财务数据关键指标变化 - 2025年半年度预计归属于母公司所有者的净利润14033.97万元，同比减少33.26%，减少6992.41万元[2][3] - 2025年半年度预计归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润1773.74万元，同比减少91.94%，减少20234.31万元[2][3] - 上年同期利润总额31421.98万元[4] - 上年同期归属于母公司所有者的净利润21026.38万元[4] - 上年同期归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润22008.05万元[4] - 上年同期每股收益0.131元[4] 管理层讨论和指引 - 业绩预告期间为2025年1月1日至2025年6月30日[3] - 业绩预减主因是房地产市场调控和信托行业监管影响爱建信托，其收入和净利润下降[5] - 扣非后净利润降幅大，非经常性损益含政府补助等[5] - 业绩预告数据未经审计，具体以2025年半年度报告为准[3][6][7]

收购与资产变动 - 2024年12月公司收购上海浦竞企业管理中心(有限合伙)60%股权，合并对价0.9亿元，确认营业外收入0.45亿元[1] - 合并使期末无形资产、投资性房地产、长期待摊费用账面价值较上期末分别增加19.29亿元、4.83亿元、1.66亿元[1] - 2024年11月爱潮投资9000万元受让上海景锐9000万元合伙企业份额，占浦竞合伙企业实际出资额60%[3][4] 企业财务数据 - 浦竞合伙企业2024年净资产1.35亿元，资产总额303234.44万元，负债总额289758.34万元，营业收入38751.01万元，净利润 - 32561.12万元[4][7] - 标的公司资产公允价值303234.44万元，账面价值256343.14万元，增加46891.30万元，变动率18.29%[20] - 标的公司负债公允价值289758.34万元，账面价值350494.12万元，减少60735.78万元，变动率 - 17.33%[20] - 标的公司净资产公允价值13476.10万元，账面价值 - 94150.99万元，增加107627.08万元，变动率114.31%[20] 采矿权相关 - 同飞矿业已取得1000万吨/年采矿许可证，2025年4月评估利用可采储量7846.44万吨，综合利用围岩剥离物10902.42万吨[5] - 采矿权资源量8488.19万吨，评估利用可采储量7846.44万吨，剩余服务年限8.37年，许可生产规模1000万吨/年[27][28] - 采矿权出让收益9898.60万元，已缴纳2697.03万元，剩余7201.57万元未缴纳[27] - 采矿权评估价值200094.36万元，扣除后续尚余支付的出让金后，可辨认资产公允价值为192892.79万元[32] 爱建信托数据 - 2024年爱建信托营业总收入7.03亿元，同比下降25%，净利润 - 6.07亿元，由盈转亏[66] - 截至2024年4季度末，爱建信托管理信托业务资产规模770.40亿元，相较年初增长15.90%[66] - 截至2024年4季度末，爱建信托展期信托项目48个，资产余额122.51亿元；逾期项目11个，资产规模28.62亿元[67] - 截至2025年5月末，爱建信托逾期项目中一笔2.12亿元业务已完成清收[68] 公司整体财务 - 2024年末交易性金融资产余额8.37亿元，当期变动 - 1.89亿元，影响当期利润0.47亿元[88] - 2024年公司货币资金余额11.03亿元，同比下降15.87%，利息收入0.29亿元，同比下降63.71%[113] - 2024年公司总利息收入3456.53万元，2023年为8531.90万元，2022年为18607.81万元[116] - 2024年公司实现营业总收入19.76亿元，剔除租赁板块收入7.74亿元，其他业务板块收入合计12.02亿元[136] - 2024年公司税前利润 - 5.53亿元，2023年为2.12亿元[137] 受限资产情况 - 截至2024年末，受限资产账面余额合计80.93亿元，账面价值合计64.71亿元[141] - 截至2024年末，受限货币资金账面价值5000万元，对应主债权余额1亿元[144] - 截至2024年末，受限长期应收账面价值20.42亿元，对应主债权余额19.10亿元[148] - 截至2024年末，受限其他非流动金融资产账面价值2.44亿元，对应主债权余额1.45亿元[150] - 截至2024年末，受限固定资产 - 房产账面价值为3.58亿元，对应主债权余额1.28亿元[153] - 截至2024年末，受限固定资产 - 飞机账面价值为28.63亿元，对应主债权余额15.81亿元[159] - 截至2024年末，受限投资性房地产账面价值为9.14亿元，对应主债权余额4.19亿元[161] 未来展望 - 浦竞合伙企业纳入公司体系后，公司将委派高级管理团队，赋能同飞矿业，降低成本，拓展市场，加大研发投入[9]

业绩总结 - 2025年上半年营业总收入2.66亿元，降36.97%[4][6] - 2025年上半年营业利润5600.17万元，降69.84%[5] - 2025年上半年利润总额0.54亿元，降70.60%[5][6] - 2025年上半年净利润0.41亿元，降68.81%[5][6] 资产情况 - 截至2025年6月末，总资产86.04亿元，增0.43%[5][6] - 截至2025年6月末，所有者权益73.77亿元，升0.55%[5][6] 原因说明 - 营业总收入下降因利息及手续费佣金收入下降[6] - 资产总额增加因存放同业款项增加[6] - 所有者权益增加因利润增加[6]

公司业绩 - 预计2025年半年度归属于母公司所有者的净利润1.4亿元，同比减少33.26% [1] - 归属于母公司所有者的扣除非经常性损益的净利润1773.74万元，同比减少91.94% [1] 行业影响 - 房地产市场持续调控及信托行业监管导向导致信托行业对房地产类业务展业难度和风险大幅增加 [1] - 信托行业面临创新转型需求，但转型业务盈利模式尚需探索 [1] 子公司表现 - 上海爱建信托有限责任公司收入和净利润有所下降 [1]

信托概念板块市场表现 - 截至7月14日收盘，信托概念板块整体下跌1.87%，位居概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内仅5只个股上涨，涨幅居前的包括浦发银行（+2.25%）、德龙汇能（+1.81%）、江苏国信（+1.57%）[1] - 跌幅居前个股包括五矿资本、爱建集团、新黄浦等 [1] 概念板块涨跌幅对比 - PEEK材料概念涨幅最高达3.87%，减速器概念上涨2.25%，超超临界发电上涨1.82% [2] - 跌幅较大的概念包括短剧游戏（-1.89%）、信托概念（-1.87%）、期货概念（-1.83%）[2] 信托概念板块资金流向 - 板块主力资金净流出9.91亿元，17只个股遭主力资金净流出 [2] - 中油资本主力资金净流出3.49亿元居首，五矿资本（-2.52亿元）、中粮资本（-1.52亿元）、爱建集团（-1.08亿元）紧随其后 [2] - 浦发银行获主力资金净流入1.91亿元，华光环能（5252.70万元）、大东方（937.54万元）亦获资金流入 [2][3] 个股资金流动明细 - 中油资本（-4.66%）换手率4.41%，主力资金净流出3.49亿元 [2] - 五矿资本（-6.42%）换手率6.17%，主力资金净流出2.52亿元 [2] - 浦发银行（+2.25%）换手率0.38%，主力资金净流入1.91亿元 [2][3]

信托概念板块表现 - 截至7月9日收盘，信托概念板块上涨1.22%，位居概念板块涨幅第3位 [1] - 板块内12股上涨，华光环能涨停，泰达股份、中粮资本、中油资本涨幅居前，分别上涨3.82%、3.81%、3.47% [1] - 跌幅居前的个股包括爱建集团、江苏国信、南天信息，分别下跌1.47%、1.42%、1.30% [1] 概念板块涨跌幅对比 - 托育服务板块涨幅最高，达1.82%，短剧游戏板块涨幅1.25%，信托概念板块涨幅1.22% [2] - 中船系板块跌幅最大，达-2.12%，PVDF概念板块跌幅-1.65%，存储芯片板块跌幅-1.49% [2] 资金流动情况 - 信托概念板块主力资金净流出7.98亿元 [2] - 7只个股获主力资金净流入，中粮资本净流入7875.26万元，浙江东方、泰达股份、国投资本分别净流入6580.39万元、746.42万元、535.17万元 [2] - 浙江东方、中粮资本、德龙汇能主力资金净流入比率居前，分别为4.78%、4.08%、3.60% [3] 个股资金流入与流出 - 中粮资本今日涨跌幅3.81%，换手率6.40%，主力资金净流入7875.26万元，净流入比率4.08% [3] - 浙江东方今日涨跌幅2.48%，换手率6.51%，主力资金净流入6580.39万元，净流入比率4.78% [3] - 中油资本主力资金净流出72095.35万元，净流出比率-9.93% [4] - 江苏国信主力资金净流出2392.85万元，净流出比率-13.32% [4] - 爱建集团主力资金净流出3216.83万元，净流出比率-2.93% [4]

新股发行 - 华电新能（证券代码：730930）于2025年7月7日发行，发行价格为3.18元[1] 要约收购 - 济川药业（证券代码：600566）要约申报期为2025年6月18日至2025年7月17日[1] - *ST亚振（证券代码：603389）要约申报期为2025年6月10日至2025年7月9日[1] 退市整理 - 中程退（证券代码：300208）、退市锦港（证券代码：600190）、退市锦B（证券代码：900952）距最后交易日剩余9个交易日[1] - 恒立退（证券代码：000622）距最后交易日剩余6个交易日[1] - 退市九有（证券代码：600462）距最后交易日剩余5个交易日[1] - 工智退（证券代码：000584）距最后交易日剩余3个交易日[1] 异常波动 - 北方长龙（证券代码：301357）等多只股票出现异常波动情况[1] 基金转型 - 东方红睿轩定开（证券代码：169103）转型选择期为2025年6月20日至2025年7月17日[6] 可转债发行 - 中国广核（证券代码：003816）可转债申购时间为2025年7月9日[6] 转股价格调整 - 旺能转债（证券代码：128141）等多只可转债转股价格调整生效日期在2025年7月7 - 11日不等[6] 债券赎回 - 精锻转债（证券代码：123174）等多只债券赎回登记日在2025年7 - 8月不等[6] 债券回售 - 22华录01（证券代码：148002）等多只债券回售申报期在2025年7月不同时间段[6] 债券摘牌 - 22大成02（证券代码：149921）提前摘牌日为2025年7月8日[6]

交易信息 - 截至2025年7月4日收盘，爱建集团报收于6.78元，上涨0.3%，换手率12.27%，成交量195.09万手，成交额13.42亿元 [1] - 当日主力资金净流出648.54万元，占总成交额0.48%，游资资金净流出3298.71万元，占总成交额2.46%，散户资金净流入3947.25万元，占总成交额2.94% [2][6] 担保公告 - 爱建集团为控股孙公司大连祥瑞六提供阶段性担保，担保额度不超过人民币103000万元，主要用于置换一架飞机固定资产贷款的银行融资 [2][6] - 担保方式为连带责任保证，有效期至债务人配合债权人办妥飞机抵押后结束 [2][8] 被担保人情况 - 大连祥瑞六成立于2023年10月8日，注册资本17000万元人民币，为华瑞租赁全资子公司 [3] - 2024年资产总额101535.60万元，负债总额85840.13万元，净资产15695.47万元 [3] - 2025年3月资产总额195546.51万元，负债总额179798.43万元，净资产15748.08万元 [3] 担保合同 - 债权人：中国建设银行股份有限公司上海浦东分行，债务人：大连祥瑞六飞机租赁有限公司，保证人：上海爱建集团股份有限公司 [8] - 担保金额不超过人民币103000万元，保证期间至债务人配合债权人办妥飞机抵押后结束 [8] 董事会意见 - 本次担保为满足正常经营和业务发展需求，符合公司整体利益和长远发展战略 [5] - 截至公告披露日，公司及控股子公司2025年经审议生效的对外担保额度为人民币98亿元，占公司最近一期经审计净资产的83.23% [5] - 公司及控股子公司无逾期对外担保情况 [5][7]

股价表现 - 截至2025年7月4日收盘价为6.78元，较上周6.92元下跌2.02% [1] - 7月1日盘中最高价8.16元触及近一年最高点，6月30日盘中最低价6.44元 [1] - 本周出现1次涨停和1次跌停 [1] - 当前总市值108.02亿元，在多元金融板块市值排名20/28，两市A股市值排名1523/5149 [1] 龙虎榜交易 - 7月2日因日收盘价格跌幅偏离值达7%上榜，为近5个交易日内第4次上榜 [2] - 7月1日因日价格振幅达15%及连续三日涨幅累计偏离值达20%上榜，为近5个交易日内第3次上榜 [2] - 6月30日因日价格振幅达15%上榜，为近5个交易日内第2次上榜 [2] 公司担保事项 - 为控股孙公司大连祥瑞六飞机租赁有限公司提供不超过10.3亿元担保 [3] - 担保用途为置换一架飞机固定资产贷款的银行融资提供阶段性担保 [3] - 担保方式为连带责任保证，有效期至办妥飞机抵押后结束 [3] - 截至2025年3月，大连祥瑞六资产总额19.55亿元，负债17.98亿元，净资产1.57亿元 [3] - 公司及控股子公司2025年经审议生效对外担保额度为98亿元，无逾期担保 [3]

担保事项概述 - 公司为控股孙公司大连祥瑞六提供阶段性担保，担保额度不超过人民币103,000万元，用于置换一架飞机固定资产贷款的银行融资 [2] - 担保方式为连带责任保证，有效期至债务人配合债权人办妥飞机抵押后结束 [5] - 本次实际担保余额为人民币102,037.31万元，无反担保及逾期情况 [4] 被担保人基本情况 - 大连祥瑞六为华瑞租赁全资子公司，注册资本17,000万元人民币，成立于2023年10月8日 [3] - 2025年3月未经审计数据显示：资产总额195,546.51万元，负债总额179,798.43万元，净资产15,748.08万元，净利润52.61万元 [4][5] - 公司经营范围：融资租赁公司在境内保税地区设立项目公司开展融资租赁业务 [3] 担保审批及额度 - 2025年度公司及控股子公司对外担保预计总额为人民币98亿元，其中华瑞租赁及其子公司担保额度不超过16亿元 [2] - 本次担保已获公司法定代表人及经营班子批准 [3] - 截至公告日，公司2025年经审议生效的对外担保余额为314,517.35万元，占最近一期经审计净资产的26.71% [6] 担保合同核心条款 - 债权人：中国建设银行上海浦东分行，保证范围涵盖主合同项下全部债务（本金、利息、违约金等）及实现债权费用 [5] - 争议解决方式：协商或向乙方住所地法院起诉 [6] 董事会意见 - 担保事项符合公司整体利益和长远发展战略，有助于增强被担保方盈利能力 [6] - 担保财务风险可控，不存在损害公司及股东利益的情形 [6]