人员情况 - 截至2023年6月30日，公司总员工数为104人，其中全职员工102人，65人专注于游戏开发[101] 成本削减与重组情况 - 2022年重组计划预计到2023年底消除约20%的全球间接成本，实现约400万美元的年度成本削减，截至2022年底已实现250万美元，截至2023年6月30日，年度节省增加到490万美元，累计产生约130万美元的重组成本[104] 业务线收入占比情况 - 2023年和2022年上半年，NASCAR系列游戏收入分别占公司总收入的67.5%和61.1%[109] - 2023年和2022年上半年，游戏机和PC游戏销售收入中，通过数字渠道的收入分别约占84.2%和67.0%[111] 电竞活动数据 - 2023年第二季度末的三个月里，公司专业电竞活动累计视频观看量约880万次，观看时长约2700万分钟[113] 游戏发布计划 - 公司近期将即将推出的INDYCAR游戏发布时间从2023年调整到2024年，预计即将推出的勒芒终极游戏将于2023年12月发布[106] - 2023年第二季度，公司决定无限期搁置未来NASCAR游戏的发布，并评估其他授权下推出新游戏的能力[107] 授权出售情况 - 公司目前正与第三方讨论出售NASCAR授权的可能性，但无法保证交易能完成[100] 业务部门划分 - 公司将业务划分为游戏开发与发行和电竞活动组织与促进两个可报告运营部门[102] 业务拓展情况 - 公司自2019年开始从电竞活动中获得赞助收入，2022年初开始提供赛车模拟器软件开发服务[115] 三个月财务数据对比 - 2023年和2022年三个月的合并收入分别为170万美元和200万美元，减少30万美元，降幅13.4%，其中游戏业务收入减少20万美元，降幅10.4%，电竞业务收入减少10万美元，降幅约100%[123][124][126] - 2023年和2022年三个月的合并收入成本均为90万美元，游戏业务成本增加约5万美元，增幅5.4%，电竞业务成本减少4万美元，降幅97.6%[127][128][129] - 2023年和2022年三个月的合并毛利润分别为90万美元和120万美元，减少30万美元，降幅24.3%，毛利率从57.4%降至50.2%[130][131] - 2023年和2022年三个月的销售和营销费用分别为40万美元和150万美元，减少110万美元，降幅71.8%；开发费用分别为180万美元和270万美元，减少90万美元，降幅33.3%；一般和行政费用分别为320万美元和330万美元，减少20万美元，降幅5.8%；无形资产减值分别为400万美元和15万美元，增加386万美元，增幅2586.8%；折旧和摊销费用分别为10万美元和12万美元，减少1万美元，降幅10.9%；总运营费用分别为950万美元和780万美元，增加160万美元，增幅21.0%[134][135][136][137][138][139] - 2023年和2022年的利息费用均为20万美元，无显著变化[140] - 2023年其他收入净额为70万美元，2022年其他费用净额为60万美元，改善130万美元[141] - 2023年其他综合损失为20万美元，2022年其他综合收入为10万美元，变化30万美元[142] - 2023年非控股权益净损失为3万美元，2022年为8万美元，减少5万美元[143] 六个月财务数据对比 - 2023年和2022年六个月的合并收入分别为350万美元和530万美元，减少190万美元，降幅34.9%，其中游戏业务收入减少170万美元，降幅35.1%，电竞业务收入减少10万美元，降幅32.6%[145][146][148] - 2023年和2022年六个月的合并收入成本分别为210万美元和290万美元，减少80万美元，降幅26.3%，其中游戏业务成本减少48万美元，降幅21.8%，电竞业务成本减少27万美元，降幅41.9%[149] - 游戏业务收入成本在2023年和2022年分别占总成本的82.3%和77.5%，较上期减少0.5百万美元，降幅21.8%[150] - 电竞业务收入成本在2023年和2022年分别占总成本的17.7%和22.5%，较上期减少0.3百万美元，降幅41.9%[151] - 2023年和2022年综合毛利润分别为1.4百万美元和2.5百万美元，较上期减少1.1百万美元，降幅45.0%[153] - 2023年和2022年总运营费用分别为15.4百万美元和24.7百万美元，较上期减少9.4百万美元，降幅37.9%[156] - 2023年和2022年销售和营销费用分别为1.1百万美元和3.2百万美元，较上期减少2.2百万美元，降幅67.4%[156] - 2023年和2022年开发费用分别为4.2百万美元和5.1百万美元，较上期减少0.9百万美元，降幅17.7%[157] - 2023年和2022年其他收入净额分别为1.0百万美元和 - 0.8百万美元，较上期改善1.8百万美元[164] - 2023年和2022年其他综合损失分别为0.3百万美元和综合收入0.01百万美元，较上期变化0.3百万美元[166] 财务关键指标 - 截至2023年6月30日，公司净亏损约13.5百万美元，经营活动现金流为负约8.9百万美元，累计亏损87.3百万美元[171] 股权发售情况 - 公司与销售代理签订股权分配协议，可发售最高10百万美元A类普通股，截至2023年6月30日，ATM计划下有2.9百万美元可用于未来销售[174] - 2022年12月与Alumni Capital签订协议，可售最多200万美元A类普通股，截至2023年6月30日剩余额度约130万美元[188] - 2023年2月三次注册直接发行A类普通股，市值分别约390万、340万和400万美元，支付Wainwright交易费均为7%[189][190][191] - 2023年3月与销售代理签订协议，可发行最多1000万美元A类普通股，销售代理佣金3%[192] - 截至2023年6月30日，公司ATM计划有290万美元可用于未来销售[193] 现金流量情况 - 2023年和2022年上半年经营活动净现金使用量分别为890万美元和1200万美元，主要因净亏损及运营资产负债变化[182] - 2023年和2022年上半年投资活动净现金使用量分别为2万美元和20万美元，归因于购置财产和设备[183] - 2023年上半年融资活动提供净现金1020万美元，2022年上半年使用净现金100万美元[184] 信贷额度情况 - 公司与大股东的1200万美元信贷额度年利率10%，截至2023年6月30日余额为0[185][186] 战略决策 - 公司决定探索战略替代方案，如出售或授权部分资产，包括NASCAR许可证[175] - 公司重新评估产品路线图，未来NASCAR游戏发布无限期搁置[176] 其他情况 - 公司报告的重大现金需求无重大变化[195] - 报告期内及目前公司无与促进表外安排等目的相关的组织或金融伙伴关系[196] - 公司关键会计政策和估计无重大变化[197] - 作为新兴成长公司，公司选择使用JOBS法案的延长过渡期，直至不再被视为新兴成长公司[198] - 关于市场风险的定量和定性披露不适用[199]

财务数据和关键指标变化 - 2023年第一季度收入为170万美元，较上一年同期减少160万美元，降幅48% [44] - 2023年第一季度电竞业务收入为30万美元，与2022年第一季度的40万美元基本持平 [29] - 2023年第一季度净亏损为530万美元，相比2022年第一季度的1600万美元，改善了1070万美元 [29] - 截至2023年3月31日，公司现金及现金等价物为580万美元，较2022年12月31日增加480万美元，主要得益于2023年2月完成的三次定向增发 [32] - 截至2023年4月30日，公司现金及现金等价物减少90万美元至490万美元，公司认为该金额不足以支持2023年剩余时间的运营 [33] - 2023年第一季度调整后息税折旧摊销前亏损为430万美元，而2022年同期为560万美元 [47] - 2023年第一季度每股收益为 - 2.33美元，2022年第一季度为 - 12.97美元 [47] - 2023年第一季度运营活动净现金使用量约为570万美元，平均每月净现金消耗为190万美元，较2022年全年平均每月160万美元的现金流增加30万美元 [48] 各条业务线数据和关键指标变化 - 游戏业务收入减少150万美元，主要原因是现有产品组合数字销售的价格和销量稳定，且2022年只有一款主要主机游戏发布，而2021年有两款，这对实体零售销售产生了负面影响 [44] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 关闭佛罗里达州奥兰多和佐治亚州的两家微型工作室，以更有效地规划和管理开发资源 [15] - 部署资源优化NASCAR Heat系列游戏，使其更接近赛季同步，并计划维护现有系列游戏，同时推进未来NASCAR游戏的开发 [24] - 开发INDYCAR游戏，有望成为最高水平的单座赛车游戏，并收集消费者反馈，为更广泛的发布做准备 [25] - 推出勒芒系列游戏，利用rFactor 2模拟游戏的优质组件，引入团队竞赛概念，推动赛车游戏的团队合作元素发展 [40] - 开发游戏平台，提升现有租赁业务的能力和稳定性，为开发更多游戏提供技术支持 [39] - 整合公司内部资源，如Traxion.GG媒体平台、竞赛系统、游戏授权等，以提高整体娱乐体验的货币化效率 [52] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司目前面临流动性挑战，需要通过额外的债务和/或股权融资以及持续的成本控制措施来补充可用资金 [33] - 未来12 - 18个月是公司的关键时期，管理层将专注于推进项目，确保项目成功 [43] - 尽管面临挑战，但管理层相信通过提供优质产品和服务，能够赢回客户，实现公司的发展目标 [27] 其他重要信息 - 公司已采取措施补救财务报告内部控制的重大缺陷，截至2023年3月31日，三个已确定的重大缺陷中的两个已得到补救 [30][46] - 根据2022年重组计划，截至2023年第一季度末，公司已将间接费用降低约390万美元（年化） [45] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 如何提高现有游戏组合的货币化能力 - 公司管理层认为应将公司内部与核心受众相关的资源整合起来，如Traxion.GG媒体平台、竞赛系统、游戏授权等，以提高整体娱乐体验的货币化效率，未来几周可能会有更明确的方案 [35][52] 问题2: 4月现金消耗下降的原因及预计何时筹集额外资金 - 第一季度现金消耗较高是因为弥补了之前积累的应付款项，4月现金消耗下降是因为完成了这些支付，并开始体现2022年重组计划的效益 公司将继续探索股权和债务融资机会，目前除了第一季度末设立的ATM融资工具和第四季度末的现有股权信贷额度外，暂无其他增量消息 [37][38][55] 问题3: 游戏发布时间表是否有变化 - 目前游戏发布时间表没有变化，管理层的任务是确保项目成功，合理利用时间交付优质产品，会深入参与开发过程，协调各部门工作 [56][63] 问题4: 第二季度现金消耗下降是否反映了关闭微型办公室的影响，以及这些节省的规模有多大，公司游戏开发业务整合到了哪些办公室 - 关闭微型办公室对近期现金消耗影响不大，短期内还会有遣散费等成本 公司将开发业务集中在欧洲和澳大利亚，欧洲以英国银石的办公室为中心，利用当地丰富的人才资源；澳大利亚的业务集中在墨尔本，特别是围绕IndyCar游戏的开发，该团队源于收购的KartKraft团队 [66][67][68] 问题5: 公司是否仍有与Motorsport Networks的信贷额度 - 信贷额度仍然存在，但公司对能否从该额度获得资金存在重大疑虑，因此在考虑流动性时未将其纳入 [69]

业务运营 - 2023年第一季度创建超490个内容片段，吸引超260万次页面浏览量[4] - 2023年1月14 - 15日举办勒芒虚拟系列赛总决赛24小时勒芒虚拟赛，累计约880万次视频观看和2700万分钟观看时长[45] - 2023年2月发布rFactor 2季度更新和DLC，包括新车辆本田思域Type R等内容[44] 财务状况 - 2023年第一季度收入170万美元，净亏损530万美元，调整后EBITDA亏损430万美元[30][31][42] - 2023年2月通过3次注册直接发行筹集约1130万美元总收益[6] - 截至2023年3月31日和4月30日，公司手头可用现金分别约为580万美元和490万美元[17] 公司举措 - 2022年宣布重组计划，预计到2023年底实现约400万美元的年化成本削减，截至2023年3月31日已实现约390万美元的年化节省[10] - 2023年1月30日公司恢复符合纳斯达克上市规则[14] - 与大股东Motorsport Network完成债务换股权交易，取消1200万美元信贷额度下的未偿债务[34] 风险提示 - 前瞻性陈述存在重大风险和不确定性，可能导致实际结果与预期有重大差异[12][40]

人员情况 - 截至2023年3月31日，公司总员工数为128人，其中全职员工127人，90人专注于游戏开发[96] 重组计划成本削减情况 - 2022年重组计划预计到2023年底消除约20%的全球间接成本，实现约400万美元的年度成本削减，2022年底已实现250万美元，截至2023年3月31日，年度节省增加到390万美元，已产生约20万美元的重组成本[99] 各产品收入占比变化 - 2023年和2022年第一季度，NASCAR系列产品收入分别占总收入的57%和69%[101] - 2023年和2022年第一季度，通过单一分销合作伙伴销售实体光盘产品的收入分别占总收入的0%和15%[102] - 2023年和2022年第一季度，视频游戏主机实体光盘产品销售分别占总收入的0%和15%[103] - 2023年和2022年第一季度，通过Steam销售微软Windows产品的收入分别占总收入的28%和17%，移动平台产品销售分别占总收入的6%和3%[104] - 2023年和2022年第一季度，游戏机和PC视频游戏销售收入通过数字渠道的比例分别约为92%和65%[105] 电竞活动数据 - 2023年第一季度，公司电竞活动累计视频观看量约880万次，观看时长约2700万分钟[107] 业务线收入变化 - 2023年和2022年第一季度，游戏业务收入分别为143.9217万美元和295.8388万美元，下降51.4%；电竞业务收入分别为29.0138万美元和36.3401万美元，下降20.2%[117] - 2023年和2022年第一季度，公司合并收入分别为172.9355万美元和332.1789万美元，减少159.2434万美元，降幅47.9%[117] - 游戏业务收入在2023年和2022年分别占总收入的83.2%和89.1%，较上期减少150万美元，降幅51.4%[118] - 电竞业务收入在2023年和2022年分别占总收入的16.8%和10.9%，较上期减少10万美元，降幅20.2%[119] 综合收入成本变化 - 2023年和2022年综合收入成本分别为120万美元和200万美元，较上期减少80万美元，降幅38.0%[120] 综合毛利润变化 - 2023年和2022年综合毛利润分别为50万美元和130万美元，较上期减少80万美元，降幅63.3%；毛利率分别为27.8%和39.4%[123] 总运营费用变化 - 2023年和2022年总运营费用分别为590万美元和1690万美元，较上期减少1100万美元，降幅65.2%[126] 减值情况 - 2023年和2022年商誉减值分别为0和480万美元，无形资产减值分别为0和450万美元（其中无限期无形资产减值320万美元，有限期无形资产减值130万美元）[129][130][131] 利息费用及其他收入净额变化 - 2023年和2022年利息费用均为20万美元，其他收入净额分别为40万美元和 - 20万美元，较上期增加60万美元[133][134] 其他综合损失变化 - 2023年和2022年其他综合损失分别为1万美元和2万美元，较上期改善1万美元[136] 非控股权益损失变化 - 2023年非控股权益损失为20万美元，较2022年的80万美元减少60万美元，降幅81%[137] 现金及现金流情况 - 截至2023年3月31日，公司现金及现金等价物为580万美元，4月30日降至490万美元；预计短期内经营现金流为负，现有资金不足以支持2023年剩余时间运营[141] - 2023年和2022年第一季度经营活动净现金使用量分别为570万美元和560万美元[152] - 2023年和2022年第一季度投资活动净现金使用量分别为2万美元和10万美元[153] - 2023年和2022年第一季度融资活动净现金提供量分别为1070万美元和10万美元[154] 信贷及股权交易情况 - 2020年4月1日公司与大股东签订1200万美元信贷协议，年利率10% [155] - 2022年9月8日公司获大股东约300万美元现金预支用于一般用途和营运资金[156] - 2023年1月30日和2月1日公司与大股东债务换股权，取消1200万美元信贷协议欠款[157] - 2022年12月9日公司与Alumni Capital签订股票购买协议，最高可售200万美元股票，可增至1000万美元[159] - 2023年第一季度公司向Alumni Capital发行175,167股A类普通股，市值约65万美元，剩余承诺金额约130万美元[159] - 2023年2月公司三次注册直接发行A类普通股，市值分别约390万、340万和400万美元，均支付7%现金交易费等费用[160][161][162] 资本资产购置承诺情况 - 截至2023年3月31日公司无重大资本资产购置承诺[163] 表外安排关系情况 - 公司在报告期内及目前没有与为实现表外安排或其他合同规定的狭窄或有限目的而设立的组织或金融伙伴建立关系[165] 关键会计政策和估计情况 - 公司2022年Form 10 - K中“管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析”第二部分第7项“流动性和资本资源—关键会计政策和估计”中披露的关键会计政策和估计项目无重大变化[166] 会计准则采用情况 - 作为“新兴成长型公司”，公司根据《JOBS法案》选择使用延长过渡期，推迟采用适用于上市公司的新的或修订的会计准则，直至不再被视为新兴成长型公司[167] 市场风险披露情况 - 关于市场风险的定量和定性披露不适用[168]

财务表现 - 2022年Q4营收380万美元，净亏损480万美元，调整后EBITDA亏损350万美元[3] - 2022年全年营收1032.46万美元，净亏损3684.05万美元，调整后EBITDA亏损2115.48万美元[15][19] 业务进展 - 2022年11月7日发布rFactor 2 Q4更新及内容，10月14日发布Nintendo Switch版《NASCAR Rivals》，10月6日发布《NASCAR 21: Ignition》2022赛季扩展更新[3] - 完成2022 - 23勒芒虚拟系列赛5轮中的前4轮[3] - 2022年Q4创作超500个内容，吸引超240万页面浏览量、超210万视频观看量和4500万社交曝光量[8] 技术平台 - 截至2022年12月31日，全球开发团队有111人（91名全职+20名承包商）[9] - 结合KartKraft和rFactor 2的先进技术，为虚幻引擎优化赛车游戏引擎[9] 流动性与成本 - 截至2022年12月31日和2023年3月22日，公司可用现金分别约为100万美元和650万美元[21] - 公司认为现有资金不足以支撑2023年剩余时间运营，正评估新资金来源[22] - 2022年12月宣布重组计划，预计到2023年底实现约400万美元年化成本削减，截至2022年12月31日已实现约250万美元年化节省[26]

游戏发布计划 - 公司预计2023和2024年发布NASCAR、INDYCAR、英国房车锦标赛和勒芒游戏[6] - 公司预计在2023年和2024年发布NASCAR、INDYCAR、英国房车锦标赛和勒芒等游戏[6] 电竞业务潜力与收入模式 - 公司认为按目前电竞观众增长模式，电竞业务有潜力通过出售媒体版权、商品销售和体育博彩增加收入[6] - 公司电竞业务收入来自赛事和比赛的赞助、广告和媒体权，未来有望通过进一步出售媒体权、商品销售和体育博彩增加收入[36] 财务资金状况 - 基于2022年12月31日的现金及现金等价物和平均现金消耗，公司认为2023年剩余时间手头现金不足以支持运营，需额外资金[7] - 公司基于2022年12月31日的现金及现金等价物和平均现金消耗，认为手头现金不足以支持2023年剩余时间的运营，需要额外资金[7] - 公司需额外资本满足财务义务，1200万美元信贷额度的借款能力限制或影响运营融资[12] - 公司认为Motorsport Network可能无法满足其在1200万美元信贷额度下的未来借款请求[7] 重组计划财务影响 - 公司预计2022年重组计划将消除约20%的全球间接费用[7] - 公司预计2022年重组计划到2023年底实现约400万美元的年度成本削减[7] - 公司预计2022年重组计划的总成本将在0.1 - 0.3百万美元的先前估计范围内[7] - 公司预计2022年重组计划将消除约20%的全球间接费用[7] - 公司预计2022年重组计划到2023年底将实现约400万美元的年度成本削减[7] - 公司预计2022年重组计划的总成本将在10万美元至30万美元的先前估计范围内[8] 未来收入预期 - 公司预计未来收入来源将更多样化，来自多款游戏和不同系列[7] - 公司预计继续从向少数分销合作伙伴销售产品中获得可观收入[7] 公司亏损情况 - 公司预计未来仍会因持续产生大量费用而亏损[7] - 公司自成立以来亏损严重，预计未来仍将亏损，财务状况对持续经营能力存疑[12] - 公司自成立以来已遭受重大损失，预计在可预见的未来将继续亏损，财务状况令人对其持续经营能力产生重大怀疑[12] Traxion业务数据 - 2022年Traxion发布超2000篇文章，吸引近1000万次页面浏览量[24] - 2022年Traxion发布超2000篇文章，吸引近1000万次页面浏览量[24] 公司收购与权益变更 - 2018年公司收购704Games并将NASCAR许可证延长10年至2029年12月31日[25] - 2021年1月公司将与ACO合资企业的所有权权益从45%提高到51%，获得24小时勒芒耐力赛和WEC的10年独家游戏开发和发行权[25] - 2021年公司新增KartKraft卡丁车模拟游戏和rFactor 2真实赛车模拟游戏到产品组合，并于2022年1月在Steam平台全面发布KartKraft[26] - 2018年公司收购704Games并将NASCAR许可证延长10年至2029年12月31日[25] - 2021年1月公司在与ACO的合资企业中持股比例从45%增至51%，获得24小时勒芒耐力赛和WEC的独家视频游戏开发和发行权10年[25] - 2021年公司新增KartKraft卡丁车模拟游戏和rFactor 2真实赛车模拟游戏到产品组合，并于2022年1月在Steam平台全面发布KartKraft[26] - 2021年1月8日，公司由有限责任公司转变为特拉华州公司，原唯一成员持有的100%会员权益转换为700,000股A类普通股和700,000股B类普通股[53] - 2021年1月8日，公司由有限责任公司转变为特拉华州公司，名称变更为Motorsport Games Inc.，原成员持有的100%会员权益转换为700,000股A类普通股和700,000股B类普通股[53] - 公司于2021年4月收购了Studio397，该公司是行业领先的rFactor 2赛车模拟平台的开发商[45] - 公司开发和生产游戏采用内部团队与外部资源结合的模式，2021年4月收购Studio397[45] 电竞业务赛事情况 - 2022年是电竞业务成功的一年，举办多项赛事，2021年也组织了多个电竞比赛[32] 推广协议情况 - 公司与Motorsport Network的推广协议在其持有公司至少20%投票权时有效，到期有望合理续约[35] - 2018年8月公司与Motorsport Network达成推广协议，该协议在Motorsport Network持有公司至少20%投票权时有效[34][35] 第三方产品开发服务 - 2022年公司首次为第三方提供产品开发服务，包括对开发软件的持续支持和维护[36] - 公司自2022年开始首次向第三方提供产品开发服务，包括对已开发软件的持续支持和维护[36] 销售与客户数据 - 2022年和2021年，公司通过单一分销合作伙伴销售的实体磁盘产品分别占总收入的约9%和28%[38] - 2022年和2021年，三家客户分别占公司合并收入的约61%和四家客户占83%[39] - 2022年和2021年，四家客户和两家客户分别占公司应收账款的约90%和70%[39] - 2022年和2021年，公司通过单一分销合作伙伴销售的实体磁盘产品分别占总收入的约9%和28%[38] - 2022年和2021年，三家客户分别占公司合并收入的约61%和四家客户占83%[39] - 2022年和2021年，四家客户和两家客户分别占公司应收账款的约90%和70%[39] 许可协议情况 - 公司与NASCAR的当前许可协议于2029年12月31日到期，2028年3月1日起双方将进行至少90天的独家续约谈判[41] - 公司为24小时勒芒赛和WEC视频游戏产品开发承诺出资最高800万欧元（截至2022年12月31日约合853万美元）[41] - 公司与BARC的BTCC许可协议需支付两笔各10万美元的初始费用，协议有效期至2026年12月31日[42] - 公司与INDYCAR的许可协议，2021 - 2022年支付年度开发费，之后按产品销售一定比例支付特许权使用费[43] - 公司与Epic Games的授权协议中，产品的五年积极开发期至2025年8月11日结束[44] - 公司与NASCAR的当前许可协议于2029年12月31日到期，2028年3月1日起双方将进行至少90天的独家续约谈判[41] - 公司在2021年1月将勒芒电竞系列合资企业的所有权从45%增至51%，获得24小时勒芒赛和WEC的独家视频游戏开发和发行权，需为游戏开发最多资助800万欧元（约853万美元）[41] - 公司与BARC的BTCC许可协议有效期至2026年12月31日，需支付两期各10万美元的初始费用[42] - 公司与INDYCAR的许可协议，2021 - 2022年支付年度开发费，之后按产品销售一定比例支付特许权使用费[43] - 公司与Epic Games的许可协议，可使用虚幻引擎4开发下一代游戏，有效期至协议规定终止，主动开发期至2025年8月11日[44] - 公司与索尼、微软、任天堂达成协议，可在其主机上开发和发行软件产品，主机制造商按批发价或特许权使用百分比支付收入[44] 员工情况 - 截至2022年12月31日，公司员工总数为134人，其中133人为全职员工，包括91名开发人员[49] - 公司2022年12月31日员工总数为134人，其中133人为全职员工，包括91名开发人员[49] 公司股权情况 - 2022年11月，公司对A类普通股和B类普通股进行1比10的反向拆分[53] - 2022年11月，公司对A类普通股和B类普通股进行1比10的反向拆分，基于股权的奖励股份相应减少，每股行使价格相应增加[53] - A类普通股每股有1票投票权，B类普通股每股有10票投票权，Motorsport Network是B类普通股唯一持有者[53] 业务季节性特征 - 公司业务因季节性游戏更新呈现高度季节性，新产品发布和NASCAR赛季开始时销量最强，第四季度因假期需求游戏需求更高[48] - 公司业务受季节性影响，新游戏发布和NASCAR赛季开始时销量强劲，第四季度因假日需求游戏需求较高[48] 业务人才需求 - 公司业务依赖于吸引和留住合适的团队，为此在招聘和保留人才方面投入巨大[49] 业务法规风险 - 公司业务受各种联邦、州和国际法律法规的约束，这些法规的变化可能增加合规成本和监管审查[50] 业务知识产权情况 - 公司业务基于知识产权的创造、获取、使用和保护，部分知识产权通过许可获得[51] 业务受众拓展计划 - 公司计划通过传统营销和销售渠道扩大受众群体，包括Facebook、Twitter、Twitch、YouTube等在线社交网络[6] 业务电子竞技创收计划 - 公司计划在电子竞技活动中通过广告和赞助创收，若无法吸引更多广告商和赞助商，收入可能受不利影响[14] 业务控制权情况 - Motorsport Network控制公司超过多数的A类和B类普通股，能对公司业务方向施加重大控制[19] 业务竞争情况 - 公司面临激烈竞争，主要竞争因素包括产品特性、游戏质量、品牌知名度等[47] 合资企业运营情况 - 公司与704Games和RTA的附属公司成立50/50的合资企业以运营eNHPL[38][43]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第三季度营收为120万美元，2021年同期为210万美元，减少90万美元，降幅43%，主要因数字游戏销售额降低60万美元及调整前期收入高估30万美元 [18] - 2022年第三季度净亏损850万美元，2021年同期为670万美元，增加180万美元，主要因销售和营销支出、外币损失、利息费用、损失应急储备增加及毛利润减少 [19] - 2022年第三季度调整后EBITDA亏损650万美元，2021年同期为550万美元，增加100万美元，增加原因与净亏损增加原因相同 [20] - 2022年前九个月营收为660万美元，2021年同期为690万美元，减少30万美元，降幅4% [21] - 2022年前九个月净亏损3200万美元，2021年同期为2670万美元，增加530万美元，主要因商誉和无形资产减值、开发支出、销售和营销支出、外币损失、利息费用、损失应急储备增加及权益法投资收益、毛利润减少 [24] - 2022年前三季度调整后EBITDA亏损1800万美元，2021年同期为1200万美元，增加600万美元，增加原因与净亏损增加原因相同 [25] - 截至2022年10月31日，公司现金及现金等价物约180万美元，不足以支持2022年剩余时间的运营 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 游戏业务2022年前九个月营收为590万美元，2021年同期为670万美元，减少80万美元，降幅12%，主要因零售收入和数字及移动游戏销售额降低，部分被第三方模拟平台开发收入抵消 [22] - 电竞业务2022年前九个月营收较2021年同期增加50万美元，主要因勒芒虚拟赛车系列赛事赞助收入增加 [23] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司优先事项是推出粉丝喜爱的游戏和电竞体验，持续专注并投资产品开发 [9] - 2022年第三季度宣布并按时按预算推出NASCAR Rivals游戏，增加超450家目标商店分销渠道，持续改进NASCAR 21: Ignition游戏，发布免费DLC更新，开始开发NASCAR 2023、INDYCAR和24小时勒芒游戏 [10][11][12] - 2022年第三季度推出2022 - 2023勒芒虚拟系列赛，增加观众人数，在赛道活动中增加粉丝参与度，展示游戏内容 [14][15] - 2022年9月宣布重组计划，预计到2023年底实现年化成本节约约400万美元，目前已实现约250万美元年化节约 [17] - 公司正在探索各种融资选项，包括债务融资、股权融资和大股东现有信贷额度，同时优化产品开发流程，提高效率，预计2023年产品按计划发布 [30][32][33] - 公司与行业内大型企业有沟通，探索潜在合作选项，包括合作协议 [36] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计将继续产生重大经营亏损，需要增加收入以实现盈利和正现金流，因持续开发产品组合和投资新游戏，可预见未来将继续亏损 [25] 其他重要信息 - 2022年11月10日完成1比10反向股票分割，以重新符合纳斯达克最低收盘价要求 [16] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 消费者对10月第一周扩展包和随后发布的Switch游戏的反馈，以及Switch游戏销售和用户参与度与预期的对比 - 公司表示跟踪情况符合预期，收到社区积极反馈，特别是Switch游戏，用户参与度和游戏游玩人数有所增加，用户对免费发布的2022内容更新表示赞赏 [28][29] 问题2: 当前融资情况，正在评估的选项及预期进展 - 公司正在探索所有可用选项，包括不同形式的债务融资、股权融资和大股东现有信贷额度，但不确定是否能获得资金，需尽快宣布解决方案以支持业务增长 [30] 问题3: 产品路线图潜在变化，是否包括2023年NASCAR游戏 - 公司未改变产品预期交付日期，而是优化开发工具投资，提高开发流程效率，预计2023年产品按计划发布 [32][33] 问题4: 大型游戏公司对公司业务是否感兴趣，是否有合作选项 - 行业内大型企业知晓公司情况，有过沟通，正在探索不同选项，但无明确方案，若有提议将进行探讨，包括合作协议 [36][37][38] 问题5: 何时考虑延迟产品发布以减少现金消耗，是否主要针对2023年及以后 - 公司专注于2023年产品交付，目前资源集中于此，不考虑延迟产品发布，未来将继续探索提高效率的方法 [40] 问题6: 最近一个月是否采取进一步激进措施降低成本 - 2022年重组计划已执行，公司目前处于精简状态，专注于开发资源投入，不会在这些领域削减成本，将继续探索其他节约领域 [41] 问题7: 产品路线图中今年是否还有其他产品 - 公司计划为NASCAR Heat 5游戏提供2022内容更新，目前正在进行最后的打磨 [42] 问题8: 该内容更新是否有营销投入 - 公司将按预算进行营销支出，优化部分支出用于赛道体验活动，以获取用户反馈，不会减少假日季营销投入 [44][45] 问题9: 下一季度现金消耗和资金缺口的看法 - 公司未提供具体指导数据，但表示正常月消耗率约150万美元，加上Rivals游戏实体卡成本，月消耗率可能在150 - 200万美元之间 [46] 问题10: 高管团队和董事会人员变动原因及填补职位的计划 - 大股东要求独立董事会成员辞职，因在筹集额外资本提案上存在分歧，该提案可能对股东造成稀释，公司计划邀请其他独立董事会成员，目前有一名临时CFO担任新委员会成员和独立董事会成员，需在45天内向纳斯达克提交填补至少两个审计委员会席位的计划，公司将在解决流动性问题后更积极寻找永久CFO [51][52][53]

公司人员情况 - 截至2022年9月30日公司总员工数为146人，其中全职员工145人，100人专注于游戏开发[167] 重组计划与成本削减 - 2022年重组计划预计到2023年底消除约20%的全球间接成本，实现约400万美元的年度成本削减，其中2022年底实现250万美元[172] - 公司已产生约10万美元的重组成本，预计总成本在10万至30万美元之间，目前已实现约250万美元的年度成本削减[173] 各业务线收入占比变化 - 2021年和2022年前九个月，实体磁盘产品通过单一分销合作伙伴的销售分别占总收入的约28%和 - 6%[175] - 2022年和2021年前九个月，PC和第三方视频游戏主机产品销售分别占总收入的约49%和67%[177] - 2022年和2021年前九个月，通过Steam销售微软Windows产品分别占总收入的约23%和19%，移动平台产品销售均占约10%[177] - 2021年和2022年前九个月，游戏机和PC视频游戏销售收入通过数字渠道的比例分别约为61%和79%[178] - 2022年和2021年前三季度公司游戏业务收入占总收入比例分别为91%和98%，电竞业务收入占比分别为9%和2%[216][217] 电竞活动数据 - 2021 - 22年勒芒虚拟系列达到700万次观看，累计电视和数字观众超过8100万[179] - 2021年公司电竞活动累计总观看量约150万次，观看时长约380万分钟[179] - 2022 - 23年勒芒虚拟系列总奖金为25万美元[180] 三季度财务数据对比 - 2022年和2021年三季度公司综合收入分别为120万美元和210万美元，减少90万美元，降幅43%，其中游戏业务收入分别为104.29万美元和204.23万美元，减少99.95万美元，降幅48.9%，电竞业务收入分别为18.03万美元和9.61万美元，增加8.41万美元，增幅87.5%[195] - 2022年和2021年三季度公司综合收入成本分别为60.29万美元和94.91万美元，减少34.63万美元，降幅36.5%，其中游戏业务收入成本分别为54.05万美元和84.87万美元，减少30.82万美元，降幅36.3%，电竞业务收入成本分别为6.23万美元和10.04万美元，减少3.81万美元，降幅37.9%[198] - 2022年和2021年三季度公司综合毛利润分别为62.03万美元和118.93万美元，减少56.90万美元，降幅47.8%，其中游戏业务毛利润分别为50.23万美元和119.36万美元，减少69.13万美元，降幅57.9%，电竞业务毛利润分别为11.80万美元和 - 0.43万美元，增加12.22万美元，增幅2849.5%[202] - 2022年和2021年三季度公司销售与营销费用分别为144.07万美元和134.88万美元，增加9.19万美元，增幅6.8%[205] - 2022年和2021年三季度公司开发费用分别为263.11万美元和301.52万美元，减少38.42万美元，降幅12.7%[205] - 2022年和2021年三季度公司一般及行政费用分别为400.83万美元和313.09万美元，增加87.74万美元，增幅28.0%[205] - 2022年和2021年三季度公司折旧与摊销费用分别为9.27万美元和8.19万美元，增加1.08万美元，增幅13.2%[205] - 2022年和2021年三季度公司利息费用分别为20万美元和10万美元，增加10万美元；其他费用分别为70万美元和10万美元，增加60万美元；其他综合收入分别为20万美元和 - 50万美元，增加70万美元[211][212][213] 前三季度财务数据对比 - 2022年和2021年前三季度公司综合收入分别为660万美元和690万美元，减少30万美元，降幅4%，其中游戏业务收入分别为594.32万美元和673.15万美元，减少78.83万美元，降幅11.7%，电竞业务收入分别为61.07万美元和12.01万美元，增加49.07万美元，增幅408.7%[215] 年度财务数据对比 - 2022年和2021年综合收入成本分别为350万美元和260万美元，增长80万美元，增幅32%[219] - 2022年和2021年综合毛利润分别为310万美元和420万美元，减少110万美元，降幅27%[222] - 2022年和2021年销售与营销费用分别为470万美元和310万美元，增加160万美元，增幅52%[226] - 2022年和2021年研发费用分别为770万美元和610万美元，增加160万美元，增幅27%[227] - 2022年和2021年一般及行政费用分别为1080万美元和2260万美元，减少1180万美元，降幅52%[228] - 2022年和2021年商誉减值分别为480万美元和0，无形资产减值分别为330万美元和0，有限寿命无形资产减值分别为130万美元和0[229][230][231] - 2022年和2021年折旧与摊销费用分别为30万美元和20万美元，增加10万美元[232] - 2022年和2021年利息费用分别为60万美元和30万美元，增加30万美元[233] 公司亏损与现金流情况 - 截至2022年9月30日的九个月，公司净亏损约3200万美元，经营活动现金流为负1690万美元，累计亏损6900万美元[240] - 2022年和2021年前九个月经营活动净现金使用量分别为1690万美元和1670万美元[252] - 2022年和2021年前九个月投资活动净现金使用量分别为30万美元和1430万美元[253] - 2022年和2021年前九个月融资活动净现金提供量分别为110万美元和4920万美元[254] 公司资金相关安排 - 公司计划通过股权和/或债务融资、成本控制和调整产品路线图来增加流动性[243][244][245] - 公司与大股东签订的1200万美元信贷额度协议，年利率为10%[255] - 2022年9月公司获约300万美元现金预支，用于一般公司用途和营运资金[256] - 2022年4月公司将递延购买价格分期付款从320万美元减至100万美元，剩余220万美元进一步递延[258][259] - 2022年7月公司与Luminis签订第二次修订协议，220万美元递延购买价格分阶段支付[260] 资产减值审查 - 公司对有限寿命无形资产进行减值审查，若账面价值超过公允价值则确认减值损失[265] 公司政策选择 - 作为“新兴成长型公司”，公司选择使用JOBS法案的延长过渡期[268] 表外安排情况 - 公司目前没有任何用于表外安排的关系或金融伙伴关系[262]

财务数据和关键指标变化 - 2022年Q2营收200万美元，较2021年Q2的220万美元减少20万美元，降幅10%，主要因游戏销售减少30万美元，电竞收入增加10万美元 [18] - 2022年Q2净亏损750万美元，较2021年Q2的600万美元增加150万美元，主要因开发支出、销售和营销支出等增加 [19] - 2022年Q2调整后EBITDA亏损490万美元，较2021年Q2的370万美元增加120万美元，原因与净亏损增加因素相同 [21] - 2022年上半年营收530万美元，较2021年上半年的470万美元增加60万美元，增幅13% [22] - 2022年上半年净亏损2350万美元，较2021年上半年的2000万美元增加350万美元，主要因商誉和无形资产减值等增加 [26] - 2022年上半年调整后EBITDA亏损1050万美元，较2021年上半年的650万美元增加400万美元，原因与净亏损增加因素相同 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 游戏业务2022年上半年营收490万美元，较2021年上半年的470万美元增加20万美元，增幅5%，主要因游戏销售和第三方模拟平台开发收入增加，但被零售定价优惠部分抵消 [22][24] - 电竞业务2022年上半年营收较2021年上半年增加40万美元，主要因2022年1月举办的勒芒24小时电竞赛事 [23][25] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司是产品驱动型企业，优先为赛车粉丝提供优质体验，努力推进产品发布和未来产品开发 [8] - 持续招募开发人才，探索其他领域的成本节约机会，同时探索所有可用的融资选项以解决流动性问题 [16] - 计划在2023年按时在所有主要平台上推出官方印地赛车游戏，2024年推出官方英国房车锦标赛游戏 [12] - 考虑与第一方平台合作，探索独家游戏发布机会，可能将下一款汽车工艺游戏的发布时间从2022年推迟到2023年 [15] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司预计在可预见的未来将继续出现经营亏损，因持续投入开发新游戏系列 [28] - 公司现有现金不足以支持未来12个月的运营，正寻求债务和/或股权融资，也可调整产品路线图以减少短期和/或长期营运资金需求 [28][29] 其他重要信息 - 会议中管理层可能会做出前瞻性陈述，这些陈述基于管理层当前预期和信念，存在风险和不确定性，实际结果可能与陈述有重大差异 [4] - 会议提及某些非GAAP财务指标，相关指标与GAAP指标的调节及其他相关披露可在今日发布的新闻稿中找到 [7] 问答环节所有提问和回答 问题1: 9月推出的扩展包有哪些额外功能，以及明年NASCAR Ignition游戏的发布时间和开发进度 - 公司计划近期公布2022赛季扩展包的一些细节，预计9 - 10月发布，希望借此让玩家重新关注NASCAR 21: Ignition游戏 [31] - 2023年的游戏计划在夏季发布，是基于公司共享的赛车游戏通用引擎进行的重建项目，目标是让发布时间更接近NASCAR赛季开始 [32][33] 问题2: 融资决策的时间安排，以及若实施成本控制或调整产品路线图，优先考虑的事项 - 解决流动性问题是管理层和公司的首要任务，有多种融资选项，尚未做出决策，决策确定后会向市场公布 [35] - 成本削减主要关注一般和行政费用以及可暂时不用的供应商，确保资源集中在产品开发上 [36][37] 问题3: 公司目前的每月烧钱率是多少 - 公司六个月的运营现金流为1200万美元，每月约200万美元，且通过削减开支略有下降 [40] 问题4: Motorsport Network的可用流动性如何，公司是否依赖其1200万美元的信贷额度 - 鉴于全球金融市场现状，公司评估了该贷款人违约的风险，目前不依赖该信贷额度作为潜在的流动性来源 [41] 问题5: 目前最佳的融资选项是什么，产品发布时间是否会因流动性问题而推迟 - 公司优先考虑产品发布计划，目前产品发布周期没有重大变化，正在继续探索融资选项，希望尽快做出决策以探索更多机会 [43] 问题6: 寻求特定产品和产品发布合作伙伴的选项有哪些 - 公司正在与一些知名品牌合作伙伴进行洽谈，这些合作伙伴可能担任部分选定游戏的发行商角色，合作不仅有助于游戏发行和推广，还可能改善公司的流动性状况，但尚未达成任何决定 [44] 问题7: 其他公司是否可能以当前估值收购公司 - 公司的首要任务是为粉丝提供优质产品，目前尚未推出足够多的产品来展示公司的能力，预计明年至少有三个新的游戏系列和市场推出 [46] - 只有当多个游戏系列进入市场，展示出公司赛车游戏引擎的效率和规模经济，并转化为财务成果时，才可能与战略投资者进行有意义的对话，以获得公平的市场价值 [46]

公司人员构成 - 截至2022年6月30日，公司总员工数为167人，其中166人为全职员工，109人专注于游戏开发[155] 不同销售渠道及产品收入占比 - 2021年全年和2022年上半年，公司通过单一分销合作伙伴销售的实体光盘产品分别占总收入的约28%和15%[160] - 2022年和2021年上半年，PC和第三方制造的视频游戏机产品销售分别占公司总收入的约45%和72%[162] - 2022年和2021年上半年，通过Steam为Microsoft Windows销售的产品分别占公司总收入的约22%和9%[162] - 2022年和2021年上半年，移动平台产品销售分别占公司总收入的约6%和10%[162] - 2021年全年和2022年上半年，游戏机和PC视频游戏销售收入中分别约有74%和78%通过数字渠道实现[163] 电竞活动数据 - 2022年第一季度宣布的2021 - 22年勒芒虚拟系列赛观看量达700万次，累计电视和数字观众超8100万[164] - 2021年公司电竞活动累计总观看量约150万次，观看时长约380万分钟[164] 公司运营部门划分 - 公司将可报告运营部门分为游戏开发与发行和电竞赛事组织与促进两个板块[169] 公司收入来源拓展 - 2019年起，公司开始从现场和虚拟电竞活动制作中获得赞助收入[170] 2022年第二季度业务收入情况 - 2022年第二季度游戏收入194.1938万美元，较2021年同期的223.8927万美元下降13%，主要因零售定价让步和移动游戏销售减少[178] - 2022年第二季度电竞收入6.7049万美元，较2021年同期增加，主要因勒芒电竞系列有限公司赞助收入增加[179] 2022年第二季度收入成本情况 - 2022年第二季度收入成本85.6157万美元，较2021年同期的90.6303万美元下降6%，游戏业务收入成本下降9%，电竞业务增加[180][181] 2022年第二季度毛利润情况 - 2022年第二季度毛利润115.283万美元，较2021年同期的133.2624万美元下降13%，游戏业务毛利率从60%降至58%，电竞业务毛利润增加[182] 2022年第二季度总运营费用情况 - 2022年第二季度总运营费用783.8245万美元，较2021年同期的730.6028万美元增加7%，销售和营销、开发费用增加，一般和行政费用减少[183][184][185][186] 2022年上半年业务收入情况 - 2022年上半年收入533.0776万美元，较2021年同期的471.3059万美元增加13%，游戏业务增加5%，电竞业务增加显著[192][194] 2022年上半年收入成本情况 - 2022年上半年收入成本286.9963万美元，较2021年同期的168.8111万美元增加70%，游戏和电竞业务均增加[195] 2022年上半年毛利润情况 - 2022年上半年毛利润246.0813万美元，较2021年同期的302.4948万美元下降19%，游戏业务下降13%，电竞业务亏损增加[198][199][200] 2022年上半年运营费用情况 - 2022年上半年运营费用2474.9578万美元，较2021年同期的2437.5421万美元增加37.4157万美元，销售和营销、开发费用增加，一般和行政费用大幅减少[201][202][203][204] 2022年上半年减值损失情况 - 2022年上半年商誉减值损失478.8268万美元，2021年同期为0，主要与收购Studio397有关[205] - 2022年上半年无限期无形资产减值损失为331.9109万美元，2021年同期为0 [206] - 2022年上半年有限期无形资产减值损失为132.0993万美元，2021年同期为0 [207] 2022年和2021年上半年折旧、摊销及利息费用情况 - 2022年和2021年上半年折旧和摊销费用分别为23.3796万美元和9.7223万美元，同比增加13.6573万美元 [208] - 2022年和2021年上半年利息费用分别为39.3258万美元和15.1438万美元，同比增加24.182万美元 [209] 2022年上半年权益法投资收益情况 - 2022年上半年对勒芒合资企业的权益法投资收益为0，2021年同期为137.0837万美元 [210] 2022年和2021年上半年其他收支情况 - 2022年和2021年上半年其他（费用）收入净额分别为 - 77.2693万美元和8.4707万美元 [211] - 2022年和2021年上半年其他综合收益（损失）分别为1.1731万美元和 - 10.3723万美元 [212] 2022年6月30日和2021年12月31日现金及营运资金情况 - 2022年6月30日和2021年12月31日，现金及现金等价物分别为522.3051万美元和1781.964万美元，营运资金分别为316.1395万美元和1602.459万美元 [215] 2022年和2021年上半年经营活动净现金使用量情况 - 2022年和2021年上半年经营活动净现金使用量分别为1204.9298万美元和1126.4546万美元 [225] 递延购买价格分期付款情况 - 2022年4月22日公司将320万美元的递延购买价格分期付款减至100万美元，剩余220万美元进一步递延 [231][232] - 第二次修订协议执行后5个工作日内支付首笔款项33万美元[234] - 2022年8月15日至12月每月15日支付10万美元[234] - 2023年1月15日起每月15日支付15万美元，直至第二次修订协议下递延购买价款未支付余额187万美元及自协议日期起按年利率15%计算的未付余额单利全部付清[234] 重大现金需求情况 - 2021年10 - K表中报告的重大现金需求无其他重大变化[235] 表外安排及金融伙伴关系情况 - 报告期内及目前公司无与用于表外安排或其他合同目的的组织或金融伙伴关系[237] 关键会计政策和估计情况 - 2021年10 - K表中披露的关键会计政策和估计除有限寿命无形资产的一项额外关键估计外无重大变化[238] 有限寿命无形资产减值审查及估值方法 - 公司对有限寿命无形资产进行减值审查，若估计的未折现未来现金流量低于资产账面价值则确认减值损失[239] - 公司通常用成本重置估值技术估计公允价值，估值方法取决于需评估的有限寿命无形资产[240] 公司政策选择 - 作为“新兴成长公司”，公司选择使用《创业企业融资法案》的延期过渡期[242] 会计准则分析情况 - 公司对近期发布会计准则的分析在本报告其他地方的简明合并报表报表中有全面全面描述[243]