会议信息 - 2025年第四次临时股东会12月22日14:30在重庆召开[10] - 网络投票2025年12月22日进行[10] - 会议由董事会召集，董事长主持[10] 交易与议案 - 2026年度关联交易金额预计不超5501.20万元[14] - 会议审议日常关联交易及募投项目相关议案[11]

公司财务与资金管理 - 山外山及子公司天外天和圆中圆计划使用最高不超过人民币8亿元的暂时闲置募集资金进行现金管理 [2] - 该现金管理计划的使用期限不超过12个月 自董事会审议通过之日起12个月内有效 [2]

公司财务与资金管理 - 公司及子公司天外天和圆中圆拟使用最高不超过人民币80,000万元的暂时闲置募集资金进行现金管理 [1] - 资金使用期限不超过12个月 自董事会审议通过之日起12个月之内有效 [1] - 在前述额度及期限范围内 公司及子公司天外天和圆中圆可以循环滚动使用资金进行现金管理 [1] - 进行现金管理的前提是保证不影响公司募集资金投资计划正常进行 [1]

关联交易 - 2025年度日常关联交易预计金额5991.20万元，1 - 10月实际发生3702.71万元[6] - 2026年度关联交易预计金额5501.20万元，关联人租赁预计1.20万元[8] - 2026年度日常关联交易预计已通过审议，需提交股东会[21] 企业情况 - 重庆圆外圆等三家合伙企业2024年净利润分别为58.81万、35.30万、23.74万[9][10][11] - 高光勇持有三家合伙企业相应比例合伙份额[13] - Franck Tinti控制企业间接持有德莱福30%股权[13] 股权变动 - 2025年11月德莱福成为公司全资子公司[14]

募集资金情况 - 2022年募资总额116,893.70万元，净额106,711.09万元[4] - 截至2025年10月31日，各募投项目有不同投入进度[4] - 募集资金总投资额度90,000.00万元，已用42,163.29万元，未用47,836.71万元[10] 现金管理情况 - 公司拟用不超8亿闲置募集资金现金管理，期限不超12个月[2] - 最近12个月各存款投入、收回、收益及未收回金额[10] - 最近12个月内单日最高投入占比情况[10] 决策及合规情况 - 2025年12月3日会议通过现金管理议案，无需股东会审议[11] - 该行为符合规定，履行程序，无不良影响[16] - 审计、保荐人同意该事项[15][17]

业绩总结 - 公司首次公开发行3619万股，发行价32.3元，实际募资116893.7万元，净额106711.09万元[1] - 截至2025年10月31日，募集资金累计投入32089.29万元，投入进度30.07%[5] - 2025年上半年连续性血液净化设备（CRRT）设备中标品牌中，山外山占比达20.42%（2024年上半年占比18.18%），位列第三，国产中第一[72] - 2025年上半年血液透析机设备中标品牌中，山外山占比达15.29%（2024年上半年占比10.35%），位列第三，国产自主品牌中第一[72] 募投项目调整 - 血液净化设备及高值耗材产业化项目原投资74785.49万元，拟调至54738.71万元，减少20046.78万元[10] - 该项目募集资金投入金额从70215.76万元调至54738.71万元，减少15477.05万元[10] - 对全资子公司天外天、圆中圆增资额度合计调减6351.88万元[16] - 血液净化设备及高值耗材产业化项目预定可使用时间从2025年12月26日延至2026年12月31日[17] - 血液净化研发中心建设项目总投资额从16407.01万元调减至13101.91万元，减少3305.10万元[25] - 血液净化研发中心建设项目募集资金投入金额从16407.01万元同步调至13101.91万元，调减3305.10万元用于新增募投项目[26] - 血液净化研发中心建设项目达到预定可使用状态时间由2025年12月26日延至2026年12月31日[28] - 营销网络升级与远程运维服务平台建设项目实施地址变更，面积从2038.36平方米增至3566.53平方米，增加1528.17平方米[31] - 营销网络升级与远程运维服务平台建设项目达到预定可使用状态时间由2025年12月26日延至2026年12月31日[33] 项目投入进度 - 血液净化研发中心建设项目投资16407.01万元，累计投入3557.7万元，投入进度21.68%[5] - 营销网络升级与远程运维服务平台建设项目投资9943.77万元，累计投入2401.02万元，投入进度29.69%[5] - 补充流动资金项目投资12000万元，累计投入12278.16万元，投入进度102.32%[5] 新增募投项目 - “血液净化高值耗材产业化项目”总投资26,832.75万元，建设期2年，拟使用原募投项目调减资金18,782.15万元，自有资金8,050.60万元[53][54] - “血液净化高值耗材产业化项目”场地建设投入14,662.70万元，设备购置费9,092.00万元，基本预备费1,187.74万元，铺底流动资金1,890.31万元[54] - 公司拟以“血液净化高值耗材产业化项目”募集资金专项账户部分资金向子公司天外天增资不超9,092.00万元实施项目[55] - 项目总投资26,832.75万元，所得税后内部收益率为28.38%，所得税后动态回收期6.90年[74] 市场与行业数据 - 2019 - 2023年全球ESRD患者数量从913.3万人增至1,113.9万人，CAGR达5.1%，预计2027年增至1,328.6万人，2023 - 2027年CAGR达4.5%[41] - 2013 - 2024年全球接受透析治疗患者数量由252万人增长至420万人，2023年全球ESRD患者中接受透析治疗占比达36.8%，其中89%选血液透析，10%选腹膜透析[41] - 2019 - 2023年中国终末期肾病患者数量从302.52万人增至412.59万人，复合年均增长率8.07%[60] - 预计2027年中国终末期肾病患者数量增至527.13万人，2023 - 2027年复合年均增长率6.32%[61] - 2024年我国接受血液透析治疗的患者人数达102.73万人，相比2012年的24.8万人增长4.1倍[61] - 中国终末期肾病患者透析治疗率不足30%，欧美等发达国家透析渗透率为75%[61] - 2017 - 2021年，全球医疗器械市场规模从4,050.5亿美元增至5,335.1亿美元，复合年增长率7.1%，预计2027年达7,857.5亿美元，复合年增长率6.7%[75] - 2020 - 2024年，中国医疗器械总体市场规模从7,298亿元增至9,417亿元，CAGR为6.6%，预计2035年达18,134亿元[76] - 2023年中国医疗器械市场规模预计9731亿元，跃升为除美国外全球第二大市场[76] 其他 - 公司已完成全国23个省份、4个直辖市、4个自治区（除西藏外）营销网络布点[44] - 涉及变更投向的总金额为18,782.15万元，占募集资金净额的17.60%[49] - 公司起草和制定我国血液净化领域3项国家标准和5项行业标准[71] - 团队成员平均在公司任职超15年，行业从业经验普遍达20年以上[73] - 公司于2025年12月3日召开会议审议通过募投项目调整及新增议案，该事项需提交股东会审议[84] - 新增募投项目尚未取得项目备案证、环评批准等相关程序[82]

募资情况 - 公司首次公开发行3619万股A股，发行价32.3元，实际募资11.69亿元，净额10.67亿元[3][4] - 截至2025年10月31日，募集资金累计投入3.21亿元，投入进度30.07%[5] - 2022年首次公开发行股份募集资金总额为116,893.70万元，净额为106,711.09万元[43] 项目调整 - 新增血液净化高值耗材产业化项目，总投资2.68亿元，募资1.88亿元[2] - 血液净化设备及高值耗材产业化项目调减总投资2.00亿元，募资投入减1.55亿元[8][12] - 血液净化研发中心建设项目总投资额调减3305.10万元至13101.91万元[21][22] - 营销网络升级与远程运维服务平台建设项目实施面积增加1528.17平方米[27] - 血液净化设备及高值耗材等三项目达到预定可使用状态时间延至2026年12月31日[14][24][29] 项目投入 - 涉及变更投向的总金额为18,782.15万元，占募集资金净额的17.60%[43] - “血液净化设备及高值耗材产业化项目”和“血液净化研发中心建设项目”已累计投入募集资金17,410.11万元[45] - “血液净化高值耗材产业化项目”总投资26,832.75万元，拟使用募集资金18,782.15万元，自有资金8,050.60万元[48][49] 市场数据 - 2019 - 2023年中国终末期肾病患者数量复合年均增长率为8.07%，预计2027年增至527.13万人[54] - 2024年我国接受血液透析治疗的患者人数相比2012年增长了4.1倍[55] - 2025年上半年CRRT设备中标品牌中公司占比达20.42%，位列第三，国产品牌中位居第一[65] - 2025年上半年血液透析机设备中标品牌中公司占比达15.29%，位列第三，国产自主品牌中排名第一[65] 行业规模 - 2017 - 2021年全球医疗器械市场规模复合年增长率为7.1%，预计到2027年将达7857.5亿美元[69] - 2020 - 2024年中国医疗器械总体市场规模CAGR为6.6%，预计到2035年将达18134亿元[69] 其他要点 - 公司起草和制定了我国血液净化领域3项国家标准和5项行业标准[64] - 公司管理团队成员平均在公司任职超15年，行业从业经验普遍达20年以上[66] - 项目总投资26832.75万元，所得税后内部收益率为28.38%，所得税后动态回收期6.90年[67] - 公司于2025年12月3日审议通过部分募投项目调整及新增募投项目议案，需提交股东会审议[76] - 保荐人对公司部分募投项目调整及新增募投项目事项无异议[78]

资金募集 - 2022年首次公开发行股份募集资金总额116893.70万元，净额106711.09万元[7] 项目投入 - 截至2025年10月31日，血液净化设备及高值耗材产业化项目投入进度19.73%[7] - 血液净化研发中心建设项目投入进度21.68%[7] - 营销网络升级与远程运维服务平台建设项目投入进度29.69%[7] - 补充流动资金投入进度102.32%[7] 资金使用与收益 - 最近12个月结构性存款实际投入246100.00万元，收回205300.00万元，收益683.19万元[13] - 定期存款实际投入3111.05万元，收回1747.76万元，收益1.38万元[13] - 七天通知存款实际投入1000.00万元，收回1000.00万元，收益0.68万元[13] - 最近12个月内单日最高投入金额53742.33万元，占最近一年净资产31.86%，占净利润758.15%[14] 资金管理 - 公司及子公司拟用不超8亿元闲置募集资金现金管理，期限不超12个月[2][5] - 募集资金总投资额度90000.00万元，已使用42163.29万元，未使用47836.71万元[14] - 2025年12月3日会议通过使用部分闲置募集资金现金管理议案[2][5][15] 相关审批 - 审计委员会同意公司及子公司使用部分闲置募集资金现金管理[20] - 保荐人对公司使用部分闲置募集资金现金管理无异议[22]

会议相关 - 公司于2025年12月3日召开第三届董事会第二十二次会议[1] - 会议审议通过补选公司第二届董事会战略委员会委员的议案[1] 人员补选 - 同意补选职工董事童锦为第二届董事会战略委员会委员[1] 任期情况 - 第二届董事会战略委员会任期自本次董事会审议通过至第三届董事会任期届满[1]

关联交易 - 2026年向关联人出售商品预计金额5500万元，占同类业务比例9.70%，2025年1 - 10月实际发生3701.87万元，占比6.53%[6] - 2026年关联人租赁预计金额1.20万元，占同类业务比例6.72%，2025年1 - 10月实际发生0.84万元，占比4.71%[6] - 2026年日常关联交易预计合计金额5501.20万元，2025年1 - 10月为3702.71万元[6] - 2025年向关联人出售商品预计金额5990万元，1 - 10月实际发生3701.87万元[8] - 2025年关联人租赁预计金额1.20万元，1 - 10月实际发生0.84万元[9] - 2025年日常关联交易预计合计金额5991.20万元，1 - 10月为3702.71万元[9] 股权结构 - 重庆圆外圆商业管理合伙企业注册资本127.5685万元，高光勇出资比例19.01%[10] - 重庆德祥商业管理合伙企业注册资本1193.4530万元，高光勇出资比例14.87%[10] - 重庆德瑞商业管理合伙企业注册资本384.7229万元，高光勇出资比例6.64%[12] - 董事长高光勇持有重庆德瑞商业管理合伙企业6.64%合伙份额[15] - 董事长高光勇持有重庆德祥商业管理合伙企业14.87%合伙份额[15] 市场扩张 - Franck Tinti控制的企业Dia Group SA于2025年11月13日与公司签股权转让协议，德莱福（重庆）医疗器械有限公司成全资子公司，11月19日完成工商变更登记[15] 未来展望 - 公司将就2026年度预计发生的日常关联交易与相关关联方签合同或协议[16] - 本次日常关联交易预计事项经股东会审议通过后，公司及子公司与关联方将签相应协议[18] - 公司与相关关联方2026年度预计发生日常关联交易，合作关系稳定，关联交易将持续存在[21] 其他事项 - 2025年12月3日，公司独立董事专门会议和董事会审议通过2026年度日常关联交易预计议案，需提交股东会审议[3] - 保荐人对公司2026年度日常关联交易预计事项无异议[22]