业绩总结 - 公司24Q1收入1.6亿，同比增长22%[1] - 公司2023年拟派发现金红利0.54亿元，分红率33%[1] - 公司预计2024-2026年收入分别为8.39/10.32/12.50亿元，归母净利润分别为2.05/2.47/3.01亿元，EPS分别为0.66/0.80/0.98元/股[4] 公司核心竞争力 - 公司核心竞争力主要体现在专业技术团队、品牌优势、产品优势和先进设备工艺技术[2] 公司定位与展望 - 公司立足全球建筑遮阳产业，全面参与全球高端市场竞争，致力于为遮阳成品生产商提供高品质、高性能、高附加值的功能性遮阳材料与服务[3] 未来展望 - 公司预测2026年的营业收入将达到1249.59百万元，较2022年增长约128.6%[7] - 2026年的净利润预计为301.43百万元，较2022年增长约92.7%[7] - 公司的ROE预计在2026年将达到14.71%，较2022年有所增长[7]

财务数据 - 公司2023年实现营收6.6亿元，同比增长21.3%[1] - 公司2023年归母净利润为1.7亿元，同比增长5.4%[1] - 公司2023年毛利率为40.5%，同比下降1.1%[1] - 公司2024Q1实现营收1.6亿元，同比增长21.6%[1] - 公司外销毛利率为46.6%，内销毛利率为28.5%[1] 业绩展望 - 公司预计2024-2026年EPS分别为0.68元、0.85元、1.05元[3] - 公司预测2024-2026年毛利率稳步提升，遮光面料毛利率分别为41%、41.5%、41.8%[6] - 玉马遮阳公司2024年预计营业收入将达到8.18亿元[7] - 公司营业利润增长率逐年提升，2026年预计达到3.71亿元[7] 风险提示 - 公司面临原材料价格波动、汇率波动、市场竞争加剧、产能项目投产不及预期等风险[4] 股价指标 - 公司PE比率逐年下降，2026年预计为12.12[8] - 公司PB比率逐年下降，2026年预计为1.91[8] - 公司PS比率逐年下降，2026年预计为3.27[8] - 公司EV/EBITDA比率逐年下降，2026年预计为6.91[8]

公司业绩 - 公司发布的2023年年报和2024一季报显示，收入和盈利能力均有显著提升[1] - 公司遮光面料业务表现较好，毛利率提升明显，同比增长4.9个百分点至40%[3] - 公司2023年销售费用和管理费用均在较低水平，财务费用保持负值，净利率维持在25%左右的高位[5] - 公司预计2024~2026年归母净利润分别为2.01、2.24、2.60亿元，EPS分别约为0.65、0.73、0.84元/股[6] - 公司2023年至2026年的营业收入、净利润、全面摊薄EPS等指标均呈现稳步增长的趋势[7] 未来展望 - 公司维持“优于大市”评级，预计未来净利润和股价有望保持增长[6] - 公司估值相对同类可比上市公司较为合理，PE和PB值处于平均水平[8] - 玉马遮阳公司2026年预计每股收益为0.84元，净资产为6.00元[9] - 2026年预计营业总收入将达到1091百万元，营业利润为299百万元[9] - 玉马遮阳公司2026年预计P/E为14.57，P/B为2.05[9] 投资评级 - 分析师声明独立客观，数据来源于市场公开信息[10] - 玉马遮阳公司属于分析师负责的股票研究范围之一[11] - 投资评级标准中，预期个股相对基准指数涨幅在10%以上为优于大市[11] 法律声明 - 法律声明中指出本报告仅供海通证券股份有限公司客户使用，不构成投资建议[13] - 本报告所载资料仅反映公司发布当日的判断，投资需谨慎[14] - 市场有风险，投资需谨慎，报告中的信息仅供特定客户参考[15] - 本报告仅向特定客户传送，未经海通证券研究所书面授权，不得复制或再次分发[16] - 海通证券股份有限公司经营范围包括证券投资咨询业务[16]

中信证券股份有限公司 关于 山东玉马遮阳科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 之 上市保荐书 保荐人（主承销商） 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 二〇二四年一月 声 明 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"、"保荐人"或"保荐机构"） 接受山东玉马遮阳科技股份有限公司（以下简称"玉马遮阳"、"发行人"或"公 司"）的委托，担任玉马遮阳向不特定对象发行可转换公司债券的保荐人，为本 次发行出具上市保荐书。 保荐人及指定的保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和 国证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"《管理办法》"）《深圳 证券交易所创业板股票上市规则》等有关法律、法规和中国证券监督管理委员会、 深圳证券交易所的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制定的业务规 则和行业自律规范出具上市保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。 （一）发行人基本信息 | 中文名称 | 山东玉马遮阳科技股份有限公司 | | --- | --- | | 英文名称 | Shandong Yuma Sun-shading Technology Corp., Lt ...

山东玉马遮阳科技股份有限公司 审计报告 上会师报字(2023)第 11481 号 上会会计师事务所(特殊普通合伙) 中国 上海 您可使用手机"扫一扫"或企人"注册用于证明该审计报告是否由具有效业许可的会计师事务所出具 您可使用手机"扫一扫"或企人"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mo.jpzzEx/AkEU ( () - 师 事 务 所(特殊普通 lied Public Scountants (Special General Po 审计报告 上会师报字(2023)第 11481 号 山东玉马遮阳科技股份有限公司全体股东: 一、审计意见 我们审计了山东玉马遮阳科技股份有限公司(以下简称"贵公司")财务报表, 包括 2022年 12 月 31 日、2021 年 12 月 31 日、2020 年 12 月 31 日的合并及母公司资 产负债表,2022年度、2021年度、2020年度的合并及母公司利润表、合并及母公司 现金流量表、合并及母公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。 我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制,公 允反映了贵公司 2022 年 12 月 31 日、2 ...

北京市中伦律师事务所 关于山东玉马遮阳科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券的 法律意见书 二〇二四年一月 北京 • 上海 • 深圳 • 广州 • 武汉 • 成都 • 重庆 • 青岛 • 杭州 • 南京 • 海口 • 东京 • 香港 • 伦敦 • 纽约 • 洛杉矶 • 旧金山 • 阿拉木图 Beijing • Shanghai • Shenzhen • Guangzhou • Wuhan • Chengdu • Chongqing • Qingdao • Hangzhou • Nanjing • Haikou • Tokyo • Hong Kong • London • New York • Los Angeles • San Francisco • Almaty | 释 | 义 | 1 | | --- | --- | --- | | 一、发行人本次发行的批准和授权 | | 6 | | 二、发行人本次发行的主体资格 | | 7 | | 三、发行人本次发行的实质性条件 | | 8 | | 四、发行人的设立 | | 15 | | 五、发行人的独立性 | | 16 | | 六、发行人的主要股东、控股股东及 ...

证券代码：300993 证券简称：玉马遮阳 公告编号：2024-030 山东玉马遮阳科技股份有限公司 关于向不特定对象发行可转换公司债券申请获得 深圳证券交易所受理的公告 公司本次向不特定对象发行可转换公司债券的事项最终能否通过深交所审 核并获得证监会作出同意注册的批复及其时间尚存在不确定性。公司将根据该 事项的进展情况，按照相关法律法规规定和要求及时履行信息披露义务，敬请 广大投资者注意投资风险。 特此公告。 山东玉马遮阳科技股份有限公司 董事会 2024 年 4 月 22 日 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 山东玉马遮阳科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 4 月 19 日收到深圳证券交易所（以下简称"深交所"）出具的《关于受理山东玉马遮 阳科技股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券申请文件的通知》（深 证上审【2024】88 号）。深交所对公司报送的向不特定对象发行可转换公司债 券的申请文件进行了核对，认为申请文件齐备，决定予以受理。 公司本次向不特定对象发行可转换公司债券事项尚需深交所审核，并获得 中国证券监督管理委 ...

中信证券股份有限公司 关于 山东玉马遮阳科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券 之 发行保荐书 保荐人（主承销商） 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 二〇二四年一月 声 明 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"、"保荐人"或"保荐机构"） 接受山东玉马遮阳科技股份有限公司（以下简称"玉马遮阳"、"发行人"或"公 司"）的委托，担任玉马遮阳向不特定对象发行可转换公司债券的保荐人，为本 次发行出具发行保荐书。 保荐人及指定的保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和 国证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》（以下简称"管理办法"）《深圳证 券交易所创业板股票上市规则》等有关法律、法规和中国证券监督管理委员会、 深圳证券交易所的有关规定，诚实守信，勤勉尽责，严格按照依法制订的业务规 则和行业自律规范出具发行保荐书，并保证所出具文件真实、准确、完整。 在本发行保荐书中，除上下文另有所指，释义与《山东玉马遮阳科技股份有 限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书》相同。 3-1-1 | 声 | 明 1 | | --- | --- | | 目 | 录 2 | | ...

证券简称：玉马遮阳 证券代码：300993 山东玉马遮阳科技股份有限公司 Shandong Yuma Sun-shading Technology Co.,Ltd （寿光市金光西街 1966 号） 向不特定对象发行可转换公司债券 募集说明书 （申报稿） 保荐人（主承销商） （广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座） 二〇二四年一月 山东玉马遮阳科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书 声 明 中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对申 请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行 人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与 之相反的声明均属虚假不实陈述。 根据《证券法》的规定，证券依法发行后，发行人经营与收益的变化，由 发行人自行负责。投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自 行承担证券依法发行后因发行人经营与收益变化或者证券价格变动引致的投资 风险。 1-1-1 山东玉马遮阳科技股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书 重大事项提示 公司特别提示投资者对下列重大事项给予充分 ...

证券代码：300993 证券简称：玉马遮阳 公告编号：2024-024 山东玉马遮阳科技股份有限公司 关于2024年度开展外汇衍生品交易的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整、及时，没 有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 1、为规避和防范汇率风险，山东玉马遮阳科技股份有限公司（以下简称"公 司"）及子公司拟根据经营需要，拟开展的外汇衍生品工具包括但不限于远期结售 汇、结构性远期、外汇掉期、货币期权等产品及上述产品的组合。业务涉及的币种 仅限于实际业务发生的币种，交易金额最高不超过2,500万美元（或相同价值的外汇 金额）。交易场所为经国家外汇管理局和中国人民银行批准的、具有外汇衍生品交 易业务经营资格的银行等金融机构。 2、山东玉马遮阳科技股份有限公司（以下简称"公司"）于2024年4月22日 公司召开第二届董事会第九次会议、第二届监事会第九次会议审议通过了《关于 2024年度开展外汇衍生品交易的议案》，本议案尚需提交公司股东大会审议。 3、风险提示：公司及子公司进行外汇衍生品交易业务遵循稳健原则，外汇衍生 品交易业务与日常经营需求密切相关，是基于外币资产、负债状况以 ...