可转债情况 - 宇瞳转债转股期为2024年2月19日至2029年8月10日，最新转股价12.45元/股[3] - 2024年第三季度8张宇瞳转债完成转股，票面金额800元，转成64股A股[3] - 截至2024年9月30日，剩余可转债5,999,791张，票面总金额599,979,100元[3] - 2023年8月11日发行600.00万张可转债，每张面值100元，初始转股价格15.29元/股[3] 转股价格调整 - 2023年9月19日起，调整后转股价格为15.32元/股[6] - 2024年3月29日起，向下修正后转股价格为12.5元/股[6] - 2024年7月11日起，转股价格由12.50元/股调整为12.40元/股[7] - 2024年7月26日起，转股价格由12.40元/股调整为12.45元/股[8] 股本情况 - 2024年6月30日限售条件流通股87,586,967股，占比26.10%；9月30日为75,203,480股，占比23.07%[9] - 2024年6月30日总股本335,548,079股，9月30日为326,021,693股[9]

公司概况 - 证券代码：300790，证券简称：宇瞳光学；债券代码：123219，债券简称：宇瞳转债 [1] - 投资者关系活动记录表编号：2024-007 [2] 经营概况 - 上半年营业收入124,862万元，同比增长34.00%，主要由于销量增长 [5] - 上半年归属于上市公司股东的净利润8,456万元，同比增长213.95%，主要由于收入增长和降本增效 [5] - 二季度营业收入67,997万元，环比增长19.58% [6] - 二季度归属于上市公司股东的净利润4,429万元，环比增长10.02% [6] 财务分析 - 上半年毛利率21.99%，同比提升2.54个百分点 [5] - 上半年销售净利率7.76%，同比提升4.55个百分点 [5] - 二季度毛利率22.73%，环比提升1.63个百分点 [6] - 二季度销售净利率7.39%，环比下降0.82个百分点 [7] 增长驱动因素 - 收购奥尼光电贡献净利润约916万元 [8] - 股份支付费用减少2,343万元 [8] - 其他收益增长约1,576万元，主要受增值税进项加计抵减政策影响 [8] 现金流问题 - 经营活动产生的现金流量净额较上年同期大幅萎缩，主要由于客户以票据结算方式占比提高 [9] 产能规划 - 计划逐步加大模造玻璃镜片产能，以应对智能驾驶、AR/VR等新兴应用领域的市场扩张 [10] 市场拓展 - 上半年境外营收占比11.65%，计划增加海外客户份额和开拓新客户，提高境外业务占比 [12] - 在安防领域争取与亚马逊、安讯士等头部公司加大项目合作规模 [12] - 在车载领域已与国际头部tier1接洽，力争2年内实现车载光学产品向海外头部公司批量供货 [12] 研发投入 - 二季度研发费用4,530万元，环比增长85.27%，主要投向智能驾驶、高端安防镜头及新兴应用领域 [7][13]

资金使用 - 公司2024年8月29日同意用不超2亿元闲置募集资金现金管理，期限12个月[2] 产品投资 - 申万宏源多期收益凭证产品，金额1500 - 2000万元，预期年化收益率1.85% - 3.15%[2][3] - 东兴证券质押式报价回购等产品，2023 - 2024年有多笔交易，利率1.80% - 4.30%[6] 风险与收益 - 投资受市场波动影响，短期实际收益不可预期[4] - 公司采取多项风险控制措施[4] - 使用闲置资金现金管理不影响业务，可提高资金效率获回报[5]

公司基本信息 - 证券代码 300790，证券简称宇瞳光学；债券代码 123219，债券简称宇瞳转债 [1] - 投资者关系活动为 2024 年广东辖区投资者网上集体接待日活动，时间为 2024 年 9 月 12 日下午 15:30 - 16:30，地点在全景网“投资者关系互动平台” [2] - 上市公司接待人员包括董事、总经理金永红，副总经理、董事会秘书陈天富，财务负责人管秋生，保荐代表人王华 [2] 市场地位与竞争优势 - 安防镜头年销量连续九年位居视频监控镜头市场份额第一，2023 年占全球出货量的 43.25%（据 TSR 市场报告），2024 年度市占率数据未获取 [2] - 主要竞争优势在于研发创新、规模智造、优质客户资源、安防车载及新兴应用光学多领域协同发展 [2] 行业影响与公司应对 - 据 TSR 研究报告，安防和车载领域未来几年保持稳定增长，影响全球经济的不确定因素增多，对行业的影响有待观察，公司上半年主要业务取得一定增长，将积极应对市场变化 [2][3] 研发投入情况 - 公司上半年研发费用投入为 6,974.71 万元，同比增长 25.01%，未来研发费用按公司发展规划投入以保持技术领先 [3] 市值与股东回报 - 公司市值受多因素综合影响，管理层将做好经营管理、提升业绩及投资价值，加强投资者关系管理 [3] - 公司重视投资者合理回报，利润分配政策在《公司章程》及《公司未来股东回报规划》中明确，综合考虑多方面因素安排利润分配方案 [3] 投资活动与发展 - 2023 年 8 月发行可转债，募项目按计划持续投入，在车载光学、产品升级方向扩大产能，丰富产品，增强市场竞争力 [3] 科研成果与业务拓展 - 中科皓烨（东莞）的科研成果“可调制高折射率抗划伤光学透明陶瓷技术及其产业化”项目可应用于消费电子产品，公司有少量产品应用于 AR/VR 等消费电子领域 [4] - 2024 年 7 月 3 日审议通过收购东莞市宇瞳玖洲光学有限公司 80%股权议案，7 月 30 日完成工商变更登记，玖洲光学主要产品为车载镜头，目前未涉及模组生产 [4] 公司发展战略 - 在巩固和发展安防行业基本盘基础上，未来重点开拓智能驾驶领域的光学应用，加大新产品开发力度，增加高附加值产品，积极拓展海外市场 [4] 股价与回购计划 - 股票价格受多种复杂因素综合影响，公司目前暂无回购安排，如有会按规定履行审议程序及公开披露 [4] 提升附加值与毛利率计划 - 从新材料应用、工艺改善、新产品开发、精细化管理、增加海外出口份额等方面实现降本增效，提升产品附加值和毛利率 [4]

活动基本信息 - 活动名称：“坚定信心 携手共进 助力上市公司提升投资价值——2024 广东辖区上市公司投资者关系管理月活动投资者集体接待日” [1] - 举办方：广东证监局、广东上市公司协会 [1] - 参与公司：东莞市宇瞳光学科技股份有限公司 [1] 活动形式与时间 - 活动形式：网络远程，登录“全景路演”网站（http://rs.p5w.net）参与 [1] - 活动时间：2024 年 9 月 12 日（周四）15:30 - 16:30 [1] 交流内容 - 公司高管将与投资者就 2024 年半年度业绩、公司治理、发展战略、经营状况、股权激励等问题进行沟通交流 [1]

公司概况 - 证券代码：300790，证券简称：宇瞳光学 [1] - 债券代码：123219，债券简称：宇瞳转债 [1] 投资者关系活动 - 活动类别：分析师会议、业绩说明会 [2] - 时间：2024年9月4日（周三）下午15:00~17:00 [2] - 地点：通过价值在线（www.ir-online.cn）网络互动方式召开 [2] - 接待人员：董事长张品光、总经理金永红、副总经理兼董事会秘书陈天富、财务负责人管秋生、独立董事阎磊、保荐代表人王华 [2] 业务与市场 - 车载光学产品：包括车载镜头、HUD光学配件、激光雷达光学件，主要客户包括海康威视、锐明技术、浙江华锐捷技术、豪恩汽电、广州市晶华精密光学股份有限公司、同致电子科技（厦门）有限公司，终端车企包括比亚迪、丰田、大众、广汽、吉利、长城、长安、五菱、日产 [2] - AI眼镜布局：公司密切关注光学行业的发展动态，积极布局包括微单、微影、AR/VR、医疗光学等新兴应用领域，目前给AI眼镜提供少量配件 [3] - 业绩增长驱动因素：上半年传统安防镜头、车载镜头、玻璃非球面镜片等汽车光学零部件等业务量增加，营业收入增长，毛利率回升，同时，上年同期基数较低，使得上半年业绩实现大幅增长 [3] - 安防镜头市场：国内安防行业进入成熟阶段，预计未来呈现稳健增长态势，公司将继续保持和巩固安防行业领先地位，同时积极拓展海外市场，扩大市场份额 [3] - 产能情况：目前安防领域产能相对稳定，未来将根据行业发展和客户需求情况，在车载光学、非球面玻璃镜片、新兴光学应用领域合理布局产能 [3] - 市场预期：国内安防行业相对成熟，预期稳定增长，公司海外业务多年来持续小幅增长，公司始终致力于开拓海外客户，挖掘潜力，以期在海外市场有新的突破，提高海外市场份额；车载光学市场空间大，目前公司车载光学产品较头部友商尚有较大差距，车载光学作为公司战略发展方向，未来发展潜力较大，预计车载领域将实现较快增长 [3] 研发与财务 - 研发投入：上半年研发费用投入为6,974.71万元，同比增长25.01%，未来研发主要投向为公司产品升级换代、高端镜头、车载光学、新兴光学领域 [3] - 股东人数：关于股东人数公司会按照相关规定在定期报告披露 [3]

报告公司投资评级 公司维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 1) 2024H1 业绩符合预期,安防业务回暖叠加车载光学放量 [2] 2) 安防、智能家居以及车载光学业务收入占比81%,车载光学持续高增长 [3] 3) 安防镜头市场地位巩固,车载光学量产顺利,其他光学领域加大布局力度 [4] 公司业务分析 1) 安防类收入提升主要系公司已与头部安防企业建立长期稳定合作,产品结构持续升级优化 [3] 2) 智能家居业务收入提升主要系公司持续推进智能家居高端产品研发,产品市场竞争力提升 [3] 3) 车载类业务收入提升主要系车载镜头产品持续导入下游客户,随着智能汽车渗透率提升 [3]

资金募集 - 2023年8月11日发行600.00万张可转债，募资60,000.00万元，净额58,875.03万元[1] - 截至2024年6月30日，募集资金专户余额18,809.27万元[2] 资金管理 - 拟用不超2亿闲置募资现金管理，有效期12个月，资金可循环使用[6] - 2024年8月29日董事会、监事会审议通过该议案[17][18] 风险与监督 - 投资受市场波动影响，收益不可预期[13] - 公司按规办理，财务选产品跟踪，相关方监督[14] - 保荐机构认为事项合规，无异议[19]

资金占用情况 - 2024年期初占用资金余额总计42137.63万元[2] - 2024半年度占用累计发生金额（不含利息）总计33477.51万元[2] - 2024半年期末占用资金余额总计75615.14万元[2] 子公司资金情况 - 上饶市宇瞳光学有限公司2024半年期末占用资金余额为45135.47万元[2] - 东莞市宇瞳汽车视觉有限公司2024半年期末占用资金余额为3200.00万元[2]

募集资金情况 - 2023年8月11日发行可转债，总额6亿，净额5.8875034807亿[2] - 截至2024年6月30日，累计使用4.0269521634亿[3] - 截至2024年6月30日，可用余额1.8809267813亿[7] 项目投入情况 - 精密光学镜头项目累计投入2.344405亿，进度55.75%[13] - 补充流动资金项目累计投入1.682547亿，进度100%[13] - 募集资金投资项目累计投入4.026952亿，进度68.40%[13] 其他情况 - 2023年10月25日同意置换自筹资金7354.037058万，已完成[7][15] - 截至2024年6月30日，购买理财1.5亿，利息净额203.75464万[4] - 募集资金使用和管理无违规，信息披露合规[10][15]