人事变动 - 公司2025年9月16日召开职代会，选举林常青为第五届董事会职工代表董事[1] - 林常青任期自2025年第一次临时股东大会通过议案起至第五届董事会届满[1] - 林常青原为非职工董事，现变更为职工代表董事[2] 人员信息 - 林常青1972年出生，2021年10月至今任爱威科技董事、副总经理[5] - 截至公告披露日，林常青直接持有公司股份214.29万股[6] - 林常青与公司实控人无关联关系，符合董事任职资格[6]

市场扩张和并购 - 爱威科技与长沙酷当共同投资1000万元设立爱威光学，爱威科技出资600万元占比60%[2][7][8] 未来展望 - 投资目的是实现关键光学技术自主可控与国产化替代，提升供应链安全与稳定性[4][9] - 爱威光学相关业务未开展，预计对公司本年度经营业绩无重大影响[9] 其他新策略 - 投资资金来源于自有资金，不影响公司正常生产经营，不损害公司和股东利益[9] - 设立控股子公司将使爱威光学纳入公司合并报表范围[9] 风险提示 - 爱威光学经营面临宏观经济、政策、管理、研发、市场等风险[2][10]

基于公司的整体战略发展规划和实际经营需求，公司与长沙酷当共同投资设立湖南爱威光学科技有限公司[1] 爱威光学已完成工商注册登记手续并取得营业执照[1] 本次对外投资有利于实现公司关键光学技术的自主可控与国产化替代[1] 提升公司供应链安全与稳定性[1] 强化公司产品的核心技术竞争优势[1] 符合公司发展战略，对公司未来经营具有积极的战略意义[1] 投资结构 - 爱威光学注册资本人民币1000万元[1] - 公司以自有资金出资600万元，占爱威光学注册资本的60%[1] - 长沙酷当以知识产权出资400万元，占爱威光学注册资本的40%[1]

合资公司设立 - 公司与长沙酷当共同投资设立湖南爱威光学科技有限公司[1] - 爱威光学注册资本为人民币1000万元[1] - 公司以自有资金出资600万元 持股比例60%[1] - 长沙酷当以知识产权出资400万元 持股比例40%[1]

公司信息 - 证券代码为688067，简称为爱威科技[1] 业绩说明会 - 2025年9月19日14：00 - 17：00参加半年度业绩说明会[2] - 采用网络远程方式，通过“全景路演”等参与[2] - 高管就2024 - 2025半年度业绩与投资者交流[2] 公告信息 - 公告发布时间为2025年9月13日[3]

行业概述 - 全球不孕不育率上升推动辅助生殖技术需求增长 带动生殖医学设备市场发展[1] - 国民生育观念变化和生育年龄推迟 提升对生殖健康关注度和需求 注重生育过程质量和安全性[1] - 人口老龄化加剧及国家二孩三孩政策刺激高龄夫妇再生育需求 进一步扩大市场空间[1] - 2024年行业市场规模达96.9亿元 同比增长9.86%[1] - 市场构成：治疗设备占35.50% 诊断设备占23.22% 辅助生殖技术设备占19.09%[1] 设备分类 - 按功能分为四大类：生殖医学治疗设备、诊断设备、辅助生殖技术设备及其他设备[2] - 核心功能覆盖生殖细胞获取、处理、培养到胚胎移植全流程 包括生殖内分泌调节和疾病治疗设备[2] 发展历程 - 20世纪80年代中国辅助生殖技术起步 初期设备完全依赖进口[4] - 2000年后国内企业开始研发中低端设备 逐步提升市场份额[4] - 近年基因编辑、人工智能等技术应用推动国产高端设备发展 时差培养箱等产品性能比肩国际品牌[5] - 政策支持如辅助生殖技术纳入医保 促进行业向智能化、自动化方向发展[5] 政策环境 - 国家发布系列政策文件包括《深化医药卫生体制改革2024年重点工作任务》等 提供良好政策环境[7] - 政策涵盖医疗器械分类管理、医保支付、进口设备本土化生产等多方面[7] 产业链分析 - 上游包括生物医用材料、电子器件和软件系统供应商[9] - 中游为设备研发设计生产环节[9] - 下游终端为公立医院、民营生殖中心和患者[9] - 2024年底中国医疗卫生机构达109.2万个 同比增长2.0% 其中医院3.9万个（增1.7%）基层机构104万个（增2.3%）[11] 竞争格局 - 进口品牌曾主导高端市场 代表企业包括Vitrolife、CooperSurgical和CookMedical[13] - 国产设备通过技术突破实现替代 2024年国内市场占比达55.11%[13] - 贝康医疗2024年营收2.99亿元 毛利润1.36亿元 毛利率45.54% 主导PGT-A试剂盒研发[14] - 爱威科技2024年营收2.03亿元 医疗器械业务占比97.74% 覆盖五大产品管线100余个子系列[15] 技术趋势 - 基因编辑技术将应用于遗传性疾病治疗 提升胚胎健康水平[15] - 人工智能通过大数据分析预测生育成功率 提供精准治疗建议[15] - 物联网技术推动设备智能化、自动化发展[15] 市场前景 - 国产设备因性价比优势持续扩大市场份额 替代进程加速[15] - 技术创新与政策支持双驱动 行业保持增长态势[5][7]

股东大会信息 - 2025年第一次临时股东大会9月17日14点30分在长沙爱威科技319会议室召开[10] - 网络投票交易系统9:15 - 9:25等时段，互联网9:15 - 15:00[10] - 股东或其代理人发言不超5分钟[6] 会议议案 - 变更经营范围、取消监事会、修订《公司章程》议案已通过审议[11][19] - 修订部分治理制度议案已通过董事会审议[21] 公司变更情况 - 拟变更经营范围，许可与一般项目有列举[15][16] - 取消监事会，职权由董事会审计委员会行使[17] - 拟修订部分治理制度，含8项制度[21]

财务表现 - 2025年中报营业总收入1.1亿元，同比增长12.7%，归母净利润1405.54万元，同比增长21.16% [1] - 第二季度营业总收入5624.81万元，同比增长11.64%，归母净利润773.43万元，同比增长18.47% [1] - 毛利率56.34%，同比下降0.63个百分点，净利率12.83%，同比上升7.51% [1] - 三费占营收比33.96%，同比下降6.17个百分点，每股收益0.21元，同比增长23.53% [1] - 每股经营性现金流0.16元，同比增长78.96%，货币资金7330.97万元，同比增长37.26% [1] - 扣非净利润1138.46万元，同比增长37.24%，应收账款588.35万元，同比增长13.45% [1] 业务与竞争格局 - 产品集中于检验科的尿液、粪便、生殖道分泌物、血液等常规检测领域，市场竞争充分 [5] - 尿液自动化检验分析主要竞争对手包括迪瑞、迈瑞、优利特、希森美康 [5] - 形态学镜检产品是技术的开创者和市场的引领者，市场份额行业领先 [5] - 粪便自动化检验分析主要竞争对手有沃文特、科域生物 [5] - 全自动血液检验分析产品国内主要竞争对手是迈瑞医疗 [5] 研发与技术 - 最早将人工智能机器视觉技术应用于医学尿液标本形态学检验 [5] - 临床标本有形成分医学显微镜检验自动化技术的开创者 [5] - 研发团队100余人，占员工总人数20%，每年研发投入占营业收入10%以上 [5] - 通过机器视觉与深度学习、神经网络实现标本显微镜有形成分分析全自动化智能化 [7] - 拥有海量临床标本训练数据库，通过升级迭代识别算法提高检验准确率和效率 [7] 产品与市场 - 前期终端客户集中于等级医院专业市场，近年重视民用消费级医疗市场 [6] - 已推出女性健康、科学孕育、儿童腹泻等八大系列POCT产品 [6] - 民用产品在电商平台、实体药房、诊所、村卫生室实现销售，是未来重要增长方向 [6] 资本运作与机构关注 - 汇安多策略混合A基金持有9.40万股，为新进十大持仓，基金规模0.88亿元 [4] - 未来将根据发展规划探索对外投资并购等外延式工作，目前无应披露进展 [8] - 产品未纳入国采和省级带量集采范围，未对经营造成不利影响 [6] 历史财务参考 - 2024年ROIC为4.57%，资本回报率不强，净利率11.23% [3] - 上市以来ROIC中位数13.37%，最差年份2022年ROIC为3.68% [3] - 业绩主要依靠研发及营销驱动 [3]

会议基本信息 - 股东大会类型为2025年第一次临时股东大会 [1] - 会议召开时间为2025年9月17日14点30分 [2] - 会议召开地点为湖南省长沙市岳麓区学士街道茯苓路26号公司319会议室 [1] - 会议召集人为董事会 [2] 投票安排 - 表决方式采用现场投票和网络投票相结合 [1] - 网络投票通过上海证券交易所股东大会网络投票系统进行 [2] - 网络投票时间为2025年9月17日交易时间段9:15-9:25、9:30-11:30、13:00-15:00及互联网投票平台时间9:15-15:00 [2] - 同一表决权以第一次投票结果为准 [2] 审议事项 - 本次股东大会审议议案为《关于修订<公司章程>并办理相应工商变更登记的议案》 [1] - 该议案已经公司第五届董事会第五次会议审议通过 [1] 股权登记与出席资格 - 股权登记日为2025年9月11日 [3] - 登记在册的A股股东有权出席股东大会 [3] - 公司董事、监事、高级管理人员及聘请律师将出席会议 [3] 会议登记方式 - 登记时间为2025年9月16日8:30-11:30及13:00-17:30 [3] - 登记地点为公司证券事务部办公室 [3] - 登记方式包括现场登记、信函或传真登记 [3] 其他会务安排 - 出席会议的股东或代理人交通食宿费用自理 [8] - 参会股东需提前半小时到达会议现场办理签到 [8] - 会议联系人为袁绘杰、邹建强 [4]

监事会会议召开情况 - 公司于2025年8月28日召开第五届监事会第五次会议 实际出席监事3人 符合法定程序 [1] 半年度报告审议 - 监事会审议通过2025年半年度报告及摘要 认为报告编制合规且公允反映公司财务状况与经营成果 [1] - 报告编制过程中未发现违反保密规定的行为 [1] 募集资金使用情况 - 监事会审议通过2025年半年度募集资金存放与使用专项报告 认为资金使用符合法规且专户存储 [2] - 募集资金使用情况与披露一致 未出现变相改变用途或损害股东利益的情形 [2] 公司治理结构变更 - 监事会同意变更经营范围及取消监事会 认为变更符合公司发展需要且符合最新法规要求 [3] - 取消监事会事项尚需提交股东大会审议 变更前监事会将继续履行法定职责 [3]