业绩表现 - 公司上半年收入同比增长超过37% [1] - 公司上半年净利润同比增长超过215% [1] - 业绩表现优于预期 主要因《仙境传说RO：初心服》流水及净利润率水平超预期 [1] - TapTap收入及利润率表现好于预期 [1] 盈利预测调整 - 中金上调公司今年归母净利润预期66%至16.5亿元 [1] - 中金上调公司明年归母净利润预期81%至19.5亿元 [1] - 当前股价对应今年预测市盈率15倍 [1] - 当前股价对应明年预测市盈率13倍 [1] 产品管线 - 游戏利润盘坚实 下半年关注《伊瑟》9月25日上线 [1] - 《小镇》海外市场表现值得关注 [1] - 2026年核心产品《RO2》将进行首测 [1] 评级与估值 - 中金维持"跑赢行业"评级 [1] - 目标价上调49%至82.5港元 [1]