资金募集 - 公司公开发行可转换公司债券募集资金3亿元，净额2.89731亿元[1] 现金管理 - 公司拟使用不超2.1亿元闲置募集资金进行现金管理[3][11] - 闲置募集资金现金管理使用期限不超12个月，可循环滚动使用[3][11] - 闲置募集资金用于购买保本型银行理财产品等低风险、高流动性产品[4] 管理安排 - 董事会授权公司管理层办理相关事宜，财务部组织实施[6] - 公司内部审计部门每季度对理财产品投资项目全面检查[8] 决议情况 - 第六届董事会第十一次会议、第六届监事会第九次会议审议通过现金管理议案[11]

会议信息 - 公司第六届董事会第十次会议于2024年12月31日召开[2] - 会议通知于2024年12月26日书面发出[2] - 应参会董事9名，实际到会9名[2] 关联交易 - 2025年预计与关联方企业发生日常关联交易不超2215.00万元[3] - 《关于预计公司2025年度日常关联交易的议案》表决6票同意[3]

现金管理额度 - 公司现金管理总额度为30000万元，已使用0万元，未使用30000万元[10] 资金投入 - 2024年可使用不超30000万元闲置募集资金现金管理[2] - 2023.12.31 - 2024.12.30实际投入29500万元[10] - 最近12个月单日最高投入29500万元，占净资产20.37%[10] 收益情况 - 2024年赎回产品收回本金29500万元，收益576.76万元[10] - 最近12个月现金管理收益占净利润3.43%[10]

现金管理额度 - 公司合计可使用不超3亿元闲置募集资金进行现金管理[2] - 目前已使用额度1.6亿元，未使用额度1.4亿元[5] 现金管理操作 - 2024年1月3日同意用不超2.1亿元闲置资金管理，期限不超12个月[1] - 2024年5月24日同意用不超9000万元闲置资金管理，期限不超12个月[2] - 2024年1月4日认购10笔大额存单，合计2.05亿元[3] - 2024年12月27日赎回6笔产品，收回本金1.25亿元，收益288.04万元[3] 现金管理数据 - 最近12个月实际投入2.95亿元，收回本金1.35亿元，收益299.83万元[5] - 最近12个月单日最高投入2.95亿元，占最近一年净资产20.37%[5] - 最近12个月累计收益占最近一年净利润1.78%[5]

合同签署 - 2024年12月6日公司与动物王国公司签署《筹开咨询及运营管理合同》[2] 费用情况 - 文旅综合体一期（不含酒店）2025 - 2027年筹备费3694万元，运营管理费分阶段计[2] - 酒店2025 - 2027年筹备费744万元，运营管理费按营收和GOP额计[2] - 首年筹备费1146万元，次年1446万元，第三年1846万元[9] 公司情况 - 动物王国公司注册资本10000万，公司持股19.98%[6] - 2024年9月30日资产总额14922.95万元，负债4841.29万元，负债率32.44%[6] - 2024年1 - 9月营收和净利润为0[6] 未来展望 - 项目履约预计对公司业绩产生积极影响[11] 风险提示 - 合同履行受行业政策、市场环境影响，存在不确定性[12]

资金管理 - 公司可使用不超30000万元闲置募集资金现金管理[2][7] - 2024年12月2日认购1000万元结构性存款，预期年化收益率1.30%-2.15%，期限27天[5] - 2024年1月3日同意用不超21000万元闲置募集资金现金管理，期限不超12个月[2][6] - 2024年5月24日同意用不超9000万元闲置募集资金现金管理，期限不超12个月[2][7] 财务数据 - 2023年12月31日总资产174023.29万元，负债29184.63万元，归属股东净资产133252.09万元，货币资金55593.43万元[11] - 2024年9月30日总资产178463.04万元，负债33756.56万元，归属股东净资产131996.36万元，货币资金60908.60万元[11] - 2023年度经营活动现金流量净额31582.14万元，2024年1 - 9月为12442.44万元[11] - 截至2024年9月30日，资产负债率为18.92%[11] 募集资金情况 - 公开发行可转换公司债券募集资金30000万元，净额28973.10万元[5] - 最近十二个月募集资金现金管理实际投入50000万元[14] - 最近十二个月募集资金现金管理实际收回本金21500万元[14] - 最近十二个月募集资金现金管理实际收益631.41万元[14] - 最近十二个月募集资金现金管理尚未收回本金28500万元[14] 现金管理相关比例 - 本次现金管理1000万元，占最近一期期末货币资金1.64%[11] - 最近12个月内单日最高投入29500万元，与最近一年净资产比例20.37%[14] - 最近12个月现金管理累计收益与最近一年净利润比例3.75%[14] 现金管理额度 - 目前已使用现金管理额度28500万元[14] - 尚未使用现金管理额度1500万元[14] - 现金管理总额度30000万元[14]

现金管理额度 - 公司可使用不超3亿元闲置募集资金进行现金管理[2] - 目前已使用2.75亿元，未使用2500万元[7] 投资情况 - 2024年6月认购1000万元收益凭证，到期收回本金及11.79万元收益[3][4] - 最近12个月固定期限存款投入1.65亿，收回本金及619.62万元收益[6] - 最近12个月大额存单投入2.3亿，未收回本金[6][7] 数据占比 - 最近12个月单日最高投入2.85亿，占最近一年净资产19.68%[7] - 最近12个月现金管理累计收益占最近一年净利润3.75%[7]

文章核心观点 - 天目湖公司成为溧阳天目湖动物王国文旅综合体一期(含酒店)运营项目中标单位，此交易构成关联交易，目前项目处于预中标结果公示阶段，公司未获中标通知书和签订正式合同 [1][2] 分组1 - 11月17日晚间天目湖公告经公开招标，江苏省常州市公共资源交易中心溧阳分中心发布溧阳天目湖动物王国文旅综合体一期(含酒店)运营项目中标公示，公司为中标单位 [1] - 江苏天目湖动物王国旅游有限公司为公开招标项目所属公司，属公司关联方，上述交易构成关联交易 [1] 分组2 - 截至公告日，中标项目处于预中标结果公示阶段，公司尚未获得中标通知书，未签订正式合同 [2]

项目中标 - 公司预中标溧阳天目湖动物王国文旅综合体一期（含酒店）运营项目[2] 项目费用 - 文旅综合体一期（不含酒店）2025 - 2027年前期及筹备费3694万元，运营管理费分阶段[3] - 酒店部分2025 - 2027年前期及筹备费744万元，运营管理费有基本和奖励[3] 公司持股 - 动物王国公司注册资本1亿，公司持股19.98%[5] 财务数据 - 2024年9月30日动物王国公司资产负债率32.44%，2023年末 - 0.71%[6] - 2024年1 - 9月动物王国营收和净利润为0，2023年净利润68.02万元[6] 项目影响 - 项目建成利于提高公司营收和利润，但中标有不确定性[7][8][9]

报告公司投资评级 - 公司维持"优于大市"评级 [2] 报告的核心观点 - 受天气影响，3Q24 收入同比下滑 26% [6] - 毛利率、净利率有所下滑 [6] - 费用率维持相对稳定 [7] - 高铁线路完善有望拉动客流增长 [7] - "动物+游乐"融合，天目湖动物王国项目有望掀起新一轮文旅消费热潮 [7] - 预计公司 2024-26 年收入和净利润将呈现先下后上的趋势 [8] 财务数据总结 - 2023年公司实现收入6.30亿元，同比增长70.9%；归母净利润1.47亿元，同比增长623.9% [9] - 预计2024年公司收入将下降11.6%至5.57亿元，归母净利润将下降22.0%至1.15亿元 [9] - 预计2025-2026年公司收入和净利润将逐步回升，2026年收入达7.11亿元，归母净利润1.58亿元 [9] - 公司毛利率和净资产收益率呈现先下后上的趋势 [9]