财务数据关键指标变化 - 公司2022年营业收入较上年同期基本持平，经营层面净利润同比增长，但最终净利润亏损[2] - 2022年营业收入19.55亿元，较2021年减少5.10%[9] - 2022年归属于上市公司股东的净利润为 -3.21亿元，较2021年减少623.64%[9] - 2022年经营活动产生的现金流量净额为2250万元，较2021年增长590.14%[9] - 2022年末资产总额24.49亿元，较2021年末减少15.34%[9] - 2022年末归属于上市公司股东的净资产为8.31亿元，较2021年末减少6.86%[9] - 2022年非经常性损益合计924.90万元，2021年为529.84万元，2020年为277.98万元[12] - 2022年实现营业收入195,524.84万元，较上年同比下降5.10% [23] - 2022年归属于上市公司股东的净利润为-32,085.77万元，若不考虑非经营因素影响为2,156.91万元 [23] - 2022年营业收入为19.55亿元，2021年为20.60亿元，同比减少5.10%[26] - 电子行业2022年营收17.99亿元，占比92.00%，同比减少4.44%；软件和信息技术服务业2022年营收1.56亿元，占比8.00%，同比减少12.14%[26] - 家电类智能控制器2022年营收15.21亿元，占比77.80%，同比减少6.44%；汽车电子类智能控制器2022年营收1.74亿元，占比8.90%，同比增长46.59%[26] - 国内销售2022年营收15.05亿元，占比76.95%，同比减少16.29%；出口及境外销售2022年营收4.51亿元，占比23.05%，同比增长71.41%[26] - 2022年电子行业营业成本15.48亿元，占比92.62%，同比减少6.50%；软件和信息技术服务业营业成本1.23亿元，占比7.38%，同比减少15.38%[28] - 电子行业销售量2022年为1616.60万套，2021年为1682.21万套，同比减少3.90%；生产量2022年为1603.84万套，2021年为1691.06万套，同比减少5.16%；库存量2022年为83.20万套，2021年为95.96万套，同比减少13.30%[28] - 2022年销售费用为30,865,257.09元，同比增长8.94%[32] - 2022年管理费用为69,890,671.58元，同比增长18.72%[32] - 2022年财务费用为36,640,335.91元，同比增长4.54%[32] - 2022年研发费用为80,351,281.03元，同比增长5.45%[32] - 2022年研发人员数量255人，较2021年的242人增长5.37%，占比11.02%，较2021年提升0.53%[34] - 2022年研发投入金额80,351,281.03元，占营业收入比例4.11%，2021年分别为76,200,221.79元、3.70%[34] - 2022年经营活动现金流入小计1,941,046,039.61元，同比减少6.33%；现金流出小计1,918,547,020.55元，同比减少7.62%；现金流量净额22,499,019.06元，同比增加590.14%[35] - 2022年投资活动现金流入小计4,068,043.95元，同比减少52.58%；现金流出小计29,358,000.66元，同比减少24.48%；现金流量净额 -25,289,956.71元，同比增加16.53%[35] - 2022年筹资活动现金流入小计1,053,791,971.88元，同比减少18.29%；现金流出小计1,030,182,442.20元，同比减少10.27%；现金流量净额23,609,529.68元，同比减少83.32%[35] - 2022年末货币资金457,995,767.43元，占总资产比例18.70%，较年初比重增加6.88%[37] - 2022年末应收账款548,457,141.99元，占总资产比例22.40%，较年初比重增加5.04%[38] - 2022年末长期股权投资176,852,020.85元，占总资产比例7.22%，较年初比重减少9.20%[41] - 2022年末短期借款758,982,620.57元，占总资产比例31.00%，较年初比重增加5.16%[43] - 2022年其他权益工具投资期初数5,258,109.56元，期末数9,707,382.85元，本期购买金额2,721,488.00元[43] - 报告期投资额为259,257,652.09元，上年同期投资额为252,500,000.00元，变动幅度为2.68%[45] 各条业务线数据关键指标变化 - 2022年智能制造业务营业收入为179,889.23万元，较上年同比下降4.44% [23] - 2022年家电业务营业收入为152,110.58万元 [24] - 2022年汽车电子领域营业收入为17,407.13万元，较上年同比上升46.59% [24] - 2022年其他领域营业收入为10,371.52万元 [24] - 2022年智能信息化业务营业收入为15,635.61万元，较上年同比下降12.14% [24] 资产减值与坏账准备 - 公司对军工产业基金按权益法核算后的投资收益为 -11413.02万元[2] - 截至2021年12月31日公司对环宇万维长期股权投资账面价值为17765.43万元，2022年按权益法核算投资损益为 -984.69万元，剩余账面价值16780.74万元全额计提减值准备[3] - 2022年公司对合并中科新瑞所形成的商誉计提减值4432.85万元[3] - 2020年公司对上海一什尚未支付款项计提坏账准备1176.28万元，2022年按30%比例再计提坏账准备1764.43万元[3] - 公司在2022年度对合并中科新瑞所形成的商誉计提减值4432.85万元[58] - 公司在2020年度对上海一什尚未支付的款项计提坏账准备1176.28万元，2022年度按照30%的比例再计提坏账准备1764.43万元[59] - 公司对环宇万维投资收益为 -984.69 万元，计提减值准备 16780.74 万元，长期股权投资账面价值基准为 17765.43 万元[146] 公司股权变动 - 报告期内公司通过发行股份购买和晶智能31.08%股份，使其变为全资子公司[6] - 报告期内，公司出售原控股子公司和晶智慧36%股权，目前持有24%股权，和晶智慧不再纳入合并报表范围[30] - 报告期内，公司对和晶教育发展由间接持股60%变为直接持股100%，和晶教育发展仍属合并报表范围[30] - 报告期内，公司出售深圳天枢全部份额，深圳天枢不再纳入合并报表范围[30] - 公司拟发行股份购买安徽高新投新材料产业基金合伙企业等合计持有的和晶智能31.08%股权，同时向不超过35名特定对象发行股份募集配套资金用于补充流动资金[140] - 2022年11月17日深交所同意公司发行股份购买资产，12月7日中国证监会批复同意发行股份购买资产并募集配套资金注册[140] - 2022年12月14日交易相关资产过户工商变更登记手续办理完毕，和晶智能成为公司全资子公司[140] - 本次交易非公开发行新股数量为41,613,852股，2022年12月29日上市，报告期末公司总股本变更为490,555,850股[140] - 公司将持有的和晶教育36%股权转让给李双喜，持股比例由60%变更为24%[145] - 和晶宏智持有福建智趣5679128股股份，于2022年10月全部转让[145] - 有限售条件股份变动前数量为 9327758 股，占比 2.08%，变动后数量为 48864093 股，占比 9.96%[147] - 无限售条件股份变动前数量为 439614240 股，占比 97.92%，变动后数量为 441691757 股，占比 90.04%[147] - 股份总数变动前为 448941998 股，变动后为 490555850 股，均占比 100%[148] - 解除高管锁定股 2077517 股，按 25%比例解除[148] - 发行股份购买资产合计发行新股 41613852 股，新增股份为有限售条件流通股[148][149] - 公司拟以发行股份方式购买和晶智能 31.08%股权[149] - 2022年12月29日，公司向安徽高新投新材料产业基金合伙企业等发行41,613,852股股份购买和晶智能31.08%股份，发行价格为6.23元/股，新增股份为有限售条件流通股[152][153] - 新增股份发行完成后，公司报告期末总股本变更为490,555,850股[153] 公司业务布局与发展战略 - 公司主要业务所处行业为电子制造服务和软件与信息技术服务[14] - 公司是国内最早将单片机应用于家电智能控制领域的先行者之一[14] - 2022年公司对主要业务进行战略调整，聚焦原有物联网业务[15] - 公司智能控制器产品主要应用于家电、汽车电子及其他行业[15] - 公司冰箱单片机主板控制器、显示控制器出货量多年保持行业领先，冰箱变频器细分领域也具领先优势[17] - 公司汽车电子业务体量快速突破亿元规模且保持增长态势[17] - 公司智慧安全业务服务对象覆盖32个行业领域[19] - 公司保持与全球顶尖品牌战略合作，业务涵盖亚洲、北美和欧洲市场[16] - 公司家电领域产品从白色家电拓展到洗碗机、烤箱等其他家电产品[17] - 公司汽车电子现有产品分为乘用车及工程车辆应用，间接供货宁德时代、特斯拉等企业[18] - 公司其他领域产品应用于通讯、工业控制和新兴消费电子，间接供货诺基亚、爱立信等客户[18] - 公司智能信息化方案及服务包括智慧城市系统集成和智能化工程业务、智慧安全业务[18] - 中科新瑞具有电子与智能化资质二级、信息系统集成三级等多项资质[18] - 晶安智慧通过ISO9001、ISO14001、ISO45001认证，被认定为“江苏省高新技术企业”等[19] - 至2026年中国汽车电子行业市场规模将达1486亿美元，较2022年的1181亿美元增幅为25.83%[20] - 公司在淮北市烈山区投资建设的新制造基地于2021年投入使用，形成无锡、淮北双生产基地[20] - 公司智能制造业务主要客户包括BSH、GEA、海信、海尔等，产品间接供货宁德时代、特斯拉等高端客户[22] - 公司智能控制器业务已有二十多年耕耘积累，能提供长链条、个性化制造服务[21] - 公司形成独特的MES系统和ERP系统，与上游供应商形成稳定关系，维持已有产能[22] - 公司智能信息化方案为政府、教育等行业客户提供信息化服务并定制解决方案[22] - 公司产品线从家电智能控制器拓展至通讯基站、汽车电子等非家电领域[22] - 业务运营主体和晶智能拥有变频控制、冰箱主控等核心技术[22] - 中科新瑞完成专业技术积累和经验沉淀，晶安智慧自主开发云平台和IoT应用产品[22] - 公司与知名家电品牌合作稳定，海外业务项目储备和服务范围扩大，多个合作项目放量[20] - 2022年淮北制造基地过渡期项目投入6条产线并达产，墨西哥海外制造基地预计2023年下半年投入使用 [24] - 公司未来将实行内生增长和外延并购双轮驱动发展战略，聚焦物联网领域智能制造和智能信息化两大业务板块[57] - 2023年公司计划扩大产能，择机增设海外制造基地，已启动在墨西哥增设海外制造基地的准备工作[57] - 2023年公司将丰富产品种类及拓展客户，提升汽车电子业务比重，扩大智能信息化业务地域覆盖范围[57] - 中科新瑞将开拓新客户，推广智慧安全综合管控平台，创造新业绩增长空间[58] - 2021年4月9日公司与淮北市烈山区人民政府签署智造项目投资及补充协议，项目分三期实施[141] - 2021年和晶智能在淮北新设全资子公司安徽和晶，注册资本2.50亿元，负责淮北制造基地项目[141] - 和晶科技智造项目过渡期预计容纳7条生产线，2021年9月投产并当年盈利，目前已投入6条生产线并达产[141] - 公司启动在墨西哥增设海外制造基地的相关准备工作，并调整淮北制造基地投资节奏[141] - 公司在墨西哥增设海外制造基地准备工作有序推进，预计2023年下半年投入使用[142] - 公司与招商局太平湾2022年3月30日签署新能源领域战略合作框架协议[142] - 公司2015年参与投资苏州兆戎，认缴出资额3000万元，认缴出资比例58.14%[142] - 公司2016年参与投资苏州空空，认缴出资额10000万元，认缴出资比例51.60%[142] - 2022年1月5日公司

整体财务关键指标变化 - 本报告期营业收入402,775,066.27元，较上年同期减少19.28%[5] - 归属于上市公司股东的净利润9,567,409.62元，较上年同期增长125.32%[5] - 经营活动产生的现金流量净额5,350,730.87元，较上年同期减少45.08%[5] - 本报告期末总资产2,338,491,731.29元，较上年度末减少4.50%[5] - 营业总收入为4.03亿元，较上期4.99亿元有所下降[15] - 营业总成本为3.94亿元，较上期4.88亿元有所下降[15] - 营业利润为1330.45万元，上期亏损3495.53万元[16] - 利润总额为1330.77万元，上期亏损3417.91万元[16] - 净利润为945.76万元，上期亏损3783.81万元[16] - 归属于母公司所有者的净利润为956.74万元，上期亏损3779.13万元[16] - 少数股东损益为 -10.99万元，上期为 -4.68万元[16] - 基本每股收益为0.0199元，上期为 -0.0861元[16] - 稀释每股收益为0.0199元，上期为 -0.0861元[16] - 资产总计为23.38亿元，较上期24.49亿元有所下降[14] 资产负债表项目关键指标变化 - 应收款项融资期末余额55,026,769.16元，较期初增加37.45%，主要因未到期的票据贴现增加[8] - 应付票据期末余额161,578,614.25元，较期初增加60.83%，主要因智能制造业务票据结算增加[8] - 2023年3月31日货币资金期末余额371,771,964.66元，年初余额457,995,767.43元[13] - 2023年3月31日应收票据期末余额158,440,482.63元，年初余额164,296,456.50元[13] - 2023年3月31日应收账款期末余额496,146,288.89元，年初余额548,457,141.99元[13] - 2023年3月31日应收款项融资期末余额55,026,769.16元，年初余额40,032,743.90元[13] - 2023年3月31日存货期末余额525,916,751.01元，年初余额507,048,443.22元[13] - 2023年3月31日流动资产合计期末余额1,697,693,111.31元，年初余额1,802,728,781.82元[13] - 2023年3月31日长期股权投资期末余额175,406,755.31元，年初余额176,852,020.85元[13] 利润表项目关键指标变化 - 财务费用本期金额8,532,291.47元，较上期减少34.98%，主要因上期有回购条款的投资款计提资金利息[8] - 投资收益本期为 -1,607,172.37元，较上期增长96.76%，主要因上期参股公司持有富吉瑞的股票价格变化[8] - 2022年度公司对环宇万维投资收益为 - 984.69万元，计提减值准备16,780.74万元，以2021年12月31日长期股权投资账面价值17,765.43万元为基准[12] 现金流量表项目关键指标变化 - 销售商品、提供劳务收到的现金本期为413,038,955.31元，上期为511,226,487.98元[18] - 收到的税费返还本期为7,322,982.47元，上期为5,633,214.65元[18] - 经营活动产生的现金流量净额本期为5,350,730.87元，上期为9,742,819.13元[18] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 8,572,323.38元，上期为 - 9,525,450.86元[18] - 取得借款收到的现金本期为125,000,000.00元，上期为115,000,000.00元[19] - 偿还债务支付的现金本期为140,000,000.00元，上期为145,660,000.00元[19] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为 - 23,829,301.25元，上期为 - 38,812,606.37元[19] - 汇率变动对现金及现金等价物的影响本期为 - 206,339.81元，上期为 - 157,614.35元[19] - 现金及现金等价物净增加额本期为 - 27,257,233.57元，上期为 - 38,752,852.45元[19] - 期末现金及现金等价物余额本期为230,312,118.57元，上期为194,603,243.95元[19] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数21,624人[8] - 荆州慧和股权投资合伙企业持股比例17.35%，为第一大股东，陈柏林持股比例9.34%，二者为一致行动人[8][9] - 陈柏林将44,856,287股股份表决权委托给荆州慧和，委托期限3年（2023年3月26日至2026年3月25日），荆州慧和拥有表决权股份128,226,287股，占总股本26.69%[11] - 公司注销回购专用证券账户内全部回购股份10,155,993股，于2023年2月8日办理完成[11]

关于召开 2022 年度业绩网上说明会的公告 无锡和晶科技股份有限公司公告文件 证券代码：300279 证券简称：和晶科技 公告编号：2023-025 无锡和晶科技股份有限公司 2、拨打公司投资者热线电话：0510-85259761。 3、发送邮件至电子邮箱：stock@hodgen-china.com、wufan@hodgen-china.com。 届时公司将在本次说明会上对投资者普遍关注的问题进行回答。 欢迎广大投资者积极参会。 特此公告。 无锡和晶科技股份有限公司 董事会 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 无锡和晶科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 4 月 22 日在深 圳证券交易所法定信息披露网站上刊登了《无锡和晶科技股份有限公司 2022 年 年度报告》全文及其摘要，为便于广大投资者更全面地了解公司的经营情况，公 司将于 2023 年 5 月 5 日（星期五）下午 15:00-17:00 在深圳证券交易所"互动 易"平台"云访谈"栏目举行 2022 年度网上业绩说明会，本次业绩说明会将采 用网络远程方式召开，投资者可登 ...

调研基本信息 - 调研时间为2016年6月13日 [2] - 接待地点是无锡新区汉江路5号公司会议室 [2] - 组织形式为预约前往 [2] - 接待人员有证券事务代表陈瑶、证券助理吴凡 [2] - 调研机构为中泰证券股份有限公司，调研人员是李振亚 [2] 互联网教育业务板块 - 业务来自投资的北京环宇万维科技有限公司，其运营的“智慧树”是国内业务规模大、功能完善度和用户粘性高的幼教互动平台之一 [3] - 截至目前，“智慧树”合作幼儿园超50,000家，用户总量超700万，每日在线活跃用户超150万 [3][4] - 2016年，环宇万维目标发展签约幼儿园达60,000家以上，用户总量超1,000万 [4] - 环宇万维将深入挖掘幼儿园信息化建设需求和开展商业化探索，围绕“B2B2C”商业模式完善平台功能，争取年内大幅提高营业收入并完成当月盈亏平衡 [4] 互动数据业务板块 - 业务由新收购的上海澳润信息科技有限公司实施，该公司是中国领先的广播电视综合通信技术解决方案提供商，提供智能硬件 + 内容服务 [4] - 广电“宽带广电”战略和三网融合提速为业务带来发展机会，澳润信息将加大与广电系合作，成为广电全方位战略合作伙伴和综合产品供应商 [4][5] - 澳润信息会布局新一代智能机顶盒增值服务和应用，推进WIFI无线领域和多屏互动业务，与广电构建统一数据平台 [5] 其他情况 - 采访人员签署了《承诺书》 [5] - 公司未提供资料 [5] - 本次活动未涉及公司未披露重大信息泄露 [5]

调研基本信息 - 调研时间为2016年3月24日 [2] - 接待地点是无锡新区汉江路5号公司会议室 [2] - 组织形式为预约前往 [2] - 接待人员有董事会秘书徐宏斌、证券助理吴凡 [2] - 调研机构有2家共2人，分别是中国中投证券有限责任公司的耿琛、上海德汇集团有限公司的潘学诗 [2][3] 业务发展与规划 智能控制器业务 - 智能控制器及下游家电整机行业是成熟行业，业务仍有发展空间 [4] - 公司与三星、海信、美的等知名家电厂商有稳定合作，具备大规模硬件制造能力 [4][5] - 公司通过与专业投资团队合作设基金，向汽车、医疗、军工电子等高端智能硬件领域探索，促进生产基地升级 [5] 智能家居业务 - 智能家居未形成统一行业标准，多数产品未融合成完整体系 [5] - 公司对其发展前景乐观，会关注动态并做好技术储备 [5] 收购澳润信息影响 - 澳润信息作为广电网络接入设备及技术服务提供商，随广电网络双向改造等进程将迎来发展机遇 [5] - 公司基于“智慧生活”业务布局收购澳润信息，其业绩承诺能提升公司盈利能力 [5][6] 投资参股“智慧树”业务 - 公司以自有资金1亿元对环宇万维三次增资，持有34.43%股权 [6] - “智慧树”是国内规模大、功能完善、用户粘性高的幼教互动平台之一 [6] - 幼教信息化市场有发展空间，环宇万维将扩大市场占有率，深化“智慧树”功能内容，提升领先地位 [6] 其他情况 - 采访人员签署了《承诺书》 [6] - 公司未提供资料 [7] - 本次活动未泄露未披露重大信息 [7]

调研基本信息 - 调研时间为2016年5月30日 [2] - 接待地点是无锡新区汉江路5号公司会议室 [2] - 组织形式为预约前往 [2] - 接待人员有董事会秘书徐宏斌、证券事务代表陈瑶 [2] - 调研机构为平安证券有限责任公司，调研人员是苏多永 [2] 智能硬件业务板块 - 公司进行战略调整，推动智造业务板块转型升级，从家电智能控制器向汽车电子、工控电子等智慧生活领域的智能硬件拓展，全面拓展产品线 [3] - 梳理、筛选客户结构，保留高附加值优质客户，放弃部分低毛利产品 [3] - 关注智能家居，做好技术储备，开拓智能家居范畴内其他智能硬件制造业务，计划2016年完成与互动数据业务板块对接 [4] 互联网教育业务板块 - 公司互联网教育业务来自投资的北京环宇万维科技有限公司，其运营的“智慧树”教育平台是国内规模大、功能完善、用户粘性高的幼教互动平台之一 [4] - 截至2016年3月底，“智慧树”发展合作幼儿园41,000家，用户总量接近700万，日均活跃用户120万 [4] - 2016年环宇万维目标发展签约幼儿园达到60,000家以上，用户总量超过1,000万 [4] - 围绕“B2B2C”商业模式进行商业化探索，完善平台功能，满足多层次会员需求，建立积分会员体系，加强对VIP会员服务，提升付费会员比例 [4] - 推进与广告客户合作，广告系统于2016年4月上线，并与淘宝、京东等电商展开广告合作 [4] - 环宇万维计划2016年大幅提高营业收入，年内完成当月盈亏平衡 [5] 其他情况 - 采访人员签署了《承诺书》 [5] - 公司未提供资料 [5] - 本次活动未涉及公司未披露重大信息的泄露 [5]

调研基本信息 - 调研时间为2017年6月6日 [3] - 接待地点在无锡市新吴区汉江路5号公司会议室 [3] - 组织形式为预约前往 [3] - 接待人员有董事会秘书徐宏斌、证券助理徐喜喜 [3] - 调研机构为深圳俾斯麦资本管理有限公司，调研人员有万佳海、代相龙、葛睿 [4] 中科新瑞经营情况 - 专注行业细分领域标准化产品，业务以无锡地区为主，已完成专业技术积累和经验沉淀，形成一定规模营销网络和市场拉力，是江苏知名系统集成商 [4] - 将推进与行业应用软件开发 商合作，探索大数据服务商业模式，完善智慧互联领域综合布局 [4] - 在智慧城市及智慧社区方面加大研发投入，推进与部分城市具体项目合作沟通 [4] - 全资子公司睿杰斯拥有“智慧搜”“数据魔方”两个核心大数据应用 软件产品，已在政府行业完成示范项目 [4] - 完成平安校园系统集成，后期将针对安监等系统打造定时定点制度化控制，形成大数据平台 [6] “智慧树”经营情况 - 截至2017年3月，已发展合作幼儿园76,000家，用户总量超1,500万，激活用户总数近900万，日均活跃用户超200万，是国内规模最大的幼教互动平台 [6] - 以会员、广告为主的商业化尝试初具效果，2017年一季度实现营业收入近千万 [6] - 幼教领域家园共育平台基本完成“跑马圈地”阶段，行业格局初步确立，多数平台转向探索优化商业模式 [6] - 环宇万维作为领先选手，开始资源整合，参与幼教行业生态建设，形成以融合为主的竞和业务形态 [6] - 将继续优化“智慧树”商业模式，通过广告、会员服务、硬件销售等业务及增值服务推进商业化进程 [6]

调研基本信息 - 调研时间为2016年11月7日，接待地点在无锡市新吴区汉江路5号公司会议室，4家机构共8人预约前往调研 [2] - 接待人员为董事会秘书徐宏斌、证券助理徐喜喜 [2] - 调研机构包括海通证券股份有限公司、上海泛皓投资管理有限公司、泰信基金管理有限公司、浦银安盛基金管理有限公司 [3] “智慧树”经营情况及计划 - 截至2016年9月底，“智慧树”已发展合作幼儿园73,000家，其中优质合作园所近17,000家，在广告等方面取得初步成果 [3] - 下阶段继续扩大市场份额，深耕已有园所合作，提升优质合作园所数量，加快商业尝试，加强智能硬件开发销售，探索社区电商模式 [3][4] 与智趣互联合作情况 - 智趣互联为“互联网 + 幼教”整体解决方案提供商，截至2015年底与全国10,000多家幼儿园达成合作，超3,000家幼儿园使用“智趣坞幼教系统” [4] - 公司全资子公司拟以29,999,993.66元认购智趣互联1,419,782股，认购价格21.13元/股，共同推进幼教产业发展 [4] 澳润科技经营情况 - 2016年8月23日与陕西广电网络传媒签订《战略合作协议书》，合作规模不低于10亿元 [6] - 2016年3 - 9月实现营业收入29,349.98万元，归属于母公司净利润为7,518.20万元 [6] - 积极与省级广电网络公司沟通，布局新一代智能机顶盒增值服务，子公司探索大数据服务商业模式 [6] 中科新瑞新三板挂牌情况 - 已完成股份制改制，由“无锡中科新瑞系统集成有限公司”变更为“江苏中科新瑞科技股份有限公司” [7] - 计划在符合条件时申请在新三板挂牌，利于完善治理结构、拓宽融资渠道等 [7]

调研基本信息 - 调研时间为2017年4月28日，接待地点在无锡市新吴区汉江路5号公司会议室，接待方式为预约前往 [2] - 接待人员有董事会秘书徐宏斌、证券助理徐喜喜 [2] - 调研机构为国联证券股份有限公司，调研人员有沈刚、顾玮玮、陈晓、吴金雅 [2] 各业务板块情况 和晶智造业务板块 - 物联网概念被全球认可，智能控制器为物联网提供终端感知、处理能力，成为信息重要物理接入口 [3] - 产业转移使跨国企业将前端研发设计和采购中心向中国一体化转移，为国内智能控制器行业带来发展空间 [3] - 公司智能控制器主要应用在家电领域，正积极拓展非家电领域业务，为“智慧生活”战略提供硬件支撑 [3][6] 江苏中科新瑞科技股份有限公司 - 系统集成行业应用领域广泛，全球软件与信息技术服务业处于恢复和发展阶段，系统集成未来将持续增长 [6] - 中科新瑞专注细分领域标准化产品，开拓地区市场，凭借经验和合作关系形成营销网络和市场拉力，成为江苏地区知名系统集成商 [6] 上海澳润信息科技有限公司 - 澳润科技是领先的广播电视综合通信技术解决方案提供商，把握广电网络双向改造和三网融合机遇，围绕“宽带广电”战略拓展合作 [6] - 公司积累了技术、客户资源和口碑，凝聚优秀团队，处于广电通信行业领先地位 [6] - 通过优化模式完善产业链布局，打通中下游环节，发展终端应用，把握互动数据运营机遇 [6][7] 北京环宇万维科技有限公司 - “智慧树”采用代理商模式推广，由一百多名营销人员管理近一千个代理商 [7] - 截至2017年3月，“智慧树”合作幼儿园76,000家，用户总量超1,500万，激活用户近900万，日均活跃用户超200万，是国内最大幼教互动平台 [7] - 环宇万维基于“智慧树”用户群体进行广告商业化尝试取得初步成果，将扩大市场占有率，巩固领先地位，向社区电商、幼儿保险等方面拓展业务 [7] 其他情况 - 采访人员签署了《承诺书》，公司未提供资料 [7] - 本次活动未涉及公司未披露重大信息泄露 [8]

公司优势 - 技术优势：家电从机械控制向电子控制转化存在技术壁垒 [2] - 供应链优势：可低价、短周期稳定获原材料 [2] - 生产优势：生产流程科学化、自动化，效率更高 [2] - 成本优势：规模效应使边际成本递减，能从上游获低成本原材料，对下游议价能力强 [2] 市场拓展与产能情况 - 原无锡新区坊新路生产基地满负荷三班倒产能 7 - 8 亿元，长江东路新工厂投产后产能逐步释放 [3] - 前些年因投资幼教和智慧家居业务，智能制造业务投入有限，但仍保持年均 20% 左右营收增速 [3] - 从客户公关到大规模量产需三至四年，现在业绩反映几年前投入 [3] - 近两年聚焦物联网和教育板块，增加智能制造业务投入，未来产能将不断释放 [3] - 目前产能完全利用可提高 50% 左右 [3] - 新建工厂周期约两年 [3] 行业市场情况 - 海外家电厂商控制器几乎全部外包，国内大家电企业外包比例 50% - 60% [3] - 海外客户毛利率高于国内客户，因海外产品售价高且倾向与供应商共享价值，国内客户占领中低端市场，竞争激烈会压低价格 [3] - 制造业电子化、信息化趋势不可逆转，发展空间大、现金流稳定，竞争形势逐步改善 [3] - 消费升级使下游客户倾向选择优质供应商，订单向头部厂商集中，头部厂商盈利能力增强 [3] IoT 技术影响 - 家电领域智能化、节能化、个性化趋势增加智能控制器需求 [4] - IoT 技术在家电领域应用使带 wifi 功能控制器价格比普通控制器贵一倍左右，提高需求和采购价格 [4] 客户相关情况 - 公司定位高端客户，与价值契合度高的企业合作，如西门子、海尔等，因下游行业集中度高，所以客户集中度高 [4] - 和晶智能在冰箱智能控制器领域全球领先，优先选择冰箱领域头部企业合作，近年国外客户比重提高 [4] 生产效率与业绩展望 - 生产效率有提升空间，可通过自动化应用、信息化和供应链改善 [4] - 因疫情影响，预测今年业绩困难，近两年清理非核心业务，聚焦主营业务后步入正轨，长期看好智能控制器制造行业前景 [5]