浙江天册律师事务所 关于 浙江美大实业股份有限公司 致：浙江美大实业股份有限公司 浙江天册律师事务所（以下简称"本所"）接受浙江美大实业股份有限公司（以 下简称"浙江美大"或"公司"）的委托，指派本所律师金臻、赵航参加公司 2024 年第一次临时股东大会，并根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司 法》"）、《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）和《上市公司 股东大会规则》（以下简称"《股东大会规则》"）等法律、法规和其他有关规范 性文件的要求及《浙江美大实业股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"） 《浙江美大实业股份有限公司股东大会议事规则》（以下简称"《议事规则》"） 的规定出具本法律意见书。 2024 年第一次临时股东大会的 法律意见书 浙江省杭州市杭大路 1 号黄龙世纪广场 A 座 11 楼 310007 电话：0571-87901111 传真：0571-87901500 法律意见书 浙江天册律师事务所 关于浙江美大实业股份有限公司 2024 年第一次临时股东大会的 法律意见书 编号：TCYJS2024H2099 在本法律意见书中，本所律师仅对本次股东大会召集、召开程序、出席人 ...

舆情管理架构 - 成立舆情工作组，董事长任组长，董秘任副组长[4] - 舆情信息采集设在董事会办公室[5] 舆情分类与处理 - 舆情分为重大和一般两类[6] - 一般舆情由组长或副组长灵活处置[7] - 重大舆情组长召集会议决策部署[7] 保密与追责 - 内部人员对舆情有保密义务，违规受处分[9] - 擅自披露或媒体造假致损，公司保留追责权[10] 制度生效与解释 - 制度自董事会审议通过生效，由董事会解释修订[12]

会议安排 - 第五届董事会第九次会议于2024年12月12日召开，应到、实到董事均为8人[1] - 公司2024年第一次临时股东大会将于12月30日召开[3] 议案决议 - 《关于补选公司第五届董事会非独立董事的议案》获8票同意通过，需提交临时股东大会审议[2] - 《关于提请召开公司2024年第一次临时股东大会的议案》以8票同意通过[3] 人员提名 - 提名夏兰女士为第五届董事会非独立董事候选人[2]

人事变动 - 原董事钟传良于2024年12月5日申请辞职[1] - 2024年12月12日提名夏兰为非独立董事候选人[1] 董事会情况 - 董事补选后董事9人，独立董事3人占比三分之一[2] - 兼任高管及职工代表董事未超总数二分之一[2] 人员信息 - 夏兰曾任多职，现持有66,000,000股占总股本10.22%[3] - 实际控制人夏志生、夏鼎分别持股21.20%、20.99%[3]

证券代码：002677 证券简称：浙江美大 公告编号：2024-028 浙江美大实业股份有限公司 关于召开2024年第一次临时股东大会的通知 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或重大遗漏。 浙江美大实业股份有限公司（以下简称"公司"） 第五届董事会第九次会议 审议通过了《关于提请召开 2024年第一次临时股东大会的议案》，决定于2024 年12月30日（星期一）召开公司2024年第一次临时股东大会，现将本次会议的有 关事项通知如下： 一、召开会议的基本情况 1、股东大会届次：2024年第一次临时股东大会 2、股东大会召集人：公司董事会 3、会议召开的合法性、合规性：本次股东大会会议召开符合有关法律、行 政法规、部门规章、规范性文件、交易所业务规则和《公司章程》等的规定。 4、会议召开的日期、时间： （1）现场会议召开时间：2024 年 12 月 30 日（星期一）14:00； （2）网络投票时间：2024 年 12 月 30 日（星期一），其中通过深圳证券交 易所交易系统进行网络投票的时间为 2024 年 12 月 30 日 9:15-9:25，9:30—11 ...

浙江美大实业股份有限公司（以下简称"公司"）董事会于近日收到董事兼常 务副总经理钟传良先生递交的书面辞职报告，因身体原因申请辞去公司第五届董 事会董事、常务副总经理及董事会薪酬与考核委员会委员职务。辞职后，钟传良 先生将不在公司及控股子公司担任其他职务。 根据《公司法》、《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——主板上 市公司规范运作》和《公司章程》等有关规定，钟传良先生的辞职未导致公司董 事会成员人数低于法定最低人数，不影响公司董事会的正常运行和公司的正常经 营活动，其辞职报告自送达董事会之日起生效。公司将根据《公司法》、《公司章 程》等有关规定，尽快完成董事及董事会薪酬与考核委员会委员的补选工作。 截至本公告披露之日，钟传良先生持有公司股份 22,185,508 股，其辞职后 将继续遵守中国证监会和深圳证券交易所关于上市公司股东及董事、监事、高级 管理人员股份变动等相关规定。 公司董事会对钟传良先生在任职期间为公司的发展所作出的贡献表示衷心的 感谢！ 证券代码：002677 证券简称：浙江美大 编号：2024-025 浙江美大实业股份有限公司 关于董事兼常务副总经理辞职的公告 本公司及董事会全体成 ...

报告公司投资评级 - 报告维持"买入"投资评级 [3] 报告的核心观点 - 受地产环境变动影响,集成灶行业承压,公司2024年前三季度业绩表现下滑 [1][2] - 公司毛利率、净利率大幅下滑,销售回款减少,现金流承压 [2] - 公司持续推出新品,多元化渠道深度融合,主动适应行业环境变化 [2] 财务数据总结 - 2024-2026年公司预计实现归母净利润分别为1.38/2.24/2.4亿元,同比增长-70.3%/62.4%/7.2% [3][4] - 2024-2026年公司营业收入预计为920/975/1014百万元,同比增长-45.0%/6.0%/4.0% [4] - 2024-2026年公司净资产收益率预计为8.2%/15.1%/18.7% [4] 风险提示 - 原材料价格波动、房地产市场波动、市场竞争加剧 [3]

营业收入变化 - 本报告期营业收入194,705,560.94元，比上年同期减少60.18%；年初至报告期末营业收入653,824,046.04元，比上年同期减少48.16%[2] - 2024年1 - 9月营业收入653,824,046.04元，较2023年1 - 9月减少48.16%，受国内大市场经济及房地产市场下行影响[5] - 营业总收入从12.61亿降至6.54亿，降幅约48.12%[12] 净利润变化 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润9,038,411.80元，比上年同期减少93.78%；年初至报告期末为106,600,654.33元，比上年同期减少70.67%[2] - 净利润从3.63亿降至1.05亿，降幅约71.14%[13] 资产相关变化 - 本报告期末总资产1,831,555,411.02元，比上年度末减少21.48%；归属于上市公司股东的所有者权益1,647,732,506.17元，比上年度末减少18.77%[2] - 2024年9月30日货币资金829,775,272.88元，较2023年12月31日减少35.49%，主要系销售商品收到的现金减少[5] - 2024年9月30日应收账款12,689,002.61元，较2023年12月31日增加36.30%，因给予部分客户账期金额[5] - 2024年9月30日未分配利润671,924,730.61元，较2023年12月31日减少36.00%，主要系本期净利润减少[5] - 2024年9月30日货币资金期末余额829,775,272.88元，期初余额1,286,292,342.37元[9] - 2024年9月30日应收账款期末余额12,689,002.61元，期初余额9,309,728.85元[9] - 2024年9月30日流动资产合计期末余额931,207,449.10元，期初余额1,386,369,852.71元[10] - 2024年9月30日非流动资产合计期末余额900,347,961.92元，期初余额946,319,353.76元[10] - 2024年9月30日资产总计期末余额1,831,555,411.02元，期初余额2,332,689,206.47元[10] - 归属于母公司所有者权益合计从20.29亿降至16.48亿，降幅约18.78%[11] 非经常性损益情况 - 本报告期非经常性损益合计140,094.62元，年初至报告期期末为561,575.24元[3] 现金流量变化 - 2024年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额20,164,191.76元，较2023年1 - 9月减少95.67%，系本期销售商品收到的现金减少[6] - 2024年1 - 9月投资活动产生的现金流量净额 - 2,166,158.00元，较2023年1 - 9月减少95.70%，因上期进行对外投资[6] - 销售商品、提供劳务收到的现金本期为699,213,567.30元，上期为1,342,531,049.56元[15] - 收到的税费返还本期为5,680,831.79元，上期为15,839,872.92元[15] - 经营活动现金流入小计本期为735,019,936.98元，上期为1,388,041,030.49元[15] - 经营活动现金流出小计本期为714,855,745.22元，上期为922,763,845.41元[15] - 经营活动产生的现金流量净额本期为20,164,191.76元，上期为465,277,185.08元[15] - 投资活动现金流入小计上期为195,000.00元[16] - 投资活动现金流出小计本期为2,166,158.00元，上期为50,612,779.59元[16] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 - 2,166,158.00元，上期为 - 50,417,779.59元[16] - 筹资活动现金流入小计本期为16,100,000.00元[16] - 现金及现金等价物净增加额本期为 - 459,540,701.49元，上期为14,307,384.35元[16] 股东相关信息 - 报告期末普通股股东总数为71,964名[7] - 夏志生持股比例21.20%，持股数量136,980,500股；夏鼎持股比例20.99%，持股数量135,616,000股；夏兰持股比例10.22%，持股数量66,000,000股[7] - 夏志生、夏鼎、夏兰存在关联关系，与其他股东不存在关联关系，也不属于一致行动人[8] - 前10名股东及前10名无限售流通股股东未参与转融通业务出借股份，未因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化[8] 其他财务指标变化 - 负债合计从3.04亿降至1.82亿，降幅约40.29%[11] - 营业总成本从8.53亿降至5.41亿，降幅约36.60%[12] - 营业利润从4.23亿降至1.20亿，降幅约71.65%[13] - 其他综合收益的税后净额从-19.88万降至-288.68万，降幅约1352.01%[13] - 综合收益总额从3.63亿降至1.02亿，降幅约71.82%[14] - 基本每股收益从0.56降至0.17，降幅约69.64%[14] - 稀释每股收益从0.56降至0.17，降幅约69.64%[14]

报告公司投资评级 - 维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 - 2024H1公司实现营收/归母净利分别4.59亿元/9756万元，分别同比-40.56%/-55.26%；其中24Q2公司实现营收/归母净利分别1.86亿元/2040万元，分别同比-57.09%/-82.62%。受地产行业影响，预计集成灶行业景气度或持续下行。[2] - 公司积极调整营销策略，优化整合专卖店渠道，加速新兴营销渠道建设。24H1公司累计拥有优质的一级经销商1900多家，营销终端4700多个。[3] - 24H1/22Q2公司毛利率分别为44.32%/41.63%，分别同比-2.44/-4.99pct；期间费用率为19.32%，同比+5.20pct。[4] - 公司将进一步加大市场开拓力度，主动扩张经销网络；加大研发投入，加快技术研发创新，持续完善延伸产品线，提升公司管理效率。[5] 分产品总结 集成灶 - 24H1集成灶营收为4.23亿元，同比-39.53%。主要系地产景气度下行，集成灶行业处于下行周期。[3] - 根据国家统计局数据，24H1住宅竣工面积累计为1.93亿平方米，同比-21.7%。根据奥维云网数据，24H1国内集成灶累计零售额/零售量分别为101亿元/114万台，分别同比-18.2%/-15.2%。[3] 橱柜 - 24H1橱柜营收为1017万元，同比-37.17%。[3]

报告公司投资评级 - 公司维持"推荐"评级 [2] 报告核心观点 - 收入随行业下滑,地产低迷为主要拖累 [2] - 费用支出固定,盈利能力承压 [2] - 线下渠道优势领先,期待后续经营修复 [2] 财务指标总结 [ReportFinancialIndex] - 2024年营业总收入预计为11.74亿元,同比下降29.8% [2] - 2024年归母净利润预计为3.03亿元,同比下降34.7% [2] - 2024年每股收益预计为0.47元 [2] - 2024年市盈率为15倍 [2] - 2024年资产负债率为11.9% [2]