公司公告事件 - 普源精电科技股份有限公司发布公告 声明其子公司普源精电（俄罗斯）科技有限公司的企业境外投资证书不慎遗失 [1] - 遗失证书的编号为N3200202200191 颁发日期为2022年3月20日 [1] - 公司声明该证书作废 公告发布日期为2025年12月23日 [1]

公司治理变更 - 普源精电于2025年第二次临时股东大会审议通过了多项议案 [2] - 通过的议案包括变更公司注册资本、取消监事会以及修订相关章程 [2]

ESG委员会组成 - 由五名董事组成[4] - 委员由董事长等提名[4] - 设主任委员一名，选举产生[4] ESG委员会运作 - 每年至少开一次会，提前3天通知[9] - 2/3以上委员出席方可举行[9] - 决议须全体委员过半数通过[9] ESG委员会职责与任期 - 以企业高质量可持续发展为目标提建议[2] - 委员任期与董事会一致，可连选连任[4] 细则生效 - 经董事会审议通过生效执行[12]

公司治理 - 2025年12月22日召开第二次临时股东大会选举第三届董事会非独立董事和独立董事[2] - 第三届董事会由3名非独立董事、3名独立董事和1名职工代表董事组成，任期3年[2] - 2025年12月22日第三届董事会第一次会议选举王悦为董事长，任期3年[4] 人员聘任 - 2025年12月22日聘任王宁为总经理兼财务负责人[5] - 2025年12月22日聘任孙宁霄、程建川为副总经理[5] - 指定程建川为董事会秘书，任期至第三届董事会任期届满[5] - 2025年12月22日聘请吕妮娜为证券事务代表，任期至第三届董事会任期届满[8] 联系方式 - 公司董事会办公室电话为0512 - 66706688 - 688337[9] - 公司董事会办公室邮寄地址为苏州市高新区科灵路8号[9]

股东大会信息 - 2025年12月22日在苏州高新区公司会议室召开股东大会[2] - 出席会议股东和代理人58人，所持表决权占公司64.3835%[2] 议案表决情况 - 《关于变更公司注册资本等议案》同意票占比99.9875%[4] - 《关于修订<董事会议事规则>等议案》同意票占比99.8916%[6] - 《关于制定<董事、高级管理人员薪酬管理制度>议案》同意票占比99.9867%[7] 董事选举结果 - 王悦等6人当选第三届董事会董事，得票占比超99.9%[10][11]

股东大会信息 - 公司董事会于2025年12月2日公告召开2025年第二次临时股东大会[4] - 现场会议于2025年12月22日13:00召开，交易系统和互联网有不同投票时间[6] 股东及股份数据 - 出席会议股东及代理人共58人，代表124,694,287股，占比64.3835%[8] - 截至2025年12月15日，公司股份总数193,874,417股，有表决权股份193,674,417股[9] 议案审议结果 - 本次股东大会审议通过全部议案[11] - 部分议案为特别决议和累积投票议案[12] 决议合规性 - 股东大会召集、召开等程序合规，决议合法有效[12][13]

会议信息 - 普源精电第三届董事会第一次会议于2025年12月22日召开[2] - 应到董事7人，实到董事7人[2] 人事任命 - 全体董事一致选举王悦担任公司第三届董事会董事长[3] - 聘任王宁为公司总经理兼财务负责人，孙宁霄、程建川为副总经理，指定程建川为董事会秘书[6] - 聘请吕妮娜为公司证券事务代表[7] 任期信息 - 公司第三届董事会各专门委员会委员及主任委员任期3年[4]

人形机器人 - 美国政府聚焦机器人领域发展 提高产业战略高度 中美产业持续共振 机器人技术成为中美竞争的下一个主要前沿[1] - 美国企业形成“模型-仿真-硬件”闭环 资本与技术高度集中 国内供应链体系完善 加速场景落地 推进全栈式技术发展[1] - 板块回调较为充分 后续Gen3定点、新品发布、宇树IPO进展等事件催化值得重点关注 建议聚焦优质环节 把握确定性和灵巧手等核心变化[1] 工程机械 - 11月挖机内销超预期 出口在高基数上维持较高增速 非挖内销持续高增 总体基本面保持良好[2] - 工程机械内外销共振向上逻辑持续验证 应更重视海外数据 大部分企业海外业务利润占比基本达70%以上[2] - 下半年出口复苏是在高基数上的较高增速复苏 国内市场非挖内销正实现高增 行业内公司Q4经营情况保持良好[2] 锂电设备 - 锂电池应用场景从汽车拓展至eVTOL飞行器及船舶 其高能量密度等核心优势与各领域需求匹配 改写交通、能源及工业格局[3] - 电动化在飞行、航行及储能等新兴场景渗透率提升 持续看好锂电池需求进一步放量 固态电池、钠离子电池等新技术突破将加速电动化率提升[3] - 固态电池中期验收有望于年底前完成 技术方案将进一步收敛 确定性逐步增强 头部电池厂及整车厂有望于年底前开启新一轮订单招标 看好锂电设备跨年行情[1][3] PCB设备 - PCB行业呈现重回上行期、产品高端化、东南亚建厂等特点 产量增加及工艺变化有望持续拉动PCB设备的更新和升级需求[4] - PCB设备中 钻孔、镭钻、内层图形、外层图形、电镀、检测设备的价值量占比分别为15%、5%、6%、19%、19%、5% 为价值量及壁垒俱高的环节[4] - AI驱动行业向更高层数、更精细布线和更高可靠性方向发展 对加工工艺提出更高要求 各环节均有显著变化 建议关注钻孔环节的鼎泰高科及电镀环节的东威科技[4] 叉车与移动机器人 - 叉车大车内外销维持增长 7月内销同比+5% 出口同比+8% 8月内销同比+11% 出口+17% 9月内销同比+16% 出口+23% 10月内销同比+8% 出口+13%[5] - 看好叉车内外需共振向上 头部企业积极布局智能物流、无人叉车 今年Q4已推出物流领域具身智能相关产品 “无人化”有望快速放量[5] 机械板块重点推荐公司 - 重点推荐公司包括：恒立液压、奥比中光、柳工、徐工机械、杰瑞股份、耐普矿机、三一重工、中联重科、安徽合力、杭叉集团、华测检测、首程控股、先导智能、博众精工、海天国际、伊之密、普源精电、中际联合、迈为股份[6][7]

公司股权激励计划进展 - 普源精电已完成2024年限制性股票激励计划第二类限制性股票第一个归属期的股份归属登记工作 [1] - 本次归属股票数量为417,786股，股票来源为公司从二级市场回购的A股普通股 [1] - 本次归属涉及的激励对象共48人，股份过户登记手续已于2025年12月3日完成 [1]

限制性股票归属 - 本次归属股票数量为417,786股[4] - 本次归属的第二类限制性股票数量占比38.25%[11] - 本次归属激励对象人数为48人[12] 限制性股票授予 - 2024年6月13日授予两类限制性股票[8] - 不同合伙人两类限制性股票授予价格不同[8] 股份情况 - 有限售条件股份7,957,455股，无限售185,916,962股，股本193,874,417股[15] 资金与登记 - 截至2025年11月3日收到认购款9,139,772.22元[16] - 2025年12月3日完成第二类限制性股票过户登记[16]