财务表现 - 2025年上半年营业收入2.49亿元，归属于上市公司股东的净利润886.98万元 [1] - 毛利率同比提升4.03个百分点，业务结构持续优化 [1] - 研发投入3775.33万元，占营收比重15.19% [2] 战略与业务进展 - 第三代社保卡服务城市增至近170个，市场份额保持行业领先 [1] - "AI就业"服务覆盖超20万人次，"就医无感支付"接入广州超100家三甲医院，签约用户突破250万 [1] - 中标"广州数据交易所服务专区代运营"项目，参与编写《数据产品开发与经营》专著 [1] 技术研发与应用 - "知纬解语"大模型通过国家网信备案，应用于湖北、河南、广东等省份 [2] - 实现社保咨询、政策解读等智能服务，多地市政务服务效能提升40%以上 [2] - 获授"国际人工智能产业联盟理事单位"称号，持续优化AI Agent全渠道服务网络 [2] 行业定位与发展方向 - 公司坚定推进战略转型升级，深化社保民生服务领域布局 [1] - 持续深化"AI+大数据"在就业、医疗、政务等核心场景的应用 [1] - 通过技术自主创新与运营服务升级巩固社保民生领域领先地位 [2]

财务业绩 - 2025年上半年营业收入约2.49亿元 归母净利润约886.98万元[1] - 新签合同金额同比增长12.87% 整体毛利率稳中有升 产品盈利能力增强[1] 社保卡业务 - 参与第三代社保卡发行城市接近170个 发卡业务保持良好增长势头[1] - 持续加密基层服务网络 夯实社保卡服务商市场领先地位[1] 数字化就业服务 - AI就业产品在北京 湖北 河南 广东等地落地 打造多个标杆案例[1] - AI就业辅导员在广州 清远 长沙上线 累计服务人次突破20万[1] - 提供简历优化 模拟面试 岗位匹配全流程智能化服务[1] 医疗金融服务 - 就医无感支付模式纳入2025年广州市政府工作报告[2] - 在超100家三甲医疗机构完成接入 累计签约用户突破250万[2] - 配套小程序便民医付通周活跃用户数超过6万人[2] - 服务场景向东莞 中山 清远等地拓展[2] 政务服务数字化 - AI Agent全渠道服务网络赋能政务咨询 政策解读 业务经办等服务流程[2] - 自主研发大模型知纬解语完成国家网信部门备案[2] - 在广东 湖北 河南等多地实现本地化部署 政务服务效率提升超过40%[2] - 2025年8月获授国际人工智能产业联盟理事单位称号[2] 数据要素应用 - 深化数据超市与地方服务专区建设 再次中标广州数据交易所(天河)专区代运营项目[2] - 作为天河区数据要素产业协会秘书长单位参与公共数据资源登记 治理及资产化实践[2] - 参与编著《数据产品开发与经营》正式出版 民生类数据实践案例入选行业实战指南[2] 发展战略 - 坚持保现金流 保利润核心经营目标[3] - 围绕社保卡服务 数字化就业 AI政务 数据运营等核心主业板块发展[3] - 加速构建场景 技术 数据融合的民生服务体系[3]

核心观点 - 公司2025年上半年实现营业收入2.49亿元，归母净利润886.98万元，人社运营及大数据服务新签合同金额同比增长12.87%，战略聚焦成效显现 [1] - 公司通过服务带动发卡策略巩固市场地位，第三代社保卡发行城市近170个，发卡量同比增长20.47%，覆盖人群向县域及农村下沉，推动社保卡向数字化平台升级 [1] - 公司将AI技术深度嵌入民生核心场景，推出AI就业辅导员覆盖超20万人次，落地标杆项目提升就业指标完成率30%，就医无感支付接入100余家医院，签约用户超250万人 [1][2] - 公司自主研发大模型通过国家备案，政务服务效能提升40%以上，中标数据交易所代运营项目，推动公共数据可管可控可交易 [2] - 公司下半年聚焦保现金流、保利润、提升团队效率，巩固社保卡服务基础盘，强化AI应用推动高毛利收入增长，加速数据运营商业化落地 [2] 财务表现 - 2025年上半年营业收入2.49亿元 [1] - 2025年上半年归母净利润886.98万元 [1] 业务发展 - 人社运营及大数据服务新签合同金额同比增长12.87% [1] - 参与发行第三代社保卡城市近170个，发卡量同比增长20.47% [1] - 资金发放服务覆盖4.5亿人次，发放金额超2100亿元 [2] - 再次中标广州数据交易所服务专区代运营项目 [2] 技术创新与应用 - AI就业辅导员覆盖高校毕业生超20万人次，提供简历优化、岗位匹配、面试模拟全流程智能服务 [1] - 在湖北、河南等地落地AI就业标杆项目，助力地方政府就业指标完成率提升30% [1] - 与中国银联合作就医无感支付接入广州100余家三甲医院，签约用户超250万人 [2] - 自主研发知纬解语大模型通过国家网信部门备案，在湖北、河南、广东等省份实现社保咨询、政策解读、业务经办全场景智能触达 [2] - 政务服务效能提升40%以上 [2] 战略规划 - 服务带动发卡策略巩固市场地位，覆盖人群向县域及农村地区下沉 [1] - 将社保卡服务延伸至社保缴费、待遇领取、就医结算等高频场景，推动社保卡从卡向数字化平台升级 [1] - 作为广州天河区数据要素产业协会秘书长单位，深度参与地方公共数据资源登记、治理、资产入表等标准制定工作 [2] - 2025年下半年核心目标保现金流、保利润、提升团队效率 [2] - 重点聚焦巩固社保卡服务基础盘提升县域市场渗透率，强化数字化就业与政务服务的AI应用推动高毛利运营服务收入增长，加速数据运营商业化落地复制协同模式至更多城市 [2]

财务表现 - 营业总收入2.49亿元 同比下降14.27% 其中第二季度收入1.16亿元 同比下降15.93% [1] - 归母净利润886.98万元 同比下降36.47% 其中第二季度净利润235.85万元 同比下降66.76% [1] - 扣非净利润673.16万元 同比下降40.33% [1] - 毛利率45.22% 同比提升9.77个百分点 净利率4.33% 同比下降21.7% [1] - 每股收益0.02元 同比下降36.81% 每股净资产2.57元 同比下降2.74% [1] 资产负债结构 - 货币资金3.02亿元 同比增长17.93% [1] - 应收账款5.59亿元 同比下降6.2% 但应收账款占最新年报归母净利润比例达2742.14% [1][3] - 有息负债2291.64万元 同比增长191.66% [1] - 每股经营性现金流-0.35元 同比下降23.15% [1] 成本费用 - 销售费用、管理费用、财务费用总计6532.7万元 三费占营收比26.29% 同比上升17.14% [1] 投资回报指标 - 去年ROIC为2.25% 资本回报率不强 净利率4.15% 产品附加值不高 [3] - 上市以来ROIC中位数11.29% 2024年为历史最低水平 [3] 业务发展 - 公司深耕民生数据服务领域 具备身份价值和卡位优势 [3] - 作为数据交易所认证的数据经纪人 协助政府开发数据价值并推动数据变现 [3] - 积极对接RWA数字化领域 帮助企业盘活资产并协助地方产业实践 [3] - 已获得政府支持及行业资质 正加快数据业务与技术基础设施融合 [3]

机构持股情况 - 截至2025年8月22日 机构投资者合计持股174.56万股 占公司总股本0.40% [1] - 机构持股比例较上一季度上升0.07个百分点 [1] - 主要机构投资者包括广东德生科技股份有限公司-2025年员工持股计划 [1] 外资机构变动 - 摩根士丹利国际公司(MORGAN STANLEY & CO. INTERNATIONAL PLC)本期未再披露持股 [1]

公司治理结构调整 - 董事会审议通过取消监事会设置 将监事会职权移交董事会审计委员会行使 相关监事会议事规则废止[12][45][63] - 公司计划修订《公司章程》及20项内部治理制度 包括将股东大会更名为股东会 并制定新的《董事高管离职管理制度》[12][15][35] - 治理制度修订涉及《股东会议事规则》《董事会议事规则》《募集资金管理办法》等 其中6项制度需提交股东会审议[15][36][66] 半年度经营与财务情况 - 2025年半年度报告经董事会监事会审议通过 所有董事出席表决 无反对或弃权票[2][8][41] - 报告期不进行利润分配 不派发现金红利不送红股不以公积金转增股本[3] - 控股股东及实际控制人在报告期内未发生变更[5][6] 募集资金使用与管理 - 截至2025年6月30日 募集资金累计投入2222945万元 尚未使用金额63231万元 含利息收入073万元[50][51] - 2025年上半年直接投入募投项目251028万元 募集资金账户期末余额63231万元[50][51] - 募集资金存放与管理符合监管规定 专户存储并签订三方监管协议 无违规使用情况[51][58] 组织架构优化 - 董事会同意注销浙江分公司 以优化组织架构并降低管理成本[37] - 公司计划于2025年9月8日召开临时股东会 审议章程修订及部分治理制度事项[39][40] 募投项目变更与调整 - 募投项目历经多次调整 包括变更实施主体与地点 延长建设期限 调整投资结构及项目名称[53][54][55] - 2024年11月将募投项目达到预定可使用状态日期延长至2026年3月 并调整内部投资结构优先用于建设投资[56] - 报告期内无变更募集资金投资项目的情况 也无对外转让或置换情况[57]

财务表现 - 上半年营业收入2.49亿元 同比下降14.27% [1] - 归属于上市公司股东的净利润886.98万元 同比下降36.47% [1] - 扣除非经常性损益的净利润673.16万元 同比下降40.33% [1] - 基本每股收益0.0206元 [1]

资金占用情况 - 广东德生云服信息科技有限公司2025年初、年末占用资金余额250万元[4] - 云南德生云服科技有限公司2025年初、年末占用资金余额50万元[4] - 广州德生智能信息技术有限公司2025年初、年末占用资金余额5万元[4] - 广州德生智聘科技有限公司2025年末占用资金余额590万元[4] - 四川德生数字科技有限公司2025年初、年末占用资金余额1300万元[4] - 广州德岳置业投资有限公司2025年末占用资金余额5500万元[4] - 广东德生金信科技有限公司2025年末占用资金余额500万元[4] - 北京德生智通科技有限公司2025年末占用资金余额1450万元[4] - 广东德生知纬科技有限公司2025年末占用资金余额880万元[4] - 克拉玛依德生科技有限公司2025年初、年末占用资金余额500万元[4]

财务数据总结 - 2025年6月30日公司合并资产总计14.42亿元，较期初下降约6.49%[6] - 2025年半年度营业总收入2.4850316986亿元，2024年半年度为2.8985078333亿元[13] - 2025年半年度净利润1075.107204万元，2024年半年度为1601.456762万元[14] - 2025年半年度基本每股收益0.0206，2024年半年度为0.0326[15] - 2025年半年度经营活动产生的现金流量净额为 - 149,686,961.12元，较2024年半年度净流出增加[20] - 2025年本期股本增加293636元，增幅3.25%[28] - 2025年本期资本公积减少622862元，减幅862.78%[28] 股本与上市情况 - 公司于2015年7月17日变更为股份公司，折为股份10,000.00万股[36] - 公司于2017年10月20日在深交所上市，首次公开发行3,334万股[36] - 2025年上半年公司股本总数为431,432,088.00股，有限售条件股份占比27.74%，无限售条件股份占比72.26%[37] 会计政策与核算标准 - 公司会计期间为每年1月1日至12月31日[44] - 公司营业周期为12个月[3] - 公司及境内子公司以人民币为记账本位币[46] - 同一控制下企业合并按被合并方在最终控制方合并财报账面价值计量[48] - 非同一控制下企业合并成本为购买日付出资产等公允价值[51] 资产相关核算 - 公司存货取得时按实际成本计价，发出时原材料等采用加权平均法计价[98][99] - 机器设备折旧年限3 - 10年，残值率5.00%，年折旧率31.67 - 9.50%[116] - 土地使用权按出让年限，直线法摊销[125] - 长期资产减值测试于资产负债表日判断资产是否有减值迹象，商誉等每年测试[129] 收入与税务相关 - 公司在客户取得相关商品或服务控制权时确认收入[148] - 收入主要来源于一卡通应用、人社运营及大数据服务等业务[151] - 公司及部分子公司按15%税率缴纳企业所得税，部分子公司按20%或25%税率缴纳[177,181] - 本报告期公司享受软件增值税退税5161042.97元，影响损益金额为4388572.16元[182] 资金项目余额 - 货币资金期末余额301997985.96元，期初余额499934458.07元[184] - 应收票据期末余额1702539.27元，期初余额4241387.77元[188] - 期末应收票据未终止确认金额合计为841,724.75元[196]

制度修订 - 公司修订《公司章程》及部分内部治理制度，不再设监事会，职权由董事会审计委员会行使，废止《监事会议事规则》[1] - 拟将“股东大会”改为“股东会”[4] - 修订《董事会议事规则》《股东会议事规则》《股东会网络投票工作制度》《募集资金管理办法》《独立董事工作细则》并提交股东会审议[34] 法定代表人 - 法定代表人辞任，公司需在三十日内确定新法定代表人[4] 股本与股份 - 公司成立时原经审计账面净资产253,400,883.52元按1︰0.3946316比例折为股本，设立时发行股份总数为100,000,000股，面额股每股金额为1元[5] - 公司为他人取得股份提供财务资助累计总额不得超已发行股本总额的10%[5] 股份转让限制 - 发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起1年内不得转让[6] - 公司公开发行股份前已发行的股份，自公司股票在证券交易所上市交易之日起1年内不得转让[6] - 公司董事、高级管理人员在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的25%，所持本公司股份自公司股票上市交易之日起1年内不得转让，离职后半年内不得转让[6] 股东权益与责任 - 公司股东以认购股份为限对公司担责，公司以全部财产对债务担责[4] - 股东需依认购股份和入股方式缴纳股款，除法定情形外不得抽回股本[9] - 股东滥用权利给公司或其他股东造成损失，应依法赔偿；滥用法人独立地位和有限责任损害债权人利益，应承担连带责任[9] 担保与决议 - 最近十二个月内担保金额累计计算超过公司最近一期经审计总资产30%的担保，须经股东大会审议通过[11] - 公司一年内购买、出售重大资产或担保金额超最近一期经审计总资产30%，需股东会特别决议通过[15] 会议相关 - 董事会收到独立董事、监事会、审计委员会或单独/合计持有公司10%以上股份股东召开临时股东会提议后，应在10日内书面反馈是否同意召开[12] - 股东会通知未列明或不符合规定的提案，不得表决并作决议[13] 董事相关 - 董事会由5至9名董事组成，设职工代表董事1人，董事长1人，独立董事人数不少于董事会成员人数的三分之一[20] - 董事每届任期3年，可连选连任[18] 财务报告与利润分配 - 会计年度结束后4个月内报送并披露年度报告，前6个月结束之日起2个月内报送并披露中期报告，前3个月、前9个月结束之日起1个月内披露季度报告[27] - 分配当年税后利润时，提取利润的10%列入法定公积金，法定公积金累计额为注册资本的50%以上，可不再提取[27] 公司合并与分立 - 公司合并支付价款不超公司净资产10%，可不经股东会决议[15] - 公司合并应自决议之日起10日内通知债权人，30日内在指定媒体公告[29] - 公司分立应自作出决议之日起10日内通知债权人，并于30日内在指定媒体公告[30]