股东减持计划 - 环球印务股东香港原石国际有限公司拟减持不超过320.04万股 占总股本1% 减持原因为股东自身资金需求[1] - 山西汾酒股东华创鑫睿（香港）有限公司拟减持不超过1620.06万股 占总股本1.33% 减持原因为股东联和基金到期清算退出[3][4] - 瑞丰高材大股东桑培洲拟减持不超过240万股 占总股本0.9584%[12] - 长亮科技董事兼财务负责人赵伟宏拟减持105万股 占总股本0.129%[14] - 仲景食品董事刘红玉拟减持不超过15万股 占总股本0.1%[14] - 海泰科2股东拟合计减持不超过2.53%公司股份 其中苏州新麟三期创业投资企业拟减持全部146.81万股（占总股本1.53%） 赵冬梅拟减持不超过96.1万股（占总股本1%）[15] 资产收购与重组 - 向日葵拟以发行股份及支付现金方式购买兮璞材料100%股权及浙江贝得药业40%股权并募集配套资金 兮璞材料主营高端半导体材料包括半导体级高纯度电子特气、硅基前驱体等产品[1] - 华海诚科发行股份及可转换公司债券购买资产并募集配套资金方案获证监会批准 配套资金募集不超过8亿元[8] - 金帝股份签署股权收购框架协议 拟收购优尼精密控股权 标的公司主营齿轮、变速箱及汽车零部件制造[10] 重大合同与项目中标 - 中油工程全资子公司中国石油管道局工程有限公司签署阿联酋LNG输送管线项目EPC合同 金额5.13亿美元（约36.88亿元） 项目包括建设180.5千米天然气管线 工期36个月[2] - 林洋能源预中标国家电网计量设备项目 中标总金额约1.42亿元 产品包括A级单相智能电能表、B级三相智能电能表等[6] 控制权变更与停复牌 - 冠中生态筹划控制权变更 控股股东及实控人可能变更 股票及可转债自9月22日起停牌不超过2个交易日[2] - 向日葵因资产购买事项股票于9月22日复牌[1] 产品研发与资质获批 - 兄弟科技全资子公司获碘帕醇注射液药品注册证书 该产品为化学药品4类 已纳入国家医保甲类目录和第七批集采目录[5] - 汇绿生态控股子公司签订光模块项目租赁合同 租赁面积2.1万平方米用于建设年产150万支光模块生产基地 租赁期5年含4个月免租期[17] 公司治理与人员变动 - 臻镭科技实际控制人、董事长郁发新被实施留置措施 暂不能履行董事职责 公司控制权未变化且经营正常[16] 股东减持计划终止与现金分红 - 丰山集团股东顾翠月及董事单永祥、吴汉存提前终止减持计划 顾翠月已减持23.05万股 单永祥减持31.3万股 吴汉存减持16.74万股[19] - 华康股份拟每股派发现金红利0.2元（含税） 合计派发约6061万元[19] - 中油工程拟每股派发现金红利0.0130元（含税） 合计派发7258.09万元[19][20]

股价表现 - 9月22日盘中上涨2.10%至17.05元/股 成交额6214.60万元 换手率2.43% 总市值42.94亿元 [1] - 今年以来股价累计上涨82.39% 近5日下跌2.79% 近20日下跌7.29% 近60日上涨53.19% [1] - 年内5次登上龙虎榜 最近一次9月1日龙虎榜净买入2287.96万元 买入总额1.26亿元(占比20.45%) 卖出总额1.03亿元(占比16.74%) [1] 资金流向 - 主力资金净流入112.09万元 特大单买卖金额均为104.60万元(占比1.68%) [1] - 大单买入671.86万元(占比10.81%) 卖出559.77万元(占比9.01%) [1] 公司基本面 - 2025年上半年营业收入2.72亿元 同比增长12.86% 归母净利润5901.87万元 同比增长15.14% [2] - 主营业务收入构成：阀门销售80.11% 阀门零件及管件销售11.72% 机械铸件及其他4.44% 过滤器销售3.72% [1] - A股上市后累计派现4.09亿元 近三年累计派现2.01亿元 [3] 股东结构 - 截至6月30日股东户数9393户 较上期增加1.00% 人均流通股12858股 较上期减少0.98% [2] - 诺安多策略混合A(320016)新进为第八大流通股东 持股93.98万股 [3] 行业属性 - 所属申万行业：机械设备-通用设备-金属制品 [2] - 概念板块涵盖：人工智能 QFII持股 IDC概念 一带一路 出海概念等 [2]

股价表现 - 4个交易日内录得3个涨停 累计涨幅达23.36% 累计换手率为56.08% [2] - 最新交易日成交量1900.70万股 成交金额2.54亿元 换手率6.16% [2] - 因连续三个交易日涨幅偏离值累计达20%上榜龙虎榜 营业部席位合计净买入7598.21万元 [2] 财务数据 - 上半年营业收入7.75亿元 同比增长19.99% [2] - 上半年净利润3488.11万元 同比增长25.31% [2] - 基本每股收益0.1100元 加权平均净资产收益率3.36% [2] 公司基本信息 - 江苏海鸥冷却塔股份有限公司成立于1993年11月12日 [2] - 注册资本30875.1768万人民币 [2] 近期资金流向 - 9月17日主力资金净流入9550.27万元 当日涨幅9.97% [2] - 9月18日主力资金净流入3230.61万元 当日涨幅9.97% [2] - 9月19日主力资金净流出8569.36万元 当日跌幅7.28% [2]

资料显示，成都中寰流体控制设备股份有限公司位于中国(四川)自由贸易试验区成都市双流区西南航空 港空港四路2139号，成立日期2009年9月14日，上市日期2021年11月15日，公司主营业务涉及阀门执行 机构、井口安全控制系统和橇装设备的设计/研发、生产及销售。主营业务收入构成为：阀门执行机构 36.80%，井口安全控制系统34.35%，橇装设备17.11%，零部件11.16%，其他(主营)0.49%，其他(补 充)0.08%。 截至6月30日，中寰股份股东户数5836.00，较上期增加10.74%；人均流通股16956股，较上期减少 9.70%。2025年1月-6月，中寰股份实现营业收入1.04亿元，同比减少11.26%；归母净利润1586.25万元， 同比减少25.43%。 分红方面，中寰股份A股上市后累计派现1.09亿元。近三年，累计派现8284.00万元。 机构持仓方面，截止2025年6月30日，中寰股份十大流通股东中，创金合信北证50成份指数增强A （019993）位居第九大流通股东，持股63.68万股，为新进股东。 来源：新浪证券-红岸工作室 9月19日，中寰股份跌0.14%，成交额2044.92 ...

核心观点 - 中国盈利基本面回升的牛市行情可能正在孕育 降息后开启场景转换 关注港股补涨行情及成长投资从科技驱动转向出口出海 制造业顺周期机会成为中期主线 [1][4] 美联储预防式降息影响 - 1995年、1998年、2019年和2024年美联储预防式降息后 美国经济基本实现软着陆 GDP增速扭转下行趋势且失业率略有下行 [1] - 美联储小幅上调2025-2027年实际GDP增长预测 下调2026-2027年失业率预测 [1] - 预防式降息对美股意味着流动性增强且经济企稳概率回升 美股在历次预防式降息后表现较好 [1] - 降息缓解新兴市场汇率贬值压力 为内部货币政策提供施政空间 多个新兴经济体对美汇率走强 [2] - 美国软着陆将拉动新兴市场需求 中国作为净出口大国将受益于海外资本开支构成的外需与新兴市场复苏的外需拉动 [2] 出口出海机会 - 2019年和2024年降息周期中 A股出口型上市公司（海外营收占比前30%公司）相较沪深300有超额收益 [3] - 18个细分二级行业受益于本轮预防式降息 分为三类：投资相关资本品（光伏/通用设备/半导体/通信设备/商用车） 制造业景气复苏中间品（塑料/电子化学品/化学制品） 产业趋势消费医药（游戏/个护用品/服装家纺/医疗器械） [3] 行业配置方向 - 上游资源（铜/铝/油/金） 资本品（工程机械/重卡/锂电/风电设备） 原材料（基础化工品/玻纤/造纸/钢铁）同时受益于国内反内卷经营改善及海外制造业活动修复 [4] - 盈利修复后内需领域机会显现：食品饮料/猪/旅游及景区 [4] - 保险长期资产端受益于资本回报见底回升 其次为券商 [4] 市场机会 - 流动性压制解除后 6-8月滞涨的港股或有补涨行情 [1][4] - 成长投资从科技驱动逐步转向出口出海 [1][4]

股价表现 - 截至2025年9月19日收盘价13.81元 较上周14.19元下跌2.68% [1] - 本周最高价14.19元(9月15日) 最低价13.59元(9月18日) [1] - 当前总市值56.67亿元 在通用设备板块市值排名98/216 全A股排名2996/5153 [1] 股权激励计划 - 拟向174名激励对象授予600万股限制性股票 占总股本1.46% [1] - 股票来源为二级市场回购A股 授予价格7.29元/股 [1] - 激励对象涵盖高级管理人员及核心管理人员 不含独立董事与监事 [1] - 计划有效期最长48个月 设12/24/36个月限售期 解除限售比例分别为40%/30%/30% [1] - 以2025-2027年营业收入和净利润为业绩考核指标 解除限售比例与业绩完成度挂钩 [1] - 个人绩效考核分优良/合格/不合格三档 对应解除限售比例分别为100%/80%/0% [1] - 计划需经股东大会审议通过后实施 [1]

公司经营状况 - 公司在手订单较多且产能充足 [2] - 根据核电、地铁等项目建设进度分批次供货 [2] - 收入确认时间点因建设周期不同而存在差异 [2] 行业发展与战略 - 核电行业进入积极发展时期 [2] - 公司将积极参与核电相关项目招投标工作 [2] - 招投标工作为未来经营业绩增长奠定基础 [2]

核电阀门业务收入确认周期 - 核电阀门业务收入按实际交货进度分批次确认 [1] - 每个订单的收入确认周期通常为2-3年 [1] 订单执行流程 - 订单生效后按流程进行合同执行的合理排产 [1] - 排产计划需经业主审核通过后发出生产指令方可启动生产 [1] - 一般在接单后的第二、第三年陆续分批交货 [1]

板块整体表现 - 通用设备板块较上一交易日下跌1.94% [1] - 上证指数下跌0.3%至3820.09点 深证成指下跌0.04%至13070.86点 [1] 领涨个股表现 - 绿岛风(301043)涨幅20.01% 收盘价46.25元 成交量5.45万手 成交额2.38亿元 [1] - 细威股份(663639)涨幅6.50% 收盘价40.47元 成交量9.48万手 成交额3.76亿元 [1] - 普莱得(301353)涨幅6.47% 收盘价29.30元 成交量4.71万手 成交额1.34亿元 [1] - 天罡股份(832651)涨幅5.87% 收盘价38.24元 成交量3.02万手 成交额1.13亿元 [1] - *ST华庆(600421)涨幅5.03% 收盘价8.15元 成交量6424手 成交额523.56万元 [1] 领跌个股表现 - 五洲新春(603667)跌幅10.00% 收盘价46.62元 成交量45.24万手 成交额21.51亿元 [2] - 汉威科技(300007)跌幅9.87% 收盘价62.90元 成交量61.54万手 成交额39.71亿元 [2] - 安培龙(301413)跌幅9.05% 收盘价171.00元 成交量6.38万手 成交额11.02亿元 [2] - 海能技术(430476)跌幅7.95% 收盘价26.62元 成交量5.91万手 成交额1.61亿元 [2] - 荣亿精密(873223)跌幅7.88% 收盘价19.17元 成交量10.58万手 成交额2.09亿元 [2] 资金流向情况 - 板块主力资金净流出49.92亿元 [2] - 游资资金净流入6.14亿元 [2] - 散户资金净流入43.78亿元 [2] - 国机精工(002046)主力净流入1.22亿元 占比7.16% [3] - 新莱应材(300260)主力净流入9331.06万元 占比4.16% [3] - 银龙股份(603969)主力净流入6758.45万元 占比16.38% [3] - 泰尔股份(002347)主力净流入5785.18万元 占比6.53% [3] - 五洋自控(300420)主力净流入5027.46万元 占比10.41% [3]

大宗交易情况 - 9月18日发生一笔大宗交易 成交量73.12万股 成交金额2338.38万元 成交价31.98元与收盘价持平[2] - 买方为中信证券深圳滨海大道营业部 卖方为高盛证券上海浦东新区世纪大道营业部[2] - 近3个月累计发生2笔大宗交易 合计成交金额6495.33万元[2] 股价及资金表现 - 当日收盘价31.98元 下跌1.30% 日换手率4.20% 成交额9.20亿元[2] - 全天主力资金净流出5858.45万元 近5日累计下跌0.56%[2] - 近5日资金合计净流出8633.67万元[2] 融资余额变化 - 最新融资余额3.88亿元 近5日增加4775.79万元 增幅达14.04%[3] 公司基本信息 - 安徽应流机电股份有限公司成立于2006年4月25日 注册资本67903.6441万元人民币[3]