公司基本信息 - 公司股票代码为01822[4] - 公司注册办事处位于开曼群岛邮政信箱2681号[4] - 公司总办事处及香港主要营业地点位于香港干诺道中90号大新行16楼1601室[4] 公司管理层信息 - 吕宁江为公司主席兼首席执行官[2] - 赵宪明为审核委员会、薪酬委员会主席[3] - 吕宁江为提名委员会主席[3] - 陈力山于2023年1月27日获委任为独立非执行董事[2] - 吕宁江63岁，拥有逾15年企业高管经验，1998 - 2013年任中国木材（集团）有限公司主席兼总裁，2013 - 2018年任高级顾问[98][99][100] - 胡永刚56岁，在汽车业务方面拥有逾20年经验，经营相关业务近17年，2012年起为北京德润丰汽车租赁有限公司创始人[101] - 赵宪明46岁，2014年7月16日获委任为独立非执行董事[101] - 陈力山52岁，2023年1月27日获委任为独立非执行董事，拥有超20年相关工作经验[104] - 苏彦威60岁，2021年12月23日获委任为独立非执行董事，从事专业会计超30年[106] 业务发展情况 - 自2020年底以来，集团成立中木绿色资源（深圳）有限公司发展核心木材相关业务[11] - 2022年公司踏入木材相关业务下游行业，开展仿古木家具及其他木制品的制造及销售，该业务收益约1260万港元，2021年为零港元[14][17] - 汽车租赁业务自2014年起为公司核心业务之一，由北京途安负责运营，2022年该业务收益约1190万港元，2021年约为1120万港元[19][23] - 2021年北京途安与北京德润丰订立车辆租赁协议，租入16辆高级行政用车及牌照用于出租[22] - 公司计划通过多元化销售及分销渠道增加仿古木家具及其他木制品的市场渗透率[27] - 董事计划部署额外市场推广及宣传开支，将公司产品推向中国多个线上平台并提高品牌认知度[28] - 公司将继续探寻与行业供应链中游至下游市场参与者进行战略合作的潜在机会，以扩大木材相关业务[29] 公司重组情况 - 董事会决定根据开曼群岛法律在法院监督的临时清盘制度下实行由管理层主导的重组[32] - 公司向开曼法院提交清盘呈请及委任共同及个别临时清盘人的申请，以轻触方式进行重组[34] - 2021年2月2日，开曼法院根据共同临时清盘人申请作出公司寻求的命令，相关人员获委任为公司共同临时清盘人[36] - 2022年1月28日，公司律师在香港法院取出单方原诉传票，计划会议于2月8日聆讯，3月11日举行[37][38] - 2022年2月16日，公司、共同临时清盘人、投资者及吕先生订立有条件重组协议[39] - 2022年3月11日，计划获法定所需多数债权人批准，3月22日香港法院将批准计划，4月26日认可令交付香港公司注册处[40] - 2022年10月17日，2020年12月31日的融资协议及相关条款和资金获开曼法院认可[41] - 2022年8月22日，证监会企业融资部执行董事授出清洗豁免，8月30日相关提呈决议案获股东或独立股东通过[42] - 公司有关开曼群岛法律的法律顾问正准备向开曼法院呈请确认资本重组的命令[44] 财务数据关键指标变化 - 截至2022年12月31日止年度，集团收益约1.454亿港元，较上一年度增加约25% [46] - 集团销售成本及提供的服务由2021年约1.017亿港元增长约19%至2022年约1.213亿港元[47] - 2022年集团录得毛利约2410万港元，较往年上升约67%，毛利率从12.4%上升至16.6% [48] - 其他收入、收益及（亏损）净额从2021年的亏损约4820万港元改善至2022年的收益约310万港元[50] - 应收账款、贷款及其他应收款项预期信贷亏损拨备从2021年的约285万港元增至2022年的约3557.8万港元[51] - 销售及分销费用从2021年的约40万港元增至2022年的约100万港元[56] - 行政费用从2021年的约1580万港元增加42%至2022年的约2240万港元[57] - 融资成本从2021年的约1.177亿港元降至2022年的约1.137亿港元[58] - 所得税开支从2021年的约20万港元增至2022年的约390万港元[59] - 2022年按公平值计入损益的金融资产公平值收益约100万港元，2021年亏损约4640万港元[50] - 2022年出售物业、厂房及设备项目的亏损净额约180万港元，2021年约220万港元[50] - 2022年应收账款预期信贷亏损拨备约零港元，2021年约102万港元[51] - 2022年其他应收款项预期信贷亏损拨备约3557.8万港元，2021年约183万港元[51] - 2022年中新（黑龙江）互联网小额贷款有限公司投资成本111,750千港元，公允价值为0；做实事科技服务（北京）有限公司投资成本67,050千港元，公允价值11,225千港元；Spring Power Holdings Limited投资成本23,474千港元，公允价值1,030千港元[61] - 2021年中新（黑龙江）互联网小额贷款有限公司投资成本111,750千港元，公允价值为0；做实事科技服务（北京）有限公司投资成本67,050千港元，公允价值11,045千港元；Spring Power Holdings Limited投资成本23,474千港元，公允价值1,749千港元[61] - 2022年公司流动资产136,060千港元，流动负债1,592,572千港元，流动比率0.09；2021年流动资产162,596千港元，流动负债1,487,240千港元，流动比率0.11[70] - 2022年12月31日公司现金及现金等价物约410万港元，2021年约250万港元；2022年计息银行及其他借贷约8.469亿港元，2021年约7.98亿港元[70] - 2022年银行及其他借贷总额846,873千港元，资产总值196,155千港元，资产负债比率431.74%；2021年银行及其他借贷总额797,978千港元，资产总值230,825千港元，资产负债比率345.71%[72] - 2022年12月31日，集团一年内到期的银行及其他借贷约为8.469亿港元，2021年约为7.98亿港元，其中约5570万港元以人民币计值，2021年约为5920万港元[74] - 2022年12月31日，公司普通股总数为3.42572857亿股，面值总额约为6850万港元，与2021年持平[75] - 2022年12月31日，集团总额约6.006亿港元的应收账款已作为若干其他借贷的抵押，与2021年持平[76] - 截至2021年12月31日，索偿金额人民币4450万元（相当于约5449万港元）已计提拨备[83] - 报告期末，集团未偿付资本承约为3380万港元，2021年约为3670万港元[85] - 2022年12月31日，集团雇佣64名员工，2021年为16名，年内成本总额约为690万港元，2021年约为430万港元[88] - 截至2022年12月31日，公司无可供分派储备，2021年为零港元[193] 各条业务线数据关键指标变化 - 木材相关业务收益从2021年约1.044亿港元显著增加至2022年约1.33亿港元[9] - 2022年家具木材加工及分销收益约1.204亿港元，2021年约1.044亿港元[13] 诉讼情况 - 2020年4月21日的诉讼中，原告要求被告偿还约5950万元人民币的贷款本金及应计利息，2022年1月判决被告支付约3700万元人民币加上750万元人民币的损害赔偿，集团已上诉但被驳回并申请重审[79][81] 股份相关情况 - 公司于2020年6月26日实施股份合并，每二十股股份合并为一股合并股份[68] - 公司股份自2021年10月22日上午9时起于联交所暂停买卖，将继续暂停直至进一步通知[91] - 公司于2023年3月16日向联交所提交复牌计划以应对复牌指引[92] 持续经营相关 - 若集团成功完成重组，有关集团持续经营的“不发表意见”将自公司截至2023年12月31日止年度之综合财务报表中移除[94] - 董事会深信公司在可见将来有足够财务资源应付债务偿还和业务融资需求[71] 企业管治情况 - 董事会呈列截至2022年12月31日止年度的企业管治报告[108] - 董事会每年至少检讨公司企业管治常规一次，2022年公司遵守守则适用条文[112] - 于年报日期，董事会由1名执行董事、1名非执行董事及3名独立非执行董事组成[114] - 吕宁江担任公司主席及首席执行官，董事会认为此安排能提高公司制定策略和执行计划的效率[117] - 2022年5月26日至5月31日及11月1日至12月31日，公司因安东重选未通过及赵小莲辞任，未符合上市规则要求[119] - 上市规则要求董事会须包括至少3名独立非执行董事[119] - 上市规则要求审核委员会须仅由非执行董事组成且至少有3名成员[119] - 上市规则规定公司独立非执行董事人数须占董事会人数不少于三分之一[120] - 2023年1月27日，陈力山先生获委任为独立非执行董事，此后公司符合上市规则规定[121] - 2022年各董事出席会议情况：吕宁江先生、胡永刚先生、赵宪明先生、苏彦威先生均为11/11，安东先生为4/4，赵小莲女士为4/4[124] - 公司于2009年11月27日成立薪酬委员会，截至年报日期，成员包括赵宪明先生、陈力山先生及苏彦威先生，赵宪明为主席[126] - 本年度已付集团高级管理层成员薪酬范围：低于100万港元有15人，100.0001万 - 150万港元有1人[129] - 2022年薪酬委员会举行一次会议，赵宪明先生、安东先生、苏彦威先生出席情况为1/1[129] - 公司于2009年11月27日成立提名委员会，截至年报日期，成员包括吕宁江先生、赵宪明先生、陈力山先生及苏彦威先生，吕宁江为主席[130] - 提名委员会将每年讨论并协定实施董事会多元化的可计量目标并向董事会提建议[134] - 董事会将不迟于2024年12月31日委任一名不同性别的董事[134] - 年内提名委员会召开1次会议，吕宁江、赵宪明、安东、苏彦威出席率均为100%[136] - 年内审核委员会召开2次会议，赵宪明、苏彦威出席率为100%，安东、赵小莲出席率为100%[140] - 截至年报日期，审核委员会由赵宪明、陈力山、苏彦威三名独立非执行董事组成[137] - 审核委员会已审阅集团截至2022年12月31日止年度的经审核财务报表[137] - 审核委员会曾与外聘核数师会面，并审阅集团2022年业绩[138] - 审核委员会认为集团中期及全年业绩按适用会计准则及上市规则编制[139] - 董事会未设企业管治委员会，相关职能由董事会全体承担[140] - 企业管治政策重点在于董事会素质、有效内控、严格披露及对股东的透明度与责任[142] - 年内董事会成员在定期会议检讨及讨论公司企业管治政策及常规[143] - 董事会已检讨适用于员工及董事的行为守则[143] - 公司已采纳上市规则附录十所载的标准守则，全体董事在回顾期间遵守该守则[145][146] - 除年报综合财务报表附注2所披露者外，董事未察觉对公司持续经营能力有重大疑问的重大不确定性[147][148] 外聘核数师费用情况 - 2022年外聘核数师提供审计服务费用为1050千港元，非核数服务费用为210千港元[152] 风险管理及内部监控情况 - 年内董事会通过审核委员会检讨集团风险管理及内部监控系统的设计及执行效能[154] - 年内集团委任独立第三方博奕顾问有限公司协助识别评估风险及进行内部监控检讨评估[156] - 董事会采纳博奕顾问有限公司建议的内部监控及风险管理改善措施[157] - 董事会认为基于评估结果和建议以及审核委员会意见，内部监控及风险管理系统有效且充分[157] - 集团于2017年设立企业风险管理架构[158] - 风险管理架构遵从COSO企业风险管理－整合架构[159] - 董事会通过审核委员会定期收取风险管理及内部审核职能的报告[159] - 公司采纳「三道防线」企业管治架构，风险至少每年评估一次，风险登记册至少每年更新一次[160] - 风险管理架构效能至少每年评估一次，管理层会议定期举行更新风险监控进展[162] - 公司将继续委聘外部独立专家每年检讨集团内部监控及风险管理[166] - 董事至少每年检讨内部审核职能的需要[168][169] 股东相关情况 - 持有不少于十分之一实缴股本的股东有权要求董事会召开股东特别大会，大会须在提出要求后两个月内举行，董事会若未在二十一日内召开，股东可自行召开[170] - 所有刊载资料会迅速在集团网站发布，股东可通过邮件或在股东大会提问及提建议[172] - 公司通过年度及中期报告、公告及通函向股东更新业务和财务表现，公司网站提供沟通平台[174] 公司宪章文件情况 - 年内公司宪章文件无更改[175]

财务数据关键指标变化 - 2022年营业额约1.454亿港元，2021年约1.161亿港元[1] - 2022年公司拥有人应占亏损净额约1.501亿港元，2021年约2.746亿港元[2] - 2022年毛利为2411.2万港元，2021年为1441.6万港元[5] - 2022年经营所得亏损为1.13738亿港元，2021年为1.1773亿港元[5] - 2022年除税前亏损为391.3万港元，2021年为23.3万港元[5] - 2022年年内亏损为1.50402亿港元，2021年为2.7456亿港元[5] - 2022年基本每股亏损为0.44港元，2021年为0.80港元[6] - 2022年非流动负债净额为1402.852万港元，2021年为1263.819万港元[8] - 2022年资本亏绌为1402.852万港元，2021年为1263.819万港元[8] - 截至2022年12月31日止年度，集团产生亏损1.50402亿港元，流动负债净额及负债净额分别为14.56512亿港元及14.02852亿港元[23] - 2022年12月31日，集团银行及其他借贷以及索赔拨备分别为8.46873亿港元及2.87924亿港元，现金及银行结余总额为406万港元[23] - 2022年公司总收益为145,378千港元，2021年为116,067千港元[35] - 2022年公司除税前亏损为155,640千港元，2021年为181,735千港元[35] - 2022年公司资产总值为336,397千港元，2021年为433,988千港元[35] - 2022年公司负债总额为1,262,610千港元，2021年为1,060,656千港元[35] - 2022年来自外部客户的收益为145,378千港元，2021年为116,067千港元[36] - 2022年客户A、B、C收益分别为16,776千港元、11,991千港元、23,667千港元；2021年客户A、B收益分别为40,336千港元、18,850千港元[36] - 2022年客户合约收益为14537.8万港元，2021年为11606.7万港元[37] - 2022年其他收入、收益及（亏损）净额为313.9万港元，2021年为 - 4819.2万港元[38] - 2022年融资成本为11373.8万港元，2021年为11773万港元[39] - 2022年除税前亏损为相关扣除项后的结果，如出售存货成本12119.3万港元等[40] - 2022年所得税开支为391.3万港元，2021年为23.3万港元[44] - 2022年每股基本亏损基于公司拥有人应占亏损 - 15013.3万港元及342572857股计算[48] - 2022年按公平值计入损益的金融资产为1225.5万港元，2021年为1279.4万港元[49] - 2022年银行利息收入为6.5万港元，2021年为0[38] - 2022年政府补贴为0，2021年为32.2万港元[38] - 2022年其他利息收入为392.5万港元，2021年为1.9万港元[38] - 2022年应收账款为902,363千港元，2021年为867,318千港元；2022年预期信贷亏损拨备为833,772千港元，2021年为834,118千港元[55] - 2022年12月31日，公司总额约600,639,000港元的应收账款已作为若干其他借贷的抵押，2021年相同[55] - 应收贷款2022年和2021年均为15,629千港元，预期信贷亏损拨备均为15,629千港元[56] - 2022年应付账款为57,621千港元，2021年为96,675千港元[57] - 2022年财务担保的公平值为36,000千港元，2021年为35,000千港元[57] - 2022年公司就联营公司贷款融资向第三方提供企业担保总额约204,960,000港元，已动用约36,166,000港元，2021年相同[57] - 法定股本为1,000,000,000股，每股面值0.20港元，2022年和2021年相同；已发行及缴足股本为342,572,857股，每股面值0.20港元，2022年和2021年相同[58] - 2022年公司产生亏损150,402,000港元，流动负债净额及负债净额分别为1,456,512,000港元及1,402,852,000港元[63] - 截至2022年12月31日，公司有已违约其他借贷约7.84786亿港元、已违约并接获银行要求还款的银行借贷约1410.1万港元、已违约并接获法院颁令要求偿还本金连罚金及应计利息的借贷约1137.1万港元、有关获清盘基金清盘人所提索赔的索赔拨备2亿港元、过往诉讼违约赔偿金约8792.4万港元[64] - 截至2022年12月31日止年度，集团收益约1.454亿港元，较上一年度增加约25%[94] - 截至2022年12月31日止年度，集团销售成本及服务约1.213亿港元，较上一年度增长约19%[95] - 截至2022年12月31日止年度，集团毛利约2410万港元，较往年上升约67%，毛利率升至16.6%[96] - 截至2022年12月31日止年度，集团其他收入、收益及亏损净额改善至收益净额约310万港元[97] - 销售及分销费用从2021年约100万港元增加至2022年约40万港元[100] - 行政费用从2021年约1580万港元增加约42%至2022年约2240万港元[101] - 融资成本从2021年约1.177亿港元减少至2022年约1.137亿港元[102] - 所得税开支从2021年约20万港元增加至2022年约390万港元[103] - 流动资产从2021年162,596千港元降至2022年136,060千港元，流动负债从2021年1,487,240千港元增至2022年1,592,572千港元，流动比率从2021年0.11降至2022年0.09[110] - 2022年现金及现金等价物约410万港元（2021年约250万港元），银行及其他借贷约8.469亿港元（2021年约7.98亿港元）[110] - 资产负债率从2021年345.71%增至2022年431.74%[111] - 2022年一年内到期银行及其他借贷约8.469亿港元（2021年约7.98亿港元），其中以人民币计值约5450万港元（2021年约5920万港元）[112] - 2022年普通股总数为342,572,857股（2021年同），面值总额约6850万港元（2021年同）[113] - 2022年应收账款约6.006亿港元（2021年同）已作为若干其他借贷的抵押[114] - 报告期末集团未偿付资本承担约为3380万港元（2021年约3670万港元）[119] - 2022年12月31日集团雇用64名雇员（2021年为16名），年内成本总额约690万港元（2021年约430万港元）[122] 各条业务线数据关键指标变化 - 木材相关业务收益由2021年约1.044亿港元显著增加至2022年约1.33亿港元[72] - 2022年公司自傢俬木材加工及分销产生的收益约1.204亿港元，2021年约1.044亿港元[73] - 2022年公司自仿古木傢俬及其他木材产品的制造及销售产生的收益约1260万港元，2021年为零港元[74] - 2022年公司汽车租赁业务分部录得约1190万港元收益，2021年约1120万港元[78] 股息分配情况 - 董事会不建议就2022年度派付末期股息，2021年亦无[3] - 董事会不建议就2022年度派付股息（2021年：无）[128] 公司重组相关事项 - 2022年1月28日公司律师在香港法院取出单方原诉传票，2月8日法院聆讯公司提交的召开债权人会议申请，3月11日计划会议举行，计划获多数债权人批准，4月26日加盖印章的认许令交付香港公司注册处登记[14][16] - 2022年2月16日公司、共同临时清盘人、投资者及吕宁江先生订立有条件重组协议，涉及资本重组、投资者认购事项及计划的重组交易[15] - 2022年8月30日股东特别大会正式通过有关资本重组、投资者认购事项、计划及清洗豁免的提呈决议案，8月22日证监会企业融资部执行董事授出清洗豁免[18] - 公司有关开曼群岛法律的法律顾问正准备向开曼法院呈请颁令确认资本重组[19] - 2021年2月2日，开曼法院聆讯共同临时清盘人申请，相关人员获委任以轻触方式重组[85][86] - 2022年2月8日香港法院聆讯公司请求召开债权人会议申请，计划会议于3月11日举行[88] - 2022年3月11日计划获法定多数债权人批准，4月26日加盖印章的认许令交付登记[90] - 2022年10月17日，融资协议及相关条款资金获开曼法院认可[91] - 2022年8月22日证监会上司授出清洗豁免，8月30日相关提呈决议案获股东大会通过[92] 复牌相关事项 - 2023年3月16日公司向联交所提交复牌计划，正采取措施履行复牌指引条件[21] - 董事会委任持牌法团为财务顾问，2023年3月16日向联交所提交复牌计划[126] 债务处理及资金安排 - 违约借贷、要求银行贷款、索赔借贷及索赔拨备将通过重组处理，法律拨备将通过集团未来营运内部财务资源结算[25] - 集团管理层为缓解流动资金压力及改善现金流，将完成资本重组未决条件、履行投资者认购事项和计划生效先决条件等[26][27] - 公司将通过重组处理违约借贷、要求银行贷款、索赔借贷及索赔拨备，法律拨备将通过未来运营产生的内部财务资源结算[65] - 为缓解流动资金压力及改善现金流，公司将完成资本重组未决条件、履行投资者认购事项先决条件、履行债权人安排计划生效先决条件等[66] - 若公司无法实现重组，可能无法持续经营，需对资产账目值等作出调整，该调整未反映在综合财务报表中[68] 公司业务环境及发展规划 - 2022年因新冠疫情等因素，公司运营的业务环境充满挑战[69] - 公司拟涉足环保产业，认为参与环保木材业发展对集团和社会有益[71] - 公司自2020年起持续发展核心木材相关业务，未来将继续发展扩大运营[79] 公司证券交易情况 - 公司股份自2021年10月22日上午9时起于联交所暂停买卖[125] - 年内公司及其附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券[127] 公司治理相关情况 - 截至2022年12月31日公司遵守企业管治守则适用条文，董事会每年至少检讨一次企业管治常规[130] - 公告日期董事会由一名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事组成[132] - 公司主席吕宁江兼任首席执行官，董事会认为此安排能提高业务策略制定和实施的响应性、效率及效益，且超半数董事为独立非执行董事可制衡权力[133] - 2022年5月26日至5月31日及11月1日至12月31日，公司因安东重选未通过及赵小莲辞任，未符合上市规则中董事会至少三名独立非执行董事及审核委员会相关规定[134] - 2023年1月27日，陈力山获委任为独立非执行董事，公司已符合上市规则规定[135] - 公司采纳上市规则附录十所载标准守则，回顾期内全体董事遵守该守则[136] - 审核委员会包括赵宪明、陈力山及苏彦威三名独立非执行董事，已审阅集团2022年度经审核财务报表[137] - 核数师长青（香港）会计师事务所有限公司确认初步公告所载集团2022年度综合财务报表数字与经审核报表相符，但未发表意见或核证结论[138] 公司会议及公告安排 - 公司拟举行2022年度股东周年大会，召开通告将适时刊发给股东[139] - 全年业绩公告在公司网站及联交所网站刊登，年报将寄发给股东并在两网站可供查阅[140] 公司诉讼及索赔情况 - 独立第三方要求附属公司偿还约5950万元人民币贷款本金及应计利息[116] - 法院判令附属公司支付约3700万元人民币及750万元人民币违约损害赔偿，索赔金额4450万元人民币（约5449万港元）已计提拨备[117] 会计政策相关情况 - 2022年1月1日或之后开始的年度期间，公司首次应用多项香港财务报告准则修订，未更改会计政策或追溯调整[29] - 已颁布但

公司基本信息 - 公司股份代号为01822[4] - 报告期为截至2022年6月30日止六个月[8] - 公司为于开曼群岛注册的有限公司，股份于港交所主板上市，主要在中国从事汽车租赁、货品贸易及加工和基金管理等业务[186] 公司业务环境 - 2022年公司运营业务环境充满挑战[8] 汽车租赁业务 - 汽车租赁业务自2014年起为公司核心业务之一[10] - 报告期内汽车租赁业务收益约660万港元，2021年同期约350万港元[10] - 截至2022年6月30日止六个月，汽车租赁分部收益为6,599千港元，2021年同期为3,534千港元[200] 木材及红木家具业务 - 2020年末起公司成立中木绿色资源（深圳）有限公司发展木材业务[15] - 中木绿色资源主要聚焦家具木材的采购、分销和加工[16] - 中国红木家具行业可分为上游、中游和下游三个板块[17] - 公司初期聚焦为家具制造商采购原材料，后拓展至红木家具制造和销售[17] - 中国红木家具行业自千禧年后受益经济增长和富裕消费者数量增加而快速发展[17] - 报告期内公司红木家具业务销售额约4190万港元，截至2021年6月30日止六个月约为3340万港元[20][23] - 截至2022年6月30日止六个月，货品贸易及加工分部收益为41,887千港元，2021年同期为33,422千港元[200] 材料贸易业务 - 报告期内公司材料贸易业务收益为零港元，截至2021年6月30日止六个月亦为零港元[21][23] 战略合作 - 2022年3月9日公司与中建八局就提供木制品订立战略合作协议[29][31] - 2022年5月公司间接全资附属公司亚太森林与海信订立战略合作协议，将供应木制品并提供相关服务[30][32] - 公司与中建八局和海信的合作将拓宽和深化木制品市场及产品[34] 业务调整 - 公司已暂停证券交易、资产管理及放债业务[22][24] - 公司将继续发展森林相关业务并向下游扩展至红木家具制造及销售[28][31] 财务重组 - 董事会决定按开曼群岛法律实施由管理层主导的重组[36] - 公司向开曼法院提交清盘呈请及委任联合临时清盘人申请以推动财务重组[37] - 2021年2月2日（开曼群岛时间），开曼法院批准公司共同临时清盘人申请，相关人员获委任按轻触基准重组[41][45] - 2022年1月28日，公司律师向香港法院申请召开债权人会议，会议于3月11日举行[42][45] - 2022年2月16日，公司、共同临时清盘人、投资者及吕先生订立有条件重组协议[43][46] - 2022年3月11日，计划获法定所需多数债权人批准，3月22日香港法院批准计划且无修订[44][46] - 2022年8月5日，公司向股东寄发通函，通告8月30日举行股东特别大会[48][52] - 公司于2021年2月2日委任共同临时清盘人以促进财务重组[186] 集团财务关键指标变化 - 报告期内，集团收益约4890万港元，较2021年同期约3740万港元增加约31%[50][53] - 集团销售成本从2021年上半年约3350万港元增加约28%至报告期约4300万港元[51][54] - 报告期内，集团毛利约590万港元，较上一回顾期间上升约51%[56][58] - 毛利率由2021年上半年的10.4%提升至报告期的12.1%[56][58] - 报告期内其他收入及收益主要源于出售物业、厂房及设备收益[57][59] - 销售及分销费用从2021年6月30日止六个月约20万港元降至报告期约10万港元，降幅约28%[61] - 行政费用在报告期维持稳定，约为830万港元（2021年6月30日止六个月：约830万港元）[61] - 融资成本从2021年6月30日止六个月约5810万港元略微增加至报告期约5950万港元[61] - 2022年上半年公司收益为48,930千港元，2021年同期为37,438千港元[166] - 2022年上半年公司毛利为5,905千港元，2021年同期为3,900千港元[166] - 2022年上半年公司除税前亏损为62,949千港元，2021年同期为64,197千港元[166] - 2022年上半年公司期内亏损为62,506千港元，2021年同期为64,382千港元[166][168] - 2022年上半年公司基本及摊薄每股亏损均为18.16港仙，2021年同期均为18.79港仙[166] - 2022年上半年公司换算境外业务之汇兑差额为6,385千港元，2021年同期为 - 395千港元[168] - 2022年上半年公司期内全面亏损总额为56,121千港元，2021年同期为64,777千港元[168] - 2022年上半年公司亏损62,227千港元，非控股权益亏损279千港元，合计亏损62,506千港元[177] - 2022年上半年公司期内全面收入总额为 - 56,029千港元，非控股权益为 - 92千港元，合计 - 56,121千港元[177] - 2022年上半年经营活动所用现金净额为7,982千港元，2021年为所得9,382千港元[182] - 2022年上半年投资活动所用现金净额为2,015千港元，2021年为4,499千港元[182] - 2022年上半年融资活动所得现金净额为2,992千港元，2021年为1,466千港元[184] - 2022年上半年现金及现金等价物减少净额为7,005千港元，2021年为增加6,349千港元[184] - 2022年上半年期初现金及现金等价物为2,539千港元，期末为1,584千港元；2021年期初为3,332千港元，期末为9,172千港元[184] - 截至2022年6月30日止六个月，其他分部收益为444千港元，2021年同期为482千港元[200] - 截至2022年6月30日止六个月，公司总收益为48,930千港元，2021年同期为37,438千港元[200] 公司资产负债相关 - 截至2022年6月30日，公司持有做实事科技服务（北京）有限公司投资成本为6705万港元，公平值为1073万港元，持有投资百分比为11%，占集团资产总值规模为5%[65] - 截至2022年6月30日，公司现金及现金等价物约为160万港元（2021年12月31日：约250万港元）[72] - 截至2022年6月30日，公司计息银行及其他借贷约为7.989亿港元（2021年12月31日：约7.98亿港元），可换股债券之负债部分为零港元（2021年12月31日：约零港元）[72] - 截至2022年6月30日，公司资产总值为1.96606亿港元（2021年12月31日：2.24642亿港元）[78] - 截至2022年6月30日，公司资产负债比率为406.4%（2021年12月31日：355.2%），上升主要因报告期动用的总资产减少[80] - 截至2022年6月30日，公司一年内到期的计息银行及其他借贷约为7.989亿港元（2021年12月31日：约7.98亿港元），其中约6340万港元为人民币借贷（2021年12月31日：约5920万港元）[81] - 截至2022年6月30日，公司已发行可换股债券一年内到期的负债部分为零港元（2021年12月31日：约零港元）[82] - 2022年6月30日，集团一年内到期的计息银行及其他借贷约为7.989亿港元，2021年12月31日约为7.98亿港元；其中以人民币计值的约为6340万港元，2021年12月31日约为5920万港元[84] - 2022年6月30日，集团一年内到期已发行可换股债券之负债部分为零港元，2021年12月31日约为零港元[84] - 2022年6月30日，公司普通股总数为3.42572857亿股，面值总额为6850万港元，与2021年12月31日数据相同[85] - 2022年6月30日，集团应收账款约6.006亿港元作为若干其他借贷的抵押，与2021年12月31日数据相同[87][88] - 截至2022年6月30日，公司非流动资產总值为56,737千港元，较2021年12月31日的62,046千港元下降8.56%[170] - 截至2022年6月30日，公司流动资產总值为139,869千港元，较2021年12月31日的162,596千港元下降13.97%[170] - 截至2022年6月30日，公司流动负债总额为1,516,021千港元，较2021年12月31日的1,487,240千港元上升1.93%[172] - 截至2022年6月30日，公司流动负债净额为1,376,152千港元，较2021年12月31日的1,324,644千港元上升3.89%[172] - 截至2022年6月30日，公司非流动负债总额为525千港元，较2021年12月31日的1,221千港元下降57.00%[172] - 截至2022年6月30日，公司负债净额为1,319,940千港元，较2021年12月31日的1,263,819千港元上升4.44%[172] - 截至2022年6月30日，公司本公司普通股股权持有人应占权益为68,515千港元，储备为 - 1,380,529千港元，较2021年12月31日储备的 - 1,324,500千港元亏损扩大4.23%[174] - 截至2022年6月30日，公司非控股权益为 - 1,312,014千港元和 - 7,926千港元，较2021年12月31日的 - 1,255,985千港元和 - 7,834千港元亏损扩大[174] 法律诉讼及担保 - 自2017年11月起，公司为集团在美国投资的投资控股公司发行的3000万美元优先担保固定利率票据提供财务担保，2020年中期集团在美国投资的51%股权遭持有人强制执行[92][93] - 2020年4月21日诉讼案中，原告要求被告偿还约5950万元人民币指称贷款本金及应计利息；2022年1月判决被告支付约3700万元人民币加上750万元人民币违约损害赔偿，4月上诉被驳回；2021年已计提索赔拨备4450万元人民币（约5449万港元）[95][96][100][101] 股息政策 - 报告期内，董事会不建议派付任何股息，2021年中期亦无派息[99][102] 员工情况 - 2022年6月30日，集团雇用15名雇员，报告期员工成本总额（包括董事酬金）约为250万港元[106][111] 持续经营相关 - 公司董事认为按持续经营基准编制报告期未经审核简明综合中期财务报表合适，前提是集团能完成重组并筹集新资金[108][109] - 公司审核委员会已审查持续经营问题并认同董事会观点[110] - 公司集团能否持续经营依赖完成重组和筹集新资金[112] - 公司审核委员会赞同董事会按持续经营基准编制财报的意见[113] 股权结构 - 吕宁江持有好仓2,260,980,856股，占公司已发行股本的660.00%[117] - Right Momentum Group Limited作为实益拥有人持有2,260,980,856股，占公司已发行股本的660.00%[124] - 戴昱敏作为实益拥有人及配偶权益分别持有174,961,694股（好仓）和113,073,694股（好仓），占比分别为51.38%和33.20%[124] - 邓淑芬作为受控法团权益持有174,961,694股（淡仓）和113,073,694股（好仓），占比分别为51.38%和33.20%[124] - 刘江湲作为受控法团权益持有174,961,694股（好仓）和113,073,694股（好仓、淡仓），占比分别为51.38%和33.20%[124] - 华商租车有限公司作为实益拥有人持有174,961,694股（好仓）和113,073,694股（淡仓），占比分别为51.38%和33.20%[124] - Dundee Greentech Limited作为实益拥有人持有39,475,000股（好仓），占公司已发行股本的11.52%[124] - 中国东方资产管理公司于股份拥有证券权益，持有113,073,694股（好仓），占比33.20%[124] 购股计划 - 购股计划于20

财务数据关键指标变化：收入和利润 - 公司收入从2020年的约2430万港元增至2021年的约1.161亿港元，增长378%[44][47] - 木制品贸易及加工营业额从2020年的约930万港元增至2021年的约1.044亿港元[44][47] - 其他收入及净损失从2020年的约3.75亿港元减少至2021年的约4820万港元，下降87%[51] - 其他收入及亏损净额从2020年亏损约3.75亿港元减少87%至2021年亏损约4820万港元[53] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 销售成本从2020年的约1990万港元增至2021年的约1.017亿港元，增长411%[49] - 销售及分销费用从2020年约290万港元减少至2021年约40万港元，降幅86%[57][62] - 行政费用从2020年约4460万港元减少65%至2021年约1580万港元[58][63] - 融资成本从2020年约1.201亿港元微降至2021年约1.177亿港元[65] - 所得税从2020年所得税抵免约4300万港元转为2021年所得税开支约20万港元[65] 财务数据关键指标变化：资产减值和公允价值变动 - 按公允价值计入损益的金融资产公允价值损失为约4640万港元（2020年：约3.474亿港元）[51] - 按公平值计入损益的金融资产公允价值亏损从2020年约3.474亿港元降至2021年约4640万港元[53] - 预期信贷亏损拨备总额从2020年约3.483亿港元大幅减少至2021年约285万港元，降幅超过99%[52] - 应收账款预期信贷亏损拨备从2020年约3.471亿港元降至2021年约102万港元[52] - 非上市投资基金的减值亏损从2020年约1090万港元降至2021年零港元[53] - 视作出售附属公司亏损从2020年约2130万港元降至2021年零港元[53] 各条业务线表现：汽车租赁业务 - 汽车租赁业务收入约1120万港元，同比下降20%（2020年：约1400万港元）[16][17] - 汽车租赁业务采用更保守的运营策略[16][17] - 北京途安从北京德润丰租赁16辆高端行政用车[13] 各条业务线表现：木材业务 - 木材业务销售额约1.044亿港元，同比增长1023%（2020年：约930万港元）[25][27] - 木材业务下半年销售额占比68%[25][27] - 红木原材料价格因稀缺性创历史新高[25][27] - 中国本地红木资源已完全枯竭，依赖非洲和东南亚进口[25][27] - 木材业务聚焦红木、檀香木、蔷薇木等家具木材[21] - 集团新成立全资子公司中木绿色负责木材分销加工[21] 各条业务线表现：其他业务 - 材料贸易业务收入为零港元（2020年：零港元）[26][28] - 公司已暂停证券交易、资产管理和放债业务[30] 各地区表现 - 中国大陆多个省份经济受疫情影响程度不同，经济增长滞缓[11] 管理层讨论和指引：业务环境与挑战 - 公司2021年业务环境充满挑战且艰难，主要受COVID-19疫情持续及新变种出现影响[11] - 2021年下半年中国零售板块及房地产板块活动下滑[11] - 零售及房地产下滑主因是部分地区疫情卷土重来及政府紧缩政策[11] 管理层讨论和指引：重组与清算 - 公司委任共同临时清盘人，目的仅为公司重组[1] - 公司正在开曼群岛进行法院监督的“轻触式”临时清算以重组债务[32][34][36][37] - 安排计划于2022年3月11日获得债权人会议批准[43][46] - 公司、临时清盘人、投资者及吕先生于2022年2月16日订立有条件重组协议[39][41] 管理层讨论和指引：战略合作与投资 - 公司于2022年3月9日与中建八局签署战略合作协议，供应木制品[31][33] - 非上市投资基金清盘导致公司承担弥偿责任初步金额为2亿港元[86] - 美国投资项目51%抵押股权被强制执行导致公司2020年确认视作出售附属公司亏损约2130万港元[83][84] 管理层讨论和指引：财务与流动性 - 2021年末现金及现金等价物降至250万港元（2020年：330万港元）[89][91] - 2021年末计息银行及其他借贷增至7.98亿港元（2020年：6.388亿港元）[89][91] - 可换股债券负债部分从2020年1.44亿港元降至2021年零港元[89][91] - 流动比率从2020年0.05改善至2021年0.11[89] - 资产负债比率从2020年479.6%降至2021年355.2%[93] - 一年内到期人民币计值借贷为5920万港元（2020年：5760万港元）[96][98] - 未偿还资本承诺约3670万港元（2020年：3580万港元）[103] - 未偿还资本承担约为3670万港元（2020年：约3580万港元）[109] 管理层讨论和指引：人力资源与成本 - 员工总数从2020年29人减少至2021年16人，员工成本从1610万港元降至430万港元[105] - 雇员总数减少至16名（2020年：29名），降幅约44.8%[111] - 雇员成本总额降至430万港元（2020年：1610万港元），降幅约73.3%[111] 管理层讨论和指引：资本与股息 - 2020年供股发行2,035,335股，认购价每股0.20港元，筹集总额41万港元[78][81] - 2021年未派付股息（2020年：无）[110] - 年内无重大收购或出售附属公司及联营公司[106][112] - 截至2021年末无重大资本投资或收购计划[106][112] 管理层讨论和指引：企业管治与董事会 - 公司于2021年发生多项董事及公司秘书变动[4] - 公司审计委员会、提名委员会及薪酬委员会于2021年均有成员变动[6] - 董事会包含4名执行及非执行董事及3名独立非执行董事[117][119][120][125][126] - 公司采纳香港联交所上市规则附录14的企业管治守则[134] - 董事会由1名执行董事、1名非执行董事和3名独立非执行董事组成[137] - 独立非执行董事人数占董事会总人数的60%[137] - 2021年1月1日至3月30日及12月8日至12月22日期间，因董事辞职导致独立非执行董事人数少于3名，违反上市规则[150] - 根据上市规则要求，独立非执行董事人数需占董事会总人数至少三分之一[151] - 所有董事在2021年董事会会议出席率为100%[155] - 薪酬委员会由全部3名独立非执行董事组成[162] - 主席吕宁江同时担任首席执行官，违反守则第A.2.1条关于角色分离的规定[144] - 公司于2021年12月31日止年度持续遵守上市规则附录十四的企业管治守则[139] - 董事会每年至少检讨一次企业管治实践以确保合规[139] - 审计委员会须由至少3名非执行董事组成，但在特定期间未达标[150] - 薪酬委员会成员包括3名独立非执行董事：赵宪明、安东及苏彦威[164] - 9名高级管理层成员（包括董事）薪酬低于100万港元[166] - 薪酬委员会年内举行1次会议，赵宪明和安东出席率100%[166][167] - 提名委员会由1名执行董事和3名独立非执行董事组成[171] - 审计委员会由3名独立非执行董事组成，赵宪明任主席[181] - 审计委员会年内举行2次会议[185] - 审计委员会审阅了截至2021年12月31日年度经审核财务报表[181] - 审计委员会与外部审计师长青（香港）会计师事务所有限公司会面[184] - 公司采用董事会多元化政策，考虑性别、年龄、文化背景等因素[174] - 提名委员会每年讨论并协定董事会多元化可计量目标[174] - 董事会成员赵宪明和安东出席率100%[188] - 温文华于2021年3月31日获委任并于2021年12月8日辞任[188] - 苏彦威于2021年12月23日获委任[188] - 董事会未设立企业管治委员会，相关职能由全体董事会承担[189] - 董事会负责制定及检讨公司企业管治政策并向董事会提供推荐意见[189] - 董事会负责检讨及监察董事及高级管理人员的培训及持续专业发展[189] - 董事会负责检讨及监察公司在遵守法律及监管规定方面的政策及常规[190] - 董事会负责制定、检讨及监察员工及董事的操守准则及合规手册[190] - 董事会负责检讨公司遵守守则的情况及在企业管治报告内的披露[190] - 全体董事已确认在回顾期间遵守上市规则附录十的《标准守则》[197] 其他没有覆盖的重要内容：公司基本信息 - 公司核数师为McMillan Woods (Hong Kong) CPA Limited[8] - 公司注册办事处位于开曼群岛，香港主要营业地点位于干诺道中90号大新行16楼[9] - 公司主要往来银行为交通银行股份有限公司香港分行[10] - 公司股份自2021年10月22日上午9时起暂停买卖[107][113] - 或然负债详情见财务报表附注40[108] - 公司于2020年6月26日实施股份合并，每20股合并为1股[77][80] 其他没有覆盖的重要内容：投资估值变动 - 中新（黑龙江）互联网小额贷款有限公司投资成本为1.1175亿港元，2021年末公平值降至0港元，年内公平值亏损474.4万港元，占总资产0%[67][72] - 做实事科技服务（北京）有限公司投资成本为6705万港元，2021年末公平值降至1104.5万港元，年内公平值亏损3222.1万港元，占总资产5%[67][74] - Spring Power Holdings Limited投资成本为2347.4万港元，2021年末公平值降至174.9万港元，年内公平值亏损887.3万港元，占总资产1%[67] - 中新（黑龙江）互联网小额贷款有限公司2020年末公平值为474.4万港元，年内公平值亏损16064.6万港元，占总资产3%[67] - 做实事科技服务（北京）有限公司2020年末公平值为4326.6万港元，年内公平值亏损15810.8万港元，占总资产27%[67] - Spring Power Holdings Limited 2020年末公平值为1062.2万港元，年内公平值亏损2597.7万港元，占总资产7%[67] - 中新（黑龙江）互联网小额贷款有限公司因财务恶化及收债率不确定性导致估值进一步下调[72][73] - 做实事科技服务（北京）有限公司受疫情影响资本市场波动及中国GDP增长放缓导致估值下行[74]

汽车租赁业务表现 - 汽车租赁业务收入约为350万港元，较2020年同期的770万港元下降约54.5%[19] - 北京途安与北京德润丰签订车辆租赁协议，新增16辆高级行政用车用于租赁业务[15][17] - 北京途安正常租期范围为3个月至2年或更长，租金根据车型和市场状况调整[14][17] - 汽车租赁业务受市场低迷和债务重组消息影响，公司采取更保守运营策略[19] - 公司汽车租赁业务收益从2020年上半年的7,700,000港元下降至2021年上半年的3,500,000港元，降幅约54.5%[24] 木材贸易业务发展 - 公司于2020年底成立全资子公司中木绿色资源（深圳）有限公司，作为木材贸易业务平台[21] - 木材业务重点聚焦红木、檀香木、松木和杉木等家具用木材的采购与贸易[22] - 木材业务定位环保产业，关注森林和水资源保护相关的商业机会[20] - 公司商品贸易业务（主要为木制品）在2021年上半年录得未经审核销售收入约33,400,000港元，而2020年同期为零[29][32] - 公司认为森林相关业务具有巨大发展潜力，可作为新的收入来源[31][34] 收入和利润变化 - 公司收入大幅增长285.6%，从970万港元增至3740万港元[43][46] - 销售成本激增329.5%，从780万港元增至3350万港元[44] - 毛利率下降9.7个百分点，从20.1%降至10.4%[44] - 其他收入及收益下降114.3%，从280万港元收益转为40万港元亏损[49][54] 成本和费用变化 - 销售及分销费用减少93.1%，从290万港元降至20万港元[50][55] - 一般及行政费用下降75.3%，从3360万港元降至830万港元[51][56] - 融资成本减少10.5%，从6490万港元降至5810万港元[52][57] - 所得税从2万港元税务抵免转为19万港元税务开支[53][58] 债务重组与清盘进展 - 公司处于债务重组阶段，已委任共同临时清盘人[1] - 公司正通过开曼群岛法院进行财务重组，委任共同临时清盘人实施轻触式临时清盘[36][38][39] - 公司已提交清盘呈请并委任共同临时清盘人进行财务重组[40] - 债务重组计划需获得多数债权人同意和开曼法院批准[42][45] 投资资产状况 - 做实事科技服务（北京）有限公司投资成本为67,050千港元，截至2020年12月31日公平值为43,266千港元[185] - Spring Power Holdings Limited投资成本为23,474千港元，截至2020年12月31日公平值为10,622千港元[188] - 做实事科技服务公司投资占集团资产总值27%[186] - Spring Power Holdings投资占集团资产总值7%[188] - 做实事科技服务公司报告期内公平值变动为-158,108千港元[186] - Spring Power Holdings报告期内公平值变动为-25,977千港元[188] - 两家投资公司均未上市，且各自投资均未超过集团总资产的5%[193] 现金及债务状况 - 集团现金及现金等价物从2020年12月31日的3.3百万港元增至2021年6月30日的9.2百万港元[193] - 集团计息银行及其他借贷从2020年12月31日的638.8百万港元增至2021年6月30日的792.1百万港元[194] - 集团可换股债券负债部分从2020年12月31日的144.0百万港元降至2021年6月30日的零港元[194] 业务调整与暂停 - 公司材料贸易业务在报告期间收益为零港元，与2020年同期相同[28][32] - 公司已暂停证券交易、资产管理和放债业务，专注于核心业务[30][33] 行业背景与市场环境 - 中国红木家具行业在千禧年后经历巨大增长，受益于经济强劲增长和富裕消费者数量增加[23][25] - 红木原材料主要从非洲和东南亚进口，本地资源已完全枯竭[27][32] - 全球环保法规导致优质家具木材稀缺，原材料价格创历史新高[27][32] 公司治理变动 - 2021年3月31日新增温文华先生为独立非执行董事及多个委员会成员[3][5] 公司基本信息 - 集团总部位于香港干诺道中90号大新行16楼1601室[8][9]

公司基本信息与注册结构 - 公司股份代码为1822[1] - 公司于开曼群岛注册成立[1] - 公司注册办事处位于开曼群岛[27] - 公司香港总部及主要营业地点位于华润大厦30楼3006-3007室[28] - 公司香港股份登记处为卓佳证券登记有限公司[7] - 公司主要往来银行为交通银行股份有限公司香港分行[16] - 公司核数师为McMillan Woods (Hong Kong) CPA Limited[18] 管理层与治理结构变动 - 公司2020年发生重大董事变动，包括主席及首席执行官多次更替[4] - 公司审计委员会成员在2020年发生多次变动[6][7] - 2020年下半年新管理团队上任，由吕宁江先生领导[37][39] - 公司于2020年中期更名为中木国际，反映新业务方向[34][38] - 公司主席与首席执行官职务由同一人担任（邱斌及继任者吕宁江）[149][158] - 独立非执行董事人数未达上市规则要求，需至少3名但目前空缺1名[161][164] - 审计委员会成员需至少3名非执行董事，目前未达标[161][164] - 公司需在3个月内（自2020年12月31日起）补足独立非执行董事空缺[162][164] - 当前独立非执行董事占比超过董事会总人数三分之一[163][165] 董事会构成与成员背景 - 董事会由1名执行董事、1名非执行董事和2名独立非执行董事组成[155] - 独立非执行董事占比超过董事会半数（2/4）[158] - 董事赵宪明（44岁）自2014年7月16日起担任独立非执行董事[138][140] - 董事胡永刚（54岁）拥有20年汽车行业经验及17年汽车租赁业务运营经验[137][139] - 董事吕宁江（61岁）拥有15年企业高管经验及林业领域专业背景[139] - 安东（50岁）自2017年8月起担任民众金融科技（股份代号：279）独立非执行董事[142][143] 委员会运作与会议出席 - 薪酬委员会由2名独立非执行董事组成[177][179] - 薪酬委员会年内举行1次会议[180] - 提名委员会由1名执行董事和2名独立非执行董事组成[181][184] - 提名委员会年内举行1次会议[188] - 审计委员会由2名独立非执行董事组成[189] - 审计委员会年内举行2次会议[194] - 审计委员会审阅了截至2020年12月31日年度的经审核财务报表[190] - 董事邱斌任职期间出席董事会11/13次[168] - 独立非执行董事赵宪明出席董事会40/41次[168] - 赵宪明出席审计委员会会议4/4次[195] - 安东出席审计委员会会议4/4次[195] - 冯子华出席审计委员会会议1/1次[195] - 2020年股东周年大会有3名董事因公务缺席（冼佩莹、赵宪明、冯子华）[149] 企业管治政策与实践 - 公司采纳香港联交所《上市规则》附录十四的企业管治守则[146][148] - 董事会每年至少进行一次企业管治常规检讨[150] - 董事会未设立企业管治委员会，相关职能由全体董事共同承担[197] - 企业管治政策强调董事会质量、有效内部控制、严格披露实践及对股东透明问责[199] - 董事会定期审查公司企业管治政策与实践[200] - 董事会监督董事及高级管理人员培训与持续专业发展[197][200] - 公司持续检视法律及监管规定的合规政策与实践[197][200] - 制定并监察员工及董事操守准则与合规手册[197] - 定期审查企业管治报告中的披露情况[197][200] - 企业管治政策旨在维持高标准的商业道德与管治水平[199] - 确保公司运营完全符合适用法律法规[199] 收入表现（同比变化） - 汽车租赁业务收入约1400万港元，同比下降约31.0%[41][43] - 材料及其他货品贸易业务收入约930万港元，同比下降约98.5%[42][44] - 融资服务及其他业务收入约100万港元，同比下降约33.3%[47] - 融资服务及其他分部收益从2019年约150万港元下降至2020年约100万港元，降幅约33.3%[48] - 集团总收入从2019年约6.543亿港元暴跌至2020年约2430万港元，降幅达96.3%[60] - 材料贸易额从2019年约6.325亿港元锐减至2020年约930万港元，降幅达98.5%[60] 毛利表现（同比变化） - 汽车租赁业务毛利约320万港元，同比下降约57.9%[41][43] - 材料贸易业务毛利约20万港元，同比下降约99.4%[42][44] - 毛利同比下降89.0%至约440万港元，但毛利率从6.1%上升12.0个百分点至18.1%[70] - 毛利润同比下降89.0%，毛利率从6.1%提升至18.1%[66] 成本与费用（同比变化） - 销售成本从2019年约6.143亿港元下降至2020年约1990万港元，降幅96.8%[61] - 销售及分销费用从2019年约790万港元减少至2020年约290万港元[68] - 销售及分销费用从约790万港元减少至约290万港元，主要因中国区员工成本降低[72] - 行政费用同比减少55.6%，从约1.005亿港元降至约4460万港元，主要因人力重组节省成本约5590万港元[69][73] 其他亏损与投资收益 - 其他净亏损从2019年约5060万港元扩大至2020年约3.75亿港元，增幅641.1%[67] - 按公允价值计入损益的金融资产亏损约3.474亿港元（2019年：亏损9000万港元）[67] - 出售子公司产生视同处置亏损约2130万港元（2019年：零）[67] - 其他亏损净额同比增加641.1%，从约5060万港元亏损扩大至约3.75亿港元，主因金融资产公平值亏损约3.474亿港元[71] - 重大投资中新互联网小贷公平值从1.654亿港元暴跌至474万港元，年度亏损1.606亿港元[82] - 做实事科技服务公平值从2.014亿港元降至4327万港元，年度亏损1.581亿港元[82] - Spring Power Holdings公平值从3659万港元降至1062万港元，年度亏损2598万港元[82] - 三家重大投资合计公平值从4.036亿港元骤降至5844万港元，年度总亏损超3.44亿港元[82] 融资与税务 - 融资成本从约1.586亿港元减少至约1.201亿港元，主因可换股债券额外利息减少[75][77] - 所得税抵免约4300万港元（2019年为开支1440万港元），主因金融资产亏损及附属公司出售亏损导致的递延税项负债终止确认[76][78] 流动性及资本结构 - 现金及现金等价物大幅减少至330万港元，同比下降76.4%[107][109] - 计息银行及其他借贷增加至6.388亿港元，同比增长27.6%[107][109] - 可换股债券负债部分减少至1.44亿港元，同比下降67.1%[107][109] - 流动比率恶化至0.05，较上年0.41显著下降[107] - 资产负债比率飙升至479.6%，主要因资产总值减少所致[111][112] - 一年内到期计息债务达6.388亿港元，其中5760万港元以人民币计价[114][119] 投资与资产处置 - 公司因美国投资项目的51%抵押股权被强制执行导致资产和负债从合并报表中剔除，录得视作出售附属公司亏损约2130万港元[100] - 公司面临非上市投资基金清算的弥偿申索，初步金额达2亿港元，已反映为年度其他开支[101] - 投资物业抵押解除，应收账款抵押维持6.006亿港元[117][121] 资本运作与股份结构 - 供股计划以每股0.20港元发行2,035,335股股份[93][96] - 公司因2020年6月30日净资产为负值，取消原定的股本削减及股份拆细计划[99][102] - 股份合并于2020年6月26日完成，每二十股合并为一股[92][95] - 公司名称由"弘达金融控股有限公司"变更为"中木国际控股有限公司"[91][95] 投资价值下滑原因 - 中新互联网小贷公司因监管限制及收债率不确定性导致投资价值大幅下滑[88] - 做實事科技服务公司受疫情影响，中国2020年GDP严重下降导致投资回报承压[88] - Spring Power Holdings连续两年财务表现下滑，营业额下降及高库存降低盈利预期[88] - 所述投资未超过集团总资产值的5%[89] 员工与薪酬 - 员工总数减少至29人，同比下降31%[127][132] - 员工总成本（含董事酬金）降至1610万港元，同比下降46.2%[127][132] - 13名高级管理人员年薪低于100万港元[175] - 1名高级管理人员年薪在150万至200万港元区间[175] - 高级管理层薪酬范围已披露但未提供具体数字[180] 承诺事项与重组进展 - 资本承诺未偿付金额为3580万港元，较上年8940万港元减少60%[125][130] - 公司已委任共同临时清盘人进行重组[1] - 公司于2021年2月2日在开曼法院获委任共同临时清盘人实施财务重组[59]

汽车租赁业务表现 - 汽车租赁业务收入为770万港元，较2019年同期的1040万港元下降25.96%[8][11] - 现有车队使用率已达饱和状态[8][11] - 北京途安正致力于提升运营能力和吸引新客户[8][11] - 汽车租赁业务将继续维持现有发展战略以提升能力和市场份额[8][11] - 汽车租赁分部收益从2019年同期的1036.7万港元下降至765.9万港元，降幅为26.1%[138] - 汽車租賃收入從2019年同期的10,367千港元下降至2020年的7,659千港元，降幅約26.1%[153] 材料贸易业务表现 - 材料贸易业务收入为零，而2019年同期为6.318亿港元，同比下降100%[10] - 全球经济活动因COVID-19疫情而减少，对材料贸易业务产生不利影响[9][10] - 中美关系恶化和国际石油价格战对材料贸易业务构成风险[9] - 集团对材料贸易业务采取更保守的策略以避免潜在风险[10] - 报告期内未达成符合风险降低要求的新订单或新交易[10] - 材料贸易业务收益为零，对比2019年同期的6.318亿港元大幅下降[12] - 材料贸易分部收益从2019年同期的6.318亿港元大幅下降至0，降幅为100%[138] - 於某一時間點確認的銷售貨品收入從2019年同期的631,836千港元降至2020年未披露具體數值（表格顯示為「–」）[153] 其他业务分部表现 - 其他分部收益从2019年同期的88.2万港元增长至207.3万港元，增幅为135.0%[138] 各地区收益表现 - 来自中国客户的收益从2019年同期的1279.5万港元下降至816.9万港元，降幅为36.1%[146] - 来自香港客户的收益从2019年同期的6.3029亿港元大幅下降至156.3万港元，增幅为99.8%[146] 收入和利润变化 - 集团总收入约为970万港元，同比下降98.5%[17][20] - 公司收益大幅下降至973.2万港元，去年同期为6.431亿港元，同比下降98.5%[104] - 集团总收益从2019年同期的6.43085亿港元下降至973.2万港元，降幅为98.5%[138] - 毛利约为200万港元，同比下降94.1%[22] - 毛利率从5.2%上升至20.0%，增长14.8个百分点[22] - 公司期内亏损为1.004亿港元，较去年同期的1.859亿港元亏损收窄46%[104][106] - 期內本公司普通股股權持有人應佔虧損從2019年的173,663千港元收窄至2020年的87,535千港元，改善幅度約49.6%[165][174] - 用於計算每股虧損的加權平均普通股數目在兩個期間均為340,537,522股[165][177] 成本和费用变化 - 销售成本约为780万港元，同比下降98.7%[22] - 销售成本及服务成本为777.6万港元，去年同期为6.099亿港元[104] - 出售存貨及提供服務之成本從2019年的609,911千港元大幅降至2020年的7,776千港元，降幅約98.7%[158] - 其他收入及收益约为280万港元，同比下降88.5%[22] - 销售及分销费用约为290万港元，同比下降40.0%[22] - 一般及行政费用约为3360万港元，同比下降37.5%[22] - 财务费用约为6490万港元，对比去年同期7720万港元有所下降[26] - 融资成本從7720萬港元減少至6490萬港元，降幅15.9%[30] - 融資成本總額從2019年的77,206千港元降至2020年的64,928千港元，降幅約15.9%[155] - 銀行及其他貸款利息從2019年的18,186千港元降至2020年的9,663千港元，降幅約46.9%[155] - 可換股債券利息從2019年的58,653千港元降至2020年的54,063千港元，降幅約7.8%[155] - 應收賬款及其他應收款項之預期信貸虧損撥備從2019年的182,751千港元降至2020年的86,891千港元，降幅約52.4%[158] 税务费用变化 - 所得税费用从1360万港元降至2万港元，主要由于递延税项费用减少[27] - 所得稅開支從1360萬港元大幅減少至2萬港元，降幅99.9%[31] - 期內稅項開支總額從2019年的13,641千港元轉為2020年的稅項抵免20千港元[163] 资产和投资情况 - 公司持有中新（黑龍江）互聯網小額貸款有限公司投資，公平價值為1.6539億港元，佔總資產14%[28][36] - 公司持有做實事科技服務（北京）有限公司投資，公平價值為2.00744億港元，佔總資產18%[28] - 非上市基金投资保持稳定为1094.1万港元[178] - 非上市权益投资从2019年末的4.143亿港元略降至4.137亿港元[178] - 按公平值计入损益的金融资产为4.137亿港元，较期初的4.143亿港元略有减少[108] - 应收账款为3.484亿港元，与期初的3.484亿港元基本持平[108] - 应收账款总额为8.343亿港元，其中预期信贷亏损拨备达4.859亿港元[181] - 应收账款净额为3.484亿港元，与2019年末基本持平[181] - 超过180天账龄的应收账款占比极高，达3.471亿港元（占总应收款99.6%）[184] - 非流动资产总额从2019年末的7.1675亿港元下降至7.10774亿港元，降幅为0.8%[146] - 分部资产总额从2019年末的10.50939亿港元下降至7.02369亿港元，降幅为33.2%[138] - 公司及其他未分配资产从2019年末的9907.7万港元大幅增加至4.26181亿港元，增幅为330.2%[138] - 总资产从11.50016亿港元减少至11.2855亿港元，降幅1.9%[44] 债务和融资成本 - 计息银行及其他借贷从5.008亿港元增加至5.077亿港元，增幅1.4%[39][42] - 可换股债券负债部分从4.371亿港元增加至4.912亿港元，增幅12.4%[39][42] - 总计息负债从9.38025亿港元增加至9.9894亿港元，增幅6.5%[44] - 资产负债比率从81.6%上升至88.5%，增加6.9个百分点[44] - 计息银行及其他借贷一年内到期金额为4.881亿港元，较2019年末4.842亿港元增长0.8%[47] - 美元计值借贷2.334亿港元，人民币计值借贷6340万港元[47] - 可换股债券负债部分一年内到期金额为4.912亿港元，较2019年末4.372亿港元增长12.3%[47] - 2018年可换股债券本金1亿港元，到期日延至2020年5月16日，利率升至6%[194] - 2019年可换股债券本金1亿港元，到期日延至2021年5月16日，换股价降至0.1港元[197] - 可换股债券若未转换将按年化12%复合回报赎回[193] - 2018年可换股债券负债部分实际利率高达25.5%[194] - 2019年可换股债券到期日延长至2021年5月16日[199] - 2019年可换股债券换股价由每股0.35港元降至0.1港元[199] - 2019年可换股债券年利率由5%增加至6%[199] - 公司支付约2549.3万港元额外金额以完成债券延期[199] - 延期后2019年可换股债券实际利率为10.7%[199] - 债券持有人可要求公司提前赎回本金及应计未付利息[199] - 提前赎回条款包含超出公司控制范围事件的额外金额[199] - 2018年与2019年可换股债券均适用相同提前赎回选择权[199] - 总负债从2019年末的11.31598亿港元增加至12.09172亿港元，增幅为6.9%[138] - 流动负债总额增至11.4亿港元，较期初的10.636亿港元增长7.2%[110] - 可换股债券增至4.913亿港元，较期初的4.372亿港元增长12.4%[110] - 公司总资产减流动负债为负1146.8万港元，期初为正8646万港元[110] - 公司净负债为8062.1万港元，期初为净资产1841.8万港元[110] 抵押和担保情况 - 应收账款抵押金额为6.006亿港元，投资物业抵押金额为2.375亿港元[47] - 公司担保总额为2.419亿港元，较2019年末2.05亿港元增长18%[50][55] - 已动用担保金额为3380万港元，较2019年末2990万港元增长13%[50][55] - 金融担保公平价值负债2580万港元[50][55] 现金流变化 - 现金及现金等价物从1400万港元减少至200万港元，降幅85.7%[39][42] - 现金及现金等价物减少至202.1万港元，较期初的1399.4万港元下降85.6%[108] - 2020年上半年经营现金净流出1658.3万港元，相比2019年同期净流入1.06亿港元[121] - 投资活动现金净流出91.6万港元，主要用于购买物业厂房及设备[121] - 2020年上半年已收利息103.8万港元，已付海外税项34.2万港元[121] - 新增其他借貸达1199.4万港元[123] - 偿还其他借贷为160万港元[123] - 偿还租赁负债本金197.1万港元[123] - 偿还租赁负债利息106.6万港元[123] - 偿还银行贷款及支付利息手续费278.2万港元[123] - 融资活动产生现金净额430万港元[123] - 现金及现金等价物净减少1319.9万港元[123] - 期初现金及现金等价物为1399.4万港元[123] - 期末现金及现金等价物为202.1万港元[123] - 汇率变动带来净收益122.6万港元[123] 资本结构和权益变化 - 公司总权益从2019年12月31日的1841.8万港元转为2020年6月30日的亏损8062.1万港元，权益恶化[112] - 公司累计亏损从2019年12月的105759万港元扩大至2020年6月的114512.5万港元，增加8735.5万港元[119] - 非控股权益从2019年12月的5920.4万港元亏损扩大至2020年6月的7211.6万港元亏损[112] - 公司股本保持稳定为6810.8万港元，股份溢价为10.597亿港元[112] - 储备从2019年12月的951.4万港元转为2020年6月的亏损7661.3万港元[112] - 资本承诺金额为8860万港元，较2019年末8940万港元下降0.9%[51][56] 股权结构和公司治理 - 华商租车有限公司实益拥有174,961,694股股份，占公司已发行股本51.38%[66] - Dundee Greentech Limited实益拥有39,475,000股股份，占公司已发行股本11.59%[66] - 中国东方资产管理公司持有113,073,694股股份的证券权益，占公司已发行股本33.20%[66] - 公司截至2020年6月30日已发行股本总额为340,537,522股[70] - 主席与首席执行官职务由同一人（邱斌先生）担任[92] - 两名董事因公务未能出席2020年6月23日股东周年大会[92] - 报告期内公司及其附属公司未购买、赎回或出售任何上市证券[92] - 公司于2020年7月30日发行2,035,335股供股股份，每股作价0.20港元[95] - 公司名称由"弘达金融控股有限公司"变更为"中木国际控股有限公司"[95] 购股权计划详情 - 股份合并后购股权计划可发行股份总数调整为32,406,875股，占2020年6月30日已发行股本9.5%[85] - 购股权计划授出认购价不低于联交所收盘价、前五日平均收盘价及股份面值中的最高者[83] - 购股权计划承授人需支付1港元名义代价，行使期限不超过授出日起10年[84] - 截至2020年6月30日，该计划未授予任何购股权[86] - 2019年12月31日及2020年6月30日均无未行使购股权[86] - 每位参与者12个月内行使购股权上限不超过公司已发行股本1%[85] - 购股权计划最高可发行股份数为648,137,500股，占采纳日期已发行股份的10%[88] - 股份合并后计划项下可发行股份总数调整为32,406,875股，占2020年6月30日已发行股份的9.5%[88] - 每名参与者十二个月内最高配额不得超过公司已发行股本的1%[88] - 截至2020年6月30日期间未授出任何购股权[88] - 2019年12月31日及2020年6月30日计划项下无尚未行使购股权[88] 应付账款变化 - 应付账款从2019年末的244万港元大幅增加至979万港元[188] 员工成本 - 员工总数17人，上半年员工成本总额400万港元[53][58] 股息政策 - 未派发2020年中期股息[52][57] 管理层展望和风险评估 - 董事会认为中短期内业务环境仍将充满挑战[10]

汽车租赁业务表现 - 汽车租赁业务收入约为2030万港元，较2018年的2450万港元下降17.1%[10][11] - 汽车租赁业务毛利约为220万港元，较2018年的150万港元增长46.7%[10][11] - 汽车租赁业务毛利率为10.8%，较2018年的6.2%提升4.6个百分点[10][11] 材料贸易业务表现 - 材料贸易业务收入下降至6.325亿港元（2018年：10.649亿港元），同比下降约40.6%[12] - 材料贸易业务毛利润下降至3210万港元（2018年：5510万港元），毛利率为5.1%（2018年：5.2%）[12] 集团整体财务表现 - 集团总收入下降至6.543亿港元（2018年：10.976亿港元），同比下降40.4%[22] - 集团毛利润下降至4010万港元（2018年：未提供具体数值），同比下降39.3%[26] - 集团毛利率小幅上升至6.1%（2018年：6.0%）[26] 成本和费用 - 销售成本下降至6.143亿港元（2018年：10.316亿港元），同比下降40.5%[24] - 行政费用同比下降18.6%，从2018年约1.235亿港元降至2019年约1.005亿港元[30] - 所得税开支同比下降48.0%，从2018年2770万港元降至2019年1440万港元[32] 其他收入、收益及亏损 - 其他收入、收益及亏损净额同比下降约115.1%，从2018年收益净额约3.341亿港元转为2019年亏损净额约5060万港元[30] - 按公平值计入损益之金融资产公允价值变动从2018年收益约1.776亿港元转为2019年亏损约9000万港元[30] - 投资物业公允价值变动从2018年收益约2630万港元转为2019年亏损约1170万港元[30] - 可换股债券相关衍生金融工具公允价值收益同比减少93.2%，从2018年9080万港元降至2019年620万港元[30] 流动性和资本结构 - 流动比率从2018年1.87恶化至2019年0.41，流动负债（106.36亿港元）远超流动资产（43.33亿港元）[35] - 计息银行及其他借贷加可换股债券负债总额达9.38亿港元，资产负债比率升至81.6%[41] - 现金及现金等价物同比下降21.8%，从2018年1790万港元降至2019年1400万港元[36] - 一年内到期的可换股债券负债大幅增长366.7%，从2018年9370万港元增至2019年4.372亿港元[44] - 一年内到期的计息银行及其他借贷为4.841亿港元（2018年：3.601亿港元），第二年至第三年间到期的为1670万港元（2018年：3.555亿港元）[45] - 以美元计值的银行及其他借贷为2.336亿港元（2018年：3.542亿港元），以人民币计值的为5880万港元（2018年：4910万港元）[45] - 一年内到期的可换股债券负债为4.372亿港元（2018年：9370万港元），第二年起到期的为零（2018年：2.518亿港元）[45] 资产抵押与担保 - 集团资产抵押包括应收账款6.006亿港元（2018年：6.656亿港元）、投资物业2.377亿港元（2018年：2.505亿港元）及受限制银行结余零港元（2018年：1200万港元）[48][52] - 集团提供公司担保总额为2.05亿港元（2018年：2.05亿港元），其中已动用2990万港元（2018年：1770万港元）[50][54] - 财务担保公允价值相关的金融负债为2580万港元（2018年：零）[50][54] 业务运营与决策 - 公司决定关闭全资附属公司弘达金控证券有限公司并取消第1类持牌法团注册[12] - 未偿付资本承担为8940万港元（2018年：1.362亿港元）[56] - 集团雇员总数42名（2018年：147名），总成本包括董事酬金为2990万港元（2018年：5340万港元）[56] - 董事会不建议就2019年度派付任何股息（2018年：无）[56] 外部环境与风险管理 - 香港社会动荡及中美贸易紧张导致营商环境恶化[16][17] - 新冠肺炎全球爆发对经济及商业活动造成重大不确定性[19][20] - 公司采取谨慎资本管理及流动性风险管理以应对市场挑战[18][20] - 公司于2017年设立企业风险管理架构[170] - 风险登记册每年至少按风险发生可能性及潜在影响进行评估[177] - 公司委任哲慧企管专才有限公司进行风险识别评估及内部监控检讨[168] 董事会组成与董事背景 - 非执行董事郑济富先生57岁，曾担任汉能薄膜发电集团有限公司（股份代号：566）公司秘书（2010年3月至2015年1月）[65] - 独立非执行董事黄耀杰先生52岁，自2014年7月16日起任职，现任CLSA Premium Limited（股份代号：6877）执行董事兼首席财务官[67][68] - 黄耀杰先生持有香港科技大学投资管理理学硕士学位及香港中文大学电子工程学理学硕士学位[67] - 独立非执行董事赵宪明先生43岁，自2014年7月16日起任职，担任审计委员会主席[74] - 赵宪明先生毕业于外交学院国际法硕士学位，并为企业风险管理师[74] - 独立非执行董事关浣非博士62岁，自2018年6月22日起任职，曾任交通银行香港分行副总经理[75] - 关浣非博士曾任中国交银保险有限公司董事长兼行政总裁及交银康联人寿保险有限公司执行董事兼总经理[75] - 黄耀杰先生现任仁恒实业控股有限公司（股份代号：3628）及进昇集团控股有限公司（股份代号：1581）独立非执行董事[68] - 郑济富先生曾担任中国再生医学国际有限公司（股份代号：8158）公司秘书（2016年1月至2019年1月）[65] - 黄耀杰先生曾担任中国再生医学国际有限公司（股份代号：8158）独立非执行董事[68] - 董事会由2名执行董事、1名非执行董事和4名独立非执行董事组成[97] - 独立非执行董事占比超过董事会半数（4/7）[100] - 公司主席邱斌先生同时担任首席执行官[100] 企业管治 - 公司承认曾偏离企业管治守则第A.6.7条，因2名董事未能出席2019年股东周年大会[88] - 董事会每年至少进行一次企业管治实务检讨[89] - 公司采纳香港联交所上市规则附录14的企业管治守则[87] - 董事会在技能和经验方面保持适当平衡[98] - 公司强调杰出董事会、健全内部控制和向股东问责为核心管治原则[87] - 董事会负责监督公司整体战略发展及监控内部政策[95] - 四位独立非执行董事在董事会会议上提供独立专业意见[100] - 公司董事会由4名独立非执行董事组成，占董事会人数超过一半[1][3][4] 委员会运作与出席情况 - 薪酬委员会成员包括4名独立非执行董事：黄耀杰、赵宪明、关浣非和安东[126][128] - 独立非执行董事黄耀杰出席4/4次董事会会议[119] - 独立非执行董事赵宪明出席2/4次董事会会议[120] - 独立非执行董事关浣非出席4/4次董事会会议[121] - 薪酬委员会召开1次会议，成员出席率：黄耀杰1/1，赵宪明1/1，关浣非1/1，安东0/0[131] - 提名委员会由1名执行董事和4名独立非执行董事组成[134] - 前执行董事陈骁航出席4/4次董事会会议[113] - 前非执行董事王莉出席2/4次董事会会议[117] - 提名委员会由1名执行董事和4名独立非执行董事组成[138] - 提名委员会年内召开1次会议[142] - 审计委员会由4名独立非执行董事组成[144] - 审计委员会年内召开2次会议[149] - 审计委员会审核了截至2019年12月31日止年度的经审核财务报表[144] - 黄耀杰先生出席2/2次审计委员会会议[150] - 赵宪明先生出席2/2次审计委员会会议[150] - 关浣非博士出席2/2次审计委员会会议[150] - 安东先生于2020年3月12日获委任[150] 薪酬与核数师 - 高级管理人员薪酬分布：6人低于100万港元，1人在100-150万港元区间，3人在200-250万港元区间[130] - 核數師酬金中核數服務費用為251萬港元[164] - 核數師酬金中非核數服務費用為37.9萬港元[164] - 非核數服務主要包括審閱中期財務資料、稅務服務及財務盡職調查服務[164] 内部监控与风险 - 审核委员会向董事会汇报任何重大事项[166] - 公司目前没有内部审计职能[182] - 公司将继续委聘外部独立专家每年检讨内部监控及风险管理系统[181] - 内部监控机制包括信息流、保密安排及披露程序以遵守上市规则[179] - 公司无内部审核职能，认为委任外部专家更符合成本效益[183] 股东沟通与ESG - 持有不少于十分之一实缴股本的股东可要求召开股东特别大会[185] - 公司通过网站www.hongdafin.com及邮箱ir@hongdafin.com与股东保持沟通[187][190] - 公司致力于保持高透明度和及时信息披露政策[188] - 通过年度/中期报告及公司网站更新业务发展和财务表现[189][191] - 公司宪章文件在报告期内无变更[192] - 公司秘书已符合上市规则培训要求[192] - 环境社会管治报告聚焦北京汽车租赁业务及香港总部[195] - 重大ESG问题包含排放管理、资源消耗及劳工标准等8个方面[199] - 遵循"遵守或解释"原则但未包含供应商ESG数据[199][200]

收入和利润（同比环比） - 公司截至2019年6月30日止六个月收入为643.085百万港元，同比下降40.6%[99] - 公司截至2019年6月30日止六个月毛利润为33.174百万港元，同比下降46.4%[99] - 公司截至2019年6月30日止六个月录得亏损185.926百万港元，而去年同期为盈利24.242百万港元[99] - 公司普通股股东应占期内亏损为173.663百万港元[99] - 期内亏损为185,926千港元，相比2018年同期盈利24,242千港元，同比下降867%[102] - 截至2019年6月30日止六个月收益为6.431亿港元，同比下降40.6%[30][33] - 毛利为3320万港元，同比下降46.4%[31][35] - 2018年上半年公司实现期内溢利2353.6万港元[115] - 2019年上半年公司期内亏损1.73663亿港元[118] - 公司总营收为6.430亿港元，同比下降40.6%（2018年同期：10.819亿港元）[174] - 税前亏损为1.723亿港元，较去年同期盈利2472万港元大幅恶化[174] 成本和费用（同比环比） - 销售成本由10.2亿港元降至6.099亿港元，降幅40.2%[31][34] - 其他收入及收益由1.083亿港元降至2430万港元，降幅77.6%[36] - 销售及分销费用由180万港元增至480万港元，增幅166.7%[36] - 一般及行政费用由4610万港元增至5380万港元，增幅16.7%[36] - 融资成本由7830万港元降至7720万港元[36] - 所得税费用由50万港元增至1360万港元[39] - 公司融资成本为77.206百万港元[99] - 未分配融资成本为7103万港元，同比下降7.8%（2018年同期：7709.1万港元）[174] - 已付利息及银行收费为17,599千港元，较2018年同期的49,686千港元有所减少[125] - 员工成本总额1750万港元，雇员总数102人[62][63] 各条业务线表现 - 汽车租赁业务收入为1040万港元，较去年同期1230万港元下降[14][16] - 材料贸易业务收入为6.318亿港元，较去年同期10.648亿港元下降40.7%[15][17] - 材料贸易业务毛利为3000万港元，毛利率为4.8%[15][17] - 去年同期材料贸易业务毛利为5510万港元，毛利率为5.2%[15][17] - 材料贸易量由10.648亿港元降至6.318亿港元，降幅40.6%[30][33] - 毛利率由5.7%降至5.2%，下降0.5个百分点[31][35] - 材料贸易分部收入为6.318亿港元，同比下降40.6%（2018年同期：10.648亿港元）[174] - 汽车租赁分部收入为1036.7万港元，同比下降15.9%（2018年同期：1233.1万港元）[174] - 材料贸易分部利润为5453.8万港元，与去年同期基本持平（2018年同期：5462.1万港元）[174] - 现有汽车租赁车队使用率已达饱和[14][16] - 收入下降主要受中美贸易战导致的商品需求减弱影响[15][17] 管理层讨论和指引 - 公司重点发展金融投资及资产管理核心业务[19][21] - 公司积极探索人工智能、机器人及区块链应用等新投资机会[21][22] - 公司全资附属公司弘达证券获香港证监会发牌进行第1类（证券交易）受规管活动[21] - 公司持有香港放债人牌照从事贷款业务[21] 现金流和融资活动 - 现金及现金等价物增至2750万港元，较2018年底1790万港元增长53.6%[40][45] - 计息银行及其他借贷总额降至6.258亿港元，较2018年底7.155亿港元减少12.5%[40][45] - 可换股债券负债部分增至3.981亿港元，较2018年底3.454亿港元增长15.2%[40][45] - 总付息负债（银行借贷+可换股债券负债）达10.239亿港元，较2018年底10.61亿港元减少3.5%[43] - 一年内到期银行借贷2.769亿港元，较2018年底3.601亿港元减少23.1%[49][53] - 可换股债券一年内到期部分增至2.829亿港元，较2018年底9370万港元增长202%[50][53] - 2019年上半年经营活动现金净流入1.05984亿港元[121] - 2019年上半年投资活动现金净流入1132.1万港元[121] - 2018年上半年经营活动现金净流出4749.1万港元[121] - 融资活动所用现金净额为108,846千港元，与2018年同期所得现金净额297,836千港元相比大幅下降[125] - 新增其他借贷为48,727千港元，而2018年同期为355,109千港元[125] - 偿还其他借贷为137,826千港元，远高于2018年同期的65,433千港元[125] - 期末现金及现金等价物为27,491千港元，低于2018年同期的34,467千港元[125] - 现金及现金等价物增加净额为8,459千港元，略高于2018年同期的4,147千港元[125] - 公司发行股份所得款项2019年上半年为0千港元，而2018年同期为52,447千港元[125] - 一家附属公司发行优先股所得款项为24千港元，2018年同期为7,826千港元[125] - 偿还租赁负债本金为1,844千港元，2018年同期无此项支出[125] - 偿还租赁负债利息为328千港元，2018年同期无此项支出[125] - 资本承担1.29亿港元，较2018年底1.362亿港元减少5.3%[62][63] - 资本开支为144.4万港元，同比下降86.9%（2018年同期：1090.9万港元）[174] 财务状况（资产和负债） - 资产负债比率升至58.1%，较2018年底52.0%增加6.1个百分点[43] - 抵押资产包括6.006亿港元应收账款及2.461亿港元投资物业[52][55] - 总资产净值从746,811千港元下降至562,141千港元，减少184,670千港元（24.7%）[111] - 流动负债总额从606,457千港元增加至659,295千港元，增长52,838千港元（8.7%）[108] - 现金及现金等价物从17,912千港元增加至27,491千港元，增长9,579千港元（53.5%）[105] - 投资物业从250,549千港元减少至246,078千港元，减少4,471千港元（1.8%）[105] - 应收账款从746,139千港元减少至677,049千港元，减少69,090千港元（9.3%）[105] - 可换股债券流动部分从93,675千港元增加至282,919千港元，增长189,244千港元（202.1%）[108] - 非控股权益从(30,329)千港元恶化至(42,549)千港元，减少12,220千港元（40.3%）[111] - 金融资产按公平值计入损益从543,700千港元减少至526,363千港元，减少17,337千港元（3.2%）[105] - 总权益储备从709,032千港元减少至536,582千港元，减少172,450千港元（24.3%）[111] - 2018年1月1日公司总权益为9.24471亿港元[115] - 2018年6月30日公司总权益增至10.09336亿港元[115] - 2019年1月1日公司总权益为7.46811亿港元[118] - 2019年6月30日公司总权益降至5.62141亿港元[118] - 总资产为17.614亿港元，较2018年末18.137亿港元下降2.9%[179] - 总负债为11.992亿港元，较2018年末12.928亿港元下降7.2%[179] - 材料贸易分部资产为8.026亿港元，占公司总资产的45.6%[179] 会计政策变更 - 集团采用HKFRS 16后于2019年1月1日确认租赁负债761.8万港元[149] - 租赁负债加权平均增量借贷利率范围10.2%至14.0%[146] - 2018年12月31日经营租赁承诺总额3435.6万港元[149] - 使用承租人增量借贷利率贴现减少承诺139.7万港元[149] - 扣除短期租赁及2019年底前到期租赁承诺2674万港元[149] - 其他调整增加承诺139.9万港元[149] - 确认使用权资产761.8万港元[156] - 流动租赁负债335.1万港元[149] - 非流动租赁负债426.7万港元[149] - 使用权资产增加非流动资产总额761.8万港元[158] - 公司首次应用香港财务报告准则第16号（HKFRS 16）租赁准则，采用实际权宜方法包括依赖先前对租赁是否繁苛的评估[161] - 经营租赁剩余期限少于12个月者按短期租赁处理[161] - 公司租赁资产主要为物业及汽车，租赁合同期限通常为3至38个月[161] - 租赁确认为使用权资产及相应负债，每期付款分配于负债和融资成本[165] - 融资成本按租赁期以恒定定期利率计入损益[165] - 使用权资产按资产可使用年限与租赁期较短者以直线法折旧[165] - 租赁负债按固定付款现值计量，使用租赁内含利率或增量借贷利率贴现[165] 股权结构和公司治理 - 华商租车有限公司持有公司股份3,499,233,889股，占已发行股本51.38%[70] - Dundee Greentech Limited持有公司股份789,500,000股，占已发行股本11.59%[70] - 中国东方资产管理公司持有证券权益股份2,261,473,889股，占已发行股本33.20%[70] - 公司总已发行股份数为6,810,750,454股（截至2019年6月30日）[74] - 董事及关联人士未持有公司股份、相关股份或债券的任何须披露权益或淡仓[67] - 除已披露股东外，无其他人士持有公司5%或以上股份权益[68][74] - 公司未设立任何董事获取股份或债券收益的安排[74] - 购股权计划认购价不低于股份收市价、5日平均收市价及面值三者中最高者[78] - 购股权计划有效期自2016年6月3日起为期10年[74] - 购股权计划授予时受益人需支付1港元对价[78] - 公司已发行股份数量为6,481,375,000股[79][81] - 购股权计划下可发行股份最高数量为648,137,500股，占已发行股份的10%[80][81] - 截至2019年6月30日，购股权计划下未授予任何购股权[80][82] 其他财务数据 - 公司应收账款及其他应收款项预期信贷亏损拨备净额为92.119百万港元[99] - 公司基本每股亏损为2.55港仙，去年同期为盈利0.35港仙[99] - 2019年上半年汇兑差额产生收益126.5万港元[118] - 公司运营分为四个可报告分部：汽车租赁、材料贸易、融资服务及投资、其他服务[168] - 分部业绩评估采用调整后税前利润/亏损，排除未分配利息收入等集团级项目[168] - 分部资产不包括按公允价值计量的金融资产、现金及现金等价物等集团管理资产[168]

财务数据关键指标变化 - 集团总收入下降63.4%至1,097.6百万港元（2017年：3,000.0百万港元）[45] - 销售成本下降64.2%至1,031.6百万港元（2017年：2,883.1百万港元）[46] - 集团毛利下降43.6%至65.9百万港元，但毛利率从3.9%升至6.0%[47] - 其他收入及收益净额从5850万港元增至3.341亿港元，增幅471%[54] - 一般及行政费用从6250万港元增至1.235亿港元，增幅97.6%[54] - 现金及现金等价物从2940万港元降至1790万港元[60] - 计息银行及其他借贷从3.762亿港元增至7.155亿港元[61] 各条业务线表现 - 汽车租赁业务收入约为2450万港元，毛利率为6.2%[25] - 材料贸易业务收入约为10.649亿港元，毛利率为5.2%[26] - 材料贸易业务2017年收入为29.724亿港元，2018年下降至10.649亿港元[26] - 材料贸易业务2017年毛利率为3.7%，2018年上升至5.2%[26] - 汽车租赁业务2017年收入为2740万港元，2018年下降至2450万港元[25] - 汽车租赁业务2017年毛利率为15.3%，2018年下降至6.2%[25] - 材料贸易业务2017年毛利为1.105亿港元，2018年下降至5510万港元[26] - 汽车租赁业务收益下降至24.5百万港元（2017年：27.4百万港元），毛利率降至6.2%（2017年：15.3%）[27] - 材料贸易业务收益大幅下降至1,064.9百万港元（2017年：2,972.4百万港元），但毛利率升至5.2%（2017年：3.7%）[28] - 汽车租赁业务毛利下降至1.5百万港元（2017年：4.2百万港元）[27] - 材料贸易业务毛利下降至55.1百万港元（2017年：110.5百万港元）[28] 成本和费用 - 销售成本下降64.2%至1,031.6百万港元（2017年：2,883.1百万港元）[46] - 一般及行政费用从6250万港元增至1.235亿港元，增幅97.6%[54] - 员工成本增加2920万港元，平均雇员人数增加96人[54] - 员工成本总额5340万港元，较2017年2420万港元增长121%[88] 管理层讨论和指引 - 材料贸易收益减少主要因中美贸易战导致商品需求减弱[28] - 向希格斯动力科技注资人民币51.0百万港元（约63.3百万港元）获取60%股权[35][39] - 2019年1月获得香港证监会第1类（证券交易）牌照[36][39] - 募集资金用途：材料采购约50百万港元，一般营运资金约3百万港元[74] - 无具体重大资本资产投资计划[88] 其他收入及收益 - 衍生金融工具公允价值收益9080万港元[54] - 按公允价值计入损益的金融资产收益1.776亿港元[54] - 投资物业公允价值收益2630万港元[54] - 应收账款延迟结算收入2300万港元[54] - 股息收入970万港元[54] 公司治理结构 - 执行董事董淳女士于2018年4月13日由非执行董事转任为执行董事[4] - 独立非执行董事关浣非博士于2018年6月22日获委任[4] - 公司非执行董事李曉蘆自2018年4月19日起获委任为董事会副主席[97] - 公司非执行董事王莉自2017年9月25日起获委任[100][103] - 公司独立非执行董事黄耀傑自2014年7月16日起获委任[102][103] - 公司独立非执行董事赵贤明自2014年7月16日起获委任[112] - 董事会由2位执行董事、2位非执行董事及3位独立非执行董事组成[126] 董事会及委员会运作 - 董事会于2018年度共举行14次会议[126] - 陈骁航女士2018年度董事会会议出席率为100%（14/14）[135] - 董淳女士2018年度董事会会议出席率为100%（11/11）[132][133][134] - 龚卿礼先生2018年度董事会会议出席率为67%（4/6）[137] - 邓淑芬女士2018年度董事会会议出席率为0%（0/2）[136] - 独立非执行董事黄耀杰全年董事会出席率100%（14/14）[141] - 独立非执行董事赵宪明董事会出席率64%（9/14）[142] - 非执行董事王莉董事会出席率79%（11/14）[139] - 非执行董事李晓芦董事会出席率71%（5/7）[139] - 薪酬委员会由3名独立非执行董事组成[165] - 薪酬委员会年内举行5次会议，成员黄耀杰出勤率100%[5/5]，赵宪明出勤率80%[4/5][175] - 提名委员会年内举行6次会议，成员黄耀杰出勤率100%[6/6]，赵宪明出勤率67%[4/6][185] - 审核委员会年内举行3次会议，负责监督财务报告及内部控制系统[191] - 截至2018年底薪酬委员会由3名独立非执行董事组成[169] - 截至2018年底提名委员会由3名独立非执行董事组成[178] - 截至2018年底审核委员会由3名独立非执行董事组成[189] 企业管治政策 - 公司采纳香港联交所上市规则附录14的企业管治守则[123][125] - 董事会每年至少检讨一次企业管治常规[126] - 公司2018年度持续遵守企业管治守则条文[126] - 董事会负责监督公司整体策略发展和监控财务表现[126] - 公司独立非执行董事人数符合上市规则要求至少3人[144] - 公司所有董事均接受企业管治及监管发展相关培训[161] - 董事会会议至少提前14天通知所有董事[149] - 董事会文件通常在会议前至少3天发送给董事[149] - 公司已获得所有独立非执行董事的年度独立性确认[148] - 公司已采纳董事会多元化政策，涵盖性别、年龄、教育背景等维度[177][179] - 提名委员会负责制定董事提名程序及评估候选人资格标准[182][183] - 审核委员会已审阅集团2018年度经审计财务报表[189] - 董事会未设立企业管治委员会，相关职能由全体董事承担[195][198] - 企业管治政策强调董事会质量、有效内控及披露透明度[196][198] - 董事会定期检讨合规政策及董事培训发展计划[197][198] - 董事会监督公司对法律及监管要求的合规情况[195][197][198] - 制定员工及董事行为守则规范商业交易标准[197][198] - 企业管治报告涵盖守则遵守情况及披露内容[195][198] 董事及高管背景 - 执行董事董淳女士拥有22年香港金融服务经验[92] - 首席执行官陈骁航女士33岁，持有工商管理硕士学位[92] - 非执行董事李小鲁先生曾任中美文化交流顾问[96] - 黄耀傑担任公司薪酬委员会主席及审核委员会和提名委员会成员[102][103] - 黄耀傑持有香港科技大学投资管理理学硕士学位及香港中文大学电子工程学理学硕士学位[102][103] - 黄耀傑为香港会计师公会、英国特许公认会计师公会及英格兰及威尔士特许会计师公会资深会员[102][103] - 黄耀傑自2011年起担任KVB昆仑集团控股有限公司总裁兼集团首席财务官[106][108] - 赵贤明担任公司审核委员会主席及薪酬委员会和提名委员会成员[112] - 赵贤明持有外交学院国际法硕士学位并为企业风险管理师[112] 公司基本信息和结构 - 公司股份代号为01822[1][7] - 核数师为大华马施云会计师事务所有限公司[7] - 主要往来银行为交通银行股份有限公司香港分行[7] - 公司注册办事处位于开曼群岛[1][7] - 香港总部及主要营业地点位于金钟道88号太古广场二座36楼3618室[7] - 公司网站为www.hongdafin.com[7] - 香港股份登记处为卓佳证券登记有限公司[7] - 法律顾问为尼克松•郑黄林律师行[7] 融资与资本结构 - 公司配售新股176,580,000股，每股价格0.3港元，总募集资金约52,974,000港元[78] - 配售所得款项净额约50,681,000港元（扣除交易成本）计入股份溢价账[78] - 已发行股份总数于2018年末达6,810,750,454股，面值总额68,107,505港元[75] 抵押与担保 - 集团贸易应收账款抵押金额达665.6百万港元（2017年：602.2百万港元）[84] - 投资物业抵押金额达250.5百万港元（2017年：218.8百万港元）[84] - 集团为联营公司提供最高205.0百万港元担保（2017年：205.0百万港元），其中17.7百万港元已动用[84] - 未偿还资本承担达136.2百万港元（2017年：26.4百万港元）[84] - 公司车辆抵押金额2.4百万港元（仅2017年数据）[84] 人力资源 - 公司员工总数147人，较2017年51人增长188%[88] - 员工成本总额5340万港元，较2017年2420万港元增长121%[88] - 董事及高管薪酬政策基于绩效、资历和市场条件确定[88] - 高级管理层薪酬分布：5人低于100万港元，3人在100万至150万港元之间，2人在150万至200万港元之间[171] 股东事务与会议 - 2018年度未派发股息（2017年：无）[85] - 股东名册将于2019年5月27日至31日暂停登记[88] - 年度股东大会定于2019年5月31日举行[88] 宏观经济背景 - 中国2018年GDP同比增长6.6%，超过年初设定的6.5%年度目标[12] - 预计到2030年，人工智能将为中国GDP带来26%的增长[12] - 预计到2030年，人工智能将为全球经济增加13万亿美元，推动GDP增长16%[12] 其他事项 - 公司无重大附属公司或联营公司收购处置事项[88] - 年报数据截至2018年度[199][200]