项目概况 - 北京朝阳区黑庄户乡建成总建筑面积62万平方米的鲜活农产品流通中心 承担保障首都农产品安全供应的重任 [1] 行业技术挑战 - 农产品流通中心地面需承受每日数万次运输车辆和重型设备的物理冲击 [3] - 地面需抵御水渍 油脂 有机酸及强酸强碱等化学物质的持续侵蚀 [3] - 食品流通环节要求地面具备无毒 抗菌 防霉特性 并能承受从零下数十度到常温的剧烈温差变化 [6] 解决方案核心技术 - 采用水性聚氨酯砂浆地坪系统 具备超凡耐磨抗压能力 可应对重型设备长期碾压 [8] - 高强度粘结特性有效弥合基层微裂缝 防止开裂 起皮 脱层等问题 [8] - 系统形成致密防护层 隔绝水 油及各类化学物质渗透 [9] - 材料通过食品级安全认证 不含有毒溶剂和重金属 具备主动抑菌防霉功能 [10] - 环保配方以水为分散介质 施工过程几乎不产生挥发性有机物 [10] 工程实施体系 - 执行"精工细作七步法"标准化施工流程 确保系统性能完美释放 [12] - 专业团队全程把控基层处理至养护各环节 严格监控施工细节 [15] - 针对冷藏区 常温区 分拣区等不同功能区域提供定制化解决方案 [15]

纪要涉及的行业和公司 - 行业：建筑涂料行业 - 公司：三棵树、立邦、多乐士、美涂士、嘉宝莉、东方雨虹、德爱威、贝斯美、同意、宝利来、美惠 纪要提到的核心观点和论据 价格竞争与调整 - 2024 年立邦和三棵树恶性价格竞争，“月白高遮盖涂料”和“专业实施力 Pro”原本 70 - 75 元/桶降至 65 元及以下，立邦销量增约 30%但销售额未增，企业意识到牺牲利润难扩份额，预计 2025 年价格修复[1][2] - 2024 年三棵树未调出厂价（约 85 元），经销商“玉林计划”使售价降；立邦公司层面策略降中低端产品价以提市占率[1][4] - 2025 年立邦多次提价，因给新加坡交付利润高且三棵树在美丽乡村市场份额提升，一二线市场疲软，提价促经销商囤货[1][5] 市场表现与需求 - 2025 年三棵树零售环节增长快，或动摇立邦市场份额[5] - 乳胶漆市场逐步修复，各价格段产品有一定需求，中低档及工装产品集中 100 元以下，高档产品在 300 - 500 元区间，销售结构占比 50% - 60%[8] - 零售端市场渐好，二手房销售自 2024 年四季度改善，但占比仅约 30%，高品质住宅需求增加带动材料需求[11] 企业竞争策略 - 三棵树与立邦 C 端市场未直接竞争，三棵树在三四五六线城市份额大，立邦锁定特一二线城市，三棵树“强腰固盘冲锋进城”，以服务加成和社区店形式进特一二线城市[12] - 立邦刷新服务与三棵树马上住服务模式不同，立邦强绑定经销商补充利润，三棵树更灵活，侧重撬动美涂士等客户[2][16] - 立邦定价专注特一二线城市（占 70%），双包模式满足工长需求；三棵树适合多品类经营者，零售价格是出厂价 2.5 - 3 倍，经销商毛利率 66%[17][18][20] 美丽乡村业务 - 美丽乡村业务活跃，仿石漆或水包砂涂装成主流，农村农户住宅存量面积约 1700 万亿平米，涂料企业增长 20% - 30%[23][24] - 水包砂市场三棵树 2024 年销售额约 6 亿元（占比不到 3%），立邦约 4 亿元（占比不到 2%），前 50 家企业市占率总和不超 15%，三棵树和立邦具全品类竞争能力，有望成赢家[25] - 农村自建房涂装市场立邦和三棵树具全品类优势，预计主导 280 亿规模市场[26] 未来市场趋势 - 预计未来三年三棵树和立邦合计市占率超 30%，目前约 3%，凭借规模和成本控制优势提升份额[32] - 未来不会提价，因原材料成本降低，当前毛利率优化约 2 个百分点，销售旺季预计利润比去年同期提升 1 - 2 个百分点[33] 其他重要但可能被忽略的内容 - 国家全装修政策使传统 ToC 涂料企业转 ToB 与大型房企合作，房企压低成本致涂料企业利润受损，但长期看高品质住宅需求增加利于行业发展[1][10][14] - 经销商囤货受提价影响，立邦等有定价权品牌提价促囤货，C 端零售或乳胶漆市场囤货意愿强，ToB 大型工装项目囤货意愿弱[9] - 立邦和三棵树重视全包服务负面评价，制定执行标准确保高质量交付，提升客户满意度[22] - 嘉宝莉农村自建房业务情况不明，艺术漆曾有声量，近年无起色，工程领域或跟北新建材参与项目，团队 100 人，预计年销售额难超 3 - 4 亿元[27] - 其他品牌难通过补充产品线参与竞争，立邦和三棵树进入第四竞争阶段，多乐士等难搭建完整体系[28] - 企业在产品竞价竞争阶段成功关键是强大生产和成本控制能力，东方雨虹跨品类扩展涂料市场遇挑战[29] - 美丽乡村业务平米报价，水包砂外墙 70 - 200 元不等，价格竞争加剧，2021 年 16 - 18 元/公斤，2025 年降至 9 - 10 元/公斤[30] - 降价由立邦和三棵树发起，规模化生产降低成本，推行单一颜色大规模生产洗牌市场[31]

环保理念与国际市场 - 中国仿石漆凭借水性工艺和低VOC配方符合国际绿色建筑标准，成功进入环保评级严苛的欧洲市场 [2] - 产品填补了国际市场对环保型建筑材料的需求缺口 [2] 技术创新与产品性能 - 中国企业通过纳米自修复技术和超耐候树脂体系，将产品耐人工气候老化时长提升至2000小时以上，远超国家标准 [4] - 技术创新解决了传统仿石漆寿命短、易褪色的痛点，提升了国际市场竞争力 [4] 新兴市场扩张 - 东南亚、南亚快速城市化及天然石材开采受限为中国仿石漆创造机遇 [6] - 企业通过"一带一路"工程将销售网络延伸至23个国家，并通过建立生产基地和提供整体解决方案站稳脚跟 [6] 文化赋能与产品设计 - 企业从传统建筑与文物中汲取灵感，将宫廷美学融入产品设计，打造兼具文化底蕴与现代审美的外墙方案 [10] - "文化+科技"模式吸引欧美等注重文化内涵市场的关注 [10] 服务升级与竞争优势 - 企业通过定制服务、工匠培训、全流程解决方案提升服务品质，施工满意度超98%，复购率高出行业40% [13] - 参与国际合作、获取权威认证、推动标准制定进一步提升了国际市场话语权 [13] 行业前景 - 中国仿石漆正以环保、技术、市场、文化等全方位优势重塑国际建筑装饰材料格局 [15]

行业背景与政策驱动 - 建筑涂料行业正经历从传统高耗能向低碳环保的深刻转型，与国家"双碳"战略和绿色建筑标准全面推进密切相关 [1] - 仿石漆作为仿天然石材纹理效果的厚质型建筑涂料，普及率不断提高，成为绿色建材转型的重要方向 [1] - 天然石材开采破坏环境，瓷砖制造能耗大，仿石漆成为"双碳"目标下的重要替代方案 [3] 公司市场地位与业绩 - 公司连续五年稳居仿石漆市占率榜首，2024年销量超10万吨，市场份额占比超7% [1][2] - 公司成功进军东南亚等海外市场，拓展国际化业务 [2] - 公司从追赶者成长为行业标准制定者，成为观察新型建材产业践行"双碳"战略的典型样本 [1] 技术创新与产品优势 - 公司通过纳米自修复技术和超耐候树脂体系，将产品耐紫外线老化时长提升至4000小时以上，远超国家标准（2000小时） [1] - 公司研发并生产仿真度达99%以上、20年耐老化、零甲醛的仿石涂料系列，攻克行业三大难题 [2] - 水性低VOC配方被纳入《绿色建筑评价标准》修订草案，降低生产污染和建筑全生命周期碳足迹 [1] 研发投入与人才建设 - 公司建立国家级实验室、4大研发平台与6大研发中心，引入诺贝尔化学奖得主杰马里·莱恩教授等顶尖专家 [2] - 公司连续三年举办"国漆国匠"全国涂装大赛，通过"以赛育才"模式培养技术工匠，推动工艺创新 [3] 产品应用与市场拓展 - 仿石漆应用于低能耗城市建筑、外墙翻新老旧小区、美丽乡村自建房等场景 [2][6] - 产品应用于福耀科技大学园区等高端项目 [4] - 推出故宫宫廷文化联名仿石漆系列，成为高端别墅与文旅项目的热门选择 [3] 商业模式与社会责任 - 公司从"产品竞争"升级为"生态赋能"和"文化赋能"，通过产业链重构+全链路服务生态破局 [3] - 推出涂料焕新补贴惠及千万家庭，将产品研发与社会责任深度绑定 [5] - 通过"培养一个工匠，振兴一门技艺，带动一个产业"模式践行社会责任 [3]

股东大会安排 - 2024年年度股东大会现场会议将于2025年5月21日14时在上海青浦工业园区新涛路28号公司一楼生态圈厅召开 [3] - 网络投票通过上交所系统进行，交易系统投票时间为9:15-9:25/9:30-11:30/13:00-15:00，互联网投票时间为9:15-15:00 [3] - 会议将审议12项议案包括董事会工作报告、财务决算报告、不分配利润预案等，并听取独立董事述职报告 [6] 公司经营情况 - 2024年实现营业收入20.52亿元同比下降34.01%，归母净利润亏损3.29亿元同比下降647.21% [11] - 建筑涂料收入下降25.01%，防水材料收入2.68亿元同比增长3.89%，总资产63.41亿元较上年减少1% [11] - 经营活动现金流净流出4.19亿元同比降195.74%，主要因工程款支付减少及票据结算变化 [21] 行业环境分析 - 2024年房地产新开工面积下降23%，竣工面积下降27.7%，商品房销售面积下降12.9% [7] - 涂料行业总产量3534万吨降1.6%，收入4089亿元增1.56%，利润262.9亿元增9.34% [8] - 建筑防水材料市场规模约2000亿元，呈现"一超多强"格局并向绿色化、智能化发展 [9] 发展战略规划 - 2025年将聚焦管理质效提升，推动业务向C端、G端转型，实行业务团队合伙机制 [13] - 已引进RUST-OLEUM品牌布局高端零售市场，构建多品牌矩阵覆盖6亿乡镇用户 [5] - 计划2025年申请不超过65亿元综合授信额度，子公司互保额度不超过50亿元 [26] 公司治理调整 - 拟取消监事会设置，改由董事会审计委员会行使监事会职权 [31] - 修订公司章程删除监事会专章，同步修订独立董事工作制度等治理文件 [32] - 2024年董事会召开7次会议，股东大会2次，披露定期报告及临时公告83篇 [12]