中国汽车市场整体表现 - 9月全国乘用车零售224.1万辆，同比增长6.3%，环比增长11.0% [1] - 今年以来累计零售1700.5万辆，同比增长9.2% [1] 新能源汽车市场渗透率 - 9月国内新能源汽车零售渗透率升至57.8%，意味着每卖出2辆汽车就有超过1辆是新能源汽车 [2] - 自3月以来，市场渗透率已连续7个月超过50% [2] 新能源车险保费现状 - 一辆成交价不足15万元的新能源车，首年保费可达6500元 [8] - 在25万元价格区间，新能源车与燃油车年度保费均处于6000-7000元区间，但新能源车是在免缴车船税的前提下才与燃油车险费用持平 [9][10] 新能源车险高保费成因 - 新能源车出险率比燃油车高出10-15个百分点，家庭用车车损险中新能源车出险率为30%，燃油车为19% [12] - 新能源车维修成本显著高于燃油车，与“三电”系统成本高、维修技术复杂、专业技术人员不足等因素相关 [13] - 保险公司定价核心考量是“车辆维修成本”即零整比，而非单一的“车辆价格” [14] - 新能源车采用一体化压铸车身和昂贵传感器，轻微事故维修费用动辄数万元，且维修高度依赖品牌官方授权中心 [15] 新能源车险定价复杂性 - 部分车主在未出险情况下保费仍上涨，有车主保费上涨1000多元，有车主次年保费达10000多元 [17][18] - 保险公司会根据所有同款车型的理赔数据定期重新校准该车型的“风险系数”，个人良好记录无法完全抵消车型系数上涨影响 [19] - 车主所在城市或区域的整体交通事故率、自然灾害索赔案件增加也会导致保费系数上调 [19] - 不同保险公司因风险偏好和风险评估模型不同，报价差距悬殊，可从5800元至11300元 [21] 保险行业承保表现 - 2024年保险行业承保新能源汽车3105万辆，保费收入1409亿元，承保亏损57亿元 [23] - 2023年保险行业承保新能源汽车亏损67亿元，呈现连续亏损 [24] 行业政策与公司举措 - 2025年1月国家金融监督管理总局等四部门联合发布《关于深化改革加强监管促进新能源车险高质量发展的指导意见》 [25] - 中国平安聚焦新能源风险减量服务，协同车企优化车型设计，通过好车主平台提升经营能力 [28] - 中国太保通过与主机厂合作降低赔付成本，利用数据做好风险控制和精准定价 [29] - 众安保险对接新能源车企大数据实现“千人千面”精准定价，与品牌授权综修厂合作降低维修单车均价 [30] 头部险企业绩改善 - 2025年上半年中国人保、中国平安、中国太保3家头部险企合计实现原保险保费收入6079亿元 [32] - 中国人保机动车辆险保险服务收入1502.76亿元，同比增长3.5%，综合成本率为94.2%，同比下降2.2%，新能源车险份额达34.2% [33] - 中国太保新能源车险保费收入105.96亿元，占车险保费比重由14.1%升至19.8%，服务车辆超536万 [34] - 中国平安承保新能源车575万辆，同比增长49.3%，新能源车险原保险保费收入217亿元，同比增长46.2%，并实现当期承保盈利 [34]