2024财年及第四季度营收情况 - 2024财年第四季度总营收1.325亿美元，同比增长29%；订阅收入1.186亿美元，同比增长35%[4] - 2024财年总营收4.894亿美元，同比增长31%；订阅收入4.282亿美元，同比增长41%[4] - 2024年第四季度总营收为132,475美元，较2023年同期的102,594美元增长29.1%；2024年全年总营收为489,407美元，较2023年的374,921美元增长29.0%[32] 2024财年及第四季度运营利润情况 - 2024财年第四季度GAAP运营亏损4740万美元，2023年同期为盈利20万美元；GAAP运营利润率为 - 36%，2023年同期为0%[4] - 2024财年第四季度Non - GAAP运营收入870万美元，2023年同期为140万美元；Non - GAAP运营利润率为7%，2023年同期为1%[4] - 2024财年GAAP运营亏损3.195亿美元，2023年为3050万美元；GAAP运营利润率为 - 65%，2023年为 - 8%[4] - 2024财年Non - GAAP运营收入120万美元，2023年为亏损2220万美元；Non - GAAP运营利润率为0%，2023年为 - 6%[4] - 2024年第四季度非GAAP运营收入为8680千美元，2023年同期为1391千美元；2024年全年为1224千美元，2023年为 - 22242千美元[37] - 2024年第四季度运营利润率为 - 36%，2023年同期无数据；2024年全年为 - 65%，2023年为 - 8%[38] - 2024年第四季度非GAAP运营利润率为7%，2023年同期为1%；2024年全年无数据，2023年为 - 6%[38] 2024财年及第四季度净亏损情况 - 2024年第四季度净亏损44,505美元，2023年同期净利润为2,751美元；2024年全年净亏损306,659美元，2023年全年净亏损28,931美元[32] - 2024年A类和D类普通股基本每股净亏损为1.23美元，摊薄后每股净亏损为1.25美元[32] - 2024年第四季度基本每股净亏损为 - 0.19美元，全年为 - 1.23美元；非GAAP每股净收入第四季度为0.07美元，全年为0.14美元[40] 2024财年及第四季度非GAAP净收入情况 - 2024年第四季度非GAAP净收入为11581千美元，2023年同期为3934千美元；2024年全年为14093千美元，2023年为 - 20661千美元[39] 2024财年及第四季度股权薪酬情况 - 2024年第四季度股权薪酬总计52,582美元，2023年同期为1,183美元；2024年全年股权薪酬总计316,397美元，2023年全年为8,270美元[34] - 2024年第四季度股权薪酬费用为52582千美元，2023年同期为1183千美元；2024年全年为316397千美元，2023年为8270千美元[37][39] 2024财年及第四季度现金流情况 - 2024年第四季度经营活动提供的净现金为25,138美元，2023年同期为26,795美元；2024年全年经营活动提供的净现金为61,152美元，2023年全年为21,265美元[36] - 2024年第四季度投资活动使用的净现金为441美元，2023年同期为222美元；2024年全年投资活动使用的净现金为10,212美元，2023年全年投资活动提供的净现金为84,750美元[36] - 2024年第四季度融资活动提供的净现金为24,520美元，2023年同期使用的净现金为546美元；2024年全年融资活动提供的净现金为376,453美元，2023年全年使用的净现金为3,845美元[36] - 2024年第四季度现金及现金等价物净增加48,716美元，2023年同期为26,351美元；2024年全年现金及现金等价物净增加427,087美元，2023年全年为102,400美元[36] - 2024年第四季度经营活动提供的净现金为25138千美元，2023年同期为26795千美元；2024年全年为61152千美元，2023年为21265千美元[41] - 2024年第四季度自由现金流为24697千美元，2023年同期为26573千美元；2024年全年为58534千美元，2023年为18676千美元[41] - 2024年第四季度投资活动使用的净现金为 - 441千美元，2023年同期为 - 222千美元；2024年全年为 - 10212千美元，2023年为84750千美元[41] - 2024年第四季度融资活动提供的净现金为24520千美元，2023年同期为 - 546千美元；2024年全年为376453千美元，2023年为 - 3845千美元[41] 公司股权发售情况 - 2024年11月公司完成1725万股A类普通股二次发售[11] 公司未来营收及利润率预测 - 公司预计2025财年第一季度总营收1.3 - 1.32亿美元，2025财年总营收5.83 - 5.87亿美元[12] - 公司预计2025财年第一季度Non - GAAP运营利润率为 - 9%至 - 7%，2025财年为 - 1%至1%[12] 公司客户情况 - 公司拥有超1600家客户，其中包括17%的财富500强企业[26] 公司资产及股权情况 - 截至2024年12月31日，公司总资产为823,221美元，较2023年12月31日的361,559美元增长127.7%[30] - 截至2024年12月31日，A类普通股发行并流通51,456,091股，C类普通股发行并流通63,929,619股，D类普通股发行并流通122,196,307股[30]

BIRMINGHAM, Mich., Feb. 11, 2025 /PRNewswire/ -- OneStream, Inc. (Nasdaq: OS), the leading enterprise Finance management platform that modernizes the Office of the CFO by unifying core finance and operational functions -- including financial close, consolidation, reporting, planning and forecasting -- today announced financial results for its fourth quarter and fiscal year ended December 31, 2024. Fourth Quarter 2024 Financial Highlights Total Revenue: $132.5 million, an increase of 29% year-over-year. Subs ...

BIRMINGHAM, Mich., Jan. 8, 2025 /PRNewswire/ -- OneStream, Inc. (NASDAQ: OS), the leading enterprise Finance management platform that modernizes the Office of the CFO by unifying core finance and operational functions -- including financial close, consolidation, reporting, planning and forecasting, will report financial results for its fourth quarter ended December 31, 2024 and full-year 2024, after the market close on Tuesday, February 11, 2025. OneStream will host a conference call and webcast that day at ...

投资观点 - 对OneStream (NASDAQ: OS) 给予买入评级 预计该公司业务将在可预见的未来保持快速增长 若实现 其股票可能继续以溢价交易 [1] 投资背景 - 投资方法涵盖基本面分析（自下而上等）、技术分析（历史图表分析）以及一定程度上的动量投资（财报后股价反应等） 综合各方法的优势优化投资流程 [1] - 撰写文章的目的包括追踪投资想法表现以及与志同道合的投资者交流 [1] 披露信息 - 无相关公司股票、期权或衍生品持仓 未来72小时内无增持计划 [2] - 文章为独立撰写 表达个人观点 未获得除Seeking Alpha外的其他报酬 [2] - 与提及公司无商业关系 [2] 平台声明 - 过往表现不预示未来结果 不构成投资建议 [3] - 观点可能不代表Seeking Alpha整体立场 [3] - 分析师包含专业投资者和未持牌个人投资者 [3]

公司评级与目标价 - 高盛分析师Adam Hotchkiss首次覆盖OneStream并给予买入评级 目标价37美元 [1] 财务表现与业务优势 - OneStream自FY23以来保持收入持续增长和高客户留存率 凸显其核心CPM产品的竞争力 [1] - 公司统一CPM平台满足企业对横向可扩展创新解决方案的需求 形成持久需求机会 [1] - 管理层有能力实现利润率扩张 同时强劲的净现金状况和增长的自由现金流为战略资本配置提供灵活性 [3] 行业趋势与市场机会 - 企业正从传统系统转向可扩展的创新解决方案 以应对技术快速演进和优化软件成本 [2] - 平台的可扩展性和CFO办公室领域的创新领导力 有助于扩大总可寻址市场并提高长期中标率 [2] 股价表现 - 公司股价周三上涨3.26%至31.44美元 [4]

公司融资动态 - OneStream完成1500万股A类普通股的承销公开发行 每股价格为3100美元 并全额行使超额配售权 额外发行225万股[1] - 超额配售股份中1351043股由售股股东出售 898957股由公司通过非稀释性"合成二次交易"出售[1] - 公司未从售股股东处获得任何收益 全部净收益用于从KKR Dream Holdings LLC处购买OneStream Software LLC的LLC单位[2] 交易结构 - 合成二次交易中 LLC单位购买价格等于A类股公开发行价扣除承销折扣和佣金 交易后公司普通股和LLC单位总数量保持不变[2] - 该交易设计确保股权结构未稀释 维持现有股东权益比例[2] 承销商信息 - 摩根士丹利 摩根大通和KKR担任主账簿管理人[3] - 花旗 美银证券 古根海姆证券担任账簿管理人 另有12家机构担任联合账簿管理人或联席管理人[3] 公司业务概况 - 公司定位为企业财务平台领导者 整合财务与运营数据 嵌入AI技术以提升决策效率[6] - 数字财务云平台覆盖CFO办公室现代化需求 支持扩展架构以适应业务发展需求[7] - 客户覆盖财富500强中15%企业 拥有1500家客户 1400名员工及250家合作伙伴[8] 监管与文件 - 相关注册声明已于2024年11月14日获SEC批准生效 招股书可通过指定渠道获取[4]

BIRMINGHAM, Mich., Nov. 14, 2024 /PRNewswire/ -- OneStream, Inc. ("OneStream") (Nasdaq: OS) announced today the pricing of the previously announced underwritten public offering of 15,000,000 shares of its Class A common stock, at a public offering price of $31.00 per share, of which 9,006,948 shares will be sold by selling stockholders and 5,993,052 shares will be sold by OneStream as part of a non-dilutive "synthetic secondary" transaction (the "Synthetic Secondary"). In addition, the underwriters have a 3 ...

股票发售相关 - OneStream公司宣布开始一项拟议的承销公开发行15000000股A类普通股其中9006948股由售股股东发售5993052股由OneStream作为非稀释性“合成二次发售”交易的一部分发售[1] - 承销商将有30天的选择权以公开发行价减去承销折扣和佣金购买最多2250000股A类普通股[1] - OneStream不会从售股股东在公开发行中的股票销售中获得任何收益OneStream打算用公开发行的净收益从KKR Dream Holdings LLC购买OneStream Software LLC的LLC单位并购买和注销相同数量的C类普通股每股购买价格等于公开发行中出售的A类普通股每股公开发行价格减去承销折扣和佣金OneStream不会保留公开发行的任何收益公开发行和合成二次发售结束后OneStream的普通股和OneStream Software LLC的LLC单位的总流通股数将保持不变[2] 承销商相关 - Morgan Stanley、J.P. Morgan和KKR担任拟议发售的主承销商Citigroup、BofA Securities和Guggenheim Securities担任承销商Mizuho、Raymond James、Scotiabank、Truist Securities、BTIG、Piper Sandler、TD Cowen和Wolfe | Nomura Alliance担任额外承销商Amerivet Securities、Blaylock Van, LLC、Cabrera Capital Markets LLC、Drexel Hamilton和Loop Capital Markets担任拟议发售的联席经理[3] 招股说明书相关 - 拟议发售将仅通过招股说明书进行有关此次发售的初步招股说明书副本可从Morgan Stanley & Co. LLC和J.P. Morgan Securities LLC获取[4] 注册相关 - 与这些证券有关的注册声明已向美国证券交易委员会提交但尚未生效在注册声明生效之前不得出售这些证券也不得接受购买要约[5] 公司概况相关 - OneStream是领先的企业财务平台统一财务和运营数据嵌入人工智能以做出更好的决策和提高生产力使首席财务官成为业务战略和执行的关键推动者[6] - 公司提供一个全面的基于云的平台来实现首席财务官办公室的现代化数字财务云统一核心财务和更广泛的运营数据和流程并嵌入人工智能以进行更好的规划和预测具有可扩展的架构[7] - 公司拥有超过1500个客户包括15%的财富500强企业250多个市场推广实施和开发合作伙伴以及1400多名员工愿景是成为现代金融的操作系统[8]

公司动态 - OneStream在Wave开发者大会上预览了Sensible AI Library和Genesis两项新功能 旨在加速开发者将AI能力集成到定制化解决方案中 [1] - Sensible AI Library提供预建AI模型 覆盖财务规划与预测、关账与合并、报告与分析等核心工作流 开发时间可大幅缩短 [3] - Genesis采用低代码框架 可快速部署预定义模板 支持财务规划报告、运营规划分析、全球KPI仪表板等场景 [5] 产品技术 - Sensible AI Library通过模块化微界面实现即插即用 关键应用包括数据质量检测(识别下游流程风险)、异常检测(防欺诈)、费用优化(降低供应商成本)、细分分析(优化资源分配) [4] - Genesis支持高级可视化部署 可直接嵌入折线图、面积图、气泡图、雷达瀑布图等专业图表到财务运营报告中 [6] - 与通用AI工具不同 该方案专为财务场景设计 无需技术专家即可使用 且保持企业级数据源透明度和安全措施 [7] 客户案例 - Polaris和Stake Center Locating等客户已采用Sensible AI实现规划与预测流程自动化 [1] - 方案帮助财务团队快速分析复杂数据 支持战略决策 例如通过细分分析识别盈利驱动因素 [4][7] 市场地位 - 公司拥有1500家客户 包括15%的财富500强企业 合作超过250家渠道与实施伙伴 [11] - 作为领先的企业财务平台 统一财务与运营数据并嵌入AI 推动CFO向战略决策者转型 [9][10]

营收情况 - 2024年第三季度软件收入1.225亿美元较2023年同期增长24%，2024年前三季度软件收入3.344亿美元较2023年同期增长35%[152] - 2024年第三季度软件收入占总营收95%，2023年同期为92%，2024年前三季度软件收入占总营收94%，2023年同期为91%[142] - 2024年第三季度专业服务收入占总营收5%，2023年同期为8%，2024年前三季度专业服务收入占总营收6%，2023年同期为9%[144] - 2024年第三季度美国以外客户营收占总营收29%，2023年同期为27%，2024年前三季度美国以外客户营收占总营收30%[145] - 2024年第三季度订阅收入和许可收入分别占总营收86%和9%，2023年同期分别为74%和18%[162] - 2024年第三季度总营收为1.291亿美元较2023年同期增长21%[183] - 2024年第三季度订阅营收为1.107亿美元占总营收86%较2023年增长39%源于新客户获取和老客户拓展[184] - 2024年第三季度许可营收为1173.4万美元占总营收9%较2023年下降40%因向SaaS模式转变[185] - 2024年第三季度专业服务及其他营收为668.4万美元占总营收5%较2023年下降17%[186] - 2024年前三季度总营收3.569亿美元较2023年同期增长31%[201] - 2024年前三季度订阅营收3.095亿美元占总营收87%较2023年增长44%[202] - 2024年前三季度许可营收2480万美元较2023年下降25%[203] - 2024年前三季度专业服务及其他营收2260万美元较2023年下降6%[204] 利润情况 - 2024年第三季度净亏损2.493亿美元，2023年同期净收入680万美元，2024年前三季度净亏损2.622亿美元，2023年同期净亏损3170万美元[152] - 2024年第三季度软件毛利润为9010万美元，2023年同期为7950万美元，2024年前九个月为2.524亿美元，2023年同期为1.95亿美元[172] - 2024年第三季度毛利润率从2023年同期的72%降至50%，2024年前九个月从2023年同期的69%降至62%[172] - 2024年第三季度软件毛利润率分别为74%和80%，2024年前九个月分别为75%和79%[172] - 2024年第三季度总营收为1.291亿美元较2023年同期增长21%，2024年第三季度运营费用为31.991万美元较2023年同期增长24.9434万美元，2024年第三季度运营亏损25.5171万美元，2023年同期盈利7003美元，2024年第三季度净亏损24.9345万美元，2023年同期盈利6764美元[179] - 2024年第三季度毛利润为6473.9万美元较2023年下降1270万美元[190] - 2024年前三季度毛利润2.215亿美元较2023年增长18%[209] - 2024年9月30日止三个月运营活动的（亏损）收入为 -255,171千美元，2023年同期为7,003千美元[224] - 2024年9月30日止九个月自由现金流为33,837千美元，2023年同期为 -7,897千美元[226] - 2024年9月30日止九个月运营活动提供的净现金为36.014百万美元源于净亏损262.2百万美元和其他非现金运营活动1.4百万美元被股权补偿等非现金费用抵消[239] - 2024年前三季度所得税拨备61.4万美元较2023年下降20%[219] 客户相关 - 2024年9月30日客户数为1534较2023年增长18%[152] - 自2023年以来超90%新客户采用SaaS合同且预计SaaS合同营收占比将持续增加[143] 公司规划 - 公司将继续投资研发以扩展和增强平台功能[160] - 公司计划在可预见的未来增加销售和营销投资[174] - 公司计划在可预见的未来增加研发投资[175] - 公司预计随着业务增长一般管理费用将增加但占总收入的百分比将下降[177] 财务指标 - 2024年9月30日剩余履约义务为9.97亿美元，2023年12月31日为8.977亿美元[143] - 截至2024年9月30日公司现金及现金等价物为4.955亿美元[227] - 截至2024年9月30日递延收入为2.1亿美元其中2.058亿美元为流动负债预计将在未来12个月确认为收入[228] - 截至2024年9月30日公司运营租赁义务总计23,373美元[245] - 截至2024年9月30日公司购买义务为30,338美元[245] - 2024年与供应商签订的五年商业协议剩余承诺为1.896亿美元[245] 会计准则 - 作为新兴成长公司采用JOBS法案下的延长过渡期来采用某些会计准则[249] 风险情况 - 业务面临市场风险主要源于外汇汇率和利率波动[251] - 与多国货币有交易且国际业务增长时汇率波动风险增大[252] - 至今未签订外汇套期保值合同汇率波动未对经营成果和现金流产生重大影响[253] - 2024年9月30日有4.955亿美元现金及现金等价物利率波动未对经营成果和现金流产生重大影响[254] - 不认为通货膨胀对业务财务状况或经营成果有重大影响[255] 现金流量 - 2024年9月30日止九个月投资活动使用的净现金9.8百万美元包括收购DataSense LLC的7.6百万美元和购买固定资产2.2百万美元[242] - 2024年9月30日止九个月融资活动提供的净现金351.9百万美元包括IPO净收益409.6百万美元[244]