上市信息 - 公司股票于2023年6月12日在深交所创业板上市，证券简称“南王科技”，代码“301355”[23][25] - 发行后总股本为195,097,928股，无流通限制及锁定安排的股票46,264,981股，有流通限制或限售安排的股票148,832,947股[25] - 本次网下发行部分10%（2,515,019股）限售6个月，约占网下发行总量10.01%，占发行后总股本1.29%[26] 股东结构 - 控股股东陈凯声发行前合计控制36.47%股份，发行后合计控制27.36%股份[37] - 华莱士关联方股东合计持有发行人27.74%股份[16] - 发行后公司前十名股东合计持股112,637,300股，占比57.73%[52][53] 财务数据 - 2020 - 2022年公司营业收入分别为84,821.12万元、119,535.55万元、105,360.17万元[17] - 2020 - 2022年关联方销售收入分别为13,570.39万元、18,837.35万元、17,899.39万元，占比分别为16.00%、15.76%、16.99%[17] - 报告期内发行人主营业务毛利率（不含“运输装卸费”）分别为25.18%、23.34%、22.56%[18] 发行情况 - 发行价格为17.55元/股，发行市盈率按不同计算方式分别为37.46倍、34.01倍、49.96倍、45.34倍[57][58] - 发行市净率为4.73倍[59] - 本次发行募集资金总额为85608.90万元，实际募集资金净额为77380.83万元[62] 稳定股价措施 - 公司上市后三年内，股票连续20个交易日收盘价低于每股净资产，将采取稳定股价措施[105][106] - 公司单次回购股份不超过公司股份总数的2%，单次回购资金不低于1000万元[108] - 控股股东单次增持总金额不少于1000万元，计划增持股份数量不高于公司股份总数的2%[110] 承诺事项 - 公司承诺若欺诈发行上市，将在确认后五个工作日内启动股份回购程序[117] - 控股股东、实际控制人承诺不从事与公司竞争业务，承诺函自出具日起生效且不可撤销[134] - 发行人、控股股东等若未履行公开承诺，需披露原因、道歉、采取措施或赔偿投资者[136][138][139][141]

发行信息 - 本次发行股票数量4878.00万股，全部为新股发行，每股面值1.00元，发行价格17.55元[7] - 发行日期为2023年5月31日，拟上市板块为深圳证券交易所创业板[7] - 发行后总股本为19509.79万股，发行市盈率49.96倍，发行市净率4.73倍[33] - 募集资金总额85608.90万元，净额77380.83万元，发行费用总额8228.07万元[34] 业绩总结 - 2020 - 2022年公司营业收入分别为84821.12万元、119535.55万元、105360.17万元[30] - 2022 - 2020年公司净利润分别为7551.35万元、8401.52万元、6615.27万元[49] - 2023年第一季度营业收入24580.05万元，较2022年同期降3.43%；营业利润1992.05万元，较2022年同期涨1.54%[53] - 预计2023年上半年营业收入较2022年上半年涨14.65% - 22.56%，归属于母公司所有者的净利润涨34.58% - 54.77%[54] 财务指标 - 2022 - 2020年公司资产负债率（母公司）分别为30.82%、35.61%、33.61%[49] - 2022年加权平均净资产收益率为10.99%，经营活动产生的现金流量净额为9700.51万元，研发投入占比2.79%[50] - 报告期内发行人主营业务毛利率（不含"运输装卸费"）分别为25.18%、23.34%、22.56%[68] - 原纸价格每上涨10%，公司毛利率下降4.34个百分点，2022年原纸平均采购价格为6546.51元/吨[64] 市场表现 - 2022 - 2020年公司市场占有率分别为0.35%、0.37%、0.29%[45] - 2022 - 2019年公司连续入选中国印刷包装企业100强排行榜，排名分别为第36、47、58、85名[45] 股权结构 - 控股股东陈凯声直接及间接合计控制公司36.47%的股份，华莱士关联方合计持有发行人27.74%股份[65] - 截至招股书签署日，陈凯声持股34800000股，占比23.78% [120] 收购情况 - 2017年12月公司收购珠海中粤100%股权，作价5499.84万元[123] - 2018年12月公司拟以540万元收购唐山合益100%股权，2019年4月完成工商变更[134] - 2019年12月公司为扩张业务收购香河合益100%股权，作价685万元，11月完成工商变更[140] 股权激励 - 2018年12月，70名员工通过受让合伙份额参与股权激励，转让价格折合4.80元/股[200] - 2018年12月员工受让合伙份额折合发行人股份数量为419.85万股[200]

福建南王环保科技股份有限公司 首次公开发行股票并在创业板上市发行结果公告 保荐人（主承销商）：申万宏源证券承销保荐有限责任公司 特别提示 福建南王环保科技股份有限公司（以下简称"南王科技"、"发行人"）首 次公开发行4,878.00万股人民币普通股（A股）并在创业板上市（以下简称"本次 发行"）的申请已于2022年8月10日经深圳证券交易所（以下简称"深交所"） 创业板上市委员会审议通过，并已经中国证券监督管理委员会（以下简称"证监 会"）同意注册（证监许可〔2023〕518号）。 发行人与保荐人（主承销商）申万宏源证券承销保荐有限责任公司（以下简 称"保荐人（主承销商）"）协商确定本次发行股份数量为4,878.00万股，本次 发行价格为17.55元/股。本次发行的发行价格不超过剔除最高报价后所有网下投 资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后通过公开募集方式设立的 证券投资基金（以下简称"公募基金"）、全国社会保障基金（以下简称"社保 基金"）、基本养老保险基金（以下简称"养老金"）、企业年金基金和职业年 金基金（以下简称"年金基金"）、符合《保险资金运用管理办法》等规定的保 险资金（以下简称"保险资 ...

发行价格与市盈率 - 发行价格为17.55元/股，对应2022年扣非归母净利润摊薄后市盈率为49.96倍，高于行业平均市盈率142.17%，高于同行业可比公司平均扣非后市盈率11.72%[1][17][19] 发行规模与募集资金 - 本次公开发行新股4878.00万股，占发行后公司股份总数的25.00%，发行后总股本为19509.7928万股[27][31][44][47] - 预计募集资金总额为85608.90万元，扣除预计发行费用约8228.07万元后，预计募集资金净额约为77380.83万元[25][27][49] 发行安排 - 2023年5月31日（T日）进行网上和网下申购，申购时无需缴付申购资金[6][32] - 网下投资者于2023年6月2日（T + 2日）16:00前按最终确定的发行价格与获配数量足额缴纳新股认购资金[9][37] - 网上投资者申购新股中签后，确保资金账户在2023年6月2日（T + 2日）日终有足额新股认购资金，不足部分视为放弃认购[10][39] 配售情况 - 剔除拟申购价格高于20.43元/股和拟申购数量小于800万股的配售对象，共剔除11家网下投资者管理的89个配售对象，对应剔除拟申购总量104450万股，占初步询价剔除无效报价后拟申购总量的1.0069%[5][60][61] - 本次网下发行提交有效报价的投资者数量为226家，管理的配售对象个数为5763个，有效拟申购数量总和为7994790万股，有效申购倍数约为战略配售回拨后、网上网下回拨机制启动前网下初始发行规模的2292.22倍[24][25][66][67] 公司情况 - 公司拥有生产主要设备300多台，检验和试验设备近100台（套）[19] - 公司主要客户包括肯德基、麦当劳、星巴克等知名品牌，荣获多家客户颁发的奖项[20] - 公司建立产品质量追溯系统，2小时内可完成产品追溯[22]

发行信息 - 本次发行股票4878.00万股，全部为新股发行，占发行后总股本25.00%[7][33] - 每股面值1.00元，预计发行日期为2023年5月31日[7] - 发行后总股本为19509.79万股[7][33] - 保荐人（主承销商）为申万宏源证券承销保荐有限责任公司[7] 业绩总结 - 2020 - 2022年公司营业收入分别为84,821.12万元、119,535.55万元及105,360.17万元[30] - 2022 - 2020年发行人市场占有率分别为0.35%、0.37%、0.29%[44] - 2022年净利润为7,551.35万元，2021年为8,401.52万元，2020年为6,615.27万元[47] - 2023年第一季度净利润为1,736.98万元，较2022年同期增长1.20%[52] 未来展望 - 预计2023年上半年营业收入为58,000.00 - 62,000.00万元，较2022年上半年增长14.65% - 22.56%[55] - 预计2023年上半年归属于母公司所有者的净利润为4,000.00 - 4,600.00万元，较2022年上半年增长34.58% - 54.77%[55] 市场扩张和并购 - 2017年12月，公司收购珠海中粤100%股权，股权作价5,499.84万元[131] - 2019年4月，公司收购唐山合益100%股权[133] - 2019年12月，公司收购香河合益100%股权[140] 其他 - 陈凯声直接及间接合计控制公司36.47%的股份[29] - 2020 - 2022年，关联方销售收入占公司营业收入比例分别为16.00%、15.76%及16.99%[30] - 2019 - 2022年公司连续入选“中国印刷包装企业100强排行榜”，排名分别为第85名、第58名、第47名、第36名[37][44] - 最近三年（2020 - 2022年）发行人研发投入累计为8,413.77万元[46] - 原纸价格每上涨10%，公司毛利率下降4.34个百分点[27] - 公司产品销售采用直销和经销结合模式，国内以直销为主，境外主要与经销商合作[40] - 本次募集资金拟投资项目总投资额为63,951.80万元，募集资金拟投入金额为62,680.01万元[58]

发行信息 - 本次发行不超过4,878.00万股，全部为新股发行，发行后总股本不超过19,509.79万股，占发行后总股本比例不低于25%[6][32] - 每股面值人民币1.00元，股票类型为人民币普通股（A股），拟上市深交所创业板[6] - 保荐人（主承销商）为申万宏源证券承销保荐有限责任公司[6] 业绩数据 - 2020 - 2022年营业收入分别为84,821.12万元、119,535.55万元及105,360.17万元，净利润分别为6615.27万元、8401.52万元、7551.35万元[29][46] - 2023年第一季度营业收入24,500.00 - 28,000.00万元，较2022年第一季度变动率为 - 3.74% - 10.01%[52] - 2023年第一季度归属于母公司所有者的净利润1,620.00 - 1,950.00万元，较2022年第一季度变动率为 - 5.62% - 13.61%[52] 财务指标 - 2022 - 2020年研发投入占营业收入的比例分别为2.79%、2.51%、2.91%，最近三年累计研发投入为8413.77万元[44][46] - 2022 - 2020年资产负债率（母公司）分别为30.82%、35.61%、33.61%；加权平均净资产收益率分别为10.99%、13.82%、12.12%[46] - 2022 - 2020年市场占有率分别为0.35%、0.37%、0.29%[43] 风险提示 - 创业板公司具有创新投入大、经营风险高、业绩不稳定等特点，投资者面临较大市场风险[1] - 公司提请关注社会消费需求波动风险，下游市场需求不确定性或影响公司经营业绩[25] - 原纸价格每上涨10%，公司毛利率下降4.34个百分点[26] 募集资金 - 募集资金投资项目包括年产22.47亿个绿色环保纸制品智能工厂建设项目等，总投资额63,951.80万元，拟投入募集资金62,680.01万元[33][53] - 项目建成达产后，公司将新增纸制品包装产能32.34亿个/年[77] 股权结构 - 发行前陈凯声控制公司36.47%的股份，发行后持股比例降至17.84%[79][179] - 惠安华盈、惠安创辉等股东分别持有一定比例股份[158][160] - 申报前12个月发行人新增6位股东[183] 公司历史 - 南王有限2010年5月设立，2011年12月增资，2015年11月注册资本增至10000万元等[86][95] - 2017年12月，公司收购珠海中粤100%股权[118] - 2021年4月，公司以540万元价格收购唐山合益100%股权[134] 子公司情况 - 公司拥有6家全资子公司，包括珠海中粤、安徽南王等[146] - 各子公司2022年有不同的总资产、净资产、营业收入和净利润情况[148][149][151][152][154][155]

发行相关 - 拟发行不超过4878.00万股A股，发行价询价确定，占发行后总股本比例不低于25%，发行后总股本19509.79万股[8][33] - 拟在深交所创业板上市，保荐人为申万宏源证券承销保荐有限责任公司，承销方式为余额包销[8][34] 业绩数据 - 2019 - 2022年1 - 6月营业收入分别为69141.08万元、84821.12万元、119535.55万元、50588.85万元[31][47] - 2019 - 2022年1 - 6月净利润分别为6400.18万元、6615.27万元、8401.52万元、2972.13万元[47] - 2022年前三季度营业收入78292.99万元，较上年同期下降8.25%；净利润4973.08万元，较上年同期下降8.00%[50][51] - 2022年预计营业收入108000.00 - 111000.00万元，较上年下降7.14% - 9.65%；归属于母公司所有者的净利润7850.00 - 8250.00万元，较上年下降1.80% - 6.56%[53] 用户数据 - 环保纸袋终端用户包括特步、优衣库等，食品包装终端客户包括肯德基、麦当劳等[35] 未来展望 - 募集资金拟投资年产22.47亿个绿色环保纸制品智能工厂建设项目和纸制品包装生产及销售项目，建成达产后新增纸制品包装产能32.34亿个/年[34][82] 新产品和新技术研发 - 2019 - 2021年研发投入累计为7458.33万元，超过5000万元[44][45] 市场扩张和并购 - 2017年12月收购珠海中粤100%股权，股权作价5499.84万元，发行11458000股普通股，发行价4.80元/股[124][132] - 2019年4月完成收购唐山合益100%股权，作价540万元[134][135] - 2019年12月完成收购香河合益100%股权，作价685万元[141][149] 其他新策略 - 2018年12月70名员工通过受让合伙份额参与股权激励，转让价格折合发行人股票价格为4.80元/股，员工共计受让合伙份额折合发行人股份数量为419.85万股[200]