[63] - 垃圾渗滤液物料膜系统软件著作权于2020年5月12日登记[63] - 研发投入总额为32,213,593.97元，同比增长4.99%[68] - 研发投入占营业收入比例为4.04%，较上年增加0.07个百分点[68] - 本年度新增发明专利2个，累计发明专利获得数为8个[65] - 本年度新增实用新型专利24个，累计实用新型专利获得数为79个[65] - 软件著作权本年新增7个，累计获得数为8个[66] - 在研项目"垃圾填埋场污染防控与生态修复集成技术研究及应用"累计投入724.55万元[70] - 在研项目"医疗污水多级强化与应急处理技术研究"累计投入218.52万元[70] - 在研项目"智慧环境运维数据平台研究"累计投入220.32万元[70] - 在研项目"油泥处理处置一体化装备技术研发及应用"累计投入239.69万元[70] - 公司2020年获得11项专利技术奖项，涵盖渗滤液处理、污水处理和油泥处理等领域[64] - 地下水监测预警技术装备研发项目预算320万元，实际投入324.44万元，完成率101.39%[72] - 村镇垃圾渗滤液全量处理技术项目预算223万元，实际投入114.34万元，完成率51.28%[72] - 垃圾运输处置与污染物控制技术项目预算339.9万元，实际投入194.58万元，完成率57.25%[72] - 农村垃圾快速热解技术项目预算305万元，实际投入238.92万元，完成率78.33%[72] - 高效气液传质浓液处理蒸发技术项目预算300万元，实际投入183.75万元，完成率61.25%[74] - 高性能膜分离应用技术研发项目预算260万元，实际投入255.46万元，完成率98.25%[74] - 高含盐废水资源化处理技术项目预算210万元，实际投入84.35万元，完成率40.17%[74] - 工业废水高效深度处理技术项目预算385万元，实际投入249.57万元，完成率64.82%[74] - 餐厨垃圾资源化综合利用技术项目预算260万元，实际投入161.91万元，完成率62.27%[74] - 研发投入总额为4,373.11万元，其中资本化金额为3,462.02万元[75] - 研发人员数量为81人，占公司总人数比例为10.91%[78] - 研发人员薪酬合计为1,706.03万元，平均薪酬为21.06万元[78] - 研发人员中硕士及以上学历占比45.68%，本科学历占比49.38%[78] - 30-40岁研发人员占比最高达65.43%[78] - 2020年获得专利26件、软件著作权7件[84] - 无动力农村污水处理技术研究项目投入210万元，已完成156.23万元[75] - DTRO预处理技术研发项目投入120万元，已完成95.39万元[75] - 研发人员81人占职工总数10.91%[86] - 硕士及以上学历占研发人员比例45.68%[86] - 在研项目15项[86][94] - 研发团队人数同比增长22.73%[95] - 获授权专利26项及软件著作权7件[93] 公司治理与内部控制 - 公司全体董事出席董事会会议[5] - 中天运会计师事务所为公司出具了标准无保留意见的审计报告[5] - 公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[7] - 公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[7] - 公司不存在半数以上董事无法保证年度报告真实性、准确性和完整性的情况[8] - 公司续聘中天运会计师事务所为2020年度审计机构，境内审计报酬为650,000元人民币[173] - 公司支付内部控制审计报酬为150,000元人民币给中天运会计师事务所[173] - 中天运会计师事务所已连续5年担任公司审计机构[173] - 公司及控股股东报告期内诚信状况良好，无重大债务违约情况[175] - 报告期内公司无重大诉讼、仲裁事项[175] - 公司报告期无股权激励计划或员工持股计划[176] - 报告期无重大关联交易事项[176][177] - 公司建立了完善的供应商管理体系并实施年度评审[192] - 公司设有专门安全质量部负责制定和执行安全管理系统[193] 现金流与资产负债 - 经营活动产生的现金流量净额为-1.048亿元人民币，同比下降428.78%[22] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产为11.241亿元人民币，同比增长101.51%[22] - 2020年末总资产为17.791亿元人民币，同比增长79.25%[22] - 2020年经营活动产生的现金流量净额第一季度为-4634.0万元人民币，第二季度为-3337.2万元人民币，第三季度为-1768.4万元人民币，第四季度为-736.5万元人民币[26] - 经营活动产生的现金流量净额为-1.048亿元人民币，同比下降428.78%[106] - 投资活动产生的现金流量净额为-1.873亿元人民币[106] - 经营活动现金流量净额为-1.047亿元，同比下降428.78%[126] - 货币资金达3.835亿元，同比增长60.15%，占总资产21.56%[129] - 应收账款为2.863亿元，同比下降7.14%，占总资产16.09%[129] - 合同资产达5.657亿元，占总资产31.80%[129] - 存货为5080万元，同比下降74.17%[129] - 短期借款为973万元，同比增长94.54%[129] - 应付票据为9286万元，同比增长133.63%[130] - 递延收益达2126万元，同比增长654.01%[130] - 公司境外资产为0元，占总资产比例0%[80] - 2020年采用公允价值计量的项目期末余额为19053.6万元人民币，其中交易性金融资产为17366.1万元人民币[31][32] - 2020年应收款项融资期末余额为1657.4万元人民币，较期初增加1071.1万元人民币[31] 非经常性损益 - 2020年非经常性损益总额为4529.0万元人民币，其中非流动资产处置损益为2706.2万元人民币，政府补助为1510.5万元人民币[28][29] - 2020年委托他人投资或管理资产的损益为1051.4万元人民币[29] - 2020年交易性金融资产公允价值变动及处置收益为66.1万元人民币[29] 分红与利润分配 - 公司2020年度拟不进行利润分配亦不进行资本公积金转增股本和其他形式的分配[5] - 2020年公司拟不进行利润分配，现金分红数额为0元[144][145] - 2019年现金分红数额为37,399,051.36元，占归属于上市公司普通股股东净利润的30.03%[145] - 2020年归属于上市公司普通股股东的净利润为126,392,800.63元[145] - 2018年归属于上市公司普通股股东的净利润为77,832,305.84元[145] - 公司承诺最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%[163] - 重大现金支出指未来十二个月内累计支出达到或超过公司最近一期经审计净资产的20%且绝对值达到5000万元人民币[165] - 成熟期无重大资金支出安排时现金分红在利润分配中最低占比80%[165] - 成熟期有重大资金支出安排时现金分红在利润分配中最低占比40%[165] - 成长期有重大资金支出安排时现金分红在利润分配中最低占比20%[166] - 股东大会现金分红方案需经出席股东所持表决权的二分之一以上通过[166] - 公司以每三年为周期制定股东回报规划明确分红安排[166] - 重大对外投资计划指累计支出达最近审计净资产20%且超5000万元[165] - 董事会未作现金分红预案时需在定期报告中披露具体原因[166] - 公司优先采用现金分红方式分配利润[165] 募集资金使用 - 募集资金总额为4.98亿元人民币，本年度投入2.62亿元人民币[186] - 环保装备集成中心项目承诺投资2.36亿元人民币，实际投入金额为0元[186] - 补充流动资金项目承诺投资2.62亿元人民币，实际投入2.62亿元人民币，进度100%[186] - 募集资金累计投入总额为2.62亿元人民币，总体投入进度52.27%[186] - 公司使用募集资金置换已支付发行费用的自筹资金1649.19万元[187] - 公司获批准使用闲置募集资金进行现金管理的额度为2.1亿元[187] - 截至2020年底公司闲置募集资金购买理财产品余额为0元[187] - 公司于2020年12月21日召开董事会审议通过部分募投项目变更方案[187] 担保与理财 - 公司对外担保总额为1000万元人民币，占净资产比例为0.89%[180] - 公司对全资子公司盘锦万德斯提供1000万元人民币股权质押担保[181] - 公司使用自有资金购买银行理财产品发生额为17.73亿元人民币，未到期余额为1.73亿元人民币[184] - 公司使用募集资金购买银行理财产品发生额为10.3亿元人民币，已全部到期[184] - 公司直接为资产负债率超70%的被担保对象提供担保金额1000万元人民币[180] - 报告期内对子公司担保发生额为0元，期末担保余额1000万元人民币[180] 股份与股东承诺 - 公司实际控制人刘军承诺自首次公开发行股票并上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理所持股份[148] - 刘军承诺在担任公司董事/监事/高级管理人员期间每年转让股份不超过所持公司股份总数的25%[148] - 刘军承诺在离职后半年内不转让所持公司股份[148] - 刘军承诺若公司上市后6个月内股价连续20个交易日收盘价低于发行价则锁定期自动延长6个月[148] - 万德斯投资等股东承诺锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[150] - 所有承诺方均严格履行承诺且无未完成履行情况[148][150] - 相关股份锁定承诺自2019年4月8日起长期有效[148][150] - 若违反短线交易承诺所得收益将归公司所有[148][150] - 承诺包含通过集中竞价/大宗交易/协议转让等合规方式减持股份[150] - 若公司触及重大违法退市标准承诺方在退市前不减持股份[150] - 创投二期及宁泰创投承诺锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[151] - 沿海投资承诺上市后12个月内不转让或委托管理所持股份[151] - 达晨创联及仁爱企管2017年12月通过增资/转让获得股份的锁定期至2021年1月13日[151][152] - 达晨创联及仁爱企管2018年11月增资获得股份的锁定期至2021年11月29日[151][152] - 锋霖创投等五家机构2018年11月30日获得股份的锁定期为36个月至2021年11月29日[152] - 公司董事监事及高管承诺任职期间每年转让股份不超过持股总数25%[152] - 公司董事监事及高管离职后半年内不得转让所持股份[152] - 公司上市后6个月内股价连续20日低于发行价时锁定期自动延长6个月[152] - 创投二期及宁泰创投承诺减持前3个交易日进行公告[151] - 沿海投资若违规减持所得收益将上缴公司[151] - 控股股东及董监高承诺若招股书存在虚假记载导致投资者损失将依法赔偿[168][168] - 公司承诺若招股书存在虚假记载将依法赔偿投资者直接经济损失[168] - 控股股东承诺避免同业竞争，违约需支付相当于所获营业收入或实际损失2倍的违约金[170] - 公司承诺若招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法回购全部首次公开发行股票[159][161] - 若欺诈发行行为发生于股票上市前，公司将在监管部门认定后5个工作日内启动回购并返还募集资金及同期银行存款利息[159] - 若欺诈发行行为发生于股票上市后，公司将在监管部门认定后30个交易日内按发行价回购全部新股[159] - 控股股东万德斯投资及刘军承诺在监管部门认定欺诈发行后30个工作日内制定股份回购方案[159] - 公司承诺若存在欺诈发行上市情形，将在证监会要求后

收入和利润（同比环比） - 营业收入为5.229亿元人民币，同比下降9.41%[7] - 归属于上市公司股东的净利润为1.059亿元人民币，同比增长12.54%[7] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为6210.3万元人民币，同比下降30.36%[7] - 公司2020年前三季度营业总收入为5.23亿元人民币，较2019年同期的5.77亿元下降9.4%[30] - 2020年第三季度营业收入为2.6876亿元，同比增长24.1%[34] - 2020年前三季度营业收入为5.1646亿元，同比下降9.6%[34] - 2020年第三季度营业利润为4884.25万元，同比增长13.9%[31] - 2020年前三季度营业利润为1.0872亿元，同比增长2.2%[31] - 2020年第三季度净利润为4903.23万元，同比增长26.1%[31] - 2020年前三季度净利润为1.0586亿元，同比增长12.5%[31] - 综合收益总额为104,627,422.17元，同比增长13.7%[36] 成本和费用（同比环比） - 公司2020年前三季度营业成本为3.56亿元人民币，较2019年同期的3.89亿元下降8.6%[30] - 研发投入占营业收入比例为4.29%，同比增加0.73个百分点[8] - 公司2020年前三季度研发费用为2242万元人民币，较2019年同期的2053万元增长9.2%[30] - 2020年第三季度研发费用为878.38万元，同比增长3.4%[34] - 2020年前三季度研发费用为2242.06万元，同比增长9.2%[34] - 2020年第三季度财务费用为95.79万元，同比下降62.5%[34] - 支付给职工及为职工支付的现金为68,406,561.15元，同比增长31.5%[37] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-9739.64万元人民币，同比下降477.99%[7] - 经营活动现金流量净额同比下降478.00%至-97,396,400.66元，主要因疫情影响销售回款滞后[19] - 筹资活动现金流量净额同比增长689.63%至419,475,390.86元，主要因首次公开发行股票募集资金[19] - 经营活动产生的现金流量净额为-97,396,400.66元，同比下降478.1%[38] - 销售商品、提供劳务收到的现金为330,790,639.71元，同比下降30.9%[37] - 投资活动产生的现金流量净额为-362,397,934.38元，同比恶化1069.8%[38] - 筹资活动产生的现金流量净额为419,475,390.86元，同比增长689.6%[38] - 期末现金及现金等价物余额为162,325,156.92元，同比下降43.8%[38] - 购建固定资产、无形资产支付的现金为18,625,514.44元，同比下降42.9%[38] - 吸收投资收到的现金为498,002,368.00元[38] - 取得投资收益收到的现金为8,555,080.06元，同比增长550.5%[38] 资产和负债变动 - 总资产为16.687亿元人民币，较上年度末增长68.13%[7] - 归属于上市公司股东的净资产为11.077亿元人民币，较上年度末增长98.56%[7] - 交易性金融资产增加至360,412,547.95元，主要因公司购买结构性存款等现金管理产品[16][23] - 预付款项同比增长430.16%至33,074,532.43元，主要因物资采购及项目预付款增加[16][23] - 存货同比下降80.34%至38,671,434.71元，主要因新收入准则导致重分类至合同资产[16][23] - 合同资产新增371,767,711.39元，主要因存货科目重分类[16][23] - 资本公积同比增长214.30%至674,854,645.72元，主要因IPO导致资本公积增加[16] - 股本同比增长33.33%至84,997,844.00元，主要因首次公开发行A股股票[16] - 公司2020年9月30日总资产为17.16亿元人民币，较2019年末的10.29亿元增长66.7%[27][28] - 公司2020年9月30日所有者权益为10.92亿元人民币，较2019年末的5.43亿元增长101.1%[28] - 公司2020年9月30日货币资金为2.12亿元人民币，较2019年末的2.39亿元下降11.2%[26] - 公司2020年9月30日应收账款为3.75亿元人民币，较2019年末的3.05亿元增长23.1%[27] - 公司2020年9月30日资本公积为6.75亿元人民币，较2019年末的2.15亿元增长214.3%[28] - 公司2020年9月30日存货为3857万元人民币，较2019年末的1.97亿元下降80.4%[27] - 公司货币资金为239.46百万元人民币[42] - 公司应收账款为308.28百万元人民币[42] - 公司存货从196.66百万元减少至26.36百万元，降幅86.6%[42] - 公司合同资产新增170.31百万元人民币[42] - 公司非流动资产合计189.76百万元人民币[43] - 公司资产总计992.51百万元人民币[43] - 公司应付账款为204.88百万元人民币[43] - 公司预收款项调整为合同负债59.65百万元人民币[43] - 公司负债合计434.66百万元人民币[44] - 公司所有者权益合计557.85百万元人民币[44] - 公司总资产为10.29亿元人民币[47][48] - 流动资产合计为8.21亿元人民币，占总资产79.8%[47] - 非流动资产合计为2.08亿元人民币，占总资产20.2%[47] - 流动负债合计为4.46亿元人民币，占总负债91.7%[47] - 非流动负债合计为4057.85万元人民币，占总负债8.3%[47] - 应付账款为2.11亿元人民币，占流动负债47.3%[47] - 合同负债为6935.92万元人民币，因新收入准则调整产生[47][49] - 所有者权益合计为5.43亿元人民币，资产负债率为47.2%[47][48] - 未分配利润为2.38亿元人民币，占所有者权益43.9%[48] 非经常性损益及投资收益 - 非经常性损益项目中政府补助金额为1520.29万元人民币[9] - 投资收益同比增长2627.80%至35,877,580.06元，主要因现金管理产品收益及子公司收益增加[20] - 营业外收入同比增长225.93%至15,211,885.01元，主要因政府补助增加[20] - 公司2020年前三季度投资收益为3588万元人民币，较2019年同期的132万元大幅增长2627.9%[30] - 2020年前三季度投资收益为3587.76万元，同比增长2627.8%[34] 会计准则变更影响 - 公司自2020年1月1日起执行新收入准则，调整年初财务报表[49] 财务比率变化 - 加权平均净资产收益率为9.56%，同比下降10.02个百分点[7] - 基本每股收益为1.28元/股，同比下降13.51%[7]

收入和利润（同比环比） - 公司2020年上半年营业收入为3.2亿元[18] - 公司2020年上半年归属于上市公司股东的净利润为5,200万元[18] - 营业收入为2.523亿元人民币，同比下降29.59%[20] - 归属于上市公司股东的净利润为5682.34万元人民币，同比增长2.98%[20] - 扣除非经常性损益的净利润为2219.07万元人民币，同比下降58.55%[20] - 基本每股收益为0.70元/股，同比下降19.54%[21] - 公司2020年上半年毛利率为32.5%[18] - 公司2020年上半年净利率为16.3%[18] - 营业总收入25,232.11万元，同比减少29.59%[66][68] - 归属于上市公司股东的净利润5,682.34万元，同比增加2.98%[66] - 归属于母公司股东的扣除非经常性损益的净利润2,219.07万元，同比减少58.55%[66] - 营业总收入同比下降29.6%至2.52亿元人民币（2019年同期：3.58亿元）[139] - 净利润同比增长3.0%至5682万元人民币（2019年同期：5518万元）[140] - 基本每股收益同比下降19.5%至0.70元/股（2019年同期：0.87元）[141] - 母公司营业收入同比下降30.2%至2.48亿元人民币（2019年同期：3.55亿元）[143] - 净利润为5584.42万元，同比增长3.4%[144] - 营业利润为5889.36万元，同比下降5.7%[144] 成本和费用（同比环比） - 公司2020年上半年研发投入为1,500万元，占营业收入比例为4.7%[18] - 研发投入占营业收入比例为5.40%，同比上升2.05个百分点[21] - 研发投入总额为13,636,762.30元，占营业收入比例为5.40%[39] - 研发费用1,363.68万元，同比增加13.28%[68] - 营业成本同比下降32.6%至1.64亿元人民币（2019年同期：2.44亿元）[139] - 信用减值损失同比增长329.6%至-778万元人民币（2019年同期：-181万元）[140] - 研发费用同比增长13.3%至1364万元人民币（2019年同期：1204万元）[139] - 信用减值损失771.52万元，同比扩大350.3%[144] - 支付职工现金5125.71万元，同比增长38.5%[146] - 支付给职工现金增长31.2%至4747.48万元（2019年同期：3617.71万元）[149] 现金流量 - 公司2020年上半年经营活动产生的现金流量净额为-1.1亿元[18] - 经营活动产生的现金流量净额为-7971.28万元人民币，同比改善20.07%[20] - 经营活动产生的现金流量净额恶化至-7219.61万元，同比改善24.1%（2019年同期：-9508.62万元）[149] - 筹资活动产生的现金流量净额42,815.93万元，同比大幅增加2,988.29%[68][69] - 经营活动现金流净流出7971.28万元，同比改善20.1%[146] - 投资活动现金流净流出47609.47万元，同比扩大237.3%[147] - 筹资活动现金流净流入42815.93万元，同比大幅增长298.9%[147] - 销售商品收到现金18151.73万元，同比下降14.1%[146] - 购买商品支付现金17891.79万元，同比下降24.6%[146] - 销售商品提供劳务收到的现金下降15.6%至1.76亿元（2019年同期：2.09亿元）[149] - 购买商品接受劳务支付的现金下降27.2%至1.72亿元（2019年同期：2.36亿元）[149] - 投资活动现金流入大幅增长至13.49亿元，主要来自收回投资8.58亿元[149] - 筹资活动现金流入净额达4.30亿元，主要因吸收投资收到4.98亿元[149][150] - 期末现金余额7499.59万元，较期初下降63.0%[147] - 期末现金及现金等价物余额降至7362.45万元，较期初减少63.5%[150] 资产和负债变化 - 公司2020年上半年末货币资金为2.3亿元[18] - 公司2020年上半年应收账款为5.8亿元[18] - 货币资金减少至1.13亿元，同比下降33.03%，占总资产比例降至7.64%[72] - 交易性金融资产大幅增加至4.62亿元，占总资产31.14%，主要系购买结构性存款[72][77] - 存货减少89.03%至3243万元，主要因新收入准则重分类至合同资产[72] - 合同资产新增2.38亿元，占总资产16.05%，系存货重分类所致[72] - 应收款项融资新增2758.8万元，系应收票据重分类[72][77] - 预付款项增加48.97%至2431万元，因二季度备货项目增加[72] - 其他应收款增长128.95%至3675万元，系股权转让款应收未收[72] - 短期借款减少100%，期末已还清5647万元[72] - 应付票据增加78.51%至6618万元，因使用承兑汇票支付货款增加[73] - 长期借款减少38.24%至1818万元，部分重分类至一年内到期负债[73] - 应收账款净额33,648.43万元[64] - 公司2020年6月30日货币资金余额113,277,163.96元[132] - 公司2020年6月30日交易性金融资产余额461,616,930.51元[132] - 货币资金从238,634,686.92元减少至111,905,735.01元，降幅53.1%[135] - 交易性金融资产新增461,616,930.51元[135] - 应收账款从305,082,065.36元增至333,061,832.70元，增长9.2%[135] - 存货从196,610,574.06元大幅减少至32,320,791.24元，降幅83.6%[135] - 短期借款从5,000,000.元降至0元[133][136] - 合同负债新增72,518,123.51元(合并报表)和82,226,934.73元(母公司报表)[133][136] - 在建工程从2,865,181.55元增至15,067,104.42元，增长426%[133][136] 所有者权益和资本结构 - 公司2020年上半年末归属于上市公司股东的净资产为9.5亿元[18] - 归属于上市公司股东的净资产为10.586亿元人民币，较上年末增长89.78%[20] - 加权平均净资产收益率为5.79%，同比下降6.18个百分点[21] - 公司总股本因A股IPO扩大导致每股收益指标下降[21] - 资本公积从214,714,024.68元增至674,854,645.72元，增长214.4%[134] - 归属于母公司所有者权益从557,853,518.91元增至1,058,667,929.73元，增长89.8%[134] - 资本公积同比增长214.3%至6.75亿元人民币（2019年同期：2.15亿元）[137] - 所有者权益合计同比增长92.0%至10.43亿元人民币（2019年同期：5.43亿元）[137] - 归属于母公司所有者权益增长89.8%至5.01亿元（期初：5.58亿元）[152] - 公司实收资本从6374.8万元增至8499.8万元，增幅33.3%[155][159] - 资本公积由2.15亿元大幅增至6.75亿元，增长214.0%[155][159] - 未分配利润从1.41亿元增至2.72亿元，增长93.4%[155] - 归属于母公司所有者权益总额从4.33亿元增至10.59亿元，增长144.4%[155] - 所有者投入资本总额4.81亿元，其中实收资本增加2124.9万元，资本公积增加4.60亿元[159] - 公司对股东分配利润3739.9万元[159] - 盈余公积保持相对稳定，从2648.1万元增至2651.3万元[155][159] - 母公司所有者权益从5.43亿元增至10.43亿元，增长92.0%[159] - 其他综合收益从1433.0万元增至2651.3万元，增长85.0%[155] - 公司2020年半年度期末所有者权益总额为475,441,106.89元[162] - 公司2019年半年度所有者权益总额为421,444,069.21元[161] - 公司2020年半年度期末未分配利润为182,680,533.05元[162] - 公司2019年半年度期末未分配利润为128,683,495.37元[161] - 公司实收资本保持63,748,383.00元不变[161][162] - 公司资本公积保持214,714,024.68元不变[161][162] - 公司盈余公积保持14,298,166.16元不变[161][162] 非经常性损益 - 非经常性损益合计金额为3463.27万元[24] - 非流动资产处置损益为2732.25万元[24] - 计入当期损益的政府补助为654.26万元[24] - 委托他人投资或管理资产的损益为530.38万元[24] - 交易性金融资产等公允价值变动损益及投资收益为161.69万元[24] - 其他营业外收支净额为-4.15万元[24] - 非经常性损益所得税影响额为-611.17万元[24] - 投资收益大幅增长3373.4%至3263万元人民币（2019年同期：94万元）[140] 业务表现和订单 - 公司主营业务聚焦垃圾污染削减及修复业务和高难度废水处理业务[26] - 新中标订单合计94,339.31万元，其中环境整体解决方案业务80,837.27万元，环保运营及其他业务13,502.05万元[57] - 环境整体解决方案业务中高难度废水处理业务36,176.91万元，垃圾污染削减业务36,041.83万元，垃圾污染修复业务8,618.53万元[57] - 公司采用公开招投标、邀请招标和竞争性谈判三种营销模式[31] - 公司服务模式以环境整体解决方案为主，辅以委托运营和BOT模式[32] - 公司签署兖州煤业高盐废水处理工程总承包合同金额为16,500万元人民币[111] 研发和创新 - 报告期内新获得授权专利7项，其中发明专利2项，实用新型专利5项[37] - 报告期内新获得软件著作权7件[37][38] - 截至报告期末，公司累计拥有专利68项，其中发明专利8项，实用新型专利60项[37] - 公司掌握10项核心技术，涵盖MBR系统、DTRO膜处理、电化学+生物强化、低耗蒸发等技术领域[36] - 研发投入资本化比例为0.00%[39] - 公司核心技术包括高效抗污堵MBR系统、智能两级DTRO膜处理技术等10项关键技术[36] - 公司通过自主研发掌握渗滤液精准导排、堆体输氧曝气原位稳定化等特色技术[36] - 研发团队人数较上年末增加31.82%[58] - 报告期内公司获授权专利7项（发明专利2项，实用新型专利5项）及软件著作权7件[58] - 公司研发人员数量为87人，占公司总人数比例为13.26%[47] - 研发人员薪酬合计为6,343,073.50元，平均薪酬为72,908.89元[47] - 研发人员中硕士及以上学历占比39.08%（34人），本科学历占比50.57%（44人）[47] 研发项目投入 - 垃圾填埋场污染防控与生态修复集成技术研究项目预计总投资500.21万元，本期投入246.88万元，累计投入487.55万元，累计投入占预计总投资比例97.5%[41] - 医疗污水多级强化与应急处理技术研究项目预计总投资350万元，本期投入133.72万元，累计投入133.72万元，累计投入占预计总投资比例38.2%[41] - 智慧环境运维数据平台研究项目预计总投资310万元，本期投入124.9万元，累计投入124.9万元，累计投入占预计总投资比例40.3%[41] - 油泥处理处置一体化装备技术研发及应用项目预计总投资280万元，本期投入78.93万元，累计投入78.93万元，累计投入占预计总投资比例28.2%[41] - 污染场地地下水监测预警技术装备研发及应用项目预计总投资320万元，本期投入129.66万元，累计投入129.66万元，累计投入占预计总投资比例40.5%[43] - 村镇垃圾渗滤液全量处理技术与移动式装备开发项目预计总投资223万元，本期投入40.54万元，累计投入40.54万元，累计投入占预计总投资比例18.2%[43] - 垃圾运输处置与过程污染物减量及控制技术项目预计总投资339.9万元，本期投入43.58万元，累计投入43.58万元，累计投入占预计总投资比例12.8%[43] - 农村垃圾快速热解技术与装备研发项目预计总投资305万元，本期投入90.74万元，累计投入90.74万元，累计投入占预计总投资比例29.8%[43] - 高效气液传质浓液处理蒸发技术与装备研发项目预计总投资300万元，本期投入69.08万元，累计投入69.08万元，累计投入占预计总投资比例23.0%[43] - 面向高浓度废水的高性能膜分离应用技术研发项目预计总投资260万元，本期投入78.6万元，累计投入78.6万元，累计投入占预计总投资比例30.2%[43] - 研发项目"含盐废水资源化处理技术研究"预算2,100,000元，实际投入540,651.24元[44] - 研发项目"工业废水高效深度处理技术与装备研发"预算3,850,000元，实际投入1,479,885.63元[44] - 研发项目"餐厨垃圾资源化综合利用和无害化处理技术集成研究"预算2,600,000元，实际投入465,498.73元[44] - 研发项目"无动力农村生活污水处理技术研究"预算2,100,000元，实际投入733,172.65元[44] 行业和战略 - 环保行业处于成长阶段，预计2035年前持续享受政策鼓励[34] - 环保行业属于政策引导型和技术密集型行业[34] 股份和股东结构 - 公司首次公开发行股票后总股本由63,748,383股增至84,997,844股，增幅33.33%[119] - 有限售条件股份数量为65,662,410股，占总股本77.25%[118] - 无限售条件流通股份数量为19,335,434股，占总股本22.75%[118] - 报告期末普通股股东总数为6,921户[120] - 第一大股东南京万德斯投资有限公司持股24,584,139股，占比28.92%[123] - 第二大股东刘军持股8,353,786股，占比9.83%[123] - 第三大股东江苏人才创新创业投资二期基金持股5,587,692股，占比6.57%[123] - 前十名股东持股均无限售条件且无质押冻结情况[123] - 无限售条件股东中张建和持股最多，持有721,847股流通股[123] - 南京万德斯投资有限公司持有有限售条件股份24,584,139股[125] - 刘军持有有限售条件股份8,353,786股[125] - 江苏人才创新创业投资二期基金持有有限售条件股份5,587,692股[125] - 南京汇才投资管理中心持有有限售条件股份4,419,993股[125] - 宫建瑞持有有限售条件股份3,580,194股[125] - 深圳市达晨创联股权投资基金持有有限售条件股份3,236,018股[125] - 达晨创联部分股份1,062,473股限售期至2021年11月30日[126] - 仁爱企管部分股份531,236股限售期至2021年11月30日[126] 承诺和协议 - 公司实际控制人刘军承诺自首次公开发行并上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理所持股份[84] - 刘军承诺在担任董事/监事/高级管理人员期间每年转让股份不超过所持公司股份总数的25%[84] - 刘军承诺离职后半年内不转让所持公司股份[84] - 万德斯投资、汇才投资、合才企管承诺自首次公开发行并上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理所持股份[85] - 创投二期、宁泰创投承诺自首次公开发行并上市之日起十二个月内不转让或委托他人管理所持股份[85] - 所有承诺方均声明在报告期内严格履行承诺且无未完成事项[84][85] - 沿海投资承诺锁定期为2019年4月8日至2021年1月13日[86] - 达晨创联、仁爱企管2018年11月增资股份锁定期至2021年11月29日[86] - 锋霖创投等机构2018年11月增资股份锁定期至2021年11月29日[

收入和利润（同比环比） - 营业收入为6802.6万元人民币，同比下降6.70%[6] - 2020年第一季度营业总收入为6802.6万元，较2019年同期的7291.1万元下降6.7%[31] - 2020年第一季度营业收入为6584.12万元，同比下降9.7%[35] - 归属于上市公司股东的净利润为856.88万元人民币，去年同期为亏损647.82万元[6] - 归属于上市公司股东的净利润为856.88万元，相比去年同期亏损647.82万元大幅改善[17] - 2020年第一季度净利润为1094.8万元，较2019年同期的亏损595.4万元实现扭亏为盈[31] - 净利润为856.88万元，而2019年同期为净亏损647.82万元[33] - 加权平均净资产收益率为0.97%，同比增加2.48个百分点[6] - 基本每股收益为0.11元，2019年同期为-0.10元[33] 成本和费用（同比环比） - 2020年第一季度营业成本为4170.1万元，较2019年同期的5914.6万元下降29.5%[31] - 营业成本为4030.10万元，同比下降31.5%[35] - 研发投入占营业收入比例为5.64%，同比增加0.55个百分点[6] - 研发费用从2019年第一季度的371.0万元增至2020年同期的384.0万元，增长3.5%[31] - 研发费用为383.99万元，同比增长3.5%[35] - 所得税费用为237.96万元，较2019年同期的52.41万元增长354%[33] - 信用减值损失为-247.29万元，而2019年同期为收益119.03万元[35] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-4634.03万元人民币，去年同期为-6863.71万元[6] - 经营活动现金流量净额为-4634.03万元，较去年同期-6863.71万元有所改善[18] - 经营活动产生的现金流量净额为8044.67万元[39] - 经营活动产生的现金流量净额为-4834.02万元，相比2019年同期的-6189.00万元有所改善[43] - 投资活动现金流量净额为-5.50亿元，主要因购买结构性存款增加[18] - 投资活动产生的现金流量净额为-54947.38万元，相比2019年同期的-9468.12万元大幅下降[43] - 筹资活动现金流量净额为4.69亿元，主要因首次公开发行股票募集资金[18] - 筹资活动产生的现金流量净额为47017.15万元，相比2019年同期的-4248.62万元显著改善[44] - 销售商品、提供劳务收到的现金为7352.08万元[39] - 支付给职工及为职工支付的现金为3076.29万元，相比2019年同期的2069.57万元增长48.6%[43] - 购买商品、接受劳务支付的现金为7193.80万元，相比2019年同期的10007.03万元下降28.1%[43] - 支付的各项税费为516.92万元，相比2019年同期的1234.57万元下降58.1%[43] - 投资支付的现金为70940.00万元，相比2019年同期的11000.00万元增长545.0%[43] - 吸收投资收到的现金为49800.24万元，2019年同期无此项收入[43] - 期末现金及现金等价物余额为7448.92万元，相比期初的20181.87万元下降63.1%[44] 资产和负债变动 - 总资产达14.19亿元人民币，较上年度末增长42.94%[6] - 公司总资产从2019年末的99.25亿元增长至2020年3月31日的141.86亿元，增长42.9%[25] - 归属于上市公司股东的净资产为10.48亿元人民币，较上年度末大幅增长87.83%[6] - 公司所有者权益从2019年末的5.58亿元大幅增至2020年3月31日的10.48亿元，增长87.8%[25] - 货币资金减少54.77%至1.08亿元，主要因首次公开发行股票收到募集资金并将部分闲置资金购买理财[15] - 货币资金从2019年末的2.39亿元减少至2020年3月31日的1.07亿元，下降55.2%[27] - 交易性金融资产新增5.43亿元，主要因公司使用闲置资金购买结构性存款等现金管理产品[15] - 应收款项融资大幅减少98.29%至10万元，主要因银行承兑汇票减少[15] - 预付款项增加192.17%至1822.75万元，主要因采购及项目分包预付款增加[15] - 应收账款从2019年末的3.05亿元增至2020年3月31日的3.44亿元，增长12.7%[28] - 存货从2019年末的1.97亿元大幅减少至2020年3月31日的0.36亿元，下降81.8%[28] - 短期借款从2019年末的500万元降至2020年3月31日的0元[28] - 公司总资产为992,508,835.28元[46] - 流动资产合计820,958,358.87元[49] - 非流动资产合计189,763,313.55元[46] - 负债合计434,655,316.37元[47] - 所有者权益合计557,853,518.91元[47] - 存货减少170,308,985.47元（降幅86.7%）[49] - 合同资产新增170,308,985.47元[49] - 预收款项调整为合同负债59,650,367.60元[46] - 短期借款5,000,000.00元[46] - 货币资金238,634,686.92元[49] - 实收资本（或股本）为63,748,383.00元[52] - 资本公积为214,714,024.68元[52] - 盈余公积为26,480,628.36元[52] - 未分配利润为238,325,655.18元[52] - 所有者权益（或股东权益）合计为543,268,691.22元[52] - 负债和所有者权益总计为1,029,390,798.65元[52] 非经常性损益和投资收益 - 计入当期损益的政府补助为651.06万元人民币[8] - 委托他人投资或管理资产的收益为304.35万元人民币[8] - 非经常性损益合计为812.82万元人民币[8] - 投资收益激增4203.73%至304.35万元，主要因闲置资金理财收益增加[16] - 营业外收入增长985.39%至651.91万元，主要因当期收到政府补助增加[17] - 营业外收入为651.91万元，较2019年同期的60.06万元大幅增长[35] 会计政策变更和调整 - 公司自2020年1月1日起执行新收入准则[53] - 公司调整2020年年初财务报表相关项目金额[53] - 公司对可比期间数据不予调整[53] - 公司不适用2020年起首次执行新收入准则、新租赁准则追溯调整前期比较数据的说明[54] - 存货项目因新收入准则调整减少17030.90万元，同时合同资产增加相同金额[45]

利润分配预案 - 公司2019年度利润分配预案为每10股派发现金股利人民币4.40元（含税）[6] - 公司以总股本84,997,844股为基数分配现金股利共计人民币37,399,051.36元（含税）[6] - 现金股利分配金额占2019年度合并报表归属母公司股东净利润的30.03%[6] - 公司不实施送红股及资本公积转增股本[6] - 利润分配预案尚需经2019年年度股东大会审议通过[6] - 2019年度拟每10股派发现金红利4.40元（含税）[129] - 2019年度现金股利分配总额为37,399,051.36元[129][130] - 现金分红占2019年归属母公司股东净利润比例为30.03%[129][130] - 2019年归属母公司股东净利润为124,527,677.15元[130] - 2018年度未进行利润分配[129][130] - 2018年归属母公司股东净利润为77,832,305.84元[130] - 2017年归属母公司股东净利润为69,754,178.10元[130] - 公司承诺最近三年现金分红累计不少于年均可分配利润的30%[129] - 2019年度不实施送红股及资本公积转增股本[129] 审计与合规 - 会计师事务所出具标准无保留意见审计报告[5] - 公司不存在被控股股东非经营性占用资金情况[8] - 公司不存在违规对外提供担保情况[8] - 报告经公司董事会、监事会及高级管理人员保证真实准确完整[4] - 报告包含前瞻性陈述风险提示[7] - 公司2019年续聘审计机构中天运会计师事务所已服务4年[161] - 公司2019年年度审计机构为中天运会计师事务所报酬为55万元[161] 收入与利润表现 - 公司2019年营业收入为7.74亿元人民币，同比增长57.09%[23] - 归属于上市公司股东的净利润为1.25亿元人民币，同比增长59.99%[23] - 基本每股收益为1.95元/股，同比增长43.38%[24] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益为1.77元/股，同比增长38.28%[24] - 公司营业收入77376.84万元，同比增长57.09%[75][86] - 归属于母公司股东的净利润12452.77万元，同比增长59.99%[75][86] - 归属于母公司股东的扣非净利润11312.43万元，同比增长53.88%[86] - 公司营业总收入同比增长57.09%至7.74亿元人民币[89][91] - 高难度废水处理业务收入同比激增375.43%至3.70亿元人民币[93][94] - 委托运营业务收入同比增长154.61%至9761.36万元人民币[94] - 高难度废水处理业务收入37023.06万元，同比增长375.43%[76] - 高难度废水处理业务占环境整体解决方案收入比重55.28%[76] - 委托运营业务收入9761.36万元，同比增长154.61%[77] - 运营项目收入占主营业务收入比重12.69%[77] 成本与费用 - 营业成本同比增长63.60%至5.17亿元人民币[89][91] - 原材料成本占比71.99%且同比增长139.09%[95][96] - 分包成本同比下降36.94%[95][96] - 销售费用同比增长44.53%至24.70百万元，主要因销售团队扩张及售后服务费增加[102][103] - 管理费用同比增长26.16%至49.31百万元，主因管理人员薪酬增加及新总部大楼折旧摊销[103] - 研发费用同比增长54.71%至30.68百万元，系研发投入及人员薪酬增加所致[103] - 财务费用同比增长95.79%至6.90百万元，主因融资金额增加导致利息费用上升[103] - 财务费用同比增长95.79%至689.60万元人民币[89] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为3186.38万元人民币，同比大幅增长476.34%[23] - 经营活动现金流量净额同比激增476.34%至31.86百万元，主要得益于销售回款力度加强[105] - 经营活动现金流量净额第一季度为-6863.71万元，第二季度为-3106.82万元，第三季度为1.25亿元，第四季度为609.72万元[27] 资产与负债 - 归属于上市公司股东的净资产为5.58亿元人民币，较上年末增长28.74%[23] - 公司总资产为9.93亿元人民币，较上年末增长12.04%[23] - 加权平均净资产收益率为25.13%，较上年减少3.23个百分点[24] - 应收账款净额30828.35万元，占营业收入比重较高[83] - 应收账款同比增长21.09%至308.28百万元，占总资产31.06%，系收入增长及项目结算所致[108] - 存货同比增长29.59%至196.66百万元，反映执行项目规模及数量增加[108] - 固定资产同比增长55.11%至89.24百万元，主因总部大楼二期建成转固[108] - 报告期末资产总额9.925088亿元，较期初8.858358亿元增长12.04%[184] - 报告期末负债总额4.346553亿元，较期初4.5251亿元下降3.95%[184] - 报告期末资产负债率43.79%，较期初51.08%下降7.29个百分点[184] 业务表现 - 公司主营业务聚焦垃圾污染削减及修复（占比未披露）、高难度废水处理业务[33] - 垃圾渗滤液处理采用MBR+纳滤+反渗透、DTRO膜技术等复合技术装备[36] - 高难度废水处理应用生物强化技术、电催化氧化技术及分盐资源化技术装备[38] - 高难度废水处理业务收入370.23百万元，占营业收入比例47.85%[112] - 第一季度营业收入为7291.08万元，第二季度为2.85亿元，第三季度为2.19亿元，第四季度为1.97亿元[27] - 归属于上市公司股东的净利润第一季度亏损647.82万元，第二季度盈利6165.79万元，第三季度盈利3888.27万元，第四季度盈利3046.53万元[27] - 华东地区收入占比39.08%达3.01亿元人民币[93][94] 研发投入与成果 - 研发投入占营业收入比例为3.97%，较上年减少0.06个百分点[24] - 研发投入总额3068.14万元，占营业收入比例3.97%[56] - 研发人员数量66人，占公司总人数比例10.41%[56] - 研发投入资本化比重0%[56] - 2019年新获得授权专利15项，其中发明专利3项，实用新型专利12项[53] - 截至报告期末公司已拥有专利61项，其中发明专利6项，实用新型专利55项[53] - 获得南京市创新产品推广示范目录认证2项（2019年4月）[55] - 获得江苏省环境保护科学技术奖二等奖1项（2019年7月）[55] - 获得江苏省重点推广应用新技术新产品目录认证1项（2019年）[55] - 登记软件著作权1项（2019年11月25日）[55] - 研发团队规模同比增长20.53%[78] - 2019年获授权专利15项（3项发明专利，12项实用新型）[78] - 研发人员总数66人，占公司员工总数10.41%，其中硕士及以上学历占比34.85%[65][70] - 研发人员薪酬总额1258.85万元，平均薪酬19.07万元[65] 在研项目与投入 - 新型难降解有机废水深度处理关键技术集成及产业化项目预计总投资10,598,200元，本期投入2,621,185.64元，累计投入10,608,053.51元[59] - 垃圾填埋场污染监测识别与生态修复技术研究项目预计总投资4,055,200元，本期投入1,234,812.74元，累计投入3,817,351.77元[59] - 垃圾填埋场地下水污染源头削减与强化净化技术研究项目预计总投资6,422,900元，本期投入2,020,556.30元，累计投入6,449,184.97元[59] - 新型垃圾渗滤液全量化处理技术与装备研发项目预计总投资6,163,500元，本期投入2,090,943.58元，累计投入5,723,818.66元[60] - 分散式村镇污水处理设备与技术研发项目预计总投资2,153,100元，本期投入2,946,507.24元，累计投入2,946,507.24元[60] - 畜禽粪污氮、磷资源化回收技术研发项目预计总投资1,604,700元，本期投入1,691,925.20元，累计投入1,691,925.20元[60] - 农业废弃物热解处理技术及装备研发项目预计总投资1,952,800元，本期投入2,146,808.77元，累计投入2,146,808.77元[60] - 农业废弃物高值循环利用技术及模式研发项目预计总投资1,603,100元，本期投入1,688,730.52元，累计投入1,688,730.52元[60] - 环保设备智能控制技术研发项目预计总投资1,801,500元，本期投入1,624,343.16元，累计投入1,624,343.16元[60] - 垃圾填埋场污染防控与生态修复集成技术研究项目投入500.21万元，累计投入240.67万元[61] - 场地污染物精准识别与原位注入修复技术研究投入155.17万元，累计投入189.07万元[61] - 城市河道水环境生态修复与水质提升关键技术研究投入120.38万元，累计投入206.02万元[61][63] - 电厂脱硫废水零排放处理技术研发投入180.39万元，累计投入191.26万元[61] - 新型循环式芬顿流化床反应技术与设备研发投入170.35万元，累计投入204.72万元[64] - 餐厨垃圾废水处理技术与装备研发投入180.23万元，累计投入229.83万元[64] - 所有研发项目总预算4942.23万元，累计实际投入3068.14万元[61][64] - 公司拥有15项在研技术项目，覆盖高难度废水处理和垃圾污染修复领域[61][64][70] 行业与市场 - 环保行业投资金额逐年增加公开数据显示至2017年持续增长[47] - 环保行业处于成长阶段并在2035年前继续享受政策鼓励[48] - 公司是垃圾污染治理和水污染治理行业主要企业之一市场较为分散行业集中度较低[49] - 环保产业与生物技术新能源新型材料大数据人工智能等领域协同纵深发展[50] - 环保行业是技术密集型行业对核心技术装备与集成水平要求较高[48] - 智慧环保借助无线网络物联网云计算实现数据化智能化管理[50] 运营模式 - 生产模式分为单元技术装备生产和可移动式处置设备两种类型[42] - 营销模式通过公开招投标邀请招标竞争性谈判三种方式获取项目[43][44] - 服务模式以环境整体解决方案为主委托运营模式和BOT模式为辅[45] - 供应商管理体系分为战略级、重点级、一般级和其他级四个层级[40] 技术与知识产权 - 公司掌握7项核心技术包括高效抗污堵MBR系统+纳滤+反渗透技术和智能两级DTRO膜处理技术等[51] 非经常性损益 - 非经常性损益项目合计金额为1140.33万元，其中政府补助1104.62万元，委托投资损益182.21万元[29][30] - 采用公允价值计量项目期末余额为616.38万元，较期初增加586.38万元，主要来自应收款项融资[32] - 非流动资产处置损益为-0.99万元，同比大幅下降（2018年为3.84万元，2017年为7398.94万元）[29][30] 客户与供应商 - 前五名客户销售额占比63.15%达4.89亿元人民币[98][99] - 前五大供应商采购额合计100.49百万元，占年度采购总额比例22.12%[101] 子公司与投资 - 天津万德斯总资产5148.15万元，净资产4917.05万元，营业收入1801.53万元，净亏损40.17万元[114] - 盘锦万德斯总资产4500.85万元，净资产1308.5万元，营业收入848.06万元，净利润310.54万元[114] - 东至万德斯总资产0.13万元，净资产-0.08万元，营业收入0元，净亏损0.06万元[114] - 万德斯（唐山曹妃甸）总资产23877.91万元，净资产12918.18万元，持股比例16%[114] - 国河环境总资产600.76万元，净资产317.05万元，营业收入83.62万元，净利润17.07万元，持股比例10%[114] 未来计划与指引 - 公司计划提高运营服务类项目业务比重，保证业务订单储备持续增长[117] - 公司2020年将加强组织建设，优化组织架构和完善技术研发体系[118] - 公司计划通过规模化采购降低采购成本，并建立项目预算与审核机制控制项目成本[119] - 公司将继续加强核心技术研发以拓展战略业务板块[121] - 公司计划通过技术研发和并购等方式孵化新兴业务并整合产业链[122] 上市与股份信息 - 公司股票于上海证券交易所科创板上市，股票代码688178[20] - 公司于2020年1月14日在上海证券交易所科创板上市[192] - 首次公开发行A股2124.9461万股，募集资金总额5.354864亿元，扣除发行费用后募集资金净额4.813901亿元[183] - 注册资本由6374.8383万元变更为8499.7844万元，增幅33.33%[183] - 普通股股东总数报告期末15户，年度报告披露日前上一月末7357户[185] - 第一大股东南京万德斯投资有限公司持股2458.4139万股，占比38.56%[188] - 第二大股东刘军持股835.3786万股，占比13.10%[188] - 第三大股东江苏人才创新创业投资二期基金持股558.7692万股，占比8.77%[188] - 前十名股东持股均无限售条件且无质押冻结情况[188] - 公司控股股东南京万德斯投资有限公司持有24,584,139股首发限售股份[190][193] - 实际控制人兼董事长刘军个人持有8,353,786股首发限售股份[190][195] - 江苏人才创新创业基金持有5,587,692股限售股份 限售期至2021年1月[190] - 南京汇才投资持有4,419,993股首发限售股份 限售期至2023年1月[190] - 达晨创联持有3,236,018股 其中1,062,473股限售至2021年11月30日[190] - 保荐机构广发乾和获配1,062,473股战略配售股份 限售期24个月[192] - 仁爱企管持有2,433,963股 其中531,236股限售至2021年11月30日[190] - 南京合才企业管理持有3,200,000股首发限售股份 限售期至2023年1月[190] - 江苏南通沿海创投基金持有2,174,545股限售股份 限售期至2021年1月[190] 股东承诺与锁定期 - 实际控制人刘军承诺IPO后36个月内不转让股份[132] - 首次公开发行后三十六个月内不转让或委托他人管理股份也不由公司回购[134] - 锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[134] - 上市后六个月内股价连续二十个交易日低于发行价则锁定期自动延长六个月[134] - 万德斯投资等股东承诺长期持有股票[134] - 创投二期等股东锁定期为上市后十二个月[136] - 沿海投资锁定期为2020年1月14日至2021年1月13日[136] - 达晨创联等股东2017年12月获得股份锁定期为上市后十二个月[136] - 违反短线交易规定所得收益归公司所有[134][136] - 重大违法触及退市标准时在退市前不减持股份[134][136] - 减持需提前三个交易日公告并披露减持原因及数量[134][136] - 2018年11月通过增资方式获得的股份锁定期为2018年11月30日至2021年11月29日[137] - 公司董事、监事、高级管理人员每年转让股份不超过所持公司股份总数的25%[137] 股价稳定与回购承诺 - 公司单次回购股份资金不低于上一年度经审计归属于母公司股东净利润的10%[139] - 公司单次回购股份资金不高于上一年度经审计归属于母公司股东净利润的20%[139] - 公司单次回购股份不超过公司总股本的2%[139] - 公司回购股份资金总额累计不超过首次公开发行股票募集资金总额[139] - 公司回购股份价格原则上不超过最近一期经审计每股净资产[139] - 公司上市后三年内股价连续20个交易日低于每股净资产将启动稳定股价措施[139] - 股份锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[139] - 公司控股股东承诺在股份回购事宜股东大会中投赞成票[139] - 公司回购股份资金上限为上一会计年度经审计归属于母公司股东净利润的30%[140] - 控股股东增持资金下限为自公司上市后累计获得现金分红