融资计划 - 公司拟非公开发行A股股票募集资金总额不超过人民币7.1亿元 向不超过35名特定对象发行[1] - 募集资金拟投入四个项目 包括标签标识印刷材料扩产项目2.43亿元 电子级功能材料扩产升级项目2.21亿元 研发中心升级项目3630万元 补充流动资金2.1亿元[1] - 该预案已通过董事会审议 尚需股东会审议通过 上交所审核及证监会同意注册 拟于9月29日召开临时股东会审议[1] 业务发展 - 公司已建成柔性传感器中试线并推出多款产品 研发中心升级项目将加速高端材料研发升级与产业化[2] - 市场关注的人形机器人电子皮肤项目未成为本次定增募投项目[2] - 上半年实现营收13.34亿元 同比增长15.4% 但净利润约5093.48万元 同比下滑19.58% 出现增收不增利情况[3] 股权结构 - 实控人夏厚君直接持有44.98%股份 通过嘉兴进取企业管理合伙企业间接控制5.37%股份 合计控制50.35%股份[2] - 本次发行完成后实控人持股比例将下降 但控制权不会发生变化[2] 股价表现 - 公司因电子皮肤概念在2024年12月24日至2025年2月21日期间37个交易日内累计上涨259.82%[2] - 截至9月2日收盘价33.4元/股 较2月21日高点62.83元/股下跌46.84%[3]

财务表现 - 公司上半年扣非归母净利润实现19%同比增长 [1] - 2025-2027年预计归母净利润分别为0.82亿元、1.21亿元、1.59亿元 [1] - 2025-2027年净利润同比增速预计达23%、47%、32% [1] 产能与业务进展 - 新增产能逐步释放推动收入与利润稳健增长 [1] - 四川晶华规划10亿平方米新型胶粘材料及10万吨可降解纸基新材料产能 [1] - 第一期项目于2024年年底完工 投产设备产能处于爬坡阶段 [1] 产品与市场拓展 - 核心产品市场占有率持续提升 [1] - 多模态柔性传感器业务成为新增长极 [1] - 柔性触觉传感器与人形机器人电子皮肤领域有望打开成长空间 [1] 估值指标 - 当前对应2025-2027年PE估值分别为87倍、59倍、45倍 [1]