贷款总额及增长 - 公司第三季度贷款总额为193.17亿美元，较上一季度增长4.57亿美元[2] - 公司第三季度贷款增长主要来自资产基础和现金流贷款，增长4.28亿美元[3] - 公司第三季度贷款增长中，仓库贷款增长6000万美元，资本调用设施贷款增长1.38亿美元[3] - 贷款净额从2023年的18,264,354千美元增长至2024年的18,733,455千美元，增长率为2.6%[16] - 2024年3月31日的贷款发放用于投资为28.011亿美元，较2023年12月31日的27.392亿美元增长2.3%[18] 贷款组合及利率 - 公司贷款组合中66%为浮动利率，27%为混合利率，7%为固定利率[8] - 商业房地产贷款总额为52.2亿美元，其中多户住宅贷款占比最高，为19.71亿美元[5] 存款及保险 - 公司存款总额中约90%为FDIC保险或抵押存款[9] - 存款总额从2023年的18,203,912千美元增长至2024年的19,103,532千美元，增长率为4.9%[16] 信用损失及不良贷款 - 公司信用损失准备金（ACL）总额为2.58亿美元，占贷款总额的1.3%[12] - 公司不良贷款总额为1.22亿美元，占贷款总额的0.63%[13] - 公司多户住宅贷款的不良贷款率为0.97%，商业房地产贷款的不良贷款率为0.44%[13] - 2024年3月31日的贷款净年化冲销率为0.07%，较2023年12月31日的0.04%有所上升[18] - 2024年3月31日的不良贷款占总贷款的比例为0.63%，较2023年12月31日的0.65%有所下降[18] 资本充足率及资本结构 - 公司资本充足率中的普通股一级资本比率从2023年的10.97%增长至2024年的11.47%[16] - Axos Bank的普通股一级资本比率从2023年的12.26%增长至2024年的12.47%[16] - Axos Clearing LLC的净资本从2023年的103,454千美元略微下降至2024年的102,963千美元，下降率为0.5%[16] - Axos Clearing LLC的超额资本从2023年的98,397千美元略微下降至2024年的97,646千美元，下降率为0.8%[16] - Axos Clearing LLC的净资本占总借方项目的比例从2023年的40.92%下降至2024年的38.73%[16] - Axos Clearing LLC的超额资本超过5%总借方项目的金额从2023年的90,812千美元略微下降至2024年的89,671千美元，下降率为1.3%[16] 财务表现 - 2024年3月31日的净利息收入为2.616亿美元，较2023年12月31日的2.286亿美元增长14.4%[18] - 2024年3月31日的净收入为1.107亿美元，较2023年12月31日的1.517亿美元下降27%[18] - 2024年3月31日的净利息收益率为4.87%，较2023年12月31日的4.55%有所提升[18] - 2024年3月31日的非GAAP调整后每股收益为1.94美元，较2023年12月31日的1.60美元增长21.3%[21] - 2024年3月31日的非GAAP调整后收益为1.126亿美元，较2023年12月31日的9245万美元增长21.8%[21] - 2024年3月31日的平均资产回报率为20.71%，较2023年12月31日的30.39%有所下降[18] 股东权益及账面价值 - 股东权益从2023年的2,078,224千美元增长至2024年的2,196,293千美元，增长率为5.7%[16] - 截至2024年3月31日，公司普通股股东权益为2,196,293千美元，较2023年12月31日的2,078,224千美元增长5.7%[23] - 2024年3月31日的有形普通股股东权益（非GAAP）为2,023,839千美元，较2023年12月31日的1,903,388千美元增长6.3%[23] - 2024年3月31日的普通股每股账面价值为38.48美元，较2023年12月31日的36.53美元增长5.3%[23] - 2024年3月31日的有形普通股每股账面价值（非GAAP）为35.46美元，较2023年12月31日的33.45美元增长6.0%[23] - 2024年3月31日的普通股流通股数为57,079,429股，较2023年12月31日的56,898,377股略有增加[23] 资产及负债 - 公司总资产从2023年的21,623,764千美元增长至2024年的22,642,133千美元，增长率为4.7%[16] - 2024年3月31日的服务权公允价值为28,130千美元，较2023年12月31日的28,043千美元基本持平[23] - 2024年3月31日的商誉和无形资产为144,324千美元，较2023年12月31日的146,793千美元减少1.7%[23] 贷款购买 - 公司从FDIC购买了12.5亿美元的贷款，折扣率为37%[4]

公司概况 - Axos Financial, Inc. (NYSE:AX)成立于1999年，总部位于内华达州拉斯维加斯，是一家提供消费者和商业银行产品的多元化金融服务公司[1] 业务构成 - 公司主要收入来源于贷款组合，其中商业贷款占总收入的69%，房地产贷款占77.74%[4] 业绩目标 - 公司管理层设定了明确的业务目标，包括保持17%以上的ROE比率，实现12%以上的年度利息收入资产增长，以及保持40%以下的年度化效率比率[6] 财务表现 - 公司长期业绩增长迅速，存款和贷款组合经历了几乎每年的两位数增长[9] - 最近季度贷款组合收益率增至8.18%，净利差略微下降至3.58%，净利息差扩大至4.55%[11] - 公司非利息收入增长12%，净收入下降27.2%，每股收益增至$1.56[13] - 效率比率下降至30.96%，有利于管理层设定的目标[14] - 公司回购了约5900万美元的股票，平均成本为每股36.49美元[15] 未来展望 - 管理层预计贷款组合将在未来几个季度经历高个位数到低两位数的有机增长[16] 风险与机会 - 公司的资本充足率和流动性指标非常强劲，符合巴塞尔III框架要求[22] - 贷款组合的信用风险较低，特别提到特别提及和次级贷款占比较低[25] - 公司目前的股价被认为低于合理值，未来增长潜力较大，具有投资价值[29] - 公司存在一些风险，包括商业地产贷款集中在纽约市，以及不支付股息可能导致机会成本增加[30]

文章核心观点 - Axos Financial股票虽近四周涨1%，但华尔街分析师短期目标价显示其仍有上涨空间，不过分析师目标价可靠性存疑，公司盈利预期上调和Zacks排名显示其股价近期或上涨 [1][2][5] 分析师目标价情况 - Axos Financial上一交易日收盘价51.80美元，近四周涨1%，华尔街分析师设定的平均目标价64.83美元，显示有25.2%的上涨潜力 [1] - 六个短期目标价从56美元到76美元不等，标准差7.22美元，最低估计上涨8.1%，最乐观估计上涨46.7%，标准差越小分析师共识越高 [1] 分析师目标价可靠性 - 投资者虽看重共识目标价，但分析师设定目标价的能力和公正性存疑，仅据此投资可能不利 [2] - 研究表明目标价常误导投资者，分析师因业务激励常设定过高目标价 [3] - 目标价标准差低表明分析师对股价走势有高度共识，可作为进一步研究起点，但投资决策不能仅依赖目标价 [4] 公司股价上涨原因 - 分析师对公司盈利前景乐观，EPS估计上调显示股价可能上涨，盈利估计修正趋势与近期股价走势强相关 [5] - 过去一个月Zacks当前年度共识估计上涨0.3%，一个估计上调且无负面修正 [5] - 公司Zacks排名第二（买入），处于基于盈利估计排名的前20%，显示股价近期有上涨潜力 [6]

文章核心观点 - 基于AAII Journal和Barron's文章筛选2024年有吸引力股票 运用股息狗策略和分析师目标价评估 挖掘潜在投资机会并分析收益与风险 [1] 各部分总结 选股来源与依据 - 文章参考AAII Journal和Barron's文章筛选2024年有吸引力股票 AAII Journal列出17只通过最多筛选的股票 Barron's提及小市值公司表现可能超市场及相关催化剂 并采访基金经理获取选股建议 [1] 股息狗规则 - 股息狗指支付可靠重复股息、股价下跌使股息率高于同行的股票 也可称为“弱者” [3] 分析师预估收益情况 - 分析师预估2024年第一季度AAII/Barron's全明星股票中前十只股票到2025年3月收益在9.68% - 197.7%之间 其中四只高股息股票也是预计来年十大涨幅股 高股息狗策略准确率为40% [2] - 投资十只股票平均净收益为38.75% 但面临高于市场整体48%的风险/波动性 [2] 股票行业分布 - 按分析师目标价排名前十的AAII/Barron's全明星股票涵盖晨星宇宙中十一个行业板块中的五个 分别为科技、工业、金融服务、消费周期和能源 [4] - 按股息率排名前十的股票涵盖四个晨星行业板块 工业有四家 基础材料有三家 消费周期有两家 能源有一家 [5] 低价股收益优势 - 分析师预计按股息率排名的十只AAII/Barron's全明星股票中 五只最低价股票到2025年3月净收益比投资全部十只股票高37.09% 其中最低价的Euroseas Ltd预计涨幅最高达45.42% [6] 理想股息股票情况 - 一只AAII/Barron's全明星股票价格使首次投资者更易拥有有收益的股息股 另外六只股票价格距实现股息狗理想状态（1000美元投资的年股息等于或超过一股价格）差距在58%以内 [1][7] - 若市场下行压力达70% 2024年第一季度十只高股息AAII/Barron's全明星股票可能达到公平价格 即1000美元投资的年股息等于或超过一股价格 [9]

核心观点 - Axos Financial (AX) 被升级为 Zacks Rank 1 (强力买入)，主要反映了其盈利预期的上升趋势，这可能是推动股价上涨的重要因素 [1][2] - Zacks 评级系统基于公司盈利预期的变化，能够有效预测短期股价走势，尤其适合个人投资者 [1][3] - 盈利预期的变化与股价短期走势高度相关，机构投资者通常根据盈利预期调整估值模型，进而影响股价 [3][4] - Zacks Rank 1 的股票自 1988 年以来平均年回报率为 +25%，显示出其评级系统的有效性 [4] - Axos Financial 的盈利预期在过去三个月内提升了 14.1%，预计 2024 财年每股收益为 7.22 美元，同比增长 42.4% [5] - Zacks 评级系统保持中立，仅有 5% 的股票获得“强力买入”评级，Axos Financial 的升级表明其盈利预期修正表现优异 [6][7] 盈利预期与股价关系 - 公司未来盈利潜力的变化与股价短期走势高度相关，机构投资者通过盈利预期调整估值模型，进而影响股价 [3] - 盈利预期的上升通常会导致机构投资者买入股票，从而推动股价上涨 [3] - Zacks 评级系统通过跟踪盈利预期的变化，能够有效预测股价走势 [4] Zacks 评级系统 - Zacks 评级系统基于盈利预期的变化，将股票分为五类，从 Zacks Rank 1 (强力买入) 到 Zacks Rank 5 (强力卖出) [4] - Zacks Rank 1 的股票自 1988 年以来平均年回报率为 +25%，显示出其评级系统的有效性 [4] - Zacks 评级系统保持中立，仅有 5% 的股票获得“强力买入”评级，Axos Financial 的升级表明其盈利预期修正表现优异 [6][7] Axos Financial 的盈利预期 - Axos Financial 预计 2024 财年每股收益为 7.22 美元，同比增长 42.4% [5] - 过去三个月内，Zacks 对 Axos Financial 的盈利预期共识提升了 14.1% [5] - 盈利预期的上升反映了公司基本业务的改善，可能推动股价上涨 [3][5]

文章核心观点 今日有五只股票被加入Zacks排名第一（强力买入）名单，分别是Axos Financial、Li Auto、General Motors、Demant和Dorman Products，且这些公司当前年度盈利的Zacks共识估计在过去60天均有不同程度增长 [1][2] 各公司情况 - Axos Financial为单户和多户住宅物业、目标行业的中小企业以及特定专业金融应收款提供融资，其当前年度盈利的Zacks共识估计在过去60天增长27.6% [1] - Li Auto设计、开发、制造和销售高端智能电动SUV，其当前年度盈利的Zacks共识估计在过去60天增长17.1% [1] - General Motors是全球最大的汽车制造商之一，其当前年度盈利的Zacks共识估计在过去60天增长17% [1] - Demant开发、制造和销售旨在帮助个人听力和沟通的产品和设备，其当前年度盈利的Zacks共识估计在过去60天增长12.9% [2] - Dorman Products是汽车、中型和重型售后市场经销商独家替换零件的领先供应商，其当前年度盈利的Zacks共识估计在过去60天增长6.3% [2]

文章核心观点 今日有五只股票被加入Zacks排名第一（强力买入）名单 [1] 新增强力买入名单股票情况 - 日产汽车公司（NSANY），过去60天当前年度盈利的Zacks共识预期增长9.9% [1] - 托尔兄弟公司（TOL），过去60天当前年度盈利的Zacks共识预期增长11% [1] - 阿克索斯金融公司（AX），过去60天当前年度盈利的Zacks共识预期增长28.2% [1] - 戴蒙特公司（WILYY），过去60天下一年度盈利的Zacks共识预期增长12.9% [1] - T. Rowe Price集团公司（TROW），过去60天当前年度盈利的Zacks共识预期增长13.8% [1]

股票回购计划 - Axos Financial, Inc.宣布了额外的股票回购计划，授权回购高达1亿美元的股票[1] - 公司之前在2019年和2016年分别宣布了价值1亿美元的回购计划[3] 资本管理策略 - 公司没有支付任何股息，这似乎是一种战略和有意识的资本管理方式[4] 资产负债表情况 - 截至2023年12月31日，Axos的CET1资本比率为10.97%，总存款为182亿美元，长期债务为3.411亿美元，流动证券总额为2.533亿美元[5] 股票表现 - 鉴于其强劲的资产负债表和流动性状况，预计Axos将能够在未来维持当前的资本分配，从而增加股东财富[6] - AX股票在过去六个月中上涨了25.1%，而行业的涨幅为16.6%[6]

公司回购计划 - 公司董事会授权回购高达1亿美元的普通股[1] - 公司可能通过公开市场或私下协商交易回购股票[2] 公司资产情况 - Axos Financial, Inc.是Axos Bank、Axos Clearing LLC和Axos Invest, Inc.的控股公司，截至2023年12月31日，资产总额约为216亿美元[3]

公司荣誉与市场表现 - Axos Bank 被 Forbes Advisor 评为 2024 年 2 月最佳商业支票账户之一 并在 QuickBooks 兼容性方面排名靠前 [1] - Axos Bank 被 GOBankingRates com 评为美国最佳支票账户的顶级银行之一 [1] 产品与服务优势 - Axos Bank 的基础商业支票账户无月维护费 无最低余额要求 并提供免费国内电汇 [1] - Axos Bank 报销所有国内 ATM 费用 作为数字银行 能够更快地适应小企业客户需求并创新 [1] 公司概况与财务数据 - Axos Financial Inc 是 Axos Bank 的控股公司 截至 2023 年 12 月 31 日 其合并资产约为 216 亿美元 [2] - Axos Clearing LLC 和 Axos Invest Inc 是 Axos Financial Inc 的子公司 分别提供证券清算服务和数字投资咨询服务 [2] - Axos Clearing LLC 截至 2023 年 12 月 31 日 拥有约 344 亿美元的托管和/或管理资产 [2] - Axos Financial Inc 的普通股在纽约证券交易所上市 股票代码为 AX 并是多个指数的成分股 [2]