收入和利润（同比环比） - 营业收入为4.3亿元人民币，同比下降38.64%[17] - 营业收入同比下降38.64%至4.3亿元人民币[41][49] - 公司营业收入同比下降38.30%至4.164亿元人民币，营业成本同比下降36.78%至3.474亿元人民币[52] - 归属于上市公司股东的净利润为209.14万元人民币，同比下降96.98%[17] - 归属上市股东净利润同比下降96.98%至209.14万元人民币[41] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为189.68万元人民币，同比下降97.21%[17] - 基本每股收益为0.0070元/股，同比下降96.95%[17] - 稀释每股收益为0.0070元/股，同比下降96.95%[17] - 加权平均净资产收益率为0.09%，同比下降2.94个百分点[17] - 净利润同比下降97.1%至200万元（2019年同期6,932万元）[193] - 归属于母公司所有者净利润同比下降97.0%至209万元（2019年同期6,934万元）[193] - 基本每股收益同比下降96.9%至0.007元（2019年同期0.2295元）[194] - 母公司净利润同比下降95.9%至245万元（2019年同期5,991万元）[197] - 综合收益总额为245.47万元，相比去年同期的5991.17万元下降95.9%[198] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比下降36.68%至3.63亿元人民币[49] - 研发投入同比下降33.48%至1612.32万元人民币[49] - 研发费用同比下降33.5%至1,612万元（2019年同期2,424万元）[191] - 销售费用同比下降15.8%至650万元（2019年同期773万元）[191] - 财务费用由负转正至-1,335万元（2019年同期-1,232万元）[191] - 所得税费用同比下降128.54%至-276.68万元人民币[49] 经营活动现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为1192.21万元人民币，同比上升108.58%[17] - 经营活动现金流量净额同比增加108.58%至1192.21万元人民币[41][49] - 销售商品、提供劳务收到的现金为3.90亿元，相比去年同期的8.01亿元下降51.3%[200] 各业务线表现 - 牛皮革行业收入同比下降38.30%至4.16亿元人民币[51] - 牛皮革行业毛利率为16.56%，同比提升2.02个百分点[52] 各地区表现 - 国外地区收入同比下降57.03%至3904.40万元人民币[51] - 广东地区收入同比下降43.37%至1.22亿元人民币[51] - 四川地区收入同比下降62.45%至1567.86万元人民币[51] - 浙江地区营业收入同比下降37.47%至1.173亿元，毛利率提升1.49个百分点至16.37%[52] - 广东地区营业收入同比下降43.37%至1.223亿元，毛利率下降3.59个百分点至16.72%[52] - 国外业务收入同比下降57.03%至3904万元，毛利率下降6.09个百分点至17.93%[53] 资产和负债变化 - 应收账款期末余额为139,410,029.19元，较年初下降33.12%[26] - 预付账款期末余额为17,346,916.15元，较年初下降59.62%[26] - 其他应收款期末余额为2,197,269.85元，较年初增长55.02%[26] - 递延所得税资产期末余额为13,524,539.00元，较年初增长74.68%[26] - 其他非流动资产期末余额为7,593,825.92元，较年初增长119.94%[26] - 货币资金较年初减少3.52个百分点，占总资产比例39.76%[58] - 存货较年初增加5.23个百分点，占总资产比例22.55%[58] - 应收账款较年初减少1.98个百分点，主要因销售收入下降[58] - 货币资金从12.88亿元减少至11.01亿元，下降14.5%[183] - 应收账款从2.08亿元减少至1.39亿元，下降33.1%[183] - 存货从5.15亿元增加至6.24亿元，增长21.1%[183] - 流动资产总额从22.15亿元减少至20.05亿元，下降9.5%[184] - 短期借款从3.70亿元增加至4.40亿元，增长18.9%[184] - 未分配利润从4.75亿元减少至2.99亿元，下降37.0%[186] - 母公司货币资金从10.18亿元减少至7.66亿元，下降24.8%[188] - 母公司预付款项从1.12亿元增加至1.71亿元，增长52.6%[188] - 母公司存货从4.15亿元增加至4.90亿元，增长18.1%[188] - 资产总计从29.75亿元减少至27.69亿元，下降6.9%[184] - 总资产为27.69亿元人民币，同比下降6.94%[17] - 归属于上市公司股东的净资产为20.58亿元人民币，同比下降10.61%[17] 募集资金使用 - 募集资金总额70,997.11万元[70] - 报告期投入募集资金总额24,559.85万元[70] - 已累计投入募集资金总额51,536.07万元[71] - 累计变更用途募集资金总额23,519.61万元[71] - 累计变更用途募集资金比例达33.13%[71] - 工业智能化技改项目投资进度21.05%[73] - 瑞森皮革项目结余募集资金23,519.61万元转为永久补充流动资金[74] - 公司使用闲置募集资金7000万元暂时性补充流动资金，使用期限未超过6个月[75] - 公司及全资子公司瑞森皮革使用闲置募集资金36000万元暂时性补充流动资金，使用期限未超过12个月[75] - 公司及全资子公司瑞森皮革使用闲置募集资金40000万元暂时性补充流动资金，使用期限未超过12个月[75] - 公司及全资子公司瑞森皮革使用闲置募集资金39000万元暂时性补充流动资金，使用期限未超过12个月[75] - 公司使用闲置募集资金20000万元暂时性补充流动资金，截至2020年6月30日尚未到期归还[75] - 截至2020年6月30日，尚未使用的募集资金余额为23863.23万元，其中3863.23万元存放于专户[75] - 截至2020年6月30日，公司累计使用银行承兑汇票支付募投项目投资款1468.57万元[76] - 截至2020年6月30日，公司累计从募集资金专户转出款项1468.57万元[76] - 募投项目累计投入金额与募集资金累计使用总额差异30.1万元[76] - 募集资金项目变更后实际累计投入金额为235.1961百万元，超出原计划投入总额212.9112百万元[78] - 募集资金投资进度达到100%[78] - 终止的瑞森皮革年加工120万张牛原皮30万张牛蓝湿皮项目结余募集资金235.1961百万元已永久补充流动资金[78] - 公司及全资子公司瑞森皮革使用闲置募集资金暂时补充流动资金40,000万元[106] - 公司承诺闲置募集资金补充流动资金期限不超过12个月[106] - 公司已按时归还前次用于暂时性补充流动资金的募集资金[106] - 公司及全资子公司承诺不将闲置募集资金用于证券投资等高风险用途[106] 子公司和参股公司表现 - 福建瑞森皮革有限公司上半年净利润为313.57万元[85] - 徐州兴宁皮业有限公司上半年净亏损241.32万元[85] - 参股公司福建兴业东江环保科技上半年净利润为860.43万元[85] 关联交易 - 公司与福建兴业东江环保科技发生委托处置工业废物关联交易金额216.17万元，占同类交易比例85.44%[116] - 公司与晋江市务实环保科技发生危险固体废弃物处置关联交易金额15.54万元，占同类交易比例6.14%[116] - 公司向关联方吴华春租用办公场所，年租金30.14万元（27500港币/月）[116] - 2020年上半年实际发生与福建兴业东江环保科技关联交易216.17万元，低于年度预计额度862.22万元[117] - 2020年上半年实际发生与晋江市务实环保科技关联交易15.54万元，低于年度预计额度73万元[117] - 子公司兴业国际上半年支付吴华春办公场所租金14.84万元（157500港币）[117] 担保情况 - 公司为福建兴业东江环保科技提供担保余额8547.86万元，担保总额度2亿元[128] - 其中一笔担保金额5647.86万元，担保期至2025年3月29日[128] - 另一笔担保金额2900万元，担保期至2024年10月17日[128] - 报告期内公司对子公司担保额度合计为人民币30,000万元，实际发生额为人民币1,616.46万元[129] - 报告期末公司对子公司实际担保余额为人民币1,616.46万元，占已审批担保额度16,000万元的10.1%[129] - 公司担保总额（含子公司）实际发生额合计为人民币10,164.32万元[129] - 报告期末实际担保余额合计为人民币10,164.32万元，占公司净资产比例为4.94%[129] - 为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保余额为人民币1,616.46万元[129] 环保与排放 - 公司安海厂区COD排放浓度为198.942 mg/L，低于300 mg/L标准，排放总量32.561吨[134] - 公司安东厂区COD排放浓度为150.557 mg/L，低于300 mg/L标准，排放总量15.976吨[134] - 瑞森皮革COD排放浓度为198.455 mg/L，低于300 mg/L标准，排放总量42.9763吨[134] - 兴宁皮业COD排放浓度为116.8 mg/L，低于300 mg/L标准，排放总量29.6吨[134] - 公司综合污水处理采用微生物技术结合A/O工艺，处理后的废水一部分通过中水回用系统回用于生产，其余部分排入城镇污水处理厂[139] - 中水回用系统主要使用膜技术处理方法对生化出水进行净化及深度处理，达标后回用于生产[139] - 公司废气处理包括涂饰废气经水喷淋系统处理后通过15米排气筒排放，磨革粉尘经袋式除尘器处理后符合排放标准[141] - 污水处理站产生的恶臭气体采用密封措施收集后经废气净化塔处理，通过25米高烟囱排放并符合标准[141] - 公司固体废物分为一般固体废物和危险固体废物，危险废物由有资质公司专用运输车运往处置中心进行无害化处置[143] - 公司噪声治理措施包括维护设备状态、检查隔声装置、采取声学控制、合理布局高噪声设备及加强厂区绿化[144] - 公司污染物排放执行多项国家标准，包括废水执行GB8978-1996等、废气执行GB16297-1996等、固体废物执行GB18599-2001等、噪声执行GB12348-2008[145] - 公司制定突发环境事件应急预案，事件分为三级（I级、II级、III级），由主要负责人担任指挥并定期开展应急演练[147] - 公司通过在线监测与委托第三方共同监测的方式定期对污染物排放进行监测，并信息公开[148] 非经常性损益和政府补助 - 计入当期损益的政府补助为2,169,767.57元[22] - 资产减值损失达3172万元，主要因计提存货跌价准备[56] - 投资收益550万元，主要来自研究院分红及权益法确认投资损益[56] 生产能力和技术研发 - 公司具备年产牛头层皮1.5亿平方英尺的生产能力[25][29] - 公司及子公司拥有年加工生牛皮310万张的环保指标[31] - 公司技术中心承担国家级项目21项，开展自主科技创新项目109项[34] - 公司申请专利109项，其中发明专利88项；获得授权专利66项，发明专利39项[34] 股东和股份结构 - 公司股份总数保持302,082,162股不变，有限售条件股份减少3,000股至2,996,292股（占比0.99%），无限售条件股份增加3,000股至299,085,870股（占比99.01%）[155][156] - 截至2020年6月30日公司回购股票数量为7,545,795股[157][159] - 回购股票占公司总股本比例为2.50%[159] - 报告期末普通股股东总数为8,319户[163] - 第一大股东石河子万兴股权投资合伙企业持股84,744,000股占比28.05%[163] - 第二大股东吴国仕持股49,018,186股占比16.23%[163] - 第三大股东石河子恒大股权投资合伙企业持股31,464,000股占比10.42%[163] - 第四大股东荣通国际有限公司持股22,319,500股占比7.39%[163] - 第五大股东华佳发展有限公司持股14,144,400股占比4.68%[163] - 公司回购专用证券账户持股7,545,795股位列第六大股东[163] - 前四大股东合计持股188,545,686股占比62.09%[163] 现金管理和投资 - 银行承兑汇票保证金期末余额为965,161.77元，期初为3,353,096.86元[62] - 证券户余额为2,283,951.20元[62] - 货币资金合计期末余额11,982,186.03元，期初15,000,947.64元[62] 分红政策 - 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[5] - 公司半年度不进行现金分红、红股分配及公积金转增股本[100] - 公司优先采用现金分红方式，且现金分红比例最低需达利润分配的80%（成熟期无重大支出）[104] - 公司现金分红比例最低需达利润分配的40%（成熟期有重大支出）[104] - 公司现金分红比例最低需达利润分配的20%（成长期有重大支出）[104] - 实施现金分红条件包括：每股累计可供分配利润不低于0.1元[104] - 重大支出定义为：对外投资或收购资产累计支出达净资产50%且超5000万元[104] - 重大支出另一定义：对外投资或收购资产累计支出达总资产30%[104] - 现金分红比例要求：以现金方式分配的利润不少于当年可分配利润的30%[105] 承诺和合规 - 实际控制人及高管承诺任职期间年转让股份不超过间接持股的25%[101] - 股东及实际控制人承诺避免同业竞争并长期履行[102] - 公司承诺避免同业竞争，若违反将赔偿一切直接和间接损失[103] - 公司股东及实际控制人承诺关联交易将遵循市场规则并通过书面协议公平进行[103] - 公司全体董事及高管承诺非公开发行期间不损害公司利益且薪酬制度与回报措施挂钩[105] - 公司报告期无违规对外担保情况及委托理财[131][132] - 公司报告期未发生破产重整相关事项[110] - 公司报告期无媒体普遍质疑事项[112] - 公司报告期不存在处罚及整改情况[113] - 报告期内未发生资产收购、共同投资及关联资金占用情况[118][119][120][121][122] 风险因素 - 公司面临环保政策风险，需持续增加环保投入[88] - 主要原材料牛原皮价格波动将直接影响公司盈利能力[90] - 公司通过美元结算的原材料进口采购面临汇率风险[91] - 流行趋势变化可能导致鞋面用天然皮革使用量减少[94] 诉讼事项 - 全资子公司兴宁皮业因涉嫌污染环境罪被起诉 涉案金额0万元[111] - 兴宁皮业污染环境诉讼目前处于中止审理阶段[111] 其他重要事项 - 公司半年度报告未经审计[107] - 2019年度股东大会投资者参与比例为51.38%[98]

收入和利润（同比环比） - 营业收入1.3亿元人民币，同比下降58.45%[7] - 营业总收入同比下降58.4%至1.305亿元[48] - 归属于上市公司股东的净亏损508.57万元人民币，同比下降123.09%[7] - 归属于母公司所有者的净利润为亏损508.57万元，同比下降123.1%[50] - 基本每股收益-0.0168元/股，同比下降123.05%[7] - 基本每股收益为-0.0168元，同比下降123.1%[51] - 母公司营业收入同比下降59.3%至1.045亿元[53] - 综合收益总额-166.91万元，同比转亏[55] 成本和费用（同比环比） - 营业成本下降56.18%至1.16亿元，主要因销量下降所致[19] - 研发费用下降34.40%至745.8万元，主要因疫情影响研发进度推延[19] - 营业总成本同比下降54.3%至1.342亿元[49] - 研发费用同比下降34.4%至745.78万元[49] - 母公司营业成本同比下降58.0%至8907.36万元[53] - 利息收入同比增长17.0%至1233.31万元[49] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净流出5163.12万元人民币，同比改善57.32%[7] - 经营活动现金流净额改善57.32%至-5163.1万元，主要因支付货款较去年同期减少[20] - 投资活动现金流净额恶化105.20%至-1215.2万元，主要因支付固定资产货款增加[20] - 筹资活动现金流净额大幅下降6147.75%至-1.01亿元，主要因银行借款减少及支付回购股票款[20] - 经营活动产生的现金流量净额为-5163.12万元，同比下降57.33%[58] - 销售商品提供劳务收到现金2.79亿元，同比下降35.09%[57] - 购买商品接受劳务支付现金2.82亿元，同比下降40.12%[58] - 支付给职工现金4440.10万元，同比下降30.73%[58] - 期末现金及现金等价物余额11.07亿元，较期初下降13.06%[60] - 筹资活动现金流出1.59亿元，其中偿还债务1亿元[59] - 投资活动现金流出1224.21万元，同比增加101.01%[59] - 母公司经营活动现金流净额-1.36亿元，同比下降26.13%[61] - 取得借款收到现金5000万元，同比下降50%[59] 资产和负债变化 - 应收账款下降55.02%至9374.5万元，主要因销售收入下降导致应收货款减少[16] - 存货增长36.68%至7.04亿元，主要因销量下降所致[16] - 预收款项大幅增长229.22%至2709.5万元，主要因预收客户货款增加[16] - 货币资金从12.88亿元减少至11.16亿元，下降13.3%[39] - 应收账款从2.08亿元减少至0.94亿元，下降55.0%[39] - 存货从5.15亿元增加至7.04亿元，增长36.7%[39] - 流动资产合计从22.15亿元减少至20.80亿元，下降6.1%[39] - 短期借款从3.70亿元减少至3.20亿元，下降13.5%[40] - 应付职工薪酬从0.32亿元减少至0.22亿元，下降31.1%[41] - 应交税费从0.12亿元减少至0.05亿元，下降54.5%[41] - 未分配利润从4.75亿元减少至4.70亿元，下降1.1%[43] - 母公司货币资金从10.18亿元减少至7.67亿元，下降24.7%[43] - 母公司应收账款从1.71亿元减少至0.68亿元，下降60.4%[43] - 负债合计同比下降19.0%至4.911亿元[46] - 所有者权益合计同比下降2.5%至22.20亿元[46] 股东和股权结构 - 报告期末普通股股东总数10,230名[11] - 前三大股东持股比例：石河子万兴(28.05%)、吴国仕(16.23%)、石河子恒大(10.42%)[11] - 一致行动人关系：石河子万兴、石河子恒大、吴国仕及吴美莉为一致行动人[12] 公司治理和承诺 - 公司股东及实际控制人承诺避免同业竞争，不生产或经营与公司构成竞争的产品或业务[26] - 公司股东及实际控制人承诺关联交易将遵循市场原则并通过书面协议公平进行[27] - 公司优先采用现金分红方式进行利润分配，具备条件时必须实施现金分红[27] - 成熟期且无重大资金支出安排时现金分红比例最低需达到80%[27] - 成熟期且有重大资金支出安排时现金分红比例最低需达到40%[27] - 成长期且有重大资金支出安排时现金分红比例最低需达到20%[27] - 公司实施现金分红的条件包括该期可分配利润为正值[27] - 股东违规占用资金时公司将从其现金红利中扣减相应金额[27] - 公司现金分红条件要求以现金方式分配的利润不少于当年实现可分配利润的30%[28] - 公司重大投资计划或现金支出标准为累计支出达到或超过最近一期经审计净资产的50%且超过5000万元[28] - 公司重大投资计划或现金支出标准为累计支出达到或超过最近一期经审计总资产的30%[28] - 公司承诺闲置募集资金暂时性补充流动资金期间不进行风险投资[29] - 公司及子公司瑞森皮革承诺将40000万元及时归还至募集资金专户[29] 投资和财务活动 - 投资收益下降91.20%至23万元，主要因参股公司盈利下降[19] - 公司累计回购股份605.8万股（占总股本2.01%），支付总金额5566.6万元[23] - 公司报告期不存在证券投资[30] - 公司报告期不存在委托理财[31] - 公司报告期不存在衍生品投资[32] - 公司报告期无违规对外担保情况[33] - 公司报告期不存在控股股东非经营性资金占用[34] 期初财务数据 - 公司总资产为29.75亿元人民币[66][68] - 公司流动资产合计22.15亿元人民币[66] - 公司存货为5.15亿元人民币[66] - 公司短期借款为3.70亿元人民币[66][71] - 公司负债合计6.69亿元人民币[66] - 公司所有者权益合计23.06亿元人民币[68] - 公司货币资金为10.18亿元人民币[70] - 母公司长期股权投资为6.23亿元人民币[70] - 母公司固定资产为3.06亿元人民币[70] - 母公司未分配利润为4.50亿元人民币[71] 其他财务数据 - 总资产28.42亿元人民币，较上年度末下降4.48%[7] - 归属于上市公司股东的净资产22.41亿元人民币，较上年度末下降2.64%[7] - 非经常性损益净亏损127.27万元人民币，主要来自政府补助30.81万元人民币[8]

收入和利润（同比环比） - 营业收入同比下降12.16%至15.87亿元[16] - 2019年实现营业收入158,710.10万元，同比下降12.16%[42] - 公司2019年营业收入为15.87亿元，同比下降12.16%[50] - 归属于上市公司股东的净利润微增1.97%至1.18亿元[16] - 2019年实现净利润11,802.45万元，同比上升1.97%[42] 成本和费用（同比环比） - 皮料成本6.11亿元，占营业成本45.50%，同比下降10.81%[57] - 销售费用同比增长26.30%至1878.30万元，主要因销售人员工资及出口费用增加[64] - 财务费用同比变化34.74%至-1741.71万元，主要因利息支出增加[64] - 研发费用同比下降11.24%至4522.92万元[64] 各条业务线表现 - 牛皮革行业收入15.47亿元，同比下降13.39%，占营业收入比重97.47%[50] - 其他业务收入4019.2万元，同比大幅增长93.28%[50] - 公司开发沙发皮革、中厚型平面纳帕摔和较厚型仿压自然摔三个系列产品[46] - 公司开发无铬复鞣工艺沙发皮革等三大系列产品，不含重金属且环保性提升[112] - 鞋面皮革新产品包括耐光耐寒防水高物性皮革及低甲醛童鞋皮革[112] - 生态型电子产品包覆皮革成功开发，拓展新应用领域[112] - 公司设立沙发项目部进军家具皮革市场，调整客户与产品结构[112] - 外销业务同比实现小幅增长[112] 各地区表现 - 浙江地区收入4.55亿元，同比下降25.02%，占营业收入28.71%[51] - 广东地区收入4.80亿元，同比下降5.51%，占营业收入30.24%[51] - 福建地区收入1.99亿元，同比增长6.20%[51] 管理层讨论和指引 - 新冠肺炎疫情导致下游制鞋企业减少备货、减缓新品开发，开工率严重不足[113][123] - 公司原材料牛原皮采购价格波动将直接影响盈利能力[117] - 公司主要通过美元结算进口原皮采购，汇率变动将影响收益[119] - 环保政策趋严可能导致公司增加环保设施投入，经营成本上升[115] - 中美贸易战升级可能加征皮鞋关税影响销量，或加征原皮关税增加采购成本[122] - 流行趋势变化导致天然皮革在鞋面用皮量减少，需拓展包袋/家具用皮市场[121] - 技术失密或核心技术人员流失将对新产品开发造成不利影响[120] - 2020年计划通过新产品开发和新客户发展保持鞋面皮革市场份额[114] 现金流表现 - 经营活动现金流量净额骤降88.82%至4306.56万元[16] - 2019年实现经营性现金流净额4,306.56万元，同比下降88.82%[42] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降88.82%至4306.56万元，主要因销售收入下降导致销售货款减少[69] - 投资活动现金流量净额同比下降132.17%至-5016.61万元，主要因固定资产货款支付增加[69] - 筹资活动现金流量净额同比下降174.89%至-9709.47万元，主要因偿还到期银行借款[69] - 现金及现金等价物净增加额同比下降121%至-1.04亿元，主要因销售货款减少及偿还银行借款[69][70][71] 资产和负债变化 - 货币资金占总资产比例下降3.41个百分点至43.28%，金额减少1.15亿元至12.88亿元[76] - 存货同比增长6.06%至5.15亿元，占总资产比例上升1.14个百分点[76] - 短期借款同比增长23.33%至3.7亿元，占总资产比例上升2.45个百分点[76] - 应收账款同比下降10.45%至2.08亿元，占总资产比例下降0.74个百分点[76][77] - 在建工程激增2172.03%至1852.15万元[28] - 在建工程同比增长2172.28%至1852.15万元，主要因工程投资建设增加[76] - 应收款项融资新增1.21亿元系会计准则调整所致[28] - 其他流动资产增长124.41%至3836.18万元[28] - 以公允价值计量的金融资产期末总额为1.89亿元，较期初1.48亿元增长27.8%[79] - 其他权益工具投资期末余额为6846.71万元，较期初5005.42万元增长36.7%[79] - 应收款项融资期末余额为1.21亿元，较期初9798.55万元增长23.3%[79] - 信用证保证金期末余额为1164.79万元，较上年同期1256.77万元下降7.3%[80] - 银行承兑汇票保证金期末余额为335.31万元，较上年同期1343.63万元下降75%[80] 研发投入和技术创新 - 技术中心承担国家级项目21项，开展自主科技创新项目109项[34] - 技术中心申请专利109项，其中发明专利88项[34] - 技术中心获得授权专利66项，其中发明专利39项[34] - 技术中心主导和参与制定国家及行业标准14余项[34] - 研发人员数量同比下降13.15%至192人，占比8.45%[66] - 研发投入金额同比下降11.24%至4522.92万元，占营业收入比例2.85%[66] - 研发投入资本化金额为0元，资本化比例为0%[66] 子公司和投资表现 - 公司收购福建宝泰皮革51%股权，合并成本484.12万元[58] - 福建瑞森皮革有限公司注册资本1.5亿元，总资产5.08亿元，净资产4.68亿元，营业收入2.26亿元，营业利润2068.79万元，净利润1546.99万元[100] - 福建兴业东江环保科技有限公司注册资本1亿元，总资产3.96亿元，净资产1.32亿元，营业收入1.02亿元，营业利润3420.77万元，净利润3532.40万元[100] - 参股公司福建兴业东江环保净利润同比增长8182.77%，从去年42.65万元增至3532.40万元[100][101] - 福建宝泰皮革有限公司通过货币支付取得51%股权，已于2019年5月31日实现财务控制[100] - 福建兴业东江环保利润增长主因焚烧生产线2018年9月投产，2019年新增填埋和生化物化生产线[100][101] - 全资子公司收购福建宝泰皮革51%股权成本为484.12万元[158] - 被收购公司宝泰皮革2019年6-12月净利润为-44.44万元[158] - 购买日宝泰皮革可辨认净资产公允价值为9,492,553.25元[161] - 购买日宝泰皮革无形资产公允价值为9,014,972.75元[161] 利润分配和股利政策 - 公司拟以股本302,082,162股扣除回购专用账户中6,057,595股后的可参与分配总股份数296,024,567股为基数派发现金股利[3] - 每10股派发现金股利6.00元（含税）共计派现177,614,740.20元[3] - 剩余未分配利润留存以后年度分配[3] - 本次不以资本公积金、未分配利润和盈余公积转增股本[3] - 公司2019年拟派发现金股利总额为177,614,740.20元，每10股派6.00元（含税）[132][136][137] - 2019年现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润比例为150.49%[134] - 2018年现金分红金额为181,249,297.20元，占归属于上市公司普通股股东的净利润比例为156.60%[131][134] - 2017年现金分红金额为151,041,081.00元，占归属于上市公司普通股股东的净利润比例高达334.63%[129][134] - 截至2019年12月31日，公司实际可供分配利润为450,213,750.86元[132][136][137] - 2019年母公司实现净利润113,116,518.22元，提取法定盈余公积金11,311,651.82元[132][137] - 2018年母公司实现净利润103,963,258.47元，提取法定盈余公积金10,396,325.85元[130] - 公司以股本302,082,162股为基础，扣除回购账户6,057,595股后，实际参与分配股份数为296,024,567股[132][136][137] - 2019年初未分配利润为529,658,181.66元，减去2019年5月已分配利润181,249,297.20元[131][132][137] - 2018年初未分配利润为587,132,330.04元，减去2018年4月已分配利润151,041,081元[131] - 公司2017年度母公司净利润为3633.48万元，提取法定盈余公积金363.35万元[128] - 2017年初未分配利润为5.9976亿元，减去已分配利润4532.68万元，年末可供分配利润为5.8713亿元[128] - 现金分红在利润分配中最低占比根据公司阶段和资金支出安排分别为80%、40%或20%[142] - 实施现金分红需满足年度或半年度可分配利润为正值且累计可供分配利润为正值[142] - 每股累计可供分配利润不低于0.1元是现金分红的条件之一[142] - 现金分红比例原则上不低于当年可分配利润的30%[143] - 最近三年现金分红累计低于年均可分配利润30%时需披露原因及留存收益用途[143] - 公司原则上每年进行一次利润分配且以现金分红为主[143] - 股东违规占用资金时将扣减其现金红利以偿还资金[142] - 股票股利分配需在满足现金分红条件且董事会认为股价与股本规模不匹配时实施[143] - 公司承诺实施连续稳定的现金分红政策并于2014年4月26日生效[141] 关联交易 - 漳州微水环保科技关联交易金额为123.65万元，占同类交易比例18.58%[170] - 福建兴业东江环保科技2018年垃圾处置费关联交易金额13.33万元，占同类交易比例2.00%[170] - 福建兴业东江环保科技2019年7月垃圾处置费关联交易金额16.37万元，占同类交易比例2.46%[171] - 福建兴业东江环保科技2019年9月垃圾处置费关联交易金额27.78万元，占同类交易比例4.17%[171] - 吴华春租用办公场所关联交易金额26.47万港币/月，占同类交易比例100.00%[171] - 漳州微水环保科技关联交易定价为1198.47元/吨[170] - 福建兴业东江环保科技2018年关联交易定价为3207.03元/吨[170] - 福建兴业东江环保科技2019年7月关联交易定价为2126.26元/吨[171] - 福建兴业东江环保科技2019年9月关联交易定价为1618.85元/吨[171] - 公司及瑞森皮革2019年与漳州微水环保科技日常关联交易实际发生金额为123.65万元[172] - 公司及瑞森皮革2019年与福建兴业东江环保科技日常关联交易实际发生金额为59.21万元[172] - 公司全资子公司兴业国际向关联方吴华春租用办公场所租金为30万港币折合人民币26.47万元[172] - 公司及瑞森皮革2019年与晋江市务实环保科技日常关联交易实际发生金额为48.53万元[172] - 晋江市务实环保科技向公司提供环保服务交易金额为436.24元/吨[172] - 福建兴业东江环保科技向公司出售托板等下脚料交易金额为1.73万元[172] - 公司2019年日常关联交易实际发生总额为257.86万元[172] - 公司报告期未发生资产或股权收购出售的关联交易[173] - 公司报告期不存在关联债权债务往来[175] - 公司报告期无其他重大关联交易[176] - 关联交易承诺要求按市场规则公平交易并于2010年9月16日生效[141] 担保情况 - 报告期内审批对外担保额度合计为0元[182] - 报告期内对外担保实际发生额合计为8,747.86万元[182] - 报告期末实际对外担保余额合计为8,547.86万元[182] - 报告期内审批对子公司担保额度合计为30,500万元[183] - 报告期内对子公司担保实际发生额合计为2,767.46万元[183] - 报告期末对子公司实际担保余额合计为2,529.47万元[183] - 报告期末实际担保总额为11,077.33万元[183] - 实际担保总额占公司净资产比例为4.81%[183] - 公司报告期无违规对外担保情况[184] 募集资金使用 - 募集资金总额为7.1亿元，本期使用2926.83万元，累计使用2.69亿元[88] - 工业智能化技改项目投资进度17.34%，累计投入4873.47万元[91] - 归还银行借款2亿元，完成进度100%[91] - 补充流动资金1440.88万元，完成进度100%[91] - 瑞森皮革项目投资进度3.02%，累计投入661.87万元[91] - 终止福建瑞森年加工120万张牛原皮和30万张牛蓝湿皮项目中牛成品皮生产线建设[92] - 牛蓝湿皮加工到牛成品皮生产线原预算投入21,952.99万元人民币[92] - 其中非公开发行募集资金投入21,457.67万元人民币[92] - 首次公开发行募集资金投入495.32万元人民币[92] - 以自筹资金预先投入募投项目累计金额20,000万元人民币[92] - 使用闲置募集资金暂时补充流动资金累计达122,000万元人民币[94] - 截至2019年12月31日尚未使用的募集资金余额为48,136.16万元人民币[94] - 其中9,136.16万元人民币存放于募集资金专户[94] - 39,000万元人民币用于暂时性补充流动资金[94] - 累计使用银行承兑汇票支付募集资金项目投资1,242.71万元人民币[94] - 公司及全资子公司瑞森皮革承诺将闲置募集资金40,000万元人民币及时归还至募集资金专户[145] 生产和环保能力 - 公司具备年产1.5亿平方英尺牛头层皮的生产能力[27][31] - 公司及子公司现有年加工生牛皮310万张的环保指标[33] - 安海厂区COD排放浓度200.428 mg/L，低于标准限值300 mg/L[190] - 安海厂区氨氮排放总量1.505吨，占核定总量45.78吨的3.3%[190] - 安东厂区COD排放总量49.296吨，占核定总量125.43吨的39.3%[190] - 瑞森皮革氨氮排放浓度2.72mg/L，低于标准限值15mg/L[190] - 兴宁皮业总氮排放总量19.602吨，占核定总量88.125吨的22.2%[191] - 含铬废水处理中铬饼经硫酸溶解形成铬鞣剂回用于生产[191] - 含硫废水处理回收硫化钠回用于生产，蛋白质渣外售[194] - 综合污水处理采用A/O生化系统，部分中水回用生产[195] - 涂饰废气经水喷淋处理后通过15米高排气筒排放[197] - 危险固体废物包括含铬污泥0.109吨（安海厂区）及0.089吨（安东厂区）[190][197] - 公司含铬废水处理设施、含硫废水处理设施、综合废水处理设施、膜处理回用设施、废气处理设施、监测系统等环保设施均正常运行[199] - 公司危险废物由内部收集后通过有资质公司专用运输车运往处置中心进行无害化处置[199] - 公司一般工业固体废物和其他废物进行资源化再利用[199] - 公司噪声治理措施包括设备维护、隔声罩检查、声学控制、合理布局和厂区绿化[199] - 公司废水排放执行《污水综合排放标准》GB8978-1996表1和表4三级标准[200] - 公司废水排放同时执行《制革及毛皮加工工业水污染物排放标准》GB30486-2013表1间接排放限值[200] - 公司废气排放执行《大气污染物综合排放标准》GB16297-1996表1和表2中二类区Ⅱ时段标准[200] - 公司废气排放同时执行《恶臭污染物排放标准》GB14554-93表1二级和表2标准[200] - 公司固体废物处置执行《一般工业固体废物贮存、处置场污染控制标准》GB18599-2001[200] - 公司危险废物贮存执行《危险废物贮存污染控制标准》GB18597-2001[200] 客户和供应商集中度 - 前五名客户合计销售金额为1.93亿元，占年度销售总额的12.15%[61][62] - 第一大客户销售额为6084.75万元，占年度销售总额的3.83%[62] - 前五名供应商合计采购金额为5.34亿元，占年度采购总额的48.52%[62] - 第一大供应商采购额为2.

收入和利润（同比环比） - 本报告期营业收入3.96亿元人民币，同比下降20.03%[7] - 年初至报告期末营业收入10.96亿元人民币，同比下降13.69%[7] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润2483.14万元人民币，同比增长15.78%[7] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润9416.76万元人民币，同比增长70.73%[7] - 年初至报告期末扣除非经常性损益的净利润9227.14万元人民币，同比增长104.07%[7] - 营业总收入同比下降20.0%至3.96亿元，上期为4.95亿元[48] - 净利润同比增长15.6%至2479.21万元，上期为2144.74万元[49] - 归属于母公司净利润同比增长15.8%至2483.14万元[49] - 基本每股收益同比增长15.8%至0.0822元，上期为0.0710元[50] - 综合收益总额同比增长16.5%至2501.84万元，上期为2147.82万元[50] - 营业总收入本期发生额10.96亿元，同比下降13.7%[56] - 净利润本期发生额9411.42万元，同比上升70.7%[57] - 归属于母公司所有者的净利润9416.76万元，同比上升70.7%[57] - 基本每股收益0.3117元，同比上升70.7%[58] - 母公司净利润7875.43万元，同比上升57.6%[61] 成本和费用（同比环比） - 营业总成本本期发生额10.03亿元，同比下降17.5%[56] - 营业成本本期发生额9.14亿元，同比下降19.4%[56] - 营业成本同比下降22.2%至3.40亿元，上期为4.37亿元[48] - 研发费用同比下降22.5%至1011.91万元，上期为1305.21万元[48] - 研发费用本期发生额3435.81万元，同比下降8.3%[56] - 财务费用收益1416.28万元，同比收益扩大22.3%[56] - 母公司营业成本同比下降24.8%至2.69亿元，上期为3.58亿元[52] 现金流表现 - 本报告期经营活动产生的现金流量净额1.55亿元人民币，同比增长49.69%[7] - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额1596.04万元人民币，同比下降93.68%[7] - 经营活动现金流量净额1596.04万元，较上期大幅下降93.68%[19] - 筹资活动现金流量净额-18613.17万元，较上期下降173.50%[19] - 销售商品、提供劳务收到的现金同比下降14.9%至12.56亿元[64] - 经营活动产生的现金流量净额同比大幅下降93.7%至1596万元[65] - 投资活动产生的现金流量净额流出扩大至3373万元，同比增加120.4%[65] - 筹资活动现金流入同比增加222.1%至3.49亿元[66] - 期末现金及现金等价物余额同比下降9.3%至11.73亿元[66] - 母公司经营活动现金流量净额由正转负，从2.55亿元盈余转为1437万元流出[69] - 母公司投资活动现金流出同比增加146.7%至2524万元[69] - 母公司取得借款收到的现金同比增加200%至3亿元[69] 资产和负债关键项目变化 - 公司总资产27.77亿元人民币，较上年度末下降6.32%[7] - 归属于上市公司股东的净资产22.29亿元人民币，较上年度末下降3.74%[7] - 其他应收款期末余额937.23万元，较期初增长151.92%[16] - 在建工程期末余额1102.84万元，较期初大幅增长1252.85%[16] - 其他非流动资产期末余额1256.07万元，较期初增长107.38%[16] - 应付票据期末余额5050.81万元，较期初下降40.64%[16] - 应付职工薪酬期末余额1722.10万元，较期初下降51.36%[16] - 应交税费期末余额1171.48万元，较期初下降52.18%[16] - 公司货币资金为11.88亿元人民币，较年初14.02亿元下降15.2%[38] - 应收账款为1.91亿元人民币，较年初2.33亿元下降18.1%[38] - 存货为5.35亿元人民币，较年初4.86亿元增长10.0%[38] - 应收票据为9005.44万元人民币，较年初9798.55万元下降8.1%[38] - 预付款项为5338.49万元人民币，较年初4743.05万元增长12.6%[38] - 其他应收款为937.23万元人民币，较年初372.03万元增长151.9%[38] - 公司总资产从年初296.43亿元下降至277.69亿元，减少6.3%[39][41] - 流动资产从年初228.73亿元减少至208.54亿元，下降8.8%[39] - 货币资金从年初11.13亿元减少至8.86亿元，下降20.4%[43] - 应收账款从年初2.05亿元减少至1.58亿元，下降23.0%[43] - 存货从年初3.92亿元增加至4.39亿元，增长11.9%[43] - 短期借款保持30亿元不变[39][44] - 应付账款从年初1.60亿元减少至1.21亿元，下降24.9%[40] - 未分配利润从年初5.49亿元减少至4.62亿元，下降15.9%[41] - 归属于母公司所有者权益从年初23.16亿元下降至22.29亿元，减少3.8%[41] - 母公司所有者权益从年初22.96亿元下降至21.94亿元，减少4.5%[46] 非经营性损益和收益 - 其他收益本期数385.36万元，较上期大幅下降73.98%[18] - 投资收益本期数1171.08万元，较上期大幅增长997.08%[18] 公司治理和股东承诺 - 公司股东及实际控制人承诺避免同业竞争，不生产或经营与公司构成竞争的产品或业务[23] - 公司股东及实际控制人承诺关联交易将遵循市场规则，通过书面协议公平进行[24] - 报告期无违规对外担保及非经营性资金占用情况[30][31] 利润分配和现金分红政策 - 公司利润分配优先采用现金分红方式，具备条件时须进行现金分红[24] - 成熟期无重大资金支出时现金分红比例最低为80%[24][25] - 成熟期有重大资金支出时现金分红比例最低为40%[24][25] - 成长期有重大资金支出时现金分红比例最低为20%[24][25] - 实施现金分红需满足年度可分配利润为正值且每股累计可供分配利润不低于0.1元[25] - 重大现金支出指未来12个月内累计支出达到净资产50%且超过5000万元[25] - 重大现金支出亦指未来12个月内累计支出达到总资产30%[25] - 最近三年现金分红低于年均可分配利润30%时需披露原因及留存收益用途[25] - 现金分红政策要求现金方式分配利润不少于当年可分配利润的30%[26] 融资和资金管理 - 非公开发行股份限售期为36个月[26] - 使用4亿元人民币闲置募集资金暂时补充流动资金[27] 财务报告和会计信息 - 报告期末普通股股东总数8574户[11] - 2019年新金融工具准则不涉及前期数据追溯调整[80] - 第三季度报告未经审计[81]

收入和利润表现 - 营业收入为7.001亿元，同比下降9.64%[16] - 归属于上市公司股东的净利润为6933.62万元，同比大幅增长105.69%[16] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为6800.79万元，同比增长158.00%[16] - 基本每股收益为0.2295元/股，同比增长105.65%[16] - 稀释每股收益为0.2295元/股，同比增长105.65%[16] - 加权平均净资产收益率为3.03%，同比增加1.58个百分点[16] - 公司报告期内营业收入为700,130,289.09元，同比下降9.64%[40][47] - 归属于上市公司股东的净利润为69,336,174.88元，同比增长105.69%[40][47] - 营业收入同比下降9.64%至700,130,289.09元[50] - 2019年上半年营业总收入为7.001亿元，较2018年同期的7.748亿元下降9.6%[200] 成本和费用变化 - 营业成本为574,034,639.00元，同比下降17.66%[47] - 销售费用为7,725,432.38元，同比增长49.43%[47] - 财务费用为-12,315,634.13元，同比增加23.95%[47] - 所得税费用为9,695,468.64元，同比增长96.95%[47] - 研发投入为24,239,050.92元，同比小幅下降0.65%[47] - 营业总成本为6.319亿元，较2018年同期的7.457亿元下降15.3%[200] - 营业成本为5.740亿元，较2018年同期的6.971亿元下降17.7%[200] - 销售费用为772.54万元，较2018年同期的516.99万元增长49.4%[200] - 税金及附加为604.92万元，较2018年同期的524.13万元增长15.4%[200] 现金流量状况 - 经营活动产生的现金流量净额为-1.39亿元，同比下降193.17%[16] - 经营活动产生的现金流量净额为-139,001,928.95元，同比下降193.17%[40][47] - 现金及现金等价物净增加额为-306,959,931.59元，同比下降459.12%[47] 各业务线收入表现 - 牛皮革行业收入同比下降12.03%至674,937,809.96元，占营业收入比重96.40%[50][52] - 其他业务收入同比大幅增长231.68%至25,192,479.13元[50][51] 各地区收入表现 - 浙江地区收入同比下降32.69%至187,526,012.07元[51] - 广东地区收入同比增长10.11%至215,885,530.41元[51] - 国外收入同比增长21.94%至90,854,618.75元[51] 盈利能力指标 - 牛皮革行业毛利率18.58%，同比增加8.32个百分点[52] - 投资收益为8,705,782.63元，同比增长1,450.87%[47] - 投资收益8,705,782.63元，占利润总额11.02%[55] 资产和负债变动 - 总资产为27.99亿元，较上年度末下降5.58%[16] - 归属于上市公司股东的净资产为22.04亿元，较上年度末下降4.83%[16] - 在建工程期末余额365.62万元，较年初大幅增长348.50%[25] - 存货期末余额6.52亿元，较年初增长34.20%[25] - 其他流动资产期末余额2817.13万元，较年初增长64.80%[25] - 其他非流动资产期末余额1353.02万元，较年初增长123.39%[26] - 可供出售金融资产较年初下降100%[25] - 货币资金减少8.40个百分点至占总资产38.91%[57] - 存货增加6.91个百分点至占总资产23.30%[57] - 投资性房地产期末余额为11,189,654.21元，占总资产比例0.40%，较期初增加0.01个百分点[58] - 长期股权投资期末余额85,852,285.77元，占比3.07%，较期初增加0.40个百分点[58] - 在建工程期末余额3,656,159.30元，占比0.13%，较期初增加0.10个百分点，主要系工程投入增加[58] - 短期借款期末余额336,085,685.04元，占比12.01%，较期初增加1.89个百分点[58] - 其他流动资产期末余额28,171,314.35元，占比1.01%，较期初增加0.43个百分点，主要系待认证进项税额增加[58] - 其他非流动金融资产期末余额10,700,571.00元，占比0.38%，系金融工具准则调整所致[58] - 应付票据期末余额56,102,389.58元，占比2.00%，较期初减少0.87个百分点，主要系到期偿还增加[58] - 货币资金减少至10.89亿元人民币，较期初14.02亿元下降22.3%[190] - 应收账款减少至2.09亿元人民币，较期初2.33亿元下降10.3%[190] - 应收票据减少至0.91亿元人民币，较期初0.98亿元下降7.5%[190] - 预付款项减少至0.37亿元人民币，较期初0.47亿元下降21.9%[190] - 存货增加至652,112,857.36元，较期初增长34.2%[191] - 流动资产合计减少至2,110,648,861.67元，较期初下降7.7%[191] - 短期借款增加至336,085,685.04元，较期初增长12.0%[191] - 应付账款减少至131,975,726.47元，较期初下降17.7%[192] - 未分配利润减少至437,212,893.32元，较期初下降20.4%[193] - 母公司货币资金减少至763,052,417.26元，较期初下降31.4%[195] - 母公司应收账款减少至179,579,584.76元，较期初下降12.2%[196] - 母公司短期借款保持300,000,000元，与期初持平[197] - 母公司应付票据减少至44,709,643.13元，较期初下降33.1%[197] - 母公司应交税费减少至8,026,482.12元，较期初下降57.8%[197] - 未分配利润为4.083亿元，较期初的5.297亿元下降22.9%[198] - 所有者权益合计为21.747亿元，较期初的22.960亿元下降5.3%[198] - 负债和所有者权益总计为26.503亿元，较期初的28.717亿元下降7.7%[198] - 盈余公积保持稳定为1.068亿元[198] - 资本公积保持稳定为13.575亿元[198] 非经常性损益项目 - 非经常性损益项目合计金额为132.82万元[21] - 非流动资产处置损益为-66.08万元[20] - 计入当期损益的政府补助为229.66万元[21] 募集资金使用情况 - 募集资金总额709,971,083.30元，报告期投入13,857,500元，累计投入254,050,400元[69] - 工业智能化技改项目累计投入33,323,900元，投资进度11.86%[71] - 银行借款归还项目累计投入200,000,000元，完成率100%[71] - 补充流动资金金额为1,440.8万元，使用进度达100%[72] - 承诺投资项目小计实际投入金额70,997.11万元[72] - 承诺投资项目小计实现效益1,385.75万元[72] - 福建瑞森项目终止牛成品皮生产线建设，原预算投入21,952.99万元[72] - 非公开发行募集资金投入福建瑞森项目21,457.67万元[72] - 首次公开发行募集资金投入福建瑞森项目495.32万元[72] - 智能化改造项目因工序调整延长实施周期[72] - 终止牛成品皮生产线建设因下游需求疲软导致产能闲置[72] - 募集资金投资总额71,492万元[72] - 福建瑞森项目设计年加工能力为120万张牛原皮及30万张牛蓝湿皮[72] - 截至2019年6月30日尚未使用的募集资金余额为49,517.85万元，其中10,517.85万元存放于专户，39,000万元用于暂时补充流动资金[73] - 公司及子公司累计使用银行承兑汇票支付募投项目投资款1,079.14万元，并等额从募集资金专户转出[74] - 募投项目累计投入金额与募集资金累计使用总额差异30.1万元，系子公司福建瑞森皮革项目使用所致[74] - 公司以自筹资金预先投入募投项目累计金额为20,000.00万元（截至2016年9月13日）[73] - 2016年9月8日公司使用7,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，并于同年10月8日提前归还[73] - 2016年10月公司及子公司瑞森皮革使用36,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，并于2017年6月提前归还[73] - 2018年公司及子公司使用40,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，并于同年提前归还[73] - 2019年4月公司及子公司使用40,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，截至6月30日尚未到期归还[73] - 公司及全资子公司瑞森皮革使用闲置募集资金暂时补充流动资金40000万元[105][106] - 公司承诺闲置募集资金不用于风险投资及证券交易[105][106] 子公司和参股公司表现 - 福建瑞森皮革有限公司2019年上半年净利润为7,642,083.37元，营业收入为107,671,765.93元[81] - 福建瑞森皮革有限公司总资产为511,201,481.97元，净资产为460,220,762.14元[81] - 参股公司福建兴业东江环保科技净利润为1997.19万元，同比增长1251.09%[82] - 参股公司福建兴业东江环保科技注册资本为1亿元，总资产为3.42亿元[82] - 公司全资子公司瑞森皮革以货币支付取得福建宝泰皮革有限公司51%股权[82] 产能和环保指标 - 公司具备年产牛头层皮1.5亿平方英尺的生产能力[24][29] - 公司拥有年加工生牛皮310万张的环保指标[31] - 安海厂区COD排放浓度170.797mg/L，低于300mg/L标准[132] - 安东厂区总铬排放浓度0.389mg/L，低于1.5mg/L标准[133] - 瑞森皮革总氮排放浓度27.9mg/L，低于50mg/L标准[133] - 兴宁皮业COD排放量48.96吨，远低于690吨核定总量[133] - 公司所有污染物排放均无超标情况[132][133] - 含铬废水回用工艺中铬饼经硫酸溶解反应及调节PH值后形成铬鞣剂回用于生产[134][137] - 含铬废水处理中板框压滤机压滤脱水后含铬污泥送往有资质单位处置[138][139] - 含硫废水处理后部分废液回用于浸灰工序硫化钠回用于生产蛋白质渣回收外卖[140][142] - 综合污水处理采用微生物技术结合A/O工艺部分达标废水通过中水回用系统回用于生产[143][145] - 中水回用系统使用膜技术处理生化出水达标清水回用于生产浓水排入总排口混合排放[146][147] - 安海厂区生活污水经三级化粪池处理后排入城镇生活污水管网[148] - 涂饰废气经水喷淋后通过15米高排气筒排放符合标准[149] - 磨革粉尘经袋式除尘器收集压为饼状进入固废排放符合标准[149][150] - 污水处理站恶臭废气经集气装置输送至废气净化塔处理后通过25米高烟囱高空排放[151][152] - 危险废物含铬污泥和革灰由有资质处置公司专用运输车运往处置中心无害化处置[156] 管理层业绩指引 - 公司预计2019年1-9月归属于上市公司股东的净利润同比增长70%至100%，达到9376.47万元至11031.14万元[85] - 2019年7-9月归属于上市公司股东的净利润预计为2442.85万元至4097.52万元，同比增长13.90%至91.05%[85] 风险因素 - 公司面临环保政策风险，需投入更多环保设施和费用[87] - 原材料牛原皮价格波动可能对盈利能力产生不利影响[89] - 汇率变动可能影响公司进口采购成本，因采购主要使用美元结算[90] - 中美贸易战升级可能导致下游产品销量减少或原材料采购成本增加[94] - 流行趋势变化可能减少天然皮革在鞋面用皮的使用量[93] 股东结构和股份变动 - 公司股份总数302,082,162股，其中有限售条件股份61,663,462股占比20.41%，无限售条件股份240,418,700股占比79.59%[168] - 石河子万兴股权投资合伙企业持股84,744,000股占比28.05%，其中质押30,863,000股[173] - 吴国仕持股49,018,186股占比16.23%，全部为限售股且全部质押[173] - 石河子恒大股权投资合伙企业持股31,464,000股占比10.42%，其中质押19,906,800股[173] - 荣通国际有限公司持股22,319,500股占比7.39%[173] - 华佳发展有限公司持股14,144,400股占比4.68%[173] - 深圳市方德智联投资管理有限公司持股8,546,392股占比2.83%，全部为限售股[173] - 吴美莉持股3,794,656股占比1.26%，其中限售股3,774,656股且全部质押[173] - 深圳市上元资本管理有限公司持股3,792,316股占比1.26%[173] - 报告期末普通股股东总数7,481户[173] - 石河子万兴持股8474.4万股，占比最高[174] - 石河子恒大持股3146.4万股[174] - 荣通国际持股2231.95万股[174] - 华佳发展持股1414.44万股[174] - 公司董事监事高管合计持股399.51万股[182] 关联交易情况 - 关联交易方漳州微水环保科技提供环保处理服务交易金额1051.01万元占同类交易金额比例70.66%[116] - 关联交易方福建兴业东江环保科技提供垃圾处置服务交易金额3673.83万元占同类交易金额比例2.6%[116] - 关联交易获批额度280万元实际未超过获批额度[116] - 公司及瑞森皮革2019年与漳州微水环保科技日常关联交易实际发生金额70.66万元[117] - 公司及瑞森皮革2019年与福建兴业东江环保科技日常关联交易实际发生金额2.6万元[117] - 全资子公司兴业国际向关联方吴华春租用办公场所年租金30万港币折合人民币26.39万元[117] - 兴业国际报告期实际支付关联租赁费用7.5万港币折合人民币6.42万元[117] - 全资子公司瑞森皮革收购吴国仕持有的福建正隆投资51%股权转让价格484.12万元[118] - 被收购标的福建正隆投资账面价值563.58万元评估价值949.25万元[118] - 本次股权收购涉及福建省漳浦县赤湖皮革园区43,216.11平方米工业用地[119] - 瑞森皮革于2019年5月9日支付股权收购价款484.12万元[119] - 福建正隆投资于2019年4月29日完成股东及法定代表人变更[119] 对外担保情况 - 公司对外担保总额为48,000万元，实际担保余额为10,978.61万元[128] - 实际担保总额占公司净资产比例为4.98%[128] - 公司对关联方福建兴业东江环保科技担保余额为8,647.86万元[127][129] - 报告期内对子公司担保实际发生额为2,611.59万元[128] - 子公司徐州兴宁皮业单笔最高担保额度为7,000万元[128] 承诺事项 - 实际控制人吴华春承诺股票上市起36个月内不转让间接持有股份[101] - 董事、监事、高管承诺任职期间每年转让股份不超过间接持股的25%[101] - 全体股东及实际控制人承诺避免同业竞争自2012年4月17日起长期有效[101][102] - 股东及实际控制人承诺关联交易遵循市场原则维护公司利益[102] - 公司承诺实施连续稳定的现金分红政策优先采用现金分红[102] - 股东石河子万兴等承诺不从事与公司构成竞争的业务活动[101] - 关联交易承诺自2010年9月16日起长期履行[102] - 利润分配政策承诺自2014年4月26日起长期有效[102] - 离职高管承诺离职后半年内不转让间接持股[101] -

活动基本信息 - 公司参加2019年福建辖区上市公司投资者集体接待日活动 [1] - 活动时间为2019年7月18日14:00 - 17:00 [1] - 活动以网络远程方式在深圳市全景网络有限公司提供的网上平台举行 [1] 参与方式 - 投资者可登录“全景·路演天下”网站（http://rs.p5w.net/）或关注微信公众号“全景财经”（微信号：p5w2012）参与活动 [1] 出席人员 - 总裁孙辉永先生、董事会秘书吴美莉女士、财务总监李光清先生出席活动 [1]

收入和利润（同比环比） - 营业收入3.14亿元人民币，同比下降6.50%[7] - 营业总收入同比下降6.5%至3.14亿元[44] - 归属于上市公司股东的净利润2202.43万元人民币，同比大幅增长134.16%[7] - 净利润同比增长134.2%至2202.43万元[46] - 扣除非经常性损益的净利润2076.75万元人民币，同比增长97.60%[7] - 基本每股收益0.0729元/股，同比增长134.41%[7] - 基本每股收益同比增长134.4%至0.0729元[47] - 加权平均净资产收益率0.95%，同比增加0.55个百分点[7] - 公司综合收益总额为20,077,455.56元，同比增长183.2%[51] - 2019年上半年归属于上市公司股东的净利润预计同比增长80%至110%[26] - 2019年上半年归属于上市公司股东的净利润预计区间为6,067.49万元至7,078.74万元[27] - 2018年上半年归属于上市公司股东的净利润为3,370.83万元[27] - 2019年上半年净利润增长主要系毛利率增长和毛利额增加所致[27] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比下降13.1%至2.64亿元[44] - 财务费用利息支出暴涨219.37%至3.0百万元，因银行贷款利息增加[17] - 研发费用同比增长10.9%至1136.80万元[44] - 所得税费用增长90.74%至3.9百万元，因利润增加[17] - 支付给职工的现金为64,079,449.27元，同比增长31.2%[54] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为-1.21亿元人民币，同比下降356.32%[7] - 经营活动现金流净额恶化356.32%至-121.0百万元，因采购付款增加[18] - 经营活动产生的现金流量净额为-120,970,488.75元，同比下降356.3%[54] - 销售商品提供劳务收到的现金为429,106,649.67元，同比下降13.6%[53] - 购买商品接受劳务支付的现金为471,152,582.98元，同比增长23.0%[54] - 投资活动产生的现金流量净额为-5,921,956.07元，同比扩大58.9%[55] - 筹资活动产生的现金流量净额为1,677,637.86元，同比下降98.3%[55] - 筹资活动现金流净额骤降98.33%至1.7百万元，因银行贷款减少[18] - 期末现金及现金等价物余额为1,251,274,590.51元，较期初下降9.1%[56] - 取得借款收到的现金为100,000,000.00元，与去年同期持平[55] - 母公司经营活动现金流量净额为-107,620,537.02元，同比下降251.9%[57] 资产和负债变动 - 货币资金减少至12.68亿元，较期初14.02亿元下降9.6%[35] - 应收账款减少至1.99亿元，较期初2.33亿元下降14.6%[35] - 存货增加至6.35亿元，较期初4.86亿元增长30.7%[35] - 存货增长30.68%至635.0百万元，因皮料采购增加[15] - 流动资产总额降至22.38亿元，较期初22.87亿元下降2.1%[36] - 短期借款保持3.00亿元无变动[36] - 应付账款减少至1.97亿元，较期初2.45亿元下降19.6%[36] - 应收票据减少48.01%至50.9百万元，主要因票据贴现增加[15] - 应付职工薪酬下降50.88%至17.4百万元，因支付年终奖[15] - 应付职工薪酬同比下降52.9%至1303.41万元[42] - 预收款项同比增长36.1%至1784.36万元[42] - 未分配利润同比增长3.8%至5.50亿元[43] - 归属于上市公司股东的净资产23.38亿元人民币，较上年度末增长0.95%[7] - 归属于母公司所有者权益增至23.38亿元，较期初23.16亿元增长0.9%[38] - 总资产29.09亿元人民币，较上年度末下降1.85%[7] - 在建工程增加77.24%至1.4百万元，因工程投建增加[15] - 母公司货币资金减少至9.95亿元，较期初11.13亿元下降10.6%[40] - 母公司存货增加至5.33亿元，较期初3.92亿元增长35.8%[40] - 母公司应收账款减少至1.72亿元，较期初2.05亿元下降16.1%[40] - 公司总资产为29.64亿元人民币，流动资产占比77.2%为22.87亿元人民币[62] - 货币资金为14.02亿元人民币，占流动资产61.3%[62] - 应收账款为2.33亿元人民币，占流动资产10.2%[62] - 存货为4.86亿元人民币，占流动资产21.2%[62] - 短期借款为3.00亿元人民币，占流动负债47.7%[63] - 归属于母公司所有者权益合计23.16亿元人民币，资产负债率21.9%[63] - 母公司货币资金11.13亿元人民币，占母公司流动资产58.3%[65][66] - 母公司长期股权投资6.02亿元人民币，占母公司非流动资产62.5%[66] 非经常性损益及投资收益 - 计入当期损益的政府补助154.51万元人民币[8] - 其他收益增长62.31%至1.5百万元，因政府补助增加[17] - 投资收益激增959.33%至2.6百万元，因参股公司盈利提升[17] - 利息收入同比增长95.8%至1053.79万元[44] 会计政策及准则调整 - 金融工具准则调整影响1070.06万元，涉及可供出售金融资产重分类[62][66] - 公司第一季度财务报表未经审计[69] 股东权益和分红政策 - 报告期末普通股股东总数8014户[11] - 公司发展阶段成熟期且无重大资金支出安排时现金分红占利润分配最低比例80%[22] - 公司发展阶段成熟期且有重大资金支出安排时现金分红占利润分配最低比例40%[22] - 公司发展阶段成长期且有重大资金支出安排时现金分红占利润分配最低比例20%[22] - 重大投资计划标准为未来12个月累计支出达净资产50%且超5000万元[23] - 重大投资计划另一标准为未来12个月累计支出达总资产30%[23] - 现金分红条件要求每股累计可供分配利润不低于0.1元[23] - 现金分红最低要求为当年可分配利润的30%[23] - 最近三年现金分红累计低于年均可分配利润30%需披露原因[23] - 股东违规占用资金时将扣减其现金分红以偿还资金[22] 关联交易及资金管理 - 关联交易承诺遵循市场规则并通过书面协议执行[22] - 公司及子公司使用40,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金[25] - 闲置募集资金补充流动资金期限不超过12个月[25] - 公司报告期无违规对外担保情况[29] - 公司报告期不存在控股股东非经营性资金占用[30] 投资者关系活动 - 公司于2019年1月18日及24日接待机构实地调研[31] - 公司于2019年3月26日与机构进行电话沟通[31]

财务业绩表现 - 营业收入为18.07亿元，同比下降14.48%[15] - 2018年营业收入180,679.73万元，同比下降14.48%[41] - 公司2018年营业收入18.07亿元，同比下降14.48%[49] - 归属于上市公司股东的净利润为1.16亿元，同比大幅增长156.42%[15] - 2018年净利润11,574.02万元，同比上升156.42%[41] - 加权平均净资产收益率为5.01%，同比增加3.08个百分点[16] - 第四季度营业收入为5.37亿元，为全年最高季度[20] - 第四季度归属于上市公司股东的净利润为6058.45万元，占全年净利润的52.33%[20] - 计入当期损益的政府补助为1669.66万元，同比增长64.38%[22] - 其他收益为16,685,615.29元，占利润总额比例12.22%[75] 现金流状况 - 经营活动产生的现金流量净额为3.85亿元，同比激增977.73%[15] - 2018年经营性现金流38,511.08万元，同比增长977.73%[41] - 经营活动产生的现金流量净额为385,110,750.24元，同比增长977.73%[71] - 经营活动现金流入小计为2,090,698,079.64元，同比下降10.88%[70] - 经营活动现金流出小计为1,705,587,329.40元，同比下降26.17%[70] - 现金及现金等价物净增加额为493,537,770.49元，同比增长989.43%[71] - 筹资活动产生的现金流量净额为129,651,061.67元，同比增长304.60%[71] - 公司净利润为115,740,200元，与经营活动现金净流量差异269,370,600元[73] 业务线表现 - 牛皮革行业收入17.86亿元，占营业收入98.85%，同比下降14.66%[49] - 牛头层皮革销售量10,548.72万平方英尺，同比下降11.07%[54] - 军用皮革销售2018年度取得巨大突破[41] - 公司2018年军用皮革销售取得巨大突破[116] - 外销比例2018年度大幅提升，进入多个国际品牌供应商目录[43] - 公司外销比例大幅提高[116] - 公司产品在零下20度条件下上万次曲折皮面无裂痕[116] - 公司开发了压花摔包袋用皮革市场反应良好[116] - 公司储备了无铬鞣制皮革和低甲醛皮革生产技术[116] - 公司引进一支成熟的外销团队成功进入多个国际品牌供应商目录库[116] 地区市场表现 - 国外地区收入1.60亿元，同比大幅增长469.64%[49] 成本与费用 - 营业成本中皮料占比56.31%，同比下降7.34个百分点[57] - 销售费用1,487万元，同比增长35.34%[65] - 研发投入金额为50,955,989.30元，同比下降12.78%[67] - 研发投入占营业收入比例为2.82%，同比增加0.05个百分点[67] 毛利率变化 - 牛皮革行业毛利率14.09%，同比增加5.66个百分点[52] - 广东地区毛利率19.48%，同比增加11.04个百分点[52] 资产与负债结构 - 总资产为29.64亿元，同比增长11.94%[16] - 货币资金为14.02亿元，较上年末增长55.66%[27] - 货币资金增加至14.02亿元，占总资产比例从34.02%升至47.31%，增长13.29个百分点[78] - 存货减少至4.86亿元，占总资产比例从23.68%降至16.39%，下降7.29个百分点[78] - 短期借款新增3亿元，占总资产比例10.12%[78] - 信用证及银行承兑汇票保证金合计2600万元，较年初1807万元增长43.9%[81] - 在建工程减少至82万元，占总资产比例下降0.05个百分点[78] - 应收账款降至2.33亿元，占总资产比例下降0.71个百分点[78] - 固定资产降至5.2亿元，占总资产比例下降3个百分点[78] - 递延收益增至1833万元，主要因资产相关补贴款增加[79] 研发与创新能力 - 技术中心承担国家级项目20项，自主科技创新项目98项[34] - 申请专利98项（发明专利71项），授权专利61项（发明专利35项）[34] - 主导或参与制定国家及行业标准10余项[34] - 研发人员数量增加至222人，同比增长3.74%[67] 产能与设备 - 公司具备年产牛头层皮1.5亿平方英尺的生产能力[26] - 引进Y型不锈钢转鼓、电脑全自动片皮机等先进生产设备[37] 募集资金使用 - 2012年IPO募集资金净额6.72亿元，累计使用6.9亿元，超募资金7056万元[87] - 2016年非公开发行募集资金净额7.1亿元，累计使用2.4亿元，尚未使用4.93亿元[87] - 工业智能化技改项目（安海厂区）投资总额28,098.56万元，报告期投入1,031.65万元，累计投入1,946.64万元，进度仅6.93%[90] - 瑞森皮革年加工120万张牛原皮、30万张牛蓝湿皮项目投资总额21,952.99万元，报告期投入97.75万元，累计投入661.87万元，进度0%[90] - 工业智能化技改项目因需减少生产影响实施进度调整，目前进度仅6.93%[91] - 终止瑞森皮革牛蓝湿皮加工到成品皮生产线建设，因下游需求疲软及产能闲置[91] - 公司重启福建瑞森年加工120万张牛原皮及30万张牛蓝湿皮项目，其中牛成品皮生产线原预算投入2.195亿元[92] - 非公开发行募集资金投入牛成品皮生产线2.146亿元，占比97.7%[92] - 首次公开发行募集资金投入牛成品皮生产线495.32万元，占比2.3%[92] - 公司终止牛成品皮生产线建设，原募集资金继续存放专户管理[92] - 首次公开发行前以自筹资金预先投入募投项目7778.53万元[92] - 非公开发行前以自筹资金预先投入募投项目2亿元[92] - 公司使用项目结余募集资金及利息962.93万元永久性补充流动资金[94] - 年150万张高档皮革后整饰新技术加工项目结余资金3,921.88万元（含募投项目资金2,825.20万元和理财收益445.67万元）[94] - 截至2018年12月31日首次公开发行股票募集资金余额1,370.20万元存放于专户[94] - 非公开发行股票尚未使用募集资金49,272.38万元，其中40,000万元用于暂时性现金管理[94] - 公司承诺将40,000万元闲置募集资金及时归还至募集资金专户[145] 子公司与参股公司表现 - 福建瑞森皮革2018年营业收入2.07亿元净利润1063.42万元[102] - 徐州兴宁皮业2018年营业收入2.50亿元净利润122.82万元[102] - 兴业投资国际2018年营业利润亏损5.92万元净利润亏损5.92万元[102] - 参股公司福建兴业东江环保总资产增至3.30亿元较上年增幅122.40%[103] - 福建兴业东江环保焚烧生产线2018年9月投产预计2019年盈利[103] 项目投资与效益 - 公司年150万张高档皮革后整饰新技术加工项目投资总额19,978.21万元，累计投入19,823.5万元，进度100%，报告期实现效益4,430.86万元[90] - 公司年加工150万张蓝湿皮扩建项目调整后投资总额13,487.43万元，累计投入11,107.9万元，进度100%，报告期实现效益2,065.72万元[90] - 福建瑞森皮革年加工120万张牛原皮、30万张蓝湿皮项目投资总额18,252.24万元，累计投入18,088.98万元，进度100%，报告期实现效益1,063.42万元[90] - 收购徐州兴宁皮业100%股权投资总额7,970.24万元，累计投入7,970.24万元，进度100%，报告期实现效益122.82万元[90] - 变更后项目"年加工150万张蓝湿皮扩建"实际累计投入11,107.9万元，投资进度100%[97] - 收购徐州兴宁皮业项目实际投入7,970.24万元，投资进度100%[97] - 瑞森皮革年加工120万张牛原皮、30万张蓝湿皮项目实际投入资金18,088.98万元，计划投资18,252.24万元，项目结余163.26万元[94] 利润分配与分红 - 公司2018年度利润分配预案为以302,082,162股为基数，每10股派发现金红利6.00元（含税）[3] - 2018年度现金分红预案为每10股派6.00元，总金额181,249,297.20元[134][136][138] - 2018年度现金分红占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的比率为156.60%[135] - 2017年度现金分红金额为151,041,081.00元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的比率为334.63%[135] - 2016年度现金分红金额为45,326,761.80元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的比率为71.81%[135] - 截至2018年12月31日实际可供分配利润为529,658,181.66元[134][138] - 2018年度分红后剩余未分配利润为348,408,884.46元[134][138] - 公司总股本基数为302,082,162股[134][136][138] 公司治理与承诺 - 董事及高级管理人员每年转让间接持股不超过25%[140] - 股东及实际控制人承诺避免同业竞争自2012年4月17日起长期有效[140] - 股东及实际控制人承诺规范关联交易自2010年9月16日起长期有效[141] - 公司承诺优先现金分红政策自2014年4月26日起长期有效[141] - 现金分红在利润分配中最低占比根据发展阶段和资金支出安排分为80%、40%或20%[142] - 实施现金分红需满足每股累计可供分配利润不低于0.1元[142] - 重大现金支出指未来12个月内累计支出超净资产50%且超过5000万元[142] - 重大现金支出另一定义为未来12个月内累计支出超总资产30%[143] - 最近三年现金分红低于年均可分配利润30%时需披露原因[143] - 现金方式分配利润不少于当年可分配利润的30%[143] - 非公开发行股份限售期为36个月（2015年6月15日至2019年6月8日）[143] - 现金分红条件要求审计机构出具无保留意见审计报告[142] - 现金分红条件要求公司累计可供分配利润为正值[142] - 现金分红原则上每年进行一次[143] - 公司董事长吴华春已履行员工持股亏损补偿承诺[144] 关联交易与担保 - 关联交易中漳州微水环保提供环保服务交易金额为75.68万元占同类交易金额比例15.02%[165] - 福建兴业东江环保科技垃圾处置费交易金额3.53万元占同类交易金额比例0.70%[165] - 向关联方蔡美珠购置车辆交易金额2万元占同类交易金额比例100.0%[165] - 公司及子公司与漳州微水环保实际发生日常关联交易金额75.68万元[165] - 公司及子公司与福建兴业东江环保实际发生日常关联交易金额3.53万元[165] - 公司为福建兴业东江环保提供担保实际担保金额5,647.86万元[174] - 公司对福建兴业东江环保担保额度为15,000万元[174] - 报告期内审批对外担保额度合计为20,000万元[175] - 报告期内对外担保实际发生额合计为8,747.86万元[175] - 报告期末实际对外担保余额合计为8,747.86万元[175] - 报告期内审批对子公司担保额度合计为38,000万元[175] - 报告期内对子公司担保实际发生额合计为14,813.75万元[175] - 报告期末对子公司实际担保余额合计为4,496.16万元[175] - 报告期内审批担保额度总计58,000万元[176] - 报告期内担保实际发生额总计23,561.61万元[176] - 报告期末实际担保余额总计13,244.02万元[176] - 实际担保总额占公司净资产比例为5.72%[176] 环保与安全生产 - 安海厂区COD排放浓度147.7mg/L（标准限值300mg/L），排放总量60.96吨（核定总量196.2吨）[184] - 安海厂区氨氮排放浓度4.54mg/L（标准限值45mg/L），排放总量1.669吨（核定总量45.78吨）[184] - 安东厂区总铬排放浓度0.21mg/L（标准限值1.5mg/L），排放总量65.33千克（核定总量205千克）[184] - 瑞森皮革COD排放浓度139.6mg/L（标准限值300mg/L），排放总量86.663吨（核定总量310.5吨）[184] - 瑞森皮革总氮排放浓度30.6mg/L（标准限值50mg/L），排放总量18.993吨（核定总量88.125吨）[184] - 兴宁皮业COD排放浓度156.19mg/L（标准限值300mg/L），排放总量80.8吨（核定总量690吨）[184] - 公司含铬废水通过板框压滤提取铬饼回用生产，含铬污泥委托有资质单位处置[188][190] - 含硫废水经离心分离后部分回用浸灰工序，硫化钠回用于生产[191][192] - 综合污水采用A/O生化处理工艺，部分中水经膜技术回用于生产[193][196] - 涂饰废气经密闭收集及水喷淋处理后通过15米高排气筒达标排放[199] 风险因素 - 公司原材料牛原皮采购价格波动将影响经营业绩[121] - 公司原皮主要通过进口采购结算主要使用美元金额较大[122] - 公司面临环保政策趋严将投入更多环保设施和费用导致经营成本上升[119] - 中美贸易战升级可能导致美国对中国出口皮鞋加征关税影响下游销量[125] 其他重要事项 - 公司回购注销未达解锁条件及离职激励对象限制性股票共计96,250股[163] - 公司支付致同会计师事务所年度审计报酬75万元[156] - 公司会计政策变更对资产总额、负债总额、净利润等无影响[153] - 公司报告期不存在控股股东非经营性资金占用情况[147] - 公司报告期无重大会计差错更正需追溯重述[154] - 公司报告期无合并报表范围变化[155] - 公司报告期未发生破产重整事项[159] - 公司报告期无重大诉讼仲裁事项[160] - 公司报告期不存在处罚及整改情况[161]

收入和利润（同比环比） - 本报告期营业收入为4.95亿元人民币，同比增长5.20%[3] - 年初至报告期末营业收入为12.70亿元人民币，同比下降8.27%[3] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润为2144.74万元人民币，同比增长106.13%[3] - 年初至报告期末归属于上市公司股东的净利润为5515.57万元人民币，同比增长59.53%[3] - 2018年度归属于上市公司股东的净利润预计增长70%至120%[22] - 2018年度归属于上市公司股东的净利润预计区间为7,673.28万元至9,930.12万元[22] - 2017年度归属于上市公司股东的净利润为4,513.69万元[22] - 业绩变动原因为毛利率增长导致毛利额增加[22] 成本和费用（同比环比） - 财务费用减少至-1821.82万元，同比下降130.74%，主要因利息收入增加[12] - 资产减值损失转为正数166.64万元，同比上升104.48%，主要因应收账款坏账准备增加[12] - 投资收益恶化至-130.54万元，同比下降149.49%，因权益法确认投资损失[12] - 资产处置收益改善至-1.24万元，同比上升97.61%，因固定资产处置损失减少[12] - 其他收益增长至1481.04万元，同比上升101.49%，主要因政府补助增加[12] - 营业外支出增至303.53万元，同比上升164.09%，主要因捐赠支出增加[12] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额为2.53亿元人民币，同比增长202.49%[4] - 经营活动现金流净额转为正数2.53亿元，同比上升202.49%，因采购减少致货款支付减少[13] - 投资活动现金流净额改善至-1530.40万元，同比上升28.65%，因固定资产货款支付减少[13] - 筹资活动现金流净额恶化至-6805.55万元，同比下降180.32%，主要因分红款增加[13] 资产和负债变动 - 公司总资产为26.76亿元人民币，较上年度末增长1.07%[3] - 归属于上市公司股东的净资产为22.55亿元人民币，较上年度末下降4.08%[3] - 其他流动资产为1539.47万元人民币，较期初下降56.87%[10] - 应付票据为9801.88万元人民币，较期初增长54.05%[10] - 预收款项为2289.39万元人民币，较期初增长99.40%[10] 分红和利润分配政策 - 公司优先采用现金分红方式进行利润分配[17] - 公司承诺以现金方式分配的利润不少于当年实现可分配利润的30%[19] - 公司承诺在成熟期且无重大资金支出安排时现金分红比例最低达到80%[18] - 公司承诺在成熟期且有重大资金支出安排时现金分红比例最低达到40%[18] - 公司承诺在成长期且有重大资金支出安排时现金分红比例最低达到20%[18] - 实施现金分红要求每股累计可供分配利润不低于0.1元[18] - 现金分红需满足年度可分配利润为正值且审计无保留意见[18] - 股东违规占用资金时将扣减其现金红利用于偿还[17] 重大投资和募集资金管理 - 重大投资支出标准为达到或超过最近审计净资产的50%且超过5000万元[18] - 重大投资支出标准为达到或超过最近审计总资产的30%[18] - 公司及全资子公司需将40,000万元闲置募集资金按时归还至募集资金专户[21] - 发行对象认购的股份自2015年6月15日起36个月内不得转让[19] 公司治理和承诺履行 - 实际控制人及高管股份转让承诺持续履行，转让比例限25%且离职半年内不转让[15] - 关联交易承诺依照市场规则通过书面协议公平进行[17] - 公司报告期无违规对外担保情况[24] - 公司报告期不存在控股股东及其关联方非经营性资金占用[25] - 公司报告期不存在委托理财[26] 投资者关系 - 公司于2018年9月12日通过实地调研方式接待机构投资者[27]

收入和利润（同比环比） - 营业收入7.75亿元，同比下降15.21%[15] - 归属于上市公司股东的净利润3370.83万元，同比增长39.47%[15] - 基本每股收益0.1116元/股，同比增长39.50%[15] - 加权平均净资产收益率1.45%，同比增加0.42个百分点[15] - 扣除非经常性损益的净利润2635.95万元，同比增长34.25%[15] - 公司营业收入7.75亿元，同比下降15.21%[36] - 公司净利润3370.8万元，同比增加39.47%[36] - 营业收入同比下降15.21%至7.75亿元，主要因销量减少[42] - 营业总收入本期发生额为7.75亿元，较上期下降15.2%[198] - 净利润本期发生额为3370.83万元，较上期增长39.5%[199] - 基本每股收益本期为0.1116元，较上期增长39.5%[200] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比下降15.27%至6.97亿元，与销量减少同步[42] - 财务费用同比减少365.45%至-1619.39万元，因利息收入及汇兑收益增加[42] - 研发投入同比下降16.64%至2439.8万元[42] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额1.49亿元，同比大幅改善150.03%[15] - 经营活动现金流量净额同比改善150.03%至1.49亿元，因减少皮料采购[42] - 经营活动现金流量净额1.49亿元，同比增加150.03%[36] 资产和负债变化 - 货币资金增加至9.898亿元人民币，占总资产比例上升3.71个百分点至37.73%[49] - 应收账款减少至1.761亿元人民币，占总资产比例下降1.85个百分点至6.71%，主要因销售额下降[49] - 存货增加至6.441亿元人民币，占总资产比例上升0.87个百分点至24.55%[49] - 短期借款新增1亿元人民币，占总资产比例3.81%[49] - 应收票据减少至7003万元人民币，占总资产比例下降1.49个百分点至2.67%，因银行承兑汇票贴现增加[49] - 预收款项增加至3036万元人民币，占总资产比例上升0.73个百分点至1.16%，因预收客户货款增加[50] - 货币资金期末余额为9.898亿元，较期初9.010亿元增长9.87%[189] - 应收账款期末余额为1.761亿元，较期初2.266亿元下降22.27%[189] - 存货期末余额为6.441亿元，较期初6.272亿元增长2.69%[190] - 流动资产合计期末为19.394亿元，较期初19.473亿元下降0.40%[190] - 资产总计期末为26.233亿元，较期初26.481亿元下降0.94%[190] - 应付账款期末余额为1.223亿元，较期初1.612亿元下降24.12%[191] - 预收款项期末余额为3036万元，较期初1148万元增长164.45%[191] - 短期借款期末新增1.000亿元[190] - 未分配利润期末为4.775亿元，较期初5.948亿元下降19.73%[192] - 公司货币资金期末余额为7.29亿元，较期初增长17.9%[194] - 应收账款期末余额为1.57亿元，较期初下降22.9%[194] - 存货期末余额为5.33亿元，较期初下降3.8%[194] - 流动资产合计期末余额为16.33亿元，较期初下降1.4%[195] - 资产总计期末余额为25.98亿元，较期初下降1.3%[195] - 短期借款期末余额为1.00亿元，期初无短期借款[195] - 应付账款期末余额为1.29亿元，较期初下降28.2%[195] - 应收票据期末余额7003.4万元，较年初下降36.41%[24] - 预付账款期末余额2602.0万元，较年初下降35.81%[24] - 其他应收款期末余额319.1万元，较年初下降48.48%[24] - 其他非流动资产期末余额251.8万元，较年初下降52.05%[24] - 总资产26.23亿元，较上年度末下降0.94%[15] - 归属于上市公司股东的净资产22.33亿元，较上年度末下降4.99%[15] 地区收入表现 - 国外地区收入同比大幅增长330.66%至7450.56万元[45] - 广东地区收入同比下降43.29%至1.96亿元[45] 业务线表现 - 牛皮革行业毛利率同比微增0.17个百分点至10.26%[46] - 公司具备年生产牛头层皮超1亿平方英尺的生产能力[26] - 公司牛头层鞋面革市场占有率连续多年国内排名第一[26] 非经常性损益 - 政府补助1199.13万元计入非经常性损益[20] - 其他收益同比增长105%至1199.13万元，主要来自政府补助增加[42] - 营业外支出同比激增1995.64%至302.52万元，因捐赠支出增加[42] 募集资金使用与项目投资 - 累计募集资金投入总额8.748亿元人民币[60] - 募集资金变更用途比例达31.91%[60] - 非公开发行募集资金净额7.100亿元人民币[60] - 公司年加工150万张蓝湿皮扩建项目投资额13487.43万元，投资进度82.36%[63] - 福建瑞森皮革项目投资额18252.24万元，投资进度99.11%[63] - 收购徐州兴宁皮业股权项目投资额7970.24万元，投资进度100%[63] - 工业智能化技改项目投资额27985.6万元，投资进度仅4.55%[63] - 瑞森皮革年加工项目投资额21952.99万元，投资进度仅2.92%[63] - 超募资金总额7055.93万元，其中6000万元用于补充流动资金及还贷[64] - 公司变更13487.43万元募集资金投向蓝湿皮扩建项目，占募集资金净额20.06%[64] - 公司使用7970.24万元募集资金收购徐州兴宁皮业股权，占募集资金净额11.85%[64] - 智能化改造项目因工序调整和设备安装需分步实施导致进度延迟[63] - 终止瑞森皮革项目牛蓝湿皮生产线建设因下游需求疲软及产能过剩[64] - 公司以自筹资金预先投入募投项目累计金额20000万元[65] - 全资子公司福建瑞森皮革有限公司2012年使用闲置募集资金5000万元暂时补充流动资金[65] - 福建瑞森皮革有限公司2013年4月使用闲置募集资金6000万元暂时补充流动资金[65] - 福建瑞森皮革有限公司2013年7-8月合计使用闲置募集资金20000万元暂时补充流动资金[65] - 公司2014年使用闲置募集资金10000万元暂时性补充流动资金[65] - 公司2015年3月使用闲置募集资金6700万元暂时性补充流动资金[65] - 福建瑞森皮革有限公司2013年获批使用闲置募集资金20000万元暂时补充流动资金[65] - 截至2018年6月30日，公司尚未使用的非公开发行股票募集资金为49,763.66万元，其中9,763.66万元存放于募集资金专户，40,000万元用于暂时性补充流动资金[67] - 公司及全资子公司瑞森皮革于2018年使用40,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，截至2018年6月30日尚未到期归还[66] - 2018年3月公司使用首次公开发行股票募投项目结余资金3,881.15万元永久性补充流动资金，其中包含安东园区项目结余1,055.95万元和蓝湿皮扩建项目结余2,825.20万元[66] - 截至2018年6月30日，首次公开发行股票募集资金余额为1,362.41万元，存放于专户用于瑞森皮革牛蓝湿皮生产线建设[66][67] - 公司累计使用银行承兑汇票支付非公开发行股票募投项目款项591.00万元，并进行等额资金置换[67] - 2016年公司及子公司曾使用36,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，并于2017年6月1日提前归还[66] - 首次公开发行募投项目存在多次操作失误：2012年误用84.92万元，2014年多次误用合计643.86万元，均已及时归还专户[67] - 2015年公司使用首次公开发行募投项目结余资金962.93万元永久性补充流动资金[66] - 公司累计使用银行承兑汇票支付首次公开发行募投项目款项7,412.83万元，并进行等额置换[67] - 2016年公司曾使用7,000万元闲置募集资金暂时补充流动资金，使用6个月后提前归还[66] - 公司年加工150万张蓝湿皮扩建项目实际投入11,107.9万元，投资进度82.36%[68] - 收购徐州兴宁皮业100%股权项目实际投入7,970.24万元，投资进度100%[68] - 非公开发行募集资金重启瑞森皮革生产线建设，投入21,457.67万元[70] - 变更募集资金用途金额合计21,457.67万元，占募集资金净额31.91%[68] - 信用证及银行承兑汇票保证金合计2149万元人民币[52] 子公司财务表现 - 福建瑞森皮革上半年净利润246.37万元，同比增长70.34万元[75] - 徐州兴宁皮业上半年净利润10.35万元，同比下降312.90万元[76] - 瑞森皮革上半年营业收入5,636.89万元[75] - 兴宁皮业上半年营业收入8,592.73万元[75] - 瑞森皮革总资产4.62亿元，净资产4.44亿元[75] - 兴宁皮业总资产2.30亿元，净资产0.78亿元[75] 业绩预告 - 2018年1-9月归属于上市公司股东的净利润预计增长20%至60%[78] - 2018年1-9月归属于上市公司股东的净利润预计区间为4148.87万元至5531.82万元[78] - 2017年1-9月归属于上市公司股东的净利润为3457.39万元[79] 公司治理与股东结构 - 2018年第一次临时股东大会投资者参与比例为51.34%[91] - 2017年度股东大会投资者参与比例为51.34%[91] - 实际控制人吴华春承诺上市后36个月内不转让间接持有股份 离职后半年内亦不转让[95] - 吴华春担任董事及高管期间每年转让间接持股不超过25%[95] - 其他董事监事高管承诺上市后12个月内不转让间接持有股份[95] - 股东群体（含石河子万兴/恒大等）签署避免同业竞争承诺函日期为2012年4月17日[95] - 股东群体承诺不从事与公司构成竞争的业务 若产生竞争将以停止经营或转让业务等方式避免[95] - 关联交易承诺由股东群体及实际控制人于2010年9月16日签署[96] - 公司承诺实施连续稳定股利分配政策 重视投资回报和可持续发展[96] - 现金分红制度被明确列为利润分配政策的重要组成部分[96] - 利润分配政策承诺文件签署日期为2014年4月26日[96] - 所有承诺截至报告期末均处于正常履行状态[95][96] - 公司发展阶段成熟期且无重大资金支出安排时现金分红占利润分配比例最低应达到80%[97] - 公司发展阶段成熟期且有重大资金支出安排时现金分红占利润分配比例最低应达到40%[97] - 公司发展阶段成长期且有重大资金支出安排时现金分红占利润分配比例最低应达到20%[97] - 公司实施现金分红时以现金方式分配的利润不少于当年实现可分配利润的30%[98] - 公司未来十二个月内拟对外投资累计支出达到或超过最近一期经审计净资产的50%且超过5000万元视为重大现金支出[97] - 公司未来十二个月内拟对外投资累计支出达到或超过最近一期经审计总资产的30%视为重大现金支出[97] - 最近三年以现金方式累计分配的利润低于近三年实现的年均可分配利润的30%时需披露原因[98] - 公司每股累计可供分配利润不低于0.1元是实施现金分配的条件之一[97] - 发行对象认购的股份自发行结束之日起三十六个月内不得转让[98] - 董事长吴华春承诺对2017年6月7日至9日期间员工买入股票产生的亏损予以全额补偿[99] - 公司及全资子公司瑞森皮革承诺将40,000万元闲置募集资金暂时性补充流动资金并于到期日前归还[100] - 公司计划不派发现金红利、不送红股、不以资本公积金转增股本[4] - 公司股份总数从302,178,412股减少至302,082,162股，减少96,250股[163] - 有限售条件股份减少88,625股至61,659,087股，占比20.41%[163] - 无限售条件股份减少7,625股至240,423,075股，占比79.59%[163] - 境内自然人持股减少88,625股至53,112,695股，占比17.85%[163] - 公司回购注销限制性股票共计96,250股[163] - 吴国仕持有非公开发行限售股49,018,186股，锁定至2019年8月17日[167] - 吴美莉持有非公开发行限售股3,774,656股，锁定至2019年8月17日[167] - 深圳市方德智联投资管理有限公司持有非公开发行限售股8,546,392股，锁定至2019年8月17日[167] - 蒋亨福持有非公开发行限售股170,928股，锁定至2019年8月17日[167] - 李光清持有限售股141,300股[167] - 公司报告期末普通股股东总数为9,675户[170] - 第一大股东石河子万兴股权投资合伙企业持股84,744,000股，占比28.05%，其中79,937,292股处于质押状态[170] - 第二大股东石河子恒大股权投资合伙企业持股31,464,000股，占比10.42%[170] - 第三大股东荣通国际有限公司持股22,319,500股，占比7.39%[170] - 第四大股东华佳发展有限公司持股14,144,400股，占比4.68%[170] - 股东吴国仕持股49,018,186股，占比16.23%，全部处于质押状态[170] - 股东吴美莉持股3,794,656股，占比1.26%，其中3,774,656股处于质押状态[170] - 公司于2018年4月26日完成回购注销限制性股票17,500股[168] - 报告期末表决权恢复的优先股股东总数为0[170] - 前10名股东中一致行动人包括石河子万兴、石河子恒大、吴国仕及吴美莉[170] - 公司限制性股票激励计划回购注销股份总计5.25万股[179][180] - 公司回购注销未达到解锁条件及离职激励对象持有的限制性股票共计96,250股[109] 关联交易 - 与关联方漳州微水环保科技日常关联交易实际发生金额14.37万元，占获批额度250万元的5.75%[111] - 关联交易中向关联方蔡美珠购置车辆金额20,000元，占同类交易金额比例100%[111] 对外担保 - 公司对外担保总额为39,000万元，实际担保余额为13,945.36万元[121] - 实际担保余额占公司净资产比例为6.24%[121] - 对子公司担保额度为19,000万元，实际担保余额为2,649.65万元[121] - 对福建兴业东江环保科技担保额度15,000万元，实际担保金额11,295.71万元[120] - 公司报告期无违规对外担保情况[123] 环保与排放 - 安海厂区COD排放浓度132.153mg/l，年排放总量27.008吨[125] - 安东厂区COD排放浓度178.679mg/l，年排放总量22.223吨[125] - 瑞森皮革COD排放浓度161mg/l，年排放总量45.04吨[125] - 安海厂区氨氮排放浓度3.125mg/l，年排放总量0.639吨[125] - 安东厂区氨氮排放浓度3.371mg/l，年排放总量0.464吨[125] - 六价铬排放浓度为0.0127mg/l，远低于0.1mg/l的限值标准[126] - 总氮排放浓度为28.4mg/l，低于50mg/l限值标准，年核定排放量为88.125吨[126] - COD排放浓度为142.45mg/l（限值300mg/l），半年度排放量35.01吨，年核定排放量690吨[126] - 氨氮排放浓度为7.06mg/l（限值35mg/l），半年度排放量1.48吨，年核定排放量80.5吨[126] - 含铬废水通过氢氧化钠反应和板框压滤工艺实现铬饼回收，铬鞣剂回用于生产工序[128] - 含硫废水经离心分离后部分回用于浸灰工序，