市场表现 - 中证半导体材料设备主题指数下跌0.15%，成分股芯源微领涨3.16%，金海通上涨1.58%，北方华创上涨0.73%，安集科技领跌3.02%，晶瑞电材下跌1.60%，雅克科技下跌1.24% [1] - 半导体材料ETF下跌0.18%，最新报价1.11元，近2周累计上涨2.20% [1] - 半导体材料ETF最新规模达3.78亿元，创近3月新高，最新份额达3.40亿份，创近3月新高 [1] - 半导体材料ETF最新资金净流入4444.01万元，近5个交易日内有3日资金净流入，合计"吸金"5322.82万元，日均净流入达1064.57万元 [1] 政策与资本支持 - 深圳出台《深圳市关于促进半导体与集成电路产业高质量发展的若干措施》，设立总规模50亿元的"赛米产业私募基金"，推动半导体产业链全链条优化提质 [2] - 《若干措施》提出10条具体支持举措，"加速化合物半导体成熟"被单独列为重点任务，聚焦氮化镓（GaN）、碳化硅（SiC）等第三代半导体材料的研发与产业化 [2] 行业需求与趋势 - 半导体下游需求中TWS耳机、可穿戴腕式设备、AI服务器、新能源车需求复苏较好，2025年受益于国补政策，整体需求逐步向好 [2] - 全球智能手机、PC、平板等电子产品出货量同比回升，新能源汽车销量保持高速增长，带动功率、模拟、MCU等半导体需求 [2] - 半导体国产化进程有望在外部政策压力下进一步加速 [2] 行业动态 - 半导体行业正迎来并购重组新一轮热潮，证监会公布实施修订后的《上市公司重大资产重组管理办法》，国内半导体企业或将通过资源共享、优势互补，加速攻克关键核心技术 [3] - 半导体材料ETF紧密跟踪中证半导体材料设备主题指数，选取40只业务涉及半导体材料和半导体设备等领域的上市公司证券作为指数样本 [3]

市场表现 - 中证半导体材料设备主题指数上涨1 06% 成分股雅克科技上涨4 11% 至纯科技上涨3 76% 晶瑞电材上涨3 00% 江丰电子和晶升股份等个股跟涨 [1] - 半导体材料ETF（562590）上涨1 27% 最新价报1 11元 [1] - 半导体材料ETF盘中换手16 34% 成交5437 41万元 近1年日均成交1732 44万元 排名可比基金前2 [1] 行业观点 - 中美关系变量不改变半导体制造自主可控的底层逻辑 半导体设备国产化率仍有提升空间 建议关注半导体设备板块 [1] - 国内半导体产业链有望通过横向品类扩张和纵向技术互补的双轨整合 加速行业集中度提升与全产业链竞争力重构 龙头企业有望凭借资金规模优势和产业链主导权实现强者恒强 [1] 指数与ETF - 中证半导体材料设备主题指数精选40只业务深度覆盖半导体材料与半导体设备领域的上市公司证券作为样本 [2] - 指数成分股包括在刻蚀设备领域实现技术突破的北方华创和中微公司 以及在硅片和电子化学品等关键材料环节打破海外垄断的沪硅产业和南大光电等龙头企业 [2] - 半导体材料ETF（562590）场外联接包括华夏中证半导体材料设备主题ETF发起式联接A（020356）和联接C（020357） [2]