公司股票交易状态变更 - 中船应急自8月1日起被实施其他风险警示 证券简称变更为ST应急 日涨跌幅限制仍为20% [3] - 公司计划7月31日开市起停牌 8月1日开市起复牌 [3] - 截至7月30日收盘股价报12.51元/股 涨幅4.95% 总市值123.5亿元 [3] - 截至7月18日股东人数为7.656万户 [3] 财务信息披露违规行为 - 2022年年报涉嫌会计差错 包括收入确认和坏账计提不准确 [6] - 对部分产品提前确认收入 导致营业收入多计3137.24万元 营业成本多计1839.09万元 利润总额多计1298.15万元 [11] - 对应收债权坏账计提方法和账龄分类错误 导致多计提坏账准备584.12万元 利润总额少计584.12万元 [11] - 合计导致营业收入多计3137.24万元（占当期1.86%）营业成本多计1839.09万元（占当期1.40%）利润总额多计714.03万元（占当期披露绝对值36.64%） [11] 监管处罚及法律依据 - 湖北证监局认定公司违反《证券法》第78条第2款信息披露真实性要求 [11] - 涉嫌构成《证券法》第197条第2款所述虚假记载违法行为 [11] - 拟对公司处以警告并罚款400万元 [12] - 对时任董事长唐勇警告并罚款70万元 总经理王小丰警告并罚款60万元 总会计师兼董事会秘书李应昌警告并罚款60万元 [12] 风险警示触发依据及整改情况 - 违规行为触及《深交所创业板股票上市规则》第9.4条第（七）项规定 [13] - 根据证监会《行政处罚事先告知书》载明事实 年报财务指标存在虚假记载但未触及第10.5.2条第一款情形 [15] - 公司已于2024年1月16日披露会计差错更正公告 对2022年度事项进行追溯调整 [15] - 相关事项已整改完成 [15] 撤销风险警示申请条件 - 需在证监会作出行政处罚决定书之日起满12个月后申请撤销其他风险警示 [15] - 必须同时满足两项条件：对相应年度财报进行追溯重述 且自行政处罚决定书之日起满12个月 [15]

财务违规与处罚 - 公司2022年年报存在收入确认和坏账计提不准确的会计差错 导致营业收入多计3137.24万元（占当期营收1.86%） 利润总额多计714.03万元（占当期披露利润总额绝对值36.64%）[2] - 具体违规包括对部分产品提前确认收入（致营收多计3137.24万元 营业成本多计1839.09万元 利润总额多计1298.15万元）及应收债权坏账计提方法和账龄分类错误（致多计提坏账准备584.12万元 利润总额少计584.12万元）[2][3] - 湖北证监局拟对公司处以400万元罚款 并对时任董事长唐勇罚款70万元 总经理王小丰和总会计师李应昌各罚款60万元[2][4] 股票交易变更 - 公司股票自8月1日起被实施其他风险警示 简称由"中船应急"变更为"ST应急" 代码不变（300527） 日涨跌幅限制保持20%[2] - 公司股票及可转债于7月31日停牌1天 8月1日复牌[2] 公司业务与业绩 - 公司专注应急产业 产品涵盖应急保障、应急救援、应急预警和应急服务四大板块[5] - 2024年公司实现营收11.61亿元（同比增长92.51%） 归母净利润864.1万元（同比增长103.97%）[5]

核心交易 - 瑞风新能源附属公司碳维数科与向阳新能源签订减排项目开发及销售协议 双方将独家合作开发及销售主办国减排项目产生的碳信用额 [1] - 碳维数科担任独家项目提议人 负责碳信用额的国际标准登记、核查、发放及交易管理 [1] - 向阳新能源将按协定条款向碳维数科交付认证碳信用额 碳维数科协调国际市场销售给合格第三方买家 [1] 项目内容 - 项目通过将传统低效照明系统置换为高效LED照明系统实现明确温室气体减省途径 [1] - 项目具备可验证量化方法及多维度协同效益 获多个国际机构广泛认可为成熟优质项目类型 [1] - 项目在非洲执行将大幅改善当地能源获取及照明情况 直接贡献联合国可持续发展目标SDG 7（可负担清洁能源）、SDG 3（良好健康与福祉）及SDG 13（气候变化） [2] 战略意义 - 此次合作为集团进军国际碳信用市场奠定坚实基础 同时升级碳资产组合 [2] - 项目帮助碳维数科积累新兴市场能源获取挑战方面的实战经验 [2] - 合作展示集团开创以碳资产开发及环境可持续性为主轴的轻资产新业务战略 [2]

公司债券款项偿还预期时间 - 偿还公司债券的未动用所得款项净额预期时间为2025年12月[5] 购股计划股份情况 - 报告日期无未行使购股权，购股计划下可供发行股份总数为39,582,816股，相当于公司已发行股份约2.3%（不包括库存股）[6] 购股要约接纳规则 - 授出购股要约可由合资格参与者自授出日期起7日内接纳，接纳时须支付代价1港元[7] 购股持有及行使情况 - 2024年1月1日董事持有的购股总数为18,128,000股，行使16,485,920股，年末剩余1,642,080股[8] - 2024年1月1日雇员持有的购股总数为38,530,240股，行使35,868,000股，年末剩余2,662,240股[8] - 2024年1月1日所有类别持有的购股总数为56,658,240股，行使52,353,920股，年末剩余4,304,320股[8] 购股行使前股份加权平均收市价 - 截至2024年12月31日止年度，紧接购股获行使前股份的加权平均收市价为0.69港元[9]

风电场运营表现 - 风电场运营业务收益约为3.19451亿元人民币，较2023年减少约7%[12] - 红松第九期项目于2013年12月完成建设，2024年运营状态稳定[13] - 河北省红松风场2024年发电量718.43吉瓦时较2023年761.94吉瓦时下降5.7%[18] - 红松风场贡献了公司约95%的收益[199] 项目装机容量与建设进展 - 红松风电场装机容量为398.4兆瓦，最高可达596.4兆瓦[8] - 包头银风风电场第一期项目装机容量为49.8兆瓦，目前正在建设中[14] - 察北管理区储能电站项目容量为300兆瓦/1.2吉瓦时，于2024年12月达到并网条件[15] - 储能电站项目于2025年1月22日实现全容量并网，收益模式为电力市场交易及容量租赁[15] 公司股权与控制关系 - 集团通过红松新能源间接控制红松86.55%的权益[7] - 张志祥通过钻禧控股持有公司12.61%股份（216,206,900股）[84] - 嬴汇持有公司3.56375亿港元新可换股债券 若全部转换将发行494,278,779股新股占已发行股份28.83%[84] - 董事張志祥持股總數716,978,799股（含可換股債券），持股比例41.81%[112] - Atlantis Capital Group Holdings Limited持股944,444,444股，占比55.08%[117] - 河北高速公路开发（集团）有限公司持股5,777,777,778股，占比336.95%[117] - 钻禧持股216,206,900股，占比12.61%[117] - 嬴汇持有可换股债券本金356,375,000港元，可转换494,278,779股，占比28.83%[117] - Atlantis New Hong Kong Equity Fund Limited认购119,437,859股及161.7百万港元可换股债券，可转换825,006,585股[118] - 河北高速公路开发（集团）有限公司认购590,615,905股及人民币933.7百万元可换股债券，可转换5,187,161,873股[119] - 徐英杰持股227,966,663股，占比13.29%[117] - 公司已发行股份总数1,714,719,143股[116][120] 收入与利润变化 - 公司收益从2023年的人民币343,811千元下降至2024年的人民币336,274千元，降幅2%[25][26] - 公司毛利从2023年的人民币125,962千元下降至2024年的人民币119,166千元，降幅5%[25][30] - 公司经营溢利从2023年的人民币72,098千元下降至2024年的人民币31,357千元，降幅57%[25] - 公司年度亏损从2023年的人民币94,773千元扩大至2024年的人民币125,777千元，增幅33%[25] - 2024年亏损约人民币1.258亿元，较2023年约9477.3万元增加[49] 成本与费用变化 - 公司毛利率从2023年的37%下降至2024年的35%[30] - 公司销售成本占收益比例从2023年的63%上升至2024年的65%[29] - 公司行政开支从2023年的人民币65,916千元增加至2024年的人民币86,136千元，增幅31%[32] - 2024年融资成本约人民币1.323亿元，较2023年约1.428亿元轻微下降[47] - 2024年税项开支增至约人民币2481.7万元，主要因红松应课税溢利小幅增加[48] - 2024年员工成本约人民币5,154.1万元，全职雇员152名（2023年：136名）[81] 债务与资本结构 - 公司净债务从2023年的人民币1,134,023千元增加至2024年的人民币1,832,018千元，增幅62%[25] - 公司资产净值从2023年的人民币211,988千元下降至2024年的人民币86,669千元，降幅59%[25] - 公司净债务对资本比率从2023年的535%上升至2024年的2,114%[25] - 2024年12月31日流动负债净额约人民币2.526亿元，主要因新可换股债券及部分新银行贷款分类为流动负债[51] - 2024年12月31日现金及银行结余约人民币2.446亿元，较2023年约3.855亿元减少[52] - 2024年12月31日总借贷约人民币20.766亿元，较2023年约15.195亿元增加约5.571亿元[52] - 公司于2023年12月31日偿还了票据所有未偿还本金[57] - 公司于2018年12月31日发行可换股债券总额为3.13795亿港元，年利率8%[58] - 公司于2022年1月28日发行新可换股债券本金3.56375亿港元，年利率10%[59] - 新可换股债券若悉数转换将发行19.7986亿股新股，占扩大后股本50.01%[59] - 供股发行11.874亿股股份，募集资金净额2.11亿港元[61] - 供股资金用途：偿还公司债券4810万港元，偿还票据7000万港元[62] - 供股后未动用资金净额为4390万港元[62] - 2024年股份认购事项A发行5.906亿股新股，对价1.158亿港元[67] - 2024年可换股债券认购事项A本金9.3369亿元人民币，对价10.167亿港元[67] - 公司向Atlantis New Hong Kong Equity Fund Limited发行119,437,859股新股及161,701,291港元可换股债券，总代价185,111,111港元[68] - 公司向TradArt Flagship Investment SPC发行98,000,000港元可换股债券，代价98,000,000港元[68] - 公司可供分派予股東的儲備約為人民幣零元[101] 应收款项与信贷亏损 - 截至2024年12月31日，公司重大应收贷款总额为202,304千元人民币，其中对债务人A、债务人C和承德利保的贷款本金分别为73,466千元、89,708千元和25,000千元[35] - 债务人A贷款年利率为6%–7%，还款期为2021年7月9日前，由股份押记和业务伙伴提供担保[35] - 债务人C贷款年利率为6%–7%，还款期为2021年7月9日前，由股份押记和业务伙伴提供担保[35] - 承德利保贷款年利率为5.70%，还款期为2018年5月31日，无抵押担保[35] - 公司对应收贷款计提亏损准备拨备总额为81,266千元人民币，其中债务人A、债务人C和承德利保分别为12,034千元、20,209千元和24,800千元[35] - 截至2024年12月31日，公司重大其他应收款项总额为411,137千元人民币，其中对北辰电网和苏司兰的应收款分别为78,961千元和119,258千元[40] - 对北辰电网的32,393千元应收款为项目按金，因项目未获批准而要求全额偿还[40][41] - 对苏司兰的119,258千元应收款包含设备对价和按金，其中按金为650万美元（约42,100千元人民币）[40][42] - 公司对其他应收款项计提亏损准备拨备总额为217,100千元人民币，其中北辰电网和苏司兰分别为32,393千元和119,258千元[40] - 债务人A主要从事旅游发展，公司与债务人A合作旨在通过风场旅游活动开发低成本收益来源[36][37] - 公司向苏司兰支付设备代价及按金约人民币1.32亿元，但苏司兰陷入财务困境无法交付设备[43] - 2020年中国法院裁定苏司兰需归还公司约人民币3600万元款项[43] - 2021年12月31日应收苏司兰款项约人民币7842.3万元被全额撇减，确认预期信贷亏损[43] - 2024年就应收北辰电网款项确认预期信贷亏损拨备约人民币665.2万元[45] 投资与业务拓展 - 公司计划拓展储能业务包括电源侧储能和用户侧储能解决方案[22] - 公司探索与新能源汽车企业合作利用风电绿电为电动汽车充电[23] - 公司拟收购河北交投德能能源有限公司50%股权，代价不超过人民币750万元（约820万港元）[69] - 公司注资九嘉新能源人民币600万元获60%股权，珠海横琴九嘉注资人民币400万元获40%股权[71] - 公司及珠海横琴九嘉分别向九嘉新能源注入额外资本储备人民币4,920万元及3,280万元[71] - 九嘉新能源持有河北瑞风雲联数字新能源100%股权，注册资本由人民币5,000万元增至1亿元[72] - 额外注资将用于发展电网侧独立储能项目，容量300兆瓦/1.2吉瓦时[73] - 公司售后租回交易总代价人民币18亿元，较评估价值16.445亿元溢价9.5%[76] - 截至2024年末抵押资产包括账面值5.6899亿元的物业设备、2.71022亿元的应收款项及5,445万元的投资[78] - 公司物業、廠房及設備收購金額約為人民幣4.768億元（2023年：人民幣368.4萬元）[97] 行业与市场环境 - 全国可再生能源新增装机容量3.73亿千瓦同比增长23%占电力新增装机86%[17] - 全国风电新增装机容量7982万千瓦同比增长6%其中陆上风电7579万千瓦海上风电404万千瓦[17] - 全国风电累计并网容量达5.21亿千瓦同比增长18%其中陆上风电4.8亿千瓦海上风电4127万千瓦[17] - 全国风电发电量9916亿千瓦时同比增长16%风电平均利用率95.9%[17] - 中国规划在戈壁及荒漠地区建设大型风电光伏基地项目[21] - 风电光伏新增并网装机容量分别为7590万千瓦和21700万千瓦[23] - 利率波动可能对公司财务费用产生影响[20] 公司治理与董事会 - 董事会由6名董事组成含3名执行董事和3名独立非执行董事[82] - 董事会由6名董事组成包括3名执行董事和3名独立非执行董事各占50%[147] - 独立非执行董事委任周期为2年[147] - 董事会符合上市规则要求独立非执行董事占比达33.3%(3/9)[148] - 董事会主席因工作安排未出席2024年股东周年大会由执行董事代为主持[143] - 2024年度召开5次董事会会议[150] - 行政总裁张志祥先生董事会出席率100%(5/5)股东大会出席率100%(1/1)[150] - 独立非执行董事姜森林先生董事会出席率60%(3/5)[150] - 独立非执行董事姜森林持股1,713,920股，持股比例0.10%[112] - 独立非执行董事胡曉琳通過購股權持有1,629,920股[112] - 董事会由6名董事组成，其中5名男性（83.3%），1名女性（16.7%）[186] 委员会运作与风险管理 - 审核委员会在报告期内举行2次会议，所有成员出席率100%[177] - 薪酬委员会在报告期内举行1次会议，所有成员出席率100%[179] - 提名委员会在报告期内举行1次会议，所有成员出席率100%[185] - 审核委员会包括3名独立非执行董事[176] - 公司董事会每年通过审核委员会评估集团面对的主要风险并监察风险应对措施[167] - 公司管理层负责确保业务营运符合风险管理政策并考虑可承受风险水平[168] - 公司通过独立内部监控及风险咨询顾问进行年度风险报告程序[171] - 审核委员会每年与管理层审阅风险政策遵从报告并商讨风险应对措施[170] - 公司已设立风险管理程序识别评估重大风险并补救内部监控缺漏[171] - 董事会认为集团风险管理和内部监控制度有效且符合监管要求[174] - 公司采取三种风险处理方式：排除风险（100%消除）、减低风险水平（降至可接受水平）、接受风险（持续监督）[164] - 监控工作涵盖营运财务报告及合规三领域并通过职责分权最小化错误风险[165] - 风险评估基于风险影响严重性及发生概率双重维度[162] - 风险管理流程包括目标设定风险识别风险分析风险应对和风险监控六步骤[159] - 内部监控及风险咨询团队定期进行独立检讨[175] 审计与合规 - 金道连城会计师事务所审核2022-2024年度账目[139] - 审计师酬金总额160万港元其中审计服务135万港元非审计服务25万港元[155] - 审计服务费用占比84.4%(135万/160万)[155] - 非审计服务费用占比15.6%(25万/160万)[155] - 公司委聘外部合规及法律顾问确保业务符合适用法律框架[134] - 公司与国家电网及供应商保持良好关系无重大纠纷[135] - 公司已为董事及高级职员安排董事及高级职员责任保险[126] 薪酬与激励 - 薪酬委员会参考公司经营业绩、董事个别表现及市场资料决定董事薪酬[128] - 公司采纳购股权计划奖励董事及合资格雇员详情见综合财务报表附註29(a)[128] - 購股權計劃項下尚未行使購股權數量為4,304,320份（2023年：56,658,240份）[109] - 购股权计划调整后行使价每股0.546港元，可发行5929.504万股[64] - 截至2024年12月31日，无董事放弃酬金的安排[181] - 董事酬金详情载于综合财务报表附注10[182] - 高级管理人员薪酬：3人薪酬范围在人民币1,000,001元至2,000,000元之间[183] 客户与供应商集中度 - 最大客户销售额占比100%，五大客户合计占比100%[123] - 最大供应商采购额占比26.9%，五大供应商合计占比54.7%[123] 股息与分配政策 - 公司未派付2024年度末期股息（2023年：無）[95] - 公司已采纳股息政策，具体派息将取决于财务状况、现金流及资本需求等因素[178] 其他重要事项 - 包头银风第一期项目于2015年10月获得包头市政府批文[14] - 袁万永持有永昌地产80%股权并通过第二份转让契据以2.4亿港元收购80%权利及权益[83] - 公司向獨立第三方提供財務資助（詳見綜合財務報表附註24）[105] - 公司未進行慈善或其他捐款（2023年：無）[99] - 公司拥有152名员工，其中女性占比20%[187] - 公司秘书在2024年接受了至少15小时的专业培训[189] - 年度内无重大收购及出售事项（重大收购及出售事项见管理层讨论分析部分）[132] - 公司确认股份维持上市规则规定的足够公众持股量[131] - 银行贷款详情见综合财务报表附註31[124]

整体财务数据关键指标变化 - 2024年收益为336,274千元人民币，2023年为343,811千元人民币[3] - 2024年毛利为119,166千元人民币，2023年为125,962千元人民币[3] - 2024年经营溢利为31,357千元人民币，2023年为72,098千元人民币[3] - 2024年本年度亏损为125,777千元人民币，2023年为94,773千元人民币[3] - 2024年基本每股亏损为0.079元人民币，2023年为0.099元人民币[3] - 2024年总资为2,479,411千元人民币，2023年为1,865,469千元人民币[5] - 2024年权益总额为86,669千元人民币，2023年为211,988千元人民币[5] - 2024年总负债为2,392,742千元人民币，2023年为1,653,481千元人民币[7] - 2024年流动负债净值为252,551千元人民币，2023年流动资产净值为499,457千元人民币[7] - 2024年12月31日，集团流动负债超过流动资产约2.52551亿元，年度亏损净额约1.25777亿元[16] - 2024年客户合约收益为3.36274亿元，2023年为3.43811亿元[18] - 2024年销售电力收益2.3402亿元，2023年为2.51163亿元[18] - 2024年电价补贴收益8543.1万元，2023年为9158.1万元[18] - 2024年中国企业所得税本年度为26,757千元，预扣税860千元，递延所得税(2,800)千元，所得税开支合计24,817千元；2023年分别为26,969千元、0千元、(3,399)千元，合计23,570千元[27] - 2024年公司拥有人应占亏损为(132,517)千元，已发行普通股加权平均数为1,674,842千股，每股基本亏损为(0.079)元；2023年分别为(108,955)千元、1,100,066千股、(0.099)元[28] - 2024年所有可换股债券及购股权对公司拥有人应占亏损具有反摊薄影响，每股摊薄亏损等于每股基本亏损[30] - 公司2024年和2023年均未宣派或派付股息[31] - 2024年应收贸易款项为258,684千元，扣除亏损准备拨备后为256,654千元；预付款项、按金及其他应收款项为759,624千元，应收贸易及其他应收款项合计1,016,278千元，流动部分为601,642千元；2023年分别为198,033千元、196,003千元、485,984千元、681,987千元、520,211千元[32] - 2024年应收贸易及其他应收款项以人民币计值为1,013,141千元，以港元计值为3,137千元；2023年分别为645,400千元、36,587千元[33] - 2024年公司将账面价值约243,022千元的应收贸易款项抵押获取其他贷款；2023年约为194,797千元[34] - 2024年应收贸易款项（扣除亏损准备拨备）未开票据为195,845千元，三个月内为57,495千元，超过三个月但于一年内为2,111千元，超过一年为1,203千元；2023年分别为165,403千元、30,600千元、0千元、0千元[34] - 2024年应收贸易款项（扣除亏损准备拨备）按收益确认日期三个月内为92,388千元，超过三个月但于一年内为63,749千元，超过一年为100,517千元；2023年分别为64,402千元、69,685千元、61,916千元[35] - 2024年预付款项、按金及其他应收款项中其他应收款项为411,137千元，扣除亏损准备拨备后为194,037千元；应收贷款为202,304千元，扣除亏损准备拨备后为121,038千元等；流动部分为344,988千元；2023年分别为345,354千元、143,927千元、218,856千元、152,214千元等、324,208千元[36] - 其他应收款项等亏损准备拨备2024年末为327,553千元，2023年末为297,256千元[37] - 应付贸易款项2024年为25,672千元，2023年为21,196千元；应付利息2024年为623千元，2023年为22,783千元[38] - 收购物业、厂房及设备已订约资本承担2024年为613,234千元，2023年为42,591千元[41] - 2024年收益约3.36274亿人民币，较2023年的约3.43811亿人民币减少约2%[56][57] - 2024年毛利约1.19166亿人民币，较2023年的约1.25962亿人民币减少约5%，毛利率从37%降至35%[56][60] - 2024年经营溢利约3135.7万人民币，较2023年的约7209.8万人民币减少约57%[56] - 2024年亏损约1.25777亿人民币，较2023年的约9477.3万人民币增加约33%，公司拥有人应占亏损约1.32517亿人民币，较2023年的约1.08955亿人民币增加约22%[56][66] - 2024年销售成本约2.17108亿人民币，占收益约65%（2023年：约2.17849亿人民币，占约63%）[59] - 2024年行政开支增加约31%至约8613.6万人民币，2023年约为6591.6万人民币[62] - 2024年融资成本约1.32318亿人民币，较2023年的约1.42755亿人民币轻微减少[64] - 2024年税项开支增加至约2481.7万人民币，2023年约为2357万人民币[65] - 2024年12月31日流动负债净值约2.52551亿人民币，2023年为流动资产净值约4.99457亿人民币[67] - 2024年12月31日总借贷约20.76627亿人民币，较2023年的约15.19535亿人民币增加约5.57092亿人民币，资本负债比率从约89%上升至约97%[69] - 2024年公司发行本金为人民币500万元的额外公司债券，本金为1642万港元的公司债券到期赎回，2024年末已发行且未偿还公司债券本金约9999.6万港元及人民币500万元[70] - 2024年12月31日，集团抵押物业、厂房及设备等账面价值约89.29亿元人民币[90] - 2024年12月31日，集团约有152名全职雇员，员工成本约5154.1万元人民币[93] - 2023年集团约有136名雇员，员工成本约4438.2万元人民币[93] 业务线数据关键指标变化 - 风电运营业务2024年收益约3.19451亿元，较2023年约3.42744亿元减少约7%[42] 公司业务项目进展 - 红松现拥有398.4兆瓦装机容量，风电场2024年运营状态稳定[43] - 包头银风第一期49.8兆瓦项目正在建设中，预期为未来收益做贡献[44] - 察北管理区300兆瓦/1.2吉瓦时储能电站项目2025年1月22日全容量并网[45] 公司业务战略规划 - 公司计划挖掘察北管理区储能电站潜力，拓展储能业务版图[52] - “十四五”期间中国风电新增并网装机容量7590万千瓦、光伏新增并网装机容量21700万千瓦，公司将投身相关项目[53] - 公司强化华北地区风电场运维业务，向周边拓展并深化与其他行业互动[54] - 公司探索与电力、交通、建筑等行业合作模式，推动可再生能源融合[54] - 公司持续寻觅合作开发或收购机会，拓展新型清洁能源领域业务[54] - 公司通过业务与资源整合探寻协同机遇，扩大强化业务收入与盈利[54] - 公司坚守经营理念，履行社会责任，推动可再生能源事业发展[55] 公司融资与债务相关 - 2025年3月，嬴汇同意将总额约3.97011亿元可换股债券到期日延至2026年6月[16] - 2025年3月，集团修订约6.72385亿元银行贷款还款计划，2025年还款额从约1.3276亿元减至约6776万元[16] - 2025年3月，一名债权人承诺至2026年6月30日不要求偿还其他应付款项约4130万元[16] - 2024年12月31日，集团获其他贷款约8.62408亿元，有需要时可提取未动用金额约4亿元[17] - 2016年公司与配售代理订立协议，拟发行本金最高达1.716亿港元、2017年到期的可换股票据，初步转换价为每股0.65港元[71] - 2020年可换股票据重新分类为票据，2023年偿还本金6475.1万港元的票据，年末票据未偿还本金已全部偿还[72][73] - 2018年公司与嬴匯及Well Foundation订立协议，发行本金分别为2.94183亿港元和1961.2万港元的可换股债券，年利率8%，初步转换价每股0.485港元[74] - 2022年公司与嬴匯订立协议，发行本金为3.56375亿港元、2025年到期的新可换股债券，年利率10%，初始转换价每股0.18港元[74][75] - 假设新可换股债券全部转换，将配发及发行19.79861111亿股新股份，相当于新认购协议日期公司已发行股本约100.04%及扩大后已发行股本约50.01%[76] - 2023年供股生效后，新可换股债券转换股份数目调整至4.94278779亿股，转换价为每股0.721港元[76] - 2021年公司按每股0.18港元的行使价授出1.799亿份购股权，2023年供股生效后，行使未行使购股权将发行股份数目调整至5929.504万股，行使价为每股0.546港元[78] - 2024年公司与河北高速公路开发（集团）有限公司订立协议，发行5.90615905亿股新股份及本金为人民币9.33689137亿元的可换股债券，代价分别约为1.158亿港元和10.167亿港元[81] - 2024年公司与Atlantis New Hong Kong Equity Fund Limited订立协议，发行1.19437859亿股新股份及本金为1.61701291亿港元的可换股债券，代价分别为2340.982万港元和1.61701291亿港元[82] - 认购人C有条件同意认购本金9800万港元的2024年港元可换股债券，代价9800万港元[83] 公司股权与投资相关 - 公司拟收购河北交投德能能源有限公司50%股权，建议代价不超750万元人民币（约820万港元）[83] - 九嘉新能源原注册资本100万元人民币，公司注资600万元人民币获60%权益，横琴九嘉注资400万元人民币获40%权益[85] - 公司和横琴九嘉分别向九嘉新能源注入4920万元和3280万元人民币作为资本储备[85] - 河北瑞风云联数字新能源注册资本将由5000万元人民币增至1亿元人民币[86] 公司租赁相关 - 售后租回协议租赁资产总代价18亿元人民币，较评估价值溢价约9.5%[88] - 截至2024年12月31日，承租人已收取售后租回协议总代价14亿元人民币[89] 公司治理与合规相关 - 集团于2024年1月1日开始的年度报告期间首次应用多项新订及经修订准则，预期无重大影响[12] - 2024年和2023年集团适用中国附属公司所得税率为25%[26] - 中国企业所得税法对2008年1月1日起累积利润派付境外股息征收5% - 10%预扣税[26] - 公司采纳并遵守上市规则附录C1第2部所载的企业管治守则，仅董事会主席袁万永因工作安排未出席2024年6月21日的股东周年大会[95] - 全体董事在截至2024年12月31日止年度内遵守标准守则及公司所采纳行为守则规定，未发现相关高级管理人员违反标准守则情况[96] - 审核委员会包括三名独立非执行董事，姜森林任主席，2024年度业绩及公告提呈董事会批准前已由审核委员会审阅[97] - 截至2024年12月31日止年度，公司或其附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券行为[98] - 公司委聘外部合规及法律顾问确保交易及业务符合适用法律框架，未发生严重违反法规影响业务运营情况[99] - 初步公告所载2024年度综合财务状况表等数字获核数师金道连城与经审核综合财务报表核对一致[100] - 公司2024年年报将寄发股东并刊登于公司网站及联交所“披露易”网站[101] 公告相关信息 - 公告日期为2025年3月31日[103] - 公告日期时，执行董事为袁万永、张志祥、宁忠志，独立非执行董事为姜森林、屈卫东、胡晓琳[103] 行业环境相关 - 2021

整体财务数据关键指标变化 - 2024年上半年收入173,602千元，较2023年的190,165千元减少16,563千元，降幅9%[7] - 2024年上半年毛利64,580千元，较2023年的70,228千元减少5,648千元，降幅8%[7] - 2024年上半年经营溢利56,385千元，较2023年的64,711千元减少8,326千元，降幅13%[7] - 2024年上半年除税前亏损7,398千元，较2023年的7,991千元减少593千元，减幅7%[7] - 2024年上半年本期亏损21,844千元，较2023年的21,080千元增加764千元，增幅4%[7] - 2024年6月30日债务净额为1,226,334千元，2023年12月31日为1,134,023千元[7] - 2024年6月30日资产净值为168,288千元，2023年12月31日为211,988千元[7] - 报告期内公司收益约为1.73602亿元，2023年同期约为1.90165亿元，风电运营收益减少约10%，销售石油焦收益约247.4万元，2023年同期无此项收益[14][15] - 报告期内毛利减少约8%至约6458万元，2023年同期约为7022.8万元[14][18] - 报告期内亏损约为2184.4万元，2023年同期亏损约为2108万元，亏损主要因发电量及电力销售减少[14][22] - 报告期内销售成本约为1.09022亿元，2023年同期约为1.19937亿元，占公司收益约63%，与2023年同期持平[17] - 报告期内行政开支增加约20%至约2246.9万元，2023年同期约为1870万元[19] - 报告期内融资成本约6376.5万元，2023年同期约为7237.6万元，减少因红松其他贷款利息开支减少[21] - 税项从2023年同期约1308.9万元增加至报告期内约1444.6万元，因红松应课税溢利增加[21] - 2024年6月30日现金及银行结余约为2.44468亿元，2023年12月31日约为3.85512亿元[24] - 2024年6月30日集团总借贷约为14.70802亿元，较2023年12月31日约15.19535亿元减少约4873.3万元，资本负债率约90%，与2023年12月31日的约89%相当[24] - 截至2024年6月30日止六个月，收益为173,602千元，2023年同期为190,165千元[80] - 截至2024年6月30日止六个月，毛利为64,580千元，2023年同期为70,228千元[80] - 截至2024年6月30日止六个月，经营溢利为56,385千元，2023年同期为64,711千元[80] - 截至2024年6月30日止六个月，本期亏损为21,844千元，2023年同期为21,080千元[80] - 截至2024年6月30日止六个月，本公司拥有人应占每股亏损为0.022元，2023年同期为0.041元[80] - 截至2024年6月30日止六个月，本期全面亏损总额为31,458千元，2023年同期为44,106千元[81] - 2024年6月30日总资产为17.55965亿元，较2023年12月31日的18.65469亿元下降5.86%[82] - 2024年6月30日总负债为15.87677亿元，较2023年12月31日的16.53481亿元下降3.97%[83] - 2024年6月30日权益总额为1.68288亿元，较2023年12月31日的2.11988亿元下降20.61%[83] - 截至2024年6月30日止六个月经营活动所得现金净额为2.0635亿元，较2023年同期的5.4897亿元下降62.41%[86] - 截至2024年6月30日止六个月投资活动所得现金净额为 - 2.7444亿元，较2023年同期的1.4017亿元下降295.79%[86] - 2024年6月30日物业、厂房及设备为6.80724亿元，较2023年12月31日的7.44622亿元下降8.58%[82] - 2024年6月30日使用权资产为0.1627亿元，较2023年12月31日的0.16082亿元增长1.17%[82] - 2024年6月30日应付贸易及其他应付款项为1.02549亿元，较2023年12月31日的1.07713亿元下降4.79%[83] - 2024年6月30日借贷为8.07603亿元，较2023年12月31日的12.38293亿元下降34.77%[83] - 2024年6月30日现金及现金等价物为2.44468亿元，较2023年12月31日的3.85512亿元下降36.58%[82] - 截至2024年6月30日止六个月融资活动所用现金净额为135,127千元人民币，2023年同期为121,475千元人民币[87] - 截至2024年6月30日止六个月现金及现金等价物减少净额为141,936千元人民币，2023年同期为52,561千元人民币[87] - 2024年6月30日期初现金及现金等价物为385,512千元人民币，2023年同期为420,843千元人民币[87] - 2024年6月30日期末现金及现金等价物为244,468千元人民币，2023年同期为370,071千元人民币[87] - 截至2024年6月30日止六个月，客户A贡献收益171128千元人民币，2023年同期为190165千元人民币[108] - 截至2024年6月30日止六个月，销售电力收益125113千元人民币、电价补贴46015千元人民币、销售石油焦2474千元人民币，总计173602千元人民币；2023年同期销售电力收益139018千元人民币、电价补贴51147千元人民币，总计190165千元人民币[109] - 截至2024年6月30日止六个月，核数师酬金（非审计服务）194千元人民币、物业厂房及设备折旧65405千元人民币等，销售成本及行政开支总额131491千元人民币；2023年同期核数师酬金（非审计服务）373千元人民币、物业厂房及设备折旧70775千元人民币等，销售成本及行政开支总额138637千元人民币[112] - 截至2024年6月30日止六个月，董事酬金（工资、薪金及其他福利）2917千元人民币、（定额供款计划供款）19千元人民币，其他雇员相关费用24686千元人民币；2023年同期董事酬金（工资、薪金及其他福利）3110千元人民币、（定额供款计划供款）21千元人民币，其他雇员相关费用22875千元人民币[113] - 截至2024年6月30日止六个月银行贷款及其他贷款等利息开支为63,765千元，2023年同期为72,376千元[114] - 截至2024年及2023年6月30日止六个月适用中国附属公司的所得税率为25%，2024年所得税开支为14,446千元，2023年为13,089千元[115] - 截至2024年6月30日止六个月公司拥有人应占亏损为36,818千元，已发行普通股加权平均数为1,662,365千股，每股基本亏损为0.022元；2023年同期分别为29,431千元、713,415千股、0.041元[117] - 截至2024年6月30日止六个月收购及出售物业、厂房及设备金额分别约为2,058,000元及595,000元，2023年同期分别约为537,000元及65,000元[123] - 截至2024年6月30日止六个月添置使用權資產约为3,859,000元，2023年同期无；出售使用權資產约为415,000元，2023年同期约为520,000元[124] - 于2024年6月30日在联营公司权益年初为1,489千元，分占年内亏损19千元，年末为1,470千元；2023年末为1,489千元[125] - 于2024年6月30日在合营企业权益年初为3,061千元，注资无，分占年内溢利1千元，年末为3,062千元；2023年末为3,061千元[126] - 于2024年6月30日应收贸易款项账面值为230,001千元，2023年末为196,003千元；流动部分为582,067千元，2023年末为520,211千元[127] - 于2024年6月30日已将账面价值约为228,253,000元的应收贸易款项抵押获取其他贷款，2023年末约为194,797,000元[128] - 2024年6月30日和2023年12月31日，公司个别被判定为已减值的应收贸易款项均约为人民币203万元，且均已作出全数拨备[129] - 2024年6月30日，三个月内、超过三个月但于一年内、超过一年的应收贸易款项分别为人民币32,837千元、79,132千元、118,032千元；2023年12月31日分别为人民币64,402千元、69,685千元、61,916千元[130] - 2024年6月30日，其他应收款项、应收贷款、应收联营公司款项、应收非控股权益款项、其他贷款的按金、预付款项总计为人民币543,842千元；2023年12月31日为人民币485,984千元[131] - 2024年6月30日，应付贸易款项、应付利息等各项应付贸易及其他应付款项总计为人民币102,549千元；2023年12月31日为人民币107,713千元[135] - 2024年6月30日，三个月内、超过三个月但于一年内、超过一年的应付贸易款项分别为人民币14,395千元、208千元、354千元；2023年12月31日分别为人民币20,826千元、35千元、335千元[136] - 2024年6月30日，应付贸易及其他应付款项以人民币和港元计值分别为88,705千元、13,844千元；2023年12月31日分别为76,323千元、31,390千元[137] - 2024年6月30日，银行贷款、债券等各项借贷总计为人民币1,470,802千元；2023年12月31日为人民币1,519,535千元[137] - 2024年6月30日和2023年12月31日，应付票据本金已全数偿还，结余为未偿还利息[138] - 截至2024年6月30日止六个月，除所得税前亏损7398万人民币；截至2023年6月30日止六个月，除所得税前亏损7991万人民币[143] - 截至2024年6月30日止六个月，营运所得现金4.8096亿人民币；截至2023年6月30日止六个月，营运所得现金6.6825亿人民币[143] - 2024年6月30日，收购物业、厂房及设备已订约的未偿还资本承担为43969千元，2023年12月31日为42951千元[149] 风电业务线数据关键指标变化 - 2024年上半年风电业务收益约171,128,000元，较2023年同期减少约10%[11] - 红松风电场所拥有装机容量398.4兆瓦，2024年和2023年平均利用小时分别约为969小时及1,063小时[12] - 包头银风第一期49.8兆瓦项目正在建设中，预期为未来收益做贡献[13] 公司债券及票据相关情况 - 报告期内本金额1040.6万港元的公司债券已到期且被赎回，2024年6月30日及2023年12月31日，本金额分别约1.0601亿港元及1.16416亿港元的公司债券已发行及尚未偿还[28] - 2024年6月30日，票据所有未偿还本金已偿还[31] - 2018年12月31日，公司发行可换股债券，合共金额为3.13795亿港元，年利率8%，2021年到期可延至2022年[32] - 2022年1月28日，公司与嬴匯订立新认购协议，发行本金为3.56375亿港元的新可换股债券，2025年到期，年利率10%[32][33] - 假设新可换股债券获悉数转换，将配发及发行19.79861111亿股新股份，相当于新认购协议日期公司已发行股本约100.04%，扩大后已发行股本约50.01%[33] - 2

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2024年6月30日止六个月，公司收益为173,602千元，去年同期为190,165千元[2][7] - 2024年上半年毛利为64,580千元，去年同期为70,228千元[2] - 2024年上半年经营溢利为56,385千元，去年同期为64,711千元[2] - 2024年上半年除税前亏损为7,398千元，去年同期为7,991千元[2] - 2024年上半年本公司拥有人应占每股亏损（基本及摊薄）为0.022元，去年同期为0.041元[2] - 截至2024年6月30日，公司总资产为1,755,965千元，2023年12月31日为1,865,469千元[4] - 截至2024年6月30日，公司总负债为1,587,677千元，2023年12月31日为1,653,481千元[5] - 2024年上半年销售成本及行政开支总额为13.1491亿元，2023年同期为13.8637亿元[8] - 2024年上半年融资成本为6376.5万元，2023年同期为7237.6万元[9] - 2024年上半年所得税开支为1444.6万元，2023年同期为1308.9万元，中国附属公司适用所得税税率为25%[10] - 2024年上半年公司拥有人应占亏损3681.8万元，已发行普通股加权平均数16.62365亿股，每股基本亏损0.022元；2023年同期分别为2943.1万元、7.13415亿股、0.041元[13] - 呈报期内公司收益约为173,602,000元，毛利减少约8%至约64,580,000元，亏损约为21,844,000元[31] - 销售成本约1.09亿元，2023年同期约1.20亿元，占集团收益约63%，与2023年同期持平[33] - 毛利减少约8%至约6458万元，2023年同期约7022.8万元[34] - 行政开支增加约20%至约2246.9万元，2023年同期约1870万元[36] - 融资成本约6376.5万元，2023年同期约7237.6万元[37] - 税项从2023年约1308.9万元增加至约1444.6万元[38] - 呈報期虧損约2184.4万元，2023年同期虧損约2108万元[39] - 2024年6月30日现金及银行结余约2.44亿元，2023年12月31日约3.86亿元；总借贷约14.71亿元，较2023年12月31日约15.20亿元减少约4873.3万元[41] - 2024年6月30日资本负债比率约90%，与2023年12月31日的约89%相当[41] 各业务线收益关键指标变化 - 2024年上半年销售电力收益为125,113千元，去年同期为139,018千元[7] - 2024年上半年电价补贴收益为46,015千元，去年同期为51,147千元[7] - 2024年上半年销售石油焦收益为2,474千元，去年同期无此项收益[7] - 截至2024年6月30日止六个月，风电场运营业务收益约为171,128,000元，较2023年同期减少约10%[28] - 风电业务收益约1.71亿元，较2023年同期约1.90亿元减少约10%，销售石油焦收益约247.4万元，2023年同期无此项收益[32] 应收款项关键指标变化 - 2024年6月30日应收贸易及其他应收款项流动部分为58206.7万元，2023年12月31日为52021.1万元[17] - 2024年6月30日集团将账面价值约为2.28253亿元的应收贸易款项抵押获取贷款，2023年12月31日约为1.94797亿元[18] - 2024年6月30日应收贸易款项未开账单金额为21571.5万元，2023年12月31日为16540.3万元[18] - 2024年6月30日应收贸易款项为230,001千元，2023年12月31日为196,003千元[19] - 2024年6月30日和2023年12月31日个别被判定已减值的应收贸易款项均约为2,030,000元[20] 预付款项及其他应收款项关键指标变化 - 2024年6月30日预付款项、按金及其他应收款项总计543,842千元，流动部分为352,066千元；2023年12月31日总计485,984千元，流动部分为324,208千元[21] 应付贸易及其他应付款项关键指标变化 - 2024年6月30日应付贸易及其他应付款项为102,549千元，2023年12月31日为107,713千元[23] 借贷关键指标变化 - 2024年6月30日借贷总计1,470,802千元，流动部分为663,199千元；2023年12月31日总计1,519,535千元，流动部分为281,242千元[25] 股本关键指标变化 - 2024年6月30日和2023年12月31日法定股本均为87,912千元，已发行及缴足股本均为75,057千元[26] 资本承担关键指标变化 - 2024年6月30日收购物业、厂房及设备已订约的资本承担为43,969千元，2023年12月31日为42,951千元[27] 风电场运营业务指标变化 - 截至2024年6月30日及2023年6月30日，红松风电场平均利用小时分别约为969小时及1,063小时[29] 债券及票据相关情况 - 呈報期内本金额1040.6万港元的公司债券已到期且被赎回，2024年6月30日及2023年12月31日，本金额分别约1.06亿港元及1.16亿港元的公司债券已发行及尚未偿还[43] - 可换股票据到期日从2017年12月15日延长至2020年5月15日，利率从每年8%修订至每年12%，2024年6月30日票据未偿还本金已偿还[44] - 2018年12月31日公司发行可换股债券，合共金额为3.13795亿港元，年利率8%，初始转换价每股0.485港元[46] - 2022年1月28日公司与嬴汇订立新认购协议，发行本金额为3.56375亿港元的新可换股债券，年利率10%，初始转换价每股0.18港元[46] - 假设新可换股债券获悉数转换，将配发及发行19.79861111亿股新股份，相当于新认购协议日期公司已发行股本约100.04%，扩大后已发行股本约50.01%[46] - 供股后因行使新可换股债券转换权将配发及发行股份数目调整至494278779股，转换价每股0.721港元[47] 供股相关情况 - 供股自2023年8月22日生效，1.18740373亿股供股股份已配发及发行，所得款项净额约2.11亿港元[48] - 供股所得款项净额拟定用途为偿还公司债券9200万港元、偿还票据7000万港元、未来业务发展2780万港元、一般营运资金2120万港元[49] - 截至2024年6月30日，偿还公司债券实际使用4390万港元，未动用4810万港元，预计2024年12月动用[49] - 偿还票据、未来业务发展、一般营运资金实际使用金额与拟定用途一致，分别为7000万港元、2780万港元、2120万港元[49] 购股权相关情况 - 2021年1月29日，公司按每股0.18港元行使價授出179,900,000份购股权，2023年8月22日供股生效后，因行使未行使购股权将发行股份数目调整至59,295,040股，行使价每股0.546港元[51] 售后租回协议情况 - 2019年11月29日，售后租回协议租赁资产总代价为18亿人民币，较评估价值16.445亿人民币溢价约9.46%，截至公告日，承租人已收取14亿人民币[52] 抵押资产情况 - 2024年6月30日，集团抵押账面价值约5.7896亿人民币物业、厂房及设备等，2023年12月31日约为6.38234亿人民币[54] - 2024年6月30日，集团抵押账面价值约2.56253亿人民币应收贸易及其他应收款项，2023年12月31日约为2.22797亿人民币[54] 员工相关情况 - 2024年6月30日，集团有140名全职雇员，2023年12月31日为136名[56] - 报告期内，相关员工成本约为2468.6万人民币，截至2023年6月30日止六个月约为2287.5万人民币[56] 股份及债券认购情况 - 认购人A控股公司有条件同意认购590,615,905股新股份及本金9.33689137亿人民币可换股债券，代价分别为1.06310863亿人民币和约1.0167亿港元[56] - 认购人B有条件同意认购119,437,859股新股份及本金1.61701291亿港元可换股债券，代价分别为2340.982万港元和1.61701291亿港元[57] - 认购人C有条件同意认购本金9800万港元可换股债券，代价为9800万港元[57] 公司收购及注资情况 - 公司拟收购河北交投德能能源有限公司50%股权，建议代价不超750万人民币（约820万港元）[57] - 2024年7月15日公司参与九嘉新能源注资，注资后公司拥有60%权益，横琴九嘉拥有40%权益，公司和横琴九嘉分别注资600万元和400万元，注册资本从100万元增至1000万元[58] - 公司和横琴九嘉分别向九嘉新能源注入4920万元和3280万元作为资本储备[58] - 九嘉新能源持有河北瑞风云联数字新能源100%股权，其注册资本将从5000万元增至1亿元[58] - 注资资金用于河北瑞风云联数字新能源在张家口察北管理区的电网侧独立储能项目，容量为300兆瓦/1.2吉瓦时[58] - 2024年7月15日注资完成后，公司取得九嘉新能源及河北瑞风云联数字新能源控制权，财务业绩将综合入账[58] 股息分派情况 - 董事不建议派付任何呈报期的中期股息[12] - 董事不建议就截至2024年6月30日止六个月分派任何中期股息（2023年：无）[63] 证券交易情况 - 公司或其附属公司在报告期内无购买、赎回或出售公司上市证券行为[64] 审核及报告情况 - 审核委员会成员包括独立董事姜森林、屈卫东及胡晓琳，已审阅集团未经审核财务业绩[65] - 公司2024年中期报告将于2024年9月寄发股东，并登载于联交所和公司网页[66] 合规情况 - 报告期内公司遵守企业管治守则适用条文，董事及相关人员遵守证券交易标准守则[61][62] 资金筹集情况 - 呈报表期内集团无其他资金筹集活动[50]

可换股债券所得款项净额用途 - 2023年可换股债券所得款项净额拟定用途和实际用途均为偿还集团贷款1340万港元、集团一般营运资金600万港元，总计1940万港元[1] 供股所得款项净额总体情况 - 供股所得款项净额拟定用途总计2.11亿港元，实际用途1.137亿港元，未动用所得款项净额9730万港元[2] 供股所得款项净额各项具体用途 - 供股所得款项净额用于偿还公司债券拟定用途9200万港元，实际用途2970万港元，未动用6230万港元，预期2024年12月使用[2] - 供股所得款项净额用于偿还票据拟定用途7000万港元，实际用途6180万港元，未动用820万港元，预期2024年6月使用[2] - 供股所得款项净额用于未来业务发展拟定用途2780万港元，实际用途100万港元，未动用2680万港元，预期2024年6月使用[2] - 供股所得款项净额用于一般营运资金拟定用途和实际用途均为2120万港元，无未动用款项[2]

债券与票据相关 - 2017年12月12日公司与票据持有人订立修订契据，将可换股票据到期日由2017年12月15日延至2019年6月15日[4] - 2023年公司发行本金300万港元额外公司债券，3789.5万港元公司债券到期赎回；2022年无额外发行，2482.5万港元公司债券到期赎回[9] - 2022年12月20日公司与三人订立协议，发行本金总额1954万港元2023年可换股债券，2026年到期，年利率7% [11] - 2016年6月15日，公司发行本金总额为1.716亿港元的可换股票据，所得款项净额约为1.679亿港元[104] - 2020年2月10日，可换股票据年利率由10%修订为12%，自2019年12月15日起生效[120] - 截至2023年12月31日止年度，本金额64751000港元的票据已经偿还，2022年本金额13542000港元的票据已偿还[121] - 2022年1月28日公司与嬴匯订立新认購協議，将发行本金額为3.56375亿港元的新可換股債券[123] - 假设新可換股債券全面轉換，将配發及發行19.79861111亿股新股份，分别占新認購協議日期公司已發行股本约100.04%和扩大后已發行股本约50.01%[124] - 2023年8月22日股份合併及供股生效后，新可換股債券行使轉換權將配發及發行4.94278779亿股新股份，轉換價每股0.721港元[126] - 发行2023年可換股債券所得款項淨額估計約1940万港元，600万港元用作一般營運資金，1340万港元用作償還貸款[128] - 2023年4月28日，公司向徐先生配發及發行3.25666666亿股轉換股份，行使本金額为1954万港元的2023年可換股債券轉換權[130] - 假设2023年可换股债券全部转换，将配发及发行3.25666666亿股新股份，相当于公司认购协议日期已发行股本约15.89%，扩大后已发行股本约13.71%[155] - 2023年2月6日完成发行本金总额1954万港元的可换股债券予徐先生，联交所已批准转换股份上市及买卖[156] - 2018年12月31日，公司发行可换股债券，嬴匯和Well Foundation分别认购2.94183亿港元和1961.2万港元，合计3.13795亿港元，2021年到期可延至2022年，年利率8%，初步转换价每股0.485港元[150] - 公司应付嬴匯的本金及利息以发行新可换股债券清偿，余下约4000港元用于清偿专业费用，新可换股债券2025年到期，年利率10%，初始转换价每股0.18港元[151] 公司业务布局与发展战略 - 公司现于红松的间接控制权为86.55% [25] - 包头银风第一期风电场装机容量预期达49.8兆瓦，仍在施工[25] - 红松拥有398.4兆瓦装机容量，最高可达596.4兆瓦[45] - 包头银风第一期项目为49.8兆瓦，目前正在建设中[53] - 公司在2023年主要致力于风电场运营业务，同时寻找新能源行业其他投资机会，如进入氢能源汽车等业务领域[47] - 2024年国家政策为公司新能源发展提供更广阔空间和前进方向[48] - 公司将集中资源于新能源开发及运营业务，优化风电场布局，探索新商业模式[36] - 公司将寻找机会拓展其他新型清洁能源领域业务，与优秀企业建立战略合作关系[37] - 公司拟投资承德利保，一间中国附属公司向其提供贷款融资，债务人A参与两项旅游发展项目[87][90][106] - 2021年12月公司向長城華冠支付2000万元，長城華冠集資前估值为20亿元[137] - 2021年12月10日，公司拟认购长城华冠不多于4%股权，出资不少于2000万元且不多于7000万元[163] - 2023年2月28日，公司终止长城华冠认购协议，承德瑞风注资2000万元认购800万股，占注资后已发行股本约0.86%[164][165] 行业数据 - 2023年中国新增并网风电装机7590万千瓦，累计并网风电装机容量达4.40亿千瓦，风电量达8090亿千瓦[31] - 2023年中国总用电量为9.22万亿千瓦时，较2022年增长6.7% [31] 风电场业务数据 - 公司位于河北的红松风场2023年及2022年末产生的风能分别为761.94吉瓦时及663.38吉瓦时[32] - 截至2023年12月31日，风电场运营业务收益约为3.42744亿元，较2022年的约2.9887亿元增加约15%[51] 国家政策相关 - 2016年12月国家发改委下发调整新能源标杆上网电价政策通知[33] - 2019年5月发改委要求新批准陆上风电项目自2021年1月1日起全面实现平价上网[33] - 2020年1月及10月相关部门发布可再生能源电价附加补贴资金结算规则[33] 公司整体财务数据关键指标变化 - 2023年收益343,811千元，较2022年的304,443千元增加39,368千元，增幅13%[63] - 2023年毛利125,962千元，较2022年的64,114千元增加61,848千元，增幅97%[63] - 2023年经营溢利72,098千元，较2022年的992千元增加71,106千元，增幅7168%[63] - 2023年除所得税前亏损71,203千元，较2022年的156,055千元减少84,852千元，减幅54%[63] - 2023年本年度亏损94,773千元，较2022年的162,020千元减少67,247千元，减幅42%[63] - 2023年销售电力收益251,163千元，较2022年的220,602千元增加30,561千元，增幅14%；电价补贴91,581千元，较2022年的78,268千元增加13,313千元，增幅17%[65] - 2023年销售成本约217,849,000元，占收益约63%（2022年：约240,329,000元，占约79%）[67] - 2023年毛利率约37%，2022年约为21%[68] - 2023年行政开支约65,916,000元，较2022年的约62,526,000元增加约5%[69] - 2023年已确认其他应收款项的预期信贷亏损拨备约24,872,000元，2022年约为27,503,000元[70] - 2023年收益约为人民币3.43811亿元，较2022年的约人民币3.04443亿元增加约13%[82] - 2023年融资成本约为人民币1.42755亿元，2022年约为人民币1.56469亿元，轻微减少[97] - 2023年税项开支增加至约人民币2357万元，2022年约为人民币596.5万元[98] - 2023年公司拥有人应占亏损约为人民币1.08955亿元，2022年约为人民币1.54448亿元[99] - 2023年12月31日流动资产净值约为人民币4.99457亿元，2022年约为人民币4.26134亿元[100] - 2023年12月31日总借贷约为人民币15.19535亿元，较2022年12月31日的约人民币17.2307亿元减少约人民币2.03535亿元[101] - 2023年12月31日及2022年12月31日，已发行且未偿还公司债券的本金额分别约1.16416亿港元及1.51311亿港元[102] - 截至2023年12月31日止年度确认的预期信贷亏损拨备约20423000元，北辰电网从2022年12月31日的“第一级”分类为“第二级”，债务人A及债务人C分类为“第二级”，承德利保及苏司兰分类为“第三级”[114] - 截至2023年12月31日止年度亏损约为94773000元，2022年约为162020000元，亏损大幅减少因电力销售增加、销售成本下降且无物业等减值亏损（2022年约20583000元）[115] - 2023年12月31日及2022年12月31日，现金及银行结余分别约为385512000元及420843000元[116] - 集团资本负债比率由2022年12月31日约94%下降至2023年12月31日约89%[144] 其他应收款项情况 - 公司已向苏司兰支付约人民币1.32亿元，2020年法院裁定苏司兰应归还约人民币3600万元，2021年其他应收款项账面值撇减至零，确认预期信贷亏损约人民币7842.3万元[93] - 2023年12月31日，债务人A其他应收款项为3345千元，亏损准备拨备638千元，准备变动-79千元；债务人C其他应收款项为4251千元，亏损准备拨备794千元，准备变动-84千元；承德利保其他应收款项为14349千元，亏损准备拨备12927千元，准备变动1422千元[110] - 2023年12月31日，北辰电网其他应收款项按金为78961千元，亏损准备拨备5318千元，准备变动20423千元；苏司兰设备对价及按金为117718千元，亏损准备拨备116493千元[110] - 2023年12月31日，其他其他应收款项为126730千元，亏损准备拨备50797千元，准备变动1500千元，另有-9981千元及34千元相关数据，最终为42350千元[110] 股份相关 - 假设悉数转换可换股票据，公司将合共配发及发行264000000股股份，占配售协议日期已发行股本约14.67%，占扩大后已发行股本约12.80%[119] - 2023年7月6日，公司股份合併，法定股本由1亿港元增加至5亿港元，每手買賣單位由4000股現有股份更改為12000股合併股份[131][132][133] - 2023年5月12日，公司拟供股，以每股0.18港元发行最多12.7735373亿股供股股份，籌集所得款項總額约2.299亿港元[133] - 2023年8月22日供股生效，配發及發行1.18740373亿股供股股份，所得款项净额约2.11亿港元[158] - 供股所得款项净额拟定用途总计2.11亿港元，截至2023年12月31日实际用途1.137亿港元，未动用净额9730万港元[160] - 2021年1月29日，公司按每股0.18港元的行使价授出1.799亿份购股权，2023年8月22日后，因行使未行使购股权将发行股份数目调整至5929.504万股，行使价每股0.546港元[186] 售后租回协议情况 - 2019年11月29日公司间接非全资附属公司订立售后租回协议，租赁资产总代价18亿元，较评估价值溢价约9.5%[190] - 截至2023年12月31日，售后租回协议出租人未付款，承租人已收取14亿元总代价，正协商剩余代價[166] 员工情况 - 2023年12月31日，集团在香港及中国约有136名全职雇员，2022年约为127名[168] - 截至2023年12月31日止年度，员工成本（包括董事酬金）约为人民币4438.2万元，2022年约为人民币4327.7万元[168] 重大收购与权益转让 - 2023年6月6日，袁先生有权收购转让人于转让合约及债务项下80%的权利及权益，收购总代价为2.4亿港元[172] 董事会与董事情况 - 报告日期，董事会由6名董事组成，其中3名为执行董事，3名为独立非执行董事[170] - 袁先生53岁，2023年6月8日获委任为执行董事[171] - 宁先生60岁，2013年1月28日获委任为执行董事[175] - 屈先生在投资领域有逾22年经验，其中包括8年投资银行经验[176] - 王先生55岁，拥有超过14年的风电场运营及管理工作经验[179] 或然负债情况 - 2023年12月31日及2022年12月31日，集团概无重大或然负债[192] 股东情况 - 袁先生持有永昌地产80%股权[196] - 张志祥先生所在钻禧拥有2.162069亿股股份，占公司2023年12月31日已发行股本约13.01%[198] - 嬴汇持有公司本金为3.56375亿港元之已发行新可换股债券，若