IPO进展 - 公司IPO审核状态从"中止"变更为"已受理"[1] - 自2008年启动A股上市计划以来历经17年波折，期间多次因财务资料过期导致进程中断[5] - 截至2025年6月仍在IPO候场，最新状态为"已受理"[1][5] 财务表现 - 2024年营业收入101 97亿元，较2023年减少3 90亿元（降幅3 68%）[2][3] - 2024年净利润35 03亿元，较2023年减少3 33亿元（降幅8 84%）[1][3] - 总资产规模达6,727 30亿元（2024年末）[2] - 利润下滑主因系LPR持续下调及让利实体经济影响[3] 资产质量 - 2024年不良贷款率1 01%，较2022-2023年的0 93%有所攀升[3] 合规风险 - 2022-2024年累计收到14张监管罚单，涉及罚款总额1,175 53万元[1][3] - 2024年因贷款业务违规、风险分类不准确等问题被罚210万元，5名工作人员受警告[4] - 主要违规事项包括：贷款资金违规流入房地产领域、贷后管理失职、强制购买保险等[4] 高管薪酬 - 董事长2024年薪酬189 39万元，行长薪酬174 21万元[3] 历史数据 - 2022-2024年营业收入分别为102 79亿元、105 87亿元、101 97亿元[2] - 2022-2024年净利润分别为36 48亿元、37 65亿元、35 03亿元[2]

顺德农商行撤回IPO申请 - 公司主动撤回深交所主板IPO申请 因战略规划调整 未来将根据市场环境择机重启 且暂无H股上市计划 [1][2][4] - 公司IPO排队历时六年 2017年启动A股上市 2019年6月获证监会受理 2023年3月转注册制审核 但未在6月30日前完成财务资料更新 导致审核终止 [3][4] - 公司原计划发行不超过16.94亿股 占发行后总股本25% 由中金公司保荐 [3] 公司基本情况 - 公司是全国最大县域法人金融机构 总资产超4800亿元 位列全国农商行第11位 [6] - 公司存贷款市场份额长期稳居顺德地区银行业首位 依托当地活跃的民营经济及村居富裕优势 [6] - 股权结构显示 公司总股本51亿股 国有股东持股约10% 超8.7万户股东为当地民企和居民 美的集团及其关联方合计持股9.77%为第一大股东 [5] 行业动态 - 2023年3月以来已有6家中小银行撤回IPO申请 目前A股排队银行仅剩5家 [2][9] - 2024年有3家资产规模不足千亿的中小银行撤回申请 2025年广州银行和顺德农商行两家较大规模银行也相继撤回 [8] - 广东农合机构形成"1+7"市场体系 多家农商行脱离省联社系统 管理权移交当地政府 [7] 其他银行IPO情况 - 目前A股排队银行包括湖州银行（已问询）、湖北银行、江苏昆山农商银行、东莞银行、广东南海农商银行（均为已受理状态） [9] - 宜宾市商业银行2025年1月在港交所上市 成为近三年全国银行业唯一上市银行 [9]

中小银行IPO撤回现状 - 2023年3月注册制审核以来已有6家中小银行撤回A股IPO申请，包括广州银行、广东顺德农商银行、重庆三峡银行、亳州药都农商银行、江苏海安农商银行、安徽马鞍山农商银行 [1] - 撤回原因主要为"战略规划调整"，且无赴港上市安排 [1] - 目前排队银行减少至5家，仅湖州银行处于"已问询"状态，其余均为"已受理" [2] 银行IPO市场环境分析 - 2022年1月后银行A股IPO进入"空窗期"，兰州银行为核准制下最后一家上市银行 [2] - 2023年8月证监会阶段性收紧IPO节奏，2024年4月政策明确优先支持科技型企业上市 [3] - 银行业市净率普遍低于1倍PB，估值处于低位，中小银行面临"融资难"与"估值低"困境 [3] 行业经营环境变化 - 商业银行净息差跌至1.43%，低于合意临界值1.8%和同期不良贷款率1.51% [4] - 招商银行指出净息差与不良率倒挂将难以覆盖信用、运营、资本三大成本 [4] - 银行业进入低利率、低利差、低盈利时代，需差异化经营强化风险管理 [4] 战略调整方向 - 撤单银行选择节约成本、优化资源配置，聚焦经营质效提升而非单一上市目标 [4] - 部分银行明确未来将根据市场环境择机重启上市计划 [5] - 注册制改革深化有望改善中小银行上市环境，差异化竞争可夯实上市基础 [5]

恒丰银行高管变动 - "80后"白雨石获批出任恒丰银行董事、行长，金融监管总局批复日期为6月19日 [1][6] - 白雨石出生于1982年10月，2023年1月任副行长，2024年3月拟任省管企业正职 [5][8] - 白雨石现任职务为党委副书记、董事、行长，此前代为履行行长职责 [6][8] - 恒丰银行行长职位自2022年8月空缺近三年，原行长王锡峰辞职 [9] 高管背景与团队 - 白雨石毕业于中国社会科学院，拥有经济学硕士学位及CPA、CFA、FRM资格 [8] - 曾任职中国银行财务管理部，2015年加入恒丰银行后历任资产负债管理部、金融市场部等关键部门负责人 [8] - 恒丰银行现任高管团队包括4名副行长及首席风险官、首席信息官等 [7] 公司基本情况 - 恒丰银行为12家全国性股份制商业银行之一，前身为1987年成立的烟台住房储蓄银行 [9] - 注册资本1112亿元，居全国银行业第五位，国有股权占比89.7% [9] - 前三大股东为山东省金融资产管理股份(46.61%)、中央汇金(40.46%)、新加坡大华银行(3%) [9] 财务与战略目标 - 2024年营业收入257.75亿元(同比+1.98%)，净利润53.57亿元(同比+4.3%) [10] - 总资产1.54万亿元，存贷款余额均为0.86万亿元，不良贷款率1.49% [10] - "1443"战略目标包括建设一流股份制银行，3年达上市条件，10年进入第一梯队 [10] - 目前为12家股份行中两家未上市银行之一，2025年已启动上市准备工作 [10]

恒丰银行高管变动 - "80后"白雨石获批出任恒丰银行董事、行长，金融监管总局核准其任职资格，要求3个月内到任并持续学习监管法规[2][4][5] - 白雨石出生于1982年10月，拥有经济学硕士学位及CPA/CFA/FRM资格，2015年加入恒丰银行，历任资产负债管理部、金融市场部等关键部门负责人，2023年1月任副行长[3][8][9] - 恒丰银行行长职位自2022年8月王锡峰辞职后空缺近三年，白雨石2024年5月已以"拟任行长"身份部署经营工作[9][11] 公司基本情况 - 恒丰银行为全国12家股份制银行之一，前身为1987年烟台住房储蓄银行，2017年启动市场化改革，2019年完成不良资产剥离和战投引进[11] - 注册资本1112亿元居银行业第五，国有股权占比89.7%，前三大股东为山东省金融资管(46.61%)、中央汇金(40.46%)和大华银行(3%)[11] - 2024年总资产1.54万亿元，存款/贷款余额均为0.86万亿元，不良贷款率1.49%，营收257.75亿元(+1.98%)，净利润53.57亿元(+4.3%)[11] 战略规划与上市进展 - 提出"1443"目标定位，总目标是建设一流股份制银行，规划3年达上市条件、5年盈利达行业中游、10年进入第一梯队[12] - 2015年曾筹划上市但因两任董事长被查中断，现为全国未上市的两家股份行之一(另一家为广发银行)，2025年已全面启动上市准备[12]

股权变更 - 乌鲁木齐城交投公司无偿受让乌鲁木齐城建投资集团持有的乌鲁木齐银行568820428股股份 占14 22%股权 [2] - 受让后乌鲁木齐城交投公司将持有乌鲁木齐银行14 22%股权 或将成为第二大股东 [2] 上市进展 - 乌鲁木齐银行2024年年报明确将"推动上市"列为2025年核心工作目标 并提出推动股权确权工作 [2] - 公司自2017年3月与海通证券签订IPO辅导协议 至今仍处于上市辅导期 海通证券已发布32份辅导工作进展报告 [5] - 由于历史原因导致股权结构复杂 海通证券已针对历史沿革 股东适格性等问题提出整改建议 目前正在开展增资扩股相关工作 [7] 公司背景 - 乌鲁木齐银行成立于1997年12月 是新疆第一家具有独立法人资格的地方性股份制银行 2015年底获批更名 [7] - 目前乌鲁木齐国有资产经营集团为公司大股东 持股19 6% [7] 管理层变动 - 新疆金融监管局核准王辉乌鲁木齐银行董事长任职资格 [8] - 王辉于2024年11月13日被聘任为行长 同年11月20日获得行长任职资格批复 2025年2月28日接任董事长职务 [8]

公司股权变动 - 乌鲁木齐城交投公司无偿受让乌鲁木齐城投集团持有的乌鲁木齐银行568,820,428股股份，持股比例达14.22% [2] - 转让前乌鲁木齐城投集团为第二大股东，持股58455万股（14.61%），转让后大概率由乌鲁木齐城交投公司接替第二大股东位置 [2] - 乌鲁木齐城投集团对乌鲁木齐银行的出资历史可追溯至1997年11月10日，首次持股日期为2013年12月31日 [2] 公司基本情况 - 乌鲁木齐银行成立于1997年12月，是新疆第一家地方性股份制银行，2015年更名为乌鲁木齐银行股份有限公司 [3] - 公司总股本40亿股，员工2300余人，设有97家营业网点及6家异地分行 [3] - 2025年6月王辉接任董事长，其于2024年11月刚获行长任职资格，拥有丰富的金融行业经验 [3] 公司经营目标与业绩 - 2025年计划实现总资产2380亿元，存款余额1560亿元，贷款余额1340亿元，净利润9.45亿元，不良贷款率控制在2%以内 [4] - 2022-2024年营收分别为29.87亿元、34.56亿元、42.51亿元，净利润分别为8.73亿元、10.35亿元、9.37亿元 [4] - 2024年年报明确将"推动上市"列为2025年重点工作，并提出"继续推动股权确权工作" [4] 上市进程与挑战 - 股权结构复杂性是上市主要障碍，证监会指出需"开展增资扩股相关工作" [4] - 国泰海通证券将协助推进股东确权、股权脉络梳理及国有股权管理等工作，并为IPO财务审计提供建议 [4] - 公司已连续八年处于上市辅导期，新任董事长需解决股权结构复杂等难题 [3][4] 公司发展前景 - 公司需积极应对挑战，加快推进上市进程，为新疆经济发展做出贡献 [5] - 新任董事长被寄予厚望，有望在复杂市场环境中找到新的发展路径 [3]

公司概况与上市困境 - 广州银行多次冲击A股上市未果，2025年1月深交所终止其主板IPO审核，16年上市征程再次搁浅[3][5] - 公司2024年营业收入137.85亿元同比下滑13.86%，净利润10.12亿元暴跌66.47%[3][8] - 自2009年提出上市计划以来，IPO进程多次因财务资料过期、更换会计师等原因中止，2025年主动撤回申请[5] 财务表现与业务结构 - 利息净收入占比超70%，但2024年跌破百亿至96.67亿元同比减少18.03%[6] - 净息差收窄至1.35%较2021年下降0.8个百分点，利息净收入同比减少21.26亿元[9] - 非息收入全面萎缩：手续费及佣金净收入10.04亿元同比减少18.52%，投资收益同比下降8.68%[11][12] - 零售贷款余额骤降14.90%，信用卡贷款收缩18.11%，未能对冲对公业务风险[10][14] 资产质量与风险敞口 - 不良贷款率1.84%高于商业银行1.50%均值，关注类贷款占比4.96%潜在风险较大[6] - 涉房贷款604亿元占贷款总额13%，个人住房贷款不良率2.07%远超公司贷款0.50%[6] - 2023年计提减值损失84.82亿元，2024年拨备覆盖率158.76%风险缓冲能力薄弱[13] 公司治理与战略挑战 - 2024年11月更换第四任董事长李大龙，2018年以来行长更替三次，战略执行碎片化[16] - 股权结构集中：广州市政府持股超50%，广州金控持股42%且存在同业竞争问题[31] - 历史股东确权难题：涉及1,400名未确权股东，早期增资扩股存在定价程序瑕疵[31] 监管合规与市场环境 - 2023年罚没金额4,480万元，2024年收到8张罚单涉及贷款管理漏洞等内控缺陷[7][34] - 2023年8月后证监会收紧IPO节奏，A股银行IPO已"空窗"两年，市场环境不利[7][36] - 成本收入比从2022年24.7%反弹至2023年27.35%，经营效率持续下滑[32] 转型方向与潜在机会 - 战略聚焦粤港澳大湾区中小微企业客群，发展供应链金融、科技金融[22] - 压缩房地产敞口，加大绿色金融、先进制造业贷款占比[23] - 探索永续债、优先股等资本补充工具，缓解资本压力[25] - 推动数字化转型，提升线上获客与智能风控能力[26]

股东失信与股权问题 - 2024年末赣州银行148户股东中，多户法人股东被列为失信被执行人，部分股东股权被冻结或司法拍卖[1] - 失信股东包括江西龙事达实业、江西鼎诚房地产、新余市益群工贸等企业，其中定南县大宏教育科技被列为失信被执行人不少于7次[2] - 股东失信问题由来已久，部分企业在成为银行股东后出现经营风险[3] 股权质押与冻结情况 - 前十大股东之一江西华申投资担保质押4600万股、冻结2119.68万股，占其持股总量76.85%[4] - 2024年末21户股东质押3.27亿股，10户股东1.23亿股被冻结，11户股东2.42亿股表决权受限[4] - 江西华申投资担保已更名为江西山上投资，但银行年报仍使用原名，且该公司已被吊销执照[4][5] 股权拍卖与流拍现象 - 江西鼎诚房地产持有的500万股股权拍卖起拍价1508.75万元（较前次八五折）仍流拍[5] - 江西龙事达实业、江西博鑫房地产等股东股权多次拍卖均无人接盘[5] - 股东抗风险能力弱，2023年末股东名单中存在大量地方城投和房地产公司[5] 监管处罚与合规问题 - 2025年3月因"违规处置不良，股东资质审查不尽职"被罚款75万元[6] - 《商业银行股权管理暂行办法》要求股东需具备良好声誉和财务状况，部分股东情况与之相悖[3] - 银行2020年《股权管理实施办法》要求股东满足"最近3个会计年度连续盈利"等十项标准[5] 股权结构与上市障碍 - 2024年末第一大股东赣州市财政局持股13.33%，第二大股东江西金控持股13.15%，148户股东中超100户持股比例低于1%[6] - 股权分散和股东资质差是中小银行通病，公司2017年提出上市但进展缓慢[6] - 股东失信问题可能引发声誉风险，增加上市不确定性[7][8] 行业专家观点 - 专家建议银行加强股东准入审核和日常监控，必要时推动股权转让优化结构[3] - 大量股东被列为失信被执行人将影响上市进程，因公司治理和股权结构是审核重点[6] - 上市辅导机构通常要求银行提升股份确权比例，加强股权管理工作[7]

资产规模与业绩表现 - 截至2024年末公司资产总额达1008.32亿元同比增长10.31%突破千亿关口 [1] - 2024年营业收入17.97亿元同比下降0.69%净利润4.04亿元同比大幅下降32.84% [1] - 净息差1.50%较上年减少0.31%净利差1.42%较上年减少0.27%主要因存款成本降幅小于贷款利率降幅 [2] 营收结构与投资收益 - 利息净收入12.20亿元同比减少7.31%占营收近七成 [2] - 手续费及佣金净收入0.46亿元同比增长9.36% [2] - 投资收益3.6亿元公允价值变动损益1.45亿元同比分别增长17.58%和69.88% [2] 资产质量与风险指标 - 不良贷款余额6.87亿元不良贷款率1.32%较上年上升0.13% [3] - 拨备覆盖率198.96%较上年减少26.95%资本充足率16.51% [1][3] 战略规划与上市目标 - 公司提出"科技引领、湾区标杆、上市攻坚"三大核心任务首次公开透露上市愿景 [1][4] - 珠海国资相关企业合计持股约19.79%华发系持股9.9% [4] - 上市计划作为长期战略推进目前尚未进入筹备阶段 [4]