股东持股 - 必恒投资持有公司无限售流通股64,590,323股，占总股本15.04%[4] - 公司实际控制人相关企业一致行动人合计持股322,951,615股，占比75.22%[8] 减持计划 - 必恒投资计划减持不超12,880,640股，不超总股本3.00%[4] - 集中竞价减持不超4,293,547股，不超总股本1.00%[4] - 大宗交易减持不超8,587,093股，不超总股本2.00%[4] - 减持期间为公告披露15个交易日后3个月内[4] 减持限制 - 必恒投资IPO前取得股份64,590,323股[8] - 必恒投资首次发行股票承诺36个月内不转让股份[9] - 锁定期满后两年内减持，价格不低于发行价[10] 不确定性 - 减持计划实施存在不确定性，实际减持数量和价格不确定[12]

股东大会信息 - 股东大会于2025年5月15日在浙江省余姚市公司会议室召开[3] - 出席会议股东和代理人98人，持有表决权股份324,035,015股，占比76.6512%[3] - 截至股权登记日，公司股份总数429,327,533股，有表决权股份422,739,532股[3] 议案表决情况 - 2024年度多项报告议案同意票数占比超99.99%[5][7] - 2024年度利润分配方案等议案同意票数比例超92%[11] - 议案8、11、15为特殊表决事项，其他为普通表决事项[12] 合法性说明 - 律师见证股东会召集及召开等事宜符合规定，表决结果合法有效[13]

会议安排 - 2025年4月21日审议通过召开2024年年度股东会的议案[7] - 2025年4月23日公告召开2024年年度股东会的通知[7] - 2025年5月15日13时30分现场会议召开[9] 股份信息 - 截至2025年5月7日收市，股份总数429,327,533股，有表决权股份422,739,532股[12] 参会情况 - 现场6名代表323,562,215股，占比76.5394%[12] - 网络92名代表472,800股，占比0.1118%[12] - 合计98名代表324,035,015股，占比76.6512%[13] 议案表决 - 审议15项议案[15][16] - 《关于2024年度董事会工作报告的议案》同意324,007,415股，占比99.9914%[18] - 《关于公司2024年度利润分配方案的议案》中小投资者同意437,400股，占比92.5126%[24]

资金募集 - 2023年发行可转债面值总额57700万元，净额569302971.69元[8] 现金管理 - 2024年同意用不超3.8亿闲置募资现金管理，期限一年[3][11] - 本次现金管理3000万元，占2025年3月31日货币资金6.06%[3][16] - 产品为广发“收益宝”4号，期限157天，预计年化1.00%-3.16%[3][9] 财务数据 - 2024年资产281854.80万元，负债132524.09万元，净资产149330.70万元，净利润 -3197.97万元，现金流净额14679.78万元[15] - 2025年Q1资产283281.51万元，负债129629.84万元，净资产153651.66万元，净利润892.65万元，现金流净额 -3495.78万元[15] 产品信息 - 产品起息2025年5月12日，到期10月15日，兑付到期后1个工作日内[10] - 预计固定年化1.00%，浮动收益率依敲出和期末价格定[10] 风险与处理 - 理财产品风险低，财务跟踪，独董和监事会可监督[12] - 现金管理产品按“新金融工具准则”处理，影响相关科目[17]

财务表现 - 2024年公司营业收入13.89亿元，同比下降15.22%，归属于上市公司股东的净利润亏损3197.97万元 [1] - 2025年第一季度营业收入3.42亿元，同比增长13.82%，归属于上市公司股东的净利润892.65万元 [3] 业绩下滑原因 - 国内新能源汽车渗透率提高导致合资品牌市场份额下降，配套客户车型销量下滑 [1] - 新产品神通光场屏投入市场导致短期内营销费用增加 [1] - 基于谨慎性原则计提各项资产减值准备 [1] 战略调整与应对措施 - 聚焦自我变革，调整经营策略，推进精益改善活动以实现降本增效 [1] - 践行开源节流举措应对复杂市场环境 [1] 技术研发进展 - 确立高技术含量、高附加值、多样化产品组合的战略发展方向 [2] - 研发主动式油气分离器，采用PMSM离心式主动分离技术，并自主开发电机控制算法 [2] - 参与车身的CAN/LIN交互系统开发，从硬件层面提升至软件层面 [2] 数字化转型 - 启动SAP系统数字化建设项目，实现全价值链数据运营与平台化运作 [2] - 搭建覆盖全集团的统一数字化平台以提升业务效率和战略决策能力 [2] 业务拓展 - 凭借注塑工艺优势切入车规级光学镜片领域，拓展产品横向应用 [3] - 专注于智能座舱和高级辅助驾驶相关的激光雷达、毫米波雷达和HUD产品 [3] - 为汽车后装市场供应神通光场屏，已获取下游客户订单 [3] 行业趋势与机构观点 - 汽车智能化市场随消费升级带来高端化需求，公司通过丰富产品线加速产业转型升级 [3] - 优化产品结构有望打造全新利润增长点，提升综合竞争力 [3]

纪要涉及的公司 神通科技集团股份有限公司，一家在汽车零部件领域具有领先研发和制造技术的企业，成立于1984年，总部位于中国宁波，与通用、大众、吉利等多家汽车制造商建立合作关系 [3] 纪要提到的核心观点和论据 - **业绩下滑及现金流负值原因与扭亏举措**：国内新能源汽车渗透率提高，合资品牌市场份额下降，部分客户配套车型销量下滑致营收及毛利额下降；新产品投入市场，短期内营销费用增加；计提各项资产减值准备，导致业绩下降。筹资性净现金流为负因归还借款、回购股份及分配股利；投资性净现金流为负因建设募投项目使用募集资金投资。未来将积极开发新客户、新产品，拓展汽车消费电子产品相关零部件业务，维持和改善产品毛利率水平 [6] - **可转债募投项目进展及转股推动**：截至报告期末，光学镜片生产基地建设项目已完成厂房建设，进度符合预期。“神通转债”已于2024年1月31日开始转股，公司将按既定战略规划，提升发展水平和经营效益，加强信息披露和投资者关系管理，传递公司投资价值 [7] - **关税和贸易战影响及应对**：2024年公司国外市场销售额占比约为3.52%，关税对公司业务影响较小，将密切关注关税政策动态走向，根据实际情况制定应对策略 [7] - **切入新领域成效及业务拓展计划**：发挥注塑工艺优势切入车规级光学镜片领域，产品已获下游客户订单；战略性切入消费电子领域，推出吉光品牌系列产品，处于市场导入期，正通过线上渠道触达终端用户，未来将结合市场需求动态调整策略 [7][8] - **围绕战略方向的工作及成果**：研发并推出主动式油气分离器，采用PMSM离心式主动分离技术，从硬件层面提升至软件层面，自主开发电机控制算法并参与交互系统开发；切入车规级光学镜片领域；供应汽车后装市场神通光场屏，将丰富产品线，满足高端化需求，落实战略，加速产业转型升级 [8] - **研发投入成果**：2024年公司研发费用为8,517.01万元，比上年同期增加5.66%。截至2024年底，共拥有专利623项，其中发明专利109项、实用新型专利498项，外观设计专利16项 [10] 其他重要但是可能被忽略的内容 - 调研日期为2025年5月8日，接待方式为业绩说明会，地点在上海证券交易所上证路演中心，接待人员有董事、总经理朱春亚等 [1][4] - 接待对象为线上参与神通科技2024年度暨2025年第一季度业绩说明会的投资者 [5] - 股东人数详见公司于上海证券交易所网站披露的《2025年第一季度报告》 [10]

资金管理 - 2024年6月11日同意用不超3.8亿元闲置募集资金现金管理，期限一年[3] - 2024年6月20日开立募集资金现金管理专用结算账户[4] 账户处理 - 截至公告披露日，专用结算账户理财产品到期赎回，资金转回专项账户[4] - 近日办理完毕专用结算账户注销手续[4]

业绩总结 - 2024年公司营业收入138,866.64万元，较上年下降15.22%[12][40][47][48] - 2024年归属于上市公司股东的净利润 -3,197.97万元，同比下降158.38%[12][40][47][48] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 -3,608.02万元，同比下降167.23%[12] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产149,330.70万元，较上年末下降5.48%[40] - 2024年末总资产281,854.80万元，较上年末下降6.97%[40] - 2024年经营活动产生的现金流量净额14,679.78万元，较上年下降60.81%[40][52] - 2024年交易性金融资产为0，较上年减少100%[43] - 2024年在建工程18,755.11万元，较上年增加378.21%[43] - 2024年短期借款655.16万元，较上年减少93.47%[44] - 2024年财务费用1,271.14万元，较上年变动 -2,768.21%[50] - 2024年筹资活动产生的现金流量净额 -17,106.61万元，较上年下降128.89%[52] - 2024年度计提资产减值准备6004.12万元，2025年第一季度计提828.78万元[78] 未来展望 - 2025年公司将按相关要求做好信息披露工作，提升规范运作水平和透明度[20] - 2025年公司监事会将加大监督检查力度，强化监督职能[32] - 公司制定《未来三年股东分红回报规划》（2025 - 2027年），完善股利分配政策[154] 新产品和新技术研发 - 未提及相关内容 市场扩张和并购 - 未提及相关内容 其他新策略 - 公司及子公司拟与宁波银行开展不超5亿元的资产池业务，期限自2024年年度股东会审议通过至2025年年度股东会召开[64][65] - 公司及其子（孙）公司拟用最高不超2.5亿元暂时闲置自有资金进行现金管理，期限自2024年年度股东会审议通过至2025年年度股东会召开[136] - 公司拟使用不超4.3亿元暂时闲置募集资金进行现金管理，使用期限自2024年年度股东会审议通过之日起12个月内[143][146] - 公司及子公司拟向金融机构申请融资额度总计不超7亿元，授权期限自2024年年度股东会审议通过至2025年年度股东会召开[151]

公司信息 - 证券代码605228，简称为神通科技；债券代码111016，简称为神通转债[1] 会议与公告 - 2025年4月21日召开相关会议审议议案[2] - 2025年4月23日披露相关公告[3] - 公告发布时间为2025年4月29日[5] 期权注销 - 2023年部分激励对象离职或被裁[3] - 2024年公司业绩考核未达行权条件[3] - 拟注销166名对象572.60万份股票期权[3] - 2025年4月25日期权注销办理完毕[3] - 注销不影响股本和激励计划实施[3]

现金管理 - 公司可使用不超3.8亿元闲置募集资金现金管理，期限一年，自2024年6月11日起[3][11] - 本次现金管理金额6000万元[4][6] - 两款招行结构性存款各3000万元，预计年化收益率1.10%/2.20%[8][9] - 两款产品起息日2025年4月28日，到期日2025年10月28日[9] - 点金系列挂钩黄金，智汇系列挂钩欧元兑美元汇率[9] - 期末价格高于或等于障碍价格，到期收益率2.20%；低于则为1.10%[9][10] - 现金管理受托方为招行余姚支行，与公司无关联关系[13] 财务数据 - 2023年发行可转债面值总额57700万元，净额569302971.69元[7] - 2024年末资产总额281,854.80万元，2025年3月末为283,281.51万元[14] - 2024年末负债总额132,524.09万元，2025年3月末为129,629.84万元[14] - 2024年末净资产149,330.70万元，2025年3月末为153,651.66万元[14] - 2024年净利润 -3,197.97万元，2025年第一季度为892.65万元[14] - 2024年经营现金流净额14,679.78万元，2025年第一季度为 -3,495.78万元[14] - 截至2025年3月31日，货币资金494,966,227.19元[15] - 本次现金管理金额占最近一期货币资金比例12.12%[15] 其他 - 公司财务部门将建台账跟踪产品，规避风险[12] - 现金管理产品按“新金融工具准则”处理，可能影响相关科目[16] - 本次投资可能受收益、利率等风险影响[17] - 公告日期为2025年4月29日[18]