公司投资评级 公司被评为"增持-A"(首次)。[1] 报告的核心观点 1. B端连锁化和C端场景拓展共同推动凉菜需求。凉菜作为重要的佐餐食品,在餐饮连锁企业和个体餐饮中都有广泛应用,可以提高上菜速度、减少人员成本,同时也能丰富菜品种类、提升服务水平。随着家庭旅行、商务出差等新兴消费场景的兴起,消费者对方便、特色化的凉菜产品需求也在不断增加。[2][3][4] 2. 公司产研销三方位强化业务链条,并计划内外兼修拓展国际市场和肉禽领域。公司通过扩大产能、持续研发创新、渠道拓展等措施不断完善业务链条。未来公司计划在国内市场稳步发展的基础上,设立新加坡全资子公司打造国际市场桥头堡,同时拟成立合资公司进军肉禽领域。[4][5][6][7][8] 公司投资亮点 1. 公司是国内凉菜领域的"小巨人"企业,在调味裙带菜等细分品类中具有领先优势。[1][3] 2. 公司产品矩阵丰富,藻类和菌类产品占比较大,且不断拓展新品类。[3][4][62][63] 3. 公司在B端合同销售和自有品牌销售方面具有优势,毛利率较高。[3][5] 4. 公司持续加大研发投入,形成一系列解决行业痛点的核心技术,为未来发展奠定基础。[52][53][54][58] 5. 公司品牌和渠道优势显著,正在不断拓展新的销售渠道。[62][63][64][65][66][67] 风险提示 1. 质量控制风险:公司产品涉及多个环节,存在质量控制风险。[133] 2. 市场竞争加剧风险:国内外企业竞争加剧,可能对公司业务造成不利影响。[134] 3. 汇率变动风险:公司出口业务占比较高,汇率波动可能影响经营业绩。[135] 4. 人工成本上升风险:公司为劳动密集型行业,人工成本上升可能影响盈利能力。[136] 5. 原材料价格波动风险:公司主要原材料价格受多方面因素影响,存在波动风险。[137] 6. 对外投资相关风险:公司对外投资设立子公司存在一定不确定性。[138]

权益分派 - 2023年年度权益分派方案2024年5月9日获股东大会通过，转增23,114,227股，派现金红利17,335,670.55元[2] - 以115,571,137股为基数，每10股转增2股、派1.5元现金，分红后总股本增至140,515,814股[3] - 公司回购的1,830,450股不参与本次权益分派[3] 时间安排 - 权益登记日为2024年6月12日，除权除息日为2024年6月13日[6][7] - 所送（转）股和现金红利于2024年6月13日分别记入证券和资金账户[8] 股份变动 - 限售流通股变动后77,096,102股（占比54.87%），无限售流通股变动后63,419,712股（占比45.13%）[9] 收益与调整 - 按新股本摊薄计算，2023年年度每股净收益为0.2482元[11] - 权益分派实施后将调整股权激励计划中股票期权行权价格及数量[12] 税收情况 - 个人股东、投资基金持股不同时长补缴税款不同，合格境外投资者股东按10%税率代扣代缴[5]

财务数据 - 截至2023年12月31日，合并报表归母未分配利润94,983,053.58元，母公司未分配利润91,386,154.97元，资本公积93,304,359.99元[2] - 公司总股本117,401,587股，以115,571,137股为基数，每10股派现1.5元，预计派现17,335,670.55元[2] - 以资本公积每10股转增2股，共转增23,114,227股[2] - 最近三年已分配及拟分配现金红利总额51,864,121.80元，占三年年均归母净利润141.47%[5] 决策进展 - 权益分派预案经2024年4月17日董事会审议通过，待2023年年度股东大会审议[6] - 2024年4月17日，监事会审议通过议案，表决同意3票，反对0票，弃权0票[7] 分配规则 - 分配当年税后利润，提取10%列入法定公积金，累计额达注册资本50%以上可不提取[9] - 法定公积金转资本，留存不少于转增前注册资本25%[10] - 最近三年现金累积分配利润不少于年均可分配利润10%，满足条件无重大支出时现金分红最低20%，有重大支出时最低5%[10][11] 实施安排 - 权益分派方案决策程序通过后2个月内实施[15]

财务数据 - 2023年末合并报表归母未分配利润更正后94,983,053.58元，前为34,871,499.96元[1][3] - 2023年末母公司未分配利润91,386,154.97元[1][3] - 2023年末母公司资本公积93,304,359.99元[1][3] 权益分派 - 总股本117,401,587股，扣除回购专户后115,571,137股为基数[2][4] - 每10股派现1.5元，预计派现17,335,670.55元[2][4] - 每10股转增2股，转增股数更正后23,114,227股[2][4] 决策流程 - 独立董事发表意见，可征集意见提分红提案[6] - 董事会审议方案须经全体董事及独立董事过半数同意[3][6] 公告信息 - 2024年6月4日发布2023年年度权益分派预案更正公告[6]

证券代码：836826 证券简称：盖世食品 公告编号：2024-055 盖世食品股份有限公司 2023 年年度权益分派预案公告（更正后） 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 根据《中华人民共和国公司法》、《盖世食品股份有限公司章程》等相关规定， 盖世食品股份有限公司（以下简称"公司"）为积极履行回报股东义务，与全体 股东分享公司经营收益，在统筹考虑战略发展目标及流动资金需求，保证公司健 康、稳定、持续发展的前提下，公司拟实施 2023 年年度权益分派。 一、权益分派预案情况 根据公司 2024 年 4 月 19 日披露的 2023 年年度报告（财务报告已经审计）， 截至 2023 年 12 月 31 日，上市公司合并报表归属于母公司的未分配利润为 94,983,053.58 元，母公司未分配利润为 91,386,154.97 元。母公司资本公积为 93,304,359.99 元（其中股票发行溢价形成的资本公积为 92,711,415.16 元，其他 资本公积为 592,944.83 元）。 ...

盖世食品股份有限公司 证券代码：836826 证券简称：盖世食品 公告编号：2024-056 2023 年年度权益分派实施公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 盖世食品股份有限公司 2023 年年度权益分派方案已获 2024 年 5 月 9 日召开 的股东大会审议通过，本次实施分配方案距离股东大会审议通过的时间未超过两 个月。 现将权益分派事宜公告如下： 本次权益分派基准日合并报表归属于母公司的未分配利润为 94,983,053.58 元，母公司未分配利润为 91,386,154.97 元，母公司资本公积为 93,304,359.99 元 （其中股票发行溢价形成的资本公积为 92,711,415.16 元，其他资本公积为 592,944.83 元 ）。 本次 权 益分 派共 计 转增 23,114,227 股 ，派 发 现金 红 利 17,335,670.55 元。 一、权益分派方案 1、本公司 2023 年年度权益分派方案为： （3）对于合格境外投资者之外的其他机构投资者和法人股东，本 ...

证券代码：836826 证券简称：盖世食品 公告编号：2024-054 盖世食品股份有限公司 2023 年年度权益分派预案公告的更正公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及 连带法律责任。 盖世食品股份有限公司(以下简称"公司") 于2024年4月19日在北京证券交易 所官方信息披露平台（www.bse.cn）发布《2023年年度权益分派预案公告》（公 告编号：2024-033），经公司事后核查，对部分内容进行更正，现更正如下: 更正前： 一、 权益分派预案情况 根据公司2024年4月19日披露的2023年年度报告（财务报告已经审计）， 截至2023年12月31日，上市公司合并报表归属于母公司的未分配利润为 34,871,499.96元，母公司未分配利润为91,386,154.97元。母公司资本公积为 93,304,359.99元（其中股票发行溢价形成的资本公积为92,711,215.16元，其 他资本公积为593,144.83元）。 公司本次权益分派预案如下：公司目前总股本为117,401,587股，根据 ...

股东大会情况 - 出席和授权出席股东11人，持股67,686,815股，占比57.6541%[4] - 网络投票股东1人，持股204,939股，占比0.1746%[5] 议案表决情况 - 《2023年年度报告及其摘要》等多议案同意股数占比高[5][11][13][15] - 《2024年度薪酬方案》非关联股东同意占比82.59%[14] 权益分派 - 以115,571,137股为基础，每10股派1.5元（含税）转增2股[10][11] 融资计划 - 公司计划简易程序发股融资不超1亿元且不超净资产20%[14]

会议安排 - 2024年4月17日决议召集2023年年度股东大会[6] - 2024年4月19日通知股东并公告会议决议和召开通知[6] - 现场会议于2024年5月9日14时召开，网络投票时间为2024年5月8 - 9日[7] 参会情况 - 出席现场会议股东及代理人11人，持股67,686,815股，占总股本57.6541%[11] - 网络有效投票股东1人，持股204,939股，占总股本0.1746%[11] - 出席中小股东及代理人5人，持股1,177,444股，占总股本1.0029%[11] - 出席股东及代理人共12人，持股67,891,754股，占总股本57.8262%[12] 议案表决 - 《关于2023年年度报告及其摘要的议案》同意票占100%[18] - 《关于2023年年度董事会工作报告的议案》同意票占99.6981%[20] - 《关于2023年年度监事会工作报告的议案》同意票占99.6981%[21] - 《关于2023年年度财务决算报告的议案》同意票占99.6981%[22] - 《关于2023年年度权益分派预案的议案》同意票占100%[23] - 《关于拟续聘会计师事务所的议案》同意票占99.6981%[24] - 《关于2024年度董事等薪酬方案的议案》同意票占82.5946%[26] - 《关于授权董事会发行股票的议案》获三分之二以上同意通过[28]

上海兰迪(大连)律师事务所 2023 年年度股东大会的 法律意见书 关于盖世食品股份有限公司 大连市沙河口区体坛路 22 号诺德大厦 18 层（116021 ) 18th Floor Nord Building, No.22 Titan Road, Shahekou District, Dalian, China 电话:(86-411) 8285 6800 网址：www.landinglawyer.com SHANGHAI LANDING LAW OFFICES 上海|济南|长沙|乌鲁木齐|兰州|合肥|北京|福州|温州|郑州|南宁|杭州|昆明|大连… 印度|孟加拉|马尼亚|美国|印尼|尼泊尔|尼日利亚|越南|菲律宾|新加坡|日本|泰国… - - - - - - . LANDING 关于盖世食品股份有限公司 2023 年年度股东大会的 法律意见书 致:盖世食品股份有限公司 上海兰迪(大连)律师事务所(以下简称"本所")接受盖世食品股份有限公司 (以下简称"公司")委托,指派李铮律师和廉润达律师(以下简称"本所律师")出席 了公司 2023年年度股东大会(以下简称"本次股东大会"),就本次股东大会相关事项的 合法 ...